技術分析理論：K線理論PPT課件

Chap7K線理論 K線概述單根K線的判斷K線組合的判斷應用K線理論應注意的問題 7 1K線概述 K線圖最早是日本德川幕府時代大阪的米商用來記錄當時一天 一周或一月中米價漲跌行情的圖示法 后被引入股市 K線圖有直觀 立體感強 攜帶信息量大的特點 蘊涵著豐富的東方哲學思想 能充分顯示股價趨勢的強弱 買賣雙方力量平衡的變化 預測后市走向較準確 是各類傳播媒介 電腦實時分析系統(tǒng)應用較多的技術分析手段 K線概述 K線圖譜中蘊涵著豐富的東方哲學思想 以陰陽之變表現(xiàn)出了多空雙方 勢 的相互轉換 單一的K線代表的是多空雙方一天之內(nèi)戰(zhàn)斗的結果 不足以反映連續(xù)的市場變化 多條K線的組合圖譜才可能更詳盡地表述多空雙方一段時間內(nèi) 勢 的轉化 多空雙方中任何一方突破盤局獲得優(yōu)勢 都將形成一段上漲或下跌的行情 這就是所謂的 勢在必行 而隨著這種行情的不斷發(fā)展 又為對方積攢著反攻的能量 也就是 盛極而衰 研判K線組合圖譜的目的 就是通過觀察多空勢力強弱盛衰的變化 感受雙方 勢 的轉化 順勢而為 尋找并參與蓄勢待發(fā)的底部 抱牢大勢所趨的上漲股票 規(guī)避強弩之末的頂部風險 K線圖譜要結合成交量和移動平均線共同使用 成交量是多空雙方搏打過程中能量損耗的描述 移動平均線則是雙方進行與退守的一道道防線 這種圖形組合是東方哲學與西方統(tǒng)計學的完美結合 K線的繪制方法 利用最高價 最低價 開盤價 收盤價共四個數(shù)據(jù)繪制K線圖 四種價格 根據(jù)K線的計算周期可將其分為日K線 周K線 月K線 年K線 眾多分析軟件提供的5分鐘K線 15分鐘K線 30分鐘K線和60分鐘K線也具有重要的參考價值 K線的類型 7 2單根K線的判斷 一看陰陽二看實體三看影線長短以收盤價為界 以上代表賣方力量 以下代表買方力量 K線一點通 一看陰陽 陰陽代表趨勢方向 陽線表示將繼續(xù)上漲 陰線表示將繼續(xù)下跌 以陽線為例 在經(jīng)過一段時間的多空拼搏 收盤高于開盤表明多頭占據(jù)上風 根據(jù)牛頓力學定理 在沒有外力作用下價格仍將按原有的方向與速度運行因此陽線預示下一階段仍將繼續(xù)上漲 最起碼能保證下一階段初期能慣性上沖 故陽線往往預示著繼續(xù)上漲 這一點也極為符合技術分析中三大假設之一股價沿趨勢波動 而這種順勢而為也是技術分析最核心的思想 同理可得陰線繼續(xù)下跌 二看實體大小 實體大小代表內(nèi)在動力 實體越大 上漲或下跌的趨勢越是明顯 反之趨勢則不明顯 以陽線為例 其實體就是收盤高于開盤的那部分 陽線實體越大說明了上漲的動力越足 就如質(zhì)量越大與速度越快的物體其慣性沖力也越大的物理學原理 陽線實體越大代表其內(nèi)在上漲動力也越大 其上漲的動力將大于實體小的陽線 同理可得陰線實體越大 下跌動力也越足 三看影線長短 影線代表轉折信號 向一個方向的影線越長 越不利于股價向這個方向變動即上影線越長 越不利于股價上漲 下影線越長 越不利于股價下跌 以上影線為例 在經(jīng)過一段時間多空斗爭之后 多頭終于晚節(jié)不保敗下陣來 一朝被蛇咬 十年怕井繩 不論K線是陰還是陽 上影線部分已構成下一階段的上檔阻力 股價向下調(diào)整的概率居大 同理可得下影線預示著股價向上攻擊的概率居大 K線圖 典型形態(tài) 7 3K線組合 兩大類反轉形態(tài)組合整理形態(tài)組合注意在辨認各種形態(tài)時 不要太重視其外形要求 在現(xiàn)實情況中 有時候不能百分百符合典型的形態(tài) 可能會有些微偏差 既知其形 也知其髓 即形成形態(tài)的背后原因 K線組合 反轉形態(tài)錘形線和上吊線倒錘線和射擊之星鯨吞型孕育型 身懷六甲 刺穿線和烏云蓋頂三白兵三烏鴉強弩之末整理形態(tài)上升三部曲和下跌三步曲 K線組合 錘形線 上吊線 上吊線 見頂信號 后市看跌出現(xiàn)在上升趨勢中 陰線實體很小 下影線大于或等于實全的兩倍 一般無上影線 錘形線 見底信號 后市看漲出現(xiàn)在下跌途中 陽線 或陰線 很小 下影線大于或等于實體的兩倍 一般無上影線 K線組合 倒錘線 射擊之星 射擊之星 見頂信號 后市看跌出現(xiàn)在上升趨勢中 陽線 或陰線 實體很小 上影線長度至少是實體長度的3倍 一般無下影線 倒錘線 見底信號 后市看漲出現(xiàn)在下跌途中 陽線 或陰線 實體很小 上影線長度一般比實體長度的2倍長 一般無下影線 K線組合 包含型 熊市包含型 穿頭破腳 買入信號出現(xiàn)在上升趨勢中 前一根為陽線 后一根為陰線 且陰線實體將陽線實體包容在內(nèi) 牛市包含型 破腳穿頭 賣出信號出現(xiàn)在下跌途中 前一根為陰線 后一根為陽線 且陽線實體將陰線實體包容在內(nèi) K線組合 被包含型 熊市被包含型 無圖示 買入信號出現(xiàn)在上升趨勢中 兩根K線是一陰一陽 也可兩陰或兩陽 后一根實體被前一根實體包含在內(nèi) 牛市被包含型 賣出信號出現(xiàn)在下跌途中 兩根K線是一陰一陽 也可兩陰或兩陽 后一根實體被前一根實體包含在內(nèi) K線組合 刺穿型 烏云蓋頂 烏云蓋頂 見頂信號 后市看跌出現(xiàn)在上漲途中 先出現(xiàn)一根大 或中 陽線 第二根出現(xiàn)大 或中 陰線 陰線的實體深入到陰線實二分之一以下處 刺穿型 曙光初現(xiàn) 見底信號 后市看漲出現(xiàn)在下跌途中 先出現(xiàn)一根大 或中 陰線 第二根出現(xiàn)大 或中 陽線 陽線的實體深入到陰線實二分之一以上處 K線組合 早晨之星 黃昏之星 早晨之星 見底信號 后市看漲出現(xiàn)在下跌途中 由三根K線組成 第一根是陰線 第二根是小陰 或陽 線 第三根K線實體深入到第一根K線實體內(nèi)黃昏之星 見頂信號 后市看跌出現(xiàn)在上漲途中 由三根K線組成 第1根是陽線 第2根是小陰 或陽 線 第3根K線實體深入到第一根K線實體內(nèi) K線組合 雙飛烏鴉 三只烏鴉 暴跌三杰 見頂信號 后市看跌出現(xiàn)在漲勢中 三根陰線組成 陰線多為大陰線或中陰線 每次均以跳高開盤 最后以下跌收盤 雙飛烏鴉 見頂信號 后市看跌出現(xiàn)在漲勢中 第一根為長陽線 第二根為陰線 且收盤價高于長陽線 第三根為陰線 且完全包容了第二根陰線 K線組合 三白兵 上升乏力 三白兵 買進信號 后市看漲出現(xiàn)在上漲行情初期 三根連續(xù)的長陽線 每天出現(xiàn)更高的收盤價 每天開盤價應在前一天的實體內(nèi) 每天收盤價應在當天的最高點或接近最高點 上升乏力 滯漲信號 后市看淡出現(xiàn)在漲勢中 由三根陽線組成 三根陽線的實體越來越小 最后一根陽線的上影很長 K線組合 上升三部曲 下降三部曲 上升三部曲 繼續(xù)看漲出現(xiàn)在上漲途中 由大小不等的5根K線組成 先拉出一根大陽線或中陽線 接著連續(xù)出現(xiàn)3根小陰線 但都沒有跌破前面陽線的開盤價 隨后出現(xiàn)了一根大陽線或中陽線 其走勢類似于 N 下降三部曲 賣出信號 后市看跌出現(xiàn)在上漲途中 由大小不等的5根K線組成 先拉出一根大陰線或中陰線 接著連續(xù)出現(xiàn)3根向上爬升的小陽線 但都沒有突破前面陰線的開盤價 隨后一根大 中 陰線一下子全部或大部分吞吃了前面3根小陽線 K線組合 牛市并排線 熊市并排線 牛市并排線 繼續(xù)看漲出現(xiàn)在漲勢中 由2根陽線組成 第1根陽線跳空向上 其收盤時在前一根K線上方留下一個缺口 第2根陽線與之并排 開盤價與前一根陽線開盤價基本相同 熊市并排線 繼續(xù)看跌出現(xiàn)在跌勢中 由2根陽線組成 第1根陽線跳空低開 其收盤時在前一根K線下方留下一個缺口 第2根陽線與之并排肩而立 K線應用 注意事項 注意上影線及下影線的長度關系 當上影線極長而下影線極短時 表明市場上賣方力量較強 對買方予以壓制 當下影線極長而上影線極短時 表明市場上賣方受到買方的頑強抗擊 注意實體部分和上下影線