股票證券交易管理及證券管理知識分析重點

1、使用方法介紹：埃1、三色勾畫法芭。紅色表示是重芭點記憶內(nèi)容，藍哀色表示次重點記俺憶內(nèi)容或較難理芭解內(nèi)容，褐靶色表示暫時需要柏記憶的內(nèi)容或簡辦單理解內(nèi)容。現(xiàn)稗實中可用紅筆劃氨紅色內(nèi)容，藍筆壩或黑筆劃藍拜色內(nèi)容，一定用拜鉛筆劃褐色內(nèi)容皚。日常復(fù)習(xí)主要氨關(guān)注三色劃線內(nèi)辦容，考前快速瀏擺覽紅色和藍吧色內(nèi)容，鉛筆內(nèi)癌容確定掌握時請班擦掉。把2、知識點把握把。日常復(fù)習(xí)注意敗明確知識點，特胺別注意多選題知骯識點的提示。哀“”翱代表一個明顯的知識點。稗3、復(fù)習(xí)流程。暗第一階段，啊俺自主快速瀏覽全版書一遍；凹捌在培訓(xùn)師指導(dǎo)下敗劃三色重點，講巴解岸和記憶重要知識吧點；挨啊記憶三色重點一矮遍；壩辦模擬測試一，確巴定

2、成績：參考分皚為 55 分以擺上。稗培訓(xùn)師督促 5笆0 分以下者加氨大復(fù)習(xí)力度。第啊二階段，搬版培訓(xùn)師講解模擬襖試卷一，學(xué)員在辦書中霸尋找做錯試題對埃應(yīng)的知識點，尋奧找做錯原因，若柏內(nèi)容未記錄請用隘三色中一色自己拜勾畫；艾唉記挨憶三色重點一遍骯；半半模擬測試二，確扒定成績：參考分擺為 60 分以凹上。培訓(xùn)師督促捌 55 分以下阿者岸加大復(fù)習(xí)力度。哀70 分以上者按可結(jié)束該們課程板復(fù)習(xí)，考前三天礙突擊溫習(xí)即可。按第三階段，罷半培訓(xùn)師講解模擬白試卷二，學(xué)員在氨書中尋找做錯試霸題對應(yīng)的知識點捌，尋找做錯原因拜，若內(nèi)容未襖記錄請用三色中疤一色自己勾畫；啊藹記憶三色重點一瓣遍；芭凹模擬測試三，確艾定成績

3、：參考分捌為稗66 分以上。斑培訓(xùn)師督促 6白0 分以下者加笆大復(fù)習(xí)力度。將癌確定已掌握的鉛背筆勾畫內(nèi)容擦掉瓣。矮盎考前三天開始自拜由溫習(xí)，考前 巴1-2 小時快澳速瀏覽紅色和藍阿色勾畫內(nèi)容。拜4、模擬測試中安各項目單獨列分傲。扒唉填空題 60 扳題，30 分，拌參考分值 21熬 分，低于 2辦1 分者，扳加強概念及分類啊的理解。埃翱判斷題 60 氨題，30 分，啊參考分值 24唉 分，低于 2辦4 分者，加強搬單句跋的記憶。疤艾0.5 分多選板題 40 題，安20 分，參考藹分值 12 分岸，低于 12 叭分者，加強重點案段落的理絆解和記憶。鞍艾1 分多選題 愛20 題， 分藹，20參考分值

4、拜 10 分， 壩于 10 分者柏，加強難點段邦落的記憶。敖5、1、2、3愛、4 章是一個艾知識體系：證券吧經(jīng)紀業(yè)務(wù)。5、哎6、7、8 章癌是另一個知識體疤系：其他笆業(yè)務(wù)。9 章是挨獨立的一個難點挨。請分別連續(xù)復(fù)藹習(xí)。岸6、從業(yè)基礎(chǔ)的耙復(fù)習(xí)以理解為主啊，交易的復(fù)習(xí)以敗記憶為主。在時傲間分配上：基礎(chǔ)捌的復(fù)習(xí)時間礙占 4 成，交般易占 6 成。哎個人注意復(fù)習(xí)時岸間的安排。笆7、09 版交懊易內(nèi)容刪減和調(diào)拌整內(nèi)容很多，請笆務(wù)必使用 09白 版交易進行復(fù)埃習(xí)。第一章證券交易概述阿知識點 101板（P1-3）：拌證般券交易的概念及哎原則矮。皚證券交易敖是指已發(fā)行的證稗券在證券市場上稗買賣的活動。（拌扒證

5、券發(fā)行與交易傲的相互關(guān)系在基癌礎(chǔ)復(fù)習(xí)中已有）敗。艾耙證券交易的三特辦征：證券的巴流動性、收益性癌和風(fēng)險性阿。（不包括期限皚性）。證券之所扳以能夠哀流動，是因為它扮可能帶來一定得頒收益。安新中國證券交易霸市場的建柏立始于 198把6 年笆。1988 年奧我國開放了國庫吧券轉(zhuǎn)讓市場。1班990 年 1凹2般月 19 日和癌 1991 年岸 7 月 3 啊日，上交所和深芭交所先后正式開罷業(yè)艾。1992 年鞍 B 股唉在上交所上市。板1999 年 斑7 月 1 日叭，證券法開跋始實施氨。2005 年哎 4 月啟動股哀權(quán)分置試辦點改革。200伴6 年 1 月扒 1拌日，新修訂證叭券法開始實施拔。罷稗證券

6、交易遵循啊三公原則邦：澳1、公開原則。霸信息公開，其核愛心要求是實現(xiàn)市按場信息的公開化捌。1934 年絆美國證券交易靶法確定。巴2、公平原則。霸敖（公平與公正的辦區(qū)別）指參與交壩易的各方獲得平挨等的機會。交易笆主體的資邦金數(shù)量、交易能熬力可能不同，但案不能因此而給予笆不公平的待遇或爸歧視。 埃3、公正原則。般指公正地對待交骯易的參與各方。?。ㄗ⒁馔皆祫t的區(qū)別，公正藹原則一般會后哀公正兩字，公平扳原則一般有公平扳或平等的字眼）矮知識點 102氨（P3-6）：礙證券交易的種類擺及方式。靶耙按照證券交易對案象的品種劃分，襖證券交易包括（斑具體內(nèi)容包含在版基礎(chǔ)學(xué)習(xí)中）：拔1、股票交易。阿在證券交

7、易所進巴行，稱為上市交吧易；在場外交易岸市場進行，常見昂形式是柜臺交易。2、債券交易。3、基金交易。邦4、金融衍生工扮具交易。包括：骯權(quán)證交易、金融矮期貨交易、金融艾期權(quán)交易、可轉(zhuǎn)耙換債券交易等。壩罷根據(jù)般交易合約的簽訂傲與實際交割霸之間的關(guān)系，證埃券交易方式有現(xiàn)把貨交易、遠期交把易和期貨搬交易。其他有回盎購交易和信用交氨易。版1、班現(xiàn)貨交易熬?，F(xiàn)款買現(xiàn)貨。頒2、捌遠期交易和期貨扳交易奧。挨3、柏回購交易。扮具有翱短期融資愛的屬性。扮4、氨信用交易佰。是投資者通過佰交付保證金取得柏經(jīng)紀商信用而進把行的交易。主要柏特征是投資者安買賣證券的資金癌或證券有一部分靶是從經(jīng)紀商借入疤的。我國過去禁佰止信

8、用交易，但鞍現(xiàn)在可以合法開笆展融資融券業(yè)務(wù)白。背知識點 103壩（P7-12）疤：證券交易參與翱人。伴1、證券投資者癌。分為個人投資柏者和機構(gòu)投資者挨。昂拔買賣證券的基本拌途徑：一是直接哀自行買賣。如柜叭臺市場。二是艾經(jīng)紀商代理。胺罷（可出成多選題班）我國規(guī)定，證艾券交易所、證券矮公司和證券登記敗結(jié)算機構(gòu)的從業(yè)矮人員、證券監(jiān)督芭管理機構(gòu)的工作邦人員以及法律、翱行政法規(guī)禁止參百與股票交易的其扳他人員，在任期昂或法定限期內(nèi)，哎不得直接或者以隘化名、借他人名案義持有、買賣股壩票，也不得收受昂他人贈送的股票奧。半一般的境外投資捌者可以投資 B按 股；哎昂（可出多選題）拌而合格境外機構(gòu)敗投資者則可以在把

9、批準額度內(nèi)交易芭除 B 股以外按的其他品種。巴2、百證券公司澳。白隘證券公司設(shè)立條斑件：（1）公司埃章程；（2）霸主要股東 3 罷年無違法，凈資白產(chǎn)不低于 2 熬億元傲；（3）高管任俺職資格，從業(yè)人傲員從業(yè)資格；（跋其它顯而易見）把。柏辦(必考題)礙證券公司七大業(yè)盎務(wù)哎：搬（1）傲證券經(jīng)紀、證券皚投資咨詢、與證昂券有關(guān)的財務(wù)顧班問吧（2）跋證券承銷與保薦隘、證券自營、證敗券資產(chǎn)管理、其笆他證券業(yè)務(wù)瓣前三項業(yè)務(wù)注冊班資本最低限額 爸5000 萬襖元；后四大業(yè)務(wù)扒一項的為伴 1 億元；后俺四大業(yè)務(wù) 2 皚項以阿上的為 5 億盎元。為實繳資本扒?？筛鶕?jù)審慎監(jiān)拜管原則和各項業(yè)巴務(wù)的風(fēng)險程度調(diào)唉整（向上

10、）。吧3哎、證券交易所。捌瓣作用般在于：一是，為靶證券提供搬交易條件昂；二是，提供公暗開、公平、充分班的按價格競爭吧，以發(fā)現(xiàn)合理的哀交易價格；三是擺，實施公開、公暗正和及時的盎信息披露埃；四是提供迅捷愛的稗交易與服務(wù)唉。伴把分為證券交易所百和其他交易所：擺（1擺）證券交易所擺。耙安又稱扒“巴場內(nèi)交易市場扒”礙 證券交易所是佰為證券集中交易爸提供場所和設(shè)施半，組織和監(jiān)督哎證券交易，實行頒自律管理的法人把，其設(shè)立和解散胺由稗國務(wù)院霸決定。其本身不安持有證券，也不頒進行證券的買賣澳，不能決定證券安交易的價格。胺耙證券交易所的伴職能疤有：哀壩提供場所和設(shè)施岸；白唉制定業(yè)務(wù)規(guī)則白；笆挨接受安排證券上邦市

11、；斑昂組織監(jiān)督證券交頒易；百敖對會員進行監(jiān)管埃；盎礙對上市公司進行笆監(jiān)管；藹案設(shè)立證券登記結(jié)芭算機構(gòu)俺；癌絆公布市場信息。疤（除第七項外，翱答案一目了然）辦。哎矮證券交易所不得愛直接或間接從事版的事項半有：按叭以營利為目的的熬業(yè)務(wù)；拌礙新聞出版業(yè)；捌柏發(fā)布對證券價格板進行預(yù)測的文字骯和資料；暗襖為他人提供擔保巴等。疤我國證交所采用扮會員制案，設(shè)盎會員大會跋、唉理事會斑和專笆門委員會盎，理事會是證券啊交易所的決策機拔構(gòu)，理事會下面背可設(shè)其他專門委矮員會。證券交易愛所設(shè)總經(jīng)理，由挨國務(wù)院證券監(jiān)管哀機構(gòu)任免。凹（2）其他交易襖所。證券交易所靶以外的證券交易安市場，包括分扒散的柜臺市場和隘一些集中性市

12、場巴。柜臺交易又稱艾點頭市場白，交易是一對一艾的方式，轉(zhuǎn)讓價拔格一般由證券公拌司報出。其他交盎易所，也有一些辦集中性交易市場芭。如扮銀行間債券市場扒。搬4、證券啊登記結(jié)算頒機構(gòu)。懊是為證券交易提埃供集中登記、存芭管和結(jié)算服務(wù)，愛不以營利為目的擺的法人。其設(shè)立愛須經(jīng)國務(wù)院證券百監(jiān)管機構(gòu)批準。背澳其職能白：把哀證券賬戶、結(jié)算拔賬戶的設(shè)立；巴傲證券存管與過戶伴；盎邦證券持有者名冊暗登記；扳巴上市證券的清算跋與交收；疤白受托派發(fā)證券權(quán)疤益礙；鞍骯辦理與上述業(yè)務(wù)般有關(guān)的查詢等。敖白需采取以下措施耙保證業(yè)務(wù)正常進昂行：一是風(fēng)險防拌范制度和內(nèi)部控背制制度；二是技鞍術(shù)系統(tǒng)和規(guī)范；敗三是風(fēng)險評估體隘系；四是數(shù)據(jù)

13、備俺份及緊急應(yīng)變程爸序。百我國設(shè)立了艾證券結(jié)算風(fēng)險基笆金俺，防范證券結(jié)算翱風(fēng)險，它是從證懊券登記結(jié)算機構(gòu)愛業(yè)務(wù)收入、收益爸中按一定比例提靶取，由證券公司拜按證券交易業(yè)務(wù)斑量的一定比例繳巴納。扒中國證券登記結(jié)巴算有限責任公司矮，簡稱中國結(jié)算佰公司是我國的證罷券登記結(jié)算機構(gòu)拔。阿知識點 104矮（P12-15懊）：證券交易程搬序。傲采用電子化形式盎，翱昂基本過程包括：擺開戶、委托、成擺交與結(jié)算。哎1、開戶。背包括開立證券賬靶戶和開立資金賬疤戶。我國投資者哎開立實名賬戶。按第一步是要向中笆國結(jié)算公司申請胺開立證券賬戶（骯股東代碼卡）。案自然人和一般機斑構(gòu)投資者開立證跋券賬戶由開戶代敖理機構(gòu)（證券公扒

14、司營業(yè)部柜臺）哀受理；證券公司爸和基金公司等機疤構(gòu)（特殊機構(gòu)投柏資者）熬由中國結(jié)算公司佰受理。按搬根據(jù)靶投資者類型敗區(qū)分：個人投資捌者和機構(gòu)投資者絆證券賬戶；班根據(jù)啊投資品種半?yún)^(qū)分：A 股和巴 B 股證券賬安戶。唉開立證券賬戶后白，投資者還不能靶直接買賣證券，伴還必須安開立資金賬戶皚（交易賬戶）。艾我國實行艾第三方存管制度隘。霸2、委托。暗投資者買賣證券佰不能直接進入交矮易所辦理，必須捌通過證券交易所哀得會員（證券公隘司）來進行。投胺資者下達買賣的奧指令稱為般“安委托懊”斑 唉斑根據(jù)安委托訂單的數(shù)量澳，分：整數(shù)委托絆和零數(shù)委托；埃根據(jù)矮買賣證券的方向俺，分：買進委托岸和賣出委托；癌根據(jù)叭委托價

15、格限制案，分市價委托和頒限價委托；熬根據(jù)襖委托時效限制爸，分：當日委托昂、當周委托、無辦期限委托和開市皚委托、收市委托熬等。皚經(jīng)紀商將投資者艾委托指令的內(nèi)容唉傳送到證券交易笆所進行隘撮合拌，稱為按“八申報拔”爸 般奧證券交易所板接受報價的方式柏主要有：口頭報隘價、書面報價和笆電腦報價。目前疤，我國采暗用電腦報價方搬式。凹3、成交瓣。符合成交條件跋的予以成交，不拜符合的繼續(xù)等待瓣成交，超過委托芭時效的訂單失效盎。扮凹成交價格方面，澳一種是買賣雙方艾直接競價形成交矮易價格；另一種哀是交易商報價，拌投資者選擇是否骯接受報價。鞍訂單匹配原則方拔面，優(yōu)先原則：半價格優(yōu)先、時間埃優(yōu)先、埃比例分配原則瓣、數(shù)

16、量優(yōu)先、客背戶優(yōu)先、做市商愛優(yōu)先和經(jīng)紀商優(yōu)佰先原則等，其中扮，普遍使用價格版優(yōu)先原則所為第邦一優(yōu)先原則。我伴國采用價格優(yōu)先翱和時間優(yōu)先原則絆。伴4、結(jié)算。熬清算包括辦資金清算啊和邦證券清算把。板清算巴與骯交收半是搬證券結(jié)算佰的兩個方面。對拌于哎記名證券般，完成清算還有拌一個登記過戶環(huán)哀節(jié)，然后證券交襖易過程才結(jié)束。斑知識點 105班（P16-17巴）：證券交易機罷制。辦八證券交易機制的扮目標主要有：襖1、流動性。拌疤證券市場流動性扳包括：成交速度半和成交價格。投案資者能以合理的跋價格迅速成挨交則流動性好，白單純是成交速度百快，并不能完全佰表示流動性好。邦2、穩(wěn)定性邦。指證券價格的隘波動程度。證

17、券矮市場的穩(wěn)定性可阿以用市場指數(shù)的昂風(fēng)險度來衡量。罷 絆由于各種信息是拔影響證券價格的安主要因素，因此背，提高市場透明胺度是加強證券市把場穩(wěn)定性的重要俺措施。礙3、有效性襖。襖邦包含兩方面：一班是證券市場的靶高效率捌；二是證券市場版的敖低成本隘。高效率包含：把證券市場的信息翱效率和證券市場阿的運行效率。低胺成本包含：直接癌成本和間接成本罷。敗百證券交易機制種絆類從胺交易時間的連續(xù)扮特點矮劃分，有：班1、定期交易系扮統(tǒng)。般成交的時點是不辦連續(xù)的，一段時癌間內(nèi)的委托訂單芭在某一約定的時瓣刻加以匹配。安安特點有：第一，搬批量指令可以提安供價格的穩(wěn)定性盎；第二，指令執(zhí)罷行和結(jié)算的成本壩相對比較低。岸2

18、、連續(xù)交易系阿統(tǒng)。拌并非意味著交易俺一定是連續(xù)的，版而是指在營業(yè)時愛間里訂單匹配可岸以連續(xù)不斷地進拔行，投資者指令跋只要符合成交條奧件就可以立即成翱交。搬擺特點有：第一，板為投資者提供了頒交易的及時性；哀第二，交易過程盎中可以提供更多百的市場價格信息癌。礙爸從把交易價格的決定捌特點拌劃分，有：搬1、指令驅(qū)動系埃統(tǒng)。般是一種競價市場癌，也稱為氨“巴訂單驅(qū)動市場傲”挨，證券交易價格靶由市場上買單和吧買單共同驅(qū)動。矮頒特點有：第一，扒證券交易價格由啊買賣的力量直接辦決定；第二，投艾資者買賣證券的絆對手是其他投資班者。埃2、報價驅(qū)動系叭統(tǒng)。盎是一種連續(xù)交易邦商市場，或稱拔“瓣做市商市場氨”俺，做市商給

19、出雙挨向報價，投資者挨之間并不直接成辦交，而是從做市俺商手中買賣證券壩。做市商收入來伴源是買賣證券的胺差價。唉芭特點有：第一，巴證券成交價格的扮形成由做市商決搬定；第二，投資稗者以擺做市商為對手扮，與其他投資者胺不發(fā)生直接關(guān)系愛。芭知識點 106藹（P18-22罷）：會員制度。笆拜我國，證交所會盎員分為：普通會霸員和特別會員。版普通會員是境內(nèi)奧證券公司；特別伴會員是境外證券白經(jīng)營機構(gòu)在華代罷表處。凹1、會員資格。翱啊（可出多選題）按證券交易所從證藹券公司的經(jīng)營范氨圍、承擔風(fēng)險和瓣責任的資格及能襖力、組織機構(gòu)、翱人員素質(zhì)等方面疤規(guī)定入會條件。岸笆主要有：（1）疤合格的證券公司伴；（2）好的信胺譽

20、、業(yè)績和合格拜的資本；（3）拌合格的組織機構(gòu)皚和業(yè)務(wù)人員；（阿4）承認證券交巴易所章吧程和業(yè)務(wù)規(guī)則，巴按規(guī)定繳納各項拔會員經(jīng)費。合格瓣者向交易所提出胺申請，經(jīng)交易所愛理事會批準后，愛可成為會員。拌2、會員權(quán)利與霸義務(wù)。把挨會員權(quán)利有：（版1）參加會員大耙會；（2）選舉版權(quán)與被選舉權(quán)；百（3）提議權(quán)和壩表決權(quán)；（4）暗參加證券交易，礙享受交易所服務(wù)爸；（5）監(jiān)督權(quán)癌；（6）按規(guī)定礙轉(zhuǎn)讓交易席位等啊。半壩上交所會員義耙務(wù)有：（1）派骯遣合格代表入場柏從事證券交易活拜動（深證無此項暗規(guī)定）；（2）哀按規(guī)定繳納各項拔經(jīng)費并提信息資襖料；（其他答案八一目了然）。氨3、會員資格的昂申請與審批。證愛券公司申

21、請，證擺交所自受理之日翱起 20 個工敖作日內(nèi)做出是否奧同意的決定。般4、日常管理。骯佰會員應(yīng)設(shè)會員代案表（由高級管理叭人員擔任）1 敖名，應(yīng)設(shè)會員業(yè)版務(wù)聯(lián)絡(luò)人 1-耙4名，根據(jù)授權(quán)暗代位履行會員代柏表職責：（內(nèi)容稗很多，若涉及就絆選 ABCD）熬。定期報告義務(wù)扒：盎每月前 7 個氨工作日拜內(nèi)報送上月統(tǒng)計藹報表及風(fēng)險控制翱指標監(jiān)管報表；跋每年 4 月 奧30 日前襖報送上年度年報拌、交易系統(tǒng)運行稗報告等。扳5、監(jiān)督檢查和疤處分。交易所對芭會員的交易行為艾實行實時監(jiān)控，盎重點是可能影響岸證券交易價格或般交易量的異常交安易行為。采用現(xiàn)埃場和非現(xiàn)場方式捌進行監(jiān)督檢查。礙爸對問題會員采取暗措施包括：（

22、1搬）口頭警示；（熬2）書面警示；巴（3）要求整改叭：（4）約見談絆話；（5）專項隘調(diào)查；（6）暫班停受理或辦理相藹關(guān)業(yè)務(wù)；（7）吧提請中國證監(jiān)會佰處理。會員應(yīng)積扳極配合。瓣隘會員違反業(yè)務(wù)規(guī)班則，采用紀律處笆分措施：（1）隘在會員范圍內(nèi)通哀報批評；（2）吧在中國證監(jiān)會指敗定媒體上公開譴辦責；（3）暫停辦或限制交易；（矮4）取消交易權(quán)搬限；（5）取消埃會員資格。會員鞍受 3、4、5版 項嚴厲措施的扒應(yīng)胺在 5 個工作愛日內(nèi)在其營業(yè)場疤所公示。半疤會員高級管理人靶員負有責任的，埃個人受處分措施拌：（1）在會員扳范圍內(nèi)通報批評班；（2）在中國頒證監(jiān)會指定媒體敗上公開譴責。（皚前面 1、2 擺項）。懊

23、6、稗特別會員隘的管理。白啊駐華代表處申請爸成為特別會員條啊件是按：依法設(shè)立且滿愛 1 年，1 辦年內(nèi)無違規(guī)矮；（其他答案一班目了然）。瓣擺特別會員的霸權(quán)利有案：（1）列席會拔員大會；（2）隘建議權(quán)；癌（3）接哎受服務(wù)權(quán)敖。其義務(wù)：繳費安；（其他一目了埃然）。盎知識點 107拜（P22-25氨）：交易席位和八交易單元。鞍交易席位擺是在交易大廳內(nèi)吧進行交易的固定爸位置，其實質(zhì)還頒包括了交易資格癌的含義，即取得案了交易席位后才耙能從事交易業(yè)務(wù)稗，是會員享有交按易權(quán)限的基礎(chǔ)。骯隘根據(jù)席位的報盤藹方式，分為：翱1、有形席位。扮交易員（紅馬甲案）報盤。頒2、無形席位。愛電腦報盤。扳凹縮短了申報時間斑與成

24、交回報時間扳，減去了人工報艾盤環(huán)節(jié)，從而降氨低了申報的差錯哀。稗暗根據(jù)敗席位經(jīng)營的證券叭品種斑不同，分為：阿1、普通席位笆。又稱 盎A 股席位般，可從事 A 盎股股票、債券基般金等證券的買賣扳。盎2、專用席位凹（09 年調(diào)整襖了內(nèi)容）。包括胺只能從事 B 翱股買賣的 B 柏股席位，以及其叭他具有專門用途扮的席位哎，如只能從事債懊券買賣的債券專懊用席位、經(jīng)批準芭基金管理公司向辦證券公司租用的扳 A 股席位等懊。半扮根據(jù)席八位使用的業(yè)務(wù)種半類哎不同，分為：澳1、代理席位。芭經(jīng)紀業(yè)務(wù)的。凹2、自營席位。骯自營業(yè)務(wù)的。鞍熬取得霸普通席位熬的條件有：一是熬，具有會員資格絆；二是，繳納席芭位費。境內(nèi)證券般

25、公司要取得 B岸 股席位，必須敖取得半外匯管理局暗頒發(fā)的外匯經(jīng)營伴許可證；背境外機構(gòu)要取得疤 B 股席位，拔必須取得懊中國證監(jiān)會案頒發(fā)的經(jīng)營外資翱股業(yè)務(wù)資格證書稗。經(jīng)批準的商業(yè)叭銀行可向交易所懊申請專門用于賣頒出證券公司質(zhì)押捌股票的專用席位藹；保險公司、財皚務(wù)公司、資產(chǎn)管凹理公司可申請取岸得專用席；拜基金管理公司拌可申請轉(zhuǎn)讓向證敖券公司租用的 敖A 股席位。柏除交易所批準外扒，會員的席位只隘能由會員自己使八用。席位不得退靶回，但經(jīng)批準可笆以轉(zhuǎn)讓。扒板（可出成多選題吧）會員因公司更襖名、營業(yè)部遷址澳、更換席位使用俺單位等原因，需安變更席位名稱的皚，可申請。交易鞍單元是取得席位隘后申請設(shè)立的、邦參

26、與證券交易與隘接受服務(wù)的基本拔業(yè)務(wù)單位。會員板除了要申請相應(yīng)辦席位外，還要申柏請阿交易單元才能成拌為交易參與人傲。俺交易單元是交易霸權(quán)限的技術(shù)載體耙。罷一個會員在搬深交所班可根據(jù)業(yè)務(wù)申請八設(shè)立 1 個或愛 1 個以上的芭交易單元。搬跋其業(yè)務(wù)權(quán)限包括頒：搬（1）證券品種伴的交易；（2）疤大宗交易；（3擺）協(xié)議轉(zhuǎn)讓；（般4）ETF、L拔OF 及非上市柏開放式基金的申板購與贖回；（5柏）融資融券交易霸；（6）特定證哎券的主交易商報傲價（三板交易）愛；其他等。板哎交易所可為交易鞍單元提供如下服矮務(wù)（09 年新般增加內(nèi)容）（1邦）申報指令；：稗（2）獲取交易皚回報；（3）獲熬取交易信息及新案聞公告；（4

27、）扮接入和訪問交易敖所交易系統(tǒng)；（翱5）獲取其他服澳務(wù)權(quán)限。（答案癌均一目了然）。敖會員通過網(wǎng)關(guān)與襖交易所交易系統(tǒng)八連接，可通過多藹個網(wǎng)關(guān)進行一個拔交易單元的交易啊申報，也可以通敗過一個網(wǎng)關(guān)進行岸多個交易單元的皚交易申報，但不挨得通過其他會員氨的網(wǎng)關(guān)進行交易皚申報。昂會員應(yīng)繳納交易斑單元巴的使用費、流速版費、流量費笆等費用。第二章證券經(jīng)紀業(yè)務(wù) 皚知識點 201哎（P26-28壩）：證券經(jīng)紀業(yè)拔務(wù)介紹安證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)是懊證券公司通過證襖券營業(yè)部，代理擺客戶買賣證券的安業(yè)務(wù)。證券公司疤不賺取買賣差價拜，只收取澳一定比例的傭金奧作為業(yè)務(wù)收入。白耙證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)可捌分為：柜臺代理般買賣和證券交易班所代理買

28、賣兩種叭，主要是證券交吧易所代理買賣。爸稗證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)中背，包含四要素：疤委托人、證券經(jīng)巴紀商、證券交易笆所和證券交易對鞍象。氨證券經(jīng)紀商即券安商（證券公司）般，是接受客戶委半托、代客買賣證叭券并以此收取傭搬金的中間人，與暗客戶是委托代理版關(guān)系。券商必須皚遵照客戶的委托哎指令進行證券買霸賣，并盡可能以澳最有利的挨價格使委托指令疤得以執(zhí)行，但并胺不承擔交易中的敗價格風(fēng)險。跋伴（可出多選題）板由于證券交易方癌式的半特殊性襖、交易規(guī)則的白嚴密性疤和操作程序的拌復(fù)雜性，埃決定投資者不能拌直接進入交易所矮買賣證券，而只把能通過經(jīng)紀商進埃入。礙安經(jīng)紀商的作用絆表現(xiàn)在：熬第一，充當證券靶買賣的媒介；第暗二，

29、提供信息服壩務(wù)。柏按證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)的鞍特點叭：哎1、業(yè)務(wù)對象的班廣泛性。其業(yè)務(wù)半對象還具有價格半變動性特點。版2、證券經(jīng)紀商斑的中介性。岸3、客戶指令搬的權(quán)威性。礙經(jīng)紀商必須嚴格翱按照委托人指定靶的證券、數(shù)量、稗價格和有效時間敖買賣證券，不能佰擅自改變委托人扒的意愿。無故違埃反委托人的指示靶使委托人遭受損拌失，經(jīng)紀商應(yīng)當襖承擔賠償責任。巴4、客戶資料的埃保密性。絆壩保密資料包括：霸（只要是客戶信皚息都是）。半知識點 202阿（P28-32藹）：經(jīng)紀關(guān)系的笆確立。傲投資者首先要開笆立證券賬戶（股罷東代碼卡）。皚鞍建立特定的經(jīng)紀扮關(guān)系過程包括：唉1、證券經(jīng)紀商把向客戶講解有關(guān)耙業(yè)務(wù)規(guī)則、協(xié)議敗內(nèi)容和

30、揭示風(fēng)險辦，并捌請客戶簽署捌風(fēng)險揭示書和疤客戶須知昂；這一環(huán)節(jié)起投絆資者教育的作用柏。安2、客戶與經(jīng)紀氨商簽訂罷證券交易委托代頒理協(xié)議書斑，與其指定存管熬銀行、證券經(jīng)紀敗商簽訂岸客戶交易結(jié)算叭資金第三方存管拜協(xié)議絆（簡稱三方存管案）證券交易；哎委托代理協(xié)議書礙是保障雙方權(quán)伴益的基本法律文爸書。頒3、客戶在證券唉營業(yè)外部開立證叭券交易資金賬戶瓣?？蛻糸_立資金辦賬戶擺須本人到證券營敖業(yè)部柜臺辦理，暗佰應(yīng)同時自行設(shè)置哀交易密碼和資金疤密碼（統(tǒng)稱密碼傲，注意書中無通昂訊密碼）目前按爸規(guī)定，證券公司翱客戶的交易結(jié)算氨資金應(yīng)當存放在氨商業(yè)銀行，以每笆個客戶的名義單壩獨立戶管理。2霸007 年已全白面實施第

31、三方存愛管。扒頒變化主要體現(xiàn)在澳：邦1、證券公司客斑戶的交易結(jié)算資艾金只能存放在指擺定的存管銀行。骯2、指定的存管盎銀行須為每個客藹戶建立管理賬戶邦。襖3、客戶、證券阿公司和存管銀行昂簽訂合同。耙4、客戶交易結(jié)耙算資金的存取全傲部通過指定的存哎管銀行辦理。拔5、指定銀行保阿證客戶隨時能查礙詢。熬可見，三方存管拜從制度上保證客百戶資金安全、維芭護投資者利益、白控奧制證券行業(yè)風(fēng)險安、維護市場穩(wěn)定巴的全新管理制度邦。捌知識點 203俺（P32-36阿）：委托人和經(jīng)扒紀商的權(quán)利義務(wù)八。藹經(jīng)紀關(guān)系的建立芭只是確立了客戶矮與證券經(jīng)紀商之凹間的代理關(guān)系，伴而并沒有形成實罷質(zhì)上的委托關(guān)系哎。當客戶辦理了扮具體

32、的委托手續(xù)版，包括柜臺委托傲或自助委托（包罷括電話委托、磁罷卡委托、網(wǎng)上委扮托）及證券經(jīng)紀阿商受理委托，則矮客戶和證券經(jīng)紀拔商之間就建立了壩委托關(guān)系。證券拜交易中的委托單辦，性質(zhì)上就相當稗于委托合同，委翱托關(guān)系變現(xiàn)為：拜客戶是授權(quán)人、礙委托人，證券經(jīng)凹紀商是代理人、癌受托人。 柏敗1、委托人的權(quán)奧利。（答案一目搬了然）。靶扒2、委托人的義扳務(wù)。（1）認真傲閱讀風(fēng)險揭示伴書等；（2）斑接受交易結(jié)果，骯履行交割清算義搬務(wù)；其他答案一班目了然。扳跋3、證券經(jīng)紀商胺的權(quán)利。拒絕接伴受不符合規(guī)定的凹委托要求，其他暗一目了然。柏拌4、證券經(jīng)紀商按的義務(wù)。主要體哀現(xiàn)為委托人服務(wù)暗和公平買賣的原愛則。比如，堅

33、持班信譽為本，客戶按至上；客戶優(yōu)先百，委托優(yōu)先；為唉客戶負責，但不罷代替客戶進行決翱策；公平交易，奧不得以非正當手辦段牟取私利。哀氨具有包括：（1哎）堅持了解客戶百原則；（2）不百接受全權(quán)委托；其他一目了然。版知識點 204?。≒36-47哀）：委托買賣唉。翱委托指令敗是客戶要求證券爸經(jīng)紀商代理買賣氨證券的指示。內(nèi)敗容包括：證券賬哎戶號碼、證券代按碼、買賣方向、辦委托數(shù)量、委托班價格等。捌按證券名稱的方法背有般全稱笆、絆簡稱案和瓣代碼啊三種。阿癌買賣證券的數(shù)量愛分為：整數(shù)委托盎和零數(shù)委托。整昂數(shù)委托是 1 埃手或 1 手的愛整數(shù)倍。目前我鞍國百只在賣出證券時壩才有零數(shù)委托懊。拜表 2-2（P班

34、38）中記住買愛賣股票、基金、癌權(quán)證均為 1 霸手的整數(shù)倍買入爸，零數(shù)部分應(yīng)一辦次性申報賣出；安買入債券，上海埃是 1 手的整盎數(shù)倍，深圳是 氨10 張的整數(shù)伴倍（債權(quán)的 1頒 手=10 張澳，1 張=10俺0 面值債券）扳，零數(shù)部分應(yīng)一罷次性申報賣出。疤債券質(zhì)押式回購扮交易，上海是 背100 手整數(shù)稗倍，深圳是 1岸0 張；債券買哎斷式回購交易，般上海是 100辦0 手整數(shù)倍（佰深圳無買斷式回笆購交易跋）。半表 2-3（P柏38）中，股票安、基金、權(quán)證單案筆申報最大數(shù)量氨不超過 100胺 萬股或份，債扮券交易和債券質(zhì)安押式回購不超過扮 1 萬手（1罷0 萬張），債隘券買斷式回購不壩超過 5

35、萬手岸。版扒 委托價格分為拜市價委托和限價扮委托。般1、市價委托。皚是客戶指令要求般按當時的市場價壩格買進或賣出證斑券。唉般優(yōu)點是：沒有價矮格上的限制，執(zhí)襖行指令容易，成隘交迅速且成交率百高。缺點是：只辦有在委托執(zhí)行后版才知道實際的執(zhí)絆行價格。鞍2、限價委托。隘是客戶指令要求昂按限定的價格或皚比限定價格更有耙利的價格（以限背價或低于限價買耙進證券，以限價霸或高于限價賣出愛證券）買賣證券盎。靶拜限價委托的優(yōu)點版：證券可以客戶百預(yù)期的價格或更凹有利的價格成交吧。缺點是：市價叭與限價一致時才按有可能成交，成罷交速度慢哎（同價同時，市般價委托優(yōu)先限價胺委托成交），有艾時甚至無法成交拜。扳搬上交所接受下

36、列挨市價申報按（不要選入深圳皚的項目）：翱1、最優(yōu) 5 懊檔即時成交剩余芭撤銷申報。最優(yōu)疤 5 個價位內(nèi)澳逐次最優(yōu)價格成癌交，最優(yōu) 5 懊個價位成交完成暗后剩余未成交部懊分自動撤銷。疤2、最優(yōu) 5 耙檔即時成交剩余岸轉(zhuǎn)限價申報。最鞍優(yōu) 5 個價位背成交完成后剩余稗未成交部分自動傲轉(zhuǎn)成限價申報。安市價申報只適用艾于有價格漲跌幅拜限制證券連續(xù)競八價期間。霸澳深交所接受下列芭市價申報邦：翱1、對手方最優(yōu)柏價格申報：對手盎方最優(yōu)一檔價格傲2、本方最優(yōu)價澳格申報：本方最襖優(yōu)一檔價格半3、最優(yōu) 5 唉檔即時成交剩余罷撤銷申報（無轉(zhuǎn)癌限價）；澳4、即時成交剩隘余撤銷申報：對疤手方所有檔價格擺成交，如還有剩哀

37、余，剩余部分自愛動撤銷。半5、全額成交或拜撤銷申報：對手奧方所有檔價格成拜交，要么全部成瓣交，若有剩余則霸全部都不成交，愛做自動撤銷。佰計價單位：股票拜：每股價格；基斑金：每份基金價搬格；權(quán)證：每份絆權(quán)證價格；債券頒：每百元面值債靶券的價格；債券拌質(zhì)押式回購：每捌百元資金到期年巴收益；債券買斷吧式回購：每百元安面值債券的到期阿購回價格。挨 柏跋債券交易有兩種邦：全價交易：以搬含有應(yīng)計利息的八價格成交，和凈癌價交易：以不含暗有應(yīng)計利息的價瓣格成交。我國過癌去交易所債券采骯用全價交易，2絆002 年后采背用唉凈價交易礙。鞍 哀芭應(yīng)計利息額=債拜券面值*票面利耙率365（天頒）*已計息天數(shù)半。1 年

38、按 3愛65 天計算，敖閏年 2 月 拜29 日不計息拔。債券交易計息俺原則是算頭不算爸尾，即起息日當八天計息，到期日昂當天不計息。芭例如：債券面值凹 100，票面白利率 5%，起藹息日 8 月 哎5 日，交易日扮是 12 月 班18 日，則計邦息天數(shù)為 13鞍6 天，計息額巴=100*5%艾*13636懊5=1.86。笆 疤申報價格最小單氨位版：A 股、債券拔交易和債券買斷白式回購交易為 爸0.01 元，伴基金、權(quán)證為0爸.001 元，扳上海 B 股為骯 0.001 芭美元辦，深圳 B 股霸為 0.01 癌港元胺，債券質(zhì)押式回懊購上海為 0.稗005 元，深半證為 0.01暗 元。傲艾委托指

39、令有效期氨分為當日有效與版約定日有效（從胺約定時起到約定拌日期均有效）兩愛種。罷我國現(xiàn)為當日有半效。跋熬委托指令形式有癌柜臺委托和非柜拜臺委托兩大類，巴非柜臺委托主要拌有電話委托、傳疤真委托和函電委佰托、自助終端委胺托、網(wǎng)上委托。按證券營業(yè)部收到扒客戶委托后，應(yīng)澳對委托人身份、哀委托內(nèi)容、委托佰賣出的實際證券伴數(shù)量及委托買入安的實際資金余額拔進行審核。頒把第一，驗證斑。主要對委托的擺合法性（投資主熬體的合法性審查搬）和同一性（委襖托人、證件和委阿托單之間一致性吧審查）進行審核敖。絆第二，審單拜。主要是審查委般托單的合法性及靶一致性。氨第三，驗證資金扒及證券澳。柏委托申報原則：把“叭時間優(yōu)先，客

40、戶愛優(yōu)先原則矮”把（不要同交易原巴則：價格優(yōu)先，斑時間優(yōu)先半”扳搞混）。證券公搬司在同時接受兩傲個以上委托人委凹托且種類、數(shù)量拌、價格相同時，澳不得自行對沖完霸成交易，仍應(yīng)向瓣證券交易所申報板競價。皚懊申報方式有：有拔形席位申報（紅熬馬甲）和無形席半位申報（電腦）澳 股由境外的證擺。B券代理商委唉托交易所 B 擺股場內(nèi)交易員申瓣報。扮柏申報時間（注意案不要同交易時間拜的內(nèi)容搞混） 啊交易日為周一到伴周五，：節(jié)假日奧休市。版上海申報時間扮為 9：15-班9：25隘（上午集合競價扳時間，阿 9：20-9斑：25 班不接受撤單申請矮）疤9：30-11矮：30、13：擺00-15：0隘0。版深圳申報時

41、間頒為 9：15-埃11：30（其敗中 9：20-昂9：25 不接安受撤單按申請，9：25伴-9：30 繼暗續(xù)接受申報，但埃不做處理）、1瓣3：00-15拌：00（14：翱57-15：0昂0，為深圳收市伴集合競價，不接盎受撤單申請）。哀在委托未成交之柏前，可以撤單，扒部分成交后，成艾交部分不得撤單斑。捌知識點 205拜（P48-54背）：競價。板 疤爸證券競價原則：巴價格優(yōu)先（買入敗申報較高價格申把報優(yōu)先，賣出申柏報較低價格申報岸優(yōu)先）、時間優(yōu)瓣先（買賣方向和班價格都相同，先礙申報優(yōu)先）。拌 案例：癌有甲、乙、丙、襖丁四人：甲賣出捌價 10.70氨，時間 13：氨35；乙賣出價哎 10.40，

42、埃時間 13：4柏0；丙賣出價 敗10.75，時拌間 13：25傲；丁賣出價 1拌0.40，時間邦 13：38。愛那么順序為：丁癌、乙、甲、丙。岸疤我國采用兩種競安價方式：壩集合競價方式邦和疤連續(xù)競價方式礙。吧上海 9：15半-9：25 為板開盤集合競價，懊9：30-11吧：30、13：辦00-15：0哎0 為連續(xù)競價版。佰深圳 9：15案-9：25 為扒開盤集合競價，啊14：57頒-15：00 藹為辦收盤集合佰競價，9：30胺-11：30、澳13：00-1熬4：57 為連罷續(xù)競價。頒集合競價皚是在一段時間內(nèi)扮接受的申報一次疤性集中撮合。霸伴其原則：（1）白可實現(xiàn)最大成交阿量的價格。（2靶）高

43、于該價格的百買單與靶低于板該價的賣單都按澳這個價成交。（靶3）該價格上至半少有一方的單子奧能全部成交。澳如果兩個申報價半格同時符合上述般條件，搬深證瓣取距離艾前一收盤價邦最近的價格為成白交價；埃上海辦取使未成交量最敖小的申報價為成藹交價，若還一樣埃就取中間價為成般交價（比如有 疤10.20 和八10.10，上哀海就取 10.般15，深證前收昂盤若為 10.翱13，就取 1澳0.10）。拔 拜連續(xù)競價俺是對申報逐筆連敗續(xù)撮合成交。能傲成交者成交，不拜能成交者等待成翱交，部分成交者版剩余部分繼續(xù)等罷待。開盤集合競芭價階段未成交的礙買賣申報，自動把進入連續(xù)競價。襖股票、基金的漲岸跌幅頒不得超過 10

44、般%，擺ST、*ST5班%，超過漲跌幅澳限制的申報為無絆效申報。但深證叭中小板股票凹有效競價范圍為艾最近成交價的扳上下 3%壩，超出該范圍申吧報暫時不參加百競價，存交易主拜機，等價格波動百到該范圍內(nèi)，申昂報參加競價。翱跋以下，挨首個交易日不實佰行價格漲跌幅限白制扒：（1）首次公敗開發(fā)行上市的股半票。（2）增發(fā)襖上市的股票。（礙3）暫停上市后挨恢復(fù)上市的股票佰。稗熬上海買賣無漲跌跋幅限制的證券，扮集合競價皚階段規(guī)定：（1白）巴股票交易絆申報價格不高于礙前收盤價格的 捌900%，并不背低于 50%。敖（2）胺基金、債券拜不高于 150皚%，不低于 7吧0%。（3）襖債券回購交易俺無價格限制。斑背連

45、續(xù)競價哀階段規(guī)定：（1白）不高于即時最暗低賣出價格（賣愛出最優(yōu)按一檔）的 11稗0%且不低于即敖時最高買入價格埃（買入最優(yōu)一檔班）的 90%，罷且不高于上述最擺高申報價與最低敖申報價平均數(shù)的隘 130%，不熬低于 70%。班（2）無買入申扳報的，最低賣出伴價、最新成交價拜低者視為前項最爸高買入價格。（板3）無賣出申報芭的，最高買入價板、最新成交價高柏者視為前頒項最低賣出價格百。（4）無成交靶的，前收盤價視哀為最新成交價格拔。絆百 板深證無漲跌幅限八制的證券拌：（1）股票開骯盤集合競價為發(fā)拜行價格的 90矮0%以內(nèi)（相對俺上海無 50%柏限制），連續(xù)競骯價、收盤集合競扒價為最近成交價扳的上下 9

46、0%扮。（2）債券集襖合競價為發(fā)行價百格的上下 30襖%，其余情況均艾為 10%。（柏3）債券質(zhì)押式盎回購集合競價為板前收盤價的上下絆 100%，其骯余時間為最近成拌交價的上下 1頒00%。般拌競價結(jié)果為：全扮部成交、部分成矮交、不成交。皚知識點 206百（P54-60傲）:交易費用。澳 稗阿交易費用包括：靶傭金、過戶費和礙印花稅。辦1、傭金。挨按成交金額一定罷比例支付。該費芭用由證券公司經(jīng)辦紀傭金（券商凈辦傭金）、邦證券交易所手續(xù)骯費及證券交易監(jiān)斑管費等組成。2懊002 年起，佰交易傭金實行最背高上限向下浮動靶制度。埃券商收取傭金不骯得高于 3辦襖，也不得低于代般收的證券交易所半手續(xù)費及證券

47、交凹易監(jiān)管費等。A八 股不足 5 芭元的按 5 元板收取，鞍B 股按最低 拌1 美元和 5暗 港元收取啊。拜 唉2、過戶費。屬案于中國結(jié)算公司澳的收入阿。上海，A 股瓣為成交面額的 哎1澳板，起點 1 元拔，深證免收。B頒 股該費用成為霸結(jié)算費。上海為案成交面額的 0愛.5岸按，深證也為 0八.5芭俺，但最高不超過佰 500 港元案。基金不收過戶啊費。安3、印花稅。辦按成交金額的一頒定比例收取。2佰008 年印花柏稅只對賣方按 霸1敗暗收取。暗表 2-6（P半57），上海 骯A 股個人開戶襖收費 40 元班/戶，機構(gòu)開戶拜 400 元/跋戶；基金開戶費邦5 元/戶；埃上海債券傭金俺不超過成交額

48、的伴 0.2啊凹，起點 1 元傲；ETF 申購班贖回小于份額的半 0.5%，權(quán)礙證行權(quán)股票過戶愛面額的 0.0佰5%；B 股個皚人開戶上海 1敗9 美元；賬戶八掛失補辦， 股拜補原號 10A唉元/戶，補開新案戶同新開戶；銷伴戶 5 元/戶傲；深圳可轉(zhuǎn)債不絆超過成交金額的愛 1絆背，代辦 A 股邦按成交金額的 佰3版埃。板知識點 207靶（P61-64藹）：證券公司與拜客戶結(jié)算。阿目前我國采用柏法人結(jié)算拔模式，指證券公絆司以法人名義集疤中在證券登記結(jié)啊算機構(gòu)開立資金擺清算交收賬戶，背其接受客戶委托背代理的證券交易啊的清算交手均通笆過此賬戶辦理。把證券公司與客戶絆之間的清算交收扮由證券公司自行扒負

49、責完成。唉擺三方存管制度下笆證券公司與客戶把之間的結(jié)算過程奧：翱1、客戶從銀行隘結(jié)算賬戶向資金瓣賬戶存入交易結(jié)拜算資金。扮2、客戶通過資藹金賬戶及密碼進壩行交易。胺3、證券公司審搬核并報送客戶交拜易指令。爸4、中國結(jié)算公骯司根據(jù)交易所數(shù)矮據(jù)生成清算交收邦文件，并發(fā)給證邦券公司。邦5、證券公司跟骯結(jié)算公司清算交俺收數(shù)據(jù)和存管銀伴行提供的客戶加啊以結(jié)算資金存取搬數(shù)據(jù)，完成對客斑戶的清算交收。扳并將結(jié)果數(shù)據(jù)傳挨送給存管銀行。案6、存管銀行根柏據(jù)證券公司數(shù)據(jù)俺調(diào)整客戶賬戶，班并將結(jié)果發(fā)送證埃券公司。翱7、證券公司核按對后制作資金劃壩付指令發(fā)送存管笆銀行。疤8、存管銀行根癌據(jù)劃付指令辦理八交收資金劃付。

50、俺9、客戶證券交癌易結(jié)算資金的取傲出，只能通過轉(zhuǎn)邦賬的方式轉(zhuǎn)入銀拔行賬戶然后再取百出。扳知識點 108拔（P64-87埃）：證券經(jīng)紀業(yè)懊務(wù)內(nèi)部控制與操愛作規(guī)范。艾 擺柏內(nèi)部控制主要內(nèi)扳容方面，只要是跋對證券公司有利絆的都是。（答案埃是一目了然的）暗。壩建立以案“捌了解自己的客戶鞍”扮和般“敖適當性服務(wù)氨”把為核心的客戶管笆理和服務(wù)體系。搬 瓣昂經(jīng)紀業(yè)務(wù)操作規(guī)爸范管理：前后臺絆分離和崗位分離絆；重要崗位專人芭負責，嚴格操作辦權(quán)限管理；營業(yè)版部工作人員不得唉私下接受代理客白戶辦理相關(guān)業(yè)務(wù)扮；營業(yè)部應(yīng)按要傲求妥善保管客戶搬資料及業(yè)務(wù)檔案暗（客戶資料 2盎0 年內(nèi)不得銷藹毀） 鞍證券公司總部應(yīng)靶加強對

51、營業(yè)部業(yè)跋務(wù)運作佰的統(tǒng)一管理。氨經(jīng)紀業(yè)務(wù)扳主要環(huán)節(jié)包括證敖券賬戶管理（包艾括證券賬戶的開吧立、掛失補辦、伴注冊資料變更、板合并與注銷、非扮交易過戶等）、按資金賬戶管理（佰包括資金賬戶的澳開戶和銷戶、開芭通客戶交易委托扳品種、交易委托案方式及操作權(quán)限啊、指定客戶資金盎存管銀行、開通耙或變更客戶交易伴結(jié)算資金第三方唉存管、指定或撤俺銷指定交易、證邦券轉(zhuǎn)托管、資金胺賬戶掛失與解掛斑、客戶資料修改版、密碼管理等）拜、證券委托買賣伴（包括柜臺委托笆、非柜臺委托和矮撤單）、清算交安割（為客戶辦理吧交割，打印交割半單，應(yīng)客戶要求跋查詢交易結(jié)果、翱證券及資金余額罷，打印對賬單等八）等。靶投資者教育白主要是對投

52、資者拜進行證券法規(guī)宣拌傳、證券知識普佰及、證券交易風(fēng)扒險揭示和證券公罷司基本信息公示哀等。目的是提高隘投資者的風(fēng)險意瓣識、參與意識和邦風(fēng)險識別能力，版進而提高投資者爸理性投資、規(guī)避埃風(fēng)險、自我保護扳的能力。愛把具體重點突出：氨（答案一目了然瓣）。暗氨咨詢服務(wù)的主要矮內(nèi)容：（1）調(diào)瓣解投資者在交易般過程中發(fā)生的糾俺紛；（其他答案搬一目了然）。岸笆為客戶提供咨詢頒服務(wù)的人員應(yīng)注傲意：（1）預(yù)測昂走勢時不得主觀案臆斷，不得對行班情發(fā)表肯定性意佰見。（2）投資澳報告等資訊產(chǎn)品阿不得建議在具體哎品種上進行具體哀價位買賣等方面絆的內(nèi)容，不得直吧接指導(dǎo)投資者買把賣證券。（3）襖在公共場合進行靶股評報告會等須

53、岸先取的批準；（盎其他答案一目了然）。拜證券市場遵循澳“敗三公阿”矮原則，禁止任何傲內(nèi)幕交易、操縱跋市場、欺詐客戶罷、虛假陳述絆等損害市場和投扒資者的行為。岸皚十大禁止性行為絆：（答案一目了阿然）。拔知識點 109岸（P88-96傲）：證券經(jīng)紀業(yè)柏務(wù)的風(fēng)險及防范拔。阿芭按風(fēng)險起因不同擺，經(jīng)紀業(yè)務(wù)的風(fēng)懊險主要包括合規(guī)拔風(fēng)險、管理風(fēng)險癌和技術(shù)風(fēng)險。（爸不包括市場風(fēng)險骯或運營風(fēng)險）藹1、合規(guī)風(fēng)險。辦指證券公司在經(jīng)敗紀業(yè)務(wù)活動中違礙反法律、行政法壩規(guī)和監(jiān)管部門規(guī)跋章及規(guī)范性文件艾、行業(yè)規(guī)范和自伴律規(guī)則、公司內(nèi)罷部規(guī)章制度、行八業(yè)公認并普遍遵頒守的職業(yè)道德和傲行為準則等行為背，可能使證券公搬司受到法律制

54、裁扒、被采取監(jiān)管措骯施、遭受財產(chǎn)損扮失或聲譽損跋失的風(fēng)險。安拜主要有下列情形辦：（只要是違規(guī)佰的事情都是，答絆案一目了然）。伴 奧2、管理風(fēng)險。耙指經(jīng)營中由于管板理不健全、內(nèi)部皚控制不嚴或工作礙人員違規(guī)操作等笆而導(dǎo)致的風(fēng)險。澳巴主要有下列情形擺（注意 2 項巴之后的內(nèi)容不能傲同合規(guī)內(nèi)容搞混邦，唯一的辦法是阿強記）（1）開疤戶不嚴導(dǎo)致不合跋格賬戶。：（2安）違規(guī)為客岸證券交易提供融艾資融券等伴戶信用交易。百（3）罷侵占損害客戶的按合法權(quán)益叭，挪用客戶的資邦金或證券。（4芭）誤導(dǎo)客戶、對芭客戶買賣證券承艾諾收益或賠償。伴（5）誘導(dǎo)客戶艾進行不必要的證瓣券買賣。（6）白全權(quán)委托（7）岸內(nèi)幕交易（8）

55、斑不正當競爭等。邦 岸3、技術(shù)風(fēng)險。鞍由于設(shè)備導(dǎo)致的百風(fēng)險。包括硬件爸設(shè)備和軟件兩個拔方面。板板合規(guī)風(fēng)險防范：辦（1）加強合規(guī)懊教育。（2）健案全各項規(guī)章制度靶。（3）對風(fēng)險拌項目實行集中統(tǒng)阿一管理，實時復(fù)佰核、分級審批。半（4）主要崗位壩相互分離。捌辦管理風(fēng)險防范：佰（1）加強經(jīng)紀拌業(yè)務(wù)營銷管理。扒（2）嚴格執(zhí)行哎經(jīng)紀業(yè)務(wù)操作規(guī)奧程。（3）建立吧營銷和賬戶管理巴操作信息管理系傲統(tǒng)，防范從業(yè)人爸員執(zhí)業(yè)風(fēng)險。（唉4）加強員工培盎訓(xùn)，提高員工素澳質(zhì)。（5）建立壩客戶投訴處理及班責任追究機制。骯（6）建立經(jīng)紀凹業(yè)務(wù)檢查稽核制昂度。罷八還需建立一般套內(nèi)外結(jié)合的業(yè)岸務(wù)監(jiān)督與檢查制澳度敖：（1）證券公爸司

56、的內(nèi)部控制。翱（2）絆證券業(yè)協(xié)會的自骯律管理。（3）奧證券交易所的監(jiān)哀督。（4）證監(jiān)拔會的監(jiān)管。證券跋公司應(yīng)藹當每一會計年度翱結(jié)束之日起 4俺 個月瓣內(nèi)，向證監(jiān)會報拌送年報；每月結(jié)凹束之日起 7 拌格工作日報送月隘報。證券公司癌監(jiān)督管理條例靶中的法律責任。叭（如果考試通過百有把握建議放棄耙，把時間節(jié)約下疤來穩(wěn)固其他內(nèi)容阿）柏第三章 經(jīng)紀業(yè)奧務(wù)相關(guān)實務(wù)扒知識點 301扒（P97-10捌1）：證券賬戶疤管理。白 哎按規(guī)定，中國結(jié)笆算公司對證券賬骯戶實施統(tǒng)一管理稗，其開戶代理機癌構(gòu)是中國結(jié)算公絆司委托的證券公挨司、商業(yè)銀行及拌中國結(jié)算公司境辦外 B 股結(jié)算隘會員。巴按背交易場所按劃分，證券賬戶埃分為

57、上海的和深般圳的；按用途劃疤分，分為人民幣拔普通股票賬戶、版人民幣特種股票骯賬戶、證券投資拌基金賬戶和其他哎賬戶等。靶1、人民幣普通唉股票賬戶。簡稱澳“搬A 股賬戶半”案，開立限于境內(nèi)啊投資者和合格境安外機構(gòu)投資者（瓣外國自然人和一藹般機構(gòu)投資者不阿能開）。俺唉（可編成多選題般）A 股賬戶是靶我國目前用途最柏廣、數(shù)量最多的安一種證券賬戶，傲可買賣 A 股隘，債券、上市基板金、權(quán)證（不能拜買 B 股）。俺2、人民幣特種澳股票賬戶。簡稱百“礙B 股賬戶頒”哀，分為境內(nèi)投資背者證券賬戶（只笆限境內(nèi)自然人，阿機構(gòu)不行）和境版外投資者證券賬八戶。澳3、證券投資基邦金賬戶。簡稱爸“百基金賬戶唉”扮，可以買

58、賣上市疤基金，在深圳還板可買賣上市國債埃，上?？少I賣上隘市國債、公司債耙、企業(yè)債和可轉(zhuǎn)扒債。懊 開立證券賬戶邦應(yīng)堅持埃合法性和真實性案原則（不要同驗壩證時的稗“斑合法性和同一性敖”白原則搞混）。對佰于不準許開戶的把對象，不得予以安開戶。規(guī)定，一扮個自然人、法人礙可以開立不同類邦別和用途的證券俺賬戶。對于同一辦類別的證券賬戶伴，原則上一個自班然人、一般法人氨只能開立一個。拌特殊法人機構(gòu)可按按規(guī)定向中國結(jié)巴算公司申請開立霸多個證券賬戶。翱目前稗證券交易挨采用實名制。挨特殊法人機構(gòu)辦開立證券賬戶，爸由中國結(jié)算公司巴直接受理；自然懊人和一般機構(gòu)可按通過開戶代理機班構(gòu)辦理。上海證拌券賬戶當日開立案，次一

59、交易日生奧效；深證當天開把立當日可用。合佰格境外機構(gòu)投資絆者開立的證券賬懊戶中疤“瓣持有人名稱敖”熬為境內(nèi)證券公司瓣、托管人和合格翱投資者的全稱。吧賬戶可以掛失與搬補辦，補辦原號跋碼的上?？?，由耙原代理機構(gòu)受理皚；補辦新號的上艾?？ɑ蜓a辦深圳岸卡（不論新舊）罷，各開戶代理機耙構(gòu)都受理（但是邦補辦新號上海的絆，要提前到原指芭定營業(yè)部辦理賬罷戶凍結(jié)證明，所霸以還是要到原營柏業(yè)部去一趟）。礙 隘賬戶的查詢可在疤辦理指定或轉(zhuǎn)托爸管后的次日起憑阿證件（身份證和巴賬戶卡）到柜臺奧辦理。有些內(nèi)容胺按規(guī)定收費的。斑知識點 302澳（P102-1隘06）：證券登把記。皚證券登記是登記柏公司為證券發(fā)行班人建立和維

60、護證吧券持有人名冊的靶行為。中國結(jié)算柏公司設(shè)立了電子拜化證券登記系統(tǒng)瓣，辦翱按伴證券種類岸可以分為股份登佰記、基金登記、擺債券登記、權(quán)證瓣登記、交易型開哀放式指數(shù)基金登把記等；按哀性質(zhì)凹劃分為初始登記疤、變更登記、退疤出登記等。 哎1、初始登記。叭是已發(fā)行的證券笆在上市前，由結(jié)叭算公司根據(jù)證券胺發(fā)行人的申請維霸護證券持有人名背冊，將證券記錄阿到投資者證券賬絆戶中。初始登記胺是前提。佰熬按照證券類別，皚可以進一步劃分疤為：（1）股份捌初始登記。包括稗：敗唉股份首次公開發(fā)愛行和增發(fā)登記。叭發(fā)啊行結(jié)束 2 個稗交易日內(nèi)哀，上市公司應(yīng)申霸請辦理股份發(fā)行八登記。捌哎送股及公積金轉(zhuǎn)瓣增股本登記。送藹股是將