《ch貨幣概述》課件

貨幣概述貨幣是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)體系中必不可少的組成部分。它作為交換媒介，在商品和服務(wù)的交易中發(fā)揮著重要作用。課程大綱1貨幣定義貨幣是充當(dāng)一般等價(jià)物的商品或商品集合。它用來衡量商品和服務(wù)的價(jià)值，方便交易。2貨幣功能貨幣充當(dāng)價(jià)值尺度、流通手段、儲(chǔ)藏手段、支付手段和世界貨幣。3貨幣種類貨幣可以分為法定貨幣和補(bǔ)充貨幣，它們在經(jīng)濟(jì)體系中扮演著重要角色。4貨幣供給與需求我們將探討貨幣供給量的定義、測算方法以及影響因素，以及貨幣需求的理論和因素。貨幣的定義充當(dāng)媒介貨幣是商品交換的媒介，它可以用來購買商品和服務(wù)。價(jià)值尺度貨幣是商品價(jià)值的度量標(biāo)準(zhǔn)，可以用來衡量不同商品的價(jià)值。價(jià)值儲(chǔ)存貨幣可以用來儲(chǔ)存價(jià)值，以便在未來進(jìn)行消費(fèi)或投資。貨幣的主要功能支付手段貨幣作為交易媒介，簡化商品交換，提高經(jīng)濟(jì)效率。價(jià)值尺度貨幣衡量商品價(jià)值，統(tǒng)一商品價(jià)格，便于比較。價(jià)值儲(chǔ)藏貨幣可以保存價(jià)值，供未來消費(fèi)或投資使用。延期支付貨幣可以作為延期支付的媒介，促進(jìn)借貸和信用交易。貨幣的產(chǎn)生與發(fā)展1商品貨幣階段以商品作為貨幣，例如貝殼、牲畜等。具有使用價(jià)值和價(jià)值，但流通不便。2金屬貨幣階段以貴金屬，如金銀作為貨幣。更易于分割、攜帶和保存。3紙幣貨幣階段由國家發(fā)行，以信用為基礎(chǔ)的紙幣作為貨幣，方便交易，但容易出現(xiàn)通貨膨脹。4電子貨幣階段以電子形式存在的貨幣，方便快捷，但需要安全保障措施。貨幣的種類實(shí)物貨幣實(shí)物貨幣是具有內(nèi)在價(jià)值的貨幣，例如金銀等貴金屬。在歷史早期，實(shí)物貨幣是主要的貨幣形式，但隨著社會(huì)發(fā)展和經(jīng)濟(jì)增長，實(shí)物貨幣的使用逐漸減少。信用貨幣信用貨幣是基于信用關(guān)系的貨幣，例如紙幣、銀行存款等。信用貨幣的價(jià)值并非來自于自身的內(nèi)在價(jià)值，而是來自于其背后信用關(guān)系的支撐。法定貨幣政府認(rèn)可由國家或政府機(jī)構(gòu)發(fā)行并強(qiáng)制流通的貨幣強(qiáng)制流通所有經(jīng)濟(jì)主體必須接受，法律規(guī)定必須接受法律效力作為支付工具，在該國境內(nèi)具有法律效力補(bǔ)充貨幣銀行存款銀行存款是銀行為客戶開立的賬戶，用于存放資金并進(jìn)行轉(zhuǎn)賬等業(yè)務(wù)。存款是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)體系中最重要的補(bǔ)充貨幣形式之一。信用卡信用卡是由銀行發(fā)行的，允許持卡人在一定額度內(nèi)先消費(fèi)后付款的支付工具，也是補(bǔ)充貨幣的典型代表。電子貨幣電子貨幣是指以電子形式存在的貨幣，如支付寶、微信支付等，它們通過網(wǎng)絡(luò)和移動(dòng)設(shè)備進(jìn)行支付，是近年來發(fā)展迅速的補(bǔ)充貨幣形式。貨幣供給量貨幣供給量是指一個(gè)經(jīng)濟(jì)體中流通的貨幣總量，它反映了貨幣的總量水平。貨幣供給量是宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)的重要指標(biāo)，它與通貨膨脹、經(jīng)濟(jì)增長等密切相關(guān)。M1M1流通中的現(xiàn)金和活期存款M2M2M1加上定期存款、儲(chǔ)蓄存款等M3M3M2加上大額定期存款等M0M0商業(yè)銀行的庫存現(xiàn)金貨幣供給量的測算1基礎(chǔ)貨幣央行發(fā)行的貨幣2貨幣乘數(shù)銀行體系的貨幣創(chuàng)造能力3貨幣供給量基礎(chǔ)貨幣乘以貨幣乘數(shù)基礎(chǔ)貨幣是央行發(fā)行的貨幣，包括流通中的現(xiàn)金和商業(yè)銀行在央行的存款。貨幣乘數(shù)反映了銀行體系創(chuàng)造貨幣的能力，是由銀行體系的準(zhǔn)備金率決定的。貨幣供給量等于基礎(chǔ)貨幣乘以貨幣乘數(shù)。貨幣供給量的影響因素央行貨幣政策央行的貨幣政策直接影響著貨幣供給量。例如，通過調(diào)整法定準(zhǔn)備金率、公開市場操作等手段，央行可以增加或減少貨幣供應(yīng)量。商業(yè)銀行行為商業(yè)銀行的貸款行為也會(huì)影響貨幣供給量。當(dāng)商業(yè)銀行貸款增加時(shí)，貨幣供應(yīng)量也會(huì)增加；反之亦然。公眾行為公眾對貨幣的需求也會(huì)影響貨幣供給量。當(dāng)公眾持有現(xiàn)金的意愿增加時(shí)，貨幣供應(yīng)量就會(huì)減少；反之亦然。經(jīng)濟(jì)狀況經(jīng)濟(jì)增長、通貨膨脹、利率等因素也會(huì)影響貨幣供給量。例如，在經(jīng)濟(jì)繁榮時(shí)期，貨幣需求會(huì)增加，導(dǎo)致貨幣供給量增加。貨幣供給政策貨幣政策目標(biāo)中央銀行通過調(diào)整貨幣供應(yīng)量，以實(shí)現(xiàn)物價(jià)穩(wěn)定、經(jīng)濟(jì)增長和充分就業(yè)等目標(biāo)。政策工具央行通過調(diào)整法定準(zhǔn)備金率、公開市場操作、再貼現(xiàn)率等工具，來控制貨幣供給。影響因素經(jīng)濟(jì)增長、通貨膨脹、利率水平等因素都會(huì)影響貨幣供給政策的制定。貨幣需求11.交易需求人們?yōu)榱巳粘ＯM(fèi)和交易需要持有貨幣。22.預(yù)防需求為了應(yīng)對突發(fā)事件或緊急情況，人們會(huì)持有部分貨幣以備不時(shí)之需。33.投資需求人們會(huì)持有貨幣，以便在未來進(jìn)行投資或購買資產(chǎn)。44.投機(jī)需求當(dāng)預(yù)期未來貨幣價(jià)值會(huì)升值時(shí)，人們會(huì)增加貨幣持有量。貨幣需求的因素收入水平收入水平越高，人們可支配收入越多，貨幣需求量越大。價(jià)格水平物價(jià)水平越高，人們需要更多貨幣購買商品和服務(wù)，貨幣需求量越大。利率利率越高，人們將更多資金存入銀行，持有貨幣的機(jī)會(huì)成本越高，貨幣需求量越低。預(yù)期如果人們預(yù)期未來物價(jià)上漲或利率下降，他們會(huì)傾向于提前消費(fèi)或持有更多貨幣，貨幣需求量增加。貨幣需求的理論數(shù)量貨幣需求理論認(rèn)為貨幣需求與物價(jià)水平成正比，與利率成反比。凱恩斯貨幣需求理論將貨幣需求分為交易性需求、預(yù)防性需求和投機(jī)性需求。流動(dòng)性偏好理論認(rèn)為人們持有貨幣的意愿取決于流動(dòng)性偏好，流動(dòng)性偏好越高，貨幣需求越高。貨幣市場貨幣市場是短期資金借貸市場，借貸期限一般在一年以內(nèi)。它主要用于調(diào)節(jié)短期資金流動(dòng)，滿足金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)短期資金需求。貨幣市場的定義流動(dòng)性貨幣市場是金融市場的一部分，專門交易短期金融工具。這些工具的到期期限通常不超過一年。參與者貨幣市場的主要參與者包括政府、銀行、企業(yè)以及金融機(jī)構(gòu)。它們在市場中借貸資金，以滿足短期資金需求或投資。貨幣市場的參與者商業(yè)銀行商業(yè)銀行是貨幣市場的主要參與者，它們通過借貸資金來進(jìn)行交易。中央銀行央行是貨幣市場的監(jiān)管者，負(fù)責(zé)制定貨幣政策并控制貨幣供給。政府機(jī)構(gòu)政府機(jī)構(gòu)通過發(fā)行債券或借款來籌集資金，并參與貨幣市場交易。非銀行金融機(jī)構(gòu)非銀行金融機(jī)構(gòu)，如保險(xiǎn)公司和投資基金，也參與貨幣市場，以管理資金或進(jìn)行投資。貨幣市場工具1國庫券國庫券是政府為籌集短期資金而發(fā)行的債券，通常期限在一年以內(nèi)。2商業(yè)票據(jù)商業(yè)票據(jù)是指企業(yè)為籌集短期資金而發(fā)行的無擔(dān)保債券，期限通常在一年以內(nèi)。3回購協(xié)議回購協(xié)議是指一方將證券賣給另一方，并約定在未來以一定價(jià)格回購該證券的協(xié)議，期限通常較短。4銀行同業(yè)拆借銀行同業(yè)拆借是指銀行之間相互借貸資金，期限通常在幾天到幾個(gè)月之間。貨幣市場利率貨幣市場利率是指貨幣市場上借貸資金的利率。貨幣市場利率受多種因素影響，包括央行的貨幣政策、市場供求關(guān)系、通貨膨脹預(yù)期等。央行的貨幣政策目標(biāo)保持物價(jià)穩(wěn)定，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長，并維持金融體系的穩(wěn)定。利率調(diào)整利率以影響借貸成本，進(jìn)而影響經(jīng)濟(jì)活動(dòng)。貨幣供應(yīng)控制貨幣供應(yīng)量以影響經(jīng)濟(jì)的流動(dòng)性和通貨膨脹率。監(jiān)管監(jiān)管金融機(jī)構(gòu)，確保金融體系的穩(wěn)定和安全。央行的政策工具公開市場操作央行通過買賣政府債券，增加或減少市場上的貨幣供應(yīng)量。存款準(zhǔn)備金率央行要求商業(yè)銀行保留一定比例的存款作為準(zhǔn)備金，從而控制信貸規(guī)模。再貼現(xiàn)率央行以優(yōu)惠利率向商業(yè)銀行提供貸款，影響商業(yè)銀行的借貸成本。貨幣乘數(shù)效應(yīng)11.初始存款銀行收到存款后，會(huì)保留一部分作為準(zhǔn)備金，其余部分用來發(fā)放貸款。22.貸款創(chuàng)造存款貸款被借款人使用后，會(huì)流入其他銀行，形成新的存款，并再次被用于貸款。33.貨幣供應(yīng)量增加這個(gè)過程不斷循環(huán)，導(dǎo)致貨幣供應(yīng)量以最初存款的倍數(shù)增長，這就是貨幣乘數(shù)效應(yīng)。通貨膨脹的定義物價(jià)持續(xù)上漲通貨膨脹是指一段時(shí)間內(nèi)，經(jīng)濟(jì)體中商品和服務(wù)價(jià)格普遍持續(xù)上升的現(xiàn)象。貨幣貶值當(dāng)通貨膨脹發(fā)生時(shí)，貨幣的購買力下降，用相同的貨幣可以購買到的商品和服務(wù)數(shù)量減少。經(jīng)濟(jì)失衡通貨膨脹會(huì)導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)失衡，例如投資減少、消費(fèi)下降、生產(chǎn)成本上升等。通貨膨脹的原因貨幣供給過快當(dāng)貨幣供應(yīng)量增長速度超過了經(jīng)濟(jì)實(shí)際產(chǎn)出的增長速度時(shí)，就會(huì)導(dǎo)致通貨膨脹?？傂枨笤黾尤绻傂枨笤黾佣偣┙o沒有同步增加，就會(huì)造成供不應(yīng)求，導(dǎo)致物價(jià)上漲。成本推動(dòng)當(dāng)生產(chǎn)成本上升時(shí)，企業(yè)為了維持利潤率，會(huì)將成本轉(zhuǎn)嫁給消費(fèi)者，導(dǎo)致物價(jià)上漲。外部因素國際油價(jià)上漲、匯率波動(dòng)等外部因素也會(huì)導(dǎo)致通貨膨脹。通貨膨脹的后果購買力下降通貨膨脹會(huì)導(dǎo)致物價(jià)上漲，消費(fèi)者用相同的錢可以購買更少的商品或服務(wù)。這會(huì)降低人們的生活水平，特別是低收入家庭。經(jīng)濟(jì)不穩(wěn)定通貨膨脹會(huì)導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)不穩(wěn)定，企業(yè)難以預(yù)測未來的成本，導(dǎo)致投資減少。消費(fèi)者也可能減少支出，導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)增長放緩。社會(huì)不公平通貨膨脹對不同收入群體的影響不同，高收入群體更容易應(yīng)對通貨膨脹。低收入群體則會(huì)受到更大的負(fù)面影響，加劇社會(huì)不公平。貨幣貶值通貨膨脹會(huì)導(dǎo)致貨幣貶值，人們對貨幣的信心下降，可能導(dǎo)致人們減少儲(chǔ)蓄和投資。這會(huì)影響經(jīng)濟(jì)增長和穩(wěn)定。通貨膨脹的控制11.貨幣政策央行通過調(diào)整利率、法定準(zhǔn)備金率和公開市場操作等手段控制貨幣供應(yīng)量，抑制通貨膨脹。22.財(cái)政政策政府通過調(diào)整稅收、支出等手段調(diào)節(jié)總需求，降低通貨膨脹壓力。33.價(jià)格管制政府對部分關(guān)鍵商品和服務(wù)的價(jià)格進(jìn)行直接管制，防止價(jià)格過快上漲。44.收入政策政府通過引導(dǎo)工資、利潤