怎樣注冊私募基金公司

1、袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿

2、襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿

3、葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇

4、薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈

5、薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈

6、蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆

7、蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆

8、蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈

9、螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆

10、螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆

11、袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇

12、袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞

13、袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅

14、薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆

15、薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄

16、薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄

17、蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅

18、蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃

19、螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄

20、螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃薇袆袃腿薆薅聿肅蚅蚈袂莄蚄螀肇芀蚃袂袀膆蚃螞肅膂艿螄羈肈羋袇膄莆芇薆羇節(jié)芆蠆膂膈芆螁羅肄蒞袃螈莃莄薃羃艿莃螅螆芅莂袇肁膁莁薇襖肇莀蠆肀蒞莀螂袃芁荿襖肈膇蒈薄袁肅蕆蚆肆罿蒆袈衿莈蒅薈膅芄蒄蝕羇膀蒄螃膃肆蒃裊羆莄薂薅蝿芀薁蚇羄膆薀蝿螇肂蕿葿羂肈薈蟻裊莇薈螃肁芃 怎樣注冊私募基金公司介紹證券投資基金管理公司（一般稱基金公司），是指經(jīng)中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)批準(zhǔn)，在中華人民共和國境內(nèi)設(shè)立，從事證券投資基金管理業(yè)務(wù)的企業(yè)法人。公司董事會(huì)是基金公司的最高權(quán)力機(jī)構(gòu)。基金公司的發(fā)起人一般是從事證券經(jīng)營、證券投資咨詢、信托資產(chǎn)管理或者其他金融資產(chǎn)管理機(jī)

21、構(gòu)。證券投資基金（一般稱基金），是基金公司發(fā)行的的產(chǎn)品。在與基金相關(guān)發(fā)行、管理、托管、注冊登記、銷售等環(huán)節(jié)中，與基金管理人（即基金公司）相關(guān)的包括基金的發(fā)行和管理、登記注冊、部分銷售業(yè)務(wù)（直銷）。這里要著重說明的是，基金財(cái)產(chǎn)獨(dú)立于基金管理人固有財(cái)產(chǎn)。也就是說，一方面，基金公司不得將基金財(cái)產(chǎn)歸入其固有財(cái)產(chǎn)。在基金公司破產(chǎn)清算或追債的時(shí)候，基金不在此列；另一方面，投資者購買基金的行為不屬于購買基金公司的資產(chǎn)。現(xiàn)狀根據(jù)中華人民共和國證券投資基金法，公開發(fā)售管理基金份額募集證券投資基金的利益相關(guān)人一般包括基金管理人、基金托管人、基金份額持有人，基金銷售機(jī)構(gòu)。基金管理人就是經(jīng)過證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)成立的證券投資基

22、金管理公司，基金托管人就是取得基金托管資格的商業(yè)銀行，基金份額持有人就是購買了基金份額的投資者，基金銷售機(jī)構(gòu)就是經(jīng)過證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)成立的銷售基金的法人。設(shè)立基金公司根據(jù)中華人民共和國證券投資基金法以及證券投資基金管理公司管理辦法的規(guī)定，設(shè)立基金管理公司，應(yīng)當(dāng)具備下列條件，并經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)的批準(zhǔn)：（一）有符合中華人民共和國證券投資基金法和中華人民共和國公司法規(guī)定的章程；（二）注冊資本不低于一億元人民幣，且必須為實(shí)繳貨幣資本；（三）主要股東具有從事證券經(jīng)營、證券投資咨詢、信托資產(chǎn)管理或者其他金融資產(chǎn)管理的較好的經(jīng)營業(yè)績和良好的社會(huì)信譽(yù)，最近三年沒有違法記錄，注冊資本不低于三億元人民幣；（四）取得基金從業(yè)

23、資格的人員達(dá)到法定人數(shù)；（五）有符合要求的營業(yè)場所、安全防范設(shè)施和與基金管理業(yè)務(wù)有關(guān)的其他設(shè)施；（六）有完善的內(nèi)部稽核監(jiān)控制度和風(fēng)險(xiǎn)控制制度；（七）法律、行政法規(guī)規(guī)定的和經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)的國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他條件。此外，作為基金公司的主要股東也有規(guī)定：基金管理公司的主要股東是指出資額占基金管理公司注冊資本的比例（以下簡稱出資比例）最高，且不低于25%的股東。主要股東應(yīng)當(dāng)具備下列條件：（一）從事證券經(jīng)營、證券投資咨詢、信托資產(chǎn)管理或者其他金融資產(chǎn)管理；（二）注冊資本不低于3億元人民幣；（三）具有較好的經(jīng)營業(yè)績，資產(chǎn)質(zhì)量良好；（四）持續(xù)經(jīng)營3個(gè)以上完整的會(huì)計(jì)年度，公司治理健全，內(nèi)部監(jiān)控制度

24、完善；（五）最近3年沒有因違法違規(guī)行為受到行政處罰或者刑事處罰；（六）沒有挪用客戶資產(chǎn)等損害客戶利益的行為；（七）沒有因違法違規(guī)行為正在被監(jiān)管機(jī)構(gòu)調(diào)查，或者正處于整改期間；（八）具有良好的社會(huì)信譽(yù)，最近3年在稅務(wù)、工商等行政機(jī)關(guān)，以及金融監(jiān)管、自律管理、商業(yè)銀行等機(jī)構(gòu)無不良記錄。如果作為基金公司要股東外的其他股東，注冊資本、凈資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)不低于1億元人民幣，資產(chǎn)質(zhì)量良好，且具備上一條第二款第（四）項(xiàng)至第（八）項(xiàng)規(guī)定的條件。中外合資基金公司國家允許設(shè)立中外合資基金公司。中外合資基金管理公司中，出資比例最高的境內(nèi)股東應(yīng)當(dāng)具備證券投資基金管理公司管理辦法第七條第二款規(guī)定的主要股東的條件；其他境內(nèi)股東應(yīng)當(dāng)

25、具備第八條規(guī)定的條件：中外合資基金管理公司的境外股東應(yīng)當(dāng)具備下列條件：（一）為依其所在國家或者地區(qū)法律設(shè)立，合法存續(xù)并具有金融資產(chǎn)管理經(jīng)驗(yàn)的金融機(jī)構(gòu)，財(cái)務(wù)穩(wěn)健，資信良好，最近3年沒有受到監(jiān)管機(jī)構(gòu)或者司法機(jī)關(guān)的處罰；（二）所在國家或者地區(qū)具有完善的證券法律和監(jiān)管制度，其證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)已與中國證監(jiān)會(huì)或者中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的其他機(jī)構(gòu)簽訂證券監(jiān)管合作諒解備忘錄，并保持著有效的監(jiān)管合作關(guān)系；（三）實(shí)繳資本不少于3億元人民幣的等值可自由兌換貨幣；（四）經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)的中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他條件。香港特別行政區(qū)、澳門特別行政區(qū)和臺(tái)灣地區(qū)的投資機(jī)構(gòu)比照適用前款規(guī)定?；鸸竟蓶|限制基金管理公司的股東不得持有其他股東的股

26、份或者擁有其他股東的權(quán)益；不得與其他股東同屬一個(gè)實(shí)際控制人或者有其他關(guān)聯(lián)關(guān)系。中外合資基金管理公司外資出資比例或者擁有的權(quán)益比例，累計(jì)（包括直接持有和間接持有）不得超過國家證券業(yè)對外開放所做的承諾。一家機(jī)構(gòu)或者受同一實(shí)際控制人控制的多家機(jī)構(gòu)參股基金管理公司的數(shù)量不得超過兩家，其中控股基金管理公司的數(shù)量不得超過一家（這個(gè)要求俗稱”一參一控“）?；鸸救藛T資格主要由這幾部規(guī)定規(guī)范：證券業(yè)從業(yè)人員資格管理辦法、證券投資基金行業(yè)高級(jí)管理人員任職管理辦法、基金管理公司投資管理人員管理指導(dǎo)意見、證券投資基金管理公司督察長管理規(guī)定。其中，對于一般的基金公司人員而言，從業(yè)需要取得基金從業(yè)資格?；饛臉I(yè)資格在

27、證券業(yè)從業(yè)人員資格管理辦法中沒有明確規(guī)定，但是證監(jiān)會(huì)規(guī)定：具備下列條件之一的，可以認(rèn)定為取得基金從業(yè)資格：（一）具有中國證券業(yè)協(xié)會(huì)頒發(fā)的基金從業(yè)資格證書的；（二）通過證券業(yè)從業(yè)資格考試中“證券市場基礎(chǔ)知識(shí)”及“證券投資基金”科目考試的；（三）參加過2003 年以前中國證監(jiān)會(huì)或中國證券業(yè)協(xié)會(huì)組織的基金業(yè)高級(jí)管理人員任職資格培訓(xùn)班，且考試成績合格的；（四）取得境外基金或資產(chǎn)管理、基金銷售等相關(guān)從業(yè)資格，或者執(zhí)業(yè)所在國家（地區(qū)）不要求具備相關(guān)從業(yè)資格，最近5年一直從事資產(chǎn)管理、證券投資分析、基金營銷等業(yè)務(wù)，并通過中國證監(jiān)會(huì)或者中國證券業(yè)協(xié)會(huì)組織的考試或者考核的。證券投資基金行業(yè)高級(jí)管理人員（一般稱高

28、級(jí)管理人員），是指基金管理公司的董事長、總經(jīng)理、副總經(jīng)理、督察長以及實(shí)際履行上述職務(wù)的其他人員，基金托管銀行基金托管部門的總經(jīng)理、副總經(jīng)理以及實(shí)際履行上述職務(wù)的其他人員。具體要求由證券投資基金行業(yè)高級(jí)管理人員任職管理辦法規(guī)定。其中，督察長是監(jiān)督檢查基金和基金管理公司運(yùn)作的合法合規(guī)情況及公司內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制情況的高級(jí)管理人員，由證券投資基金管理公司督察長管理規(guī)定專門規(guī)定。對于基金經(jīng)理，雖不屬于證券投資基金行業(yè)高級(jí)管理人員，但是證券投資基金行業(yè)高級(jí)管理人員任職管理辦法以及基金管理公司投資管理人員管理指導(dǎo)意見也對基金經(jīng)理的任免做出了規(guī)定。運(yùn)作模式基金公司是按照中國證監(jiān)會(huì)的法律，是要由機(jī)構(gòu)出錢來設(shè)立的一個(gè)

29、有限責(zé)任公司。目前的法律規(guī)定的都是一些經(jīng)營的企業(yè)有資格來做信托公司、證券公司等其他的一些公司。成立基金公司都會(huì)有商業(yè)計(jì)劃書、企業(yè)的說明，然后提交證監(jiān)會(huì)，由證監(jiān)會(huì)來核準(zhǔn)設(shè)立一個(gè)基金公司?；鸸境闪⒁院笾饕娜蝿?wù)就是發(fā)行、管理基金。一個(gè)基金公司內(nèi)部的架構(gòu)大體上有以下幾個(gè)部門，一是投資管理部門，二是投資部門，三是研究部門，有很多公司是投資部門和研究部門一起來做。還有會(huì)計(jì)、賬務(wù)這些部門。對于基金公司而言有很多外部的機(jī)構(gòu)給他提供研究服務(wù)，像我們公司也是機(jī)構(gòu)之一，很多證券公司的研究所也是提供研究服務(wù)的，相當(dāng)于賣方，比如基金公司推過一些傭金這樣的一些情況來支付他的費(fèi)用。另外一個(gè)部門就是銷售的部門，有銷售及

30、客戶的服務(wù)、維護(hù)。從投資角度來說有兩個(gè)委員會(huì)是非常重要的，一個(gè)是投資決策委員會(huì)，一個(gè)是風(fēng)險(xiǎn)控制委員會(huì)。因?yàn)樵谝郧?，基金公司基本上都是放了一個(gè)投資決策，后來發(fā)現(xiàn)機(jī)構(gòu)投資者變得越來越多，他的競爭變得越來越困難的時(shí)候，后來發(fā)現(xiàn)有很多投資者對風(fēng)險(xiǎn)是很重視的，這時(shí)候就引入了一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)控制委員會(huì)，來對投資決策委員會(huì)員工的內(nèi)部做內(nèi)部控制。這樣基本上有兩個(gè)常設(shè)的機(jī)構(gòu)，對基金公司整體的運(yùn)作起到一定的作用。投資決策委員會(huì)是整個(gè)投資決策最高的權(quán)利機(jī)構(gòu)，然后確定基金經(jīng)理的投資權(quán)限，制定整個(gè)研究的流程和整個(gè)投資的流程，風(fēng)險(xiǎn)控制委員會(huì)是整個(gè)公司監(jiān)管的最高的機(jī)構(gòu)，對整個(gè)基金運(yùn)作過程風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)以及哪些不規(guī)范的地方提供監(jiān)管。一個(gè)基金

31、公司的運(yùn)作架構(gòu)差不多就是這樣的架構(gòu)，只要是下達(dá)指令，這個(gè)體系就保證了它本身的投資是比較安全的。大家都知道有很多時(shí)候，為什么證券公司出了那么多的問題，就是因?yàn)樽C券公司的資產(chǎn)不是托管的，都是它們自己在管的，它們隨時(shí)都可以把錢劃進(jìn)來，也可以隨時(shí)把錢劃出去，這樣的時(shí)候就會(huì)產(chǎn)生很多的窟窿，基金就規(guī)避了這一點(diǎn)，相對而言是非常安全的，應(yīng)該說是目前市面上投資類的這些產(chǎn)品中是最透明的，業(yè)績也是相當(dāng)不錯(cuò)的一個(gè)品種，它比一般的證券公司的一些委托理財(cái)?shù)漠a(chǎn)品還是有很大的優(yōu)勢，因?yàn)樵谝?guī)范運(yùn)作以及透明點(diǎn)上運(yùn)作。當(dāng)然基金公司里邊也有違規(guī)的存在，歷史上就存在基金黑幕，但現(xiàn)在是越來越少的了。 不難看出在中國經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展和互聯(lián)網(wǎng)

32、信息的大前提下，越來越多的人開始關(guān)注基金公司，想要進(jìn)一步的了解基金公司。這樣使得所有基金公司擁有者美好的前景同時(shí)基金公司之間競爭也會(huì)更加激烈！分類從狹義來說，基金公司僅指經(jīng)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)的、可以從事證券投資基金管理業(yè)務(wù)的基金管理公司（公募基金公司）；從廣義來說，基金公司分公募基金公司和私募基金公司。公募基金公司的經(jīng)營業(yè)務(wù)以及人員活動(dòng)受證監(jiān)會(huì)監(jiān)管，其從業(yè)人員屬于基金業(yè)從業(yè)人員；私募基金公司目前不受監(jiān)管（新基金法可能會(huì)將私募基金納入證監(jiān)會(huì)監(jiān)管）。從組織形式上說，基金公司分為公司制基金公司和有限合伙制基金公司。從目前的實(shí)踐來看，公募基金公司全部為公司制基金公司，私募基金公司既采用公司制的，也有采用有限合

33、伙制的。2011年度基金管理公司基本數(shù)據(jù)截止2011年12月31日，全國已發(fā)行基金的66家基金管理公司旗下共有基金914只?；鸸芾砉竟芾淼幕鹳Y產(chǎn)份額總規(guī)模為26464.65億份，管理的基金資產(chǎn)凈值總規(guī)模為21879.79億元。2011年度，共有63家基金管理公司新設(shè)立基金211只，首次募集規(guī)模為2771.68億份。基金管理公司設(shè)立條件：1、名稱應(yīng)符合名稱登記管理規(guī)定，允許達(dá)到規(guī)模的投資企業(yè)名稱使用“投資基金”字樣。2、名稱中的行業(yè)用語可以使用“風(fēng)險(xiǎn)投資基金、創(chuàng)業(yè)投資基金、股權(quán)投資基金、投資基金”等字樣。“北京”作為行政區(qū)劃分允許在商號(hào)與行業(yè)用語之間使用。3、基金型：投資基金公司“注冊資本

34、（出資數(shù)額）不低于5億元，全部為貨幣形式出資，設(shè)立時(shí)實(shí)收資本（實(shí)際繳付的出資額）不低于1億元；5年內(nèi)注冊資本按照公司章程（合伙協(xié)議書）承諾全部到位。”4、單個(gè)投資者的投資額不低于1000萬元（有限合伙企業(yè)中的普通合伙人不在本限制條款內(nèi)）。5、至少3名高管具備股權(quán)投基金管理運(yùn)作經(jīng)驗(yàn)或相關(guān)業(yè)務(wù)經(jīng)驗(yàn)。6、基金型企業(yè)的經(jīng)營范圍核定為：非證券業(yè)務(wù)的投資、投資管理、咨詢。（基金型企業(yè)可申請從事上述經(jīng)營范圍以外的其他經(jīng)營項(xiàng)目，但不得從事下列業(yè)務(wù)：（1）、發(fā)放貸款；（2）、公開交易證券類投資或金融衍生品交易；（3）、以公開方式募集資金；（4）、對除被投資企業(yè)以外的企業(yè)提供擔(dān)保。）7管理型基金公司：投資基金管理

35、：“注冊資本（出資數(shù)額）不低于3000萬元，全部為貨幣形式出資，設(shè)立時(shí)實(shí)收資本（實(shí)際繳付的出資額）”8、單個(gè)投資者的投資額不低于100萬元（有限合伙企業(yè)中的普通合伙人不在本限制條款內(nèi)）。9、至少3名高管具備股權(quán)投基金管理運(yùn)作經(jīng)驗(yàn)或相關(guān)業(yè)務(wù)經(jīng)驗(yàn)。10、管理型基金企業(yè)的經(jīng)營范圍核定為：非證券業(yè)務(wù)的投資、投資管理、咨詢。 袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿

36、肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇

37、膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇

38、腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈

39、膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆

40、袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆

41、衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇

42、袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅

43、羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆

44、羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄

45、罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄

46、肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊

47、肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃

48、膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅莂薄羈膇膅蒀羇袆莀莆薄罿膃莂薃膁蒈蟻薂袁芁薇薁羃蕆蒃薀肅艿荿蕿膈肂蚇蚈袇羋薃蚈羀肁葿蚇膂芆蒅蚆袂聿莁蚅羄莄蝕蚄肆膇薆蚃腿莃蒂螞袈膅莈螂羀莁芄螁肅膄薂螀螂荿薈蝿羅節(jié)蒄螈肇蕆莀螇腿芀蠆螆衿肅薅螆羈艿蒁裊肄肁莇襖螃芇芃袃袆肀螞袂肈蒞薇袁膀膈蒃袀袀莃荿袀羂膆蚈衿肅