售后租回交易會(huì)計(jì)處理的國(guó)際比較及對(duì)我國(guó)的啟示

1、售后租回交易會(huì)計(jì)處理的國(guó)際比較及對(duì)我國(guó)的啟示    【摘要】 隨著 經(jīng)濟(jì) 的 發(fā)展 ，售后租回交易已經(jīng)成為一種重要的融資手段。本文通過(guò)對(duì)售后租回交易的 會(huì)計(jì) 處理的國(guó)際比較， 分析 了我國(guó)與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)、美國(guó)對(duì)售后租回交易會(huì)計(jì)處理的立場(chǎng)。在此基礎(chǔ)上，結(jié)合售后租回交易的特點(diǎn)，提出了規(guī)范小部分租回交易和部分租回交易的會(huì)計(jì)處理原則。 【關(guān)鍵詞】 售后租回；國(guó)際比較；小部分租回；部分租回 售后租回交易是一種資產(chǎn)銷(xiāo)售和租賃相融合的一攬子交易，既包括對(duì)資產(chǎn)的銷(xiāo)售，又包括對(duì)資產(chǎn)的租賃。售后租回交易的雙方均具有雙重身份：一方既是銷(xiāo)售業(yè)務(wù)中的出售人，又是租賃業(yè)務(wù)中的

2、承租人，故稱(chēng)作“出售承租人”(Seller-lessee)；另一方既是銷(xiāo)售業(yè)務(wù)中的購(gòu)買(mǎi)人，又是租賃業(yè)務(wù)中的出租人，故稱(chēng)作“購(gòu)買(mǎi)出租人”(Purchaser-lessor)。因此，與一般的銷(xiāo)售交易和租賃交易相比，售后租回交易中資產(chǎn)的售價(jià)、租金之間具有很強(qiáng)的關(guān)聯(lián)性，且更為復(fù)雜。例如，出售承租人在出售資產(chǎn)時(shí)售價(jià)高于公允價(jià)值，獲得部分融資，但在租賃資產(chǎn)時(shí)以高于市場(chǎng)租金的實(shí)際租金對(duì)購(gòu)買(mǎi)方進(jìn)行補(bǔ)償，超額部分作為融資成本。 售后租回業(yè)務(wù)會(huì)計(jì)處理的難點(diǎn)是如何將出售承租人的銷(xiāo)售業(yè)務(wù)和租賃業(yè)務(wù)進(jìn)行分解以及對(duì)相關(guān)損益的處理。而當(dāng)租回資產(chǎn)只是出售資產(chǎn)的一小部分或一部分時(shí)，上述 問(wèn)題 就尤為突出。我國(guó)的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和國(guó)際財(cái)

3、務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則沒(méi)有對(duì)售后租回交易中僅租回一小部分或一部分資產(chǎn)給出具體規(guī)范，在一定程度上為利潤(rùn)操縱留下了空間，也造成了會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)的差異，有必要進(jìn)行進(jìn)一步規(guī)范。 一、 售后租回交易會(huì)計(jì)處理的國(guó)際比較 售后租回交易的特殊性受到了不同會(huì)計(jì)準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)的重視，我國(guó)的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則、國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則和美國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則都對(duì)此進(jìn)行了相應(yīng)的規(guī)范。 由于我國(guó)的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則基本趨同，盡管從準(zhǔn)則的規(guī)定來(lái)看，我國(guó) 企業(yè) 會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第21號(hào)租賃（CAS21）對(duì)售后租回業(yè)務(wù)的規(guī)范不如國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第17號(hào)租賃（IAS17）的詳細(xì)，但 應(yīng)用 指南和 中國(guó) 注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)在2008年注冊(cè)會(huì)計(jì)師 考試 全國(guó)統(tǒng)一考試輔導(dǎo)教材會(huì)計(jì)中的進(jìn)一

4、步說(shuō)明和舉例表明，我國(guó)和國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)對(duì)售后租回交易處理的立場(chǎng)基本相同。 第一，CAS21和IAS17都指出，當(dāng)“有確鑿證據(jù)表明售后租回交易是按照公允價(jià)值達(dá)成的，售價(jià)與資產(chǎn)賬面價(jià)值之間的差額應(yīng)當(dāng)計(jì)入當(dāng)期損益”。這表明我國(guó)和國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)都認(rèn)為，只有售價(jià)等于資產(chǎn)的公允價(jià)值的時(shí)候，售后租回交易中的銷(xiāo)售交易和租賃交易才能分離并獨(dú)立核算，而此時(shí)的銷(xiāo)售損益才能立即確認(rèn)。 第二，CAS21和IAS17都把售后租回交易分為兩類(lèi)，一是售后租回交易形成經(jīng)營(yíng)租賃，二是售后租回交易形成融資租賃。并且從我國(guó)的應(yīng)用指南和2008年注冊(cè)會(huì)計(jì)師考試全國(guó)統(tǒng)一考試輔導(dǎo)教材會(huì)計(jì)的舉例與IAS17附注說(shuō)明可以看出，我國(guó)和國(guó)

5、際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)更強(qiáng)調(diào)對(duì)同一資產(chǎn)出售并租回，都沒(méi)有涉及僅租回一小部分資產(chǎn)或一部分資產(chǎn)時(shí)的交易應(yīng)如何處理。 第三，我國(guó)和國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)對(duì)售后租回交易的損益處理原則一致，而無(wú)論是售后租回形成經(jīng)營(yíng)租賃還是融資租賃，CAS21和IAS17都沒(méi)有涉及銷(xiāo)售交易與租賃交易之間交互作用產(chǎn)生的 影響 ：（1）如果售后租回交易被認(rèn)定為經(jīng)營(yíng)租賃（損益處理見(jiàn)表1的舉例），在沒(méi)有確鑿證據(jù)表明售后租回交易是按公允價(jià)值達(dá)成的情況下，售價(jià)低于公允價(jià)值的，應(yīng)確認(rèn)為當(dāng)期損益；如果損失將由低于市價(jià)的未來(lái)租賃付款額補(bǔ)償?shù)模瑧?yīng)將其遞延，并在預(yù)計(jì)資產(chǎn)使用期限內(nèi)分?jǐn)?。售價(jià)高于公允價(jià)值的，其高出公允價(jià)值的部分應(yīng)予以遞延，并在預(yù)計(jì)資產(chǎn)的使

6、用期限內(nèi)攤銷(xiāo)；售后租回資產(chǎn)公允價(jià)值與賬面價(jià)值的差額確認(rèn)為當(dāng)期損益。此外，IAS17更明確指出，如果售價(jià)不等于公允價(jià)值，且資產(chǎn)的賬面價(jià)值高于公允價(jià)值，必須將資產(chǎn)的賬面價(jià)值進(jìn)行調(diào)整，調(diào)整到公允價(jià)值。（2）如果售后租回交易被認(rèn)定為融資租賃，那么，這種交易實(shí)質(zhì)上轉(zhuǎn)移了買(mǎi)主（即出租人）所保留的與該項(xiàng)租賃資產(chǎn)的所有權(quán)有關(guān)的全部風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬，是出租人提供資金給承租人并以該項(xiàng)資產(chǎn)作為擔(dān)保。因此，售價(jià)與資產(chǎn)賬面價(jià)值之間的差額在會(huì)計(jì)上均未實(shí)現(xiàn)，應(yīng)予以遞延，并按該項(xiàng)租賃資產(chǎn)的折舊進(jìn)度進(jìn)行分?jǐn)?，作為折舊費(fèi)用的調(diào)整。         

7、0;     美國(guó)對(duì)租賃業(yè)務(wù)的規(guī)范較為具體，體現(xiàn)在FAS13、FAS28的相關(guān)規(guī)定中。美國(guó)除了將售后租回交易區(qū)分為經(jīng)營(yíng)租賃和融資租賃外，又根據(jù)出售承租人對(duì)銷(xiāo)售資產(chǎn)保留的使用程度進(jìn)一步特別區(qū)分了“小部分租回”和“部分租回”，并明確了兩類(lèi)交易的損益處理原則： 第一，小部分租回。出售承租人放棄了對(duì)銷(xiāo)售資產(chǎn)幾乎所有的使用權(quán)力，僅保留了小部分使用權(quán)力，即合理租金的現(xiàn)值不足銷(xiāo)售資產(chǎn)公允價(jià)值的10%（含10%），該售后租回交易為小部分租回。小部分租回交易中銷(xiāo)售交易和租賃交易可以視為獨(dú)立的交易。但如果租金不合理，那么要對(duì)銷(xiāo)售利潤(rùn)進(jìn)行調(diào)整，超額部分在租期內(nèi)遞延。 第二，部

8、分租回。出售承租人保留了對(duì)銷(xiāo)售資產(chǎn)的部分使用權(quán)力（介于小部分使用權(quán)力和幾乎所有的使用權(quán)力之間），即合理租金的現(xiàn)值超過(guò)銷(xiāo)售資產(chǎn)公允價(jià)值的10%，且未滿(mǎn)足融資租賃的條件，該售后租回是部分租回。如果部分租回形成經(jīng)營(yíng)性租賃，銷(xiāo)售利潤(rùn)超過(guò)最低融資租賃付款額現(xiàn)值的部分立即確認(rèn)為銷(xiāo)售利潤(rùn)；如果部分租回形成融資租賃，銷(xiāo)售利潤(rùn)超過(guò)租賃資產(chǎn)入賬價(jià)值的部分立即確認(rèn)為銷(xiāo)售利潤(rùn)。 歸納起來(lái)，美國(guó)的規(guī)范具有如下特點(diǎn)：除了將租賃區(qū)分為經(jīng)營(yíng)租賃和融資租賃外，還將售后租回業(yè)務(wù)區(qū)分為小部分租回和部分租回，對(duì)進(jìn)一步解決實(shí)務(wù)問(wèn)題具有指導(dǎo)意義；售后租回交易產(chǎn)生的損益分為兩個(gè)部分，一部分是與銷(xiāo)售資產(chǎn)相關(guān)的損益，一部分是與租賃資產(chǎn)相關(guān)的損

9、益，且無(wú)論何種租回，兩部分損益都是可分解的。同時(shí)，在會(huì)計(jì)處理時(shí)更強(qiáng)調(diào)了實(shí)際租金與市場(chǎng)租金存在差異時(shí)，銷(xiāo)售損益確認(rèn)時(shí)的調(diào)整，體現(xiàn)了租賃業(yè)務(wù)對(duì)銷(xiāo)售業(yè)務(wù)的影響，在一定程度上對(duì)CAS21和IAS17進(jìn)行了補(bǔ)充，并為豐富我國(guó)售后租回業(yè)務(wù)的會(huì)計(jì)核算規(guī)范提供了 參考 。 二、 小部分租回的會(huì)計(jì)處理 小部分租回，是指賣(mài)方將自制或外購(gòu)的資產(chǎn)出售后，又將其中的一小部分從買(mǎi)方租回。一般而言，售后租回交易的目的可以區(qū)分為“銷(xiāo)售”、“使用”和“融資”，而小部分租回交易中租回資產(chǎn)的目的主要在于對(duì)資產(chǎn)的使用而不在于融資。如果不考慮租回的性質(zhì)，而是簡(jiǎn)單套用會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，就違背了實(shí)質(zhì)重于形式原則；出售承租人還可能利用現(xiàn)有會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的

10、規(guī)定，在出售資產(chǎn)的同時(shí)租回很小一部分，即可將出售資產(chǎn)的損益遞延到以后租賃期內(nèi)分?jǐn)?，為企業(yè)操縱利潤(rùn)提供了可乘之機(jī)。 要避免利用小部分租回操縱企業(yè)利潤(rùn)，首先就要規(guī)范“小部分租回”的判定標(biāo)準(zhǔn)。滿(mǎn)足這一判定標(biāo)準(zhǔn)時(shí)，租回小部分資產(chǎn)不會(huì)對(duì)合同條款產(chǎn)生實(shí)質(zhì)性的影響。那么，借鑒FAS28的做法，合理租金的現(xiàn)值不足出售資產(chǎn)公允價(jià)值的10%時(shí)（含10%），該項(xiàng)租回視為小部分租回，且無(wú)論小部分租回的資產(chǎn)形成經(jīng)營(yíng)租賃還是融資租賃，應(yīng)當(dāng)將銷(xiāo)售和租回作為獨(dú)立的交易分別進(jìn)行核算。但值得注意的是，在對(duì)小部分租回交易進(jìn)行分解時(shí)，其中的租賃應(yīng)以公平交易為前提，為此，如果租回小部分的資產(chǎn)合同租金不合理，應(yīng)將其調(diào)整為合理的市場(chǎng)租金，再確認(rèn)遞延損益的金額。 【例1】 M公司2000年1月1日將一棟6 000平方米的辦公樓以30 000萬(wàn)元的售價(jià)出售給N公司，同時(shí)與N公司簽訂租回協(xié)議，將其中500平方米的辦公樓租回自用，租期3年，租金每月按每平米1 200元 計(jì)算 ，每年年末支付租賃費(fèi)，租賃合同規(guī)定利率為10%。已知辦公樓