中國某銀行競爭力研究分析報告

1、2004年度中國某 銀行競爭力研究分析報告中國某 銀行競爭力研究中心 立足現(xiàn)實，著眼未來，客觀評價和分析當(dāng)下中國銀行業(yè)的競爭力態(tài)勢，分析具體競爭力的強弱，引導(dǎo)中國銀行業(yè)抓住機遇，保證平穩(wěn)過渡，并爭取在國際金融競爭中居于有利地位，對于我們制定競爭策略、維護金融業(yè)健康發(fā)展至關(guān)重要，也對深化金融體制改革具有全局性意義。 從綜綜合競爭爭力看，招商、民生、浦發(fā)為為第一檔檔次；建建行、中中行、興興業(yè)、華華夏、交交通、中中信為第第二檔次次；工行行、光大大、深發(fā)發(fā)展、農(nóng)農(nóng)行為第第三檔次次。 中國某某 銀行行競爭力力研究的的理論依依據(jù) 目前，競爭力力研究已已經(jīng)受到到各國政政府的普普遍重視視，成為為世界性性的學(xué)術(shù)

2、術(shù)熱點研研究問題題之一。其中關(guān)關(guān)于競爭爭力最權(quán)權(quán)威詮釋釋是日內(nèi)內(nèi)瓦的世世界經(jīng)濟濟論壇（worrld ecoonommy fforuum，WWEF）和瑞士士洛桑國國際管理理開發(fā)學(xué)學(xué)院（IInteernaatioonall innstiitutte ffor mannageemennt ddeveeloppmennt，IIMD）的競爭爭力評價價方法和和指標體體系的研研究（主主要從事事國別間間的國際際競爭力力研究），提出出了競爭爭力方程程，涉及及8個領(lǐng)領(lǐng)域（國國內(nèi)經(jīng)濟濟實力、國際化化程度、政府管管理、金金融環(huán)境境、基礎(chǔ)礎(chǔ)設(shè)施、管理程程度、科科學(xué)技術(shù)術(shù)、人口口素質(zhì)）的近3300個個指標；其公布布的年度

3、度國家競競爭力報報告，越越來越得得到經(jīng)濟濟學(xué)界和和各國政政府的認認可，日日益引起起各國的的重視。 WEFF將企業(yè)業(yè)競爭力力的定義義為比比其競爭爭對手創(chuàng)創(chuàng)造更多多財富的的能力.不難難看出，企業(yè)競競爭力的的強弱最最終要通通過盈利利來體現(xiàn)現(xiàn)。某 銀行作作為經(jīng)營營貨幣的的特殊企企業(yè)，創(chuàng)創(chuàng)造價值值能力也也應(yīng)成為為其競爭爭力表現(xiàn)現(xiàn)的核心心。 故此，我們將將某 銀行行競爭力力定義為為：某 銀行在在特定的的市場結(jié)結(jié)構(gòu)下，受供求求關(guān)系、公共政政策影響響，進行行設(shè)計、營銷各各項金融融產(chǎn)品，并獲得得比競爭爭對手更更多的財財富的能能力；是是某一銀銀行成功功地將現(xiàn)現(xiàn)有資產(chǎn)產(chǎn)轉(zhuǎn)換為為提供更更優(yōu)質(zhì)服服務(wù)的能能力。 根據(jù)WW

4、EF和和IMDD的競爭爭力方程程： 競爭力力=競爭爭力資產(chǎn)產(chǎn)（存在在）競爭力力過程 這里所所謂資產(chǎn)產(chǎn)說的是是一種現(xiàn)現(xiàn)實存在在的概念念，即競競爭力現(xiàn)現(xiàn)實的表表現(xiàn)。由由此可見見，競爭爭力研究究主要考考察的是是兩個方方面，一一是競爭爭力的現(xiàn)現(xiàn)實存在在是什么么樣的，二是這這一存在在的進程程是怎樣樣實現(xiàn)的的。其中中存在著著因果的的分析的的過程。我們據(jù)據(jù)此來設(shè)設(shè)計研究究框架。 某 銀行行競爭力力研究要要特別要要強調(diào)與與現(xiàn)有的的銀行信信用評級級以及銀銀行績效效評價相相區(qū)別。 競爭力力評價與與銀行信信用評級級區(qū)別：一是研研究目的的不一樣樣，銀行行信用評評級是減減少投資資人與債債券發(fā)行行人信息息不對稱稱，對象象

5、是投資資人，目目的是揭揭示風(fēng)險險、風(fēng)險險管理。競爭力力評價是是實現(xiàn)銀銀行可持持續(xù)發(fā)展展，對象象是銀行行，目的的是幫銀銀行找問問題。二二是研究究方法也也不一樣樣。 競爭力力評價與與現(xiàn)有的的銀行績績效評價價區(qū)別：銀行業(yè)業(yè)績評估估只是銀銀行競爭爭力的外外部表現(xiàn)現(xiàn)，即銀銀行基于于自身的的競爭優(yōu)優(yōu)勢和競競爭資源源，在過過去和現(xiàn)現(xiàn)在的市市場競爭爭中的結(jié)結(jié)果和地地位。主主要集中中于銀行行財務(wù)會會計指標標和市場場指標兩兩大類。然而，僅僅這這兩類指指標不可可能全面面反映銀銀行競爭爭力的真真實內(nèi)涵涵。因為為財務(wù)指指標反映映的是銀銀行過去去和現(xiàn)在在的競爭爭狀況和和業(yè)績，可以用用來分析析和評估估以前的的行為和和決策，

6、但銀行行通過競競爭力分分析真正正需要的的是有助助于今后后更好競競爭的戰(zhàn)戰(zhàn)略。顯顯然，除除了進行行業(yè)績評評估外，更需要要分析實實現(xiàn)這一一結(jié)果的的過程。 并且在在財務(wù)指指標中，有不少少指標如如市場份份額或一一般并不不一定能能正確反反映銀行行業(yè)的競競爭狀況況。前者者可能是是以犧牲牲利潤為為代價，后者也也可能是是政府政政策或地地區(qū)分割割的結(jié)果果。況且且，這些些財務(wù)指指標也不不能說明明如何實實現(xiàn)以后后的競爭爭業(yè)績，也無法法反映是是基于什什么措施施和手段段而取得得目前的的競爭地地位，這這是一種種短期行行為和分分析方法法。 因此，競爭力力研究除除了對現(xiàn)現(xiàn)實的銀銀行競爭爭行為和和業(yè)績評評估外，還必須須考慮其其

7、他因素素，如銀銀行體系系、治理理結(jié)構(gòu)、發(fā)展戰(zhàn)戰(zhàn)略、科科技、人人員素質(zhì)質(zhì)、環(huán)境境等，這這些對于于銀行業(yè)業(yè)的競爭爭力能起起到一種種轉(zhuǎn)化和和支撐作作用，也也是至關(guān)關(guān)重要的的。由此此可見，某 銀行行競爭力力的研究究和分析析是側(cè)重重于多維維度、多多方位的的分析和和評價，是績效效評估的的又一升升華。本本年度中中國某 銀行競競爭力報報告說明明一、本本次中國國某 銀行行競爭力力評價的的主要數(shù)數(shù)據(jù)來源源為中中國金融融統(tǒng)計年年鑒（220044）、國內(nèi)知知名數(shù)據(jù)據(jù)商色諾諾芬（SSinoofinn）信息息服務(wù)與與WINND資訊訊、國際際權(quán)威FFitcch IIBCAA數(shù)據(jù)庫庫以及各各某 銀行行公開發(fā)發(fā)布的歷歷年度財財

8、務(wù)報告告，并根根據(jù)銀銀行家銀行競競爭力評評價專家家委員會會的意見見，對部部分數(shù)據(jù)據(jù)資料進進行了必必要的修修正和補補充。 二、全全國性某某 銀行行競爭力力評價指指標體系系分為兩兩個層次次：現(xiàn)實實競爭力力指標（包括市市場規(guī)模模、資本本充足性性、資產(chǎn)產(chǎn)質(zhì)量和和安全性性、資產(chǎn)產(chǎn)盈利能能力、資資產(chǎn)流動動性管理理能力、國際化化業(yè)務(wù)能能力）；潛在競競爭力指指標（包包括人力力資源、科技能能力、金金融創(chuàng)新新能力、服務(wù)競競爭力、公司治治理及內(nèi)內(nèi)控機制制）現(xiàn)實實競爭能能力是指指銀行在在當(dāng)前條條件下所所表現(xiàn)出出來的生生存能力力，代表表著該銀銀行在報報告期時時間點上上的競爭爭力實現(xiàn)現(xiàn)結(jié)果，是一種種現(xiàn)實存存在的概概念，由

9、由一個時時間剖面面的一系系列顯示示性指標標集組成成，主要要包括市市場占有有率、盈盈利能力力、經(jīng)營營能力、資產(chǎn)質(zhì)質(zhì)量、資資本充足足率等財財務(wù)會計計指標。而潛在在競爭力力則代表表了實現(xiàn)現(xiàn)這一現(xiàn)現(xiàn)實競爭爭力的進進程是怎怎樣的，其中包包含著因因果的分分析的過過程從其其中可以以解釋銀銀行為什什么有競競爭力或或者為什什么缺乏乏競爭力力。換句句話說，現(xiàn)實競競爭力指指標所反反映的是是當(dāng)前競競爭的結(jié)結(jié)果或者者競爭力力的最終終表現(xiàn)，而潛在在競爭力力指標所所反映的的是競爭爭力背后后的原因因或者決決定因素素，它由由一個時時間點內(nèi)內(nèi)銀行內(nèi)內(nèi)部因素素影響未未來競爭爭力的隱隱性指標標集組成成，即基基于對現(xiàn)現(xiàn)實競爭爭力分析析

10、的基礎(chǔ)礎(chǔ)上，重重點分析析構(gòu)成銀銀行競爭爭力的主主要制度度性影響響因素，如銀行行的組織織結(jié)構(gòu)、法人治治理結(jié)構(gòu)構(gòu)、業(yè)務(wù)務(wù)體系和和業(yè)務(wù)創(chuàng)創(chuàng)新能力力、服務(wù)務(wù)競爭力力、人力力資源和和科技能能力等等等，以測測度競爭爭力位勢勢的延續(xù)續(xù)能力。（見圖圖1） 三、全全國性某某 銀行行競爭力力綜合評評分，采采用層次次分析法法（AHHP）生生成。AAHP是是美國著著名的運運籌學(xué)家家、匹茲茲堡大學(xué)學(xué)教授TT.L.Sattty在在上世紀紀70年年代提出出來的，它是處處理某些些難于完完全用定定量方法法分析復(fù)復(fù)雜問題題的一種種有力手手段。該該法突出出之點是是可以將將復(fù)雜的的問題分分解成為為若干層層次，在在比原問問題簡單單得多

11、的的層次上上逐步分分解、分分析，并并可將人人的主觀觀判斷和和定性分分析用數(shù)數(shù)量形式式表達、轉(zhuǎn)換和和處理。AHPP方法在在工業(yè)，軍事以以及管理理等方面面都有廣廣泛應(yīng)用用。 四、關(guān)關(guān)于服務(wù)務(wù)競爭力力評價，研究中中心根據(jù)據(jù)國際銀銀行服務(wù)務(wù)質(zhì)量（BSQQ）的衡衡量標準準從效率率和信任任尺度、接待能能力尺度度、價格格尺度、有形資資產(chǎn)尺度度、服務(wù)務(wù)職責(zé)尺尺度以及及可靠性性尺度設(shè)設(shè)計了專專業(yè)化問問卷調(diào)查查（零售售業(yè)務(wù)、公司業(yè)業(yè)務(wù)），共回收收63778份有有效問卷卷，采用用模糊評評價方法法，形成成最終服服務(wù)競爭爭力綜合合評分。 五、220044年銀監(jiān)監(jiān)會對全全國股份份制某 銀行進進行了風(fēng)風(fēng)險評級級，其中中涉及

12、各各銀行的的公司治治理以及及各內(nèi)控控制度評評價。銀行家家銀行行競爭力力評價專專家委員員會參考考監(jiān)管機機構(gòu)的考考評方式式及各方方面相關(guān)關(guān)資料，對各某某 銀行行這兩個個方面的的情況進進行了綜綜合評分分。 六、本本次某 銀行競競爭力評評價以所所有銀行行20003年度度的數(shù)據(jù)據(jù)資料為為基礎(chǔ)。20003年112月331日中中央政府府動用4450億億美元外外匯儲備備對中行行、建行行注資，故此我我們根據(jù)據(jù)注資后后中行和和建行相相應(yīng)指標標的變化化，做了了及時的的調(diào)整。 七、本本次競爭爭力評價價（包括括城市某某 銀行行）中使使用的資資本充足足率數(shù)據(jù)據(jù)，均采采用20004年年度銀監(jiān)監(jiān)會頒布布的最新新資本充充足率的

13、的核算方方式進行行調(diào)整。 全國性性某 銀行行競爭力力的總體體態(tài)勢分分析 從綜合合競爭力力看，呈呈現(xiàn)清晰晰的四個個等級。 招商、民生、浦發(fā)為為第一檔檔次 建行、中行、興業(yè)、華夏、交通、中信為為第二檔檔次 工行、光大、深發(fā)展展、農(nóng)行行為第三三檔次 廣發(fā)為為第四檔檔次 從現(xiàn)實實競爭力力看，四四個等級級也很明明顯，建建行、中中行因外外匯注資資和巨額額壞帳剝剝離，而而位列第第一檔次次。 招商、民生、浦發(fā)、建行、中行為為第一檔檔次 興業(yè)、華夏、交通、中信為為第二檔檔次 工行、光大、深發(fā)展展、農(nóng)行行為第三三檔次 廣發(fā)為為第四檔檔次 從潛在在競爭力力看，三三個等級級較為明明顯，國國有某 銀行競競爭力提提升任重

14、重道遠。 招商、民生高高居第一一檔次 浦發(fā)、建行、中行、興業(yè)、華夏、交通、中信、工行、光大、深發(fā)展展可劃歸歸為第二二檔次，其中浦浦發(fā)、華華夏略顯顯突出一一些 農(nóng)行、廣發(fā)為為第三檔檔次（見見圖2） 國有某某 銀行行改革加加速，建建行、中中行的現(xiàn)現(xiàn)實競爭爭力提升升20033年122月311日國務(wù)務(wù)院決定定在中國國銀行和和中國建建設(shè)銀行行實施股股份制改改造試點點，并撥撥出4550億美美元國家家外匯儲儲備為銀銀行補充充資本金金，這一一重大決決策體現(xiàn)現(xiàn)出中國國政府積積極推動動金融改改革和打打造真真正某 銀行的堅定定決心。本次國國務(wù)院對對某 銀行行注資意意味著我我國銀行行管理方方法和貨貨幣政策策手段的的重

15、大變變化。國國務(wù)院向向兩家大大型國有有獨資某某 銀行行進行注注資，其其意義不不僅在于于充實資資本金，更重要要的在于于是一個個重要的的信號，表明中中國某 銀行的的改革將將進入一一個加速速階段。 根據(jù)銀銀監(jiān)會頒頒布的最最新的資資本充足足率的核核算方法法計算，截至220044年9月月30日日，建行行的資本本充足率率高達88.199%，在在16家家全國性性某 銀行行中位列列第二（恒豐第第一，115.114%），在參參評銀行行中位列列第一。中行的的資本充充足率達達7.339%，在參評評銀行中中位列第第三。 20004年66月300日，中中行、建建行與中中國信達達資產(chǎn)管管理公司司簽署一一個價值值27887

16、億元元的不良良資產(chǎn)轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)讓協(xié)議議。這是是繼4550億美美元的外外匯注資資以來，本屆政政府為先先行股改改的中建建兩家銀銀行第二二次提供供免費的的最后后晚餐.至220044年9月月底，建建行和中中行按五五級分類類的不良良貸款率率為3.88%和4.55%，分別別位列114家參參評銀行行的第77位和第第8位。甚至已已經(jīng)大大大低于110家股股份制銀銀行的平平均水平平6.447%.資本充充足率迅迅速上升升以及巨巨額不良良資產(chǎn)的的剝離，使得建建行和中中行的現(xiàn)現(xiàn)實競爭爭力陡然然躍升至至14家家參評銀銀行的第第3位和和第4位位。與此此形成鮮鮮明對比比的是，建行和和中行的的潛在競競爭力排排名并不不靠前，分別位位列第

17、77位和第第11位位。故此此，我們們認為，建行和和中行當(dāng)當(dāng)下的綜綜合競爭爭力位勢勢是否能能得以延延續(xù)，有有賴于其其銀行潛潛在競爭爭力的增增強，具具體地說說，公司司治理方方面是否否會有一一些重要要改革措措施出臺臺，在內(nèi)內(nèi)部控制制和風(fēng)險險管理方方面是否否正逐步步向巴塞塞爾新資資本協(xié)議議的要求求靠攏。根據(jù)巴巴塞爾新新資本協(xié)協(xié)議的要要求，對對銀行信信貸資產(chǎn)產(chǎn)實行分分類管理理，不同同風(fēng)險的的資產(chǎn)要要求不同同的資本本充足率率。這些些都是220055年中國國銀行業(yè)業(yè)值得期期待的。 上市股股份制銀銀行競爭爭力點評評 資本充充足比較較 目前，資本充充足率已已成為上上市銀行行實現(xiàn)規(guī)規(guī)模擴張張的瓶頸頸，并直直接決定

18、定著銀行行的盈利利能力。20004年半半年報顯顯示招商商銀行的的資本充充足率為為8.112%，其他四四家銀行行則均未未披露，但估計計資本率率均未能能達標。鑒于次次級債券券只能部部分補充充附屬資資本，上上市銀行行的今后后再融資資需求已已日顯迫迫切。（見表11） 資產(chǎn)質(zhì)質(zhì)量比較較 不良資資產(chǎn)增長長率與占占有率分分析。近近年來，上市銀銀行的不不良資產(chǎn)產(chǎn)比例逐逐年下降降，但從從貸款絕絕對額增增長率來來看，卻卻呈現(xiàn)上上升趨勢勢。其原原因在于于上市銀銀行貸款款規(guī)模的的快速擴擴張稀釋釋了不良良資產(chǎn)的的增長。從不良良貸款占占比來看看，民生生銀行發(fā)發(fā)展時間間相對較較短，貸貸款基數(shù)數(shù)較小，不良貸貸款占比比最低，而

19、且中中長期貸貸款占比比高，資資產(chǎn)盈利利能力較較強。素素以穩(wěn)健健經(jīng)營著著稱的浦浦發(fā)銀行行風(fēng)險控控制制度度嚴格，不良貸貸款占比比較低。華夏銀銀行與深深發(fā)展在在不良資資產(chǎn)占比比、貸款款投向與與期限結(jié)結(jié)構(gòu)上的的指標反反映出其其資產(chǎn)管管理能力力相對較較差。但但20004年上上半年，浦發(fā)銀銀行、民民生銀行行不良資資產(chǎn)絕對對額增長長較快，顯示宏宏觀調(diào)控控引發(fā)的的不良資資產(chǎn)風(fēng)險險隱患較較大。招招商銀行行由于及及時調(diào)整整貸款投投向和行行業(yè)布局局，不良良資產(chǎn)絕絕對額增增長率比比20003年明明顯縮小小，顯示示出較高高的風(fēng)控控水平。 行業(yè)投投向分析析。從主主要貸款款投向分分析，招招商銀行行的貸款款中受國國家宏觀觀經(jīng)

20、濟調(diào)調(diào)控影響響較大的的制造業(yè)業(yè)、房地地產(chǎn)建筑筑業(yè)比例例相對小小許多，而在能能源、原原材料及及公用事事業(yè)、個個人貸款款等行業(yè)業(yè)比重相相對較高高，顯示示出招商商銀行把把握經(jīng)濟濟波動和和控制風(fēng)風(fēng)險能力力較高，資產(chǎn)質(zhì)質(zhì)量較好好。個人人貸款風(fēng)風(fēng)險小、收益好好，是各各銀行爭爭奪的主主要市場場。民生生銀行在在個人貸貸款（特特別是個個人房貸貸）政策策上比較較靈活，個人貸貸款投放放比重最最高。 計提專專項準備備金分析析。從專專項準備備金計提提來看，招商銀銀行、浦浦發(fā)銀行行計提準準備金比比例相對對較高，體現(xiàn)出出謹慎的的會計處處理原則則。由于于計提準準備金比比例直接接影響銀銀行的稅稅后利潤潤，顯示示這兩家家銀行經(jīng)經(jīng)

21、營相對對比較穩(wěn)穩(wěn)健。 經(jīng)營管管理水平平比較 上市銀銀行的經(jīng)經(jīng)營管理理水平?jīng)Q決定其盈盈利能力力，而在在目前盈盈利模式式下，其其盈利能能力主要要取決于于資產(chǎn)擴擴張效率率與資產(chǎn)產(chǎn)盈利能能力，我我們從規(guī)規(guī)模擴張張帶來的的網(wǎng)點盈盈利能力力來側(cè)面面反映上上市銀行行的資產(chǎn)產(chǎn)擴張效效率，而而中間業(yè)業(yè)務(wù)發(fā)展展狀況則則可以透透視出上上市銀行行的未來來資產(chǎn)盈盈利能力力。 單個營營業(yè)網(wǎng)點點盈利能能力分析析。我們們將五家家上市銀銀行與實實力最強強的國有有某 銀行行工商商銀行網(wǎng)網(wǎng)點盈利利情況進進行對比比，發(fā)現(xiàn)現(xiàn)上市銀銀行的點點均盈利利水平均均明顯好好于國有有某 銀行行。民生生銀行保保持了最最快的機機構(gòu)擴張張增長速速度，且

22、且能夠保保持較強強的網(wǎng)點點盈利能能力。浦浦發(fā)銀行行網(wǎng)點擴擴張速度度較平穩(wěn)穩(wěn)，且近近3年來來增速有有所放緩緩，保持持了與業(yè)業(yè)績增長長的同步步。深發(fā)發(fā)展機構(gòu)構(gòu)擴張較較快，但但盈利能能力表現(xiàn)現(xiàn)不佳。招商銀銀行近年年來始終終保持了了20%左右的的機構(gòu)擴擴張速度度，由于于原有機機構(gòu)基數(shù)數(shù)較大而而稀釋了了盈利水水平，但但仍保持持逐年上上升趨勢勢，顯示示了其較較強的網(wǎng)網(wǎng)點盈利利能力。從新增增單個機機構(gòu)創(chuàng)利利水平上上看，浦浦發(fā)、招招商、民民生三家家銀行在在機構(gòu)高高速擴張張的同時時，保持持了比較較穩(wěn)定的的單產(chǎn)盈盈利水平平。 人均盈盈利能力力分析。人均盈盈利變化化同樣可可以驗證證上市銀銀行規(guī)模模擴張的的效率。民生

23、銀銀行人均均盈利與與人均存存款指標標均領(lǐng)先先且呈上上升趨勢勢。浦發(fā)發(fā)銀行兩兩項指標標位居第第二且穩(wěn)穩(wěn)中有升升，招商商銀行居居第三且且保持增增長態(tài)勢勢，華夏夏銀行和和深發(fā)展展近年來來規(guī)模擴擴張與管管理機制制沒能同同步提升升，而人人均盈利利指標呈呈下降趨趨勢。 中間業(yè)業(yè)務(wù)創(chuàng)利利能力分分析。在在分業(yè)業(yè)經(jīng)營的管理理模式下下，國內(nèi)內(nèi)銀行經(jīng)經(jīng)營同質(zhì)質(zhì)化致使使行業(yè)內(nèi)內(nèi)存在同同層面的的低水平平競爭狀狀況。作作為未來來銀行的的業(yè)務(wù)發(fā)發(fā)展方向向，中間間業(yè)務(wù)創(chuàng)創(chuàng)利水平平代表銀銀行創(chuàng)造造高附加加值金融融產(chǎn)品的的能力，而且其其收入水水平將更更能反映映銀行的的經(jīng)營管管理水平平和競爭爭實力。目前，上市銀銀行開展展的中間間業(yè)

24、務(wù)產(chǎn)產(chǎn)品依然然未擺脫脫種類少少、收入入占比低低、盈利利能力差差的狀況況。招商商銀行近近年來由由于中間間業(yè)務(wù)的的市場定定位明確確，產(chǎn)品品創(chuàng)新能能力強，在中間間業(yè)務(wù)規(guī)規(guī)模與效效益上領(lǐng)領(lǐng)先于同同行。 上市銀銀行的經(jīng)經(jīng)營特點點。各上上市銀行行在實施施規(guī)模擴擴張戰(zhàn)略略時，發(fā)發(fā)展思路路、市場場定位、行業(yè)投投向、機機構(gòu)布局局等各有有側(cè)重，將導(dǎo)致致銀行間間競爭優(yōu)優(yōu)勢與經(jīng)經(jīng)營風(fēng)險險的差異異性。（見表22） 綜上分分析，招招商銀行行機構(gòu)與與人員的的規(guī)模優(yōu)優(yōu)勢與中中間業(yè)務(wù)務(wù)優(yōu)勢反反映出經(jīng)經(jīng)營管理理水平明明顯優(yōu)于于其他上上市銀行行。民生生銀行明明確的市市場定位位與靈活活的信貸貸政策將將支持其其業(yè)績的的快速增增長。浦浦

25、發(fā)銀行行的穩(wěn)健健經(jīng)營的的發(fā)展戰(zhàn)戰(zhàn)略使其其在未來來具有較較強的可可持續(xù)發(fā)發(fā)展能力力。華夏夏銀行正正處于快快速擴張張期，經(jīng)經(jīng)營管理理水平急急需同步步提高。綜合各各項指標標分析，深發(fā)展展的經(jīng)營營管理水水平在上上市銀行行中較弱弱。 盈利能能力比較較 我們通通過各項項盈利指指標分析析可以看看出，上上市銀行行的主營營業(yè)務(wù)收收入與凈凈利潤指指標逐年年上升，但是除除招商銀銀行外，其他上上市銀行行ROAA、ROOE指標標逐年縮縮小，顯顯現(xiàn)出上上市銀行行近年來來資產(chǎn)外外延式擴擴張的本本質(zhì)。招招商銀行行由于業(yè)業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)構(gòu)相對合合理，基基本上實實現(xiàn)了資資產(chǎn)內(nèi)涵涵式擴張張，這在在ROEE指標逐逐年上升升中得到到了充分分體

26、現(xiàn)，但由于于股本擴擴張原因因，每股股凈資產(chǎn)產(chǎn)增長率率逐年下下降。民民生銀行行主營業(yè)業(yè)務(wù)收入入與凈利利潤增長長勢頭最最猛，表表現(xiàn)出較較好的業(yè)業(yè)績成長長性，但但由于規(guī)規(guī)模擴張張速度與與資產(chǎn)盈盈利能力力未同步步，使RROE增增長率有有所下降降。而浦浦發(fā)銀行行穩(wěn)中有有升的凈凈資產(chǎn)收收益率增增長率與與每股凈凈資產(chǎn)增增長率等等指標顯顯示出其其穩(wěn)健經(jīng)經(jīng)營的特特點。華華夏銀行行與深發(fā)發(fā)展的各各項指標標大都處處于行業(yè)業(yè)平均值值以下，顯示盈盈利能力力較弱。 資產(chǎn)流流動性比比較 資產(chǎn)負負債結(jié)構(gòu)構(gòu)不匹配配會使上上市銀行行面臨流流動性風(fēng)風(fēng)險。220044年三季季度，除除了浦發(fā)發(fā)銀行為為正流動動性缺口口以外，其余都都出現(xiàn)了了較大的的負流動動性缺口口，其中中招商、民生和和深發(fā)展展的流動動性缺口口占比超超過200%.浦浦發(fā)銀行行的長期期存款比比重最高高，為339.666%，負債結(jié)結(jié)構(gòu)最為為穩(wěn)定，流動性性風(fēng)險最最小。 點評總總結(jié) 招商銀銀行 近年來來，公司司在資產(chǎn)產(chǎn)擴張時時注重了了規(guī)模與與效益的的統(tǒng)一，并較好好地實施施了風(fēng)險險控制，在資產(chǎn)產(chǎn)管理、風(fēng)險控控制、盈盈利模式式、業(yè)務(wù)務(wù)結(jié)構(gòu)等等方面明明顯優(yōu)于于其他上上市銀行行，是目目前市場場中最具具規(guī)模優(yōu)優(yōu)勢、綜綜合競爭爭實力最最強的上上市銀行行。公司司資產(chǎn)管管理水平平較高，信貸投投放的行行業(yè)布局局較合理理，中間