技術(shù)源于實(shí)踐用于實(shí)踐

1、技術(shù)源于實(shí)踐用于實(shí)踐文檔編制序號(hào) ：KKIDT ? LLE0828 ? LLETD298 ? POI08技術(shù)源于實(shí)踐用于實(shí)踐銀行從誕生的那一天起就是與風(fēng)險(xiǎn)聯(lián)系在一起的。風(fēng)險(xiǎn)是一把雙刃 劍， 他既能夠給銀行帶來(lái)超額的收益，也可能使銀行陷入巨大的困境。因 此，銀 行管理者的使命之一就是合理的控制風(fēng)險(xiǎn)， 使其為我所用，而不能 受其所累。 雖然銀行在風(fēng)險(xiǎn)管理方面投入的人力、物力、財(cái)力在不斷的増 加，但是一次 又一次的金融危機(jī)的發(fā)生無(wú)不在提醒著銀行家門(mén)，全面的風(fēng) 險(xiǎn)管理不是一種 可有可無(wú)的奢侈品，而是銀行賴以生存的必須品。早期的風(fēng)險(xiǎn)管理更多的是定性化的管理，主要依賴于銀行家的經(jīng)驗(yàn)和 主 觀判斷來(lái)識(shí)別客戶

2、的好壞，確保銀行資產(chǎn)的平安。然而隨著銀行業(yè)務(wù)的 不斷 擴(kuò)大，新技術(shù)的不斷應(yīng)用，經(jīng)濟(jì)全球化的加快，銀行面臨的風(fēng)險(xiǎn)銀行 越來(lái)越 復(fù)雜，從單一的信用風(fēng)險(xiǎn)，擴(kuò)展為信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn) 等多種風(fēng) 險(xiǎn)。僅僅憑借銀行家的經(jīng)驗(yàn)將難以應(yīng)對(duì)如此復(fù)雜的情況。因此 . 應(yīng)用先進(jìn)的數(shù) 學(xué)知識(shí)和技術(shù)，更加量化的全面管理風(fēng)險(xiǎn)成為了風(fēng)險(xiǎn)管理的 開(kāi)展趨勢(shì)。而巴 塞爾新資本協(xié)議的推廣和實(shí)施那么為風(fēng)險(xiǎn)管理新技術(shù)的應(yīng)用 提供了一個(gè)很好的 平臺(tái)。數(shù)學(xué)技術(shù)的應(yīng)用對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)管理來(lái)說(shuō)是一次很大的進(jìn)步。它能夠使得抽 象 的違約概率、違約損失率等風(fēng)險(xiǎn)管理的關(guān)鍵信息以具體的數(shù)字表示出 來(lái)，能 夠?qū)?fù)雜的利率、匯率、股票市場(chǎng)的價(jià)格波動(dòng)給出預(yù)測(cè)

3、，能夠估計(jì) 銀行未來(lái) 可能發(fā)生的不利情況。這些都能夠幫組銀行家門(mén)更加直觀清晰的 認(rèn)識(shí)風(fēng)險(xiǎn)， 更加定量的描述風(fēng)險(xiǎn)，更加準(zhǔn)確的計(jì)量風(fēng)險(xiǎn)、控制風(fēng)險(xiǎn)和管理 風(fēng)險(xiǎn)。雖然新 的技術(shù)能夠帶來(lái)很多的好處，然而新技術(shù)推廣和應(yīng)用不是一 天能夠完成的， 在這期間我們將會(huì)遇到許多的問(wèn)題。首先.我們需要認(rèn)識(shí)到風(fēng)險(xiǎn)是一系列隨機(jī)的事件，再精確的模型也不 可能 對(duì)其給出準(zhǔn)確的預(yù)測(cè)。因此，我們要防止落入唯技術(shù)論的怪圈，一味 的追求 數(shù)學(xué)方法的先進(jìn)和完備，而是應(yīng)當(dāng)將技術(shù)與實(shí)踐聯(lián)系在一起'理論 的創(chuàng)新必 須經(jīng)過(guò)反復(fù)的實(shí)踐的驗(yàn)證之后才能夠才用。而且對(duì)于隨機(jī)事件 我們建立的模 型根本上都是統(tǒng)計(jì)模型，這就意味著模型的結(jié)果在整體上

4、能 夠?qū)︼L(fēng)險(xiǎn)管理給 出有用的定量數(shù)據(jù)支持，然而對(duì)于個(gè)體而言可能會(huì)存在較 大的偏差。此時(shí)專 家的實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)將再次起到?jīng)Q定性的作用，能夠?qū)δＰ偷?結(jié)果進(jìn)行修正。模型的選擇和結(jié)果確實(shí)認(rèn)不能脫離實(shí)踐的檢驗(yàn)，模型的建立過(guò)程更是需要和實(shí)踐緊密聯(lián)系。模型的建立需要使用至少5到7年的歷史數(shù)據(jù)，這 些數(shù)據(jù)無(wú)不是銀行經(jīng)營(yíng)實(shí)踐的積累，模型僅僅是總結(jié)出其中的規(guī)律。另一方面，數(shù)學(xué)理論能夠告訴我們什么樣的數(shù)學(xué)形式可以用于模型的建立，但是他不能告訴我們什么樣的信息適合于應(yīng)用到模型之中，對(duì)我們希望獲取的風(fēng)險(xiǎn)參數(shù)有著預(yù)測(cè)效果。這時(shí)我們就需要根據(jù)銀行家門(mén)多年的實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)，在定量信息中選取對(duì)結(jié)果的預(yù)測(cè)符號(hào)與預(yù)期一致且對(duì)目標(biāo)有著顯著預(yù)測(cè)

5、能力的變量；而在定性信息中那么需要選取容易獲得對(duì)目標(biāo)有預(yù)測(cè)能力，且分類明確，容易操 作的變量。只有這樣建立的模型才能夠既符合業(yè)務(wù)實(shí)際，又易于使用，還能夠給出合理結(jié)果的模型。反之，如果僅僅憑借技術(shù)手段，而脫離開(kāi)實(shí)踐建立的模型那么可能失去可操作性和模型應(yīng)該具有的意義，成為中看不中用的裝飾品。在模型建立之后我們還需要利用實(shí) 際的數(shù)據(jù)對(duì)模型進(jìn)行檢驗(yàn)，確保模型 的準(zhǔn)確性滿足我們的預(yù)期。建立模型的目的是要將其推廣到實(shí)踐應(yīng)用中去，指導(dǎo)業(yè)務(wù)的開(kāi)展。雖然在實(shí)模型的理論可能比擬復(fù)雜，不是每個(gè)人都能夠完全理解，然而一線人員 踐過(guò)程中并不需要了解模型的細(xì)節(jié)，他們只需要理解模型給出的風(fēng)險(xiǎn) 參數(shù)的 意義，用其來(lái)為他們的工作進(jìn)行指導(dǎo)。另一方面，實(shí)踐的應(yīng)用對(duì)模 型來(lái)說(shuō)也 是一種檢驗(yàn)，通過(guò)實(shí)際應(yīng)用的結(jié)果和一線業(yè)務(wù)專家的反應(yīng)'我們 可以對(duì)模型 進(jìn)行不斷的調(diào)整和校準(zhǔn)，使得模型能夠日益完善 . 更好的為風(fēng) 險(xiǎn)管理效勞。數(shù)學(xué)理論能夠?yàn)轱L(fēng)險(xiǎn)管理的技術(shù)提供根底，而有了數(shù)學(xué)根底之后，風(fēng) 險(xiǎn) 管理技術(shù)開(kāi)展更多的需要來(lái)源于業(yè)務(wù)的實(shí)踐，并且應(yīng)用于實(shí)踐中去，在 由實(shí) 踐應(yīng)用的結(jié)果進(jìn)一步推動(dòng)技術(shù)的進(jìn)步，從而形成良性的循環(huán)。全面風(fēng)險(xiǎn)管理的開(kāi)展必然需要技術(shù)的進(jìn)步，而技術(shù)的進(jìn)步也能夠促進(jìn) 更 好的風(fēng)險(xiǎn)管理。良好的風(fēng)險(xiǎn)