加工三萬噸淡水魚可行性研究報告

1、加工三萬噸淡水魚可行性研究 報告作者:日期:11年加工三萬噸淡水魚可行性研究報告目錄一、總論二、企業(yè)資信情況三、項目概況分析四、市場分析與建設(shè)規(guī)模五、建設(shè)條件與場址選擇六、工廠工藝技術(shù)設(shè)備和工程設(shè)計方案七、環(huán)境保護與勞動安全八、企業(yè)組織勞動定員和人員培訓(xùn)九、項目計算期與實施進度十、投資估算與資金籌措十一、 財務(wù)效益分析十二、結(jié)論與建議*人*執(zhí)筆人:編制人員名單高級工程師化學(xué)項目總負(fù)責(zé)人高級工程師微生物項目技術(shù)負(fù)責(zé)人工程師 發(fā)酵食品工程項目工藝負(fù)責(zé)人高級工程師食品工程項目工藝設(shè)計負(fù)責(zé)人高級工程師化工機械魚蛋白加工工藝設(shè)計負(fù)責(zé)高級經(jīng)濟師國際貿(mào)易項目經(jīng)濟負(fù)責(zé)人* *總論（一）項目背景1、項目名稱：年

2、加工三萬噸淡水魚廠2、項目承辦單位：武漢市 *漁場3、項目主管單位：武漢市 *區(qū)水產(chǎn)局4、項目擬建地點：武漢市 *漁場5、 可行性研究報告承擔(dān)單位：*（二）可行性報告編制依據(jù)1、 建設(shè)項目經(jīng)濟評價方法與參數(shù)（第二版）國家計委建 設(shè)部，1993年4月發(fā)布2、中國國際工程咨詢公司建設(shè)項目評估暫行辦法3、中國國際工程咨詢公司項目評估指南4、工業(yè)貸款項目評估手冊，中國投資銀行5、國家高技術(shù)產(chǎn)業(yè)化示范工程項目建議書6、“淡水魚深加工項目建議書”7、基礎(chǔ)數(shù)據(jù)來源由*漁場提供企業(yè)資信情況（一）公司歷史及地址（二）公司業(yè)務(wù)與素質(zhì)（三）公司經(jīng)營和財務(wù)狀況1. 該公司最近二年經(jīng)營業(yè)績概況（列表）2. 該公司最近二

3、年資產(chǎn)負(fù)債概況（列表） 附表：利潤表，資產(chǎn)負(fù)債表（近三年）三、項目概況分析（一）項目發(fā)起過程*漁場是水產(chǎn)養(yǎng)殖與加工綜合企業(yè)。但養(yǎng)殖業(yè)遠(yuǎn)遠(yuǎn)強 于加工業(yè)。為扭轉(zhuǎn)這一局面，并為水產(chǎn)精深加工走出一條新 路，引進高新技術(shù)，發(fā)展水產(chǎn)加工業(yè)，提高經(jīng)濟與社會效益， 也為湖北魚加工業(yè)起到示范作用。（二）項目投資建設(shè)必要性我省是全國淡水魚養(yǎng)殖大省，產(chǎn)量七年來一直居于全國 首位，而加工卻十分落后。*是我省著名的梁子湖的一部分，有六萬畝水面，不僅魚產(chǎn)量大，而且是有機魚養(yǎng)殖基地 之一。牛山湖漁場提出投資建設(shè)“年處理三萬噸淡水魚加工 廠工程項目”的主要理由有如下四個方面：1、有利于發(fā)展農(nóng)業(yè)，建設(shè)新農(nóng)村，促進企業(yè)可持續(xù)發(fā)

4、展。2、有利于實現(xiàn)高科技產(chǎn)業(yè)化，提高我國魚加工整體水 平。3、有利于貫徹和實施國家提出脫貧致富政策，推動農(nóng) 村經(jīng)濟發(fā)展。4、有利于資源合理使用，減少環(huán)境污染，促進循環(huán)經(jīng) 濟發(fā)展。（三）項目可行性研究結(jié)論與建議1、本項目生產(chǎn)的魚肉制品、 魚鱗（皮、骨）膠原蛋白肽、飼料蛋白添加劑用途廣泛，市場潛力大，尤其膠原蛋白 肽是一種高附加值產(chǎn)品，國內(nèi)外市場大，目前處于供不應(yīng)求 狀況。2、本項目是魚綜合加工利用，魚的利用價值提高，我 省魚產(chǎn)量一直居于全國首位，稍加組織，原料便宜易得。3、本項目廠址初步選在*漁場內(nèi)，交通四通八達(dá)，并可充分利用當(dāng)前國家對農(nóng)業(yè)傾斜的政策支持和優(yōu)惠，建設(shè)條件已具備。4、 本項目采用的

5、生產(chǎn)工藝技術(shù)是* 提供的專 有技術(shù)，成熟可靠，生產(chǎn)設(shè)備全部國產(chǎn)化，無需進口。5、本項目建設(shè)內(nèi)容主要包括生產(chǎn)工程項目（生產(chǎn)車間和廠區(qū)用地），輔助生產(chǎn)工程項目（堆場、輔助設(shè)備、地磅房等）； 公用工程項目（包括鍋爐房、冷庫、變、配電室和廠區(qū)供電、 熱線路等動力系統(tǒng)工程， 汽車庫，給、排水管道、消防系統(tǒng)、 機井等運輸與給排水系統(tǒng)工程，廠區(qū)總圖工程項目）還有服 務(wù)性工程和廠外工程項目等。6、本項目在產(chǎn)品生產(chǎn)和使用過程中均不產(chǎn)生任何的國家禁止的污染物，少量酸堿中和水后可排入江河，車間生產(chǎn) 有勞動安全保障。7、 本項目實行二班制，工作 300天，每天工作16小 時，全廠勞動定員為100人，其中生產(chǎn)工人68人

6、，工程技 術(shù)人員12人，管理人員15人，專職銷售人員 5人。& 項目建設(shè)期為1年，生產(chǎn)期為15年，計算期（有 效壽命期）為16年，其中投產(chǎn)期為 2年，達(dá)產(chǎn)期為13年。 生產(chǎn)負(fù)荷第 2年為60% 第3年為80% 第4-16年為100%。9、項目所需總投資為 2330萬元，其中建設(shè)投資為2130 萬元，流動資金為 200萬元。10、項目財務(wù)效益分析（1）項目年平均總成本費用為 14828萬元（其中：可變成本 為13250萬元，固定成本1078萬）。年平均經(jīng)營成本為 14641萬元。（2）項目年平均銷售收入為17472萬元，年平均銷售稅金及附加為767.8萬元，年平均繳稅總額為 1876萬元

7、，年 平均稅后利潤為1131.2萬元。（3）靜態(tài)獲利能力：年平均投資利潤率為81%年平均投資利稅率為113%年平均資本金利用率為862.1%，均大大超過行業(yè)平均利潤率和利稅率。因此，企業(yè)可獲得豐厚的巨額利潤。（4）動態(tài)獲利能力：按財務(wù)現(xiàn)金流量表（全部投資）表明：項目稅后財務(wù)凈現(xiàn)值 FNPV（i=16%）為4515萬元，大 于零；稅后財務(wù)投資內(nèi)部收益率 （FIRR）達(dá)到52.8%,大 于行業(yè)基準(zhǔn)收益率 16%,全部投資回收期（Pt ）為3.3 年，短于行業(yè)基準(zhǔn)投資回收期（ 8.3年），表明項目可 以提前5年回收全部投資.由此可見，本項目在財務(wù)上獲利是可靠的，項目是完全可行的.(5) 清償能力。按

8、照本項目資金籌措計劃，固定資產(chǎn)借 款為1971萬元，年利率暫按 8%計算，期限為8年，平均每 年償還本金300萬元，第八年末全部償清，能滿足所有借款 條件。綜上所述，本項目在技術(shù)上是先進適用的，建設(shè)上是可 行可能的，經(jīng)濟上是合理有效的，并在水產(chǎn)開發(fā)，魚類資源 合理利用，環(huán)境保護，提高科研技術(shù)水平和發(fā)展農(nóng)村經(jīng)濟與 脫貧致富等方面均有良好的社會效果。由于項目盈利能力和償還能力很強，企業(yè)經(jīng)濟效益良好，一般情況下，不存在任 何投資風(fēng)險。因此本項目是完全可接收的。本項目實施后，引進的技術(shù)可達(dá)到國內(nèi)先進水平。這使 得我省魚深加工生產(chǎn)順應(yīng)經(jīng)濟發(fā)展的趨勢。而且，本項目對 完善資源綜合利用和環(huán)境保護等項事業(yè)在全

9、國的進一步推 進，將起到示范樣板作用，造富子孫后代，其功不可沒。本 項目的主要技術(shù)經(jīng)濟指標(biāo)詳見相關(guān)財務(wù)報表。建議公司抓緊對生產(chǎn)產(chǎn)品對四大家魚的養(yǎng)殖，水質(zhì)改 善，廠址定位，技術(shù)人員培訓(xùn)以及工藝技術(shù)和設(shè)備等工作積 極開展，以利于項目順利實施，發(fā)揮應(yīng)有的效益。四、市場分析與建設(shè)規(guī)模（一）擬建項目產(chǎn)品性能及用途 。本項目是魚深加工食品，生化產(chǎn)品和飼料。魚類食品是 一種高蛋白低脂肪的健康食品，加工成安全可口食品，無疑 是符合廣大人民群眾的日益增長的健康需求，而利用魚廢棄物加工的膠原蛋白，貝y是性能優(yōu)越，不可缺少的的化妝品， 保健食品的重要原料，對廣大婦女及其他人群均有保健作 用。最后的殘渣還可生產(chǎn)飼料蛋

10、白，這無疑是對我國飼料工 業(yè)的補充。通過精深加工，不僅提高了魚的利用價值，而且 有利于環(huán)境保護，通過提高魚的附加值，促進了農(nóng)業(yè)發(fā)展， 增加了農(nóng)民收入。（二）產(chǎn)品市場需求與生產(chǎn)能力1、國內(nèi)市場需求預(yù)測本項目三大產(chǎn)品：魚糜、魚膠原蛋白（肽）、蛋白飼料。魚糜還可深加工成多種產(chǎn)品（另文論證）。魚糜和蛋白飼料市場非常大，隨著人們健康意識的增強，食用安全、衛(wèi) 生、可口的魚加工產(chǎn)品無疑將成為未來食品消費的趨勢。蛋 白飼料一直是我國緊缺原料，銷售不成問題。在此重點討論 魚膠原蛋白的市場概況。根據(jù)“科技日報” 2002年報道，因為魚膠原蛋白有 60 億消費量，目前主要依賴進口，外國產(chǎn)品占領(lǐng)了市場，近幾 年來我國

11、北京、山東（青島、煙臺）、上海（與日本技術(shù)合作）先后生產(chǎn)了一些膠原蛋白，而國內(nèi)大部份廠家生產(chǎn)的都 是豬、牛膠原蛋白，而豬、牛膠原蛋白均存在不安全因素， 所以國內(nèi)外都利用魚膠原蛋白產(chǎn)品。所以國內(nèi)市場缺口較 大。2、國外市場調(diào)查根據(jù)北京信息報報導(dǎo)， 歐洲八成婦女均食用魚膠原蛋白 肽，用量很大。營養(yǎng)專家認(rèn)為每人每天食用3-4克魚膠原蛋白肽相當(dāng)于吃10碗燕窩，5斤豬蹄，而豬蹄含的不是蛋白肽 而是蛋白，消化難，而燕窩價格昂貴，可見魚膠原蛋白肽在 國外銷售量很大。我們從今年八月開始在浙江金殼公司、湖北裕峰公司 上網(wǎng)銷售，結(jié)果有四家國外公司要貨，目前正在洽談中。由 此可見，本產(chǎn)品在國外是有一定的市場空間的。

12、綜上所述，本項目所生產(chǎn)的產(chǎn)品，無論在國內(nèi)市場還是 在國外市場上都具有很大的市場潛力。（三）產(chǎn)品市場推銷方案根據(jù)以上對產(chǎn)品的國內(nèi)外市場調(diào)和預(yù)測分析，本項目 確定的產(chǎn)品市場營銷戰(zhàn)略是采用直銷方式進行市場推銷。（四）產(chǎn)品方案和建設(shè)規(guī)模1、產(chǎn)品方案根據(jù)國內(nèi)外市場需求預(yù)測和現(xiàn)有生產(chǎn)能力的調(diào)查分 析，以及產(chǎn)品生產(chǎn)工藝技術(shù)的特點和原料處理量，本項目擬生產(chǎn)合格的魚糜，魚膠原蛋白肽和飼料蛋白。具體產(chǎn)品規(guī)模詳見下表：序號產(chǎn)品名稱規(guī)格型號產(chǎn)量（噸）質(zhì)量指標(biāo)1魚糜（魚肉）7500見附件2飼料蛋白10000見附件3魚膠原蛋白肽600見附件2、建設(shè)規(guī)模依據(jù)實際處理魚肉原料以及市場技術(shù)資金等因素。本項目確定年產(chǎn)魚糜 750

13、0噸，飼料蛋白10000噸，魚膠原蛋白 600 噸。40五、建設(shè)條件與廠址選擇（一）原材料及輔料供應(yīng)：1. 本項目原料可就地解決。江夏區(qū)水面有97萬畝，原 料便宜易得，全部在區(qū)內(nèi)解決。2. 本項目輔料主要是生物酶及其它添加劑，無需進口， 國內(nèi)可全部解決。3. 其它輔料如包裝等也可在國內(nèi)米購。（二）廠址選擇：六、工廠工藝技術(shù)設(shè)備和工程設(shè)計方案（一）技術(shù)來源及特點本項目引進* 生物技術(shù)所的專有技術(shù)：（1）魚糜生產(chǎn)技術(shù)（2）魚膠原蛋白生產(chǎn)技術(shù)（3）魚內(nèi)臟生產(chǎn)飼料蛋白的技術(shù)。魚糜生產(chǎn)技術(shù)的先進性主要表現(xiàn)在剔除魚土腥味專有 技術(shù)；魚膠原蛋白肽采用混合酶生物技術(shù)具有較高的先進 性，適用性和經(jīng)濟性的特點。魚

14、內(nèi)臟生產(chǎn)飼料蛋白技術(shù)先進 性體現(xiàn)在其保鮮性上。為使魚糜生產(chǎn)達(dá)到海魚所具有的加工性能，首先要解決脫除淡水魚的土腥味，我們采用天然中藥提取物脫腥，具有 較好的脫腥效果，成本增加不多，使我們生產(chǎn)魚糜具有較強 的競爭能力，為深加工產(chǎn)品提供了優(yōu)質(zhì)原料。魚膠原蛋白肽生產(chǎn)采用的混合酶生物水解法，其產(chǎn)品不僅色澤好，收率高，品質(zhì)優(yōu)，可以加工成醫(yī)藥保健品，化妝 品，以及食品添加劑?；旌厦阜ㄋ?，常溫濃縮，冷凍或噴 霧干燥（依用途不同可采用不同干燥方法）所得產(chǎn)品質(zhì)量達(dá) 到目前日本，美國一些著名公司的標(biāo)準(zhǔn)。魚內(nèi)臟經(jīng)勻漿后，添加保鮮劑可使易變質(zhì)的內(nèi)臟蛋白保 持一年以上而不發(fā)霉變質(zhì)， 這樣可增加產(chǎn)品的適用范圍和使 用壽命

15、，對養(yǎng)殖業(yè)具有十分積極的促進作用。比如養(yǎng)殖黑色鰱魚（從埃及引進品種），秋冬季很少進食，此時魚內(nèi)臟也 容易收購，但不能保鮮，一但開春鰱魚就大量進食，此時從 市面上收購量不夠，漁民不敢大量飼養(yǎng)，一旦保鮮問題解決， 漁民可以放量飼養(yǎng)。可見本技術(shù)對養(yǎng)殖業(yè)的作用和意義。（二）工藝流程本節(jié)主要介紹魚鱗生產(chǎn)魚膠原蛋白肽生產(chǎn)工藝流程。關(guān) 于魚糜，飼料蛋白加工見附件工藝圖。將鮮魚經(jīng)分解后，得到的魚鱗用于生產(chǎn)魚膠原蛋白肽。 魚膠原蛋白肽整個生產(chǎn)工藝流程分為二個階段。第一階段為前處理，即對魚鱗進行脫脂脫灰處理。第二階段為酶水解，精制干燥過程。其工藝流程如下：（1）干燥魚鱗-鹽酸浸泡攪拌 24小時-水洗（中性）-石

16、灰水浸泡攪拌24小時水洗至中性甩干備用。（2）脫灰脫脂魚鱗-酶解脫色脫苦濃縮干燥入庫 包裝。（三）生產(chǎn)設(shè)備選型根據(jù)項目生產(chǎn)規(guī)模及工藝配套需要，選擇國產(chǎn)加工設(shè)備。第一部分：魚糜生產(chǎn)線設(shè)備合計 195 萬元采肉機，精濾機，魚肉脫水機，斬拌機，魚糜攪拌機，皮 帶輸送機，臥式洗魚脫腥機等。第二部分：魚膠原蛋白肽設(shè)備合計 277 萬元脫灰罐，脫脂罐，甩干機，水解罐，均質(zhì)機，過濾機，真空濃縮罐，水沖泵，噴霧干燥塔，純水機，包裝機等。第三部分：飼料蛋白添加劑（含魚內(nèi)臟魚頭魚尾魚油加工）設(shè)備粉碎機一套，30萬元；勻漿機15萬元；魚油提取機一套58萬元；貯藏池 3個36萬元 合計139萬元。第四部分：分析檢測設(shè)

17、備合計35萬元。第五部分：輔助工程設(shè)備合計600萬元。500T冷庫一座440 萬元；鍋爐4T （含鍋爐房）90 萬元；變配電（含增容費）一座 70 萬元第六部分：公用工程設(shè)備合計203萬元包裝機一套（含無菌包裝間）55萬元；電氣控制設(shè)備一套68萬元；廢水處理設(shè)備 80萬元。第七部分：合計51萬元綠化設(shè)備（含綠化花草樹木）30萬元；食堂10萬元；辦公設(shè)備11萬元設(shè)備總投資：1 500萬元（四）項目組成與廠房設(shè)計1. 項目組成本項目占地20畝。項目主要包括：主要生產(chǎn)工程，輔助生產(chǎn)工程，公用工程（含動力系統(tǒng)，運輸，給排水，廠區(qū)總圖），服務(wù)性工程和廠外工程具體單項工程見下表：項目單項工程一覽表）主要生

18、產(chǎn)工程項目面積1. 魚糜生產(chǎn)車間1200平方米2. 魚膠原蛋白肽生產(chǎn)車間600 平方米3. 飼料蛋白生產(chǎn)車間150 平方米4. 廠區(qū)用地20畝二）輔助生產(chǎn)工程項目1. 堆場2. 輔助設(shè)備3. 地磅房4. 化驗設(shè)備三）公用工程項目1、動力系統(tǒng)工程項目1- 1鍋爐房1-2冷庫1-3變配電室1- 4廠區(qū)供電線路1-5廠區(qū)供熱線路2、運輸工程項目2- 1汽車庫3、給排水工程項目3- 1給排水管道3- 2消防系統(tǒng)與機井4、廠區(qū)總圖工程項目4- 1道路，圍墻，大門，警衛(wèi)室，綠化四）服務(wù)性工程項目1、輔助用房2、食堂，自行車棚，廁所五）廠外工程項目1、供電外線2、供水外線3、廠房設(shè)計整個廠區(qū)占地20畝，廠區(qū)

19、車間建筑面積為 2000平方米， 建筑結(jié)構(gòu)為鋼筋混凝土的多層建筑。其中包括生產(chǎn)區(qū)，辦公 室，實驗室和庫房等，具體建筑要求是：（1）生產(chǎn)區(qū)：高度為 6米吊頂標(biāo)準(zhǔn)建筑廠房，建筑面積為2000平方米，其膠原蛋白肽廠房局部（520平方米）（2）辦公室：高度為 2.5平方米，建面200平方米（3）實驗室：為恒溫，為層高2.5平方米標(biāo)準(zhǔn)廠房，建面 100平方米。（4）庫房：通風(fēng)的標(biāo)準(zhǔn)廠房，建面800平方米七、環(huán)境保護與勞動安全（一）環(huán)境保護新建企業(yè)生產(chǎn)食品添加劑，醫(yī)藥保健品，化妝品等環(huán)保 產(chǎn)品。前處理階段使用的稀而少的鹽酸和石灰水可自行中和 排放,而水解以后工序在水體系中進行 ，完全無污染物排出 也沒有污

20、染的氣體，廢渣排出，項目建設(shè)場地內(nèi)的綠化工程 由新建公司統(tǒng)一規(guī)劃建設(shè)。（二）勞動安全項目建設(shè)投產(chǎn)后能符合職業(yè)安全衛(wèi)生要求，車間生產(chǎn)有勞動安全保障，工人勞動條件較好，每道工序都無國家規(guī)定 污染物排放，也無有害的粉塵.噪音和爆炸危險，車間內(nèi)設(shè)有 良好的防火消防滅火設(shè)施，以保證安全衛(wèi)生的生產(chǎn)條件。八、企業(yè)組織形式勞動定員和人員培訓(xùn)（一）企業(yè)組織形式企業(yè)組織結(jié)構(gòu)見下圖（二）企業(yè)工作制度與勞動定員根據(jù)車間和工程設(shè)施的工藝特點與生產(chǎn)規(guī)模需要，工廠實行二班制，每年工作 300天，每天16小時。全廠勞動定員100人（肽車間50人，余下為魚糜車間 和飼料車間人員）其中技術(shù)人員12人，管理人員15人，銷售人員5人

21、。（三）人員來源和培訓(xùn)計劃新招人員上崗培訓(xùn)，理論課培訓(xùn)由公司統(tǒng)一安排。利用 輪休時間培訓(xùn)（或業(yè)余上課）。理論課資料由技術(shù)提供方編 寫，公司負(fù)責(zé)印刷，理論培訓(xùn)30小時。九、項目計算期與實施進度200 年 月審批項目建議書二個月編制上報可行性研究報告二個月審批可行性報告立項籌建班子籌措資金三個月工程設(shè)計訂購設(shè)備施工設(shè)備施工單位五個月工程施工三個月設(shè)備安裝二個月調(diào)試負(fù)荷試運行二個月投入試產(chǎn)二個月投入生產(chǎn)總之，初步本項目規(guī)劃建設(shè)期為 1年，生產(chǎn)期為15年， 項目計算期為16年。投產(chǎn)期為2年（其中第二年生產(chǎn)負(fù)荷 為60%第三年為80%）達(dá)產(chǎn)期為13年（第四至第十六年生 產(chǎn)負(fù)荷為100%。十、投資估算與資

22、金籌措（一）建設(shè)投資估算本項目建設(shè)投資估算內(nèi)容只包括固定資產(chǎn)投資和建設(shè) 期利息（根據(jù)國家有關(guān)規(guī)定，今年暫免固定資產(chǎn)投資方向調(diào) 整稅，故此項費用未估算在內(nèi)）。1）固定資產(chǎn)投資：主要生產(chǎn)工程項目，輔助生產(chǎn)工程項目，公用工程項目，服務(wù)性工程項目及廠外工程項目的工程 費用（含建筑工程、設(shè)備購置和安裝工程等費用）及預(yù)備費 等。這些投資費用均按照現(xiàn)行工程建設(shè)項目概預(yù)算編制方法 進行了估算。預(yù)備費（12% ）包括基本預(yù)備費（8% ）和漲 價預(yù)備費（4%），固定資產(chǎn)投資總額為 2050萬元?？鄢裏o 形資產(chǎn)和遞延資產(chǎn)投資的固定資產(chǎn)總投資額，加上建設(shè)期利息，即形成本項目固定資產(chǎn)原值：1760萬元。2）無形資產(chǎn)投資

23、考慮了土地費和技術(shù)性費用（240+100）=340萬元。3）遞延資產(chǎn)考慮了建設(shè)單價管理費、項目前期工作費用和職工培訓(xùn)費等（簡稱開辦費）計 30萬元。4）建設(shè)期利息是指項目投資的借款在建設(shè)期內(nèi)發(fā)生并計 入固定資產(chǎn)投資的借款利息。它包括借款利息及手續(xù)費、管理費等財務(wù)費用。為了簡化投資計算，暫按10%的利率提取，且在借款第一年按半年計算。本項目此項費用為80萬元。5）本項目的建設(shè)投資估算額為：2130萬元。詳見“建設(shè)項目投資估算表（輔助報表1） ”。（二）流動資金估算本項目的流動資金按照擴大指標(biāo)法估算，流動資金投資額為200萬元，約占建設(shè)投資額的9.4%，和固定資產(chǎn)投資額的10%。按現(xiàn)行規(guī)定，流動資

24、金中30%為自有資金，即鋪底流動資金為 60萬元，70%流動資金所貸款額為 140萬 丿元。（三）項目總投資估算項目總投資包括建設(shè)投資和流動資金（2130+200=2330萬元）（四）資金籌措計劃1. 資本金 根據(jù)有關(guān)規(guī)定，本項目資本金暫按建設(shè)投資和鋪底流動資金之和的10%計，本項目的資本金總額為219萬元，其中建設(shè)投資所需資本金為159萬元，流動資金所需資本金為60萬元。2. 借款資金本項目投資中借款總額為 2111萬元。年利率按8%計，項目投資資金籌措計劃見下表和輔助報表2。資本金。萬元建設(shè)投資159萬兀資本金219力兀流動資金60萬兀項目總投資2330萬兀借貸資金萬元建設(shè)投資1971萬元

25、借貸資金 2111萬兀流動資金140萬元一、財務(wù)效益分析（一）產(chǎn)品成本估算1.外購原輔料：所有原、輔料價格均以近幾年已實現(xiàn)的價格 為基礎(chǔ)，預(yù)測到生產(chǎn)期初的價格。單位：萬元序號項目生產(chǎn)負(fù)荷%產(chǎn)量（平均值）單價投產(chǎn)期達(dá)產(chǎn)期260%380%416100%1鮮魚0.4/噸72009600120002酶21/噸60080010003其他添加劑（輔料）60801004包裝6080100合計132002.外購燃料動力：采用現(xiàn)行市場價格為預(yù)測價格，再根據(jù)消 耗定額和產(chǎn)品年產(chǎn)量計算。序號項目單價投產(chǎn)期達(dá)產(chǎn)期260%380%416100%1水（噸）2元1.82.432電（度）172961203汽（噸）40元360

26、480600合計433.8578.47233. 運輸費：按各年度運輸量的預(yù)算估算，當(dāng)年產(chǎn)量生產(chǎn)負(fù)荷為60%時為240萬元，80%時為320萬元，100%時為400 萬元。4. 工資及福利費：職工平均年工資及福利費按 24080元計取， 其中福利費是年工資總額的 14%，勞動定員100人。各年工 資及福利費為240.8萬元。5折舊費：本項目固定資產(chǎn)投資額 1760萬元，按直線法計算， 殘值率取5%，平均折舊年限按 15年計取，每年折舊費為 111.5萬元。6. 攤銷費無形資產(chǎn)攤銷費按無形資產(chǎn)總額340萬元計算（其中包括土地費 240萬元和技術(shù)費100萬元），按10年攤 銷，每年攤銷34萬元。遞延

27、資產(chǎn)攤銷費按遞延資產(chǎn)總額30萬元計算，按5年攤銷，每年攤銷 6萬元。（各年攤銷費詳 見輔助報表3）7. 修理備件費：按固定資產(chǎn)基本折舊費的3%計算，每年為3.3萬元。8. 借款利息支出，這是指生產(chǎn)期內(nèi)固定資產(chǎn)與流動資金的借款利息支付（詳見輔助報表6）9. 其他費用（含管理費），按照每月10萬元計算，每年為120 萬元。10. 銷售費用 按照當(dāng)年銷售收入的3%計取，當(dāng)生產(chǎn)負(fù)荷達(dá)到100%時為546萬元。11年總成本費用估算見下表 （輔助報表4）是上述1-10各項 費用之和，當(dāng)達(dá)100%生產(chǎn)能力時為15512萬元，年平均總 成本費用14828萬元，其中可變成本 13750萬元，固定成本 1078萬

28、元。12.經(jīng)營成本：從總生產(chǎn)成本費用中扣除折舊費、攤銷費和借款利息支出后即為經(jīng)營成本。當(dāng)生產(chǎn)能力達(dá)100%時為15233萬元，年平均經(jīng)營成本為14641萬元。（二）銷售收入與銷售稅金附加估算1）銷售收入估算本項目的設(shè)計生產(chǎn)能力十年處理30000噸鮮魚（每年工作300天，日處理100噸鮮魚），生產(chǎn)出魚膠原蛋白 600噸， 魚肉7500噸，飼料蛋白10000噸。各產(chǎn)品的銷售價格是根 據(jù)財務(wù)評估的定價原則，以近幾年國內(nèi)外市場已實現(xiàn)的價格 為基礎(chǔ)，預(yù)測到生產(chǎn)初期的市場價格，初步確定：魚膠原蛋 白每噸出廠價為12萬元，魚肉每噸出廠價為1.2萬元，飼料 蛋白每噸出廠價為 0.2萬元。上述三種價格均不包含增

29、值稅 在內(nèi)。按照上述各產(chǎn)品單價，再乘以各產(chǎn)品年生產(chǎn)負(fù)荷的產(chǎn) 量就可以得到每年銷售收入，當(dāng)生產(chǎn)能力達(dá)到100%時為18200萬元，年平均銷售收入為17472萬元。2）銷售稅金及附加本項目的銷售稅金僅為增值稅，其他稅及附加是指城市維護建設(shè)稅和教育費附加。增值稅按銷售稅額與進項稅額的差額，稅率均按17%計算。根據(jù)國家有關(guān)規(guī)定城市維護建設(shè)稅按增值稅的7%，教育費附加費按增值稅的 3%，兩者之和的其他稅及附加即按增值 稅的10%計算。年平均銷售稅金及附加為767.8萬元，其中年平均增值產(chǎn)品稅為691萬元，年平均其他稅金及附加為76.8萬元。產(chǎn)品銷售收入與銷售稅金及附加的計算詳見輔表5。（三）利潤總額及其

30、分配估算1. 利潤總額及分配詳見基本報表。本項目達(dá)產(chǎn)100%時利潤總額為1888.3萬元，年平均利 潤總額為1876萬元。2. 利潤分配：本項目按 33% （利潤總額）繳納所得稅，并從稅后利潤中提留10%的法定盈余公積金和公益金作為企業(yè)留利，然后將未分配利潤作為償還固定資產(chǎn)借款的資金來源。本項目年平均稅后利潤為1131.2萬元。利潤總額的形成與分配計算詳見基本報表2。（四）財務(wù)盈利能力分析1. 靜態(tài)盈利能力分析根據(jù)本項目“利潤表”（見基本報表2）和“固定資產(chǎn)投資估算表”（見輔助報表）的計算結(jié)果，可分析計算下列財務(wù)效益凈指標(biāo)：投資利潤率（IOR）=年利潤總額/總投資額*100%達(dá)產(chǎn) 100% 時

31、：IOR= 1888/2330*100%=81%年平均投資利潤率=年平均利潤/投資總額*100%=1876/2330*100%=80.5%>16%投資利稅率=年利稅總額/總投資額*100%達(dá)產(chǎn)100% 時：投資利稅率=（1888+799.8） /2330*100%=115%年平均投資利稅率=年平均利稅額/*投資額*100%=（1888+767.8）/2330*100%=113%>21%說明平均投資利潤率和平均投資利稅率均達(dá)與本行業(yè) 的平均利潤率（16% ）和平均利稅率（21% ），說明本項目 單位投資對國家積累的貢獻(xiàn)水平超過了本行業(yè)的平均水平。 資本金利潤率=年利潤總額/資本金總額

32、*100%，達(dá)產(chǎn)100%時：資本金利潤率 =1888/219*100%=862.1%此數(shù)據(jù)說明企業(yè)能獲得非常豐厚的利潤，基本上不存 在投資風(fēng)險。2. 動態(tài)盈利能力分析根據(jù)“財務(wù)現(xiàn)金流量表（全部投資）”（見基本報表1）計 算結(jié)果，分析下列財務(wù)效益評價動態(tài)指標(biāo)：（1）稅后財務(wù)凈現(xiàn)值（FNPV ） （i=16% ）為4515萬元，大 于零。（2）稅后財務(wù)投資內(nèi)部收益率（FIRR ）為52.8%，大于行 業(yè)基準(zhǔn)收益率16%。（3） 所得稅后的投資回收期（Pt ）為3.3年，短于行業(yè)基準(zhǔn)回收期8.3年。從上述動態(tài)指標(biāo)說明，本項目的稅后財務(wù)凈現(xiàn)值大于 零，項目除了滿足本行業(yè)的平均利潤水平后，還能活得超額 利潤4515萬元；稅后的財務(wù)投資內(nèi)部收益率52.8%，大于行業(yè)基準(zhǔn)收益率16%，并超出36.8%的投資收益率；稅后的 靜態(tài)投資回收期（3.3年）亦小于行業(yè)基準(zhǔn)投資回收期（8.3年），表明項目可以提前 5年回收全部投資。由此可見，本 項目在財務(wù)上獲利是可靠的，項目是完全可以接受的。（五）清償能力分析按照本項目資金籌措計劃，固定資產(chǎn)投資借款總額為1971萬元，年利率暫按8%計算，期限8年（見輔助報表6）， 平均每年償還本