證券投資基金基礎(chǔ)知識（綜合）模擬試卷2（共65題）

證券投資基金基礎(chǔ)知識（綜合）模擬試卷2（共9套）（共65題）證券投資基金基礎(chǔ)知識（綜合）模擬試卷第1套一、單項選擇題(本題共7題，每題1.0分，共7分。)1、新興的、快速成長的企業(yè)，由于需要不斷進(jìn)行資本投資，其經(jīng)營活動現(xiàn)金流量可能為()，而籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量可能為()。A、正；正B、負(fù)；正C、正；負(fù)D、負(fù)；負(fù)標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：新興的、快速成長的企業(yè)，由于需要不斷進(jìn)行資本投資，其經(jīng)營活動現(xiàn)金流量可能為負(fù)，而籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量可能為正。而隨著企業(yè)的成長，依賴外部融資的程度會逐漸減低。B選項符合題意，當(dāng)選；ACD選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選B。2、目前，我國證券投資基金管理費計提后，按()向管理人支付。A、月B、季C、周D、日標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：目前，我國的證券投資基金管理費、基金托管費及基金銷售服務(wù)費均是按前一日基金資產(chǎn)凈值的一定比例逐日計提，按月支付。A選項符合題意，當(dāng)選；BCD選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選A。3、下列屬于UCITS四號指令修改的內(nèi)容有()。Ⅰ．更復(fù)雜的風(fēng)險分散規(guī)則Ⅱ．跨境分銷程序?qū)崿F(xiàn)簡化Ⅲ．引進(jìn)主從結(jié)構(gòu)基金Ⅳ．引入簡要招募說明書Ⅴ．引進(jìn)基金管理公司通行證A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤB、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤC、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤD、Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：UCITS四號指令修改的內(nèi)容主要有：①引進(jìn)基金管理公司通行證；②跨境分銷程序?qū)崿F(xiàn)簡化，注冊流程更簡便，并支持UCITS部門更快速地啟動跨境營銷；③為UCITS基金的國內(nèi)和跨境合并創(chuàng)建法律框架，允許UCITS基金整合，設(shè)立便利跨境基金并購的程序，加快現(xiàn)有的大型基金并購小型基金的趨勢；④引進(jìn)主從結(jié)構(gòu)基金以促進(jìn)(大多由稅收驅(qū)動的)資產(chǎn)池的組建；⑤以最新標(biāo)準(zhǔn)化的“投資人關(guān)鍵信息”文件替換原有的簡化募股書。Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ項正確；Ⅰ和Ⅳ項屬于UCITS三號指令的修改內(nèi)容。D選項符合題意，當(dāng)選；ABC選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選D。4、下列關(guān)于凈資產(chǎn)收益率的說法中，錯誤的是()。A、凈資產(chǎn)收益率低，說明企業(yè)利用其自有資本獲利的能力強(qiáng)，投資帶來的收益高B、由于現(xiàn)代企業(yè)最重要的經(jīng)營目標(biāo)是最大化股東財富，因而凈資產(chǎn)收益率是衡量企業(yè)最大化股東財富能力的比率C、影響凈資產(chǎn)收益率的因素有很多，系統(tǒng)研究影響和改善凈資產(chǎn)收益率的方法稱為杜邦分析法D、凈資產(chǎn)收益率也稱權(quán)益報酬率，強(qiáng)調(diào)每單位的所有者權(quán)益能夠帶來的利潤標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：凈資產(chǎn)收益率也稱權(quán)益報酬率，強(qiáng)調(diào)每單位的所有者權(quán)益能夠帶來的利潤。凈資產(chǎn)收益率高，說明企業(yè)利用其自有資本獲利的能力強(qiáng)，投資帶來的收益高；凈資產(chǎn)收益率低則相反。A選項說法錯誤，符合題意，當(dāng)選；BCD選項不符合題意，不當(dāng)選。故本題正確答案選A。5、一般而言，()有杠桿效應(yīng)，()通常沒有杠桿效應(yīng)。A、遠(yuǎn)期合約，互換合約B、期貨合約，遠(yuǎn)期合約C、互換合約，期貨合約D、互換合約，遠(yuǎn)期合約標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：一般而言，期貨合約有杠桿效應(yīng)，遠(yuǎn)期合約和互換合約通常沒有杠桿效應(yīng)。B選項符合題意，當(dāng)選；ACD選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選B。6、衡量股票風(fēng)險的指標(biāo)是()。A、久期B、BetaC、基點價格值D、凸性標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：久期是一個較好的債券利率風(fēng)險衡量指標(biāo)，A選項不符合題意，不當(dāng)選；基點價格值是指應(yīng)及收益率每變化1個基點時引起的債券價格的絕對變動額，C選項不符合題意，不當(dāng)選；凸性是衡量債券價格對收益率變化的敏感程度的指標(biāo)，D選項不符合題意，不當(dāng)選；B選項符合題意。故本題正確答案選B。7、因持有股票而享有的配股權(quán)，從配股除權(quán)日到配股確定日估值方法的表述，不正確的有()。Ⅰ．收盤價等于或低于配股價，則估值小于零Ⅱ．收盤價等于或高于配股價，則估值小于零Ⅲ．收盤價高于配股價，按收盤價高于配股價的差額估值Ⅳ．收盤價等于或低于配股價，則估值大于零A、Ⅰ、Ⅱ、ⅢB、Ⅰ、Ⅱ、ⅣC、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：因持有股票而享有的配股權(quán)，從配股除權(quán)日起到配股確認(rèn)日止，如果收盤價高于配股價，按收盤價高于配股價的差額估值。收盤價等于或低于配股價，則估值為零，Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ項說法錯誤，B選項符合題意，當(dāng)選；ACD選項錯誤。故本題正確答案選B。證券投資基金基礎(chǔ)知識（綜合）模擬試卷第2套一、單項選擇題(本題共7題，每題1.0分，共7分。)1、()是指企業(yè)資本總額中各種資本的構(gòu)成比例。A、資本構(gòu)成B、資本結(jié)構(gòu)C、資產(chǎn)構(gòu)成D、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：公司可以通過發(fā)行權(quán)益證券或債權(quán)證券來籌集外部資本，支持公司運營。資本結(jié)構(gòu)是指企業(yè)資本總額中各種資本的構(gòu)成比例。最基本的資本結(jié)構(gòu)是債權(quán)資本和權(quán)益資本的比例，通常用債務(wù)股權(quán)比率或資產(chǎn)負(fù)債率表示。B選項符合題意，當(dāng)選；ACD選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選B。2、王某擬貸款購買本金為150萬，利率為7％的10年期的住房，以等額本息法償還。利用()系數(shù)可以計算每年年末償還本金利息總額。A、單利終值B、復(fù)利終值C、單利現(xiàn)值D、復(fù)利現(xiàn)值標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：利用復(fù)利現(xiàn)值系數(shù)可以計算按揭貸款的每期還款額。復(fù)利現(xiàn)值的計算公式為：PV＝FV／(1＋i)n，式中，F(xiàn)V表示第n年年末的終值；n表示年限；i表示年利率；PV表示本金或現(xiàn)值。D選項符合題意，當(dāng)選；ABC選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選D。3、證券的開盤價格通過()方式產(chǎn)生。A、連續(xù)競價B、協(xié)議競價C、充分競價D、集合競價標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：根據(jù)我國現(xiàn)行的交易規(guī)則，證券交易所證券交易的開盤價為當(dāng)日證券的第一筆成交價。證券的開盤價格通過集合競價方式產(chǎn)生。不能產(chǎn)生開盤價的，以連續(xù)競價方式產(chǎn)生。按集合競價產(chǎn)生開盤價后，未成交的買賣申報仍然有效，并按原申報順序自動進(jìn)入連續(xù)競價。D選項符合題意，當(dāng)選；ABC選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選D。4、下列關(guān)于存托憑證的說法中，不正確的是()。A、美國存托憑證是以美元計價的，其中ADR是最主要的存托憑證B、美國存托憑證可以分為有擔(dān)保的存托憑證和無擔(dān)保的存托憑證C、無擔(dān)保的存托憑證不通過基礎(chǔ)證券發(fā)行公司，自行向投資者發(fā)行D、存托憑證的級別越高。對證券公司的要求越低標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：總體上來說，存托憑證的級別越高，對證券公司的要求越高。D選項說法不正確，符合題意，當(dāng)選；ABC選項不符合題意，不當(dāng)選。故本題正確答案選D。5、QDII基金凈值計算及披露的規(guī)定不包括()。A、開放式基金凈值及申購贖回價格的具體計算方法應(yīng)當(dāng)在基金、集合計劃合同和招募說明書中載明，并明確小數(shù)點后的位數(shù)B、基金份額凈值應(yīng)當(dāng)至少每月計算并披露一次C、基金份額凈值應(yīng)當(dāng)以人民幣或美元等主要外匯貨幣單獨或同時計算并披露D、基金份額凈值應(yīng)當(dāng)在估值日后2個工作日內(nèi)披露標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：RQDII基金的凈值計算及披露做了明確規(guī)定：基金份額凈值應(yīng)當(dāng)至少每周計算并披露一次，如基金投資衍生品，應(yīng)當(dāng)在每個工作日計算并披露；基金份額凈值應(yīng)當(dāng)在估值日后2個工作日內(nèi)披露；基金份額凈值應(yīng)當(dāng)以人民幣或美元等主要外匯貨幣單獨或同時計算并披露；基金資產(chǎn)的每一買入、賣出交易應(yīng)當(dāng)在最近份額凈值的計算中得到反映；流動性受限的證券估值可以參照國際會計準(zhǔn)則進(jìn)行；衍生品的估值可以參照國際會計準(zhǔn)則進(jìn)行；境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者應(yīng)當(dāng)合理確定開放式基金資產(chǎn)價格的選取時間，并在招募說明書和基金合同中載明；開放式基金凈值及申購贖回價格的具體計算方法應(yīng)當(dāng)在基金、集合計劃合同和招募說明書中載明，并明確小數(shù)點后的位數(shù)。B選項不包括，符合題意，當(dāng)選；ACD選項不符合題意，不當(dāng)選。故本題正確答案選B。6、下列關(guān)于大宗商品描述中，不正確的是()。A、大宗商品是指具有實體，可以進(jìn)入流通領(lǐng)域，但并非在零售環(huán)節(jié)進(jìn)行銷售，具有商品屬性，用于工農(nóng)業(yè)生產(chǎn)與消費使用的大批量買賣的物資商品B、典型的例子有谷物、小麥、銅、黃金和石油等C、大宗商品具有同質(zhì)化、可交易等特征D、大宗商品價值受全球經(jīng)濟(jì)因素、供求關(guān)系等影響較小標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：大宗商品價值受全球經(jīng)濟(jì)因素、供求關(guān)系等影響較大，在通貨膨脹時價格隨之上漲，具有天然的通貨膨脹保護(hù)功能。D選項描述不正確，符合題意，當(dāng)選；ABC選項不符合題意，不當(dāng)選。故本題正確答案選D。7、在質(zhì)押式回購中，交易雙方需要商定的內(nèi)容不包括()。A、首期結(jié)算金額B、到期結(jié)算金額C、回購債券數(shù)量D、首期交易進(jìn)價標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：在質(zhì)押式回購中，交易雙方需要商定首期結(jié)算金額、到期結(jié)算金額和回購債券數(shù)量，在確定上述要素時回購期間的利率是在主要考慮的因素；在買斷式回購中，交易雙方需要商定首期交易凈價、到期交易凈價和回購債券數(shù)量。D選項不包括，符合題意，當(dāng)選；ABC選項不符合題意，不當(dāng)選。故本題正確答案選D。證券投資基金基礎(chǔ)知識（綜合）模擬試卷第3套一、單項選擇題(本題共7題，每題1.0分，共7分。)1、按照基礎(chǔ)資產(chǎn)的來源分類，權(quán)證的分類包括()。A、股權(quán)類權(quán)證B、債權(quán)類權(quán)證C、其他權(quán)證D、認(rèn)股權(quán)證標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：按照標(biāo)的資產(chǎn)分類，權(quán)證可分為股權(quán)類權(quán)證、債權(quán)類權(quán)證及其他權(quán)證。按基礎(chǔ)資產(chǎn)的來源分類，權(quán)證可分為認(rèn)股權(quán)證和備兌權(quán)證。按照持有人權(quán)利的性質(zhì)分類，權(quán)證可分為認(rèn)購權(quán)證和認(rèn)沽權(quán)證。D選項符合題意，當(dāng)選；ABC選項錯誤。不當(dāng)選。故本題正確答案選D。2、下列關(guān)于基金估值的說法，正確的是()。A、復(fù)核無誤的基金份額凈值由基金托管人對外公布B、開放式基金每個交易日公告基金份額凈值C、封閉式基金每周進(jìn)行一次估值D、開放式基金每個交易日進(jìn)行估值標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：目前，我國的開放式基金于每個交易日估值，并于次日公告基金份額凈值，B選項說法錯誤，不當(dāng)選；D選項說法正確，當(dāng)選；封閉式基金每周披露一次基金份額凈值，但每個交易日也都進(jìn)行估值。復(fù)核無誤后基金份額凈值由基金管理人對外公布，AC選項說法錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選D。3、下列關(guān)于算術(shù)平均收益率和幾何平均收益率，說法不正確的是()。A、算術(shù)平均收益率即計算各期收益率的算術(shù)平均值B、幾何平均收益率運用了復(fù)利的思想，考慮了貨幣的時間價值C、一般來說，算術(shù)平均收益率要小于幾何平均收益率D、由于幾何平均收益率是通過對時間進(jìn)行加權(quán)來衡量收益的情況，因此克服了算術(shù)平均收益率會出現(xiàn)的上偏傾向標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：一般來說，算術(shù)平均收益率要大于幾何平均收益率，兩者之差隨收益率波動加劇而增大。C選項說法不正確，符合題意，當(dāng)選；ABD選項不符合題意，不當(dāng)選。故本題正確答案選C。4、基本分析的優(yōu)點有()。A、能夠比較全面地把握證券價格的基本走勢，應(yīng)用起來相對簡單B、同市場接近，考慮問題比較直接C、預(yù)測的精度較高D、獲得利益的周期短標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：基本分析主要是對公司的基本面進(jìn)行分析，能夠比較全面地把握證券價格的基本走勢，應(yīng)用起來相對簡單。A選項符合題意，當(dāng)選；BCD選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選A。5、全球第一個電子交易市場是()。A、倫敦證券交易所B、紐約證券交易所C、東京證券交易所D、納斯達(dá)克證券交易所標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：納斯達(dá)克證券交易所由全美證券商協(xié)會(NASD)創(chuàng)立并負(fù)責(zé)管理，是全球第一個電子交易市場。D選項符合題意，ABC選項錯誤，故本題正確答案選D。6、某債券面值100元，年票面收益率10％，一年付息一次，當(dāng)前債券市價為95元，期限為2年，則該債券到期收益率為()。A、12％B、13％C、14％D、15％標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：假設(shè)到期收益率為R，由到期收益率公式得：95＝[100×10％／(1＋R)]＋[100×10％／(1＋R)2]＋[100／(1＋R)2]，解得：R＝13％。B選項符合題意，當(dāng)選；ACD選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選B。7、根據(jù)人民銀行規(guī)定，債券質(zhì)押式回購最長期限不得超過()。A、2年B、5年C、3年D、1年標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：中國人民銀行規(guī)定，質(zhì)押式回購期限最長為1年，在1年之內(nèi)有投資者雙方自行商定回購期限。在目前我國債券市場的質(zhì)押式回購中，1天和7天回購市交易量最大、最為活躍的品種。D選項符合題意，當(dāng)選；ABC選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選D。證券投資基金基礎(chǔ)知識（綜合）模擬試卷第4套一、單項選擇題(本題共7題，每題1.0分，共7分。)1、AIFMD自()起開始實施。A、2004年2月13日B、2011年7月1日C、2013年7月22日D、2014年7月22日標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：AIFMD自2013年7月22日起開始實施，并可有一年的過渡期。C選項符合題意，當(dāng)選；ABD選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選C。2、()一般指短期的、具有高流動性的低風(fēng)險證券。A、債券B、基金C、股票D、貨幣市場工具標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：貨幣市場工具一般指短期的(1年之內(nèi))、具有高流動性的低風(fēng)險證券。具體包括銀行回購協(xié)議、定期存款、商業(yè)票據(jù)、銀行承兌匯票、短期國債、中央銀行票據(jù)等。D選項符合題意。當(dāng)選；ABC選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選D。3、下列關(guān)于封閉式基金的利潤分配的說法，錯誤的是()。A、封閉式基金的收益分配，每年不得少于一次B、封閉式基金年度收益分配比例不得高于基金年度可供分配利潤的90％C、基金收益分配后基金份額凈值不得低于面值D、封閉式基金只能采用現(xiàn)金分紅標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：《公開募集證券投資基金運作管理辦法》規(guī)定：封閉式基金的收益分配，每年不得少于一次，A選項說法正確，不當(dāng)選；封閉式基金年度收益分配比例不得低于基金年度可供分配利潤的90％，B選項說法錯誤，當(dāng)選；基金收益分配后基金份額凈值不得低于面值，C選項說法正確，不當(dāng)選；封閉式基金只能采用現(xiàn)金分紅，D選項說法正確，不當(dāng)選。故本題正確答案選B。4、下列有關(guān)我國證券交易所的說法中，正確的是()。Ⅰ．為證券集中交易提供場所和設(shè)施Ⅱ．組織和監(jiān)督證券交易Ⅲ．實行自律管理Ⅳ．設(shè)立和解散由中國證監(jiān)會決定A、Ⅰ、Ⅲ、ⅣB、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC、Ⅰ、Ⅱ、ⅢD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：證券交易所是為證券集中交易提供場所和設(shè)施，組織和監(jiān)督證券交易，實行自律管理的法人。其設(shè)立和解散，由國務(wù)院決定，Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ項正確，C選項符合題意，當(dāng)選；ABD選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選C。5、預(yù)測央行可能降息，在基金合同允許范圍內(nèi)，為提高債券基金的收益率，基金經(jīng)理可能進(jìn)行的操作有()。Ⅰ．提高杠桿率Ⅱ．降低杠桿率Ⅲ．提高組合久期Ⅳ．降低組合久期A、Ⅱ、ⅢB、Ⅰ、ⅣC、Ⅰ、ⅢD、Ⅱ、Ⅳ標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：債券的價格與市場利率變動密切相關(guān)，且呈反方向變動。杠桿率的增加也會增大對利率變化的敏感度。根據(jù)久期的定義，債券價格的變化即約等于久期乘以市場利率的變化率，方向相反。央行降息，提高組合久期可以使基金債券基金的資產(chǎn)凈值增加，Ⅰ、Ⅲ項正確，C選項符合題意，當(dāng)選；ABD選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選C。6、下列對于私募股權(quán)投資的戰(zhàn)略形式中，描述正確的是()。A、風(fēng)險投資的收益來自企業(yè)本身的分紅B、成長權(quán)益投資者通過提供資金，幫助對象企業(yè)發(fā)展業(yè)務(wù)和鞏固市場地位C、并購?fù)顿Y中管理層收購是應(yīng)用最廣泛的形式D、投資私募股權(quán)二級市場是具有周期短、風(fēng)險小、流動性強(qiáng)特性的投資戰(zhàn)略標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：風(fēng)險投資的收益不是來自企業(yè)本身的分紅，而是來自企業(yè)成熟壯大之后的股權(quán)轉(zhuǎn)讓，A選項描述錯誤，不當(dāng)選；并購?fù)顿Y包含多種不同類型，如杠桿收購，管理層收購等。杠桿收購是應(yīng)用最廣泛的形式，C選項描述錯誤，不當(dāng)選；投資私募股權(quán)二級市場是具有周期長、風(fēng)險大、流動性差特性的投資戰(zhàn)略，D選項描述錯誤，不當(dāng)選。B選項表述正確，符合題意，當(dāng)選；ACD選項不符合題意，不當(dāng)選。故本題正確答案選B。7、陳女士在2013年12月31日，買入1股A公司股票，價格為100元，2014年12月31日，A公司發(fā)放3元分紅，同時其股價為110元。那么該區(qū)間內(nèi)，總持有區(qū)間收益率()。A、10％B、11％C、12％D、13％標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：資產(chǎn)回報率＝(期末資產(chǎn)價格－期初資產(chǎn)價格)／期初資產(chǎn)價格×100％＝(110－100)／100＝10％；收入回報率＝期間收入／期初資產(chǎn)價格×100％＝3／100＝3％；總持有區(qū)間收益率＝資產(chǎn)回報率＋收入回報率＝10％＋3％＝13％。D選項符合題意，當(dāng)選；ABC選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選D。證券投資基金基礎(chǔ)知識（綜合）模擬試卷第5套一、單項選擇題(本題共8題，每題1.0分，共8分。)1、()是用來衡量企業(yè)的短期償債能力的比率。A、流動性比率B、財務(wù)杠桿比率C、營運效率比率D、盈利能力比率標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：流動性比率是用來衡量企業(yè)的短期償債能力的比率，旨在分析短期內(nèi)企業(yè)在不致使財務(wù)狀況惡化的前提下，利用手中持有的流動資產(chǎn)償還短期負(fù)債的能力大小。A選項符合題意，當(dāng)選；BCD選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選A。2、關(guān)于QFII機(jī)制的意義，下列表述有誤的是()。A、加快我國證券市場金融創(chuàng)新步伐，實現(xiàn)我國證券市場運行規(guī)則與國際慣例的接軌B、促進(jìn)國內(nèi)投資者的投資理念趨于理性化C、有利于減輕資本非法外逃的壓力，將資本流出置于可監(jiān)控狀態(tài)D、促進(jìn)國內(nèi)證券市場投資主體多元化和上市公司行為的規(guī)范化標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：QFII機(jī)制的意義包括：①促使中國的封閉資本市場向開放的市場轉(zhuǎn)變；②促進(jìn)國內(nèi)證券市場投資主體多元化以及上市公司行為規(guī)范化；③促進(jìn)國內(nèi)投資者的投資理念趨于理性化；④加快我國證券市場金融創(chuàng)新步伐，實現(xiàn)我國證券市場運行規(guī)則與國際慣例的接軌。C選項屬于RQDII機(jī)制的意義。不是QFII機(jī)制的意義，符合題意，當(dāng)選；ABD選項不符合題意，不當(dāng)選。故本題正確答案選C。3、買賣股票和基金的過戶費屬于()的收入。A、基金管理人B、中國結(jié)算公司C、證券交易所D、基金托管人標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：過戶費是委托買賣的股票、基金成交后，買賣雙方為變更證券登記所支付的費用。這筆收入屬于中國結(jié)算公司的收入，由證券經(jīng)紀(jì)商在同投資者清算交收時代為扣收。B選項符合題意，當(dāng)選；ACD選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選B。4、關(guān)于基金估值，以下說法正確的是()。A、開放式基金于每個交易日的次日進(jìn)行估值B、封閉式基金每周進(jìn)行一次估值C、復(fù)核無誤的基金份額凈值由基金托管人對外公布D、開放式基金于每個交易日進(jìn)行估值標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：基金一般都按照固定的時間間隔對基金資產(chǎn)進(jìn)行估值，通常監(jiān)管法規(guī)會規(guī)定一個最小的估值頻率。對開放式基金來說，估值的時間通常與開放申購、贖回的時間一致。目前，我國的開放式基金于每個交易日估值，并于次日公告基金份額凈值。封閉式基金每周披露一次基金份額凈值，但每個交易日也都進(jìn)行估值。D選項說法正確，符合題意，當(dāng)選；ABC選項不符合題意，不當(dāng)選。故本題正確答案選D。5、風(fēng)險價值VAR的估算方法包括以下哪些選項()。Ⅰ．參數(shù)法Ⅱ．蒙特卡洛模擬法Ⅲ．現(xiàn)金流折現(xiàn)法Ⅳ．歷史模擬法A、Ⅰ、Ⅲ、ⅣB、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC、Ⅰ、Ⅱ、ⅢD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：最常用的VAR估算方法有參數(shù)法、歷史模擬法和蒙特卡羅模擬法，Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ項正確。D選項符合題意，當(dāng)選；ABC選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選D。6、以下不屬于投資政策說明書內(nèi)容的是()。A、收益承諾B、投資回報率目標(biāo)C、投資限制D、業(yè)績比較基準(zhǔn)標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：投資政策說明書是所有投資決策制定的指導(dǎo)性文件，主要包含：①介紹；②目的陳述；③責(zé)任和義務(wù)的陳述；④流程；⑤投資目標(biāo)；⑥投資限制；⑦資產(chǎn)配置；⑧投資指導(dǎo)方針；⑨業(yè)績考核指標(biāo)與業(yè)績比較基準(zhǔn)；⑩評估與回顧。A選項不屬于，符合題意，當(dāng)選；BCD選項不符合題意，不當(dāng)選。故本題正確答案選A。7、單個機(jī)構(gòu)自債券借貸的融入余額超過其自有債券托管總量的()或單只債券融入余額超過該只債券發(fā)行量()起，每增加5個百分點，該機(jī)構(gòu)應(yīng)同時向全國銀行間同業(yè)拆借中心和中央結(jié)算總公司書面報告并說明原因。A、30％；30％B、30％；15％C、30％；20％D、15％；15％標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：單個機(jī)構(gòu)自債券借貸的融入余額超過其自有債券托管總量的30％(含30％)或單只債券融入余額超過該只債券發(fā)行量15％(含15％)起，每增加5個百分點，該機(jī)構(gòu)應(yīng)同時向全國銀行間同業(yè)拆借中心和中央結(jié)算總公司書面報告并說明原因。B選項符合題意，當(dāng)選；ACD選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選B。8、營運效率可以反映企業(yè)資產(chǎn)的管理質(zhì)量和利用效率，下列對于營運效率指標(biāo)的分析正確的是()。A、資產(chǎn)收益率是應(yīng)用最為廣泛的衡量企業(yè)盈利能力的指標(biāo)之一B、存貨周轉(zhuǎn)率越大，說明存貨銷售、變現(xiàn)所用的時間越長，存貨管理效率越低C、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率越大，說明應(yīng)收賬款變現(xiàn)、銷售收入收回的速度所需的時間越長D、銷售利潤率低對企業(yè)不利標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：存貨周轉(zhuǎn)率越大，說明存貨銷售、變現(xiàn)所用的時間越短，存貨管理效率越高，B選項錯誤，不當(dāng)選；應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率越大，說明應(yīng)收賬款變現(xiàn)、銷售收入收回的速度所需的時間越短，C選項錯誤，不當(dāng)選；當(dāng)其他條件可變時，銷售利潤率低也并不總是壞事，因為如果總體銷售收入規(guī)模很大，還是能夠取得不錯的凈利潤總額，薄利多銷就是這個道理D選項錯誤，不當(dāng)選；A選項正確，符合題意。故本題正確答案選A。證券投資基金基礎(chǔ)知識（綜合）模擬試卷第6套一、單項選擇題(本題共7題，每題1.0分，共7分。)1、下列關(guān)于主動比重的表述，有誤的是()。A、主動比重可用來衡量投資組合相對于基準(zhǔn)的偏離程度，是相對于業(yè)績比較基準(zhǔn)的風(fēng)險指標(biāo)B、主動比重是指投資組合持倉與基準(zhǔn)不同的部分C、主動比重與基準(zhǔn)不同并不意味著投資組合的業(yè)績表現(xiàn)會與基準(zhǔn)有顯著區(qū)別D、主動比重的局限性表現(xiàn)為，這個指標(biāo)需要隨著歷史時間區(qū)間投資組合的相應(yīng)比重情況標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：主動比重是指投資組合持倉與基準(zhǔn)不同的部分，是一個相對于業(yè)績比較基準(zhǔn)的風(fēng)險指標(biāo)，用來衡量投資組合相對于基準(zhǔn)的偏離程度。主動比重有兩方面局限：①與基準(zhǔn)不同并不意味著投資組合一定會跑贏或跑輸基準(zhǔn)；②與基準(zhǔn)不同并不意味著投資組合的業(yè)績表現(xiàn)會與基準(zhǔn)有顯著區(qū)別，D選項表述有誤，符合題意，當(dāng)選；ABC選項不符合題意。不當(dāng)選。故本題正確答案選D。2、按照()的計算方法，每經(jīng)過一個計息期，要將所生利息加入本金再計利息。A、復(fù)利B、單利C、貼現(xiàn)D、現(xiàn)值標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：復(fù)利是計算利息的一種方法。按照這種方法，每經(jīng)過一個計息期，要將所生利息加入本金再計利息。這里所說的計息期，是指相鄰兩次計息的時間間隔，如年、月、日等。A選項符合題意，當(dāng)選；BCD選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選A。3、下列條款不可以嵌入債券的是()。A、延期條款B、轉(zhuǎn)換條款C、回售條款D、贖回條款標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：許多債券都含有給予發(fā)行人或投資者某些額外權(quán)利的嵌入條款，例如贖回條款、回售條款、轉(zhuǎn)換條款等。按嵌入的條款分類，債券可分為可贖回債券、可回售債券、可轉(zhuǎn)換債券、通貨膨脹聯(lián)結(jié)債券和結(jié)構(gòu)化債券等。D選項符合題意，當(dāng)選；ABC選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選D。4、關(guān)于基金估值程序，以下表述錯誤的是()。A、基金估值的第一責(zé)任人是基金管理人B、基金托管人對基金管理人的計算結(jié)果復(fù)核無誤對外公布C、基金日常估值由基金管理人進(jìn)行D、基金托管人對基金管理人的計算結(jié)果進(jìn)行復(fù)核標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：基金托管人按基金合同規(guī)定的估值方法、時間、程序?qū)鸸芾砣说挠嬎憬Y(jié)果進(jìn)行復(fù)核，復(fù)核無誤后簽章返回給基金管理人，由基金管理人對外公布，并由基金注冊登記機(jī)構(gòu)根據(jù)確認(rèn)的基金份額凈值計算申購、贖回數(shù)額。B選項表述錯誤，符合題意，當(dāng)選；ACD選項不符合題意，不當(dāng)選。故本題正確答案選B。5、基金資產(chǎn)承擔(dān)的費用不包括()。A、基金管理費B、基金轉(zhuǎn)換費C、基金托管費D、信息披露費標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：基金資產(chǎn)承擔(dān)的費用主要包括基金管理費、基金托管費、信息披露費等。B項基金轉(zhuǎn)換費屬于基金投資者承擔(dān)的費用。B選項不包括，符合題意，當(dāng)選；ACD選項不符合題意，不當(dāng)選。故本題正確答案選B。6、資產(chǎn)負(fù)債表報告了企業(yè)在()資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益的狀況。A、某一時期B、某一時段C、某一時點D、某一時刻標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：資產(chǎn)負(fù)債表報告了企業(yè)在某一時點的資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益的狀況，報告時點通常為會計季末、半年末或年末。C選項符合題意，當(dāng)選；ABD選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選C。7、()主要為市場的發(fā)行人、投資人等各類參與主體提供國債、金融債券、企業(yè)債和其他固定收益證券的發(fā)行、登記、托管、交易結(jié)算、信息發(fā)布等服務(wù)。A、中央結(jié)算公司B、上海清算所C、全國銀行間同業(yè)拆借中心D、中國人民銀行標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：上海清算所主要是為銀行間市場提供以中央對手凈額清算為主的直接和間接的本、外幣清算服務(wù)，B選項錯誤，不當(dāng)選；全國銀行間同業(yè)拆借中心主要為市場的投資者提供報價平臺，為其交易提供電子成交登記服務(wù)，對通過交易系統(tǒng)開展的債券交易活動進(jìn)行監(jiān)測，C選項錯誤，不當(dāng)選；中國人民銀行履行監(jiān)督管理銀行間債券市場職能，D選項錯誤，不當(dāng)選；A選項符合題意。故本題正確答案選A。證券投資基金基礎(chǔ)知識（綜合）模擬試卷第7套一、單項選擇題(本題共8題，每題1.0分，共8分。)1、合格境外機(jī)構(gòu)投資者，簡稱為()。A、QFIIB、RQDIIC、RQFIID、RRQDII標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：合格境外機(jī)構(gòu)投資者(QFII)，是我國在資本項目未完全開放的背景下選擇的一種過渡性資本市場開放制度。QDII是合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者的簡稱，QDII基金是指一國境內(nèi)設(shè)立，經(jīng)該國有關(guān)部門批準(zhǔn)從事境外證券市場股票、債券有價證券業(yè)務(wù)的證券投資基金。RQFII(RMBQualifiedForeignInstitutionalInvestor)是指人民幣合格境外機(jī)構(gòu)投資者。其中，R代表人民幣；QFII(QualifiedForeignInstitutionalInvestors)合格的境外機(jī)構(gòu)投資者的英文簡稱，QFII機(jī)制是指外國專業(yè)投資機(jī)構(gòu)到境內(nèi)投資的資格認(rèn)定制度。人民幣合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者，RQDII即RMBQuaIifiedDomesticInstitutionalInvestor。境內(nèi)人民幣將可以RQDII的形式投資境外人民幣計價資本市場，且與RQDII額度的審批制不同，RRQDII將以實際募集規(guī)模為準(zhǔn)。A選項符合題意，當(dāng)選；BCD選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選A。2、下列對具體投資品種的估值方法表述有誤的一項是()。A、送股、轉(zhuǎn)增股、配股和公開增發(fā)新股等發(fā)行未上市股票，按交易所上市的同一股票的市值估值B、交易所上市交易的可轉(zhuǎn)債按前一交易日的收盤價作為估值全價C、證券投資基金持有的流通受限股票在估值日應(yīng)按平均價格亞式期權(quán)模型確定估值日看跌期權(quán)的價值D、全國銀行間債券市場交易的固定收益品種的估值，應(yīng)采用第三方估值機(jī)構(gòu)提供的相應(yīng)品種當(dāng)日估值價格標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：交易所上市交易的可轉(zhuǎn)債估值，屬于交易所上市交易的非流通受限品種估值，該品種應(yīng)按當(dāng)日收盤價(而不是前一交易日收盤價)作為估值全價。B選項表述有誤，符合題意，當(dāng)選；ACD選項不符合題意，不當(dāng)選。故本題正確答案選B。3、關(guān)于債券的估值方法，以下表述正確的是()。A、交易所上市交易的債券采用收盤價估值B、對在交易所上市交易的可轉(zhuǎn)換債券按當(dāng)日收盤價作為估值凈價C、全國銀行間債券市場交易的債券采用第三方估值機(jī)構(gòu)提供價格估值D、中小企業(yè)私募債采用第三方估值機(jī)構(gòu)提供價格估值標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：交易所上市交易的債券按第三方估值機(jī)構(gòu)提供的當(dāng)日估值凈價估值，第三方估值機(jī)構(gòu)提供的估值價格與交易所收盤價存在差異的，若基金管理人認(rèn)定交易所收盤價更能體現(xiàn)公允價值，應(yīng)采用收盤價；對在交易所上市交易的可轉(zhuǎn)換債券按當(dāng)日收盤價作為估值全價；對交易所上市的資產(chǎn)支持證券品種和私募債券，鑒于其交易不活躍，各產(chǎn)品的未來現(xiàn)金流也較難確認(rèn)，按成本估值。C選項表述正確，符合題意，當(dāng)選；ABD選項不符合題意，不當(dāng)選。故本題正確答案選C。4、下列關(guān)于個人投資者投資基金的所得稅的征收，表述錯誤的是()。A、從基金分配中獲得的國債利息、買賣股票差價收入，暫不征收所得稅B、個人投資者從基金分配中獲得的股票的股利收入，由上市公司在向基金支付上述收入時，代扣代繳20％的個人所得稅C、從封閉式基金分配中獲得的企業(yè)債券差價收入，暫不征收個人所得稅D、個人投資者申購和贖回基金份額取得的差價收入，在對個人買賣股票的差價收入未恢復(fù)征收個人所得稅以前，暫不征收個人所得稅標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：投資組合管理的一般流程包括：了解投資者需求、制定投資政策、進(jìn)行類屬資產(chǎn)配置、投資組合構(gòu)建、投資組合管理、風(fēng)險管理、業(yè)績評估等。C選項表述錯誤，符合題意，當(dāng)選；ABD選項不符合題意，不當(dāng)選。故本題正確答案選C。5、下列關(guān)于夏普比率說法中，正確的是()。Ⅰ．夏普比率中基金收益率和無風(fēng)險收益率應(yīng)用平均值的原因，是在測度期間內(nèi)兩者都是在不斷變化的Ⅱ．夏普比率是針對總波動性權(quán)衡后的回報率，即單位總風(fēng)險下的超額回報率Ⅲ．夏普比率數(shù)值越小，代表單位風(fēng)險超額回報率越高，基金業(yè)績越好Ⅳ．夏普比率是用某一時期內(nèi)投資組合平均超額收益除以這個時期收益的標(biāo)準(zhǔn)差A(yù)、Ⅰ、Ⅱ、ⅢB、Ⅰ、Ⅱ、ⅣC、Ⅰ、Ⅲ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：夏普比率數(shù)值越大，代表單位風(fēng)險超額回報率越高，基金業(yè)績越好，Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ項正確，B選項符合題意，當(dāng)選；ACD選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選B。6、根據(jù)ETF跟蹤的指數(shù)不同，可以將ETF分為()。A、股票型、債券型B、抽樣復(fù)制型、完全復(fù)制型C、股票型、完全復(fù)合型D、抽樣復(fù)制型、債券型標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：根據(jù)ETF跟蹤的某一標(biāo)的市場指數(shù)不同，可以將ETF分為股票型ETF、債券型ETF、商品ETF等；根據(jù)復(fù)制的方法不同，可以分為完全復(fù)制型ETF、抽樣復(fù)制型ETF。A選項符合題意，當(dāng)選；BCD選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選A。7、()是測量債券價格相對于利率變動的敏感性指標(biāo)。A、基點價格值B、久期C、加權(quán)平均投資組合收益率D、價格變動收益率值標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：利率變化是影響債券價格的主要因素之一，久期和凸性是衡量債券價格隨利率變化特性的兩個重要指標(biāo)。B選項符合題意，當(dāng)選；ACD選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選B。8、單個境外投資者通過合格投資者持有一家上市公司股票的，持股比例不得超過該公司股份總數(shù)的()。A、10％B、15％C、20％D、30％標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：境外投資者的境內(nèi)證券投資，應(yīng)當(dāng)遵循下列持股比例限制：①單個境外投資者通過合格投資者持有一家上市公司股票的，持股比例不得超過該公司股份總數(shù)的10％；②所有境外投資者對單個上市公司A股的持股比例總和，不超過該上市公司股份總數(shù)的30％。A選項符合題意，當(dāng)選；BCD選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選A。證券投資基金基礎(chǔ)知識（綜合）模擬試卷第8套一、單項選擇題(本題共7題，每題1.0分，共7分。)1、債券借貸的期限由借貸雙方協(xié)商確定，但最長不得超過()天。A、60B、91C、100D、365標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：債券借貸的期限由借貸雙方協(xié)商確定，但最長不得超過365天。D選項符合題意，當(dāng)選；ABC選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選D。2、現(xiàn)值計算中，將未來某時點資金的價值折算為現(xiàn)在時點的價值稱為()。A、貼現(xiàn)B、折價C、復(fù)利D、單利標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：將未來某時點資金的價值折算為現(xiàn)在時點的價值稱為貼現(xiàn)。因此，現(xiàn)值計算中，利率i也被稱為貼現(xiàn)率。A選項符合題意，當(dāng)選；BCD選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選A。3、下列關(guān)于可轉(zhuǎn)換債券的說法，錯誤的是()。A、可轉(zhuǎn)換債券賦予了投資人在股票上漲到一定價格的條件下轉(zhuǎn)換為發(fā)行人普通股股票的權(quán)益B、可轉(zhuǎn)換債券賦予投資人一個保底收入C、可轉(zhuǎn)換債券是混合債券D、在一段時間后，持有者必須按約定的轉(zhuǎn)換價格將公司債券轉(zhuǎn)換為普通股股票標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：可轉(zhuǎn)換債券是指在一段時間后，持有者有權(quán)按約定的轉(zhuǎn)換價格或轉(zhuǎn)換比率將公司債券轉(zhuǎn)換為普通股股票。D選項說法錯誤，符合題意，當(dāng)選；ABC選項不符合題意，不當(dāng)選。故本題正確答案選D。4、關(guān)于債券利率風(fēng)險的描述，以下錯誤的是()。A、浮動利率債券的利息在支付日根據(jù)當(dāng)前市場利率重新設(shè)定B、債券的價格與利率呈反向變動關(guān)系C、浮動利率債券在市場利率下行的環(huán)境中具有較低的利率風(fēng)險D、利率風(fēng)險是指利率變動引起債券價格波動的風(fēng)險標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：浮動利率債券的利息在支付日根據(jù)當(dāng)前市場利率重新設(shè)定，從而在市場利率上升的環(huán)境中具有較低的利率風(fēng)險，而在市場利率下行的環(huán)境中具有較高的利率風(fēng)險。C選項描述錯誤，符合題意，當(dāng)選；ABD選項不符合題意，不當(dāng)選。故本題正確答案選C。5、()可以準(zhǔn)確地衡量基金表現(xiàn)的實際收益情況，因此常用于對基金過去收益率的衡量上。A、簡單(凈值)收益率B、時間加權(quán)收益率C、算術(shù)平均收益率D、幾何平均收益率標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：幾何平均收益率運用了復(fù)利的思想，即考慮了貨幣的時間價值，通過對時間進(jìn)行加權(quán)來衡量收益的情況，因此克服了算術(shù)平均收益率會出現(xiàn)的上偏傾向，能反映其真實收益情況。D選項符合題意，當(dāng)選；ABC選項錯誤，不當(dāng)選。故本題正確答案選D。6、下列關(guān)于不動產(chǎn)投資的類型描述中，正確的有()。Ⅰ．地產(chǎn)投資中的地產(chǎn)是指未被開發(fā)的，可作為未來開發(fā)房地產(chǎn)基礎(chǔ)的商業(yè)地產(chǎn)之一Ⅱ．商業(yè)房地產(chǎn)投資以出租而賺取收益為目的Ⅲ．我國目前的工業(yè)用地主要集中于經(jīng)濟(jì)開發(fā)區(qū)進(jìn)行建設(shè)Ⅳ．酒店投資中的酒店是指包含品牌的長期性居住設(shè)施A、Ⅰ、Ⅱ、ⅣB、Ⅰ、Ⅱ、ⅢC、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：酒店投資中的酒店是指包含品牌的短期性居住設(shè)施，如香格里拉酒店等，以及