濟(jì)南大學(xué)工程造價(jià)管理課件

1、工程造價(jià)管理工程造價(jià)管理濟(jì)南大學(xué)土建學(xué)院濟(jì)南大學(xué)土建學(xué)院建設(shè)工程項(xiàng)目建設(shè)程序解讀建設(shè)工程項(xiàng)目建設(shè)程序解讀1 1編制項(xiàng)目建議書(shū)編制項(xiàng)目建議書(shū)決策前所作的有關(guān)擬建項(xiàng)目初步設(shè)想的論證性文件。決策前所作的有關(guān)擬建項(xiàng)目初步設(shè)想的論證性文件。內(nèi)容包括：內(nèi)容包括：1 1）建設(shè)工程項(xiàng)目提出的）建設(shè)工程項(xiàng)目提出的必要性必要性和和依據(jù)依據(jù)；2 2）擬建規(guī)模擬建規(guī)模和和建設(shè)地點(diǎn)建設(shè)地點(diǎn)的初步設(shè)想；的初步設(shè)想；3 3）建設(shè)條件建設(shè)條件、協(xié)作條件協(xié)作條件（配套設(shè)備），（配套設(shè)備），資源情況資源情況；4 4）投資估算投資估算和和資金籌措資金籌措設(shè)想；設(shè)想；5 5）項(xiàng)目）項(xiàng)目初步進(jìn)度初步進(jìn)度安排；安排；6 6）經(jīng)濟(jì)效益經(jīng)濟(jì)

2、效益和和社會(huì)效益社會(huì)效益的初步估計(jì)。的初步估計(jì)。1.1建設(shè)項(xiàng)目程序及建設(shè)項(xiàng)目組成建設(shè)項(xiàng)目程序及建設(shè)項(xiàng)目組成建設(shè)工程項(xiàng)目建設(shè)程序解讀建設(shè)工程項(xiàng)目建設(shè)程序解讀2 2可行性研究可行性研究對(duì)擬建建設(shè)工程項(xiàng)目市場(chǎng)（供需）、技術(shù)、經(jīng)濟(jì)等方對(duì)擬建建設(shè)工程項(xiàng)目市場(chǎng)（供需）、技術(shù)、經(jīng)濟(jì)等方面等是否可行而進(jìn)行的分析判斷活動(dòng)。面等是否可行而進(jìn)行的分析判斷活動(dòng)。內(nèi)容包括：內(nèi)容包括：1 1）總論總論 項(xiàng)目提出背景，投資經(jīng)濟(jì)意義和必要性，以項(xiàng)目提出背景，投資經(jīng)濟(jì)意義和必要性，以及研究工作的依據(jù)和范圍（當(dāng)?shù)禺?dāng)時(shí)）；及研究工作的依據(jù)和范圍（當(dāng)?shù)禺?dāng)時(shí)）；2 2）根據(jù)具體需求，預(yù)測(cè)）根據(jù)具體需求，預(yù)測(cè)擬建規(guī)模擬建規(guī)模；3 3）原

3、材料、燃料及公用設(shè)施等）原材料、燃料及公用設(shè)施等資源情況資源情況；建設(shè)工程項(xiàng)目建設(shè)程序解讀建設(shè)工程項(xiàng)目建設(shè)程序解讀4 4）建設(shè)條件和地址、位置方案建設(shè)條件和地址、位置方案 包括地理、氣象、水包括地理、氣象、水文、地質(zhì)、地形條件、社會(huì)經(jīng)濟(jì)現(xiàn)狀、交通運(yùn)輸及水、文、地質(zhì)、地形條件、社會(huì)經(jīng)濟(jì)現(xiàn)狀、交通運(yùn)輸及水、電、氣的現(xiàn)狀和發(fā)展趨勢(shì)，廠址比較和選擇意見(jiàn)；電、氣的現(xiàn)狀和發(fā)展趨勢(shì)，廠址比較和選擇意見(jiàn)；5 5）項(xiàng)目初步設(shè)計(jì)方案項(xiàng)目初步設(shè)計(jì)方案；6 6）環(huán)境保護(hù)環(huán)境保護(hù) 包括環(huán)境現(xiàn)狀調(diào)查，預(yù)測(cè)項(xiàng)目對(duì)環(huán)境的包括環(huán)境現(xiàn)狀調(diào)查，預(yù)測(cè)項(xiàng)目對(duì)環(huán)境的影響，提出環(huán)境保護(hù)和影響，提出環(huán)境保護(hù)和“三廢三廢”治理方案；治理方案；

4、7 7）企業(yè)組織、勞動(dòng)人員定員與培訓(xùn)企業(yè)組織、勞動(dòng)人員定員與培訓(xùn)；8 8）項(xiàng)目實(shí)施計(jì)劃與進(jìn)度計(jì)劃項(xiàng)目實(shí)施計(jì)劃與進(jìn)度計(jì)劃；建設(shè)工程項(xiàng)目建設(shè)程序解讀建設(shè)工程項(xiàng)目建設(shè)程序解讀9 9）細(xì)化投資估算和資金籌措方式，包括主體工程和細(xì)化投資估算和資金籌措方式，包括主體工程和協(xié)作配套工程所需要的投資比例、生產(chǎn)流動(dòng)資金的估算、協(xié)作配套工程所需要的投資比例、生產(chǎn)流動(dòng)資金的估算、資金的籌措方式及貸款的償還方式等資金的籌措方式及貸款的償還方式等；1010）財(cái)務(wù)和國(guó)民經(jīng)濟(jì)方面的經(jīng)濟(jì)財(cái)務(wù)和國(guó)民經(jīng)濟(jì)方面的經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)評(píng)價(jià)結(jié)論結(jié)論。建設(shè)工程項(xiàng)目建設(shè)程序解讀建設(shè)工程項(xiàng)目建設(shè)程序解讀3 3編制設(shè)計(jì)任務(wù)書(shū)編制設(shè)計(jì)任務(wù)書(shū)設(shè)計(jì)任務(wù)書(shū)是以書(shū)

5、面形式反映的擬建建設(shè)工程項(xiàng)目的設(shè)計(jì)任務(wù)書(shū)是以書(shū)面形式反映的擬建建設(shè)工程項(xiàng)目的總體設(shè)計(jì)構(gòu)想的文件?？傮w設(shè)計(jì)構(gòu)想的文件。4 4編制設(shè)計(jì)文件編制設(shè)計(jì)文件設(shè)計(jì)文件主要包括：設(shè)計(jì)文件主要包括： 1 1）方案設(shè)計(jì)文件（效果圖）。）方案設(shè)計(jì)文件（效果圖）。 2 2）初步設(shè)計(jì)文件。含設(shè)計(jì)說(shuō)明、）初步設(shè)計(jì)文件。含設(shè)計(jì)說(shuō)明、初步設(shè)計(jì)圖紙初步設(shè)計(jì)圖紙、設(shè)計(jì)概算。、設(shè)計(jì)概算。 3 3）技術(shù)設(shè)計(jì)文件。將初步設(shè)計(jì)細(xì)化并編制修正概算。）技術(shù)設(shè)計(jì)文件。將初步設(shè)計(jì)細(xì)化并編制修正概算。 4 4）施工圖設(shè)計(jì)文件。含設(shè)計(jì)說(shuō)明、施工圖、設(shè)計(jì)預(yù)算。）施工圖設(shè)計(jì)文件。含設(shè)計(jì)說(shuō)明、施工圖、設(shè)計(jì)預(yù)算。擴(kuò)大初步設(shè)計(jì)擴(kuò)大初步設(shè)計(jì)(擴(kuò)初擴(kuò)初)建設(shè)工

6、程項(xiàng)目建設(shè)程序解讀建設(shè)工程項(xiàng)目建設(shè)程序解讀5 5開(kāi)工準(zhǔn)備開(kāi)工準(zhǔn)備1）技術(shù)準(zhǔn)備）技術(shù)準(zhǔn)備 施工圖報(bào)職能部門(mén)審批；進(jìn)行施工招標(biāo)等。施工圖報(bào)職能部門(mén)審批；進(jìn)行施工招標(biāo)等。2）建設(shè)許可證準(zhǔn)備）建設(shè)許可證準(zhǔn)備申領(lǐng)建設(shè)工程許可證；繳納城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)費(fèi)、人防設(shè)申領(lǐng)建設(shè)工程許可證；繳納城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)費(fèi)、人防設(shè)施費(fèi)、商業(yè)網(wǎng)點(diǎn)開(kāi)發(fā)費(fèi)、教育費(fèi)附加等多項(xiàng)費(fèi)用。施費(fèi)、商業(yè)網(wǎng)點(diǎn)開(kāi)發(fā)費(fèi)、教育費(fèi)附加等多項(xiàng)費(fèi)用。3）場(chǎng)地準(zhǔn)備）場(chǎng)地準(zhǔn)備給水通、路通、電通、場(chǎng)地平（整）。給水通、路通、電通、場(chǎng)地平（整）。給水通、電通、路通、通訊通、燃?xì)馔?、?chǎng)地給水通、電通、路通、通訊通、燃?xì)馔?、?chǎng)地平（整）。平（整）。給水通、排水通、電力通、

7、道路通、通訊通、給水通、排水通、電力通、道路通、通訊通、燃?xì)馔?、熱力通、?chǎng)地平（整）。燃?xì)馔?、熱力通、?chǎng)地平（整）。 “三通一平三通一平”：“五通一平五通一平”：“七通一平七通一平”：一般涉及一般涉及標(biāo)底價(jià)編制標(biāo)底價(jià)編制及及投標(biāo)報(bào)價(jià)投標(biāo)報(bào)價(jià)等工程概預(yù)算業(yè)務(wù)。等工程概預(yù)算業(yè)務(wù)。建設(shè)工程項(xiàng)目建設(shè)程序解讀建設(shè)工程項(xiàng)目建設(shè)程序解讀6 6組織施工組織施工建設(shè)單位、設(shè)計(jì)單位、施工單位、監(jiān)理單位等多家單建設(shè)單位、設(shè)計(jì)單位、施工單位、監(jiān)理單位等多家單位共同參與。位共同參與。期間可能涉及的工程概預(yù)算業(yè)務(wù)為期間可能涉及的工程概預(yù)算業(yè)務(wù)為工程結(jié)算編、審工程結(jié)算編、審。7 7生產(chǎn)準(zhǔn)備生產(chǎn)準(zhǔn)備建設(shè)單位投產(chǎn)前所做的各項(xiàng)生

8、產(chǎn)準(zhǔn)備活動(dòng)。建設(shè)單位投產(chǎn)前所做的各項(xiàng)生產(chǎn)準(zhǔn)備活動(dòng)。8 8竣工驗(yàn)收、交付使用竣工驗(yàn)收、交付使用期間的主要工程概預(yù)算任務(wù)有：期間的主要工程概預(yù)算任務(wù)有：竣工結(jié)算編、審竣工結(jié)算編、審、竣竣工決算編制工決算編制等。等。 工程造價(jià)與基本建設(shè)的關(guān)系工程造價(jià)與基本建設(shè)的關(guān)系設(shè)計(jì)任務(wù)書(shū)投資估算修正概算初步設(shè)計(jì)可行性研究技術(shù)設(shè)計(jì)施工圖設(shè)計(jì)招標(biāo)與投標(biāo)設(shè)計(jì)概算施工圖預(yù)算施工預(yù)算工程結(jié)算 合同價(jià)工程施工項(xiàng)目建議書(shū)階段竣工決算竣工驗(yàn)收實(shí)施規(guī)劃要求：掌握不同建設(shè)階段基本的造價(jià)管理的理論和方法要求：掌握不同建設(shè)階段基本的造價(jià)管理的理論和方法 基本建設(shè)項(xiàng)目的組成基本建設(shè)項(xiàng)目的組成 一個(gè)建設(shè)項(xiàng)目是一個(gè)完整配套的綜合性產(chǎn)品，可分

9、解為諸多個(gè)項(xiàng)目。 1、建設(shè)項(xiàng)目、建設(shè)項(xiàng)目 一般是指有一個(gè)設(shè)計(jì)任務(wù)書(shū)，經(jīng)濟(jì)上實(shí)行獨(dú)立核算，并按一個(gè)總體設(shè)計(jì)組織施工的一個(gè)或幾個(gè)單項(xiàng)工程所組成的建設(shè)工程，建成后具有完整的系統(tǒng)，可以獨(dú)立地形成生產(chǎn)能力或使用價(jià)值的建設(shè)工程。如一個(gè)工廠、一條鐵路、一所醫(yī)院、一所學(xué)校、一個(gè)房地產(chǎn)小區(qū)等。 1、建設(shè)項(xiàng)目 2、單項(xiàng)工程 3、單位工程 4、分部工程 5、分項(xiàng)工程 6、子項(xiàng)工程學(xué)校砌方整石整砌毛石砌毛石砌輕質(zhì)磚砌塊砌石砌黏土磚鋼筋及砼工程砌筑工程土石方工程采暖工程土建工程電氣工程宿舍樓教學(xué)樓辦公樓一一、 工程造價(jià)的含義（1）業(yè)主（投資者）角度 一項(xiàng)固定資產(chǎn)投資的全部費(fèi)用總和，從項(xiàng)目的決策開(kāi)始，到項(xiàng)目交付使用止。（

10、2）承包商角度 建造一個(gè)項(xiàng)目的價(jià)格，由市場(chǎng)形成價(jià)格，是需求主體投資者和供給主體建筑商共同認(rèn)可的價(jià)格，即承發(fā)包價(jià)格。第二節(jié)第二節(jié) 工程造價(jià)的概念工程造價(jià)的概念兩種含義的區(qū)別二、工程造價(jià)的特點(diǎn)（一）工程造價(jià)特點(diǎn) p6 1.大額性 2.個(gè)別性和差異性 3.動(dòng)態(tài)性 4.廣泛性和復(fù)雜性 5.階段性（二）工程造價(jià)的職能 p81.預(yù)測(cè)職能2. 控制職能3. 評(píng)價(jià)職能4. 調(diào)控職能三、工程造價(jià)計(jì)價(jià)的特點(diǎn) p9（一）單件性計(jì)價(jià)（二）分部組合計(jì)價(jià)（三）多次性計(jì)價(jià)（四）方法多樣性第三節(jié)第三節(jié) 工程造價(jià)管理的基本概念工程造價(jià)管理的基本概念 工程造價(jià)管理的兩種含義：工程造價(jià)管理的兩種含義： 1.工程投資費(fèi)用管理：包括合

11、理確定和有效控制工程造價(jià)的一系列工作； 2.工程價(jià)格管理：微觀層次和宏觀層次。 工程造價(jià)管理目標(biāo)工程造價(jià)管理目標(biāo): : 造價(jià)本身合理，實(shí)際造價(jià)不超出概算。 工程造價(jià)管理的內(nèi)容工程造價(jià)管理的內(nèi)容: : 合理確定和有效控制工程造價(jià)。 第四節(jié)第四節(jié) 國(guó)內(nèi)外工程造價(jià)管理現(xiàn)狀和造價(jià)工程師國(guó)內(nèi)外工程造價(jià)管理現(xiàn)狀和造價(jià)工程師 為了加強(qiáng)對(duì)工程造價(jià)的管理，提高人員素質(zhì)，確保質(zhì)量，為了加強(qiáng)對(duì)工程造價(jià)的管理，提高人員素質(zhì)，確保質(zhì)量，人事部、建設(shè)部人事部、建設(shè)部2005年頒布了年頒布了造價(jià)工程師執(zhí)業(yè)資格制度暫行造價(jià)工程師執(zhí)業(yè)資格制度暫行規(guī)定規(guī)定 。（一）申報(bào)條件（一）申報(bào)條件 中華人民共和國(guó)公民、遵紀(jì)守法，并具各以下

12、條件之一，可中華人民共和國(guó)公民、遵紀(jì)守法，并具各以下條件之一，可進(jìn)行資格考試。進(jìn)行資格考試。 1、工程造價(jià)專業(yè)大專畢業(yè)工程造價(jià)專業(yè)大專畢業(yè)后，從事工程造價(jià)業(yè)務(wù)后，從事工程造價(jià)業(yè)務(wù)工作滿工作滿5年年，工程或工程經(jīng)濟(jì)類(lèi)大專畢業(yè)工程或工程經(jīng)濟(jì)類(lèi)大專畢業(yè)后，從事工程造價(jià)業(yè)務(wù)后，從事工程造價(jià)業(yè)務(wù)工作滿工作滿6年年。 2、工程造價(jià)專業(yè)本科滿工程造價(jià)專業(yè)本科滿4年年、工程或工程經(jīng)濟(jì)類(lèi)工程或工程經(jīng)濟(jì)類(lèi)本科滿本科滿5年年。 3、獲上述專業(yè)第二學(xué)士學(xué)位或研究生畢業(yè)和獲碩士學(xué)位后從、獲上述專業(yè)第二學(xué)士學(xué)位或研究生畢業(yè)和獲碩士學(xué)位后從事專業(yè)事專業(yè)3年。年。 4、博士畢業(yè)后，從事工程造價(jià)業(yè)務(wù)滿、博士畢業(yè)后，從事工程造價(jià)

13、業(yè)務(wù)滿2年。年。 （二）考試內(nèi)容（二）考試內(nèi)容 造價(jià)工程師應(yīng)該是既懂工程技術(shù)又要懂經(jīng)濟(jì)、管理和法律，造價(jià)工程師應(yīng)該是既懂工程技術(shù)又要懂經(jīng)濟(jì)、管理和法律，并具有實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)和良好的職業(yè)道德的復(fù)合型人才。并具有實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)和良好的職業(yè)道德的復(fù)合型人才。主要內(nèi)容包括：主要內(nèi)容包括： 投資經(jīng)濟(jì)理論投資經(jīng)濟(jì)理論1、工程造價(jià)的相關(guān)知識(shí)工程造價(jià)的相關(guān)知識(shí) 經(jīng)濟(jì)法與合同管理經(jīng)濟(jì)法與合同管理 項(xiàng)目管理等知識(shí)項(xiàng)目管理等知識(shí)2、工程造價(jià)計(jì)價(jià)與控制工程造價(jià)計(jì)價(jià)與控制 除掌握造價(jià)基本概念外，主要體現(xiàn)除掌握造價(jià)基本概念外，主要體現(xiàn)全過(guò)程造價(jià)計(jì)價(jià)與控制思想，以及對(duì)工程造價(jià)管理信息系統(tǒng)的了全過(guò)程造價(jià)計(jì)價(jià)與控制思想，以及對(duì)工程造價(jià)管理

14、信息系統(tǒng)的了解。解。3、工程技術(shù)與工程計(jì)算工程技術(shù)與工程計(jì)算 建筑工程建筑工程 掌握兩專業(yè)基本技掌握兩專業(yè)基本技 安裝工程安裝工程 術(shù)知識(shí)與計(jì)量經(jīng)驗(yàn)術(shù)知識(shí)與計(jì)量經(jīng)驗(yàn) 4、案例分析案例分析（實(shí)際操作能力的考查）（實(shí)際操作能力的考查） 計(jì)算、審查專業(yè)單位工程量計(jì)算；編制和審查專業(yè)工程投資估計(jì)算、審查專業(yè)單位工程量計(jì)算；編制和審查專業(yè)工程投資估算、概、預(yù)算、標(biāo)底價(jià)、結(jié)（決）算、投標(biāo)報(bào)評(píng)的評(píng)價(jià)分析；方算、概、預(yù)算、標(biāo)底價(jià)、結(jié)（決）算、投標(biāo)報(bào)評(píng)的評(píng)價(jià)分析；方案技術(shù)經(jīng)濟(jì)分析、編制補(bǔ)充定額技能。案技術(shù)經(jīng)濟(jì)分析、編制補(bǔ)充定額技能。預(yù)算員、造價(jià)員以及造價(jià)工程師之間的區(qū)別在我國(guó)，造價(jià)員在05年之前都稱為預(yù)算員，在

15、05年后國(guó)家建設(shè)部就發(fā)布文件將預(yù)算員資格命名為造價(jià)員資格。對(duì)于造價(jià)師來(lái)說(shuō)，就是通過(guò)我國(guó)的統(tǒng)一造價(jià)師考試，并且通過(guò)考試拿到了相應(yīng)的資格證書(shū)再到當(dāng)?shù)氐脑靸r(jià)管理協(xié)會(huì)注冊(cè)就稱為造價(jià)師。級(jí)別不一樣，師比員高級(jí)別不一樣，師比員高造價(jià)工程師和造價(jià)員的根本區(qū)別在于：造價(jià)工程師和造價(jià)員的根本區(qū)別在于：造價(jià)工程師屬于國(guó)家依法設(shè)定的職業(yè)資格，是國(guó)家行政機(jī)關(guān)實(shí)施的行政許可，是職業(yè)市場(chǎng)準(zhǔn)入，造價(jià)工程師依法具有相應(yīng)造價(jià)文件的簽字權(quán)并依法承擔(dān)法律責(zé)任；造價(jià)員是一種崗位設(shè)置，造價(jià)員證書(shū)屬于職業(yè)水平證書(shū)，不具有行政許可的性質(zhì)，也不是職業(yè)資格的市場(chǎng)準(zhǔn)入，造價(jià)員的職責(zé)是協(xié)助造價(jià)工程師完成造價(jià)工作，造價(jià)員不具有獨(dú)立的造價(jià)文件簽發(fā)權(quán)。

16、復(fù)習(xí)思考題：1. 舉例說(shuō)明建設(shè)項(xiàng)目的組成部分并舉例說(shuō)明。2. 簡(jiǎn)述我國(guó)工程造價(jià)的基本含義及特點(diǎn)。3. 簡(jiǎn)述針對(duì)工程建設(shè)的不同階段，工程造價(jià)的有關(guān)含義。4. 簡(jiǎn)述建設(shè)項(xiàng)目各階段工程造價(jià)管理的具體內(nèi)容。第五節(jié)第五節(jié) 資金的時(shí)間價(jià)值資金的時(shí)間價(jià)值一、資金時(shí)間價(jià)值的概念一、資金時(shí)間價(jià)值的概念資金的時(shí)間價(jià)值資金在生產(chǎn)和流通過(guò)程中隨著時(shí)間的推移而形成的增值，它表現(xiàn)為同一數(shù)量的資金在不同的時(shí)點(diǎn)上具有不同的價(jià)值。例如：期初存入100元，在利率為10%的條件下，每年期末本利和分別為：第一年本利和：100（1+10%）=110元第二年本利和：100 （1+10%） （1+10%）=121元第三年本利和：100 （

17、1+10%） （1+10%） （1+10%）=133.1元依次，還可計(jì)算其他年份的本利和。在這個(gè)案例中，資金的時(shí)間價(jià)值就是每年的利息。資金的時(shí)間價(jià)值在項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)中具有特別重要的意義。也是工程造價(jià)管理的基本工具之一。二、資金時(shí)間價(jià)值相關(guān)概念二、資金時(shí)間價(jià)值相關(guān)概念1. 本金、利息（i）、利率（折現(xiàn)率）（i）、計(jì)息次數(shù)（n） p20。2. 現(xiàn)值表示資金發(fā)生在某一特定時(shí)間序列始點(diǎn)始點(diǎn)上的價(jià)值。用p表示。3. 終值計(jì)算期末的價(jià)值。即表示資金發(fā)生在某一特定時(shí)間序列終點(diǎn)終點(diǎn)上的價(jià)值。用f表示。4. 年金等額定期的系列收支，即每隔一定相同時(shí)期收入或支出的相等金額的款項(xiàng)。用a表示。5. 資金等值考慮資金時(shí)間

18、價(jià)值的條件下，不同時(shí)點(diǎn)發(fā)生的絕對(duì)值不等的資金可能具有相等的價(jià)值。三、現(xiàn)金流量三、現(xiàn)金流量（一）現(xiàn)金流量概念將工程項(xiàng)目視為一個(gè)獨(dú)立系統(tǒng)時(shí)的流入和流出該項(xiàng)目系統(tǒng)的現(xiàn)金活動(dòng)。包括現(xiàn)金流入、現(xiàn)金流出和凈現(xiàn)金流量。（二）現(xiàn)金流量圖描述資金流通量，表示資金在不同時(shí)間點(diǎn)流入、流出的狀況?，F(xiàn)金流入現(xiàn)金流入現(xiàn)金流出現(xiàn)金流出現(xiàn)金流量圖上，要表明現(xiàn)金流量的性質(zhì)（流入或流出）發(fā)生時(shí)間及數(shù)量大小。橫軸為時(shí)間軸，向右延伸表示時(shí)間延續(xù)，取計(jì)息期的期數(shù)為時(shí)間刻度數(shù)值。一般假設(shè)以計(jì)息期末為資金收支的時(shí)點(diǎn)，即假設(shè)資金的收入與支出均發(fā)生在計(jì)息期的期末?？v軸描述現(xiàn)金流量，其位置是由時(shí)間軸上的時(shí)點(diǎn)來(lái)確定。某期的現(xiàn)金流量等于該期的現(xiàn)金流

19、入量減去現(xiàn)金流出量。若結(jié)果為正，在相應(yīng)時(shí)點(diǎn)繪制在時(shí)間軸的上方用向上的箭頭表示。反之，用向下的箭頭表示?，F(xiàn)金流量的三要素：現(xiàn)金流量的大小(現(xiàn)金流量數(shù)額)方向(現(xiàn)金流入或現(xiàn)金流出)作用點(diǎn)(現(xiàn)金流量發(fā)生的時(shí)間點(diǎn)) 習(xí)題習(xí)題1：已知折現(xiàn)率：已知折現(xiàn)率i0，所給現(xiàn)金流量圖表示，所給現(xiàn)金流量圖表示 ( )。多選多選 a.a1為現(xiàn)金流出為現(xiàn)金流出b.a2發(fā)生在第發(fā)生在第3年年初年年初c.a3發(fā)生在第發(fā)生在第3年年末年年末d.a4的流量大于的流量大于a3的流量的流量e.若若a2與與a3流量相等，則流量相等，則a2與與a3的價(jià)值相等的價(jià)值相等 答案：答案：abc（一）一次支付型 一次支付又稱整存整付，是指所在系

20、統(tǒng)的現(xiàn)金流一次支付又稱整存整付，是指所在系統(tǒng)的現(xiàn)金流量，無(wú)論是流入或是流出，均在一個(gè)時(shí)點(diǎn)上一次量，無(wú)論是流入或是流出，均在一個(gè)時(shí)點(diǎn)上一次發(fā)生，如圖所示。發(fā)生，如圖所示。 四、資金時(shí)間價(jià)值的計(jì)算公式四、資金時(shí)間價(jià)值的計(jì)算公式v（一）一次支付型1. 一次支付終值（復(fù)利終值）復(fù)利終值現(xiàn)在一定數(shù)量的本金（現(xiàn)值）按復(fù)利計(jì)算到未來(lái)某一特定時(shí)點(diǎn)的本利和。公式：公式：f fp p（1 1i)i)n n式中（式中（1 1i)i)n n 稱之為一次支付終值系數(shù)稱之為一次支付終值系數(shù) , , 用（用（f/p, f/p, i, ni, n）表示，又可寫(xiě)成）表示，又可寫(xiě)成 : f: fp p（f/p, i, nf/p,

21、 i, n）。）。例 ： 某人借款10000元，年復(fù)利率i=10% , 試問(wèn)5年末連本帶利一次需償還多少?解 : 按公式計(jì)算得:fp（1i）n =10000（110%）5=16105.1 （元）2.一次支付現(xiàn)值（復(fù)利現(xiàn)值）復(fù)利現(xiàn)值未來(lái)一定時(shí)點(diǎn)一定數(shù)量的資金按復(fù)利折算到現(xiàn)在的價(jià)值，或是未來(lái)某一時(shí)點(diǎn)特定的本利和所需的本金（現(xiàn)值）。pf （1i）-n式中（式中（1i）-n稱為一次支付現(xiàn)值系數(shù)，用符號(hào)稱為一次支付現(xiàn)值系數(shù)，用符號(hào)(p/f, (p/f, i, n)i, n)表示。式又可寫(xiě)成表示。式又可寫(xiě)成: : fp（f/p, i, n）。）。也也可叫折現(xiàn)系數(shù)或貼現(xiàn)系數(shù)?？山姓郜F(xiàn)系數(shù)或貼現(xiàn)系數(shù)。例:某人

22、希望5年末有 10000 元資金，年復(fù)利率 i=10%，試問(wèn)現(xiàn)在需一次存款多少 ?解 : 由上式得 :pf（1i)-n = 10000（110%)-5=6209 元（二）等額支付型等額支付是指所分析的系統(tǒng)中現(xiàn)金流入和現(xiàn)金流出可以出現(xiàn)在多個(gè)時(shí)間點(diǎn)上發(fā)生，而不是集中在一個(gè)時(shí)間點(diǎn)上，即形成一個(gè)序列現(xiàn)金流量，并且這個(gè)序列現(xiàn)金流量數(shù)額的大小是相等的。 1. 等額分付終值（年金終值）年金終值在一定的時(shí)期內(nèi)，每隔相同的時(shí)間收入或支出一筆相等金額，在到期時(shí)按復(fù)利計(jì)算的本利和。例：若 10 年內(nèi)，每年末存 1000 元，年利率 8%, 問(wèn)10 年末本利和為多少 ?解 : 由公式得：1000（18%）101/8%

23、144872. 等額分付償債基金（償債基金）償債基金在一定時(shí)期內(nèi)，為使期末的本利和達(dá)到預(yù)定數(shù)額而于每期期末存入的相同數(shù)額的款項(xiàng)。是等額分付終值公式的逆運(yùn)算。例：欲在 5 年終了時(shí)獲得 10000 元，若每年存款金額相等，年利率為10%, 則每年末需存款多少 ? 解 : 由公式 得 ： 1000010%/ （110%）51 1638 元3. 等額分付現(xiàn)值（年金現(xiàn)值）年金現(xiàn)值將在一定時(shí)期內(nèi)按相同時(shí)間間隔在每期期末收入或支出的相等金額折算到第一期期初的現(xiàn)值之和。例：如期望 5 年內(nèi)每年末收回 1000 元，問(wèn)利率為 10% 時(shí)，開(kāi)始需一次投資多少 ? 解 : 由公式得 : 1000（110%）51/

24、10%（110%）5 3790. 8 元4. 等額分付回收公式（資本回收）資本回收投入的一筆資金在一定期限內(nèi)于每期期末以相等數(shù)額回收的年金。資本回收與年金現(xiàn)值互為逆運(yùn)算。例：若投資10000元，每年收回率為 8%, 在10年內(nèi)收回全部本利，則每年應(yīng)收回多少 ?解 : 由公式得 :100008%（18%）10/ （18%）1011490. 3 元結(jié)論：影響資金等值的因素有三個(gè)：金額的多少、資金發(fā)生的時(shí)間長(zhǎng)短、利率結(jié)論：影響資金等值的因素有三個(gè)：金額的多少、資金發(fā)生的時(shí)間長(zhǎng)短、利率 ( 或或折現(xiàn)率折現(xiàn)率 ) 的大小。的大小。 計(jì)算計(jì)算公式公式公式名稱公式名稱已知項(xiàng)已知項(xiàng)欲求項(xiàng)欲求項(xiàng)系數(shù)符號(hào)系數(shù)符號(hào)公式公式一次支付終值一次支付終值pf（f/p，i，n）f=p（1+i ）n一次支付現(xiàn)值一次支付現(xiàn)值fp(p/f，i，n