基金從業(yè)考前第九講復(fù)習(xí)測試卷含答案

基金從業(yè)考前第九講復(fù)習(xí)測試卷含答案1、基金從業(yè)人員在宣傳、推介和銷售基金產(chǎn)品時(shí)，應(yīng)當(dāng)客觀、全面、準(zhǔn)確地向投資者推介基金產(chǎn)品，下列符合基金銷售人員行為規(guī)范的是（）。[單選題]*A.承諾或約定利益分成或虧損分擔(dān)B.揭示投資風(fēng)險(xiǎn)(正確答案)C.預(yù)測所推介基金的未來業(yè)績D.提供基金未公開的信息答案解析：在宣傳銷售基金產(chǎn)品時(shí)，基金從業(yè)人員應(yīng)當(dāng)以誠實(shí)的態(tài)度和合法的方式執(zhí)業(yè)，如實(shí)告知投資人可能影響其利益的重要情況，正確向其揭示投資風(fēng)險(xiǎn)，不得做出不當(dāng)?shù)某兄Z或者保證。2、（）是指基金從業(yè)人員不應(yīng)泄露或者披露客戶和所屬機(jī)構(gòu)或者相關(guān)基金機(jī)構(gòu)向其傳達(dá)的信息，除非該信息涉及客戶或潛在客戶的違法活動，或者屬于法律要求披露的信息，或者客戶或潛在客戶允許披露此信息。[單選題]*A.守法合規(guī)B.誠實(shí)守信C.保守秘密(正確答案)D.專業(yè)審慎答案解析：保守秘密是指基金從業(yè)人員不應(yīng)泄露或者披露客戶和所屬機(jī)構(gòu)或者相關(guān)基金機(jī)構(gòu)向其傳達(dá)的信息，除非該信息涉及客戶或潛在客戶的違法活動，或者屬于法律要求披露的信息，或者客戶或潛在客戶允許披露此信息。3、專業(yè)審慎是指基金從業(yè)人員應(yīng)當(dāng)具備與其執(zhí)業(yè)活動相適應(yīng)的職業(yè)技能，是調(diào)整基金從業(yè)人員與（）之間關(guān)系的道德規(guī)范。[單選題]*A.職業(yè)(正確答案)B.投資人C.基金公司D.監(jiān)管機(jī)構(gòu)答案解析：專業(yè)審慎，是指基金從業(yè)人員應(yīng)當(dāng)具備與其執(zhí)業(yè)活動相適應(yīng)的職業(yè)技能，應(yīng)當(dāng)具備從事相關(guān)活動所必需的專業(yè)知識和技能，并保持和提高專業(yè)勝任能力，勤勉審慎開展業(yè)務(wù)，提高風(fēng)險(xiǎn)管理能力，不得做出任何與專業(yè)勝任能力相背離的行為。是調(diào)整基金從業(yè)人員與職業(yè)之間關(guān)系的道德規(guī)范。4、金融資產(chǎn)的定義是（）。[單選題]*A.金融資產(chǎn)表明了交易雙方的相互所有關(guān)系B.金融資產(chǎn)是代表未來收益或資產(chǎn)合法要求權(quán)的憑證(正確答案)C.股權(quán)類金融資產(chǎn)和其他衍生品資產(chǎn)D.金融資產(chǎn)是無形的，沒有明確的價(jià)值答案解析：金融資產(chǎn)是代表未來收益或資產(chǎn)合法要求權(quán)的憑證，標(biāo)示了明確的價(jià)值，表明了交易雙方的所有權(quán)關(guān)系和債權(quán)關(guān)系。金融資產(chǎn)一般分為債券類金融資產(chǎn)和股權(quán)類金融資產(chǎn)兩類。債券類金融資產(chǎn)以票據(jù)、債券等契約型投資工具為主，股權(quán)類金融資產(chǎn)以各類股票為主。5、以下不屬于資產(chǎn)管理產(chǎn)品的是（）。[單選題]*A.集合信托計(jì)劃B.私募股權(quán)投資基金C.保險(xiǎn)資產(chǎn)管理計(jì)劃D.銀行大額存單質(zhì)押融資(正確答案)答案解析：銀行、證券、保險(xiǎn)等各類金融機(jī)構(gòu)，除公募基金、私募基金、信托計(jì)劃外，還提供券商資管、保險(xiǎn)資管、期貨資管、銀行理財(cái)?shù)雀鞣N資產(chǎn)管理產(chǎn)品。6、（）是投資基金中最主要的一種類別。[單選題]*A.私募股權(quán)基金B(yǎng).對沖基金C.證券投資基金(正確答案)D.另類投資基金答案解析：證券投資基金是投資基金中最主要的一種類別。7、關(guān)于開放式基金，以下表述錯(cuò)誤的是（）。[單選題]*A.一般有一個(gè)固定的存續(xù)期(正確答案)B.基金份額數(shù)量不固定C.基金份額可以在基金合同約定的時(shí)間和場所進(jìn)行申購和贖回D.投資策略強(qiáng)調(diào)流動性管理，基金資產(chǎn)重要保持一定的現(xiàn)金及流動性資產(chǎn)答案解析：封閉式基金一般有一個(gè)固定的存續(xù)期，開放式基金一般無特定存續(xù)期限的。8、以下關(guān)于單一債券和債券基金區(qū)別的說法中，錯(cuò)誤的是（）。[單選題]*A.單一債券隨著到期日的臨近，所承擔(dān)的利率風(fēng)險(xiǎn)會上升(正確答案)B.基金債券沒有固定的到期日，所承擔(dān)的利率風(fēng)險(xiǎn)將取決于所持有的證券的平均到期日C.單一債券的信用風(fēng)險(xiǎn)比較集中D.債券基金的平均到期日常常會相對固定答案解析：單一債券隨著到期日的臨近，所承擔(dān)的利率風(fēng)險(xiǎn)會下降。故A項(xiàng)錯(cuò)誤。9、某基金合同規(guī)定，其政府債券配置比例不低于40%，公司債券配置比例不低于40%；股票配置比例不超過10%，現(xiàn)金及貨幣市場工具不低于5%。則該基金應(yīng)該屬于（）。[單選題]*A.股票型基金B(yǎng).債券型基金(正確答案)C.貨幣市場基金D.混合型基金答案解析：根據(jù)基金合同的規(guī)定，基金投資中債券的配置比例不低于80%，因此應(yīng)該為債券型基金。10、（）是指以追求資本增值為目標(biāo)的基金。[單選題]*A.增長型基金(正確答案)B.收入型基金C.平衡型基金D.穩(wěn)健型基金答案解析：增長型基金是指以追求資本增值為目標(biāo)的基金。11、債券基金通過分散投資可以有效避免單一債券可能面臨的較高的（）。[單選題]*A.利率風(fēng)險(xiǎn)B.信用風(fēng)險(xiǎn)(正確答案)C.購買力風(fēng)險(xiǎn)D.政策風(fēng)險(xiǎn)答案解析：單一債券的信用風(fēng)險(xiǎn)比較集中，而債券基金通過分散投資可以有效避免單一債券可能面臨的較高的信用風(fēng)險(xiǎn)。12、某基金合同規(guī)定，正常情況下股票資產(chǎn)比例為50%~80%，債券資產(chǎn)比例為15%~45%該基金應(yīng)該屬于（）。[單選題]*A.股票型基金B(yǎng).債券型基金C.保本型基金D.混合型基金(正確答案)答案解析：股票型基金的股票投資比重在80%以上，債券型基金的債券投資比例在80%以上。根據(jù)題干可知，該基金既不屬于股票型基金、又不屬于債券型基金，而該基金又以股票、債券為投資對象，因此該基金應(yīng)屬于混合型基金。13、承擔(dān)審查基金資產(chǎn)凈值和基金份額凈值的責(zé)任人是（）。[單選題]*A.基金審計(jì)的會計(jì)師事務(wù)所B.注冊登記機(jī)構(gòu)C.基金銷售機(jī)構(gòu)D.基金托管人(正確答案)答案解析：基金托管人的職責(zé)之一是復(fù)核、審查基金管理人計(jì)算的基金資產(chǎn)凈值和基金份額申購、贖回價(jià)格。14、關(guān)于基金托管人的職責(zé)，以下描述錯(cuò)誤的是（）。[單選題]*A.編制基金財(cái)務(wù)會計(jì)報(bào)告、中期和年度基金報(bào)告(正確答案)B.按照規(guī)定監(jiān)督基金管理人的投資運(yùn)作C.按照規(guī)定開設(shè)基金財(cái)產(chǎn)的資金賬戶和證券賬戶D.安全保管基金財(cái)產(chǎn)答案解析：依據(jù)《證券投資基金法》的規(guī)定，基金托管人職責(zé)包括：（1）安全保管基金財(cái)產(chǎn)。（2）按照規(guī)定開設(shè)基金財(cái)產(chǎn)的資金賬戶和證券賬戶。（3）對所托管的不同基金財(cái)產(chǎn)分別設(shè)置賬戶，確?；鹭?cái)產(chǎn)的完整與獨(dú)立。（4）保存基金托管業(yè)務(wù)活動的記錄、賬冊、報(bào)表和其他相關(guān)資料。（5）按照基金合同的約定，根據(jù)基金管理人的投資指令，及時(shí)辦理清算、交割事宜。（6）辦理與基金托管業(yè)務(wù)活動有關(guān)的信息披露事項(xiàng)。（7）對基金財(cái)務(wù)會計(jì)報(bào)告、中期和年度基金報(bào)告出具意見。（8）復(fù)核、審查基金管理人計(jì)算的基金資產(chǎn)凈值和基金份額申購、贖回價(jià)格。（9）按照規(guī)定召集基金份額持有人大會。（10）按照規(guī)定監(jiān)督基金管理人的投資運(yùn)作。（11）中國證監(jiān)會規(guī)定的其他職責(zé)。15、基金監(jiān)管系統(tǒng)中各自單位各司其職，各負(fù)其責(zé)，其中證券基金機(jī)構(gòu)監(jiān)管部門主要的職責(zé)包括（）。Ⅰ.對從業(yè)人員的執(zhí)業(yè)行為進(jìn)行自律管理Ⅱ.對日常監(jiān)管中發(fā)現(xiàn)的重大問題進(jìn)行處置Ⅲ.對有關(guān)證券投資基金的行政許可項(xiàng)目進(jìn)行審核Ⅳ.涉及證券投資基金行業(yè)的重大政策研究[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅰ、ⅡD.Ⅲ、Ⅳ答案解析：證券基金機(jī)構(gòu)監(jiān)管部主要負(fù)責(zé)：①涉及證券投資基金行業(yè)的重大政策研究；②草擬或制定證券投資基金行業(yè)的監(jiān)管規(guī)則；③對有關(guān)證券投資基金的行政許可項(xiàng)目進(jìn)行審核；④全面負(fù)責(zé)對基金管理公司、基金托管銀行及基金代銷機(jī)構(gòu)的監(jiān)管；⑤指導(dǎo)、組織和協(xié)調(diào)證監(jiān)局、證券交易所等部門對證券投資基金的日常監(jiān)管；⑥對證監(jiān)局的基金監(jiān)管工作進(jìn)行督促檢查；⑦對日常監(jiān)管中發(fā)現(xiàn)的重大問題進(jìn)行處置。16、關(guān)于私募基金的合格投資者標(biāo)準(zhǔn)，以下表述正確的是（）。Ⅰ.凈資產(chǎn)不低于1000萬元的單位Ⅱ.金融資產(chǎn)不低于100萬元的個(gè)人Ⅲ.最近3年個(gè)人年均收入不低于50萬元的個(gè)人Ⅳ.投資于單只私募基金金額不低于100萬元[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：私募基金的合格投資者是指具備相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)識別能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力，投資于單只私募基金的金額不低于100萬元且符合下列相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)的單位和個(gè)人：①凈資產(chǎn)不低于1000萬元的單位；②金融資產(chǎn)不低于300萬元或者最近3年個(gè)人年均收入不低于50萬元的個(gè)人。17、基金募集失敗后，所籌集的資金加銀行同期存款利息退還基金投資人的期限是募集期限屆滿后（）。[單選題]*A.10個(gè)工作日B.10日內(nèi)C.30個(gè)工作日D.30日內(nèi)(正確答案)答案解析：基金募集期限屆滿，不滿足有關(guān)募集要求的基金募集失敗，基金管理人應(yīng)承擔(dān)以下責(zé)任：①以固有財(cái)產(chǎn)承擔(dān)因募集行為而產(chǎn)生的債券和費(fèi)用；②在基金募集期限屆滿后30日內(nèi)返還投資者已繳納的款項(xiàng)，并加計(jì)銀行同期存款利息。18、關(guān)于基金的合同生效，以下說法中正確的是（）。[單選題]*A.基金如果募集失敗，管理人及托管人不得收取報(bào)酬，銷售機(jī)構(gòu)除外B.所有基金合同生效，基金募集規(guī)模必須不少于2億元人民幣C.自中國證監(jiān)會書面對基金募集及備案手續(xù)確認(rèn)之日起，基金合同生效(正確答案)D.自中國基金業(yè)協(xié)會書面對基金募集及備案手續(xù)確認(rèn)之日起，基金合同生效答案解析：自中國證監(jiān)會書面確認(rèn)之日起，基金備案手續(xù)辦理完畢，基金合同生效。19、關(guān)于基金合同生效條件的表述，下列選項(xiàng)錯(cuò)誤的是（）。[單選題]*A.封閉式基金的基金份額持有人人數(shù)達(dá)到200人以上B.封閉式基金募集份額總額不少于2億份(正確答案)C.開放式基金的基金份額持有人人數(shù)達(dá)到200人以上D.開放式基金募集份額總額不少于2億元答案解析：基金募集期限屆滿，封閉式基金需滿足募集基金份額總額達(dá)到核準(zhǔn)規(guī)模的80%以上，并且基金份額持有人人數(shù)達(dá)到200人以上。開放式基金需滿足募集份額總額不少于2億份，基金募集金額不少于2億元人民幣，基金份額持有人的人數(shù)不少于200人。20、關(guān)于開放式基金申購和贖回的登記以及款項(xiàng)支付，以下表述錯(cuò)誤的是（）。[單選題]*A.基金份額持有人遞交贖回申請，贖回成立B.若申購款項(xiàng)在規(guī)定時(shí)間內(nèi)未全額到賬，則申購不成功C.投資人按規(guī)定提交申購申請并全額交付款項(xiàng)，申購生效(正確答案)D.投資人申購基金份額時(shí)，必須全額交付申購款項(xiàng)答案解析：投資人申購基金份額時(shí)，必須全額交付申購款項(xiàng)(中國證監(jiān)會另有規(guī)定的基金除外)，投資人按規(guī)定提交申購申請并全額交付款項(xiàng)的，申購申請即為成立；基金份額登記機(jī)構(gòu)確認(rèn)基金份額時(shí)，申購生效?；鸱蓊~持有人遞交贖回申請，贖回成立；基金份額登記機(jī)構(gòu)確認(rèn)贖回時(shí)，贖回生效。申購采用全額繳款方式。若資金在規(guī)定時(shí)間內(nèi)未全額到賬，則申購不成功。申購不成功或無效，款項(xiàng)將退回投資者賬戶。21、關(guān)于發(fā)起式基金的成立及存續(xù)條件，以下說法中正確的是（）。[單選題]*A.發(fā)起資金不得少于3000萬元人民幣B.發(fā)起式基金合同生效3年后，若持有人數(shù)量低于200人的，基金合同自動終止C.發(fā)起式基金合同生效3年后，若基金資產(chǎn)凈值低于2億元人民幣的，基金合同自動終止(正確答案)D.基金份額持有人可少于200人答案解析：發(fā)起式基金是指基金管理人在募集基金時(shí)，使用公司股東資金、公司固有資金、公司高級管理人員或者基金經(jīng)理等人員資金認(rèn)購基金的金額不少于1000萬元人民幣，且持有期限不少于3年。發(fā)起式基金的基金合同生效3年后，若基金資產(chǎn)凈值低于2億元的，基金合同自動終止。22、當(dāng)媒體報(bào)道或市場流傳的消息可能對基金價(jià)格產(chǎn)生誤導(dǎo)性影響或引起較大波動時(shí)，（）應(yīng)在知悉后立即對，該消息進(jìn)行公開澄清。[單選題]*A.基金托管人B.監(jiān)管機(jī)構(gòu)C.基金管理人(正確答案)D.證券交易所答案解析：當(dāng)媒體報(bào)道或市場流傳的消息可能對基金價(jià)格產(chǎn)生誤導(dǎo)性影響或引起較大波動時(shí)，基金管理人應(yīng)在知悉后立即對該消息進(jìn)行公開澄清。23、基金銷售機(jī)構(gòu)中必須取得基金從業(yè)資格的人員是（）。[單選題]*A.基金研究分析人員B.從事基金理財(cái)業(yè)務(wù)咨詢的人員C.銷售機(jī)構(gòu)的管理人員(正確答案)D.總部從事基金宣傳推介的人員答案解析：基金銷售機(jī)構(gòu)中負(fù)責(zé)基金銷售業(yè)務(wù)的管理人員應(yīng)取得基金從業(yè)資格。24、基金的宣傳推介材料中推介貨幣市場基金的，應(yīng)當(dāng)（）。[單選題]*A.保證本金安全B.說明貨幣市場基金不等同于存款(正確答案)C.保證最低收益D.預(yù)測未來收益答案解析：基金宣傳推介材料中推介貨幣市場基金的，應(yīng)當(dāng)提示基金投資人，購買貨幣市場基金并不等于將資金作為存款存放在銀行或者存款類金融機(jī)構(gòu)，基金管理人不保證基金一定盈利，也不保證最低收益。25、風(fēng)險(xiǎn)管理是基金公司經(jīng)營管理的重要組成部分，以下表述符合風(fēng)險(xiǎn)管理全面性原則要求的是（）。Ⅰ．公司應(yīng)建立具體的風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)體系Ⅱ．風(fēng)險(xiǎn)控制必須覆蓋公司的各項(xiàng)業(yè)務(wù)Ⅲ．風(fēng)險(xiǎn)控制必須覆蓋公司的各個(gè)部門和各個(gè)崗位Ⅳ．風(fēng)險(xiǎn)控制滲透到?jīng)Q策、執(zhí)行、反饋等各個(gè)業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)[單選題]*A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅲ答案解析：全面性原則是指風(fēng)險(xiǎn)控制必須覆蓋公司的各項(xiàng)業(yè)務(wù)，各個(gè)部門和各個(gè)崗位，滲透到?jīng)Q策、執(zhí)行、反饋等各個(gè)業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)。Ⅰ項(xiàng)屬于風(fēng)險(xiǎn)管理定性和定量相結(jié)合原則的要求。26、基金公司從專業(yè)角度設(shè)立各類專業(yè)委員會，以下關(guān)于機(jī)制的表述正確的是（）。Ⅰ．總經(jīng)理辦公會是公司投資的最高決策機(jī)構(gòu)Ⅱ．專業(yè)委員會是公司內(nèi)非常設(shè)的議事機(jī)構(gòu)Ⅲ．專業(yè)委員會會議包括定期會議和臨時(shí)會議Ⅳ．風(fēng)險(xiǎn)控制委員會，負(fù)責(zé)公司資產(chǎn)估值相關(guān)決策及執(zhí)行[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅱ、Ⅲ(正確答案)D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：Ⅰ項(xiàng)，投資決策委員會是基金管理公司管理基金投資的最高決策機(jī)構(gòu)，是非常設(shè)的議事機(jī)構(gòu)；Ⅳ項(xiàng)，估值委員會負(fù)責(zé)公司資產(chǎn)估值相關(guān)決策及執(zhí)行，保證資產(chǎn)估值的公平、合理。27、基金管理公司子公司A發(fā)行了某單一客戶資產(chǎn)管理計(jì)劃，并聘請了符合規(guī)定的B私募基金管理人擔(dān)任該計(jì)劃的投資顧問。在該計(jì)劃的日常投資運(yùn)作中，A公司為維護(hù)與B私募的投顧關(guān)系，通常會優(yōu)先處理該計(jì)劃的交易指令，B私募為提高該計(jì)劃的投資業(yè)績會時(shí)常以優(yōu)于市價(jià)的條件參與非關(guān)聯(lián)方的股票大宗交易，因該計(jì)劃表現(xiàn)優(yōu)異，A公司在對外宣傳材料中將該計(jì)劃投資績優(yōu)股與其主動管理的其他專戶合并計(jì)算用以展示其的投顧實(shí)力。上述公司的行為帶來的合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)包括（）。Ⅰ．投資合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)Ⅱ．信息披露合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)Ⅲ．銷售合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)Ⅳ．反洗錢合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ(正確答案)D.Ⅱ、Ⅲ答案解析：A公司優(yōu)先處理B私募擔(dān)任投資顧問的資產(chǎn)管理計(jì)劃的交易指令以及B私募在組合中以優(yōu)于市價(jià)的條件參與非關(guān)聯(lián)方的股票大宗交易帶來投資合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)；A公司對外宣傳材料中采用該計(jì)劃投資業(yè)績，用以展示自身投資實(shí)力帶來了銷售合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)。28、根據(jù)合規(guī)管理的要求，基金公司在日常業(yè)務(wù)活動中應(yīng)當(dāng)遵守（）。Ⅰ．基本法律規(guī)則Ⅱ．適用于全行業(yè)的規(guī)范、標(biāo)準(zhǔn)、慣例等Ⅲ．公司章程Ⅳ．職業(yè)道德[單選題]*A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：合規(guī)管理要求基金公司在日常業(yè)務(wù)活動中應(yīng)當(dāng)遵守的規(guī)則包括：①立法機(jī)關(guān)和證監(jiān)會發(fā)布的基本法律規(guī)則；②基金業(yè)協(xié)會和證券業(yè)協(xié)會等自律性組織制定的適用于全行業(yè)的規(guī)范、標(biāo)準(zhǔn)、慣例等；③公司章程以及企業(yè)的各種內(nèi)部規(guī)章制度以及應(yīng)當(dāng)遵守的誠實(shí)、守信的職業(yè)道德。29、（）是資金的遠(yuǎn)期價(jià)格，即隱含在給定的即期利率中從未來的某一時(shí)點(diǎn)到另一時(shí)點(diǎn)的利率水平。[單選題]*A實(shí)際利率B名義利率C即期利率D遠(yuǎn)期利率(正確答案)答案解析：遠(yuǎn)期利率是資金的遠(yuǎn)期價(jià)格，即隱含在給定的即期利率中從未來的某一時(shí)點(diǎn)到另一時(shí)點(diǎn)的利率水平，所以D正確。30、A公司存入銀行10萬元，年利率為4%，存款期限為3年，按復(fù)利計(jì)息到期一次性取出，則A公司到期可從銀行一次性能夠取出（）萬元。[單選題]*A11.20B11.30C11.35D11.25(正確答案)答案解析：A公司到期可從銀行一次性取出的金額為：10×（1＋4%）^3=11.25。31、公司的資本結(jié)構(gòu)是指（）。[單選題]*A.公司資本投入與勞動投入之比B.公司債權(quán)資本與權(quán)益資本的比例(正確答案)C.公司資產(chǎn)的組成D.公司是資本密集型還是勞動密集型答案解析：資本結(jié)構(gòu)是指企業(yè)資本總額中各種資本的構(gòu)成比例。最基本的資本結(jié)構(gòu)是債權(quán)資本和權(quán)益資本的比例，通常用債務(wù)股權(quán)比率或資產(chǎn)負(fù)債率表示。32、某公司每股股利為0.4元，每股盈利為1元，市場價(jià)格為10元，則其市盈率為（）倍。[單選題]*A.20B.25C.10(正確答案)D.16.67答案解析：根據(jù)市盈率的計(jì)算公式，可得：市盈率=每股市價(jià)/每股收益=10/1=10。33、在我國，貨幣市場工具不包括（）。[單選題]*A.銀行間短期資金B(yǎng).1年以內(nèi)（含1年）的銀行定期存款和大額存單C.剩余期限在397天以內(nèi)（含397天）的債券D.期限在1年以上（含1年）的債券回購(正確答案)答案解析：在我國，貨幣市場工具主要包括銀行間短期資金、1年以內(nèi)（含1年）的銀行定期存款和大額存單、剩余期限在397天以內(nèi)（含397天）的債券、期限在1年以內(nèi)（含1年）的債券回購、期限在1年以內(nèi)（含1年）的中央銀行票據(jù)、證監(jiān)會及中國人民銀行認(rèn)可的其他具有良好流動性的金融工具。34、債券的價(jià)格與利率呈（）變動關(guān)系。[單選題]*A.正向B.反向(正確答案)C.同向D.不確定答案解析：債券的價(jià)格與利率呈反向變動關(guān)系：利率上升時(shí)，債券價(jià)格下降；利率下降時(shí)，債券價(jià)格上升。35、期貨保證金制度中，繳納資金的比例通常在（）。[單選題]*A.3%～5%B.1%～3%C.5%～10%(正確答案)D.5%～15%答案解析：保證金制度，就是指在期貨交易中，任何交易者必須按其所買入或者賣出期貨合約價(jià)值的一定比例交納資金，這個(gè)比例通常在5%～10%，作為履行期貨合約的保證，并視價(jià)格確定是否追加資金，然后才能參與期貨的買賣。36、（）是指互換合約雙方同意在約定期限內(nèi)按相同或不同的利息計(jì)算方式分期向?qū)Ψ街Ц队刹煌瑤欧N的等值本金額確定的利息，并在期初和期末交換本金。[單選題]*A.互換合約B.利率互換C.貨幣互換(正確答案)D.信用違約互換答案解析：貨幣互換是指互換合約雙方同意在約定期限內(nèi)按相同或不同的利息計(jì)算方式分期向?qū)Ψ街Ц队刹煌瑤欧N的等值本金額確定的利息，并在期初和期末交換本金。37、下列不屬于衍生工具特點(diǎn)的是（）。[單選題]*A.跨期性B.杠桿性C.聯(lián)動性D.確定性(正確答案)答案解析：與股票、債券等金融工具有所不同，衍生工具具有跨期性、杠桿性、聯(lián)動性、不確定性或高風(fēng)險(xiǎn)性四個(gè)顯著的特點(diǎn)。38、關(guān)于不動產(chǎn)投資類型的敘述，錯(cuò)誤的是（）。[單選題]*A.地產(chǎn)，亦指土地，是指未被開發(fā)的，可作為未來開發(fā)房地產(chǎn)基礎(chǔ)的商業(yè)地產(chǎn)之一B.商業(yè)房地產(chǎn)投資以出租而賺取收益為目的，其投資對象主要包括寫字樓、零售房地產(chǎn)等設(shè)施C.土地本身的不確定性非常高，因此土地投資可能具有較高的投機(jī)性D.零售房地產(chǎn)是指包括生產(chǎn)用設(shè)備、研究和開發(fā)用空地和倉庫等各種工業(yè)用資產(chǎn)的所在地(正確答案)答案解析：工業(yè)用地，是指包括生產(chǎn)用設(shè)備、研究和開發(fā)用空地和倉庫等各種工業(yè)用資產(chǎn)的所在地。中國目前的工業(yè)用地主要集中于經(jīng)濟(jì)開發(fā)區(qū)進(jìn)行建設(shè)，剩余工業(yè)用地一般是隨著工業(yè)投資而進(jìn)行。39、關(guān)于大宗商品投資，說法錯(cuò)誤的是（）。[單選題]*A.大宗商品基本上可以分為能源類、基礎(chǔ)原材料類、貴金屬類和農(nóng)產(chǎn)品四類B.大宗商品是指具有實(shí)體，不可進(jìn)入流通領(lǐng)域，可在零售環(huán)節(jié)進(jìn)行銷售的商品(正確答案)C.大宗商品具有同質(zhì)化、可交易等特征，供需和交易量都非常大D.購買大宗商品是最直接也是最簡明的大宗商品投資方式答案解析：大宗商品是指具有實(shí)體，可進(jìn)入流通領(lǐng)域，但并非在零售環(huán)節(jié)進(jìn)行銷售，具有商品屬性，用于工農(nóng)業(yè)生產(chǎn)與消費(fèi)使用的大批量買賣的物資商品。大宗商品具有同質(zhì)化、可交易等特征，供需和交易量都非常大。40、關(guān)于投資者需求，以下表述錯(cuò)誤的是（）[單選題]*A.通常投資者對流動性的要求越低，其可接受的投資期限越長B.投資者可能因?yàn)榱鲃有?、稅收等因素產(chǎn)生一些特別的投資需求C.投資者的投資境況和需求通常較為穩(wěn)定，可以每兩年對投資者的需求作一次重新評估(正確答案)D.相對于機(jī)構(gòu)投資者，風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)意愿對個(gè)人投資者更為重要答案解析：通常情況下，投資期限越長，則投資者對流動性的要求越低。A.表述正確。投資者的投資境況和需求會隨著時(shí)間而變，因此有必要至少每年對投資者的需求作一次重新的評估。B.表述錯(cuò)誤。對一般的投資者而言，影響投資需求的關(guān)鍵因素主要包括：投資期限、收益要求和風(fēng)險(xiǎn)容忍度。除此以外，投資者還可能因?yàn)榱鲃有?、稅收、監(jiān)管要求等因素而產(chǎn)生一些特別的投資需求。C.表述正確。風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)意愿取決于投資者的風(fēng)險(xiǎn)厭惡程度。通常認(rèn)為風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)意愿對個(gè)人投資者更為重要。D.表述正確。41、有關(guān)基金公司交易部職能，表述錯(cuò)誤的是（）。[單選題]*A.基金采取集中交易制度，即基金的投資決策與交易執(zhí)行職能分別由基金經(jīng)理和基金交易部門承擔(dān)B.交易部是基金投資運(yùn)作的具體執(zhí)行部門、負(fù)責(zé)投資組合交易指令的審核，執(zhí)行和反饋C.交易部在交易過程中嚴(yán)格執(zhí)行相關(guān)規(guī)定，并利用技術(shù)手段避免違規(guī)行為的出現(xiàn)D.交易部屬于基金公司的普通保密部門，與其他部門的保密要求相同(正確答案)答案解析：交易部屬于基金公司的核心保密區(qū)域，執(zhí)行最嚴(yán)格的保密要求。42、關(guān)于資產(chǎn)組合分散化，以下表述正確的是（）。[單選題]*A.投資分散化有利于提高資產(chǎn)的收益B.投資分散化使得資產(chǎn)組合的預(yù)期收益率降低，因?yàn)樗鼫p少了資產(chǎn)組合的總體風(fēng)險(xiǎn)C.適當(dāng)?shù)姆稚⒒顿Y可以減少或消除系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)D.投資分散化有利于降低資產(chǎn)的非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)(正確答案)答案解析：非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)又被稱為特定風(fēng)險(xiǎn)、異質(zhì)風(fēng)險(xiǎn)、個(gè)體風(fēng)險(xiǎn)等，是指可以通過分散化投資來降低的風(fēng)險(xiǎn)。投資分散化有利于降低資產(chǎn)的非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，選項(xiàng)D正確。43、運(yùn)用戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置的前提條件不包括（）。[單選題]*A.能夠準(zhǔn)確地預(yù)測市場變化B.資產(chǎn)配置能夠達(dá)到預(yù)期收益和投資目標(biāo)(正確答案)C.能夠有效實(shí)施動態(tài)資產(chǎn)配置投資方案D.能夠發(fā)現(xiàn)單個(gè)證券的投資機(jī)會答案解析：運(yùn)用戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置的前提條件是基金管理人能夠準(zhǔn)確地預(yù)測市場變化、發(fā)現(xiàn)單個(gè)證券的投資機(jī)會，并且能夠有效實(shí)施動態(tài)資產(chǎn)配置投資方案。44、關(guān)于基金業(yè)績歸因，以下表述錯(cuò)誤的是（）。[單選題]*A.基金業(yè)績歸因是指在計(jì)算出基金超額收益的基礎(chǔ)上可以將其分解，研究超額收益的組成B.Brlnson方法主要?dú)w因于資產(chǎn)配置、行業(yè)選擇、證券選擇以及交叉效應(yīng)C.對于股票型基金，業(yè)內(nèi)比較常用的業(yè)績歸因方法是特雷諾比率(正確答案)D.評價(jià)基金業(yè)績表現(xiàn)，一般需要跟蹤它的長期表現(xiàn)答案解析：基金的業(yè)績歸因是指在計(jì)算出基金超額收益的基礎(chǔ)上可以將其分解，研究基金超額收益的組成。對于股票型基金，業(yè)內(nèi)比較常用的業(yè)績歸因方法是Brinson方法。（故選項(xiàng)C錯(cuò)誤）這種方法較為直觀、易理解，它把基金收益與基準(zhǔn)組合收益的差異歸因于四個(gè)因素：資產(chǎn)配置、行業(yè)選擇、證券選擇以及交叉效應(yīng)。（故選項(xiàng)A正確）評價(jià)基金業(yè)績表現(xiàn)一般需要跟蹤它的長期表現(xiàn)，通常會從多個(gè)時(shí)間維度進(jìn)行分析（故