“挑戰(zhàn)杯”全國大學(xué)生創(chuàng)業(yè)計(jì)劃大賽金獎(jiǎng)

1、（本案例為首屆（本案例為首屆“挑戰(zhàn)杯挑戰(zhàn)杯”全國大學(xué)生創(chuàng)業(yè)計(jì)劃大賽金獎(jiǎng)作品，全國大學(xué)生創(chuàng)業(yè)計(jì)劃大賽金獎(jiǎng)作品， 由上海東華大學(xué)團(tuán)委提供，特此表示感謝。由上海東華大學(xué)團(tuán)委提供，特此表示感謝。 ） 1. 執(zhí)行總結(jié)執(zhí)行總結(jié) 1.1. 公司公司 甲殼質(zhì)材料研究甲殼質(zhì)材料研究機(jī)器設(shè)備估計(jì)使用壽命機(jī)器設(shè)備估計(jì)使用壽命7年，期末無殘值，按直線折舊法計(jì)算年，期末無殘值，按直線折舊法計(jì)算 應(yīng)付帳款按當(dāng)季材料采購額的應(yīng)付帳款按當(dāng)季材料采購額的20%提，下季付款提，下季付款 預(yù)計(jì)售量與金額 8750 5750 7250 3250 1000 40 130 230 290 350 0 2000 4000 6000 800

2、0 10000 第一年第二年第三年第四年第五年 金額（萬元） 0 150 300 450 銷量（萬根） 預(yù)計(jì)銷售金額預(yù)計(jì)銷售量 8.2. 會(huì)計(jì)報(bào)表分析會(huì)計(jì)報(bào)表分析 重要報(bào)表數(shù)據(jù)提示：重要報(bào)表數(shù)據(jù)提示： 五年銷售收入（萬元）： 1000.00；3250.00；5750.00；7250.00；8750.00； 五年凈利潤 （萬元）： 151.28；1119.34；2684.00；3218.93；3953.64； 達(dá)到正現(xiàn)金流所需時(shí)間： 八個(gè)月； 達(dá)到收支平衡所需時(shí)間： 十四個(gè)月。 8.2.1.比率及趨勢分析比率及趨勢分析 表 8. 項(xiàng)目（%）第一年第二年第三年第四年第五年 銷售利潤率 33.674

3、6.6744.3945.18 基本盈利能力 75.3994.4470.8157.50 資產(chǎn)報(bào)酬率 75.3994.4465.5053.19 凈資產(chǎn)收益率 59.5871.4553.5645.04 投資利潤率 96.97231.81300.55369.15 8.2.2.預(yù)計(jì)銷售趨勢分析預(yù)計(jì)銷售趨勢分析 圖 12. 注： 從銷售趨勢圖可至第五年后銷售量及銷售收入增長趨于平緩，因而銷售 利潤率基本保持在 45%左右； 收益表顯示公司的經(jīng)濟(jì)利潤在后三年比較高，是因?yàn)樵陬A(yù)測和報(bào)表中使 用固定預(yù)算，如果考慮彈性預(yù)算，銷售收入受市場變動(dòng)的影響，如競爭 者加入或產(chǎn)品降價(jià)等，則銷售利潤會(huì)比預(yù)算數(shù)據(jù)低。具體考慮在

4、風(fēng)險(xiǎn)假 定與分析中。 8.2.3.風(fēng)險(xiǎn)假定與分析風(fēng)險(xiǎn)假定與分析 由于在財(cái)務(wù)預(yù)測中，沒有考慮彈性分析，假定價(jià)格定在 30 元/根（含稅） 的基礎(chǔ)上，銷售利潤較高。變動(dòng)成本占收入的 38.23%，現(xiàn)假設(shè)由于經(jīng)濟(jì)利潤 較高，使得潛在競爭者的加入，爭奪市場份額；公司經(jīng)營達(dá)不到預(yù)期的銷售。 這些因素都會(huì)對公司的銷售收入造成比較大的影響。具體價(jià)格、銷量、成本每 年的可變化空間如下頁表所示： 表 9. 第一年第二年第三年第四年第五年 實(shí)際數(shù)25.0025.0025.0025.0025.00 價(jià)格(元) 臨界值28.7816.3913.3313.0012.79 實(shí)際數(shù)40.00130.00230.00290.

5、00350.00 銷量(萬根) 臨界值46.0585.23122.64150.80179.03 實(shí)際數(shù)659.281242.6617722230.082639.79 變動(dòng)成本 (萬元)臨界值490.452362.004456.005710.006914.00 將各因素實(shí)際數(shù)與臨界值比，可見銷售量每年變化到如表數(shù)據(jù)的臨界點(diǎn)仍 可以保本，達(dá)到盈虧平衡。最低售價(jià)最低售價(jià)為 12.5 元左右，變動(dòng)成本允許有較大的增 長。因此， 公司在各方面能承擔(dān)一定的不確定性風(fēng)險(xiǎn)。 9. 管理體系管理體系 9.1. 公司性質(zhì)公司性質(zhì):有限責(zé)任公司 9.2. 組織形式組織形式 公司初期擬采取直線制直線制的組織形式，如圖

6、所示： 圖 13. 公司組織結(jié)構(gòu)圖 9.3. 部門職責(zé)部門職責(zé) 董 事 會(huì)：由公司的大股東組成，屬于決策層，負(fù)責(zé)制定公司的總體發(fā) 展戰(zhàn)略，決定總經(jīng)理的人選； 總 經(jīng) 理：負(fù)責(zé)公司的日常經(jīng)營事務(wù)，對董事會(huì)負(fù)責(zé)，決定副總經(jīng)理和 部門經(jīng)理的人選，協(xié)調(diào)各部門之間關(guān)系； 營銷副總：負(fù)責(zé)公司總體的營銷活動(dòng)，決定公司的營銷策略和措施，并 對營銷工作進(jìn)行評估和監(jiān)控，包括市場分析、廣告、公共關(guān)系、銷售、 客戶服務(wù)等。領(lǐng)導(dǎo)全國區(qū)域銷售代表與各地代理商和經(jīng)銷商進(jìn)行市場開 拓與銷售，在公司發(fā)展成熟后，分設(shè)市場、公關(guān)、銷售、客戶服務(wù)部； 技術(shù)副總：負(fù)責(zé)生產(chǎn)、技術(shù)、R 國內(nèi)醫(yī)用縫合線購買決策影響因素，法律法規(guī)限制，市場的

7、銷售、購買、 使用情況，及醫(yī)生的反饋意見； 各地醫(yī)院及醫(yī)生對甲殼質(zhì)產(chǎn)品的價(jià)格和心理接受程度； 醫(yī)學(xué)院專家對縫合線市場的態(tài)度及其對醫(yī)學(xué)界的影響程度。 2.2調(diào)查方法：調(diào)查方法： 根據(jù)調(diào)查目的，擬定調(diào)查提綱，采用深度訪談的形式進(jìn)行調(diào)查，訪問對象 為各醫(yī)院采購人員、手術(shù)室外科醫(yī)生、護(hù)士長、醫(yī)療器械公司以及醫(yī)科大學(xué)的 教授；在訪談的過程中記錄和錄音，在整理分析基礎(chǔ)上得出調(diào)查結(jié)果。 2.3調(diào)查時(shí)間調(diào)查時(shí)間 復(fù)賽期間外出調(diào)查于 7 月 24 日至 8 月 3 日進(jìn)行，上海市調(diào)查分三次進(jìn)行， 預(yù)賽初步調(diào)查（4 月 721 日） ，復(fù)賽調(diào)查（7 月 15 日8 月 7 日）和決賽補(bǔ) 充調(diào)查（11 月 715

8、日） 。 2.4樣本分布樣本分布 為了使調(diào)查的樣本具有代表性，選擇北京、上海、廣州、西安作為被調(diào)查 城市，分別抽取一定比例的三甲、二甲、一甲醫(yī)院進(jìn)行調(diào)查，共取得 88 個(gè)有效 樣本，樣本分布如下頁表所示： 樣本分布 表 11. 醫(yī)院樣本 地點(diǎn) 醫(yī)院數(shù)醫(yī)生護(hù)士長采購人員 醫(yī)學(xué)院 專家 醫(yī)療器 械公司 上海141791101 廣州855722 西安9135502 北京440000 39192325 總計(jì)35 88 樣本醫(yī)院等級(jí)分布： 圖 14. 在被調(diào)查城市中，北京、廣州、上海經(jīng)濟(jì)較發(fā)達(dá)，醫(yī)學(xué)水平較高，醫(yī)療衛(wèi) 生事業(yè)發(fā)展快；西安的經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平相對較低，醫(yī)療衛(wèi)生事業(yè)發(fā)展較慢。 2.5調(diào)查結(jié)果：調(diào)查結(jié)

9、果： 2.5.1市場現(xiàn)狀： 絲線：應(yīng)用廣泛，其價(jià)格便宜，結(jié)實(shí)，使用方便，還占領(lǐng)著大部分縫合線 市場。絲線市場中市場份額最大的為上海浦東金環(huán)醫(yī)療用品有限公司和美國強(qiáng) 生公司，美國強(qiáng)生公司絲線品牌為“愛惜康” ；其次為天津、杭州等廠家。 羊腸線：由于羊腸線本身不可克服的缺陷，在京、滬、穗三地幾乎已被替 代，在西安還有相當(dāng)大的市場，這主要與西安經(jīng)濟(jì)相對較落后有關(guān)，但被替代 的趨勢明顯。主要是南通、天津、上海等生產(chǎn)廠家； PGA 類可吸收縫合線：據(jù)一些資料顯示和我們調(diào)查的結(jié)果估計(jì)，可吸收線 用量占縫合線市場的 5%；京、滬、穗三地在使用可吸收線領(lǐng)域已基本全部采 用 PGA 類可吸收線；由于價(jià)格因素，在

10、西安僅有少數(shù)醫(yī)院采用。大部分國內(nèi)市 場被進(jìn)口廠家所占領(lǐng)，以強(qiáng)生、氰胺為主。國產(chǎn)高分子縫合線的主要品牌為南 通“華利康” 。 進(jìn)口縫合線價(jià)格過高，在價(jià)格競爭中處于劣勢，但在產(chǎn)品質(zhì)量及售前、售 中、售后服務(wù)方面受到醫(yī)生、護(hù)士長的好評；強(qiáng)生、氰胺等大公司每年召開產(chǎn) 品宣傳會(huì)，醫(yī)院隨時(shí)需要，隨時(shí)送貨，對質(zhì)量問題的反應(yīng)及時(shí)；國產(chǎn)縫合線有 國家的優(yōu)惠政策，價(jià)格為進(jìn)口縫合線的 1/22/3，但縫針質(zhì)量不穩(wěn)定，多次發(fā) 生質(zhì)量問題。 2.5.2 產(chǎn)品優(yōu)、劣勢比較 醫(yī)院等級(jí)分布 9 4 5 7 4 0 22 1 0 1 0 0 2 4 6 8 10 上海北京廣州西安 地點(diǎn) 醫(yī)院數(shù) 三甲二甲一甲 據(jù)調(diào)查，目前市場上

11、主要產(chǎn)品及其優(yōu)缺點(diǎn)如下表所示： 表 12. 現(xiàn)有產(chǎn)品市場反饋信息表 優(yōu)點(diǎn)缺點(diǎn)缺點(diǎn) 傳統(tǒng)國產(chǎn)絲線傳統(tǒng)國產(chǎn)絲線 1.價(jià)格便宜，使用范圍廣泛 2.打結(jié)方便，牢度高 3.比羊腸線更細(xì)，皮下縫合較好 4.無明顯癌變等異常反應(yīng) 5.無保質(zhì)期限制（過期用環(huán)乙丙烷消毒） 1.少量排異，肝臟排異較大 2.易產(chǎn)生結(jié)締組織 3.個(gè)別情況強(qiáng)度不夠 4.傳統(tǒng)絲線高溫消毒后易斷 5.易形成結(jié)石 6.一般有反應(yīng)，會(huì)發(fā)紅、發(fā)癢，術(shù)后 傷口有疤痕 進(jìn)口絲線進(jìn)口絲線 1.單根包裝，使用方便 2.性能優(yōu)于國產(chǎn)絲線 3.副作用較少 1、 價(jià)格高，規(guī)格不夠多 2、 太光滑，打結(jié)不易 3、 少量排異（肝臟排異較大） 4、 易形成結(jié)石 羊

12、腸線羊腸線 1.與人體細(xì)胞相似，可吸收性強(qiáng) 2.多為國產(chǎn)，價(jià)格便宜 組織反應(yīng)大，易發(fā)炎，易長肉瘤 規(guī)格不全，打結(jié)不牢 使用前須鹽水浸泡，使用不便 線體粗，對組織損傷大 粗糙，穿針時(shí)易開叉 柔韌性不好，易斷 國產(chǎn)國產(chǎn) PGA 線線 1價(jià)格較進(jìn)口 PGA 類縫合線低 2性能較羊腸線好 強(qiáng)度不夠 線體不勻，針線易脫離，針易斷 售后服務(wù)不及時(shí) 進(jìn)口進(jìn)口 PGA 類可吸收線類可吸收線 1.線體柔韌性好，光滑，手感好 2.單根包裝，規(guī)格齊全，包裝方便易撕 3.顏色醒目，易于識(shí)別 4.帶針，總體反映較國產(chǎn)針質(zhì)量好 5.針線連接結(jié)實(shí)，不易脫落 6.售后服務(wù)優(yōu)良，送貨及時(shí) 7.吸收反應(yīng)小 8.沒有因縫線質(zhì)量發(fā)生

13、醫(yī)療事故 9.針細(xì)，組織損傷小，不留針孔，美觀 1PGA 材料為化合物，與人體細(xì)胞結(jié) 構(gòu)不一致 2價(jià)格太高 3排異反應(yīng)、易產(chǎn)生結(jié)締組織 4部分包裝漢語、英語混用 5出現(xiàn)過 56 次斷針事件（西安） 6不易打結(jié) 7強(qiáng)生 10/0 的線強(qiáng)度不夠 8吸收期長 2.5.3 醫(yī)生/護(hù)士長對產(chǎn)品的要求： 價(jià)格較進(jìn)口便宜，可接受價(jià)格大約為強(qiáng)生的 1/22/3， 無毒、無刺激，能夠被身體完全吸收； 無免疫抗原性，生物相容性好； 消炎、鎮(zhèn)痛，促進(jìn)傷口迅速愈合； 強(qiáng)度高、粗細(xì)均勻、對人體的切割損傷少； 光滑、易于打結(jié)； 可染色，顏色標(biāo)志鮮明、易保存； 帶針（針要銳利） ； 絕對無菌、內(nèi)外包裝密封易撕； 規(guī)格齊全（

14、同一種縫合線要有不同的長度和配不同的針） ； 縫合線打開之后未使用，能否回收、消毒再利用。 2.5.4 醫(yī)生/護(hù)士長對服務(wù)的要求： 縫合線生產(chǎn)廠家盡量多與臨床醫(yī)生聯(lián)系，了解手術(shù)需要，生產(chǎn)出最貼近 臨床的、經(jīng)濟(jì)實(shí)惠的縫合線 及時(shí)對產(chǎn)品反饋意見做出反應(yīng) 2.5.5醫(yī)院了解信息和購買途徑： 醫(yī)院對醫(yī)用縫合線（屬于醫(yī)療器械大類）的主要了解途徑了解途徑依次是通過廠家 上門推銷和不定期舉辦的產(chǎn)品介紹會(huì)、邀請醫(yī)生參加的培訓(xùn)班、由中國醫(yī)療器 械工業(yè)公司舉辦的“全國醫(yī)療器械博覽會(huì)” （每年兩次） 、各種級(jí)別的醫(yī)械博覽 會(huì)、醫(yī)生出國深造帶回來的信息、參考其他大醫(yī)院的使用情況。 購買渠道購買渠道主要通過廠家的直接銷

15、售或當(dāng)?shù)卮砩獭S家會(huì)一般向醫(yī)院贈(zèng)送 資料、產(chǎn)品等，獲得醫(yī)生或醫(yī)院對本公司縫合線的認(rèn)知、了解等。 2.5.6 價(jià)格因素在購買決策中的作用： 進(jìn)口可吸收縫合線的價(jià)格大致相當(dāng)于羊腸線的 20 倍左右，個(gè)別進(jìn)口可吸收 線價(jià)格要高于這個(gè)數(shù)。 在大型手術(shù)中，縫合線的使用受價(jià)格變動(dòng)的影響不大，但在普通手術(shù)中， 縫合線價(jià)格較富于彈性的。 “愛惜康”和“DEXSON”的價(jià)格在普通手術(shù)的費(fèi) 用中所占比例偏高，醫(yī)院出于對減輕病人負(fù)擔(dān)的考慮，在普通手術(shù)中，選擇價(jià) 格相對低廉的國產(chǎn) PGA 類可吸收縫合線或羊腸線，使人們醫(yī)療質(zhì)量的提高受到 阻礙。 據(jù)調(diào)查，高性能可吸收醫(yī)用縫合線平均價(jià)格接受度約為 3040 元/根。

16、2.5.7 縫合線影響因素量表： 據(jù)調(diào)查，醫(yī)生和醫(yī)院對售后服務(wù)普遍非常重視，除此之外，對其他因素的 重視程度見下圖所示： 圖 15. 醫(yī)用縫合線影響因素量表 55% 33% 70% 2% 12% 2% 24% 26% 9% 19% 9% 26% 5% 53% 40% 53% 7%7% 0 28% 30%30% 3%2% 0 7% 0 5% 33% 10% 0% 10% 20% 30% 40% 50% 60% 70% 80% 促進(jìn)組織生長價(jià)格性能專家推薦品牌專業(yè)雜志介紹 百分比(%) 很重要重要一般不重要很不重要 2.5.8 目標(biāo)市場： 據(jù)調(diào)查結(jié)果分析，醫(yī)用甲殼質(zhì)可吸收縫合線目標(biāo)市場目標(biāo)市場涵蓋

17、醫(yī)院中被高分子 可吸收縫合線占領(lǐng)的市場、原有的羊腸線市場及目前應(yīng)該用可吸收線而由于各 種各樣的原因還在用絲線的市場。主要是全國各類縣級(jí)或縣級(jí)以上綜合醫(yī)院、 專科醫(yī)院、保健院等。 全國各醫(yī)院中，除了部分較落后的醫(yī)院外，醫(yī)生或護(hù)士長已經(jīng)對可吸收縫 合線有一定認(rèn)知、接受或使用。 2.6市場走勢預(yù)測 國內(nèi)整個(gè)醫(yī)用縫合線市場總量增長變化不大，與臺(tái)灣工業(yè)技術(shù)研究院統(tǒng)計(jì) 的全球醫(yī)用縫合線的市場增長率為 4%的數(shù)值基本吻合。 據(jù)調(diào)查，國內(nèi)醫(yī)用縫合線市場使用量增幅不大，但絲線市場使用比例在不 斷下降，可吸收線在越來越多的使用，PGA 類、甲殼質(zhì)可吸收線替代羊腸線和 部分絲線是必然的趨勢。而且，由于可吸收線價(jià)格較

18、高，由其帶動(dòng)的醫(yī)用縫合 線市場容量增長遠(yuǎn)大于縫合線使用量的增長幅度。隨著我國的醫(yī)療衛(wèi)生事業(yè)的 進(jìn)一步長足發(fā)展，相對滯后的醫(yī)療器械類將更加迅速，可吸收縫合線市場發(fā)展 潛力巨大，是未來一個(gè)極具吸引力的市場。 3財(cái)務(wù)附表財(cái)務(wù)附表 3.1第一年收益表第一年收益表 表 13.第 一 年 收 益 表 （季報(bào)） 單位：萬元 第一季度第一季度第二季度第二季度第三季度第三季度第四季度第四季度合計(jì)合計(jì) 一一.產(chǎn)品銷售收入產(chǎn)品銷售收入0.000.00375.00625.001000.00 減：產(chǎn)品銷售成本減：產(chǎn)品銷售成本67.8171.42120.91133.59393.73 產(chǎn)品銷售費(fèi)用產(chǎn)品銷售費(fèi)用80.0012

19、0.00150.00170.00520.00 二二.產(chǎn)品銷售利潤產(chǎn)品銷售利潤-147.81-191.42104.09326.4186.27 減：管理費(fèi)用減：管理費(fèi)用55.0055.0055.0055.00220.00 財(cái)務(wù)費(fèi)用財(cái)務(wù)費(fèi)用0.000.000.0017.5517.55 三三.利潤總額利潤總額-202.81-246.4249.09248.86-151.28 減：所得稅減：所得稅0.000.000.000.000.00 四四.凈利潤凈利潤-202.81-246.4249.09248.86-151.28 3.2第第 二二 年年 收收 益益 表表 表 14.第 二 年 收 益 表 （季報(bào)）

20、單位：萬元 第一季度第一季度第二季度第二季度第三季度第三季度第四季度第四季度合計(jì)合計(jì) 一一.產(chǎn)品銷售收入產(chǎn)品銷售收入700.00800.00750.001000.003250.00 減：產(chǎn)品銷售成本減：產(chǎn)品銷售成本135.95168.37164.52181.82650.66 產(chǎn)品銷售費(fèi)用產(chǎn)品銷售費(fèi)用300.00300.00300.00300.001200.00 二二.產(chǎn)品銷售利潤產(chǎn)品銷售利潤264.05331.63285.48518.181399.34 減：管理費(fèi)用減：管理費(fèi)用70.0070.0070.0070.00280.00 財(cái)務(wù)費(fèi)用財(cái)務(wù)費(fèi)用0.000.000.000.000.00 三三.

21、利潤總額利潤總額194.05261.63215.48448.181119.34 減：所得稅減：所得稅0.000.000.000.000.00 四四.凈利潤凈利潤194.05261.63215.48448.181119.34 3.3成成 本本 費(fèi)費(fèi) 用用 表表 表 15.成 本 費(fèi) 用 表 單位：萬元 變 動(dòng)固 定 分類 金額 項(xiàng)目 第一年第二年第三年第四年第五年第一年第二年第三年第四年第五年 原材料226.23434.16427.50507.58589.29 生產(chǎn)工人工資16.0022.0028.0034.0040.00 制造費(fèi)用45.5088.5094.50112.50130.50106.0

22、0106.00116.00116.00116.00 管理費(fèi)用120.00180.00280.00360.00440.00100.00100.00120.00140.00160.00 銷售費(fèi)用250.00540.00970.001250.001480.00270.00660.001030.001250.001520.00 財(cái)務(wù)費(fèi)用17.550.000.000.000.00 合計(jì) 641.731242.661772.002230.082639.79509.55888.001294.001540.001836.00 3.4資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)負(fù)債表 (第一年季報(bào)) 表 16. 資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)負(fù)債表（第一年

23、季報(bào)） 單位：萬元 資產(chǎn)資產(chǎn)一季度一季度二季度二季度三季度三季度四季度四季度負(fù)債及權(quán)益負(fù)債及權(quán)益一季度一季度二季度二季度三季度三季度四季度四季度 流動(dòng)資產(chǎn):流動(dòng)負(fù)債: 貨幣資金323.5776.97103.0248.97 應(yīng)付帳款3.139.2016.8019.76 應(yīng)收帳款0.000.0033.7556.25 短期借款300.00300.00300.000.00 減:壞帳準(zhǔn)備0.000.000.560.94負(fù)債合計(jì)303.13309.20316.8019.76 應(yīng)收帳款凈額0.000.0033.1955.31 存貨0.0031.5054.2063.20 流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)323.57108.471

24、90.41167.48 固定資產(chǎn): 固定資產(chǎn)原價(jià)702.00702.00702.00702.00 減:累計(jì)折舊21.5043.0064.5086.00所有者權(quán)益: 固定資產(chǎn)凈值680.50659.00637.50616.00 實(shí)收資本1200.001200.001200.001200.00 無形資產(chǎn):300.00300.00300.00300.00 盈余公積0.000.000.000.00 減:累計(jì)攤銷3.757.5011.2515.00 未分配利潤202.81449.23400.14151.28 無形資產(chǎn)凈值296.25292.50288.75285.00所有者權(quán)益總計(jì)997.19750.7

25、7799.861048.72 資產(chǎn)合計(jì)1300.321059.971116.661068.48負(fù)債及權(quán)益總計(jì)1300.321059.971116.661068.48 3.5資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)負(fù)債表 (第二年季報(bào)) 表 17. 資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)負(fù)債表 (第二年季報(bào)) 單位：萬元 資產(chǎn)資產(chǎn)一季度一季度二季度二季度三季度三季度四季度四季度負(fù)債及權(quán)益負(fù)債及權(quán)益一季度一季度二季度二季度三季度三季度四季度四季度 流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)資產(chǎn):流動(dòng)負(fù)債流動(dòng)負(fù)債: 貨幣資金235.70511.37746.09904.82 應(yīng)付帳款19.0421.1621.0023.19 應(yīng)收帳款63.0072.0067.5090.00 負(fù)債合

26、計(jì)19.0421.1621.0023.19 減:壞帳準(zhǔn)備1.051.201.131.50 應(yīng)收帳款凈額61.9570.8066.3888.50 存貨88.4192.89103.17107.51 流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)386.06675.06915.631100.83 固定資產(chǎn): 固定資產(chǎn)原價(jià)702.00702.00702.00702.00 減:累計(jì)折舊107.50129.00150.50172.00 所有者權(quán)益: 固定資產(chǎn)凈值594.50573.00551.50530.00 實(shí)收資本1200.001200.001200.001200.00 無形資產(chǎn):300.00300.00300.00300.00 盈余

27、公積0.000.000.00300.00 減:累計(jì)攤銷18.7522.5026.2530.00 未分配利潤42.77304.40519.88377.64 無形資產(chǎn)凈值281.25277.50273.75270.00 所有者權(quán)益總計(jì)1242.771504.401719.881877.64 資產(chǎn)合計(jì)1261.811525.561740.881900.83 負(fù)債及權(quán)益總計(jì)1261.811525.561740.881900.83 3.6現(xiàn)金流量表現(xiàn)金流量表(第一年季報(bào)第一年季報(bào)) 現(xiàn)金流量表現(xiàn)金流量表（第一年季報(bào)）（第一年季報(bào)） 表 18. 單位：萬元單位：萬元 項(xiàng)項(xiàng) 目目一季度一季度二季度二季度三季

28、度三季度四季度四季度合計(jì)合計(jì) 一、經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量: 銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金0.00 0.00 341.25 613.75 955.00 現(xiàn)金流入小計(jì)0.00 0.00 341.25 613.75 955.00 購買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金15.68 46.00 84.40 95.84 241.92 經(jīng)營租賃所支付的現(xiàn)金5.00 5.00 5.00 5.00 20.00 支付給職工的現(xiàn)金24.00 24.00 24.00 24.00 96.00 支付其他與經(jīng)營活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金129.75 171.60 201.80 225.41 728.56 現(xiàn)金流出小計(jì)174.43 246.60

29、315.20 350.25 1086.48 經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額-174.43 -246.60 26.05 263.50 -131.48 二、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量： 購建固定資產(chǎn)所支付的現(xiàn)金602.00 0.00 0.00 0.00 602.00 投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額-602.00 0.00 0.00 0.00 -602.00 三、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量： 吸收權(quán)益性投資所收到的現(xiàn)金800.00 0.00 0.00 0.00 800.00 借款所收到的現(xiàn)金300.00 0.00 0.00 0.00 300.00 現(xiàn)金流入小計(jì)1100.00 0.00 0.00 0.00 1100.00 償還借款所支付的現(xiàn)金0.00 0.00 0.00 300.00 300.00 分配股利所支付的現(xiàn)金0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 償付利息所支付的現(xiàn)金0.00 0.00 0.00 17.55 17.55 現(xiàn)金流出小計(jì)0.00 0.00 0.00 317.55 317.55 籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額1100.00 0.00 0.00 -317.55 782.45 四、現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增