財務(wù)公司備付金管理淺析

最新【精品】范文參考文獻(xiàn)專業(yè)論文財務(wù)公司備付金管理淺析財務(wù)公司備付金管理淺析【摘要】財務(wù)公司備付金通常是指財務(wù)公司為了應(yīng)付客戶日常資金支付業(yè)務(wù)而保留一定額度的現(xiàn)金資產(chǎn)，具體包含財務(wù)公司存放在商業(yè)銀行同業(yè)活期存款和存放在央行的超額準(zhǔn)備金，備付金比例=（在商業(yè)銀行活期存款+超額準(zhǔn)備金）/吸收存款總額*100%?！娟P(guān)鍵詞】財務(wù)公司備付金管理一、財務(wù)公司備付金管理的意義（1）保證支付結(jié)算的正常進(jìn)行。備付金是財務(wù)公司協(xié)助成員單位完成交易款項的支付、為成員單位提供資金清算職能的基本保證。加強(qiáng)備付金管理，財務(wù)公司可以利用銀-財-企結(jié)算平臺有效滿足成員單位的支付清算需求，為成員單位提供快捷優(yōu)質(zhì)的結(jié)算服務(wù)。（2）提高資金使用效率。在保證支付結(jié)算業(yè)務(wù)運(yùn)行的同時，財務(wù)公司還承擔(dān)著增加資金收益、提高集團(tuán)整體資金運(yùn)作效率的職能。加強(qiáng)備付金管理，保持合理的備付金比例，要通過同業(yè)存款、投資理財?shù)仁侄翁岣哔Y金利用效率，實現(xiàn)集團(tuán)整體利益最大化。一般而言，財務(wù)公司在成立之初缺乏資金計劃等管理工具，為保證資金清算業(yè)務(wù)的正常開展，尤其是成員單位突發(fā)的大額支付，備付金比例一般會比較高。隨著結(jié)算業(yè)務(wù)逐步開展，網(wǎng)銀系統(tǒng)不斷普及，集中結(jié)算率不斷提高，財務(wù)公司通過資金計劃工具逐步掌握了成員單位資金支付規(guī)律，并且可以充分運(yùn)用同業(yè)拆借等流動性管理工具，因此備付金比例會逐步降低。二、財務(wù)公司備付金管理的影響因素（一）成員企業(yè)（1）成員單位結(jié)算付款規(guī)模和付款規(guī)律。備付金的最主要用途是保證成員單位的結(jié)算支付，因此，影響財務(wù)公司備付金比例的首要因素是成員單位的付款規(guī)模和付款規(guī)律。通過對一定期間內(nèi)成員單位的付款規(guī)模與成員單位存放在財務(wù)公司的存款（尤其是活期存款）用統(tǒng)計學(xué)模型進(jìn)行實證分析與檢驗，數(shù)據(jù)顯示兩者之前存在較為明顯的線性關(guān)系。因此，財務(wù)公司備付金規(guī)模首先需要根據(jù)成員單位的結(jié)算付款規(guī)模設(shè)定，考慮因素包括日均付款量、單日最高付款量、單一存款大戶的付款規(guī)律、大額付款規(guī)律等。（2）資金計劃工具的實施效果。資金計劃包括成員單位填報的資金計劃和財務(wù)公司自身的資金平衡計劃，而財務(wù)公司的資金平衡計劃又依賴于成員單位計劃的準(zhǔn)確性和填報的及時性。因此，成員單位的資金計劃在頻率上如果可以分解到每周和每日，數(shù)據(jù)上尤其是大額用款數(shù)據(jù)會相對精確，甚至能夠做到將資金計劃與結(jié)算支付綁定，那么財務(wù)公司的備付金比例可以適當(dāng)降低，從而在保證流動性的同時兼顧資金使用收益。（二）結(jié)算代理行結(jié)算代理行的數(shù)量也將直接影響財務(wù)公司備付金水平。如果結(jié)算代理行數(shù)量較少，那么備付金相對集中，備付金水平也會較低且易于管理；如果結(jié)算代理行的家數(shù)較多，財務(wù)公司實施多點清算，那么在滿足成員單位多樣化的支付需要的同時，也將導(dǎo)致備付金比例被迫提高，管理難度也將加大。（三）財務(wù)公司自身管理要求（1）管理意愿。目前，對于大多數(shù)財務(wù)公司而言，備付金的管理相對粗放，因此，財務(wù)公司首先應(yīng)意識到備付金管理的重要性，有加強(qiáng)備付金管理的意愿。（2）管理工具。備付金管理是財務(wù)公司流動性管理的重要組成部分。因此，流動性管理是否精細(xì)化將決定備付金管理水平。備付金管理中除了要提高資金計劃工具的精細(xì)化程度外，還需要充分利用法人帳戶透支、信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、同業(yè)拆借市場、票據(jù)轉(zhuǎn)貼現(xiàn)等管理工具。（3）管理能力。綜合利用各種管理工具，既保證支付，又提高資金使用效率，體現(xiàn)的是公司流動性管理能力。要提高流動性管理能力，實現(xiàn)備付金精細(xì)代管理，財務(wù)公司應(yīng)加強(qiáng)與外部金融機(jī)構(gòu)之間和內(nèi)部各部門之前間的溝通，形成良好的溝通協(xié)調(diào)能力，探索建立分級備付、動態(tài)監(jiān)測和應(yīng)急預(yù)案機(jī)制。三、加強(qiáng)備付金管理的建議（1）強(qiáng)化資金計劃管理。既要加強(qiáng)成員企業(yè)的資金管理水平，也要加強(qiáng)財務(wù)公司自身的資金管理精細(xì)化程度。通過強(qiáng)化資金計劃管理，尤其是大額資金提前報備計劃，使財務(wù)公司與成員單位的信息溝通渠道保持暢通，預(yù)防單一客戶的臨時大額緊急用款，提高公司資金計劃的準(zhǔn)確性、及時性，保證備付的同時減少資金沉淀，提高資金收益。（2）集中結(jié)算代理行。在有多家現(xiàn)金池銀行的情況下，綜合衡量多家結(jié)算代理行的系統(tǒng)優(yōu)勢、結(jié)算服務(wù)優(yōu)勢、同業(yè)存款利率水平高低、現(xiàn)金管理服務(wù)功能的多樣性等因素，選擇結(jié)算效率較高和服務(wù)較好的現(xiàn)金池銀行作為結(jié)算代理行，在保證成員單位支付的同時避免多點清算，適當(dāng)降低備付金率。（3）細(xì)化流動性管理，建立分級備付體系。要在分析、總結(jié)成員企業(yè)付款規(guī)模和付款規(guī)律的基礎(chǔ)上，按照流動性從高到低排序，建立財務(wù)公司分級備付體系：一級備付，以現(xiàn)金資產(chǎn)為主，包括庫存現(xiàn)金、超額準(zhǔn)備金、同業(yè)活期存款；二級備付，包括同業(yè)定期存款和風(fēng)險低、變現(xiàn)快的短期證券；三級備付，以各類貸款為主，如流動資金貸款、固定資產(chǎn)貸款、票據(jù)貼現(xiàn)等；四級備付，法定存款準(zhǔn)備金。財務(wù)公司需要合理分配各層級的比例，在備付金比例低于實際支付需要時，根據(jù)備付缺口規(guī)模選擇動用適當(dāng)層級的備付金。一般來說，財務(wù)公司備付分極主要為一、二級備付，三、四級備付由于流動性較差，僅作為補(bǔ)充流動資金的備選渠道。一級備付主要滿足日常資金支付，比例較低；二級備付主要目的在于增加資金收益，提高資金運(yùn)用效率。在一級備付不能夠滿足支付需要時，需要動用二級備付補(bǔ)充一級備付以保證日常支付。（4）科學(xué)設(shè)定預(yù)警閥值動態(tài)監(jiān)測備付指標(biāo)。實施動態(tài)監(jiān)測備付水平的基礎(chǔ)是設(shè)定科學(xué)的預(yù)警動態(tài)閥值。預(yù)警閥值包括四個指標(biāo)：一是每日總體備付比例；二是單個現(xiàn)金池銀行備付比例；三是日均備付比例；四是期末時點備付比例。（5）建立備付應(yīng)急預(yù)案。當(dāng)市場環(huán)境嚴(yán)重惡化或出現(xiàn)重大損失導(dǎo)致面臨流動性危機(jī)時，公司應(yīng)立即啟動應(yīng)急預(yù)案，通過提前回收貸款、賣斷信貸資產(chǎn)、增加吸存規(guī)模、控制存款支取、申請支用法定準(zhǔn)備金等方式應(yīng)對并化解流動性危機(jī)，保證必要的備付金。四、結(jié)語備付金管理是財務(wù)公司實現(xiàn)結(jié)算業(yè)務(wù)精細(xì)代管理的必要手段，備付