證券從業(yè)-金融市場基礎(chǔ)知識-第二節(jié)中國的多層次資本市場

證券從業(yè)-金融市場基礎(chǔ)知識-第二節(jié)中國的多層次資本市場1.【單選題】機構(gòu)間私募產(chǎn)品報價與服務(wù)系統(tǒng)的管理機構(gòu)是（）。A.原中國銀監(jiān)會B.中央銀行C.中國證券業(yè)協(xié)會D.原中國保監(jiān)會正確（江南博哥）答案：C參考解析：中國證券業(yè)協(xié)會是機構(gòu)間私募產(chǎn)品報價與服務(wù)系統(tǒng)的管理機構(gòu)。故本題正確選項為C，其他均為混淆項。機構(gòu)間私募產(chǎn)品報價與服務(wù)系統(tǒng)。中證機構(gòu)間報價系統(tǒng)股份有限公司，原名“中證資本市場發(fā)展監(jiān)測中心有限責(zé)任公司”，2013年2月27日成立，2015年2月10日更名改制，是經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)并由中國證券業(yè)協(xié)會按照市場化原則管理的金融機構(gòu)。2.【單選題】根據(jù)有關(guān)規(guī)定，區(qū)域性股權(quán)市場發(fā)行具有限制條件，除法律、行政法規(guī)另有規(guī)定外，單只證券持有人累計不得超過()人。A.100B.150C.185D.200正確答案：D參考解析：根據(jù)有關(guān)規(guī)定，區(qū)域性股權(quán)市場發(fā)行具有限制條件，除法律、行政法規(guī)另有規(guī)定外，單只證券持有人累計不得超過200人。3.【單選題】以下關(guān)于場外市場的定義，說法錯誤的是（）。A.場外市場是指在集中的交易場所之外進(jìn)行證券交易的市場B.場外市場又稱為店頭市場或者柜臺市場C.場外市場主要是一對一交易D.場外市場主要以交易標(biāo)準(zhǔn)化的、私募類型的產(chǎn)品為主正確答案：D參考解析：場外市場是指在集中的交易場所之外進(jìn)行證券交易的市場（A正確），沒有集中的交易場所和市場制度，又稱為店頭市場或者柜臺市場（B正確），主要是一對一交易（C正確），以交易非標(biāo)準(zhǔn)化的、私募類型的產(chǎn)品為主（D錯誤）。隨著時代的發(fā)展，場外市場的證券交易方式也逐漸演變?yōu)橥ㄟ^網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)將訂單匯集起來，再由電子交易系統(tǒng)處理，場內(nèi)市場和場外市場都可以采取電子交易的方式，但是場外市場的名字得以延續(xù)使用。4.【單選題】2018年11月5日，國家主席習(xí)近平在首屆中國國際進(jìn)口博覽會開幕式上宣布，將在上海證券交易所設(shè)立科創(chuàng)板并試點（），支持上海國際金融中心和科技創(chuàng)新中心建設(shè)。A.注冊制B.核準(zhǔn)制C.審批制D.備案制正確答案：A參考解析：選項A，2018年11月5日，國家主席習(xí)近平在首屆中國國際進(jìn)口博覽會開幕式上宣布，將在上海證券交易所設(shè)立科創(chuàng)板并試點注冊制，支持上海國際金融中心和科技創(chuàng)新中心建設(shè)。選項B，核準(zhǔn)制是介于注冊制和審批制之間的中間形式。它一方面取消了指標(biāo)和額度管理，并引進(jìn)證券中介機構(gòu)的責(zé)任，判斷企業(yè)是否達(dá)到股票發(fā)行的條件；另一方面，證券監(jiān)管機構(gòu)同時對股票發(fā)行的合規(guī)性和適銷性條件進(jìn)行實質(zhì)性審查，并有權(quán)否決股票發(fā)行的申請。選項C，審批制是一國在股票市場的發(fā)展初期，為了維護(hù)上市公司的穩(wěn)定和平衡復(fù)雜的社會經(jīng)濟關(guān)系，采用行政計劃的辦法分配股票發(fā)行的指標(biāo)和額度，由地方或行業(yè)主管部門根據(jù)指標(biāo)推薦企業(yè)發(fā)行股票的一種發(fā)行制度。選項D，沒有備案制的說法，是干擾項。5.【單選題】2020年4月27日，中央全面深化改革委員會第十三次會議審議通過了《創(chuàng)業(yè)板改革并試點注冊制總體實施方案》，此次改革后創(chuàng)業(yè)板全面向科創(chuàng)板靠攏，創(chuàng)業(yè)板的股票漲跌幅限制比例()。A.由20％降低至10％B.由10％提高至20％C.由15％降低至10％D.由10％提高至15％正確答案：B參考解析：在交易制度方面，改革后的創(chuàng)業(yè)板全面向科創(chuàng)板靠攏，創(chuàng)業(yè)板股票漲跌幅限制比例由10%提高至20%,并且同步放寬相關(guān)基金漲跌幅至20%。6.【單選題】上海證券交易所于（）年正式營業(yè)。A.1993年B.1995年C.1991年D.1990年正確答案：D參考解析：選項C，深圳證券交易所于1991年7月3日正式營業(yè)。選項D，上海證券交易所于1990年12月19日正式營業(yè)。選項A和B為混淆項。7.【單選題】2021年2月5日，經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)，（）啟動合并主板與中小板相關(guān)準(zhǔn)備工作，并發(fā)布兩板合并業(yè)務(wù)通知及相關(guān)規(guī)則，明確合并實施后的相關(guān)安排，于4月6日正式實施兩板合并。A.深交所B.上交所C.北交所D.廣交所正確答案：A參考解析：2021年2月5日，經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)，深交所啟動合并主板與中小板相關(guān)準(zhǔn)備工作，并發(fā)布兩板合并業(yè)務(wù)通知及相關(guān)規(guī)則，明確合并實施后的相關(guān)安排，于4月6日正式實施兩板合并。8.【單選題】下列關(guān)于注冊制改革后創(chuàng)業(yè)板定位的說法中，錯誤的是(??)。A.支持傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)與新技術(shù)、新產(chǎn)業(yè)、新業(yè)態(tài)、新模式深度融合B.主要服務(wù)科技創(chuàng)新企業(yè)C.深入貫徹創(chuàng)新驅(qū)動發(fā)展戰(zhàn)略D.適應(yīng)發(fā)展更多依靠創(chuàng)新、創(chuàng)造、創(chuàng)意的大趨勢正確答案：B參考解析：創(chuàng)業(yè)板改革定位為適應(yīng)發(fā)展更多依靠創(chuàng)新、創(chuàng)造、創(chuàng)意的大趨勢，主要服務(wù)成長型創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)企業(yè)，支持傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)與新技術(shù)、新產(chǎn)業(yè)、新業(yè)態(tài)、新模式深度融合。9.【單選題】按照（）不同，資本市場可以分為公募市場和私募市場。A.發(fā)行和募集方式B.所交易產(chǎn)品品種的不同C.市場功能的不同D.資本市場的組織形式和交易活動是否集中統(tǒng)一正確答案：A參考解析：選項A，按照發(fā)行和募集方式的不同，可以將資本市場劃分為公募市場和私募市場。選項B，按照所交易產(chǎn)品品種的不同，可以將資本市場劃分為股票市場、債券市場、衍生品證券市場和基金市場。選項C，按照市場功能的不同，可以將資本市場劃分為發(fā)行市場和交易市場。選項D，按照資本市場的組織形式和交易活動是否集中統(tǒng)一，可以將資本市場劃分為場內(nèi)交易市場和場外交易市場。按照所服務(wù)和覆蓋的企業(yè)所在地范圍的不同，可將資本市場劃分為全球性市場、全國性市場、區(qū)域性市場等類型。10.【單選題】北京證券交易所(簡稱北交所)于（）注冊成立。A.2021年B.2020年C.2022年D.2023年正確答案：A參考解析：北京證券交易所(簡稱北交所)于2021年9月3日注冊成立。11.【單選題】區(qū)域性股權(quán)市場是我國多層次資本市場體系的重要組成部分，以下關(guān)于區(qū)域性股權(quán)市場的相關(guān)說法，錯誤的是（）。A.不得采用廣告、公開勸誘等公開發(fā)行證券B.區(qū)域性股權(quán)市場實行合格投資者制度，自然人合格投資者金融資產(chǎn)要求不低于100萬元人民幣C.證券持有人名冊和登記過戶記錄必須真實D.不得采取集中競價、做市商等集中交易方式進(jìn)行證券轉(zhuǎn)讓正確答案：B參考解析：在區(qū)域性股權(quán)市場發(fā)行或轉(zhuǎn)讓證券的，限于股票、可轉(zhuǎn)換為股票的公司債券以及國務(wù)院有關(guān)部門按程序認(rèn)可的其他證券，不得違規(guī)發(fā)行或轉(zhuǎn)讓私募債券;不得采用廣告、公開勸誘等公開或變相公開方式發(fā)行證券，不得以任何形式非法集資;（A正確）不得采取集中競價、做市商等集中交易方式進(jìn)行證券轉(zhuǎn)讓，投資者買入后賣出或賣出后買入同一證券的時間間隔不得少于5個交易日;（D正確）單只證券持有人累計不得超過200人，法律、行政法規(guī)另有規(guī)定的除外;證券持有人名冊和登記過戶記錄必須真實、準(zhǔn)確、完整，不得隱匿、偽造、篡改或毀損。（C正確）區(qū)域性股權(quán)市場實行合格投資者制度。合格投資者應(yīng)是依法設(shè)立且具備一定條件的法人機構(gòu)、合伙企業(yè)，金融機構(gòu)依法管理的投資性計劃，以及具備較強風(fēng)險承受能力且金融資產(chǎn)不低50萬元人民幣的自然人。（B錯誤）12.【單選題】（）對私募基金實行自律管理。A.中國證券投資基金業(yè)協(xié)會B.中國證券業(yè)協(xié)會C.證券交易所D.中國證監(jiān)會正確答案：A參考解析：中國證監(jiān)會依據(jù)《證券投資基金法》和《私募投資基金監(jiān)督管理條例》對私募基金實施行政監(jiān)管，中國證券投資基金業(yè)協(xié)會根據(jù)自律規(guī)則對會員機構(gòu)進(jìn)行自律管理。13.【單選題】新“國九條”相比前兩個“國九條”，主要特點不包括的是（）。A.充分體現(xiàn)資本市場的政治性、人民性B.充分堅持以市場為中心的價值取向C.充分體現(xiàn)強監(jiān)管、防風(fēng)險、促高質(zhì)量發(fā)展的主線D.充分體現(xiàn)目標(biāo)導(dǎo)向、問題導(dǎo)向正確答案：B參考解析：B說法錯誤，ACD都是包括的。新“國九條”與前兩個“國九條”相比，主要有以下幾個特點：一是充分體現(xiàn)資本市場的政治性、人民性（A選項）。強調(diào)要堅持和加強黨對資本市場工作的全面領(lǐng)導(dǎo)，堅持以人民為中心的價值取向，更加有效保護(hù)投資者特別是中小投資者合法權(quán)益。二是充分體現(xiàn)強監(jiān)管、防風(fēng)險、促高質(zhì)量發(fā)展的主線（C選項）。強調(diào)要堅持穩(wěn)為基調(diào)，要強本強基，嚴(yán)監(jiān)嚴(yán)管，以資本市場自身的高質(zhì)量發(fā)展更好地服務(wù)經(jīng)濟社會高質(zhì)量發(fā)展的大局。三是充分體現(xiàn)目標(biāo)導(dǎo)向、問題導(dǎo)向（D選項）。特別是針對2023年8月以來股市波動暴露出來的制度機制、監(jiān)管執(zhí)法等方面的突出問題，及時補短板、強弱項，回應(yīng)投資者關(guān)切，推動解決資本市場長期積累的深層次矛盾，加快建設(shè)安全、規(guī)范、透明、開放、有活力、有韌性的資本市場。14.【單選題】滬、深證券交易所主板突出大盤藍(lán)籌定位，精簡主板公開發(fā)行條件，新股上市前（）個交易日不設(shè)漲跌幅限制，此后日漲跌幅限制保持10%不變。A.1B.2C.3D.5正確答案：D參考解析：滬、深證券交易所主板突出大盤藍(lán)籌定位，精簡主板公開發(fā)行條件，綜合考慮預(yù)計市值、凈利潤、收入、現(xiàn)金流等因素，設(shè)置多元包容的上市條件，與科創(chuàng)板、創(chuàng)業(yè)板拉開距離。新股上市前5個交易日不設(shè)漲跌幅限制，此后日漲跌幅限制保持10%不變。維持主板現(xiàn)行投資者適當(dāng)性要求不變，對投資者資產(chǎn)、投資經(jīng)驗等不作限制。15.【單選題】以下關(guān)于注冊制與核準(zhǔn)制的實質(zhì)區(qū)別說法錯誤的是（）。A.注冊制改革后僅保留了企業(yè)公開發(fā)行股票必要的資格條件、合規(guī)條件，將核準(zhǔn)制下的實質(zhì)性門檻盡可能轉(zhuǎn)化為信息披露要求，審核部門不再對企業(yè)的投資價值作出判斷B.在注冊制下，意味著可以放松要求，審核把關(guān)相對寬松C.在注冊制下，需要綜合運用多要素校驗、現(xiàn)場督導(dǎo)、現(xiàn)場檢查、投訴舉報核查、監(jiān)管執(zhí)法等多種方式，壓實發(fā)行人的信息披露第一責(zé)任、中介機構(gòu)的"看門人"責(zé)任D.在注冊制下，審核注冊的標(biāo)準(zhǔn)、程序、內(nèi)容、過程、結(jié)果全部向社會公開，公權(quán)力運行全程透明、嚴(yán)格制衡，接受社會監(jiān)督正確答案：B參考解析：選項A說法正確，注冊制改革后僅保留了企業(yè)公開發(fā)行股票必要的資格條件、合規(guī)條件，將核準(zhǔn)制下的實質(zhì)性門檻盡可能轉(zhuǎn)化為信息披露要求，審核部門不再對企業(yè)的投資價值作出判斷。選項B說法錯誤，實行注冊制，絕不意味著放松質(zhì)量要求，審核把關(guān)更加【嚴(yán)格】。審核工作主要通過問詢來進(jìn)行，督促發(fā)行人真實、準(zhǔn)確、完整披露信息。選項C說法正確，在注冊制下，需要綜合運用多要素校驗、現(xiàn)場督導(dǎo)、現(xiàn)場檢查、投訴舉報核查、監(jiān)管執(zhí)法等多種方式，壓實發(fā)行人的信息披露第一責(zé)任、中介機構(gòu)的"看門人"責(zé)任。選項D說法正確，在注冊制下，審核注冊的標(biāo)準(zhǔn)、程序、內(nèi)容、過程、結(jié)果全部向社會公開，公權(quán)力運行全程透明、嚴(yán)格制衡，接受社會監(jiān)督。29.【多選題】機構(gòu)間私募產(chǎn)品報價與服務(wù)系統(tǒng)的理念是（）。A.多元B.公平C.開放D.競爭正確答案：A,C,D參考解析：機構(gòu)間私募產(chǎn)品報價與服務(wù)系統(tǒng)秉承“多元、開放、競爭、包容”的理念。30.【多選題】（）屬于按照所交易產(chǎn)品品種的不同進(jìn)行的資本市場分類。A.股票市場B.發(fā)行市場C.基金市場D.場外市場正確答案：A,C參考解析：按照所交易產(chǎn)品品種的不同，可以將資本市場劃分為股票市場、債券市場、衍生品證券市場和基金市場。B項，發(fā)行市場是按照市場功能的不同作出的劃分。D項，場外市場是按照組織形式和交易活動是否集中劃分。31.【多選題】以下哪些基金屬于私募基金()。A.私募證券基金B(yǎng).創(chuàng)業(yè)投資基金C.私募股權(quán)基金D.股票基金正確答案：A,B,C參考解析：私募基金主要分為私募證券基金、創(chuàng)業(yè)投資基金、私募股權(quán)基金、其他類別私募基金四種。私募證券基金，主要投資于公開交易的股份有限公司股票、債券、期貨期權(quán)、基金份額以及中國證監(jiān)會規(guī)定的其他證券以及衍生產(chǎn)品；創(chuàng)業(yè)投資基金，主要是對處于創(chuàng)業(yè)各階段的成長型企業(yè)進(jìn)行股權(quán)投資；私募股權(quán)基金，除創(chuàng)業(yè)投資基金以外主要投資于非公開交易的企業(yè)股權(quán)；其他類別私募基金，是指投資除證券及其衍生品和股權(quán)以外的其他領(lǐng)域。D屬于公募基金類別。32.【多選題】多層次資本市場的意義包括（）。A.有利于調(diào)動民間資本的積極性，將儲蓄轉(zhuǎn)化為投資B.有利于滿足日益增長的社會財富管理需求，改善民生，促進(jìn)社會和諧C.有利于促進(jìn)科技創(chuàng)新，促進(jìn)新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展和經(jīng)濟轉(zhuǎn)型D.有利于促進(jìn)產(chǎn)業(yè)整合，緩解產(chǎn)能過剩正確答案：A,B,C,D參考解析：多層次資本市場的意義：（一）有利于調(diào)動民間資本的積極性，將儲蓄轉(zhuǎn)化為投資，提升服務(wù)實體經(jīng)濟的能力。（A）（二）有利于創(chuàng)新宏觀調(diào)控機制，提高直接融資比重，防范和化解經(jīng)濟金融風(fēng)險。（三）有利于促進(jìn)科技創(chuàng)新，促進(jìn)新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展和經(jīng)濟轉(zhuǎn)型。（C）（四）有利于促進(jìn)產(chǎn)業(yè)整合，緩解產(chǎn)能過剩。（D）（五）有利于滿足日益增長的社會財富管理需求，改善民生，促進(jìn)社會和諧。（B）（六）有利于提高我國經(jīng)濟金融的國際競爭力。33.【多選題】改革后的創(chuàng)業(yè)板定位服務(wù)成長型創(chuàng)新型創(chuàng)業(yè)企業(yè)，支持傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)與（）深度融合，更加強調(diào)推動傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)的創(chuàng)新升級。A.新技術(shù)B.新業(yè)態(tài)C.新模式D.新產(chǎn)業(yè)正確答案：A,B,C,D參考解析：改革后創(chuàng)業(yè)板定位服務(wù)成長型創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)企業(yè)，支持傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)與新技術(shù)、新產(chǎn)業(yè)、新業(yè)態(tài)、新模式深度融合，更加強調(diào)推動傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)的創(chuàng)新升級，與科創(chuàng)板“面向世界科技前沿、面向經(jīng)濟主戰(zhàn)場、面向國家重大需求”,主要服務(wù)于符合國家戰(zhàn)略、突破關(guān)鍵核心技術(shù)、市場認(rèn)可度高的科技創(chuàng)新企業(yè)的定位有所區(qū)分。34.【多選題】報價系統(tǒng)的主要特點包括（）。A.參與人制度B.一體化市場C.移動互聯(lián)市場D.市場中的市場正確答案：A,B,C,D參考解析：報價系統(tǒng)的主要特點是：①參與人制度，各類符合條件的機構(gòu)均可參與報價系統(tǒng)；②一體化市場，發(fā)行交易與登記托管結(jié)算前中后臺互為一體；③移動互聯(lián)市場，基于互聯(lián)網(wǎng)、證聯(lián)網(wǎng)、深證通，7×24小時發(fā)行交易，日間多批次滾動結(jié)算；④行業(yè)公共平臺，提供各類證券機構(gòu)場外證券業(yè)務(wù)后臺外包服務(wù)；⑤市場中的市場，與各類場外市場建立市場聯(lián)盟；⑥分層分類風(fēng)險管理，雙層風(fēng)險防控機制，前中后臺業(yè)務(wù)隔離，設(shè)立專項風(fēng)險監(jiān)控指標(biāo)。35.【多選題】我國創(chuàng)業(yè)板市場主要面向成長型創(chuàng)業(yè)企業(yè)，重點支持（）等新興行業(yè)。A.新能源、新材料B.電子信息、生物醫(yī)藥C.環(huán)保節(jié)能D.現(xiàn)代服務(wù)正確答案：A,B,C,D參考解析：經(jīng)國務(wù)院同意、中國證監(jiān)會批準(zhǔn)，我國創(chuàng)業(yè)板市場于2009年10月23日在深圳證券交易所正式啟動。我國創(chuàng)業(yè)板市場主要面向成長型創(chuàng)業(yè)企業(yè)，重點支持自主創(chuàng)新企業(yè)，支持市場前景好、帶動能力強、就業(yè)機會多的成長型創(chuàng)業(yè)企業(yè)，特別是支持新能源、新材料、電子信息、生物醫(yī)藥、環(huán)保節(jié)能、現(xiàn)代服務(wù)等新興產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。36.【多選題】通過全面注冊制改革，多層次資本市場體系更加清晰，基本覆蓋不同行業(yè)、不同類型、不同成長階段的企業(yè)，其中說法正確的是（）。A.主板主要服務(wù)于成熟期大型企業(yè)B.創(chuàng)業(yè)板主要服務(wù)于成長型創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)企業(yè)C.科創(chuàng)板突出“硬科技”特色，發(fā)揮資本市場改革“試驗田”作用D.北交所與全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)共同打造服務(wù)創(chuàng)新型中小企業(yè)主陣地正確答案：A,B,C,D參考解析：通過全面注冊制改革，多層次資本市場體系更加清晰，基本覆蓋不同行業(yè)、不同類型、不同成長階段的企業(yè)主板主要服務(wù)于成熟期大型企業(yè)；科創(chuàng)板突出“硬科技”特色，發(fā)揮資本市場改革“試驗田”作用；創(chuàng)業(yè)板主要服務(wù)于成長型創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)企業(yè)；北交所與全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)共同打造服務(wù)創(chuàng)新型中小企業(yè)主陣地。注冊制將股票發(fā)行的選擇權(quán)交給市場，從而提高融資效率，打造更健康更理性更高質(zhì)量的資本市場。37.【多選題】注冊制與核準(zhǔn)制的實質(zhì)區(qū)別包括（）。A.大幅優(yōu)化發(fā)行上市條件B.切實把好信息披露質(zhì)量關(guān)C.堅持開門搞審核D.放松質(zhì)量要求正確答案：A,B,C參考解析：注冊制改革當(dāng)然不是僅僅把審核主體從證監(jiān)會搬到了證券交易所，實質(zhì)上是對政府與市場關(guān)系的調(diào)整，通過充分貫徹以信息披露為核心的理念，使發(fā)行上市全過程更加規(guī)范、透明、可預(yù)期。一是大幅優(yōu)化發(fā)行上市條件。改革后，僅保留了企業(yè)公開發(fā)行股票必要的資格條件、合規(guī)條件，將核準(zhǔn)制下的實質(zhì)性門檻盡可能轉(zhuǎn)化為信息披露要求，審核部門不再對企業(yè)的投資價值作出判斷。A選項正確。二是切實把好信息披露質(zhì)量關(guān)。實行注冊制，絕不意味著放松質(zhì)量要求，審核把關(guān)更加嚴(yán)格。審核工作主要通過問詢來進(jìn)行，督促發(fā)行人真實、準(zhǔn)確、完整披露信息。同時，綜合運用多要素校驗、現(xiàn)場督導(dǎo)、現(xiàn)場檢查、投訴舉報核查、監(jiān)管執(zhí)法等多種方式，壓實發(fā)行人的信息披露第一責(zé)任、中介機構(gòu)的“看門人”責(zé)任。B選項正確，D選項錯誤。三是堅持開門搞審核。審核注冊的標(biāo)準(zhǔn)、程序、內(nèi)容、過程、結(jié)果全部向社會公開，公權(quán)力運行全程透明、嚴(yán)格制衡，接受社會監(jiān)督，與核準(zhǔn)制有根本的區(qū)別。C選項正確。38.【多選題】下列各項中，屬于科創(chuàng)板上市標(biāo)準(zhǔn)的是（）。A.預(yù)計市值+研發(fā)成果B.預(yù)計市值+營業(yè)收入+現(xiàn)金流量C.預(yù)計市值+凈利潤/營業(yè)收入D.預(yù)計市值+凈利潤+現(xiàn)金流正確答案：A,B,C參考解析：科創(chuàng)板5套上市標(biāo)準(zhǔn)：第一套上市標(biāo)準(zhǔn)為“預(yù)計市值+凈利潤/營業(yè)收入"（C選項正確）第二套上市標(biāo)準(zhǔn)為“預(yù)計市值+營業(yè)收入+研發(fā)投入”第三套上市標(biāo)準(zhǔn)為“預(yù)計市值+營業(yè)收入+現(xiàn)金流量”（B選項正確）第四套上市標(biāo)準(zhǔn)為“預(yù)計市值+營業(yè)收入”第五套上市標(biāo)準(zhǔn)為“預(yù)計市值+研發(fā)成果”（A選項正確）38.【多選題】下列各項中，屬于科創(chuàng)板上市標(biāo)準(zhǔn)的是（）。A.預(yù)計市值+研發(fā)成果B.預(yù)計市值+營業(yè)收入+現(xiàn)金流量C.預(yù)計市值+凈利潤/營業(yè)收入D.預(yù)計市值+凈利潤+現(xiàn)金流正確答案：A,B,C參考解析：科創(chuàng)板5套上市標(biāo)準(zhǔn)：第一套上市標(biāo)準(zhǔn)為“預(yù)計市值+凈利潤/營業(yè)收入"（C選項正確）第二套上市標(biāo)準(zhǔn)為“預(yù)計市值+營業(yè)收入+研發(fā)投入”第三套上市標(biāo)準(zhǔn)為“預(yù)計市值+營業(yè)收入+現(xiàn)金流量”（B選項正確）第四套上市標(biāo)準(zhǔn)為“預(yù)計市值+營業(yè)收入”第五套上市標(biāo)準(zhǔn)為“預(yù)計市值+研發(fā)成果”（A選項正確）39.【多選題】全國中小企業(yè)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)，主要為（）中小微企業(yè)發(fā)展服務(wù)。A.創(chuàng)新型B.創(chuàng)業(yè)型C.成長型D.科技型正確答案：A,B,C參考解析：全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)是經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)設(shè)立的全國性的證券交易場所，主要為創(chuàng)新型、創(chuàng)業(yè)型、成長型中小微企業(yè)發(fā)展服務(wù)。40.【多選題】根據(jù)《上海證券交易所科創(chuàng)板企業(yè)發(fā)行上市申報及推薦暫行規(guī)定》，科創(chuàng)板重點服務(wù)的領(lǐng)域包括（）。A.高端裝備領(lǐng)域B.節(jié)能環(huán)保領(lǐng)域C.生物醫(yī)藥領(lǐng)域D.新一代信息技術(shù)領(lǐng)域正確答案：A,B,C,D參考解析：上海證券交易所在《上海證券交易所科創(chuàng)板企業(yè)發(fā)行上市申報及推薦暫行規(guī)定》中指出，申報科創(chuàng)板發(fā)行上市的發(fā)行人，應(yīng)當(dāng)屬于下列行業(yè)領(lǐng)域的高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)和戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè):一是新一代信息技術(shù)領(lǐng)域，主要包括半導(dǎo)體和集成電路、電子信息、下一代信息網(wǎng)絡(luò)、人工智能、大數(shù)據(jù)、云計算、軟件、互聯(lián)網(wǎng)、物聯(lián)網(wǎng)和智能硬件等;（D正確）二是高端裝備領(lǐng)域，主要包括智能制造、航空航天、先進(jìn)軌道交通、海洋工程裝備及相關(guān)服務(wù)等;（A正確）三是新材料領(lǐng)域，主要包括先進(jìn)鋼鐵材料、先進(jìn)有色金屬材料、先進(jìn)石化化工新材料、先進(jìn)無機非金屬材料、高性能復(fù)合材料、前沿新材料及相關(guān)服務(wù)等;四是新能源領(lǐng)域，主要包括先進(jìn)核電、大型風(fēng)電、高效光電光熱、高效儲能及相關(guān)服務(wù)等;五是節(jié)能環(huán)保領(lǐng)域，主要包括高效節(jié)能產(chǎn)品及設(shè)備、先進(jìn)環(huán)保技術(shù)裝備、先進(jìn)環(huán)保產(chǎn)品、資源循環(huán)利用、新能源汽車整車、新能源汽車關(guān)鍵零部件、動力電池及相關(guān)服務(wù)等;（B正確）六是生物醫(yī)藥領(lǐng)域，主要包括生物制品、高端化學(xué)藥、高端醫(yī)療設(shè)備與器械及相關(guān)服務(wù)等;（C正確）七是符合科創(chuàng)板定位的其他領(lǐng)域。41.【多選題】以下屬于新“國九條”主要內(nèi)容及配套制度的是（）。A.嚴(yán)把發(fā)行上市準(zhǔn)入關(guān)B.嚴(yán)格上市公司持續(xù)監(jiān)管C.加強證券基金機構(gòu)監(jiān)管，推動行業(yè)回歸本源、做優(yōu)做強D.加強交易監(jiān)管，增強資本市場內(nèi)在穩(wěn)定性正確答案：A,B,C,D參考解析：新“國九條”主要內(nèi)容及配套制度有：（一）總體要求（二）嚴(yán)把發(fā)行上市準(zhǔn)入關(guān)（三）嚴(yán)格上市公司持續(xù)監(jiān)管（四）加大退市監(jiān)管力度（五）加強證券基金機構(gòu)監(jiān)管，推動行業(yè)回歸本源、做優(yōu)做強（六）加強交易監(jiān)管，增強資本市場內(nèi)在穩(wěn)定性（七）大力推動中長期資金入市，持續(xù)壯大長期投資力量（八）進(jìn)一步全面深化改革開放，更好服務(wù)高質(zhì)量發(fā)展（九）推動形成促進(jìn)資本市場高質(zhì)量發(fā)展的合力42.【多選題】優(yōu)化完善以信息披露為核心的注冊制安排的主要內(nèi)容包括（）。A.優(yōu)化注冊程序B.放寬審核要求，不要求全面審核C.統(tǒng)一注冊制度D.完善監(jiān)督制衡機制正確答案：A,C,D參考解析：審核注冊機制是注冊制改革的重點內(nèi)容。此次改革總結(jié)試點注冊制經(jīng)驗，統(tǒng)一和完善以信息披露為核心的注冊制安排?？偟乃悸肥牵３纸灰姿鶎徍?、證監(jiān)會注冊的基本架構(gòu)不變，進(jìn)一步明晰交易所和證監(jiān)會的職責(zé)分工，提高審核注冊的效率和可預(yù)期性。優(yōu)化注冊程序。在交易所審核環(huán)節(jié)，進(jìn)一步壓實交易所發(fā)行上市審核主體責(zé)任，交易所對企業(yè)是否符合發(fā)行條件、上市條件和信息披露要求進(jìn)行全面審核（B選項錯誤）。證監(jiān)會同步對發(fā)行人是否符合國家產(chǎn)業(yè)政策和板塊定位進(jìn)行把關(guān)，并對交易所審核中遇到的重大問題及時指導(dǎo)。在證監(jiān)會注冊環(huán)節(jié)，證監(jiān)會基于交易所審核意見依法履行注冊程序，在20個工作日內(nèi)對發(fā)行人的注冊申請作出是否同意注冊的決定。統(tǒng)一注冊制度。整合上交所、深交所試點注冊制制度規(guī)則，制定統(tǒng)一的首次公開發(fā)行股票注冊管理辦法和上市公司證券發(fā)行注冊管理辦法，北交所注冊制制度規(guī)則與上交所、深交所總體保持一致。交易所制定修訂本所統(tǒng)一的股票發(fā)行上市審核業(yè)務(wù)規(guī)則。完善監(jiān)督制衡機制。證監(jiān)會加強對交易所審核工作的統(tǒng)籌協(xié)調(diào)和監(jiān)督考核，督促交易所提高審核質(zhì)量，把好資本市場入口關(guān)。建立健全覆蓋發(fā)行、上市、再融資、并購重組、退市、監(jiān)管執(zhí)法等各環(huán)節(jié)全流程的監(jiān)督制約機制。對腐敗“零容忍”，一體推進(jìn)不敢腐、不能腐、不想腐，持之以恒正風(fēng)肅紀(jì)。43.【多選題】我國資本市場全面實行股票發(fā)行注冊制的適用范圍包括（）。A.上交所B.深交所C.北交所D.區(qū)域股權(quán)交易市場正確答案：A,B,C參考解析：全面實行股票發(fā)行注冊制的主要任務(wù)是解決制度安排的完善定型和推廣問題。通過本次改革，注冊制的制度安排得到優(yōu)化和統(tǒng)一，適用范圍覆蓋包括上交所、深交所、北交所和全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)在內(nèi)的全國性證券交易場所，覆蓋各類公開發(fā)行股票行為。選項D，區(qū)域股權(quán)市場不屬于場內(nèi)市場，不實行注冊制。43.【多選題】我國資本市場全面實行股票發(fā)行注冊制的適用范圍包括（）。A.上交所B.深交所C.北交所D.區(qū)域股權(quán)交易市場正確答案：A,B,C參考解析：全面實行股票發(fā)行注冊制的主要任務(wù)是解決制度安排的完善定型和推廣問題。通過本次改革，注冊制的制度安排得到優(yōu)化和統(tǒng)一，適用范圍覆蓋包括上交所、深交所、北交所和全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)在內(nèi)的全國性證券交易場所，覆蓋各類公開發(fā)行股票行為。選項D，區(qū)域股權(quán)市場不屬于場內(nèi)市場，不實行注冊制。60.【判斷題】新“國九條”指的是《國務(wù)院關(guān)于加強監(jiān)管防范風(fēng)險推動資本市場高質(zhì)量發(fā)展的若干意見》(國發(fā)〔2024〕10號)。（）A.對B.錯正確答案：對參考解析：題干說法正確，2024年4月4日，《國務(wù)院關(guān)于加強監(jiān)管防范風(fēng)險推動資本市場高質(zhì)量發(fā)展的若干意見》(國發(fā)〔2024〕10號)發(fā)布，簡稱新“國九條”。新“國九條”是繼2004年、2014年兩個“國九條”之后，國務(wù)院時隔10年再次出臺的資本市場指導(dǎo)性文件。61.【判斷題】新“國九條”發(fā)布以來，形成了“1+N”政策體系，其中“1”是對應(yīng)的配套制度規(guī)則，“N”是新“國九條”主要相關(guān)內(nèi)容。A.對B.錯正確答案：錯參考解析：新“國九條”發(fā)布以來，證監(jiān)會積極會同相關(guān)方面組織實施落實新“國九條”精神，共同形成“1+N”政策體系。其中，“1”是新“國九條”本身，“N”

是若干配套制度規(guī)則。61.【判斷題】新“國九條”發(fā)布以來，形成了“1+N”政策體系，其中“1”是對應(yīng)的配套制度規(guī)則，“N”是新“國九條”主要相關(guān)內(nèi)容。A.對B.錯正確答案：錯參考解析：新“國九條”發(fā)布以來，證監(jiān)會積極會同相關(guān)方面組織實施落實新“國九條”精神，共同形成“1+N”政策體系。其中，“1”是新“國九條”本身，“N”

是若干配套制度規(guī)則。62.【判斷題】創(chuàng)業(yè)板改革的指導(dǎo)思想是著眼于打造一個規(guī)范、透明、開放、有活力、有韌性的資本市場，堅持穩(wěn)中求進(jìn)工作總基調(diào)，堅持市場化、法治化方向，借鑒科創(chuàng)板改革經(jīng)驗，在創(chuàng)業(yè)板試點核準(zhǔn)制。A.對B.錯正確答案：錯參考解析：2020年4月27日，中央全面深化改革委員會第十三次會議審議通過了《創(chuàng)業(yè)板改革并試點注冊制總體實施方案》。這次改革的指導(dǎo)思想是著眼于打造一個規(guī)范、透明、開放、有活力、有韌性的資本市場，堅持穩(wěn)中求進(jìn)