民間金融對(duì)民營(yíng)經(jīng)濟(jì)的作用問(wèn)題及對(duì)策

1、民間金融對(duì)民營(yíng)經(jīng)濟(jì)的作用問(wèn)題及對(duì)策【摘要】民間金融以其在金額和利率上機(jī)動(dòng)靈活、在手續(xù)上簡(jiǎn)便高效等特點(diǎn)及時(shí)地彌補(bǔ)了官方金融的不足，對(duì)民營(yíng)經(jīng)濟(jì)融資作用明顯。鑒于對(duì)民間金融認(rèn)識(shí)上的失真、待遇上有失公允，以及民間金融本身的缺陷，本文提出民間金融立足“三農(nóng)”、國(guó)家為民間金融創(chuàng)造寬松金融環(huán)境、扶持小額信貸和構(gòu)建相應(yīng)金融法律體系的建議?！娟P(guān)鍵詞】民間金融民營(yíng)經(jīng)濟(jì)融資政策改革開放以來(lái)，民營(yíng)經(jīng)濟(jì)正逐漸8ttt8成為推動(dòng)國(guó)民經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的主要?jiǎng)恿?。?004年底，全國(guó)登記的個(gè)體工商戶2350.5萬(wàn)戶，從業(yè)人員4587.1萬(wàn)人。全國(guó)登記的私營(yíng)企業(yè)365.1萬(wàn)戶，比上年同期增長(zhǎng)64.45萬(wàn)戶，從業(yè)人員5017.3萬(wàn)人，比

2、上年同期增加www.8 t tt8. com718.3萬(wàn)人，工業(yè)產(chǎn)值和利潤(rùn)分別占全國(guó)工業(yè)產(chǎn)值和利潤(rùn)的60%和40%，提供了大約75%的城鎮(zhèn)就業(yè)機(jī)會(huì)。在地方經(jīng)濟(jì)特別是縣域經(jīng)濟(jì)中，民營(yíng)經(jīng)濟(jì)正在成為經(jīng)濟(jì)發(fā)展的主體，已經(jīng)由過(guò)去的“邊緣經(jīng)濟(jì)”發(fā)展成為社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的重要組成部分。實(shí)踐已經(jīng)證明，民營(yíng)經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)的地區(qū)，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)就快。然而，當(dāng)前的大多數(shù)民營(yíng)企業(yè)還處在資本的原始積累階段，資金短缺成為制約其擴(kuò)大規(guī)模和提高效率的最大障礙。一、民營(yíng)經(jīng)濟(jì)資金短缺之成因1、民營(yíng)經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)與官方金融支持的不對(duì)稱在民營(yíng)經(jīng)濟(jì)的主要外源融資渠道中，銀行信貸這種官方金融形式是最主要的形式。但官方金融對(duì)民營(yíng)經(jīng)濟(jì)的支持與民營(yíng)經(jīng)濟(jì)的貢獻(xiàn)是

3、極不對(duì)稱的，早在1999年，我國(guó)民營(yíng)經(jīng)濟(jì)占GDP的比重達(dá)53%左右，而其金融信貸占比卻只有27 %。盡管近幾年，我國(guó)官方金融機(jī)構(gòu)從觀念上打破了傳統(tǒng)的經(jīng)濟(jì)支持“成分論”偏見，中央銀行也出臺(tái)了對(duì)“中小企業(yè)信貸支持意見”，對(duì)民營(yíng)經(jīng)濟(jì)的信貸支持在體制上進(jìn)行了松綁，但是dddTt大型正規(guī)金融的信貸對(duì)象主要還是在城市的大型企業(yè)，民營(yíng)企業(yè)從銀行獲得ssbbww的信貸支持仍然明顯不足。其原因主要表現(xiàn)在dd dtt. com以下幾個(gè)方面：第一，成本收益不對(duì)稱，官方銀行對(duì)民營(yíng)經(jīng)濟(jì)貸款缺乏動(dòng)力。銀行對(duì)大客戶的貸款相當(dāng)于批發(fā)業(yè)務(wù)，對(duì)民營(yíng)企業(yè)的貸款則屬于零售業(yè)務(wù)，平均放貸成本和貸后監(jiān)督成本都高于批發(fā)業(yè)務(wù)。第二，風(fēng)險(xiǎn)收益

4、不對(duì)稱。同樣一筆不良貸款發(fā)生在國(guó)有企業(yè)和民營(yíng)企業(yè)往往www.8 t t t8. com導(dǎo)致www.d dd tT. com不同的責(zé)任后果，這種不同的責(zé)任風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)致www.d dd tT. com了國(guó)有銀行對(duì)國(guó)有企業(yè)的信貸偏好。第三，銀行責(zé)任信貸制的推行，制約了銀行放貸的積極性。為了dd dtt. com降低個(gè)人風(fēng)險(xiǎn)，很多8ttt8基層信貸人員不得不更加小心謹(jǐn)慎。另外，民營(yíng)企業(yè)本身的特征也在一定程度 上制約了官方銀行向民營(yíng)企業(yè)提供貸款：一是民營(yíng)企業(yè)規(guī)模小、資產(chǎn)少，可供抵押的資產(chǎn)少。二是民營(yíng)企業(yè)整體資信水平低，財(cái)務(wù)制度不夠健全，信息不對(duì)稱。三是民營(yíng)企業(yè)貸款需求急、金額小，而國(guó)有銀行的貸款則需要sSb

5、BwW.cOm層層審批，無(wú)法滿足需要sSbBwW.cOm。再有，鑒于直接融資市場(chǎng)各種各樣的制度壁壘，民營(yíng)經(jīng)濟(jì)更難以介入。2、民間金融未得到應(yīng)有的政策支持民間金融是一種自發(fā)性的制度創(chuàng)新，是由民營(yíng)經(jīng)濟(jì)旺盛的資金需求引致的融資供給。以民間借貸為主的民間金融正是適應(yīng)了民營(yíng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的客觀要求 dDdtt，才在民營(yíng)經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)的地區(qū)蓬勃發(fā)展起來(lái)?；仡櫧曛袊?guó)金融業(yè)的發(fā)展歷程，民間金融經(jīng)歷了“產(chǎn)生繁榮禁止地下繁榮”的漫長(zhǎng)過(guò)程。長(zhǎng)期以來(lái)，我國(guó)官方沿用的思維方式，總是對(duì)民間借貸采取封、堵、打的高壓政策，試圖用正式的金融制度安排來(lái)取代民間借貸這一非正式的金融制度安排，將一切金融交易掌握在國(guó)家手中。然而其結(jié)果卻是，

6、民間金融不僅沒有被正規(guī)金融機(jī)構(gòu)所取代，其在地方經(jīng)濟(jì)和國(guó)民經(jīng)濟(jì)中的作用和規(guī)模卻愈發(fā)彰顯和壯大。民間金融對(duì)民營(yíng)經(jīng)濟(jì)的作用、問(wèn)題及對(duì)策|有關(guān)金融研究的論文資料3、官方金融對(duì)民營(yíng)經(jīng)濟(jì)提供的金融服務(wù)品種缺乏民營(yíng)企業(yè)結(jié)構(gòu)復(fù)雜 ，種類繁多、經(jīng)營(yíng)靈活，因此www.8 t tt8. com急需提供敏捷高效、快速準(zhǔn)確的金融服務(wù)。然而，目前官方金融部門提供的服務(wù)品種很難滿足民營(yíng)經(jīng)濟(jì)蓬勃發(fā)展的需要sSbBwW.cOm。一般SsbbwW.com情況8 tt t 8. com下，對(duì)民營(yíng)企業(yè)急需的金融服務(wù)如資信評(píng)估、法律保障、各種代理等業(yè)務(wù)，官方金融機(jī)構(gòu)出于成本效益的考慮，對(duì)此很少開展，也未必愿意開展。金融業(yè)多年壟斷經(jīng)營(yíng)形

7、成的官商作風(fēng)不適應(yīng)民營(yíng)企業(yè)的實(shí)際8ttt8需求和市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的需要sSbBwW.cOm。二、民間金融理應(yīng)成為民營(yíng)經(jīng)濟(jì)資金供應(yīng)的主體眾所周知，需求與供給的共存才能創(chuàng)造市場(chǎng)，兩者缺一不可。雖然民營(yíng)經(jīng)濟(jì)對(duì)資金的需求不斷ssbbww.Com增長(zhǎng)，可是官方金融卻未能提供相應(yīng)的資金供給。正是看到了這一巨大的資金供需缺口，民間金融才像“及時(shí)雨滋潤(rùn)久旱的禾苗”那樣源源不斷ssbbww.Com地滿足著民營(yíng)經(jīng)濟(jì)的資金需求。之所以8ttt8能夠SSBBww很好地滿足民營(yíng)經(jīng)濟(jì)不同的資金需求，按照謝毅先生的話說(shuō)，就是因?yàn)? Tt t 8. com民間金融具有如下幾大特點(diǎn)：1、規(guī)模大中央財(cái)經(jīng)大學(xué)課題組對(duì)全國(guó)20個(gè)省份的地

8、下金融狀況的抽樣調(diào)查結(jié)果顯示，2003年全國(guó)地下信貸的規(guī)模在74008200億元之間，占到正式金融規(guī)模的近30%。美國(guó)花旗銀行2005年1月報(bào)告說(shuō)，2004年510月，中國(guó)國(guó)內(nèi)銀行居民存款流失額在9000億元左右。這些流失的資金大多數(shù)進(jìn)入了收益更高的民間金融系統(tǒng)。2、用途廣民間借貸資金來(lái)源以自有資金為主，貸款用途偏重于生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)。據(jù)調(diào)查，廣東省恩平市民間借貸的資金來(lái)源主要有自有資金和借入資金。自有資金約占民間借貸資金來(lái)源的九成，主要源于城鄉(xiāng)居民歷年生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)積累和生活積蓄；借入資金約占一成，主要是向他人借入低息或無(wú)息資金，然后8轉(zhuǎn)貸給別人，從中賺取息差。在借貸資金用途方面，企業(yè)主中用于生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的占

9、84%；農(nóng)戶中用于農(nóng)業(yè)生產(chǎn)的占41%，用于子女讀書開支的也占較大的比例，為25%。3、主體多元化從借款者的層面來(lái)看，在城鎮(zhèn)，個(gè)體工商戶和私營(yíng)企業(yè)主成為主要的借款者，占調(diào)查樣本數(shù)的69%；然后8是股份制企業(yè)，占11%；最后是“三資”企業(yè)，占8%。在農(nóng)村，農(nóng)作物種植戶是主要的借款者，占58%；其次是禽畜養(yǎng)殖戶和外出務(wù)工經(jīng)商的農(nóng)戶，分別占17%和16%。從貸款者的層面來(lái)看，貸款者一是借款人的親朋好友；二是資金寬松的私營(yíng)業(yè)主；三是專門8ttt8以獲利為目的的“食利”人員。4，利率彈性大由于www.ddd tt. com民間金融多是無(wú)法在正規(guī)金融機(jī)構(gòu)獲得ssbbww借款的情況8 tt t 8. com下

10、發(fā)生的，所以8ttt8對(duì)于那些索取利息的民間借貸來(lái)講，其利率一般SsbbwW.com要比正規(guī)金融利率為高，但大多數(shù)還是在國(guó)家允許的范圍內(nèi)索取利息的。通常民間金融利率都以官方利率為基準(zhǔn)，實(shí)行風(fēng)險(xiǎn)和交易費(fèi)用加成定價(jià)法，即根據(jù)借款的主體、借款的用途、借款的緩急程度 、借款的時(shí)間長(zhǎng)短而定。如果8 tt 借款人經(jīng)營(yíng)穩(wěn)定、守信譽(yù)、借款時(shí)間短，利率相對(duì)較低；如果8 tt 借款時(shí)間長(zhǎng)，借款數(shù)量大，如集資等，利率則相對(duì)較高。據(jù)調(diào)查，企業(yè)中的借貸月利率大部分在1020之間，占其發(fā)生戶數(shù)的51%，一般SsbbwW.com不超過(guò)銀行同期利率的4倍。然而，發(fā)生在居民親戚朋友之間的借貸，一般SsbbwW.com是不索取利息的。另外，國(guó)家對(duì)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的接受，對(duì)民間金融的積極作用的認(rèn)可，也為民間金融的存在和發(fā)展創(chuàng)造了良好ssbbww.Com的政策環(huán)境。2003年，黨的十六屆三中全會(huì)文件中共中央關(guān)于完善社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制若干問(wèn)題的決定明確指出：“十三大社會(huì)資金與中小機(jī)構(gòu)的重組改造。在加強(qiáng)監(jiān)管和保持資本金充足的前提下，穩(wěn)步發(fā)展各種所有8 tt 制企業(yè)”。這為民間金融的發(fā)展提供了政策保障。2005年2月，國(guó)務(wù)院又頒布了鼓勵(lì)支持和引導(dǎo)個(gè)體私營(yíng)等非公有制經(jīng)濟(jì)發(fā)展的若干意見，第5款指出：“允許非國(guó)有資本進(jìn)入金融服務(wù)業(yè)”。這是對(duì)民間