金融市場基礎知識-11月《金融市場基礎知識》押題密卷1

金融市場基礎知識-11月《金融市場基礎知識》押題密卷1單選題（共100題，共100分）(1.)委托受理的手續(xù)和過程包括()。①委托承接②委托受理③委托執(zhí)行④委托撤銷（江南博哥）A.①②③B.①②④C.②③④D.①③④正確答案：C參考解析：委托受理的手續(xù)和過程包括委托受理、委托執(zhí)行和委托撤銷。(2.)使用絕對估值法估計公司的股票價值需要考慮的因素有()。①時期②各期現金流③未來所有時期的平均貼現率④各期現金紅利A.①②③B.②③④C.①②④D.①③④正確答案：A參考解析：考查絕對估值法下對公司股票價值的計算。(3.)在考慮影響公司股價變動的因素時，對于公司經營中的財務狀況，常用來衡量其盈利性的指標有()。①每股收益②凈資產收益率③杠桿比率④流動比率A.①②B.③④C.②④D.①③正確答案：A參考解析：考查公司財務狀況盈利性的衡量指標，最常用的指標是每股收益和凈資產收益率。(4.)在市場資金量一定的條件下，利率提高，對股票需求()，股價()。A.增加；上升B.減少；下降C.增加；下降D.減少；上升正確答案：B參考解析：在市場資金量一定的條件下，利率提高，其他投資工具收益相應增加，一部分資金會流向儲蓄、債券等其他收益固定的金融工具，對股票需求減少，股價下降(5.)期限在1年以上的資金的跨國流動是()。A.貿易資金的流動B.套利性資金的流動C.國際長期資金流動D.保值性資金的流動正確答案：C參考解析：本題主要考查國際長期資金流動方式，主要包括國際直接投資、國際間接投資和國際信貸三種形式。(6.)相比個人投資者，機構投資者具有以下()特點。①投資資金規(guī)模化②投資管理專業(yè)化③投資結構組合化④投資行為規(guī)范化A.①②③B.①②④C.①③④D.①②③④正確答案：D參考解析：考查機構投資者的特點。與個人投資者相比，機構投資者具有以下特點：（1）投資資金規(guī)?；?。（2）投資管理專業(yè)化。（3）投資結構組合化。(7.)下列關于利率按是否固定分類，說法正確的是()。A.固定利率債券不確定性大B.浮動利率債券可以較好地抵御通貨膨脹風險C.可調利率債券對利率進行不定期的調整D.可調利率的調整間隔只有6個月和1年正確答案：B參考解析：債券按利率是否固定分類，可以分為固定利率債券、浮動利率債券和可調利率債券。固定利率債券是指在發(fā)行時規(guī)定了整個償還期內利率不變的債券，期投資成本和投資收益可以事先預計，不確定性較小。浮動利率債券是指發(fā)行時規(guī)定債券隨市場利率定期浮動的債券，由于與市場利率掛鉤，市場利率又考慮了通貨膨脹的影響，浮動利率債券可以較好地抵御通貨膨賬風險?？烧{利率債券在債券存續(xù)期內允許根據一些事先選定的參考利率指數的變化，對利率進行定期調整的債券，調整間隔往往事先預定，包括1個月、6個月、1年、2年、3年或5年。(8.)()時間段為上海證券交易所開盤集合競價階段。A.9:15-9:20B.9：20-9:25C.9：20-9：30D.9：15-9:25正確答案：B參考解析：關于申報時間，上海證券交易所規(guī)定：接受會員競價交易申報的時間為每個交易日9:15~9:25、9:30~11:30、13：00-15：00；每個交易日9:20~9:25的開盤集合競價階段，上海證券交易所交易主機不接受撤單申報。(9.)下列全球金融體系參與者中屬于存款吸收機構的是()。①儲蓄銀行②開發(fā)銀行③中央銀行④商業(yè)銀行A.①②③B.①②④C.②③④D.①③④正確答案：B參考解析：本題主要考查全球金融體系的主要參與者。存款吸收機構包括商業(yè)銀行和其他存款吸收機構。其他存款吸收機構包括儲蓄銀行、信用合作社、投資銀行、抵押貸款銀行以及建房互助協(xié)會、吸收存款的小額貸款機構。中央銀行是國家金融機構，控制金融體系的關鍵方面。(10.)狹義的有價證券是指()。A.政府債券B.商品證券C.貨幣證券D.資本證券正確答案：D參考解析：有價證券有廣義與狹義兩種。狹義的有價證券指資本證券，廣義的有價證券包括商品證券、貨幣證券和資本證券。(11.)掛牌股票采取做市轉讓方式的，須有()家以上從事做市業(yè)務的主板券商為其提供做市服務。A.1B.2C.3D.5正確答案：B參考解析：掛牌股票采取做市轉讓方式的，須有2家以上從事做市業(yè)務的主板券商為其提供做市服務。(12.)資本市場劃分為場內市場和場外市場，是按照()作出的劃分。A.交易品種的不同B.市場功能的不同C.組織形式和交易活動是否集中D.是否規(guī)范化正確答案：C參考解析：資本市場按照組織形式和交易活動是否集中劃分為場內市場和場外市場。(13.)按照《中國金融期貨交易所交易規(guī)則》及相關細則，對于中證500、上證50股指期貨合約，進行投機交易的客戶某一合約單邊持倉限額均為()手。A.600B.1200C.2000D.5000正確答案：B參考解析：考查中國金融期貨交易所交易規(guī)則相關知識。對于滬深300股指期貨合約，進行投機交易的客戶某一合約單邊持倉限額為5000手；中證500、上證50合約均為1200手；(14.)QFII是在一定規(guī)定和限制下，()，通過嚴格監(jiān)管的專門賬戶投資()，其資本利得、股息等經審核后可轉為外匯匯出的一種市場開放模式。①匯入一定額度的外匯資金，并轉換為當地貨幣②匯出一定額度的本幣資金，并轉換為外地貨幣③當地證券市場④外地證券市場A.①③B.①④C.②③D.②④正確答案：A參考解析：考查合格境外機構投資者制度（QFII）的概念。合格境外機構投資者（QFII）制度，是在一定規(guī)定和限制下匯入外匯資金，并轉換為當地貨幣，通過嚴格監(jiān)管的專門賬戶投資當地證券市場，其資本利得、股息等經審核后可轉為外匯匯出的一種市場開放模式。(15.)債券按付息方式分類，可以分為()。A.政府債券、金融債券和公司債券B.零息債券、附息債券和息票累積債券C.實物債券、憑證式債券和記賬式債券D.短期債券、中期債券和長期債券正確答案：B參考解析：考查債券的分類。按付息方式，債券可以分為零息債券、附息債券和息票累積債券。(16.)托管銀行在符合、審查基金資產凈值、基金份額申購和贖回價格之前，應認真審閱估值原則和程序，當對估值原則或程序有異議時，托管銀行有義務要求()做出合理解釋，通過積極商討達成一致意見。A.基金持有人B.基金管理人C.基金托管人D.基金投資者正確答案：B參考解析：托管銀行有義務要求基金管理公司作出合理解釋，通過積極商討達成一致意見。(17.)我國企業(yè)債券出現于()年。A.1982B.1984C.1985D.1988正確答案：C參考解析：我國企業(yè)債券出現的歷史遠遠早于公司債券。1985年5月，沈陽房地產開發(fā)公司向社會公開發(fā)行5年期企業(yè)債券，成為改革開放后第一只企業(yè)債券。(18.)直接融資的特點有()。①直接性②分散性③融資信譽有較大的差異性④可逆性A.①②③B.①②④C.②③④D.①③④正確答案：A參考解析：本題考查直接融資與間接融資特點的區(qū)分。直接融資的特點包括直接性、分散性、融資的信譽有較大的差異性、部分融資方式具有不可逆性、融資者有相對較強的自主性。間接融資的特點包括資金獲得的間接性、融資的相對集中性、融資信譽的差異性相對較小、全部具有可逆性（即可返還性）、融資的主動權主要掌握在金融中介機構手中。(19.)證券公司發(fā)行短期融資券實行余額管理，待償還短期融資券余額不超過凈資本的()，在此范圍內，證券公司自主確定每期短期融資券的發(fā)行規(guī)模。A.40%B.50%C.60%D.70%正確答案：C參考解析：考查證券公司短期融資券。證券公司發(fā)行短期融資券實行余額管理，待償還短期融資券余額不超過凈資本的60%，在此范圍內，證券公司自主確定每期短期融資券的發(fā)行規(guī)模。(20.)國際信貸主要包括()。①政府信貸②國際金融機構貸款③政府債券④出口信貸A.①②③B.①②④C.②③④D.①③④正確答案：B參考解析：本題主要考查國際信貸的內容。國際信貸主要包括政府信貸、國際金融機構貸款、國際銀行貸款和出口信貸等。(21.)基金管理公司的注冊資本不得低于()元人民幣，且必須是實繳貨幣資本。A.0.5萬B.1億C.2億D.3億正確答案：B參考解析：基金管理公司注冊資本不得低于一億元人民幣，且必須為實繳貨幣資本。(22.)按照《證券公司私募投資基金子公司管理規(guī)范》的規(guī)定，證券公司設立私募基金子公司，最近()個月各項風險控制指標符合中國證監(jiān)會及中國證券業(yè)協(xié)會的相關要求，且設立私募基金子公司后，各項風險控制指標仍持續(xù)符合規(guī)定。A.12B.6C.3D.1正確答案：B參考解析：按照《證券公司私募投資基金子公司管理規(guī)范》的規(guī)定，證券公司設立私募基金子公司，最近六個月各項風險控制指標符合中國證監(jiān)會及中國證券業(yè)協(xié)會的相關要求，且設立私募基金子公司后，各項風險控制指標仍持續(xù)符合規(guī)定。(23.)下列屬于貨幣市場的有()。①股票市場②銀行間同業(yè)拆借市場③商業(yè)票據市場④大額可轉讓存單市場A.①②③B.①②④C.②③④D.①③④正確答案：C參考解析：本題主要考查貨幣市場的包括范圍。貨幣市場包括銀行間同業(yè)拆借市場、商業(yè)票據市場、短期國庫券市場、大額可轉讓存單市場等。(24.)()是指企業(yè)為規(guī)避外匯風險、利率風險、商品價格風險、股票價格風險、信用風險等，指定一項或多項套期工具，使套期工具的公允價值或現金流量變動，預期抵消被套期項目全部或部分公允價值或現金流量變動。A.風險規(guī)避B.套利C.套期保值D.風險規(guī)劃正確答案：C參考解析：考查套期保值概念。套期保值是指企業(yè)為規(guī)避外匯風險、利率風險、商品價格風險、股票價格風險、信用風險等，指定一項或一項以上套期工具，使套期工具的公允價值或現金流量變動，預期抵消被套期項目全部或部分公允價值或現金流量變動。(25.)下列關于可贖回債券的約定贖回價格的說法中有誤的是()。A.約定贖回價格可以是發(fā)行價格B.約定贖回價格不能是債券面值C.約定贖回價格可以是某一指定價格D.約定贖回價格可以是與不同贖回時間對應的一組贖回價格正確答案：B參考解析：考查贖回收益率中的贖回價格。約定贖回價格可以是債券面值。(26.)非公開發(fā)行股票，也被稱為定向增發(fā)，是股份公司向特定對象發(fā)行股票的增資方式。特定對象包括()。①公司控股股東②與公司業(yè)務有關的企業(yè)③公司的員工④證券公司A.①②③B.①②④C.①③④D.①②③④正確答案：D參考解析：考查定向增發(fā)。非公開發(fā)行股票，也被稱為定向增發(fā)，是股份公司向特定對象發(fā)行股票的增資方式。特定對象包括公司控股股東、實際控制人及其控制的企業(yè)；與公司業(yè)務有關的企業(yè)、往來銀行；證券投資基金、證券公司等金融機構；公司董事、員工等。(27.)證券公司風險的主要特征有()。①社會性②擴張性③周期性④可操作性A.①②③B.②③④C.①③④D.①②③④正確答案：A參考解析：考查證券公司風險的主要特征。(28.)債券按發(fā)行主體分類，可以分為()。A.政府債券、金融債券和公司債券B.零息債券、附息債券和息票累積債券C.實物債券、憑證式債券和記賬式債券D.短期債券、中期債券和長期債券正確答案：A參考解析：債券種類很多，依據不同的標準有不同分類。按發(fā)行主體，債券可以分為政府債券、金融債券和公司債券；按付息方式，債券可以分為零息債券、附息債券和息票累積債券；按債券形態(tài)，債券可以分為實物債券、憑證式債券和記賬式債券；按期限長短，債券可以分為短期債券、中期債券和長期債券。(29.)我國證券市場的監(jiān)管目標是()。①保護投資者利益，保障合法的證券交易活動，監(jiān)督證券中介機構②根據國家宏觀經濟管理的需要，運用靈活多樣的方式，調控證券市場與證券交易規(guī)模，引導投資方向，使之與經濟發(fā)展相適應③防止人為操縱、欺詐等不法行為，維持證券市場的正常秩序④運用和發(fā)揮證券市場機制的積極作用，限制其消極作用A.①②③B.①②③④C.①②④D.②③④正確答案：B參考解析：我國證券市場的監(jiān)管目標是：（1）運用和發(fā)揮證券市場機制的積極作用，限制其消極作用。（2）保護投資者利益，保障合法的證券交易活動，監(jiān)督證券中介機構依法經營。（3）防止人為操縱、欺詐等不法行為，維持證券市場的正常秩序。（4）根據國家宏觀經濟管理的需要，運用靈活多樣的方式，調控證券市場與證券交易規(guī)模，引導投資方向，使之與經濟發(fā)展相適應。(30.)可能影響上市公司未來收益，引起股票內在價值變化的因素包括()。①經濟形勢的變化②宏觀經濟政策的調整③賬面價值的變化④供求關系的變化A.①②③B.②③④C.①③④D.①②④正確答案：D參考解析：考查影響股票內在價值變化的因素。經濟形勢的變化、宏觀經濟政策的調整、供求關系的變化等都會影響上市公司未來的收益，引起內在價值的變化。(31.)股價指數的主要功能包括()。①綜合反映一定時期內某一證券市場上股票價格的變動方向和變動程度②為投資者和分析家研究、判斷股市動態(tài)提供信息，便于對股票市場大勢走向做出分析③作為指數衍生產品和其他金融創(chuàng)新的基礎④作為投資者業(yè)績評價的標尺，提供一個股市投資的基準回報A.①②③④B.①②④C.①②③D.①③④正確答案：A參考解析：股價指數的主要功能。股票價格指數主要有以下功能：第一，綜合反映一定時期內某一證券市場上股票價格的變動方向和變動程度。第二，為投資者和分析家研究、判斷股市動態(tài)提供信息，便于對股票市場大勢走向作出分析。第三，作為投資業(yè)績評價的標尺，提供一個股市投資的基準回報。第四，作為指數衍生產品和其他金融創(chuàng)新的基礎。(32.)買賣價差法常用的價差指標不包括()。A.買賣價差B.有效價差C.實現的價差D.合理價差正確答案：D參考解析：考查買賣價差法。買賣價差法是利用市場上同一交易標的在同一時間的買人和賣出價格差來衡量其流動性風險的一種方法。該方法常用的價差指標包括買賣價差、有效價差與實現的價差等。(33.)()通常被定義為“公司融資類客戶、交易對手或公司持有證券的發(fā)行人在無法履行合同義務的情況下，給公司造成損失的可能性，或者相關信用質量發(fā)生惡化情況下，給公司造成損失的可能性。”A.信用風險B.違約風險C.市場風險D.操作風險正確答案：A參考解析：考查信用風險的概念。(34.)下列關于利率傳導機制說法錯誤的是()。A.基礎貨幣和貨幣乘數決定了對貨幣供應量的影響B(tài).基本思路的頭和尾分別為貨幣供應量和總產出，是同方向變動C.利率對收入的影響是直接的D.利率為核心變量正確答案：C參考解析：利率對收入的影響是間接的。選項C表述錯誤。(35.)張三投資某原油期權市場。當前價格是99$/桶。他購買了一種合約，該合約規(guī)定2019年1月31日到期。2019年1月1、3、4、10.17、23、25日可以行權。這屬于()。A.歐式期權B.美式期權C.修正的美式期權D.認沽期權正確答案：C參考解析：考查金融期權相關知識。歐式期權只能在期權到期日執(zhí)行；美式期權則可在期權到期日或到期日之前的任何一個營業(yè)日執(zhí)行；修正的美式期權也被稱為“百慕大期權”或“大西洋期權”，可以在期權到期日之前的一系列規(guī)定日期行權。(36.)證券公司開展融資融券業(yè)務，必須經()批準。A.中國證券登記結算公司B.中國證監(jiān)會C.中國證券業(yè)協(xié)會D.證券交易所正確答案：B參考解析：證券公司開展融資融券業(yè)務，必須中國證監(jiān)會批準。(37.)具有同行業(yè)或相關行業(yè)較強的重要戰(zhàn)略性資源，與上市公司謀求雙方協(xié)調互補的長期共同戰(zhàn)略利益，愿意長期持有上市公司較大比例股份，愿意并且有能力認真履行相應職責的是指()。A.—般機構投資者B.戰(zhàn)略投資者C.金融機構投資者D.特殊投資者正確答案：B參考解析：戰(zhàn)略投資者是指具有同行業(yè)或相關行業(yè)較強的重要戰(zhàn)略性資源，與上市公司謀求雙方協(xié)調互補的長期共同戰(zhàn)略利益，愿意長期持有上市公司較大比例股份，愿意并且有能力認真履行相應職責。(38.)下列關于紐約證券交易所的說法錯誤的是()。A.紐約證券交易所交易制度模式主要包括三個特征，即指定做市商制度、場內經紀商制度和補充流動性提供商制度。B.為了限制專家利用“優(yōu)先看單權”去牟利，避免道德風險，紐交所設置了正面義務清單及負面義務清單。C.紐交所最初的專家制度是根據場內大廳交易設計的，訂單執(zhí)行速度快，執(zhí)行效率高D.紐交所的專家具體包括四項職能：一是競價的組織者；二是經紀人職能；三是穩(wěn)定市場職能；四是做市商職能。正確答案：C參考解析：本題主要考查紐約證券交易所。紐交所最初的專家制度是根據場內大廳交易設計的，訂單執(zhí)行速度慢，執(zhí)行效率低。(39.)戰(zhàn)略投資者是指最近()年未受到證監(jiān)會行政處罰或被追究刑事責任的投資者。A.1B.2C.3D.5正確答案：C參考解析：戰(zhàn)略投資者是指最近3年未受到證監(jiān)會行政處罰或被追究刑事責任的投資者。(40.)下面關于中央銀行表述正確的是()。A.中央銀行不能代表一國政府發(fā)行法償貨幣、制定和執(zhí)行貨幣政策、實施金融監(jiān)管B.中央銀行作為證券發(fā)行主體，主要涉及兩類證券：中央銀行股票；中央銀行出于調控貨幣供給量目的而發(fā)行的特殊債券C.在美國，中央銀行釆取了股份制組織結構，通過發(fā)行股票募集資金，股東享有決定中央銀行政策的權利D.中國人民銀行從2008年起開始發(fā)行中央銀行票據，對沖金融體系中過多的流動性正確答案：B參考解析：考查中央銀行相關知識。中央銀行是代表一國政府發(fā)行法償貨幣、制定和執(zhí)行貨幣政策、實施金融監(jiān)管的重要機構。中央銀行作為證券發(fā)行主體，主要涉及兩類證券：第一類是中央銀行股票。在一些國家（如美國），中央銀行采取了股份制組織結構，通過發(fā)行股票募集資金，但是，中央銀行的股東并不享有決定中央銀行政策的權利，只能按期收取固定的紅利，其股票類似于優(yōu)先股第二類是中央銀行出于調控貨幣供給量目的而發(fā)行的特殊債券。中國人民銀行從2003年起開始發(fā)行中央銀行票據，主要用于對沖金融體系中過多的流動性。(41.)衍生工具的特點有()。①以相應的現貨資產作為標的物②成交時需要立即交割③價格由基礎資產決定④一般表現為合約A.①②③B.①②④C.②③④D.①③④正確答案：D參考解析：本題主要考查衍生工具的特點，一般是表現為一些合約，以相應的現貨資產作為標的物，其價格由其基礎資產的價格決定，成交時不需要立即交割，而可在未來時點交割。(42.)關于封閉基金交易的交易費用，下列說法正確的有()。①按照滬、深證券交易所公布的收費標準，我國基金交易傭金不得高于成交金額的0.5%②交易傭金的起點為5元，由證券公司向投資者收?、鄯忾]式基金交易收取印花稅④深圳證券交易所和上海證券交易所規(guī)定上述傭金水平不得低于代收的證券交易監(jiān)管費和證券交易經手費前端收費模式設計的目的是鼓勵投資者能長期持有基金A.①②③B.①②C.②③④D.①③④正確答案：B參考解析：考查封閉基金交易的交易費用。按照滬、深證券交易所公布的收費標準，我國基金交易傭金不得高于成交金額的0.5%（深圳證券交易所特別規(guī)定該傭金水平不得低于代收的證券交易監(jiān)管費和證券交易經手費，上海證券交易所無此規(guī)定），起點5元，由證券公司向投資者收取。新版章節(jié)練習，考前壓卷，完整優(yōu)質題庫+考生筆記分享，實時更新，軟件，，目前，封閉式基金交易不收取印花稅。(43.)全國社會保障基金理事會投資運行全國社會保障基金，應當堅持的原則包括()。①謹慎性②安全性③收益性④長期性A.①②③B.①③④C.②③④D.①②④正確答案：C參考解析：考查社?；鹜顿Y運行的原則。按照《全國社會保障基金條例》規(guī)定，全國社會保障基金理事會投資運行全國社會保障基金，應當堅持安全性、收益性和長期性原則。(44.)下列關于債券的說法正確的有()。①債券估值的基本原理是現金流貼現②債券買賣報價分為凈價和全價兩種，結算為全價結算③凈價是指不含應計利息的債券價格④應計利息為上一付息日（或起息日）至結算日之間累計的按百元面值計算的債券發(fā)行人應付給債券持有人的利息A.①②③④B.①②③C.②③④D.①②④正確答案：A參考解析：考查債券估值相關知識。(45.)以下()是證券投資基金的特點。①集合理財、專業(yè)管理②集中管理、保障安全③利益共享、風險共擔④分散投資、分散風險A.①③B.②③C.①②D.②④正確答案：A參考解析：考查證券投資基金的特點。②應為獨立托管、保障安全；④應為組合投資、分散風險。(46.)下列屬于我國非金融企業(yè)債務融資工具的特點的有()。①融資工具發(fā)行對象均為作為銀行間債券市場成員的機構投資者②融資工具發(fā)行參與方包括審計師事務所、律師事務所、主承銷商、評級機構、增信機構等中介服務機構③定價市場化④發(fā)行方式市場化A.①②③B.①③④C.②③④D.①②③④正確答案：D參考解析：考查我國非金融企業(yè)債務融資工具的特點。(47.)以下不屬于一般性貨幣政策工具的有()。①中期借貸便利（MLF）②再貼現政策③公開市場業(yè)務④證券市場信用控制A.①③B.②④C.①④D.①②正確答案：C參考解析：考查貨幣政策。一般性貨幣政策工具。一般性貨幣政策工具是指中央銀行普遍或常規(guī)運用的貨幣政策工具，其實施對象是整體經濟和金融活動，主要包括存款準備金制度、再貼現政策和公開市場業(yè)務三大工具。(48.)資本市場的種類包括()。①股票市場②短中期資金借貸品市場③衍生品市場④債券市場A.①②③B.①③④C.②③④D.①②③④正確答案：B參考解析：資本市場包括股票及衍生品市場、債券及衍生品市場、中長期資金借貸市場，廣義的還包括期貨市場。(49.)下列關于歐洲債券和外國債券的說法正確的有()。①外國債券一般由發(fā)行地所在國的證券公司、金融機構承銷②歐洲債券由一家或幾家大銀行牽頭，組織十幾家或幾十家國際性銀行在一個國家或幾個國家同時承銷③外國債券的發(fā)行受發(fā)行地所在國有關法規(guī)的管制和約束，并且必須經官方主管機構批準④歐洲債券不需要官方主管機構的批準，也不受貨幣發(fā)行國有關法令的管制和約束A.①②③④B.①②③C.②③④D.①②④正確答案：A參考解析：考查歐洲債券和外國債券的區(qū)別。(50.)以下應當召開臨時會員大會的情形包括()。①理事人數不足規(guī)定的最低人數②過半數的會員提議③理事會認為必要④監(jiān)事會認為必要A.①②③B.①③④C.②③④D.①②④正確答案：B參考解析：考查臨時會員大會召開的情形。有下列情形之一的，應當召開臨時會員大會：理事人數不足規(guī)定的最低人數；1/3以上的會員提議；理事會或者監(jiān)事會認為必要的。(51.)債券所規(guī)定的資金借貸雙方的權責關系不包括()。A.所借貸貨幣資金的數額B.借貸的時間C.借貸時間內的資金成本或應有的補償D.債券的面值正確答案：D參考解析：考查債券的定義。債券所規(guī)定的資金借貸雙方的權責關系主要有：第一，所借貸貨幣資金的數額；第二，借貸的時間；第三，在借貸時間內的資金成本或應有的補償（債券的利息）(52.)期權價格變化為0.05,期權標的證券價格變化0.05,Gamma=()。A.10B.20C.30D.60正確答案：B參考解析：考查金融期權的主要風險指標。Gamma=Delta/（期權標的證券價格變化）=期權價格變化為/（期權標的證券價格變化）2。(53.)下列關于可轉換公司債券的說法中正確是()。A.可贖回債券，當公司股票價格在一段時間內連續(xù)低于轉換價格達到一定幅度時，公司可以按照事先約定的贖回價格買回發(fā)行在外尚未轉股的可轉換債券。B.可回售債券是當公司的股票價格在一段時間內連續(xù)高于轉換價格達到一定幅度時，可轉換公司債券持有人有權按事先約定的價格將所持可轉債賣給發(fā)行人C.可轉換債券包含贖回條款和回售條款，一般可以分為可贖回債券和可回售債券D.可轉換公司債券一般不需要經股東大會或董事會的決議通過才能發(fā)行正確答案：C參考解析：考查可轉換公司債券的分類。通常，可轉換債券包含贖回條款和回售條款，一般可以分為可贖回債券和可回售債券。所謂可贖回債券，是指可轉換公司債券發(fā)行人擁有是否實施贖回條款選擇權的債券。當公司股票價格在一段時間內連續(xù)高于轉換價格達到一定幅度時，公司可以按照事先約定的贖回價格買回發(fā)行在外尚未轉股的可轉換債券。所謂可回售債券，是指可轉換公司債券的持有人是否實施回售條款選擇權的債券。當公司的股票價格在一段時間內連續(xù)低于轉換價格達到一定幅度時，可轉換公司債券持有人有權按事先約定的價格將所持可轉債賣給發(fā)行人。可轉換公司債券一般要經股東大會或董事會的決議通過才能發(fā)行，而且在發(fā)行時，應在發(fā)行條款中規(guī)定轉換期限和轉換價格。(54.)下列關于人民幣債券發(fā)行的說法中錯誤的是()。A.人民幣債券發(fā)行利率由發(fā)行人參照同期國債收益率水平確定B.人民幣債券發(fā)行利率由中國人民銀行核定C.國際開發(fā)機構在中國境內公開發(fā)行人民幣債券應組成承銷團D.發(fā)行人民幣債券的國際開發(fā)機構應當按照國際企業(yè)會計準則編制財務報告正確答案：D參考解析：人民幣債券發(fā)行的相關知識。發(fā)行人民幣債券的國際開發(fā)機構應當按照中國企業(yè)會計準則編制財務報告，除非該國際開發(fā)機構所采用的會計準則經中國財政部認定已與中國企業(yè)會計準則實現了等效。(55.)()是指股份公司以現金分紅方式將盈余公積和當期應付利潤的部分或全部發(fā)放給股東。A.現金股利B.股票分割C.股票股利D.配股正確答案：A參考解析：考查現金股利的定義。(56.)關于開放式基金的認購、贖回，下列說法錯誤的是()。A.在認購期內購買基金，基金認購價格通常為1元/份B.基金申購價格未知，申購份額通常在T+2日內確認，確認后的下一個工作日就可以贖回基金份額C.固定凈值型貨幣基金按固定價格進行申購、贖回D.—般開放式基金按“已知價”原則進行買賣正確答案：D參考解析：考查開放式基金的認購、贖回。申購、贖回價格只能以申購、贖回日交易時間結束后基金管理人公布的基金份額凈值為基準進行計算，這與股票、封閉式基金等金融產品按“已知價”原則進行買賣不同。(57.)無限售條件股份是指流通轉讓不受限制的股份，具體不包括()。A.外幣普通股B.境內上市外資股C.境外上市外資股D.人民幣普通股正確答案：A參考解析：無限售條件股份的內容。包栝人民幣普通股、境內上市外資股、境外上市外資股和其他。(58.)關于契約型基金和公司型基金，下列說法正確的是()。A.公司型基金的資金是通過發(fā)行基金份額籌集起來的信托財產B.公司型基金的投資者購買基金公司的股票后成為該公司的股東C.契約型基金的資金是通過發(fā)行普通股票籌集的公司法人的資本D.契約型基金依據公司章程營運基金正確答案：B參考解析：考查契約型基金與公司型基金的區(qū)別與聯(lián)系。契約型基金的資金是通過發(fā)行基金份額籌集起來的信托財產；公司型基金的資金是通過發(fā)行普通股票籌集的公司法人的資本。公司型基金依據公司章程運營資金。(59.)關于不列入基金管理過程中發(fā)生費用的項目，下列說法中正確的有()。①基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行義務導致的費用支出或基金財產的損失②基金管理人和基金托管人處理與基金運作無關的事項發(fā)生的費用③基金合同生效前的相關費用，包括但不限于驗資費、會計師和律師費、信息披露費等費用A.①②③B.①②C.②③D.①③正確答案：A參考解析：考查不得列入基金管理過程中發(fā)生費用的項目。下列費用不列入基金管理過程中發(fā)生費用：（1）基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行義務導致的費用支出或基金財產的損失；（2）基金管理人和基金托管人處理與基金運作無關的事項發(fā)生的費用；（3）基金合同生效前的相關費用，包括但不限于驗資費、會計師和律師費、信息披露費等費用。(60.)根據保險業(yè)務屬性和風險特征，保險公司業(yè)務范圍分為基礎類業(yè)務和擴展類業(yè)務，以下屬于人身保險公司的擴展類業(yè)務的是()。①航空航天保險②變額年金③分紅型保險④投資連結型保險A.①②B.①③C.②③D.②④正確答案：D參考解析：人身保險公司基礎類業(yè)務包括以下五項：①普通型保險，包括人壽保險和年金保險；②健康保險；③意外傷害保險；④分紅型保險；⑤萬能型保險。人身保險公司擴展類業(yè)務包括以下兩項：①投資連結型保險；②變額年金。(61.)行業(yè)分析因素，行業(yè)因素包括定性因素和定量因素，常見的有()。①行業(yè)或產業(yè)競爭結構②行業(yè)可持續(xù)性③抗外部沖擊的能力④監(jiān)管及稅收待遇⑤勞資關系⑥財務與融資問題⑦行業(yè)估值水平A.①②③④⑤B.①②③⑥⑦C.①②④⑥D.①②③④⑤⑥⑦正確答案：D參考解析：考查影響股價變動的基本因素，行業(yè)分析因素。行業(yè)因素包括定性因素和定量因素，常見的有：第一，行業(yè)或產業(yè)競爭結構。第二，行業(yè)可持續(xù)性。第三，抗外部沖擊的能力。第四，監(jiān)管及稅收待遇——政府關系。第五，勞資關系。第六，財務與融資問題。第七，行業(yè)估值水平。(62.)根據中國證監(jiān)會于2020年8月發(fā)布《公開募集基礎設施證券投資基金指引（試行）》，要求公募REITs產品同時符合下列()特征。①80%以上基金資產投資于基礎設施資產支持證券，并持有其全部份額；基金通過基礎設施資產支持證券持有基礎設施項目公司全部股權；②基金通過資產支持證券和項目公司等載體取得基礎設施項目完全所有權或經營權利③基金管理人主動運營管理基礎設施項目，以獲取基礎設施項目租金、收費等穩(wěn)定現金流為主要目的④采取封閉式運作，收益分配比例不低于合并后基金年度可供分配金額的90%A.①③④B.②③④C.①②④D.①②③④正確答案：D參考解析：考查我國公募REITs產品發(fā)行要求。見中國證監(jiān)會于2020年8月發(fā)布《公開募集基礎設施證券投資基金指引（試行）》。(63.)根據《全國銀行間債券市場金融債券發(fā)行管理辦法》，商業(yè)銀行發(fā)行金融債券應具備的條件有()。①最近五年連續(xù)盈利②具有良好的公司治理機制③最近兩年沒有重大違法、違規(guī)行為④核心資本充足率不低于4%A.①③B.②④C.③④D.①④正確答案：B參考解析：考查我國商業(yè)銀行金融債券的發(fā)行條件。根據《全國銀行間債券市場金融債券發(fā)行管理辦法》，商業(yè)銀行發(fā)行金融債券應具備的條件有：良好的公司治理機制；核心資本充足率不低于4%;最近三年連續(xù)盈利；貸款損失準備計提充足；風險監(jiān)管指標符合監(jiān)管機構的有關規(guī)定；最近三年沒有重大違法、違規(guī)行為；中國人民銀行要求的其他條件。(64.)募集機構不得通過下列()媒介渠道推介私募基金。①公開出版資料②戶外廣告③海報④電視、電影等A.①②③B.①②④C.①③④D.①②③④正確答案：D參考解析：考查募集機構不得采取的推介私募基金渠道。還包括面向社會公眾的宣傳單、布告、手冊、信函、傳真；公共、門戶網站鏈接廣告、博客等；未設置特定對象確定程序的募集機構官方網站、微信朋友圈等互聯(lián)網媒介等。(65.)下列不符合《證券公司另類投資子公司管理規(guī)范》的是()。①甲證券公司設立2家另類子公司②乙證券公司未做到內控有力，設立1家另類子公司③丙證券公司采用股份代持方式與其他投資者共同出資設立丨家另類子公司④丁證券公司以自有資金全資設立1家另類子公司A.①②③B.①③④C.②③④D.①②④正確答案：A參考解析：證券公司未能做到突出主業(yè)、穩(wěn)健經營、誠實守信、勤勉盡責、資本約束或內控有力，不得設立另類子公司。證券公司應當以自有資金全資設立另類子公司，不得采用股份代持等其他方式變相與其他投資者共同出資設立另類子公司。每家證券公司設立的另類子公司原則上不超過1家。(66.)下列關于非公開發(fā)行債券的說法，正確的有()。①非公開發(fā)行的公司債券應當向專業(yè)投資者發(fā)行②非公開發(fā)行公司債券不得采用廣告、公開勸誘和變相公開方式③非公開發(fā)行公司債券，每次發(fā)行對象不得超過200人④非公開發(fā)行公司債券，承銷機構或自行銷售的發(fā)行人應當在每次發(fā)行完成后5個工作日內向中國證券業(yè)協(xié)會報備A.①②③④B.①②③C.②③④D.①②④正確答案：A參考解析：考查非公開發(fā)行公司債券的要求。（1）非公開發(fā)行的公司債券應當向專業(yè)投資者發(fā)行，不得采用廣告、公開勸誘和變相公開方式，每次發(fā)行對象不得超過200人。（2）承銷機構應當按照中國證監(jiān)會、證券自律組織規(guī)定的投資者適當性制度，了解和評估投資者對非公開發(fā)行公司債券的風險識別和承擔能力，確認參與非公開發(fā)行公司債券認購的投資者為專業(yè)投資者，并充分揭示風險。（3）非公開發(fā)行公司債券，承銷機構或自行銷售的發(fā)行人應當在每次發(fā)行完成后5個工作日內向中國證券業(yè)協(xié)會報備。中國證券業(yè)協(xié)會在材料齊備時應當及時予以報備。報備不代表中國證券業(yè)協(xié)會實行合規(guī)性審查，不構成市場準入，也不豁免相關主體的違規(guī)責任。（4）非公開發(fā)行公司債券，可以申請在證券交易場所、證券公司柜臺轉讓。非公開發(fā)行公司債券并在證券交易場所轉讓的，應當遵守證券交易場所制定的業(yè)務規(guī)則，并經證券交易場所同意。非公開發(fā)行公司債券并在證券公司柜臺轉讓的，應當符合中國證監(jiān)會的相關規(guī)定。非公開發(fā)行的公司債券僅限于在專業(yè)投資者范圍內轉讓。轉讓后，持有同次發(fā)行債券的投資者合計不得超過200人。（5）非公開發(fā)行公司債券，募集資金應當用于約定的用途；改變資金用途，應當履行募集說明書約定的程序。(67.)我國對申請合格境外投資者資格所應具備的條件包括()。①財務穩(wěn)健，資信良好，具備證券期貨投資經驗②境內投資業(yè)務主要負責人員符合申請人所在境外國家或者地區(qū)有關從業(yè)資格的要求（如有）③治理結構、內部控制和合規(guī)管理制度健全有效，按照規(guī)定指定督察員負責對申請人境內投資行為的合法合規(guī)性進行監(jiān)督④經營行為規(guī)范，近3年或者自成立以來未受到監(jiān)管機構的重大處罰A.①②④B.①③④C.①②③D.①②③④正確答案：D參考解析：我國對申請合格境外投資者資格所應具備的條件要求如下：（1）財務穩(wěn)健，資信良好，具備證券期貨投資經驗；（2）境內投資業(yè)務主要負責人員符合申請人所在境外國家或者地區(qū)有關從業(yè)資格的要求（如有）；（3）治理結構、內部控制和合規(guī)管理制度健全有效，按照規(guī)定指定督察員負責對申請人境內投資行為的合法合規(guī)性進行監(jiān)督；（4）經營行為規(guī)范，近3年或者自成立以來未受到監(jiān)管機構的重大處罰；（5）不存在對境內資本市場運行產生重大影響的情形。(68.)技術分析法主要有()。①K線理論②切線理論③形態(tài)理論④技術指標理論⑤波浪理論⑥循環(huán)周期理論A.①③⑤⑥B.①②③④⑤⑥C.①②③⑤⑥D.①②③④正確答案：B參考解析：考查股票投資分析方法，技術分析法。技術分析法主要有K線理論、切線理論、形態(tài)理論、技術指標理論、波浪理論和循環(huán)周期理論。(69.)競爭力分析的側重點各不相同，但通常包括()。①市場占有情況②產品線完整程度③創(chuàng)新能力④財務健全性A.①②③④B.①②③C.①②④D.②③④正確答案：A參考解析：考查影響股價變動的基本因素，公司競爭力分析。對具體公司而言，競爭力分析的側重點各不相同，但通常會包括市場占有情況、產品線完整程度、創(chuàng)新能力、財務健全性等。(70.)私募基金管理人應當在名稱中注明()字樣。①私募基金②私募基金管理③創(chuàng)業(yè)投資A.①②B.②③C.①②③D.①③正確答案：C參考解析：考查私募證券投資基金的基本規(guī)范。私募基金管理人應當在名稱中標明“私募基金”“私募基金管理”“創(chuàng)業(yè)投資”字樣，并在經營范圍中標明“私募投資基金管理”“私募證券投資基金管理”“私募股權投資基金管理”“創(chuàng)業(yè)投資基金管理”等體現受托管理私募基金特點的字樣。(71.)為了防止信息誤導給投資者造成損失，保護公眾投資者的合法權益，維護證券市場的正常秩序，法律法規(guī)對于借公開披露基金信息為名編制、傳播虛假基金信息，惡意進行信息誤導，詆毀同行或競爭對手等行為作出了禁止性規(guī)定，包括以下()情形。①禁止對基金的證券投資業(yè)績進行預測②禁止登載任何自然人、法人或者其他組織的祝賀性、恭維性或推薦性的文字③禁止詆毀其他基金管理人、托管人或者基金銷售機構④禁止違規(guī)承諾收益或者承擔損失A.①③④B.①②③C.①②③④D.②③④正確答案：C參考解析：考查基金信息披露的禁止性規(guī)定。具體包括以下情形：1.禁止進行虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏2.禁止對基金的證券投資業(yè)績進行預測3.禁止違規(guī)承諾收益或者承擔損失4.禁止詆毀其他基金管理人、托管人或者基金銷售機構5.禁止登載任何自然人、法人或者其他組織的祝賀性、恭維性或推薦性的文字(72.)我國基金的監(jiān)管目標有()。①保護投資人及相關當事人的合法權益②規(guī)范基金活動，保證市場的公平、效率和透明③降低系統(tǒng)風險④推動基金業(yè)發(fā)展A.①②③B.①③④C.②③④D.①②③④正確答案：D參考解析：考查基金的監(jiān)管目標。基金監(jiān)管目標是指基金監(jiān)管所要達到的目的和效果，是基金監(jiān)管活動的出發(fā)點和價值歸宿。我國基金監(jiān)管的目標是：保護投資人及相關當事人的合法權益；規(guī)范基金活動，保證市場的公平、效率和透明，降低系統(tǒng)風險；促進證券投資基金和資本市場的健康發(fā)展。(73.)關于公募REITs產品的特征，下列說法正確的有()。①90%以上基金資產投資于基礎設施資產支持證券，并持有其全部份額②基金通過基礎設施資產支持證券持有基礎設施項目公司全部股權③基金通過資產支持證券和項目公司等載體取得基礎設施項目完全所有權或經營權利④采取封閉式運作，收益分配比例不低于合并后基金年度可供分配金額的80%A.①③B.①②③C.①②④D.②③正確答案：D參考解析：考查公募REITs產品的特征。中國證監(jiān)會于2020年8月發(fā)布《公開募集基礎設施證券投資基金指引（試行）》，要求公募REITs產品同時符合下列特征：（1）80%以上基金資產投資于基礎設施資產支持證券，并持有其全部份額；基金通過基礎設施資產支持證券持有基礎設施項目公司全部股權。（2）基金通過資產支持證券和項目公司等載體取得基礎設施項目完全所有權或經營權利。（3）基金管理人主動運營管理基礎設施項目，以獲取基礎設施項目租金、收費等穩(wěn)定現金流為主要目的。（4）采取封閉式運作，收益分配比例不低于合并后基金年度可供分配金額的90%。(74.)下列關于企業(yè)集團財務公司發(fā)行金融債券應具備的條件說法錯誤的是()。A.具有良好的公司治理結構、完善的投資決策機制B.具有從事金融債券發(fā)行的合格專業(yè)人員C.發(fā)行金融債券后，資本充足率不低于4%D.申請前1年利潤率不低于行業(yè)平均水平，且有穩(wěn)定的盈利預期正確答案：C參考解析：考查企業(yè)集團財務公司發(fā)行金融債券應具備的條件。財務公司已發(fā)行、尚未兌付的金融債券總額不得超過其凈資產總額的丨⑻％，發(fā)行金融債券后，資本充足率不低于10%。(75.)()是指基金份額在存續(xù)期內固定不變，基金份額可以在依法設立的證券交易場所交易，但基金份額持有人不得申請贖回的基金。A.公司型基金B(yǎng).債券基金C.封閉式基金D.開放式基金正確答案：C參考解析：考查封閉式基金的概念。封閉式基金是指基金份額在存續(xù)期內固定不變，基金份額可以在依法設立的證券交易場所交易，但基金份額持有人不得申請贖回的基金。(76.)下列關于歐洲債券的說法有誤的是()。A.歐洲債券是指借款人在本國境外市場發(fā)行的、不以發(fā)行市場所在國貨幣為面值的國際債券B.由于以這種方式發(fā)行的債券最早出現在歐洲，故被稱為歐洲債券C.歐洲債券不可以在歐洲以外的國家發(fā)行，同時其發(fā)行面值也不可以以歐元之外的其他貨幣來表示D.大多數歐洲債券仍然是以美元為面值發(fā)行的正確答案：C參考解析：考查對歐洲債券的理解。歐洲債券可以在歐洲以外的國家發(fā)行，同時其發(fā)行面值也可以以歐元之外的其他貨幣來表示。(77.)科創(chuàng)板股票競價交易實行價格漲跌幅限制，漲跌幅比例為()。A.10%B.15%C.20%D.25%正確答案：C參考解析：科創(chuàng)板股票競價交易實行價格漲跌幅限制，漲跌幅比例為20%。(78.)為流動性相對差一些的證券提供交易服務的系統(tǒng)是()。A.SETS系統(tǒng)B.SETSqx系統(tǒng)C.IOB系統(tǒng)D.SEAQ系統(tǒng)正確答案：B參考解析：考查SETSqx系統(tǒng)的概念。SETSqx系統(tǒng)（證券交易所電子化交易系統(tǒng)——報價與競價，StockExchangeElectronicTradingService-QuotesandCrosses）為流動性相對差一些的證券提供交易服務，主要是二板市場股票和部分未納入富時指數系列的股票。(79.)可轉換債券的票面利率（或可轉換優(yōu)先股票的股息率）是指可轉換債券作為一種債券的票面年利率（或優(yōu)先股票股息率），由發(fā)行人根據()確定。①當前市場利率水平②公司債券資信等級③發(fā)行條款A.①②③B.①③C.②③D.①②正確答案：A參考解析：考查確定可轉換債券票面利率的考慮因素?？赊D換債券的票面利率（或可轉換優(yōu)先股票的股息率），是指可轉換債券作為一種債券的票面年利率（或優(yōu)先股票股息率），由發(fā)行人根據當前市場利率水平、公司債券資信等級和發(fā)行條款確定，一般低于相同條件的不可轉換債券（或不可轉換優(yōu)先股票）?？赊D換債券應半年或1年付息1次，到期后5個工作日內應償還未轉股債券的本金及最后1期利息。(80.)以下符合公正原則要求的是()。①證券立法機構應當制定體現公平精神的法律、法規(guī)和政策②對證券違法行為的處罰及對證券糾紛事件和爭議的處理，都應當公平進行③市場參與者在進入與退出市場、投資機會、享受服務、獲取信息等方面都享有完全平等的權利④證券監(jiān)督機構應當根據法律授予的權限履行監(jiān)管職責，以法律為依據，對一切證券市場參與者給予公正的待遇A.①②③B.①③④C.②③④D.①②④正確答案：D參考解析：根據公正原則，證券立法機構應當制定體現公平精神的法律、法規(guī)和政策；證券監(jiān)督機構應當根據法律授予的權限履行監(jiān)管職責，以法律為依據，對一切證券市場參與者給予公正的待遇；對證券違法行為的處罰及對證券糾紛事件和爭議的處理，都應當公平進行。(81.)客戶在委托買賣證券時，需支付多項費用和稅收，下列屬于交易費用的有()。①傭金②過戶費③印花稅A.②③B.①②C.①③D.①②③正確答案：D參考解析：考查交易費用范圍?？蛻粼谖匈I賣證券時，需支付多項費用和稅收，如傭金、過戶費、印花稅等。（1）傭金。（2）過戶費。（3）印花稅。(82.)以下()不是對私募基金合格投資者的要求。①投資于單只私募基金的金額不低于50萬元人民幣②凈資產不低于1000萬元的單位③金融資產不低于500萬元或者最近3年個人年均收入不低于80萬元的個人④金融資產不低于300萬元或者最近3年個人年均收入不低于50萬元的個人A.①③B.①④C.②③D.②④正確答案：A參考解析：考查私募基金合格投資者滿足的條件。合格投資者是指具備相應風險識別和承擔能力，投資于單只私募基金的金額不低于100萬元人民幣且符合下列標準的單位和個人：（1）凈資產不低于1000萬元的單位。（2）金融資產不低于300萬元或者最近3年個人年均收入不低于50萬元的個人。(83.)資信評級機構向中國證監(jiān)會備案，應當報送下列()材料。①證券評級機構備案表②股權結構說明③董事、監(jiān)事、高級管理人員以及資信評級分析人員的情況說明和證明文件④營業(yè)場所、組織機構設置及公司治理情況A.①②③B.②③④C.①③④D.①②③④正確答案：D參考解析：資信評級機構備案。資信評級機構向中國證監(jiān)會備案，應當報送下列材料：（1）證券評級機構備案表；（2）營業(yè)執(zhí)照復印件；（3）全球法人機構識別編碼；（4）股權結構說明，包括注冊資本、股東名單及其出資額或者所持股份，股東在本機構以外的實體持股情況，實際控制人、受益所有人情況；（5）董事、監(jiān)事、高級管理人員以及資信評級分析人員的情況說明和證明文件；（6）主要股東、實際控制人、受益所有人、董事、監(jiān)事、高級管理人員未因犯有貪污、賄賂、侵占財產、挪用財產罪或者破壞社會主義市場經濟秩序罪，被判處刑罰，或者因犯罪被剝奪政治權利的聲明，以及主要股東、實際控制人、受益所有人的信用報告；（7）營業(yè)場所、組織機構設置及公司治理情況；（8）獨立性、信息披露以及業(yè)務制度說明；（9）中國證監(jiān)會基于保護投資者、維護社會公共利益考慮，合理要求的與證券評級機構及其相關自然人有關的其他材料。(84.)政府債券的特征包括()。①安全性高②流通性強③收益穩(wěn)定④免稅待遇A.①②③B.②③④C.①②③④D.①②④正確答案：C參考解析：考查政府債券的特征。政府債券的特征：（1）安全性高。（2）流通性強。（3）收益穩(wěn)定。（4）免稅待遇(85.)下面對證券交易所描述不正確的是()。A.證券交易所是我國證券自律管理機構B.證券交易所是整個證券市場的核心C.證券交易所本身可以進行證券買賣D.證券交易所為證券交易提供了一個穩(wěn)定、公開、高效的系統(tǒng)正確答案：C參考解析：考查證券交易所定義。按照《證券法》第96條規(guī)定：“證券交易所是為證券集中交易提供場所和設施，組織和監(jiān)督證券交易，實行自律管理的法人?！弊C券交易所本身不進行買賣證券。(86.)以下不屬于無面額股票所具有的特點是()。A.發(fā)行或轉讓價格較靈活B.便于股票分割C.公司凈資產和預期收益增加，每股價值下降D.無面額股票代表著股東對公司資本總額的投資比例正確答案：C參考解析：考查無面額股票的特點。公司凈資產和預期收益增加，每股價值上升。(87.)按照《證券公司融資融券業(yè)務管理辦法》的規(guī)定，關于證券公司申請融資融券業(yè)務資格，應當具備的條件，下列說法不正確的是()。A.公司治理健全，內部控制有效，能有效識別、控制和防范業(yè)務經營風險和內部管理風險B.有擬負責融資融券業(yè)務的高級管理人員和適當數量的專業(yè)人員，融資融券業(yè)務方案和內部管理制度已通過中國證監(jiān)會的專業(yè)評價C.已建立符合監(jiān)管規(guī)定和自律要求的客戶適當性制度，實現客戶與產品的適當性匹配管理D.公司最近兩年內不存在因涉嫌違法違規(guī)正被中國證監(jiān)會立案調查或者正處于整改期間的情形正確答案：B參考解析：按照《證券公司融資融券業(yè)務管理辦法》的規(guī)定，關于證券公司申請融資融券業(yè)務資格，應當具備的條件：有擬負責融資融券業(yè)務的高級管理人員和適當數量的專業(yè)人員，融資融券業(yè)務方案和內部管理制度已通過中國證券業(yè)協(xié)會組織的專業(yè)評價，故選項B錯誤。(88.)債券按利率是否固定分類，可以分為()。A.公募債和私募債B.固定利率債券、浮動利率債券和可調利率債券C.利率債和信用債D.短期債券、中期債券和長期債券正確答案：B參考解析：考查債券的分類。債券種類很多，依據不同的標準有不同分類。按利率是否固定，債券可以分為固定利率債券、浮動利率債券和可調利率債券；按發(fā)行方式，債券可以分為公募債和私募債；按信用狀況，債券可以分為利率債和信用債；按期限長短，債券可以分為短期債券、中期債券和長期債券。(89.)年利率為10%,5年后161.05元的現值為()元。A.100B.110C.121D.95正確答案：A參考解析：考查現值的計算。161.05/（1+10%）5=100（元）(90.)就單個上市公司的持股比例而言，單個境外機構的投資額度與國內基金一樣不得超過該公司總股份的()。A.3%B.5%C.10%D.15%正確答案：C參考解析：考查合格境外機構投資者。(91.)美國公司債券種類繁多，分為公募發(fā)行債券和私募發(fā)行債券兩種。美國證券交易委員會規(guī)定，向()人以內的特定投資者募集證券為私募債券，不受美國證券交易委員會限制，約有1/3的公司采用私募方式發(fā)行債券。A.30B.35C.40D.45正確答案：B參考解析：本題主