資本形成與經(jīng)濟發(fā)展

1、第五章第五章 資本形成與經(jīng)濟發(fā)展資本形成與經(jīng)濟發(fā)展 第一節(jié)第一節(jié) 資本與經(jīng)濟發(fā)展資本與經(jīng)濟發(fā)展第二節(jié)第二節(jié) 資本形成的來源資本形成的來源第一節(jié)第一節(jié) 資本與經(jīng)濟發(fā)展資本與經(jīng)濟發(fā)展 一一. . 資本的含義資本的含義二二. . 資本匱乏與貧困資本匱乏與貧困三三. . 資本形成與經(jīng)濟發(fā)展資本形成與經(jīng)濟發(fā)展 馬克思主義政治經(jīng)濟學的觀點：馬克思主義政治經(jīng)濟學的觀點： “能帶來剩余價值的價值能帶來剩余價值的價值”。 評價：評價：資本被看作是一個歷史的范疇，這資本被看作是一個歷史的范疇，這是從資本的生產(chǎn)關(guān)系屬性特征來定義的。是從資本的生產(chǎn)關(guān)系屬性特征來定義的。一一. . 什么是什么是“資本資本”？ 在現(xiàn)代經(jīng)

2、濟學中在現(xiàn)代經(jīng)濟學中，凡用于生產(chǎn)凡用于生產(chǎn). . 擴大擴大再生產(chǎn)或能提高生產(chǎn)效率的物質(zhì)再生產(chǎn)或能提高生產(chǎn)效率的物質(zhì)( (包括這包括這種物質(zhì)的載體種物質(zhì)的載體) )都可稱為都可稱為“資本資本”?，F(xiàn)代經(jīng)濟學的觀點：現(xiàn)代經(jīng)濟學的觀點：人類自身在經(jīng)濟活動中獲得收益的能人類自身在經(jīng)濟活動中獲得收益的能力，這種能力主要指勞動力質(zhì)量，它可以用勞動力，這種能力主要指勞動力質(zhì)量，它可以用勞動者的數(shù)量與質(zhì)量的統(tǒng)一來表示。者的數(shù)量與質(zhì)量的統(tǒng)一來表示。 現(xiàn)代經(jīng)濟學現(xiàn)代經(jīng)濟學對資本的分類對資本的分類在一定時間內(nèi)用來生產(chǎn)其他產(chǎn)品在一定時間內(nèi)用來生產(chǎn)其他產(chǎn)品( (消消費品和投資品費品和投資品) )的物品，如機器設(shè)備的物品，

3、如機器設(shè)備. . 廠房和其廠房和其他建筑物，運輸工具等等。他建筑物，運輸工具等等。 資本是生產(chǎn)活動中的幾個基本要素之一。很資本是生產(chǎn)活動中的幾個基本要素之一。很多時候，即使不增加其他要素的投入，只要增加多時候，即使不增加其他要素的投入，只要增加物質(zhì)資本的投入，也能夠有效地提高產(chǎn)量和生產(chǎn)物質(zhì)資本的投入，也能夠有效地提高產(chǎn)量和生產(chǎn)效率，物質(zhì)資本被認為是一國經(jīng)濟發(fā)展的基本動效率，物質(zhì)資本被認為是一國經(jīng)濟發(fā)展的基本動力之一。力之一。 二二. . 資本匱乏與貧困資本匱乏與貧困資本對于發(fā)展中國家的重要性：資本對于發(fā)展中國家的重要性： 貧困的原因是由于經(jīng)濟增長停滯和人均貧困的原因是由于經(jīng)濟增長停滯和人均收入

4、低下，而導致了經(jīng)濟增長停滯和人均收收入低下，而導致了經(jīng)濟增長停滯和人均收入低下的原因是資本匱乏和投資不足，因此，入低下的原因是資本匱乏和投資不足，因此，解決發(fā)展中國家的資本形成問題是實現(xiàn)經(jīng)濟解決發(fā)展中國家的資本形成問題是實現(xiàn)經(jīng)濟起飛和擺脫貧困的先決條件。起飛和擺脫貧困的先決條件。 早期的發(fā)展經(jīng)濟理論的觀點：早期的發(fā)展經(jīng)濟理論的觀點：不發(fā)達國家的資本形成不發(fā)達國家的資本形成納克斯（納克斯（19531953） 觀點：觀點：資本匱乏是阻礙發(fā)展中國家經(jīng)濟發(fā)展的關(guān)資本匱乏是阻礙發(fā)展中國家經(jīng)濟發(fā)展的關(guān)鍵因素鍵因素“貧困惡性循環(huán)貧困惡性循環(huán)”理理論論 一國由于經(jīng)濟不發(fā)達，人均收入低，低收入一國由于經(jīng)濟不發(fā)達

5、，人均收入低，低收入意味著人們將要把大部分收入用于消費，很少用意味著人們將要把大部分收入用于消費，很少用于儲蓄，從而導致了儲蓄水平低，儲蓄能力低，于儲蓄，從而導致了儲蓄水平低，儲蓄能力低，低儲蓄能力會造成資本形成不足；資本形成不足低儲蓄能力會造成資本形成不足；資本形成不足又會導致生產(chǎn)規(guī)模難以擴大，勞動生產(chǎn)率難以提又會導致生產(chǎn)規(guī)模難以擴大，勞動生產(chǎn)率難以提高，低生產(chǎn)率造成低產(chǎn)出，低產(chǎn)出又造成低收入，高，低生產(chǎn)率造成低產(chǎn)出，低產(chǎn)出又造成低收入，形成了一個形成了一個惡性循環(huán)；惡性循環(huán)； 供給方面供給方面的惡性循環(huán)：的惡性循環(huán)： 發(fā)展中國家的人均收入水平低下意味著低購買力發(fā)展中國家的人均收入水平低下意

6、味著低購買力和低消費能力，低購買力導致投資引誘不足，投資引和低消費能力，低購買力導致投資引誘不足，投資引誘不足又會造成資本形成不足，低資本形成使生產(chǎn)規(guī)誘不足又會造成資本形成不足，低資本形成使生產(chǎn)規(guī)模難以擴大，生產(chǎn)率低下，低生產(chǎn)率帶來低產(chǎn)出和低模難以擴大，生產(chǎn)率低下，低生產(chǎn)率帶來低產(chǎn)出和低收入，這樣，也形成了一個收入，這樣，也形成了一個惡性循環(huán)。惡性循環(huán)。 需求方面需求方面的惡性循環(huán)：的惡性循環(huán)：兩個循環(huán)聯(lián)系起來：兩個循環(huán)聯(lián)系起來： 即使有了儲蓄，也會因為投資引誘不足即使有了儲蓄，也會因為投資引誘不足而難以消化儲蓄；另一方面，即使有了投資而難以消化儲蓄；另一方面，即使有了投資引誘，也缺少儲蓄可以

7、用來投資。引誘，也缺少儲蓄可以用來投資。 這樣，這兩個惡性循環(huán)相互聯(lián)系，很難這樣，這兩個惡性循環(huán)相互聯(lián)系，很難被打破，因而發(fā)展中國家長期貧困是難以改被打破，因而發(fā)展中國家長期貧困是難以改變的。變的。 由于分工能夠提高勞動生產(chǎn)率，為了實行勞動分工，由于分工能夠提高勞動生產(chǎn)率，為了實行勞動分工，資本主義的企業(yè)家必須要有購買廠房、公寓和原材料的資本主義的企業(yè)家必須要有購買廠房、公寓和原材料的資金和在產(chǎn)品銷售前支付工人工資的資金。這些資金就資金和在產(chǎn)品銷售前支付工人工資的資金。這些資金就是亞當是亞當斯密所謂的資本存量。斯密所謂的資本存量。 隨著資本存量的增加，勞動分工會得到擴大。因此，隨著資本存量的增

8、加，勞動分工會得到擴大。因此，資本積累量的大小是經(jīng)濟增長率高低的關(guān)鍵。資本積累量的大小是經(jīng)濟增長率高低的關(guān)鍵。 三三. . 資本形成與經(jīng)濟發(fā)展資本形成與經(jīng)濟發(fā)展1.1.亞當亞當斯密斯密：3.3.哈羅德哈羅德- -多馬模型多馬模型的資本理論。的資本理論。 2.2.馬克思的勞動價值論和剩余價值理論馬克思的勞動價值論和剩余價值理論強調(diào)強調(diào)資資本對生產(chǎn)的重要性。本對生產(chǎn)的重要性。4.“4.“大推進大推進”理論理論 羅森斯坦羅森斯坦- -羅丹羅丹(Rosenstein-Rodan(Rosenstein-Rodan，P PN.)N.)，關(guān)于，關(guān)于資本形成在經(jīng)濟發(fā)展中作用的理論資本形成在經(jīng)濟發(fā)展中作用的理論

9、 。 工業(yè)化的實現(xiàn)路徑：工業(yè)化的實現(xiàn)路徑： 發(fā)展中國家以農(nóng)業(yè)生產(chǎn)為主，勞動生產(chǎn)率和收入水發(fā)展中國家以農(nóng)業(yè)生產(chǎn)為主，勞動生產(chǎn)率和收入水平低下，要擺脫貧窮落后狀態(tài)，只有發(fā)展工業(yè)。平低下，要擺脫貧窮落后狀態(tài)，只有發(fā)展工業(yè)。 發(fā)展中國家缺少工業(yè)生產(chǎn)所需的基礎(chǔ)條件，要實現(xiàn)發(fā)展中國家缺少工業(yè)生產(chǎn)所需的基礎(chǔ)條件，要實現(xiàn)工業(yè)化，首先必須大規(guī)模地進行基礎(chǔ)設(shè)施投資。如果工業(yè)化，首先必須大規(guī)模地進行基礎(chǔ)設(shè)施投資。如果僅僅在個別部門進行小規(guī)模投資，是不可能走出困境僅僅在個別部門進行小規(guī)模投資，是不可能走出困境的。的。 他認為，資本的供給是不可分的，比如基礎(chǔ)設(shè)他認為，資本的供給是不可分的，比如基礎(chǔ)設(shè)施是互相依存緊密聯(lián)系

10、在一起的。交通施是互相依存緊密聯(lián)系在一起的。交通. . 通訊通訊. . 供供水、水、 電力、學校、醫(yī)院等等都必須達到一定的規(guī)模電力、學校、醫(yī)院等等都必須達到一定的規(guī)模而且配套才能發(fā)揮作用。這就要求投資要達到一定而且配套才能發(fā)揮作用。這就要求投資要達到一定規(guī)模才能同時建成這些基礎(chǔ)設(shè)施，工業(yè)化也因缺少規(guī)模才能同時建成這些基礎(chǔ)設(shè)施，工業(yè)化也因缺少基礎(chǔ)設(shè)施條件而難以實現(xiàn)?；A(chǔ)設(shè)施條件而難以實現(xiàn)。資本的不可分性資本的不可分性 企業(yè)規(guī)模過小，企業(yè)間彼此提供的外部效應(yīng)較企業(yè)規(guī)模過小，企業(yè)間彼此提供的外部效應(yīng)較小，企業(yè)的獲利能力很低。羅森斯坦一羅丹認為這小，企業(yè)的獲利能力很低。羅森斯坦一羅丹認為這是一個難以超

11、越的階段。是一個難以超越的階段。 他認為他的他認為他的“大推進大推進”理論是建立在生產(chǎn)函數(shù)理論是建立在生產(chǎn)函數(shù)的不可分性上，具有科學的依據(jù)，而且只有達到一的不可分性上，具有科學的依據(jù)，而且只有達到一定規(guī)模才會帶來外在經(jīng)濟效應(yīng)。定規(guī)模才會帶來外在經(jīng)濟效應(yīng)。 生產(chǎn)函數(shù)的不可分性：生產(chǎn)函數(shù)的不可分性：對對“大推進大推進”理論的批評：理論的批評： 很難找到一個國家是通過全面很難找到一個國家是通過全面. . 大規(guī)模的投資大規(guī)模的投資推進工業(yè)化進程的。推進工業(yè)化進程的。 在現(xiàn)實生活中在現(xiàn)實生活中，基礎(chǔ)設(shè)施相互依存，互為條件基礎(chǔ)設(shè)施相互依存，互為條件并不必然導致一定要全面大規(guī)模的投資，反而應(yīng)該并不必然導致一

12、定要全面大規(guī)模的投資，反而應(yīng)該是逐步分階段地來完善。是逐步分階段地來完善。 觀點：觀點：發(fā)展中國家要打破低收入與貧困之間的發(fā)展中國家要打破低收入與貧困之間的惡性循環(huán)，根據(jù)其人口多且增長率高的特點，必須惡性循環(huán)，根據(jù)其人口多且增長率高的特點，必須首先保證足夠高的投資率以使國民收入的增長超過首先保證足夠高的投資率以使國民收入的增長超過人口的增長，從而使人均收入水平得到明顯提高，人口的增長，從而使人均收入水平得到明顯提高，這個投資率水平即這個投資率水平即“臨界最小努力臨界最小努力”，沒有這個最，沒有這個最小努力就難以使發(fā)展中國家的國民經(jīng)濟擺脫貧窮落小努力就難以使發(fā)展中國家的國民經(jīng)濟擺脫貧窮落后的困境

13、。后的困境。5.“5.“臨界最小努力臨界最小努力”理論：理論： 萊賓斯坦萊賓斯坦(Leibenstein(Leibenstein，H H) ) 經(jīng)濟落后與增長經(jīng)濟落后與增長 （19571957） 第一第一，需要克服由于生產(chǎn)要素不可分性而需要克服由于生產(chǎn)要素不可分性而產(chǎn)生的規(guī)模的內(nèi)在不經(jīng)濟。因為企業(yè)必須保持產(chǎn)生的規(guī)模的內(nèi)在不經(jīng)濟。因為企業(yè)必須保持一個最低的生產(chǎn)規(guī)模，才能獲得經(jīng)濟效益。一個最低的生產(chǎn)規(guī)模，才能獲得經(jīng)濟效益。 第二，需要克服由于不具備外在的相互第二，需要克服由于不具備外在的相互依存關(guān)系而產(chǎn)生的外在不經(jīng)濟。一個企業(yè)為了依存關(guān)系而產(chǎn)生的外在不經(jīng)濟。一個企業(yè)為了生產(chǎn)產(chǎn)品，必然要向其他企業(yè)購

14、買原材料等，生產(chǎn)產(chǎn)品，必然要向其他企業(yè)購買原材料等，因此，一個產(chǎn)業(yè)的存在就要求與它有依存關(guān)系因此，一個產(chǎn)業(yè)的存在就要求與它有依存關(guān)系的其他產(chǎn)業(yè)的存在。的其他產(chǎn)業(yè)的存在。進行臨界最小努力的四個因素：進行臨界最小努力的四個因素： 第三，當一個國家處于收入僅夠維持生存第三，當一個國家處于收入僅夠維持生存的最低均衡水平時，收入如果增加，人們生活的最低均衡水平時，收入如果增加，人們生活條件改善了，將促使死亡率迅速下降，但人口條件改善了，將促使死亡率迅速下降，但人口出生率并不隨之下降，反而可能有所上升，結(jié)出生率并不隨之下降，反而可能有所上升，結(jié)果是人均收入水平并無提高。因此，必須通過果是人均收入水平并無提

15、高。因此，必須通過大量投資，使收入增長沖破這個障礙。大量投資，使收入增長沖破這個障礙。 第四，為了在經(jīng)濟體系中形成一種機制，第四，為了在經(jīng)濟體系中形成一種機制，促使發(fā)展的因素能持續(xù)發(fā)揮作用，形成持久的促使發(fā)展的因素能持續(xù)發(fā)揮作用，形成持久的發(fā)展，則初期的投資努力就必須達到或超過某發(fā)展，則初期的投資努力就必須達到或超過某一最低限度。一最低限度。進行臨界最小努力的四個因素：進行臨界最小努力的四個因素：發(fā)展中國家資本形成的規(guī)模都小于經(jīng)濟起飛所發(fā)展中國家資本形成的規(guī)模都小于經(jīng)濟起飛所需要的臨界最小數(shù)量。需要的臨界最小數(shù)量。 為什么發(fā)展中國家的這種低收入均衡陷為什么發(fā)展中國家的這種低收入均衡陷阱難以沖破

16、呢阱難以沖破呢?觀點：提高收入的力量觀點：提高收入的力量 VS VS 壓低收入的力量壓低收入的力量 經(jīng)濟增長中所存在的這兩種力量既相互依存又相經(jīng)濟增長中所存在的這兩種力量既相互依存又相互對立，因為這兩種力量受不同因素支配?；α?，因為這兩種力量受不同因素支配。 提高收入的力量是由上一期的收入水平和投資水提高收入的力量是由上一期的收入水平和投資水平?jīng)Q定的，壓低收人的力量是由上一期的人口增長和平?jīng)Q定的，壓低收人的力量是由上一期的人口增長和投資規(guī)模決定的。投資規(guī)模決定的。 只有當收入水平超過人口增長速度時，提高收入的只有當收入水平超過人口增長速度時，提高收入的力量才能大于壓低收入的力量，人均收入水平

17、才會大力量才能大于壓低收入的力量，人均收入水平才會大幅度提高。幅度提高。 發(fā)展中國家的現(xiàn)實發(fā)展中國家的現(xiàn)實: : 壓低收入的力量往往大于提高收入的力量壓低收入的力量往往大于提高收入的力量 收入增長滯后于人口增長導致人均收人難以收入增長滯后于人口增長導致人均收人難以打破低水平的均衡打破低水平的均衡 對策建議：對策建議： 在經(jīng)濟發(fā)展的初始階段只有通過大規(guī)模的投資，在經(jīng)濟發(fā)展的初始階段只有通過大規(guī)模的投資，才能使提高收入的力量大于壓低收人的力量。才能使提高收入的力量大于壓低收人的力量。 還要具備一些制度和人文條件，如人們觀念的還要具備一些制度和人文條件，如人們觀念的更新，形成追求利潤，能承當風險的意

18、識，適宜企更新，形成追求利潤，能承當風險的意識，適宜企業(yè)家成長和投資盈利的社會環(huán)境等等。業(yè)家成長和投資盈利的社會環(huán)境等等。 人類社會經(jīng)濟發(fā)展的六個階段：人類社會經(jīng)濟發(fā)展的六個階段：6.“6.“起飛起飛”理論：理論：羅斯托羅斯托 （RostowRostow，W.W.)W.W.) 經(jīng)濟成長的階段經(jīng)濟成長的階段（1960)1960)傳統(tǒng)社會傳統(tǒng)社會 為起飛創(chuàng)建前提為起飛創(chuàng)建前提起飛（起飛（起始階段起始階段）成熟成熟高額消費高額消費 追求生活質(zhì)量追求生活質(zhì)量 實現(xiàn)經(jīng)濟起飛的三個條件：實現(xiàn)經(jīng)濟起飛的三個條件： 第一，要有第一，要有1010以上的投資增長率；以上的投資增長率； 第二，要建立主導產(chǎn)業(yè)部門；第

19、二，要建立主導產(chǎn)業(yè)部門； 第三，要有制度上的保證。第三，要有制度上的保證。 第一個條件是首要的。第一個條件是首要的。 根據(jù)羅斯托的分析，假定人口年增長率為根據(jù)羅斯托的分析，假定人口年增長率為1 11.51.5，投資與產(chǎn)量之比為，投資與產(chǎn)量之比為3 3：5 5：1 1，要使國，要使國民生產(chǎn)凈值增長民生產(chǎn)凈值增長2 2，必須有，必須有10105 5的積累率，的積累率，要使國民生產(chǎn)凈值增長要使國民生產(chǎn)凈值增長3 3，必須有，必須有12125 5的積的積累率。累率。 以上理論都強調(diào)了資本形成對經(jīng)濟發(fā)展的重以上理論都強調(diào)了資本形成對經(jīng)濟發(fā)展的重要性，這對于認識發(fā)展中國家的經(jīng)濟現(xiàn)狀及擺脫要性，這對于認識發(fā)

20、展中國家的經(jīng)濟現(xiàn)狀及擺脫貧困是有啟發(fā)意義的。貧困是有啟發(fā)意義的。 經(jīng)濟發(fā)展史也證明，在經(jīng)濟極度落后，科技經(jīng)濟發(fā)展史也證明，在經(jīng)濟極度落后，科技不發(fā)達，人力資本匱乏的發(fā)展中國家，資本形成不發(fā)達，人力資本匱乏的發(fā)展中國家，資本形成對于推動經(jīng)濟增長的確非常重要。對于推動經(jīng)濟增長的確非常重要。 麥迪森麥迪森(Maddisom，A)在在1950196519501965年的年的1515年間，發(fā)展中國家和地區(qū)的經(jīng)濟增長率平均為年間，發(fā)展中國家和地區(qū)的經(jīng)濟增長率平均為5.555.55，其中勞動對經(jīng)濟增長的貢獻是，其中勞動對經(jīng)濟增長的貢獻是3535，資，資源配置效率對經(jīng)濟增長的貢獻是源配置效率對經(jīng)濟增長的貢獻是

21、1010，而資本對，而資本對經(jīng)濟增長的貢獻為經(jīng)濟增長的貢獻為5555。 ( (二二) )資本形成對經(jīng)濟增長貢獻的實證分析資本形成對經(jīng)濟增長貢獻的實證分析 納迪利納迪利(Nadiri，M)研究的研究的結(jié)果是：結(jié)果是： 在發(fā)展中國家，對經(jīng)濟增長貢獻最大的是在發(fā)展中國家，對經(jīng)濟增長貢獻最大的是資本和勞動投入量的增加，其中主要是勞動投資本和勞動投入量的增加，其中主要是勞動投入量的增加。入量的增加。 中國國務(wù)院經(jīng)濟發(fā)展研究中心中國國務(wù)院經(jīng)濟發(fā)展研究中心 對中國對中國1952198219521982年間工業(yè)總產(chǎn)值增長因素進年間工業(yè)總產(chǎn)值增長因素進行了分析，結(jié)果是，資本增長的作用為行了分析，結(jié)果是，資本增長

22、的作用為50505757，勞動增長的作用約為勞動增長的作用約為27273131，技術(shù)進步的作用，技術(shù)進步的作用是是16161919。 分析所采用的生產(chǎn)函數(shù)模型為分析所采用的生產(chǎn)函數(shù)模型為： 為技術(shù)進步因子為技術(shù)進步因子 KLAeYre1rte國別國別 勞動增長作用勞動增長作用 資本增長作用資本增長作用 技術(shù)進步作用技術(shù)進步作用 百分百分點點 百分百分比比 百分百分點點 百分百分比比 百分百分點點 百分百分比比 中國（中國（1952-19821952-1982年）年）原蘇聯(lián)（原蘇聯(lián)（1965-19751965-1975年）年）美國（美國（1946195619461956年）年）日本（日本（195

23、2-19961952-1996年）年）韓國（韓國（1966-19761966-1976年）年）3.083.081.911.910.630.631.451.452.522.52303024241717151524245.225.221.001.000.420.421.931.935.655.65515113131212202054541.871.875.035.032.602.606.116.112.242.2419196363717165652222國別比較：國別比較： 發(fā)展中國家資本形成的作用之所以突出，發(fā)展中國家資本形成的作用之所以突出，是因為在經(jīng)濟發(fā)展初期走的是一條粗放式的發(fā)是因為在經(jīng)濟

24、發(fā)展初期走的是一條粗放式的發(fā)展道路，選擇的是優(yōu)先發(fā)展重工業(yè)的趕超發(fā)展展道路，選擇的是優(yōu)先發(fā)展重工業(yè)的趕超發(fā)展戰(zhàn)略。戰(zhàn)略。 只有重視技術(shù)進步，實現(xiàn)經(jīng)濟增長方式由只有重視技術(shù)進步，實現(xiàn)經(jīng)濟增長方式由粗放向集約型的轉(zhuǎn)變，才能真正實現(xiàn)高效的經(jīng)粗放向集約型的轉(zhuǎn)變，才能真正實現(xiàn)高效的經(jīng)濟增長。濟增長。 斯密在斯密在國富論國富論中就闡述了物質(zhì)資本積中就闡述了物質(zhì)資本積累是經(jīng)濟增長的源泉之一的觀點。累是經(jīng)濟增長的源泉之一的觀點。 李嘉圖則認為物質(zhì)資本積累是經(jīng)濟發(fā)展的李嘉圖則認為物質(zhì)資本積累是經(jīng)濟發(fā)展的動力。動力。 穆勒在其著作中再三強調(diào)資本積累。穆勒在其著作中再三強調(diào)資本積累。 2020世紀中期，現(xiàn)代經(jīng)濟增長

25、理論更是強化世紀中期，現(xiàn)代經(jīng)濟增長理論更是強化了資本積累在經(jīng)濟增長中起決定性作用的觀點。了資本積累在經(jīng)濟增長中起決定性作用的觀點。 “ “大推進大推進”理論，理論，“臨界最小努力臨界最小努力”理論，理論，“起飛起飛”理論等理論等 (三三)正確認識資本形成對經(jīng)濟發(fā)展的作用正確認識資本形成對經(jīng)濟發(fā)展的作用 首先，從實踐來看，很多發(fā)展中國家的儲蓄率首先，從實踐來看，很多發(fā)展中國家的儲蓄率或投資率都或投資率都很高，很高，但并沒有實現(xiàn)經(jīng)濟上的起飛。但并沒有實現(xiàn)經(jīng)濟上的起飛。資本決定論的局限性：資本決定論的局限性： 其次，一些實施高積累高投入發(fā)展戰(zhàn)略的國家，其次，一些實施高積累高投入發(fā)展戰(zhàn)略的國家，由于長

26、期忽視技術(shù)進步，導致資源利用效率低下，由于長期忽視技術(shù)進步，導致資源利用效率低下，形成了高投入低產(chǎn)出的粗放式經(jīng)濟增長方式。形成了高投入低產(chǎn)出的粗放式經(jīng)濟增長方式。 第三，片面強調(diào)物質(zhì)資本形成，使人們第三，片面強調(diào)物質(zhì)資本形成，使人們把注意力集中于資本存量的增長，而忽視資把注意力集中于資本存量的增長，而忽視資本的合理配置。本的合理配置。 最后，片面強調(diào)物質(zhì)資本投資，使一些最后，片面強調(diào)物質(zhì)資本投資，使一些發(fā)展中國家政府忽視人力資本投資。使物質(zhì)發(fā)展中國家政府忽視人力資本投資。使物質(zhì)資本與人力資本比例失衡，成為長期制約發(fā)資本與人力資本比例失衡，成為長期制約發(fā)展中國家經(jīng)濟增長的主要原因之一。展中國家經(jīng)

27、濟增長的主要原因之一。 第二節(jié)第二節(jié) 資本形成的來源資本形成的來源 一一. 初始資本與資本形成初始資本與資本形成二二. 儲蓄與資本形成儲蓄與資本形成三三. 金融深化與經(jīng)濟發(fā)展金融深化與經(jīng)濟發(fā)展 儲蓄不足儲蓄不足一一. 初始資本與資本形成初始資本與資本形成 農(nóng)業(yè)剩余農(nóng)業(yè)剩余 農(nóng)業(yè)剩余轉(zhuǎn)化為工業(yè)化所需的物質(zhì)資本的方式：農(nóng)業(yè)剩余轉(zhuǎn)化為工業(yè)化所需的物質(zhì)資本的方式： 政府行政干預(yù)型政府行政干預(yù)型：原蘇聯(lián)、中國、東歐和一些亞：原蘇聯(lián)、中國、東歐和一些亞洲、拉丁美洲等發(fā)展中國家，實行洲、拉丁美洲等發(fā)展中國家，實行城鄉(xiāng)隔離城鄉(xiāng)隔離，運用行，運用行政手段壓低糧食及其他農(nóng)產(chǎn)品的價格，利用工農(nóng)產(chǎn)品政手段壓低糧食及其

28、他農(nóng)產(chǎn)品的價格，利用工農(nóng)產(chǎn)品價格的價格的“剪刀差剪刀差”，將農(nóng)業(yè)剩余由農(nóng)民手中轉(zhuǎn)移出來，將農(nóng)業(yè)剩余由農(nóng)民手中轉(zhuǎn)移出來，為城市工業(yè)化提供原始積累資金，城市工業(yè)化高積累為城市工業(yè)化提供原始積累資金，城市工業(yè)化高積累的成本有很大部分又被轉(zhuǎn)移到農(nóng)業(yè)等傳統(tǒng)經(jīng)濟部門中。的成本有很大部分又被轉(zhuǎn)移到農(nóng)業(yè)等傳統(tǒng)經(jīng)濟部門中。 市場導向型市場導向型：日本、韓國等日本、韓國等在農(nóng)業(yè)方面，通過土地所有制在農(nóng)業(yè)方面，通過土地所有制的改革和完善土地使用制度，調(diào)動了農(nóng)民的的改革和完善土地使用制度，調(diào)動了農(nóng)民的生產(chǎn)積極性，同時市場導向的農(nóng)產(chǎn)品流通體生產(chǎn)積極性，同時市場導向的農(nóng)產(chǎn)品流通體制，又保證了工農(nóng)產(chǎn)品交換的合理比價。制，又

29、保證了工農(nóng)產(chǎn)品交換的合理比價。 1政府儲蓄政府儲蓄 政府儲蓄可以轉(zhuǎn)化為政府投資，從而產(chǎn)生資本形政府儲蓄可以轉(zhuǎn)化為政府投資，從而產(chǎn)生資本形成。成。 政府收入的主要來源是稅收。政府收入的主要來源是稅收。 政府支出主要包括兩方面：公共投資支出（資本政府支出主要包括兩方面：公共投資支出（資本支出）和經(jīng)常性支出（消費支出）。支出）和經(jīng)常性支出（消費支出）。 政府儲蓄的是政府收入減去政府支出后的余額。政府儲蓄的是政府收入減去政府支出后的余額。 二二. 儲蓄與資本形成儲蓄與資本形成 企業(yè)儲蓄是利潤轉(zhuǎn)化而來的。企業(yè)儲蓄是利潤轉(zhuǎn)化而來的。 企業(yè)將其利潤用于投資時：企業(yè)將其利潤用于投資時： 一方面可以維持原有的資

30、本存量，這主要指重置一方面可以維持原有的資本存量，這主要指重置投資和折舊，通過購買新的機器設(shè)備替換已報廢的舊投資和折舊，通過購買新的機器設(shè)備替換已報廢的舊機器；機器； 另一方面當企業(yè)投資購買新設(shè)備或興建新廠房時，另一方面當企業(yè)投資購買新設(shè)備或興建新廠房時，其資本存量可以擴大，這有利于企業(yè)的發(fā)展。其資本存量可以擴大，這有利于企業(yè)的發(fā)展。 2企業(yè)儲蓄企業(yè)儲蓄（4）其他）其他劉易斯等人劉易斯等人在經(jīng)濟發(fā)展的在經(jīng)濟發(fā)展的初期，應(yīng)適當擴大收入差別初期，應(yīng)適當擴大收入差別，有利于資本形成。有利于資本形成。杜森貝杜森貝(Duesenberry(Duesenberry，J)J)提出提出的的“相對收入假說相對收入假說” ：收入分收入分配差距過大不利于資本形成和配差距過大不利于資本形成和經(jīng)濟發(fā)展經(jīng)濟發(fā)展 。3