企業(yè)凈利潤(rùn)與現(xiàn)金流量差異分析及其協(xié)調(diào)

1、企業(yè)凈利潤(rùn)與現(xiàn)金流量差異分析及其協(xié)調(diào)企業(yè)某一時(shí)期的凈利潤(rùn)等于企業(yè)該時(shí)期的收入減去該時(shí)期的費(fèi) 用，而企 業(yè)某一時(shí)期的現(xiàn)金凈流量等于現(xiàn)金流入量減去現(xiàn)金流出量。 從凈利潤(rùn)與現(xiàn)金 流量的計(jì)算公式中，我們不難看出，如果企業(yè)在某個(gè) 時(shí)期的收人數(shù)等于現(xiàn)金 流入數(shù)、費(fèi)用數(shù)等于現(xiàn)金流出數(shù)，那么凈利潤(rùn)與 現(xiàn)金流量同步。否那么，只要收 入不等于現(xiàn)金流入、費(fèi)用不等于現(xiàn)金流 出，凈利潤(rùn)與現(xiàn)金流量二者產(chǎn)生差異 就不可防止。實(shí)際工作中，二者 產(chǎn)生差異的具體原因主要有以下幾種：1、企業(yè)通過(guò)放寬信用政策，延長(zhǎng)信用期限等方法擴(kuò)大商品銷售，增加商品銷售收人和利潤(rùn)，但同時(shí)應(yīng)收賬款、應(yīng)收票據(jù)等債權(quán) 也大量增加， 這必然使企業(yè)資金被買方

2、大量占用，增加了應(yīng)收賬款的 時(shí)機(jī)本錢。另一方 面，由于增加了企業(yè)利潤(rùn)，會(huì)產(chǎn)生企業(yè)所得稅、股 東分紅等問(wèn)題，這就需要 企業(yè)墊交所得稅款和股東分紅款，因此就造 成企業(yè)現(xiàn)金短缺，此時(shí)凈利潤(rùn)與 現(xiàn)金流量之間必然產(chǎn)生差異。2、存貨在企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)中所占比重較大，而且也是企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)中變現(xiàn)能力最差的工程。存貨增加，一方面意味著企業(yè)由于原 材料購(gòu)入增加 而導(dǎo)致企業(yè)現(xiàn)金流出量的增加，另一方面意味著產(chǎn)成品 等商品滯銷，從而使 成品資金無(wú)法及時(shí)變現(xiàn)，這就進(jìn)一步加大了凈利 潤(rùn)與現(xiàn)金流量之間的差異。3、?企業(yè)會(huì)計(jì)制度?規(guī)定計(jì)提減值準(zhǔn)備的資產(chǎn)有八項(xiàng)，而且不同的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備計(jì)入不同的損益類賬戶。因此，企業(yè)如果沒(méi)有按 規(guī) 定

3、科學(xué)合理地計(jì)提各種資產(chǎn)減值準(zhǔn)備，而是隨意計(jì)提，那么會(huì)使企業(yè) 利潤(rùn)虛增或虛減，而事實(shí)上這些資產(chǎn)由于種種原因可收回金額已經(jīng) 少 于其賬面價(jià)值，將來(lái)的現(xiàn)金流入量肯定少于其賬面價(jià)值，這又會(huì)造成 凈利潤(rùn)與現(xiàn)金流量不一致4、企業(yè)購(gòu)置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)時(shí)必須一次性支付大量現(xiàn)金，而根據(jù)配比原那么，它們的價(jià)值卻只有一局部通過(guò)計(jì)提折舊或攤銷 的方式計(jì)入當(dāng) 期損益，而且計(jì)入損益數(shù)的多少還取決于折舊方法或無(wú) 形資產(chǎn)的攤銷方法， 這樣在資本性支出發(fā)生的當(dāng)期，就會(huì)使凈利潤(rùn)大 于現(xiàn)金凈流量，而在資本性 支出發(fā)生的以后時(shí)期，由于每期都要攤銷 費(fèi)用，必然使凈利潤(rùn)減少，但現(xiàn)金 卻不必再支付，這就使凈利潤(rùn)少于 現(xiàn)金凈流量。因此資本

4、性支出的支付、攤 銷及固定資產(chǎn)的折舊方法等 也會(huì)使企業(yè)凈利潤(rùn)與現(xiàn)金流量之間存在差異。5、企業(yè)對(duì)外進(jìn)行長(zhǎng)期股權(quán)投資時(shí)，如果大多數(shù)投資都是采用權(quán)益法核算的， 那么在年終被投資單位有凈利潤(rùn)時(shí)， 投資單位就可： 按其所持 有的表決權(quán)股份的比例計(jì)算其應(yīng)享有的份額，在增加長(zhǎng)：期 股權(quán)投資的賬面 價(jià)值的同時(shí)，便確認(rèn)為當(dāng)期的投資收益，而不管這部 分收益是否已經(jīng)以現(xiàn)金 及現(xiàn)金等價(jià)物形式收回事實(shí)上被投：資單位 當(dāng)年發(fā)放的股利一般都少于當(dāng) 年實(shí)現(xiàn)的凈利潤(rùn) 。這樣，在：確認(rèn)投資 收益增加的同時(shí)，會(huì)使企業(yè)凈利潤(rùn) 增加，但企業(yè)的現(xiàn)金流入量卻并不 是同比例增加。6、企業(yè)不管通過(guò)什么渠道籌集資金， 在籌資活動(dòng)發(fā)生時(shí)， 都會(huì)使

5、企 業(yè)現(xiàn)金流入量快速增加，而還本付息往往要在今后較長(zhǎng)一段 時(shí)；間 內(nèi)進(jìn)行，所以企業(yè)因此時(shí)歸還本息而發(fā)生的現(xiàn)金流出量比擬少， 從 而使企業(yè)現(xiàn)金凈流量增加速度快于凈利潤(rùn)的增加速度。 另一方面， 在 籌資活動(dòng)發(fā)生后的一段時(shí)間內(nèi)， 由于還本付息引起的現(xiàn)金流； 出量 較 大，而新的籌資活動(dòng)很少時(shí)， 現(xiàn)金流出量就會(huì)大于現(xiàn)金流入量。 而 且 由于利息費(fèi)用數(shù)額較少， 所以企業(yè)凈利潤(rùn)減少速度較慢， 這都會(huì)使 企業(yè)凈利潤(rùn)與現(xiàn)金流量不同步，從而使二者產(chǎn)生差異從上述分析可以看出，企業(yè)凈利潤(rùn)與現(xiàn)金流量經(jīng)常會(huì)出現(xiàn)不 一致， 尤其在企業(yè)凈利潤(rùn)大于現(xiàn)金凈流入量這種差異出現(xiàn)時(shí)，會(huì)給企 業(yè)經(jīng)營(yíng)帶來(lái)很 大的風(fēng)險(xiǎn)，因此如何實(shí)現(xiàn)企業(yè)凈

6、利潤(rùn)與現(xiàn)金流量同步增 長(zhǎng)，就顯得非常重 要。筆者認(rèn)為應(yīng)從以下幾個(gè)方面做好凈利潤(rùn)與現(xiàn)金 流量的協(xié)調(diào)工作。1、制定科學(xué)合理的應(yīng)收賬款信用政策，加強(qiáng)對(duì)應(yīng)收賬款的管理。應(yīng)收賬款信用政策是否科學(xué)合理，直接影響到企業(yè)的凈利潤(rùn)和 現(xiàn)金流量，只 有當(dāng)采用某種信用政策增加的盈利大于采用此項(xiàng)信用政 策所增加的本錢時(shí)， 采用和實(shí)施這種信用政策才是有利的。所以，企 業(yè)應(yīng)根據(jù)自身的實(shí)際情況， 制定科學(xué)合理、切實(shí)可行的應(yīng)收賬款信用 政策，用科學(xué)有效的方法加強(qiáng)應(yīng)收 賬款的管理如對(duì)應(yīng)收賬款進(jìn)行事 前、事中、事后三級(jí)鏈管理等 ，使企業(yè) 在擴(kuò)大銷售、 增加利潤(rùn)的同時(shí)， 保證應(yīng)收賬款及時(shí)收回，使企業(yè)的現(xiàn)金流人 量同步增長(zhǎng)。2、加強(qiáng)

7、對(duì)存貨的分析與管理，加速存貨的流轉(zhuǎn)；存貨積壓，必然提高企業(yè)資金占用水平，造成企業(yè)資金流轉(zhuǎn)不暢或資金短缺，因 此加強(qiáng)對(duì)存貨的分析與管理就顯得非常重要1定期對(duì)存貨結(jié)構(gòu)進(jìn)行分析，找出存貨增加的關(guān)鍵因素。企業(yè)應(yīng)定期對(duì)連續(xù)幾期的存貨結(jié)構(gòu)進(jìn)行動(dòng)態(tài)的計(jì)算分析，將在存貨中 所占比重和 增加數(shù)占存貨增加數(shù)比重的存貨工程，作為分析和管理的 重點(diǎn)，分析該存貨 工程快速增加的原因，以便及時(shí)調(diào)整有關(guān)政策，減 少庫(kù)存。及時(shí)處理積壓存 貨，可降低存貨的資金占用水平和存貨的相 關(guān)本錢，在有利于增加企業(yè)凈利 潤(rùn)的同時(shí)，加速資金的周轉(zhuǎn)，增加企 業(yè)的現(xiàn)金流量2保持購(gòu)銷平衡和產(chǎn)銷平衡。企業(yè)應(yīng)建立科學(xué)的市場(chǎng)預(yù)測(cè)和決策機(jī)制，制定比擬準(zhǔn)確

8、的產(chǎn)品銷售方案，并在此根底上，考慮 企業(yè)期初、期 末存貨水平，合理地確定產(chǎn)品的生產(chǎn)量，也就是企業(yè)應(yīng) 在以銷定產(chǎn)的根底 上，制定企業(yè)的生產(chǎn)方案，然后根據(jù)每種產(chǎn)品原材 料的消耗情況及每種產(chǎn)品 的方案產(chǎn)量，并考慮原材料的期初、期末庫(kù) 存情況，合理確定原材料的采購(gòu) 方案，確定原材料的經(jīng)濟(jì)訂貨量。通 過(guò)保持購(gòu)銷平衡、 產(chǎn)銷平衡，使存貨數(shù) 量既滿足企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的需要， 又不會(huì)過(guò)多地占用資金，從而使企業(yè)的凈利 潤(rùn)與現(xiàn)金流量同步增長(zhǎng)。3、按?企業(yè)會(huì)計(jì)制度?的要求合理計(jì)提各項(xiàng)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備，真實(shí)反映企業(yè)資產(chǎn)的損失情況。企業(yè)只有按?企業(yè)會(huì)計(jì)制度?的要求 定期對(duì)各項(xiàng) 資產(chǎn)的價(jià)值進(jìn)行全面檢查，并根據(jù)謹(jǐn)慎性原那么的要求，

9、合 理預(yù)計(jì)各項(xiàng)資產(chǎn)可 能發(fā)生的損失，并對(duì)可能發(fā)生的各項(xiàng)損失計(jì)提有關(guān) 資產(chǎn)減值準(zhǔn)備，才能反映 各項(xiàng)資產(chǎn)的真實(shí)價(jià)值和各項(xiàng)資產(chǎn)的損失情況， 正確地計(jì)算損益。同時(shí)，由于 各項(xiàng)資產(chǎn)種類繁多，市場(chǎng)變化莫測(cè)，企 業(yè)很難客觀把握資產(chǎn)損失的準(zhǔn)確數(shù) 字，這也會(huì)使企業(yè)為了自身利益而 隨意計(jì)提各項(xiàng)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備，所以企業(yè)應(yīng) 盡量采取科學(xué)有效的方法合 理計(jì)提各項(xiàng)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備。4、合理安排經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量、 投資活動(dòng)現(xiàn)金流量、 籌資 活動(dòng)現(xiàn)金 流量三者之間的比例關(guān)系， 使企業(yè)的現(xiàn)金流量到達(dá)化。 由于 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)是企業(yè)重 要的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)， 所以經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流人量首 先要滿足經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn) 金流出量，也就是說(shuō)，一般情況下，

10、只有 在企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量為凈 流入時(shí)，企業(yè)才有可能進(jìn)行投資 活動(dòng)。因此，企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量的多少 直接決定了企業(yè)用于投 資活動(dòng)的現(xiàn)金流出量的多少。 對(duì)那些對(duì)外擴(kuò)張的企業(yè)來(lái)說(shuō)，由于投資 活動(dòng)在企業(yè)活動(dòng)中的比重較大，所以投資工程效益的好壞，反過(guò) 來(lái)又 進(jìn)一步?jīng)Q定投資活動(dòng)現(xiàn)金流量在企業(yè)整個(gè)現(xiàn)金流量中的比重；而對(duì)那 些 實(shí)行內(nèi)部開展戰(zhàn)略的企業(yè)來(lái)說(shuō)，通過(guò)內(nèi)部挖掘潛力、 提高產(chǎn)品的技 術(shù)含量等途 徑，可以提高企業(yè)抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力，因此其現(xiàn)金流量主要 取決于經(jīng)營(yíng)活動(dòng)獲取 現(xiàn)金的能力。 當(dāng)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量相對(duì)缺乏而企 業(yè)又必須進(jìn)行投資活動(dòng)時(shí)，企 業(yè)的資金來(lái)源只能是籌資。成功的籌資 活動(dòng)有助于企業(yè)投

11、資活動(dòng)的進(jìn)行， 有 利于企業(yè)抓住時(shí)機(jī)擴(kuò)大經(jīng)營(yíng)規(guī)模， 提高企業(yè)自身的競(jìng)爭(zhēng)力，而投資活動(dòng)搞得好 必定會(huì)促進(jìn)企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng) 的進(jìn)行，反過(guò)來(lái)，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量充足且相對(duì)穩(wěn)定， 既有利于企業(yè) 進(jìn)一步進(jìn)行投資活動(dòng)， 又有利于企業(yè)成功地籌集到資金。 企業(yè)的 經(jīng)營(yíng) 活動(dòng)現(xiàn)金流量、投資活動(dòng)現(xiàn)金流量、籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量三者之間緊密 相 關(guān)、相互影響， 而且不同的企業(yè)、 同一企業(yè)在不同時(shí)期各有其特點(diǎn) 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量、投資活動(dòng)現(xiàn)金流量、籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量三者之間 的比例 關(guān)系也會(huì)發(fā)生變化，只有根據(jù)企業(yè)自身的實(shí)際情況，合理分析 研究和適當(dāng)調(diào) 整三者的比例關(guān)系，才能使企業(yè)的現(xiàn)金流量更好地滿足 企業(yè)經(jīng)營(yíng)及開展的需 要，使現(xiàn)金流量到達(dá)，從而實(shí)現(xiàn)企業(yè)凈利潤(rùn)與現(xiàn) 金流量的同步增長(zhǎng)，使企業(yè) 實(shí)現(xiàn)雙贏。Word是學(xué)生和職場(chǎng)人士最常用的一款辦公軟件之一，99.99%的人知道它，但其實(shí)，這個(gè)軟件背后，還有一大批隱藏技能你不知道。掌握他們，你將幵啟新世界的大門。Tab+Enter,在編過(guò)號(hào)以后，會(huì)自動(dòng)編號(hào)段落Ctrl + D調(diào)出字體欄，配合 Tab+Enter全鍵盤操作吧Ctrl + L左對(duì)齊， Ctrl + R 右對(duì)齊，Ctrl + E居中Ctrl + F查找，Ctrl + H替換。然后關(guān)于替換，里面又大有學(xué)問(wèn)！有時(shí)候Word文檔中有許多多余的空行需要?jiǎng)h除，這個(gè)時(shí)候我們可以完全可以用查找替換來(lái)輕松解決。打幵 編輯菜單中的 替