成都錦城學(xué)院《商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理》2021-2022學(xué)年第一學(xué)期期末試卷

自覺(jué)遵守考場(chǎng)紀(jì)律如考試作弊此答卷無(wú)效密自覺(jué)遵守考場(chǎng)紀(jì)律如考試作弊此答卷無(wú)效密封線第1頁(yè)，共3頁(yè)成都錦城學(xué)院

《商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理》2021-2022學(xué)年第一學(xué)期期末試卷院(系)_______班級(jí)_______學(xué)號(hào)_______姓名_______題號(hào)一二三總分得分一、單選題（本大題共20個(gè)小題，每小題2分，共40分．在每小題給出的四個(gè)選項(xiàng)中，只有一項(xiàng)是符合題目要求的．）1、下列財(cái)務(wù)管理目標(biāo)中，容易導(dǎo)致企業(yè)短期行為的是（）。A.相關(guān)者利益最大化B.企業(yè)價(jià)值最大化C.股東財(cái)富最大化D.利潤(rùn)最大化2、DL公司20×9年結(jié)合自身實(shí)際進(jìn)行適度負(fù)債經(jīng)營(yíng)所確立的資本結(jié)構(gòu)的是（）。A.最佳資本結(jié)構(gòu)B.歷史資本結(jié)構(gòu)C.目標(biāo)資本結(jié)構(gòu)D.標(biāo)準(zhǔn)資本結(jié)構(gòu)3、每年年初支付年金，連續(xù)支付10年，10年年末得500萬(wàn)元，利率為7%，每年年初支付的金額為（）萬(wàn)元。A.500/[（F/A，7%，11）/（1＋7%）]B.500/[（F/A，7%，11）－1]C.500/[（F/A，7%，9）－1]D.500/[（F/A，7%，9）×（1＋7%）]4、某公司2012年年初所有者權(quán)益為1.25億元，2012年年末所有者權(quán)益為1.50億元。該公司2012年的所有者權(quán)益增長(zhǎng)率是（）。A.16.67%B.20.00%C.25.00%D.120.00%5、某企業(yè)在進(jìn)行收入分配時(shí)，注意統(tǒng)籌兼顧，維護(hù)各利益相關(guān)者的合法權(quán)益，這體現(xiàn)了收入與分配管理的（）原則。A.依法分配B.分配與積累并重C.兼顧各方利益D.投資與收入對(duì)等6、某企業(yè)生產(chǎn)A產(chǎn)品，固定成本100萬(wàn)元，變動(dòng)成本率60%，在銷售額是（）萬(wàn)元時(shí)，經(jīng)營(yíng)杠桿系數(shù)最大。A.1000B.500C.250D.15007、關(guān)于普通股籌資方式，下列說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）A.普通股籌資屬于直接籌資B.普通股籌資能降低公司的資本成本C.普通股籌資不需要還本付息D.普通股籌資是公司良好的信譽(yù)基礎(chǔ)8、某公司2021年銷售額為1000萬(wàn)元，資金平均占用額為5000萬(wàn)元，其中不合理部分為400萬(wàn)元,因市場(chǎng)行情變差，預(yù)計(jì)公司2022年銷售額為900萬(wàn)元。資金周轉(zhuǎn)速度下降1%。根據(jù)因素分析法，預(yù)計(jì)公司2022年度資金需要量為（）A.4181.82萬(wàn)元B.4545.45萬(wàn)元C.4099.01萬(wàn)元D.4455.45萬(wàn)元9、下列各項(xiàng)中，正確反映公司凈利潤(rùn)分配順序的是（）。A.提取法定公積金、提取任意公積金、彌補(bǔ)以前年度虧損、向投資者分配股利B.向投資者分配股利、彌補(bǔ)以前年度虧損、提取法定公積金、提取任意公積金C.彌補(bǔ)以前年度虧損、向投資者分配股利、提取法定公積金、提取任意公積金D.彌補(bǔ)以前年度虧損、提取法定公積金、提取任意公積金、向投資者分配股利10、適用于在市場(chǎng)中處于領(lǐng)先或壟斷地位的企業(yè)，或者在行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)中具有很強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，并能長(zhǎng)時(shí)間保持這種優(yōu)勢(shì)的企業(yè)的定價(jià)目標(biāo)是（）。A.保持或提高市場(chǎng)占有率B.穩(wěn)定市場(chǎng)價(jià)格C.實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)最大化D.應(yīng)付和避免競(jìng)爭(zhēng)11、下列股利政策中，根據(jù)股利無(wú)關(guān)論制定的是（）。A.剩余股利政策B.固定股利支付率政策C.穩(wěn)定增長(zhǎng)股利政策D.低正常股利加額外股利政策12、下列各項(xiàng)中，能夠表明是保守型融資策略的是（）。A.長(zhǎng)期資金來(lái)源＞永久性流動(dòng)資產(chǎn)＋非流動(dòng)資產(chǎn)B.長(zhǎng)期資金來(lái)源＜永久性流動(dòng)資產(chǎn)＋非流動(dòng)資產(chǎn)C.短期資金來(lái)源＞波動(dòng)性流動(dòng)資產(chǎn)D.長(zhǎng)期資金來(lái)源＝永久性流動(dòng)資產(chǎn)＋非流動(dòng)資產(chǎn)13、下列各種預(yù)算方法中，屬于以零為起點(diǎn)編制預(yù)算，不受歷史期經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中的不合理因素影響的是（）。A.增量預(yù)算法B.零基預(yù)算法C.固定預(yù)算法D.彈性預(yù)算法14、下列各項(xiàng)中，不影響公司債券資本成本的因素是（）。A.債券面值B.票面利率C.債券籌資費(fèi)用D.市場(chǎng)利率15、下列各項(xiàng)中，屬于非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的是（）。A.由于利率上升而導(dǎo)致的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)B.由于通貨膨脹而導(dǎo)致的購(gòu)買力風(fēng)險(xiǎn)C.由于公司經(jīng)營(yíng)不善而導(dǎo)致的破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)D.由于利率下降而導(dǎo)致的再投資風(fēng)險(xiǎn)16、某工程項(xiàng)目現(xiàn)需投入3億元，如延期一年，建設(shè)投入將增加10%。假設(shè)利率是5%，則延遲造成的投入現(xiàn)值增加額為（）億元。A.0.17B.0.14C.0.47D.0.317、發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券面值為100元，轉(zhuǎn)換價(jià)格為20元，到轉(zhuǎn)換期股票市價(jià)25元。轉(zhuǎn)換比率為（）。A.0.8B.4C.5D.1.2518、下列籌資方式中，可以降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的是（）。A.租賃籌資B.發(fā)行公司債券籌資C.利用留存收益D.供應(yīng)鏈融資19、下列關(guān)于企業(yè)財(cái)務(wù)管理體制集權(quán)與分權(quán)選擇的表述中，錯(cuò)誤的是（）。A.企業(yè)在初創(chuàng)階段，經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)高，財(cái)務(wù)管理宜偏重集權(quán)模式B.企業(yè)規(guī)模小，財(cái)務(wù)管理工作量小，偏重于集權(quán)模式C.財(cái)務(wù)管理人員在內(nèi)的管理層如果素質(zhì)高，能力強(qiáng)，可以采用分權(quán)型財(cái)務(wù)管理體制D.實(shí)施縱向一體化戰(zhàn)略的企業(yè)，有必要采用相對(duì)集中的財(cái)務(wù)管理體制20、下列關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)的表述，不正確的是（）A.利率風(fēng)險(xiǎn)屬于系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)B.購(gòu)買力風(fēng)險(xiǎn)屬于系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)C.違約風(fēng)險(xiǎn)不屬于系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)D.破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)不屬于非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)二、判斷題（本大題共10個(gè)小題，共20分)1、證券組合的風(fēng)險(xiǎn)水平不僅與組合中各證券的收益率標(biāo)準(zhǔn)差有關(guān)，而且與各證券收益率的相關(guān)程度有關(guān)。（）2、從成熟的證券市場(chǎng)來(lái)看，企業(yè)的籌資優(yōu)序模式首先是內(nèi)部籌資，其次是發(fā)行新股籌資，最后是發(fā)行債券。（）3、溢價(jià)債券的內(nèi)部收益率高于票面利率，折價(jià)債券的內(nèi)部收益率低于票面利率。（）4、上市公司盈利能力的成長(zhǎng)性和穩(wěn)定性是影響其市盈率的重要因素。（）5、由于能夠使預(yù)算期間與會(huì)計(jì)期間相對(duì)應(yīng)，定期預(yù)算法有利于企業(yè)長(zhǎng)遠(yuǎn)打算，有利于企業(yè)長(zhǎng)期穩(wěn)定發(fā)展。（）6、根據(jù)“無(wú)利不分”原則，當(dāng)企業(yè)出現(xiàn)年度虧損時(shí)，一般不進(jìn)行利潤(rùn)分配。（）7、企業(yè)正式下達(dá)執(zhí)行的預(yù)算，執(zhí)行部門一般不能調(diào)整。但是，當(dāng)內(nèi)外戰(zhàn)略環(huán)境發(fā)生重大變化或突發(fā)大事件等，導(dǎo)致預(yù)算編制的基本假設(shè)發(fā)生重大變化時(shí)，可進(jìn)行預(yù)算調(diào)整。（）8、企業(yè)維持較高的流動(dòng)資產(chǎn)存量水平有助于提高資金使用效率和企業(yè)總體收益水平。（）9、企業(yè)財(cái)務(wù)管理部門負(fù)責(zé)企業(yè)預(yù)算的編制、執(zhí)行、分析和考核工作，并對(duì)預(yù)算執(zhí)行結(jié)果承擔(dān)直接責(zé)任。（）10、在影響財(cái)務(wù)管理的各種外部環(huán)境中，法律環(huán)境是最為重要的。（）三、解析題（本大題共4個(gè)小題，共40分)1、（本題10分）戊公司是一家設(shè)備制造商，公司基于市場(chǎng)發(fā)展進(jìn)行財(cái)務(wù)規(guī)劃，有關(guān)資料如下：資料一：戊公司2017年12月31日的資產(chǎn)負(fù)債表簡(jiǎn)表及相關(guān)信息如表所示。

注：表中“N“表示該項(xiàng)目不隨銷售額的變動(dòng)而變動(dòng)。資料二：戊公司2017年銷售額為40000萬(wàn)元，銷售凈利率為10%，利潤(rùn)留存率為40%。預(yù)計(jì)2018年銷售額增長(zhǎng)率為30%，銷售凈利率和利潤(rùn)留存率保持不變。資料三：戊公司計(jì)劃于2018年1月1日從租賃公司融資租入一臺(tái)設(shè)備。該設(shè)備價(jià)值為1000萬(wàn)元，租期為5年，租期滿時(shí)預(yù)計(jì)凈殘值為100萬(wàn)元，歸租賃公司所有。年利率為8%，年租賃手續(xù)費(fèi)率為2%。租金每年末支付1次。相關(guān)貨幣時(shí)間價(jià)值系數(shù)為（P/F，8%，5）=0.6806；（P/F，10%，5）=0.6209；（P/A，8%，5）=3.9927；（P/A，10%，5）=3.7908。資料四：經(jīng)測(cè)算，資料三中新增設(shè)備投產(chǎn)后每年能為戊公司增加凈利潤(rùn)132.5萬(wàn)元，設(shè)備年折舊額為180萬(wàn)元。資料五：戊公司采用以下兩種籌資方式：

①利用商業(yè)信用：戊公司供應(yīng)商提供的付款條件為“1/10，N/30”；

②向銀行借款：借款年利率為8%。一年按360天計(jì)算。該公司適用的企業(yè)所得稅稅率為25%。不考慮增值稅及其他因素的影響。要求：（1）根據(jù)資料一和資料二，計(jì)算戊公司2018年下列各項(xiàng)金額：

①因銷售增加而增加的資產(chǎn)額；

②因銷售增加而增加的負(fù)債額；

③因銷售增加而增加的資金量；

④預(yù)計(jì)利潤(rùn)的留存增加額；

⑤外部融資需求量。（2）根據(jù)資料三，計(jì)算下列數(shù)值：

①計(jì)算租金時(shí)使用的折現(xiàn)率；

②該設(shè)備的年租金。（3）根據(jù)資料四，計(jì)算下列指標(biāo)：

①新設(shè)備投產(chǎn)后每年增加的營(yíng)業(yè)現(xiàn)金凈流量；

②如果公司按1000萬(wàn)元自行購(gòu)買而非租賃該設(shè)備，計(jì)算該設(shè)備投資的靜態(tài)回收期。（4）根據(jù)資料五，計(jì)算并回答如下問(wèn)題：

①計(jì)算放棄現(xiàn)金折扣的信用成本率；

②判斷戊公司是否應(yīng)該放棄現(xiàn)金折扣；

③計(jì)算銀行借款資本成本。2、（本題10分）A公司只生產(chǎn)銷售B產(chǎn)品，其銷售量預(yù)測(cè)相關(guān)資料如下表所示：

要求:（1）采用算術(shù)平均法預(yù)測(cè)2021年B產(chǎn)品的銷售量。（2）公司擬使用修正的移動(dòng)平均法預(yù)測(cè)2021年B產(chǎn)品的銷售量，樣本期為3期。（3）若平滑指數(shù)為0.6，預(yù)測(cè)2021年B產(chǎn)品的銷售量。3、（本題10分）某公司擬采購(gòu)一批零件，價(jià)值5400元，供應(yīng)商規(guī)定的付款條件如下。立即付款，付5238元；第20天付款，付5292元；第40天付款，付5346元；第60天付款，付全額。一年按360天計(jì)算。要求回答以下互不相關(guān)的兩問(wèn)：

(1)假設(shè)銀行短期貸款利率為15％：

①計(jì)算各個(gè)時(shí)點(diǎn)付款的現(xiàn)金折扣率；

②計(jì)算各個(gè)時(shí)點(diǎn)放棄現(xiàn)金折扣的信用成本率；

③填寫下表計(jì)算各個(gè)時(shí)點(diǎn)付款的凈收益；單位：元

④分析確定對(duì)該公司最有利的付款日期。

(2)假設(shè)目前有一短期投資的報(bào)酬率為40％，確定對(duì)該公司最有利的付款日期。4、（本題10分）丙公司只生產(chǎn)銷售H產(chǎn)品，其銷售量預(yù)測(cè)相關(guān)資料如下表所示：銷售量預(yù)測(cè)相關(guān)資料

公司擬使用修正的移動(dòng)平均法預(yù)測(cè)201