2018-2025年全球光伏新增裝機(jī)趨勢(shì)及中國(guó)光伏發(fā)電建設(shè)管理、光伏系統(tǒng)成本發(fā)展分析圖

1、2018-2025年全球光伏新增裝機(jī)趨勢(shì)及中國(guó)光伏發(fā)電建設(shè)管理、光伏系統(tǒng)成本發(fā)展分析圖 一、全球市場(chǎng) 2018年全球光伏新增裝機(jī)達(dá)到105GW，除中國(guó)市場(chǎng)受到“531”新政擾動(dòng)，新增裝機(jī)44GW（同比-17.0%），包括美國(guó)、日本以及歐洲在內(nèi)的主要光伏市場(chǎng)均實(shí)現(xiàn)增長(zhǎng)。數(shù)據(jù)來(lái)源：公開(kāi)資料整理 2018年三季度開(kāi)始，受“531”新增影響，國(guó)內(nèi)光伏市場(chǎng)需求疲軟，海外市場(chǎng)出口規(guī)?？焖僭鲩L(zhǎng)，至2018年底，12月單月出口規(guī)模超過(guò)4GW。進(jìn)入2019年，1月出口數(shù)據(jù)顯示光伏出口維持高位，單月出口規(guī)模達(dá)到5.1GW；2月受?chē)?guó)內(nèi)春節(jié)假期影響，海外組件出口規(guī)模有所回落，單月出口368MW，同比下滑58.9%。3

2、月組件出口數(shù)據(jù)顯示，單月組件出口回升明顯；4月組件出口規(guī)模仍達(dá)到5.7GW，維持高位，預(yù)計(jì)全年組件出口有望達(dá)到60GW，考慮截止2018年底我國(guó)光伏企業(yè)海外電池片、組件已分別達(dá)到16GW、19GW，將直接供應(yīng)海外市場(chǎng)，預(yù)計(jì)海外市場(chǎng)需求有望突破80GW。數(shù)據(jù)來(lái)源：公開(kāi)資料整理 截至2019年3月，新增裝機(jī)累計(jì)規(guī)模僅5GW，產(chǎn)業(yè)鏈需求主要由海外需求支撐。2018年底至今高效單晶產(chǎn)品與普通多晶產(chǎn)品價(jià)差保持在0.30.4元/瓦，海外市場(chǎng)對(duì)單晶需求逐步走高，單晶海外市場(chǎng)快速拓展，2019年整體單晶路線全球市占率有望進(jìn)一步提高。數(shù)據(jù)來(lái)源：公開(kāi)資料整理 2019年全球范圍內(nèi)將有超過(guò)16個(gè)GW級(jí)光伏市場(chǎng)出現(xiàn)。

3、展望2019年下半年，美國(guó)ITC以及日本FIT退坡、印度針對(duì)我國(guó)進(jìn)口電池組件關(guān)稅下調(diào)均有望推動(dòng)當(dāng)?shù)厥袌?chǎng)裝機(jī)增長(zhǎng)；MIP取消帶來(lái)的系統(tǒng)成本下降將為歐洲市場(chǎng)帶來(lái)持續(xù)裝機(jī)增長(zhǎng)動(dòng)力。數(shù)據(jù)來(lái)源：公開(kāi)資料整理數(shù)據(jù)來(lái)源：公開(kāi)資料整理 歐洲需求高增以及美國(guó)市場(chǎng)，三季度海外需求進(jìn)入旺季。三四季度全球需求向上拐點(diǎn)明顯，測(cè)算，硅片、電池片環(huán)節(jié)將出現(xiàn)供不應(yīng)求現(xiàn)象。數(shù)據(jù)來(lái)源：公開(kāi)資料整理數(shù)據(jù)來(lái)源：公開(kāi)資料整理數(shù)據(jù)來(lái)源：公開(kāi)資料整理 全球主流市場(chǎng)政策：主要國(guó)家對(duì)光伏都有不同類(lèi)型的支持，主要包括直接補(bǔ)貼的FiT以及融資激勵(lì)等。全球主流光伏市場(chǎng)政策一覽國(guó)家目標(biāo)或預(yù)測(cè)驅(qū)動(dòng)因素美國(guó)預(yù)測(cè)：到2020年，所有細(xì)分市場(chǎng)都將恢復(fù)增長(zhǎng)，美

4、國(guó)28個(gè)州的年 度太陽(yáng)能市場(chǎng)預(yù)計(jì)將超過(guò)100MW，其中25個(gè)州的運(yùn)營(yíng)太陽(yáng)能光伏發(fā) 電量超過(guò)1GW1.InvestmentTaxCredit修正案 2.凈電量計(jì)量（NetMetering） 3.太陽(yáng)能可再生能源證書(shū)，即綠證日本目標(biāo)：2030年目標(biāo)累計(jì)裝機(jī)容量為64GWAC（74GWDC）； 預(yù)測(cè)：JPEA預(yù)計(jì)2030年AC累計(jì)安裝的光伏容量將約為100GWAC （120GWDC），2050年將達(dá)到200GWAC（240GWDC1.FIT計(jì)劃 2.自我消費(fèi)的商業(yè)模式 3.凈零能源之家：政府推動(dòng)凈零能源之家（ZEH）以支 持住宅光伏市場(chǎng)的發(fā)展，政策有效期至2030年印度目標(biāo)：2018年6月初，印度的

5、電力和可再生能源部長(zhǎng)宣布將2022年 的RE目標(biāo)提高52GW至227GW1.RPO可再生能源購(gòu)買(mǎi)義務(wù) 2.各類(lèi)融資激勵(lì)，如適應(yīng)性補(bǔ)償基金機(jī)制（VGF） 3.UDAY計(jì)劃德國(guó)目標(biāo)：到2030年將可再生能源份額提高651.政策驅(qū)動(dòng)，如EGGSurcharge能源附加費(fèi) 2.德國(guó)開(kāi)發(fā)銀行的贈(zèng)款和低息貸款韓國(guó)目標(biāo)：到2030年，可再生能源的目標(biāo)是占韓國(guó)電力的20； 預(yù)測(cè)：新能源計(jì)劃預(yù)計(jì)可再生能源總裝機(jī)容量為58.5GW（目前 11.3GW），光伏發(fā)電預(yù)計(jì)達(dá)到30.8GW住房補(bǔ)貼計(jì)劃、建筑補(bǔ)貼計(jì)劃和公共建筑義務(wù)計(jì)劃下 的光伏激勵(lì)政策澳大利亞目標(biāo)：到2030年，電力部門(mén)最低目標(biāo)為26-281.提高電力零售

6、價(jià)格 2.澳大利亞批準(zhǔn)和安裝流程的高效率 3.零部件價(jià)格持續(xù)下降 4.屋頂市場(chǎng)蓬勃發(fā)展土耳其目標(biāo)：2017年9月，土耳其能源和自然資源部（ETkB）宣布，未來(lái) 10年新目標(biāo)為10GW，住宅屋頂光伏應(yīng)用分為4GW，工業(yè)和商業(yè)系統(tǒng) 分為6GW1.補(bǔ)貼政策 2.特殊項(xiàng)目與歐盟基金：農(nóng)業(yè)和農(nóng)村發(fā)展支持局 （TkDk）項(xiàng)目，農(nóng)業(yè)灌溉項(xiàng)目，林業(yè)部光伏項(xiàng)目，市 政申請(qǐng)和ILBANK支持?jǐn)?shù)據(jù)來(lái)源：公開(kāi)資料整理 二、國(guó)內(nèi)市場(chǎng) 1、平價(jià)上網(wǎng)啟動(dòng)與競(jìng)價(jià)上網(wǎng)機(jī)制推動(dòng)成本下降 光伏行業(yè)屬于高科技行業(yè)，通過(guò)技術(shù)創(chuàng)新推動(dòng)產(chǎn)品效率提升以降低下游電站建設(shè)成本和度電成本下降。各大企業(yè)持續(xù)研發(fā)投入提升產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力，從而在激烈的市場(chǎng)競(jìng)

7、爭(zhēng)中不斷保持和提升市場(chǎng)占有率。2007年至2018年光伏產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)通過(guò)提升生產(chǎn)效率、引入先進(jìn)設(shè)備等多種手段推動(dòng)成本快速下降，至2018年底系統(tǒng)建設(shè)成本降至4.55元/W，年均復(fù)合降幅超過(guò)10%。 2014年開(kāi)始，國(guó)家發(fā)改委針對(duì)三類(lèi)不同光照資源區(qū)制定三檔上網(wǎng)電價(jià)，并針對(duì)自發(fā)自用分布式按照發(fā)電量提供0.42元/kWh度電補(bǔ)貼。盡管補(bǔ)貼規(guī)模逐步下調(diào)，但由于光伏系統(tǒng)建設(shè)成本亦保持持續(xù)下降形勢(shì)，光伏電站投資商仍能保持較高項(xiàng)目收益率，2015-2018年我國(guó)新增裝機(jī)總規(guī)模超過(guò)100GW。2011-2019年我國(guó)光伏標(biāo)桿上網(wǎng)電價(jià)以及度電補(bǔ)貼（元/kWh）-2011201220132014201520162

8、01720182019類(lèi)資源區(qū)1.150.650.50.4類(lèi)資源區(qū)1.15110.950.950.880.750.60.45類(lèi)資源區(qū)1.1511110.980.850.70.55自發(fā)自用分 布式-0.420.420.420.420.320.1數(shù)據(jù)來(lái)源：公開(kāi)資料整理 2014年至今，我國(guó)共有合計(jì)46.4GW光伏電站進(jìn)入前七批可再生能源補(bǔ)貼目錄，占我國(guó)光伏電站累計(jì)裝機(jī)比重26.5%。目前我國(guó)可再生能源補(bǔ)貼由國(guó)家可再生能源支付，面向非居民工商業(yè)電力用戶(hù)征收每度電0.19元/kwh可再生能源補(bǔ)貼附加。測(cè)算，截至2018年，僅光伏板塊我國(guó)可再生能源補(bǔ)貼缺口已達(dá)到1239億，全國(guó)光伏累計(jì)裝機(jī)一年對(duì)應(yīng)補(bǔ)貼規(guī)

9、模高達(dá)960億元。 2019年年初至今，國(guó)家發(fā)改委與能源局先后下發(fā)關(guān)于推進(jìn)風(fēng)電、光伏發(fā)電無(wú)補(bǔ)貼平價(jià)上網(wǎng)項(xiàng)目建設(shè)的工作方案(征求意見(jiàn)稿)以及關(guān)于報(bào)送2019年度風(fēng)電、光伏發(fā)電平價(jià)上網(wǎng)項(xiàng)目名單的通知等一系列文件，推動(dòng)平價(jià)上網(wǎng)項(xiàng)目開(kāi)展與競(jìng)價(jià)上網(wǎng)機(jī)制轉(zhuǎn)型。2019年5月15日，國(guó)家能源局與國(guó)家發(fā)改委正式下發(fā)關(guān)于建立健全可再生能源電力消納保障機(jī)制的通知，通過(guò)將可再生能源消納落實(shí)到省、量化到供、用電相關(guān)主體的方式，保障可再生能源消納；2019年5月30日，國(guó)家能源局正式下發(fā)2019年光伏發(fā)電建設(shè)管理工作方案，明確2019年光伏新增裝機(jī)對(duì)應(yīng)補(bǔ)貼規(guī)模30億，對(duì)應(yīng)2019年當(dāng)年新建光伏電站項(xiàng)目，并落實(shí)申報(bào)電價(jià)計(jì)

10、算、排序等具體方法和機(jī)制。2019年光伏發(fā)電建設(shè)管理方案主要條款相關(guān)項(xiàng)目主要內(nèi)容補(bǔ)貼預(yù)算2019年度安排新建光伏項(xiàng)目補(bǔ)貼預(yù)算總額度為30億元，其中，7.5億元用于戶(hù)用光伏（折合350萬(wàn)千瓦）、 補(bǔ)貼競(jìng)價(jià)項(xiàng)目按22.5億元補(bǔ)貼（不含光伏扶貧）總額組織項(xiàng)目建設(shè)。年度補(bǔ)貼覆蓋電站 類(lèi)別（1）本年度新建戶(hù)用光伏：業(yè)主自建的戶(hù)用自然人分布式光伏項(xiàng)目；（2）本年度新建普通光伏電站：裝機(jī)容量6兆瓦及以上的光伏電站（3）本年度新建工商業(yè)分布式光伏發(fā)電項(xiàng)目：就地開(kāi)發(fā)、就近利用且單點(diǎn)并網(wǎng)裝機(jī)容量小于6兆瓦的戶(hù)用光伏 以外的各類(lèi)分布式光伏發(fā)電項(xiàng)目；（4）本年度新建國(guó)家組織實(shí)施的專(zhuān)項(xiàng)工程或示范項(xiàng)目存量電站項(xiàng)目（1）列

11、入以往國(guó)家建設(shè)規(guī)模、已開(kāi)工但未建成并網(wǎng)的光伏發(fā)電項(xiàng)目：執(zhí)行國(guó)家相關(guān)價(jià)格政策，2019年底仍不能 全容量建成并網(wǎng)的光伏發(fā)電項(xiàng)目（含二期光伏發(fā)電領(lǐng)跑基地項(xiàng)目），不再納入國(guó)家補(bǔ)貼范圍。（2）列入以往國(guó)家建設(shè)規(guī)模、未開(kāi)工的光伏發(fā)電項(xiàng)目，執(zhí)行國(guó)家相關(guān)價(jià)格政策。2020年底仍不能全容量建成并 網(wǎng)的光伏發(fā)電項(xiàng)目（含二期光伏發(fā)電領(lǐng)跑基地項(xiàng)目），不再納入國(guó)家補(bǔ)貼范圍。對(duì)因紅色預(yù)警不具備建設(shè)條件以 及國(guó)家另有規(guī)定情形的，可以適當(dāng)放寬建設(shè)期限。（3）跨省跨區(qū)輸電通道配套光伏項(xiàng)目：本通知發(fā)布前已按相關(guān)規(guī)定競(jìng)爭(zhēng)配置確定項(xiàng)目業(yè)主和明確上網(wǎng)電價(jià)的， 繼續(xù)執(zhí)行原有政策；本通知發(fā)布前已核準(zhǔn)輸電通道建設(shè)、明確配套光伏裝機(jī)容量但未

12、明確項(xiàng)目業(yè)主和上網(wǎng)電價(jià)的， 按國(guó)家能源局相關(guān)要求（另行制定）由地方單獨(dú)組織競(jìng)爭(zhēng)配置確定項(xiàng)目業(yè)主和上網(wǎng)電價(jià)；已明確項(xiàng)目業(yè)主但未明 確上網(wǎng)電價(jià)的，按國(guó)家相關(guān)價(jià)格政策執(zhí)行。（4）領(lǐng)跑者、平價(jià)上網(wǎng)示范項(xiàng)目：不進(jìn)行補(bǔ)貼申報(bào)競(jìng)爭(zhēng)排序，執(zhí)行各項(xiàng)目競(jìng)爭(zhēng)確定的上網(wǎng)電價(jià)和相應(yīng)補(bǔ)貼標(biāo)準(zhǔn)。 國(guó)家光伏發(fā)電實(shí)證基地項(xiàng)目另行規(guī)定。（5)各類(lèi)示范省、示范區(qū)、示范縣、示范城市建設(shè)的光伏發(fā)電項(xiàng)目,已發(fā)文下達(dá)建設(shè)規(guī)模的，按已列入以往國(guó)家 建設(shè)規(guī)模的相關(guān)電價(jià)政策執(zhí)行。申報(bào)電價(jià)計(jì)算方式普通光伏電站和全額上網(wǎng)工商業(yè)分布式光伏發(fā)電項(xiàng)目：II類(lèi)資源區(qū)修正后的電價(jià)=申報(bào)電價(jià)0.05元/千瓦時(shí)，III 類(lèi)資源區(qū)修正后的電價(jià)=申報(bào)電價(jià)0.15元/

13、千瓦時(shí)。自發(fā)自用、余電上網(wǎng)工商業(yè)分布式光伏發(fā)電項(xiàng)目：修正后的電價(jià)=申報(bào)電價(jià)所在省份燃煤標(biāo)桿電價(jià)+0.3元/千 瓦時(shí)，其中燃煤標(biāo)桿電價(jià)不足0.3元/千瓦時(shí)地區(qū)的項(xiàng)目，申報(bào)電價(jià)不進(jìn)行修正。申報(bào)電價(jià)以0.1厘/千瓦時(shí)為最小報(bào)價(jià)單位。數(shù)據(jù)來(lái)源：公開(kāi)資料整理 測(cè)算，為達(dá)到8%左右項(xiàng)目收益率，位于中東部地區(qū)的工商業(yè)分布式電站系統(tǒng)成本需降至3.4元/瓦（按照1200小時(shí)，0.391元/kwh脫硫煤電價(jià)測(cè)算），而參考近期公告招投標(biāo)價(jià)格以及組件價(jià)格，EPC系統(tǒng)均價(jià)在44.2元/瓦，我們認(rèn)為，當(dāng)前組件以及系統(tǒng)造價(jià)仍有待進(jìn)一步下降以實(shí)現(xiàn)平價(jià)上網(wǎng)。 考慮隔墻售電模式，工商業(yè)分布式電站按照一定比例出售電量給工商業(yè)用戶(hù)，

14、按照平均0.7元/kwh工商業(yè)電價(jià)、10%電價(jià)折扣測(cè)算，當(dāng)系統(tǒng)成本降至3.8元/W、售電比例達(dá)到25%，工商業(yè)分布式電站收益率即可達(dá)到8.6%。目前我國(guó)光伏系統(tǒng)成本仍有較大下降空間-高非技術(shù)成本正常非技術(shù)成本對(duì)于成本的影響貸款利息10%5%每年還貸貸款比例70%80%金融杠桿年土地租賃費(fèi)用5元/m22元/m2運(yùn)行費(fèi)用電網(wǎng)接入0.7元/W0.2元/W初投資棄光限發(fā)5%2%發(fā)電量補(bǔ)貼拖欠3年0年每年還貸立項(xiàng)成本0.3元/W0.0元/W初投資數(shù)據(jù)來(lái)源：公開(kāi)資料整理 按照0.550.45元/kwh上網(wǎng)電價(jià)、3.24.0元/瓦系統(tǒng)成本對(duì)第三類(lèi)地區(qū)集中式電站收益率做敏感性分析，按照1300小時(shí)發(fā)電小時(shí)數(shù)測(cè)

15、算競(jìng)價(jià)模式下的電站收率水平，當(dāng)系統(tǒng)成本降至3.8元/瓦時(shí)，可以實(shí)現(xiàn)8%項(xiàng)目投資收益率。由于征求意見(jiàn)稿明確競(jìng)價(jià)上網(wǎng)項(xiàng)目電價(jià)存在電價(jià)退坡機(jī)制，且考慮競(jìng)價(jià)上網(wǎng)相關(guān)方案由各省在7月底報(bào)送，競(jìng)價(jià)項(xiàng)目開(kāi)工建設(shè)將大概率在下半年啟動(dòng)，相關(guān)項(xiàng)目將依據(jù)明確節(jié)點(diǎn)并網(wǎng)，為下半年新增裝機(jī)貢獻(xiàn)增量。2018年中國(guó)關(guān)鍵光伏政策梳理及解讀時(shí)間政策名稱(chēng)核心內(nèi)容解讀2018年5月31日關(guān)于2018年光伏發(fā)電有 關(guān)事項(xiàng)的通知（1）暫不安排2018年普通光伏電站建設(shè)規(guī)模；（2）安 排10GW左右規(guī)模用于支持分布式光伏項(xiàng)目建設(shè)；（3） 標(biāo)桿上網(wǎng)電價(jià)和度電補(bǔ)貼降低0.05元/度產(chǎn)業(yè)政策急剎車(chē)，國(guó)內(nèi)需求下滑17%，產(chǎn)業(yè) 鏈價(jià)格下滑約40%

16、2018年11月2日太陽(yáng)能發(fā)展“十三五”規(guī) 劃中期評(píng)估成果座談會(huì)大幅提高“十三五”規(guī)劃目標(biāo)至250GW（甚至達(dá)到 270GW）、戶(hù)用光伏單獨(dú)管理等政策轉(zhuǎn)折點(diǎn)，2019年國(guó)內(nèi)光伏裝機(jī)指引超 40GW，超出市場(chǎng)之前30-35GW的預(yù)期2019年1月9日關(guān)于積極推進(jìn)風(fēng)電、光 伏發(fā)電無(wú)補(bǔ)貼平價(jià)上網(wǎng)有 關(guān)工作的通知開(kāi)展平價(jià)上網(wǎng)項(xiàng)目和低價(jià)上網(wǎng)試點(diǎn)項(xiàng)目建設(shè)、保障優(yōu)先 發(fā)電和全額保障性收購(gòu)、扎實(shí)推進(jìn)本地消納平價(jià)上網(wǎng)項(xiàng) 目和低價(jià)上網(wǎng)項(xiàng)目建設(shè)等12條內(nèi)容對(duì)于2021年前的平價(jià)項(xiàng)目開(kāi)展指出了綱領(lǐng)性 的文件2019年4月8日關(guān)于推進(jìn)風(fēng)電、光伏發(fā) 電無(wú)補(bǔ)貼平價(jià)上網(wǎng)項(xiàng)目建 設(shè)的工作方案（征求意見(jiàn) 稿）（1）電網(wǎng)企業(yè)配置消

17、納能力的順序；（2）2019年度第 一批平價(jià)上網(wǎng)項(xiàng)目名單之后再組織有補(bǔ)貼的項(xiàng)目；（3） 4月25日前報(bào)送平價(jià)項(xiàng)目，5月31日前上報(bào)競(jìng)價(jià)方案； （4）不少于20年長(zhǎng)期固定電價(jià)購(gòu)售電合同第一點(diǎn)超預(yù)期，主要是基于解決可再生能源 缺口的考慮2019年4月30日關(guān)于完善光伏發(fā)電上網(wǎng) 電價(jià)機(jī)制有關(guān)問(wèn)題的通知明確了2019年集中式光伏發(fā)電上網(wǎng)電價(jià)和分布式光伏發(fā) 電補(bǔ)貼標(biāo)準(zhǔn)電價(jià)政策符合預(yù)期，但由于2019年電價(jià)政策 的執(zhí)行，5-6月國(guó)內(nèi)單月裝機(jī)3.3GW，環(huán)比 Q1平均單月裝機(jī)提高90%2019年5月20日關(guān)于公布2019年第一批 風(fēng)電、光伏發(fā)電平價(jià)上網(wǎng) 項(xiàng)目的通知（1）總裝機(jī)規(guī)模20.76GW，其中風(fēng)電4.51GW、光伏 14.78GW、分布式交易試點(diǎn)1.47GW；（2）2019年并網(wǎng)光 伏平價(jià)項(xiàng)目為4.57GW符合預(yù)期，第一批平價(jià)項(xiàng)目落地2019年5月28日2019年光伏發(fā)電項(xiàng)目建 設(shè)工作方案（1）通知印發(fā)前已并網(wǎng)的本年度新建項(xiàng)