十一月下旬證券基礎(chǔ)知識證券從業(yè)資格考試訓(xùn)練試卷（含答案及解析）

1、十一月下旬證券基礎(chǔ)知識證券從業(yè)資格考試訓(xùn)練試卷（含答案及解析）一、單項選擇題（共60題，每題1分）。1、直投基金采用非公開方式募集，對象僅限于機(jī)構(gòu)投資者但不得超過（）人。A、20B、30C、40D、50【參考答案】：D【解析】考點(diǎn)：掌握證券公司主要業(yè)務(wù)的種類、業(yè)務(wù)內(nèi)容及相關(guān)管理規(guī)定。見教材第七章第二節(jié)，P287。2、（）是一般意義上的優(yōu)先股票，其優(yōu)先權(quán)不是體現(xiàn)在股息多少上，而是在分配順序上。A、非參與優(yōu)先股票B、參與優(yōu)先股票C、可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股票D、可贖回優(yōu)先股票【參考答案】：A【解析】考點(diǎn)：了解優(yōu)先股票的分類及各種優(yōu)先股票的含義。見教材第二章第三節(jié)，P69。3、外國公司股票在美國上市通常采用（）

2、的形式。A、股票B、存托憑證C、認(rèn)股權(quán)證D、股票期權(quán)【參考答案】：B【解析】存托憑證是指在一國證券市場流通的代表外國公司有價證券的可轉(zhuǎn)讓憑證。存托憑證一般代表外國公司股票，有時也代表債券。4、申請證券從業(yè)人員資格者，必須年滿（）歲。A、1B【解析】B、19C、20D、2l【參考答案】：A5、2003年5月27日，（）成為首家獲批的QFI1。A、花期銀行B、瑞士銀行C、日本野村證券D、美林證券【參考答案】：B6、在以下幾種基金中，管理費(fèi)率最低的是（）。A、貨幣基金B(yǎng)、股票基金C、債券基金D、認(rèn)股權(quán)證基金【參考答案】：A7、公司股權(quán)分置改革的動議，原則上應(yīng)當(dāng)由（）一致同意提出。A、董事會B、高級管

3、理人員C、全體非流通股股東D、全體流通股股東【參考答案】：C8、在美國發(fā)行的外國債券叫做（）。A、揚(yáng)基債券B、武士債券C、熊貓債券D、歐洲債券【參考答案】：A【解析】相關(guān)的重要概念還有：在日本發(fā)行的外國債券叫做武士債券；在中國發(fā)行的外國債券叫做熊貓債券；借款人在本國境外發(fā)行的、不以發(fā)行市場所在國的貨幣為面值的國家債券叫做歐洲債券。注意區(qū)分外國債券與歐洲債券的不同，外國債券發(fā)行國與發(fā)行地往往是同一個國家，歐洲債券則是不同國家。9、除了交易所交易的標(biāo)準(zhǔn)化期權(quán)、權(quán)證之外，還存在大量場外交易的期權(quán)，這些新型的期權(quán)通常叫做（）。A、修正的美式期權(quán)B、互換期權(quán)C、奇異期權(quán)D、買人期權(quán)【參考答案】：C【解析

4、】本題考查基本概念。10、根據(jù)權(quán)證行權(quán)時所買賣的標(biāo)的股票來源不同，分為（）。A、平價權(quán)證、價內(nèi)權(quán)證和價外權(quán)證B、認(rèn)購權(quán)證和認(rèn)沽權(quán)證C、認(rèn)股權(quán)證和備兌權(quán)證D、美式權(quán)證、歐式權(quán)證、百慕大式權(quán)證【參考答案】：C11、債券是實際運(yùn)用的（）證書。A、虛擬資本B、真實資本C、要式證書D、證權(quán)證書【參考答案】：B【解析】債券是一種虛擬資本。因為債券的本質(zhì)是證明債權(quán)債務(wù)關(guān)系的證書，在債權(quán)債務(wù)關(guān)系建立時所投入的資金已被債務(wù)人占用，因此，債券是實際運(yùn)用的真實資本的證書。12、（）應(yīng)該由發(fā)行人和主承銷商在定向工具發(fā)行前確定。A、定向投資人B、個人投資者C、機(jī)構(gòu)投資者D、政府投資者【參考答案】：A【解析】熟悉我國企業(yè)

5、債的管理規(guī)定。見教材第三章第三節(jié)，P109。13、證券交易所是（）線監(jiān)管者。A、1B、2C、3D、4【參考答案】：A【解析】掌握證券交易所的主要職能、一線監(jiān)管權(quán)力、對證券交易活動、會員、上市公司的自律管理。見教材第八章第三節(jié)。P366。14、證券市場的法律、法規(guī)分為（）個層次。A、2B、3C、4D、5【參考答案】：C【解析】考點(diǎn)：掌握證券法和公司法的調(diào)整范圍、宗旨和主要內(nèi)容。見教材第八章第一節(jié)，P317。15、反映證券市場容量的重要指標(biāo)是（）。A、股票市值占GDP的比率B、證券市場價值C、證券化率(證券市值GDP)D、證券市場指數(shù)【參考答案】：C【解析】考點(diǎn)：熟悉證券市場產(chǎn)生的背景、歷史、國際

6、證券市場的現(xiàn)狀和未來發(fā)展趨勢。見教材第一章第三節(jié)，P22。16、證券業(yè)協(xié)會性質(zhì)上是一種（）。A、證券監(jiān)督機(jī)構(gòu)B、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)C、自律性組織D、證券投資人【參考答案】：C17、證券投資人是指通過證券而進(jìn)行投資的（）。A、自然人B、政府機(jī)構(gòu)C、各類機(jī)構(gòu)法人D、各類機(jī)構(gòu)法人和自然人【參考答案】：D【解析】證券投資人不僅可以是自然人，還可以是法人呢。18、按照基金管理暫行辦法的規(guī)定，基金管理人由（）擔(dān)任。A、證券公司B、證券交易所C、基金管理公司D、商業(yè)銀行【參考答案】：C19、外匯期貨交易自1972年在（）所屬的國際貨幣市場(IMM)率先推出后得到了迅速發(fā)展。A、紐約交易所B、歐洲交易所C、芝加哥商

7、業(yè)交易所D、倫敦國際金融期權(quán)貨交易所【參考答案】：C20、在存在購買力風(fēng)險的情況下，下列各項中，最容易受到損害的是（）。A、浮動利率債券B、優(yōu)先股C、普通股票D、保值貼補(bǔ)債券【參考答案】：B【解析】購買力風(fēng)險對不同證券的影響是不相同的，最容易受其損害的是固定收益證券，如優(yōu)先股票、債券。因為它們的名義收益率是固定的，當(dāng)通貨膨脹率升高時，其實際收益率就會明顯下降，所以固定利息率和股息率的證券購買力風(fēng)險較大。21、中國證券業(yè)協(xié)會的自律管理職能中對會員單位的自律管理不包括（）。A、規(guī)范業(yè)務(wù)，制定業(yè)務(wù)指引B、制定行業(yè)公約，促進(jìn)公平競爭C、規(guī)范行業(yè)信息披露，促進(jìn)信息資源共享D、規(guī)范發(fā)展，促進(jìn)行業(yè)創(chuàng)新，增強(qiáng)

8、行業(yè)競爭力【參考答案】：C【解析】中國證券業(yè)協(xié)會的自律管理職能中對會員單位的自律管理包括：規(guī)范業(yè)務(wù)，制定業(yè)務(wù)指引；規(guī)范發(fā)展，促進(jìn)行業(yè)創(chuàng)新，增強(qiáng)行業(yè)競爭力；制定行業(yè)公約，促進(jìn)公平競爭。22、開放式基金的份額資產(chǎn)凈值每（）個交易日公布一次。A、1B、2C、3D、4【參考答案】：A【解析】考點(diǎn)：掌握契約型基金與公司型基金、封閉式基金與開放式基金的定義與區(qū)別。見教材第四章第一節(jié)，P124。23、下列各項中，不屬于證券市場特征的是（）。A、價值直接交換的場所B、財產(chǎn)權(quán)利直接交換的場所C、風(fēng)險直接交換的場所D、收益直接交換的場所【參考答案】：D【解析】證券市場具有以下三個顯著特征：(1)證券市場是價值直接

9、交換的場所。(2)證券市場是財產(chǎn)權(quán)利直接交換的場所。(3)證券市場是風(fēng)險直接交換的場所。24、根據(jù)金融市場上交易工具的期限，可把金融市場分為（）兩大類。A、股票市場和債券市場B、證券市場和銀行信貸市場C、證券市場和保險市場D、貨幣市場和資本市場【參考答案】：D25、反映證券市場容量的重要指標(biāo)是（）。A、股票市值占GDP的比率B、證券市場價值C、證券化率(證券市值/GDP)D、證券市場指數(shù)【參考答案】：C26、證券交易所上市證券的清算和交收由（）集中完成。A、證券登記結(jié)算公司B、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)C、證券交易所D、證券公司【參考答案】：A27、關(guān)于貨幣市場基金優(yōu)點(diǎn)的描述，錯誤的是（）。A、資本安全性高

10、、購買限額低B、流動性強(qiáng)、收益較高C、管理費(fèi)用低，有些還不收取贖回費(fèi)用D、投資者對基金運(yùn)作的影響較大【參考答案】：D28、上海證券交易所和深圳兩家證券交易所的組織形式都是（）。A、做市商制B、公司制C、科層制D、會員制【參考答案】：D【解析】上海證券交易所和深圳兩家證券交易所都按會員制方式組織的（而不是公司制），都是非營利性的事業(yè)法人。29、債券與股票的比較，錯誤的是（）。A、債券和股票都屬于有價證券B、盡管從單個債券和股票看，它們的收益率經(jīng)常會發(fā)生差異，而且有時差距還很大，但是總體而言，二者的收益率是相互影響的C、債券通常有規(guī)定的利率，而股票的股息紅利不固定D、債券和股票都是籌資手段，因而都

11、屬于負(fù)債【參考答案】：D30、在計算股價指數(shù)時，先計算各樣本股的個別指數(shù)，再加總求算術(shù)平均數(shù)，這是股價指數(shù)計算方法中的（）。A、相對法B、綜合法C、基期加權(quán)法D、計算期加權(quán)法【參考答案】：A【解析】綜合法是將樣本股票的基期和報告期價格分別加總，然后相比求出股票指數(shù)的方法；相對法又稱平均法，是先計算各樣本股的個別指數(shù)，再加總求算術(shù)平均數(shù)的方法。31、國際開發(fā)機(jī)構(gòu)人民幣債券在（）發(fā)行。A、亞洲市場B、中國境內(nèi)C、日本以外的亞洲市場D、全球【參考答案】：B【解析】了解國際開發(fā)機(jī)構(gòu)人民幣債券的發(fā)行管理規(guī)定。見教材第三章第四節(jié)，P113。32、（）是一種在其股東權(quán)利、義務(wù)中附加了某些特別條件的特殊股票。

12、A、優(yōu)先股票B、普通股票C、記名股票D、不記名股票【參考答案】：A【解析】優(yōu)先股票是一種特殊股票，在其股東權(quán)利、義務(wù)中附加了某些特別條件。優(yōu)先股票的股息率是固定的，其持有者的股東權(quán)利受到一定限制，但在公司盈利和剩余財產(chǎn)的分配順序上比普通股票股東享有優(yōu)先權(quán)。33、董事會、監(jiān)事會、單獨(dú)或合并持有證券公司（）以上股權(quán)的股東，可以向股東會提出議案。A、3%B、5%C、7%D、10%【參考答案】：B【解析】考點(diǎn)：掌握證券公司治理結(jié)構(gòu)的主要內(nèi)容。見教材第七章第三節(jié)，P294。34、屬于行政法規(guī)和部門規(guī)章的是（）。A、中華人民共和國證券法B、上市公司收購管理辦法C、中華人民共和國證券投資基金法D、中華人民共

13、和國刑法【參考答案】：B【解析】考點(diǎn)：掌握對證券發(fā)行及上市、證券交易市場、上市公司、證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)的監(jiān)管內(nèi)容。見教材第八章第二節(jié)，P355。35、2004年6月1日，以法律形式確認(rèn)了基金業(yè)在資本市場及社會主義市場經(jīng)濟(jì)中的地位和作用，成為中國基金業(yè)發(fā)展史上的一個重要里程碑的事件是（）正式實施。A、管理暫行辦法B、證券投資基金會計核算辦法C、貨幣市場基金管理暫行辦法D、中華人民共和國證券投資基金法【參考答案】：D36、NASDAQ的中文全稱是（）。A、道瓊斯工業(yè)股價平均數(shù)B、金融時報證券交易所指數(shù)C、全美證券交易商自動報價系統(tǒng)D、日經(jīng)225股價指數(shù)【參考答案】：C37、參與美國存托憑證發(fā)行與交易的中

14、介機(jī)構(gòu)不包括（）。A、存券銀行B、評級公司C、托管銀行D、中央存托公司【參考答案】：B38、在我國，由于實施分業(yè)經(jīng)營，不同的金融機(jī)構(gòu)只能從事一定的業(yè)務(wù)。下面（）是間接融資的金融機(jī)構(gòu)。A、證券公司B、非銀行金融機(jī)構(gòu)C、商業(yè)銀行D、保險公司【參考答案】：C39、我國的一次還本付息債券可視為（）。A、附息債券B、無息債券C、貼現(xiàn)債券D、都不正確【參考答案】：C40、下列對證券自營業(yè)務(wù)認(rèn)識不正確的是（）。A、指證券公司為本公司買賣證券、賺取差價并承擔(dān)相應(yīng)風(fēng)險的行為B、沒有投機(jī)性，業(yè)務(wù)風(fēng)險不大C、有利于活躍證券市場、維護(hù)交易的連續(xù)性D、容易存在操縱市場和內(nèi)幕交易等不正當(dāng)行為【參考答案】：B41、債券與股

15、票的區(qū)別論述錯誤的是（）。A、債券是債權(quán)憑證，股票是所有權(quán)憑證B、發(fā)行債券是公司追加資金的需要，發(fā)行股票則是股份公司創(chuàng)立和增加資本的需要C、債券一般有規(guī)定的償還期，股票是一種無期投資。D、因為股票風(fēng)險較大，債券風(fēng)險相對較小，所以股票的收益必然高于債券【參考答案】：D42、匯率風(fēng)險中最常見而且最重要的風(fēng)險是（）。A、商業(yè)性匯率風(fēng)險B、債券債務(wù)風(fēng)險C、儲備風(fēng)險D、貿(mào)易性匯率風(fēng)險【參考答案】：A【解析】商業(yè)性匯率風(fēng)險是指人們在國際貿(mào)易中因匯率變動而遭受損失的可能性，是匯率風(fēng)險中最常見且最重要的風(fēng)險。43、下面關(guān)于有面額股票的敘述不正確的是（）。A、能為股票發(fā)行價格的確定提供依據(jù)B、可以明確表示每一股

16、所代表的股權(quán)比例C、股票票面金額的計算方法是用資本總額除以股份數(shù)求得，但實際上很多國家是通過法規(guī)予以直接規(guī)定，而且一般是限定了這類股票的最低票面金額D、股票的發(fā)行或轉(zhuǎn)讓價格較靈活【參考答案】：D44、可轉(zhuǎn)換公司債券到期后應(yīng)在（）個工作日內(nèi)償還未轉(zhuǎn)股債券的本金及最后一期利息。A、1B、3C、5D、10【參考答案】：C【解析】可轉(zhuǎn)換公司債券應(yīng)半年或1年付息一次，到期后5個工作日內(nèi)應(yīng)償還未轉(zhuǎn)股債券的本金及最后一期利息。45、（）是基金管理公司最核心的一項業(yè)務(wù)。A、證券投資基金業(yè)務(wù)B、受托資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)C、企業(yè)年金管理D、投資咨詢服務(wù)【參考答案】：A【解析】掌握基金管理人的概念、資格、職責(zé)、更換條件、業(yè)

17、務(wù)范圍。見教材第四章第二節(jié)，P132。46、基金資產(chǎn)估值是指通過對基金所擁有的全部資產(chǎn)及所有負(fù)債按一定的原則和方法進(jìn)行估算，進(jìn)而確定基金資產(chǎn)（）的過程。A、公允價值B、內(nèi)在價值C、市場價格D、安全邊際【參考答案】：A【解析】基金資產(chǎn)估值是指通過對基金所擁有的全部資產(chǎn)及所有負(fù)債按一定的原則和方法進(jìn)行估算，進(jìn)而確定基金資產(chǎn)公允價值的過程。基金資產(chǎn)估值的目的是客觀、準(zhǔn)確地反映基金資產(chǎn)的價值。估值對象為基金依法擁有的各類資產(chǎn)，如股票、債券、權(quán)證等。47、我國公司法規(guī)定，公司的剩余資產(chǎn)在分配給股東之前，其支付順序為（）。A、清算費(fèi)用、繳付所欠稅款、支付公司員工工資和勞動保險費(fèi)用、清償公司債務(wù)B、繳付所欠

18、稅款、清算費(fèi)用、支付公司員工工資和勞動保險費(fèi)用、清償公司債務(wù)C、清算費(fèi)用、支付公司員工工資和勞動保險費(fèi)用、繳付所欠稅款、清償公司債務(wù)D、支付公司員工工資和勞動保險費(fèi)用、清算費(fèi)用、清償公司債務(wù)、繳付所欠稅款【參考答案】：C【解析】考點(diǎn)：掌握公司利潤分配順序、股利分配條件、原則和剩余資產(chǎn)分配條件、順序。見教材第二章第三節(jié)，P66。48、對指數(shù)基金認(rèn)識正確的是（）。A、由于指數(shù)基金的投資非常分散，可以完全消除投資組合的系統(tǒng)風(fēng)險B、指數(shù)基金是20世紀(jì)90年代以來出現(xiàn)的新的基金品種C、投資組合模仿某一股價指數(shù)或債券指數(shù)，當(dāng)價格指數(shù)上升時，基金收益減少D、對于投資者尤其是機(jī)構(gòu)投資者來說，指數(shù)基金是他們避險

19、套利的重要工具【參考答案】：D【解析】由于指數(shù)基金的投資非常分散，可以完全消除投資組合的非系統(tǒng)風(fēng)險，而且可以避免由于基金持股集中帶來的流動性風(fēng)險，但不能完全消除投資組合的系統(tǒng)風(fēng)險，A選項錯誤。指數(shù)基金是20世紀(jì)70年代以來出現(xiàn)的新的基金品種，B選項錯誤。由于指數(shù)基金的投資組合模仿某一股價指數(shù)或債券指數(shù)，當(dāng)價格指數(shù)上升時，基金收益會增加，C選項錯誤。49、（）是指證券公司根據(jù)有關(guān)法律、法規(guī)和投資委托人的投資意愿，作為管理人，與委托人簽訂資產(chǎn)管理合同，將委托人委托的資產(chǎn)在證券市場上從事股票、債券等金融工具的組合投資，以實現(xiàn)委托資產(chǎn)收益最大化的行為。A、證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)B、融資融券業(yè)務(wù)C、證券投資咨

20、詢業(yè)務(wù)D、證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)【參考答案】：A50、我國上市公司證券發(fā)行管理辦法規(guī)定，非公開發(fā)行股票，發(fā)行對象均屬于原前（）名股東的，可以由上市公司自行銷售。A、5B、10C、15D、20【參考答案】：B51、關(guān)于投資證券投資基金的市場風(fēng)險描述錯誤的是（）。A、能在一定程度上消除來自個別公司的非系統(tǒng)風(fēng)險B、無法消除市場的系統(tǒng)風(fēng)險C、證券市場價格因經(jīng)濟(jì)因素、政治因素等各種因素的影響而產(chǎn)生波動時，將導(dǎo)致基金收益水平和凈值發(fā)生變化D、投資者購買基金相對債券來言，能有效地分散投資和利用專家優(yōu)勢，對控制風(fēng)險有利【參考答案】：D【解析】基金主要投資于證券市場，投資者購買基金，相對于購買股票而言，由于能有效的分散投

21、資和利用專家優(yōu)勢，可以對風(fēng)險有所控制。52、我國在20世紀(jì)50年代發(fā)行的國債有（）。A、國庫券B、電子式儲蓄國債C、財政證券D、國家經(jīng)濟(jì)建設(shè)公債【參考答案】：D【解析】20世紀(jì)50年代我國發(fā)行兩種國債，一種是1950年發(fā)行的人民勝利折實公債，一種是1954年至1958年發(fā)行的國家經(jīng)濟(jì)建設(shè)公債。53、最早的證券化產(chǎn)品以（）房地產(chǎn)按揭貸款為支持，故稱為按揭支持證券（MBS）。A、非銀行金融機(jī)構(gòu)B、投資公司C、政策銀行D、商業(yè)銀行【參考答案】：D54、根據(jù)有關(guān)規(guī)定，所有境外投資者對單個上市公司A股的持股比例總和不超過該上市公司股份總數(shù)的（）。A、10%B、15%C、20%D、25%【參考答案】：C【

22、解析】掌握機(jī)構(gòu)投資者的主要類型及投資管理。見教材第一章第二節(jié)，P11。55、操縱證券市場的，責(zé)令依法處理非法持有的證券，沒收違法所得，并處以違法所得一倍以上（）倍以下的罰款。A、2B、3C、4D、5【參考答案】：D【解析】掌握對證券發(fā)行及上市、證券交易市場、上市公司、證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)的監(jiān)管內(nèi)容。見教材第八章第二節(jié)，P351。56、2007年8月，國家外匯管理局批復(fù)同意（）進(jìn)行境內(nèi)個人直接投資境外證券市場的試點(diǎn)，標(biāo)志著資本項下外匯管制開始松動。A、上海浦東新區(qū)B、天津濱海新區(qū)C、青島四方新區(qū)D、深圳光明新區(qū)【參考答案】：B【解析】考點(diǎn)：掌握新中國證券市場歷史發(fā)展階段和對外開放的內(nèi)容。見教材第一章第三

23、節(jié)，P44。57、不采取公示制度，向少數(shù)特定的投資者發(fā)行的證券是（）A、上市證券B、非上市證券C、公募證券D、私募證券【參考答案】：D【解析】此題考查私募證券的概念，注意與公募證券對比。58、2006年6月，紐約證券交易所（NYSE）與（）達(dá)成總價約100億美元的合并協(xié)議，組建全球第一家橫跨大西洋的紐交所，即泛歐證交所公司。A、東京證券交易所B、泛歐證券交易所C、倫敦國際金融期權(quán)期貨交易所D、葡萄牙交易所【參考答案】：B59、根據(jù)規(guī)定，合格境外機(jī)構(gòu)投資者中的保險公司必須經(jīng)營保險業(yè)務(wù)達(dá)（）年以上。A、5B、10C、20D、30【參考答案】：D【解析】根據(jù)規(guī)定，合格境外機(jī)構(gòu)投資者中的保險公司必須經(jīng)

24、營保險業(yè)務(wù)達(dá)30年以上，實收資本不少于20億美元，最近一個會計年度管理的證券資產(chǎn)不少于50億美元。60、（）是衡量一個基金經(jīng)營業(yè)績的主要指標(biāo)，也是基金份額交易價格的內(nèi)在價值和計算依據(jù)。A、基金份額凈值B、基金資產(chǎn)凈值C、基金資產(chǎn)總值D、基金資產(chǎn)的估值【參考答案】：A【解析】掌握基金資產(chǎn)凈值的含義。見教材第四章第三節(jié)，P137。二、多項選擇題（共20題，每題1分）。1、下列屬于投資咨詢機(jī)構(gòu)及其從業(yè)人員的禁止性的行為有（）。A、代理委托人從事證券投資B、買賣上市公司股票C、與委托人約定分享證券投資收益或者分擔(dān)證券投資損失D、利用傳播媒介或者通過其他方式提供，傳播虛假或者誤導(dǎo)投資者的信息【參考答案】

25、：A,C,D2、證券公司內(nèi)部控制應(yīng)當(dāng)貫徹（）的原則，確保內(nèi)部控制有效。A、健全性B、合理性C、制衡性D、獨(dú)立性【參考答案】：A,B,C,D3、下列關(guān)于成長型、收入型和平衡型基金的陳述中，正確的有（）。A、成長型基金風(fēng)險大、收益高B、收入型基金風(fēng)險小、收益較低C、平衡型基金風(fēng)險收益介于成長型、收入型基金之間D、成長型基金的收益可能低于收入型基金【參考答案】：A,B,C,D【解析】成長型基金追求的是基金資產(chǎn)的長期增值，通常將基金資產(chǎn)投資于信譽(yù)度較高、有長期成長前景或長期盈余的成長公司的股票。收入型基金主要投資于可帶來現(xiàn)金收入的有價證券，以獲取當(dāng)期的最大收入為目的。收入型基金資產(chǎn)的成長潛力較小，損失

26、本金的風(fēng)險相對也較低。平衡型基金將資產(chǎn)分別投資于兩種不同特性的證券上，并在以取得收入為目的的債券及優(yōu)先股和以資本增值為目的的普通股之間進(jìn)行平衡。4、具有極高流動性的證券的特征包括（）。A、票面金額大B、很容易變現(xiàn)C、變現(xiàn)的交易成本極小D、本金保持相對穩(wěn)定【參考答案】：B,C,D【解析】證券的流動性是指證券變現(xiàn)的難易程度。證券具有極高的流動性必須滿足三個條件：很容易變現(xiàn)、變現(xiàn)的交易成本極小、本金保持相對穩(wěn)定。5、公司治理結(jié)構(gòu)是一種聯(lián)系并規(guī)范（）之間權(quán)利和義務(wù)分配以及與此有關(guān)的選聘、監(jiān)督等問題的制度框架。A、股東B、董事會C、監(jiān)事會D、高級管理人員【參考答案】：A,B,D【解析】掌握證券公司治理結(jié)

27、構(gòu)的主要內(nèi)容。見教材第七章第三節(jié)，P293。6、我國公司發(fā)行的存托憑證有（）。A、一級存托憑證B、二級存托憑證C、三級存托憑證D、四級存托憑證【參考答案】：A,B,C【解析】了解美國存托憑證種類以及與美國存托憑證的發(fā)行和交易相關(guān)的機(jī)構(gòu)。見教材第五章第四節(jié)，P188。7、我國證券投資基金法規(guī)定，基金份額持有人享有的權(quán)利有（）。A、分享基金財產(chǎn)收益B、參與分配清算后的剩余基金財產(chǎn)C、按照規(guī)定要求召開基金份額持有人大會D、在封閉式基金存續(xù)期問，要求贖回基金份額【參考答案】：A,B,C【解析】熟悉基金份額持有人的權(quán)利與義務(wù)。見教材第四章第二節(jié)，P129。8、宏觀經(jīng)濟(jì)影響股票價格的特點(diǎn)是（）。A、波及范

28、圍廣B、干擾程度深C、作用機(jī)制復(fù)雜D、股價波動幅度較大【參考答案】：A,B,C,D【解析】掌握影響股票價格變動的基本因素，熟悉影響股票價格變動的其他因素。見教材第二章第二節(jié)，P61。9、證券的機(jī)構(gòu)投資者主要包括（）。A、政府機(jī)構(gòu)B、各類基金C、企業(yè)和事業(yè)法人D、金融機(jī)構(gòu)【參考答案】：A,B,C,D10、下列屬于深證交易所的綜合指數(shù)的是（）。A、深證成分股指數(shù)B、深證A股指數(shù)C、深證綜合指數(shù)D、深證B股指數(shù)【參考答案】：B,C,D【解析】書上247頁，深證系列綜合指數(shù)包括深證綜合指數(shù)、深證A股指數(shù)、深證B股指數(shù)、行業(yè)分類指數(shù)、中小板綜合指數(shù)、創(chuàng)業(yè)板綜合指數(shù)、深證新指數(shù)等。所以答案應(yīng)該是BCD才對

29、！11、中國證券業(yè)的對外開放分為（）三個層次。A、在國際資本市場籌集資金B(yǎng)、開放國內(nèi)資本市場C、無條件開放境內(nèi)企業(yè)和個人投資境外資本市場D、有條件開放境內(nèi)企業(yè)和個人投資境外資本市場【參考答案】：A,B,D【解析】由于目前我國資本項目下的外匯收支尚未完全開放，所以境內(nèi)企業(yè)和個人投資境外資本市場的對外開放是有條件的，C選項不正確。12、債券按照其券面形態(tài)劃分，有（）。A、記賬式債券B、政府債券C、實物債券D、憑證式債券【參考答案】：A,C,D【解析】B選項中的政府債券是按照發(fā)行主體分類的。13、與股票比較，債券風(fēng)險相對較小的原因，是（）。A、債券利息固定B、債券有固定的本金償還期C、債券價格波動小

30、D、債券品種多【參考答案】：A,B,C14、在確定市價發(fā)行、強(qiáng)化市場約束的前提下，上市公司證券發(fā)行管理辦法適當(dāng)簡化了上市公司證券發(fā)行的諸多環(huán)節(jié)，主要包括（）。A、適當(dāng)簡化運(yùn)行程序B、取消兩次發(fā)行的間隔C、提高信息披露效率D、簡化了股東大會表決程序【參考答案】：A,B,C,D15、對證券投資基金的特點(diǎn)認(rèn)識不正確的是（）。A、基金是將零散的資金匯集起來，交給專業(yè)機(jī)構(gòu)投資于各種金融工具，以謀取資產(chǎn)的增值，都有最低投資限額要求B、是“不能將雞蛋放在一個籃子里”理論在現(xiàn)實中的具體運(yùn)用C、將分散的資金集中起來，以信托方式交給專業(yè)機(jī)構(gòu)進(jìn)行投資運(yùn)作D、以科學(xué)的投資組合降低風(fēng)險、提高收益是基金的另一大特點(diǎn)【參考

31、答案】：A16、證券市場的基本功能包括（）。A、風(fēng)險控制功能B、籌資一投資功能C、定價功能D、資本配置功能【參考答案】：B,C,D17、關(guān)于存托憑證，論述正確的是（）。A、存托憑證可避開直接發(fā)行股票與債券的法律要求，但上市手續(xù)復(fù)雜，發(fā)行成本較高B、存托憑證一般代表外國公司股票，不能代表債券C、存托憑證也稱預(yù)托憑證，是指在一國（個）證券市場上流通的代表另一國（個）證券市場上流通的證券的證券D、存托憑證首先由摩根首創(chuàng)【參考答案】：C,D18、未上市流通股份中的發(fā)起人股份包括（）。A、境外法人持有股份B、境內(nèi)法人持有股份C、境內(nèi)上市外資股D、國家持有股份【參考答案】：A,B,D【解析】未上市流通股份

32、是指尚未在證券交易所上市交易的股份，具體包括發(fā)起人股份、募集法人股份、內(nèi)部職工股、優(yōu)先股或其他。其中，發(fā)起人股份包括國家持有股份、境內(nèi)法人持有股份、境外法人持有股份、其他。其他指個別公司發(fā)起人與以上分類有區(qū)別的特殊情況。19、證券公司自營業(yè)務(wù)違反刑法規(guī)定的行為有（）。A、單獨(dú)或合謀，集中利用資金優(yōu)勢等操縱證券交易價格B、與他人串通，以事先約定的時間、價格和交易方式相互進(jìn)行證券交易C、以自己為交易對象，進(jìn)行不轉(zhuǎn)移證券所有權(quán)的自買自賣D、以其他方法操縱證券交易價格【參考答案】：A,B,C,D【解析】法律條文，考生要熟記。20、影響債券償還期限的因素主要有（）。A、債券票面金額B、資金使用方向C、市

33、場利率變化D、債券變現(xiàn)能力【參考答案】：B,C,D【解析】A選項中的債券票面金額并不是影響債券償還期限的因素，沒有證據(jù)表明債券面額越大，債券的償還期限就越長(或者越短)。三、不定項選擇題（共20題，每題1分）。1、基金管理人雖然必須按規(guī)定對基金凈資產(chǎn)進(jìn)行估值，但遇到（）特殊情況，有權(quán)暫停估值。A、占基金相當(dāng)比例的投資品種的估值出現(xiàn)重大轉(zhuǎn)變，而基金管理人為保障投資人的利益，已決定延遲估值B、基金投資所涉及的證券交易場所遇法定節(jié)假日或因故暫停營業(yè)時C、如出現(xiàn)基金管理人認(rèn)為屬于緊急事故的任何情況，會導(dǎo)致基金管理人不能出售或評估基金資產(chǎn)的D、因不可抗力或其他情形致使基金管理人、基金托管人無法準(zhǔn)確評估基

34、金資產(chǎn)價值時【參考答案】：A,B,C,D【解析】熟悉基金資產(chǎn)估值的概念及估值的基本原則。見教材第四章第三節(jié)，P137。2、長期附息債券多采用（）招標(biāo)。A、一種收益率的美式B、多種收益率的美式C、多種收益率的荷蘭式D、一種收益率的荷蘭式【參考答案】：B【解析】熟悉債券發(fā)行方式和發(fā)行定價方式。見教材第六章第一節(jié)，P211。3、我國證券法及交易所股票上市規(guī)則規(guī)定，申請證券上市交易，應(yīng)當(dāng)向（）提出申請，并由雙方簽訂上市協(xié)議。A、證監(jiān)會B、證券交易所C、中國人民銀行D、銀監(jiān)會【參考答案】：B【解析】熟悉我國證券市場的上市制度。見教材第六章第二節(jié)，P216。4、下列對證券投資基金認(rèn)識正確的是（）。A、通過

35、公開發(fā)售基金份額募集資金B(yǎng)、由基金托管人托管，由基金管理人管理和運(yùn)用資金C、在美國稱為“證券投資信托基金”D、以資產(chǎn)組合方式進(jìn)行證券投資活動【參考答案】：A,B,D5、與直接投資外國股票相比，投資ADR對投資者的優(yōu)點(diǎn)有（）。A、以美元交易，且通過投資者熟悉的美國清算公司進(jìn)行清算B、上市交易的ADR須經(jīng)美國證監(jiān)會注冊，有助于保障投資者利益C、上市公司發(fā)放股利時，ADR投資者能及時獲得，而且是以美元支付D、某些機(jī)構(gòu)投資者受投資政策限制，不能投資非美國上市證券，ADR可以規(guī)避這些限制【參考答案】：A,B,C,D6、證券公司（），必須經(jīng)證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。A、在境外設(shè)立B、收購C、參股證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)D

36、、變更公司章程中的一般條款【參考答案】：A,B,C【解析】熟悉證券公司設(shè)立以及重要事項變更審批要求。見教材第七章第一節(jié)，P269。7、基金托管人更換的條件有（）。A、收益連續(xù)半年下降B、被基金份額持有人大會解任C、被依法取消托管人資格D、基金托管人解散或破產(chǎn)【參考答案】：B,C,D【解析】我國基金法規(guī)定，有下列情形之一，基金托管人職責(zé)中止：被取消基金托管人資格；被基金份額持有人大會解任；依法解散、撤銷或者宣告破產(chǎn)。8、根據(jù)證券化的基礎(chǔ)資產(chǎn)不同，可以將資產(chǎn)證券化分為（）。A、不動產(chǎn)證券化、應(yīng)收賬款證券化B、信貸資產(chǎn)證券化C、未來收益證券化D、債券組合證券化【參考答案】：A,B,C,D【解析】掌握

37、資產(chǎn)證券化的定義、主要種類。見教材第五章第四節(jié)，P190。9、公開披露基金信息，不得有（）行為。A、虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏B、對證券投資業(yè)績進(jìn)行預(yù)測C、詆毀其他基金管理人、基金托管人或者基金份額發(fā)售機(jī)構(gòu)D、違規(guī)承諾收益或者承擔(dān)損失【參考答案】：A,B,C,D10、賦予普通股票股東優(yōu)先認(rèn)股權(quán)的主要目的是（）。A、保證普通股票股東在股份公司保持原有的持股比例B、保護(hù)原有普通股票股東的利益和持股價值C、確保公司股份能足額認(rèn)購D、增加公司的募集資金【參考答案】：A,B【解析】熟悉股東重大決策參與權(quán)、資產(chǎn)收益權(quán)、剩余資產(chǎn)分配權(quán)、優(yōu)先認(rèn)股權(quán)等概念。見教材第二章第三節(jié)，P6667。11、金融時報證

38、券交易所指數(shù)包括（）。A、金融時報工業(yè)股票指數(shù)B、FT-200指數(shù)C、100種股票交易指數(shù)D、綜合精算股票指數(shù)【參考答案】：A,C,D12、RQF試點(diǎn)業(yè)務(wù)與QF的主要區(qū)別在于（）。A、募集的資金是人民幣而不是外匯B、機(jī)構(gòu)限定為境內(nèi)基金管理公司和證券公司的香港子公司C、交易范圍包括銀行間債券市場D、盡可能簡化對投資額度和跨境資金收支的管理【參考答案】：A,B,C,D【解析】掌握機(jī)構(gòu)投資者的主要類型及投資管理。見教材第一章第二節(jié)，P11。13、地方政府債券按資金用途和償還資金來源分類，通?？梢苑譃椋ǎ、一般債券和專項債券B、普通債券和收益?zhèn)疌、特種債券和保值債券D、基本建設(shè)債券和國家重點(diǎn)建設(shè)

39、債券【參考答案】：A,B14、關(guān)于流通國債的描述，正確的是（）。A、投資者可以自由認(rèn)購、自由轉(zhuǎn)讓B、通常不記名，轉(zhuǎn)讓價格取決于對該國債的供給與需求C、一般在證券市場上進(jìn)行，如通過證券交易所或柜臺市場交易D、以個人為發(fā)行對象的流通國債，一般以吸收個人的小額儲蓄資金為主，故有時稱之為儲蓄債券【參考答案】：A,B,C,D15、我國證券投資基金發(fā)展呈現(xiàn)的特點(diǎn)有（）。A、基金規(guī)?？焖僭鲩L，開放式基金后來居上，逐漸成為基金設(shè)立的主流形式B、基金產(chǎn)品差異化日益明顯，基金的投資風(fēng)格也趨于多樣化C、中國基金業(yè)發(fā)展迅速，對外開放的步伐加快D、基金收益較好，大型基金公司不斷涌現(xiàn)【參考答案】：A,B,C【解析】考察熟

40、悉債券與股票的異同點(diǎn)。見教材第三章第一節(jié)，P85。16、記名股票的特點(diǎn)包括（）。A、股東權(quán)利歸屬于記名股東B、可以一次或分次繳納出資C、轉(zhuǎn)讓相對復(fù)雜或受限制D、便于掛失，相對安全【參考答案】：A,B,C,D【解析】熟悉普通股票與優(yōu)先股票、記名股票與不記名股票、有面額股票與無面額股票的區(qū)別和特征。見教材第二章第一節(jié)，P50。17、國際債券的發(fā)行人主要是（）。A、A各國政府、政府所屬機(jī)構(gòu)B、銀行或其他金融機(jī)構(gòu)C、自然人D、一些國際組織等【參考答案】：A,B,D18、當(dāng)上市公司出現(xiàn)（）情況時，證券交易所應(yīng)當(dāng)暫停上市公司的股票交易，并要求上市公司立即公布有關(guān)信息。A、公司的股票交易發(fā)生異常波動B、有投

41、資者發(fā)出收購該公司股票的公開要約C、上市公司依據(jù)上市協(xié)議提出停牌申請D、未按規(guī)定履行信息披露義務(wù)【參考答案】：A,B,C19、金融衍生工具伴隨的風(fēng)險主要有（）。A、匯率風(fēng)險、利率風(fēng)險B、信用風(fēng)險、法律風(fēng)險C、市場風(fēng)險、運(yùn)作風(fēng)險D、流動性風(fēng)險、結(jié)算風(fēng)險【參考答案】：B,C,D20、證券公司風(fēng)險處置條例規(guī)定的風(fēng)險處置措施包括（）。A、罰款停業(yè)B、托管、監(jiān)管C、行政重組D、撤銷【參考答案】：C,D四、判斷題（共40題，每題1分）。1、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)從業(yè)人員可以代理委托人從事證券投資。（）【參考答案】：錯誤【解析】代理委托人從事證券投資屬于我國證券法規(guī)定的證券投資咨詢機(jī)構(gòu)從業(yè)人員不得從事的行為。2、

42、基金管理人與托管人的關(guān)系是相互制衡的關(guān)系。（）【參考答案】：正確【解析】熟悉基金當(dāng)事人之間的關(guān)系。見教材第四章第二節(jié)，P134。3、股票所載有的權(quán)利有效性是始終不變的。（）【參考答案】：正確【解析】股票所栽有的權(quán)利有效性是始終不變的，因為它是一種無期限的法律憑證。股票代表著股東的永久性投資，即使股票持有者轉(zhuǎn)讓股票，而對股份公司來說，由于股東不能退股，所以發(fā)行股票募集的資金是已經(jīng)穩(wěn)定的自有資本，股票所栽有的權(quán)利依然有效。4、隨著市場經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，發(fā)行證券已成為資金需求者最基本的籌資手段。（）【參考答案】：正確【解析】發(fā)行證券、進(jìn)行直接融資已經(jīng)是資金需求者最基本的籌資手段。市場經(jīng)濟(jì)和金融體系不發(fā)達(dá)時

43、，間接融資是主要的籌資手段5、深證基金指數(shù)的選樣范圍為在深圳證券交易所上市的全部證券投資基金(不包含創(chuàng)新型基金)。（）【參考答案】：錯誤【解析】掌握我國主要的股票價格指數(shù)、債券指數(shù)和基金指數(shù)：見教材第六章第三節(jié)，P250。6、公債在設(shè)立之初僅僅是政府宏觀調(diào)控的手段。（）【參考答案】：錯誤【解析】最初公債的發(fā)行是為了彌補(bǔ)赤字，后來隨著政府對經(jīng)濟(jì)干預(yù)的加強(qiáng)，公債廣泛用于公共支出、宏觀調(diào)控等。7、證券專營機(jī)構(gòu)從事證券自營業(yè)務(wù)必須具有不低于1000萬元人民幣的凈資產(chǎn)。（）【參考答案】：錯誤8、在歐美很多國家，由于商業(yè)銀行和其他金融機(jī)構(gòu)多采用股份公司這種組織形式，所以這些金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的債券與公司債券一樣

44、，受相同的法規(guī)管理，一般歸類于公司債券。（）【參考答案】：正確9、代辦股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)只提供報價服務(wù)，向投資者發(fā)布股份轉(zhuǎn)讓的信息及報價，不撮合成交。（）【參考答案】：正確10、附有出售選擇權(quán)條款的債券是指債券持有人具有在指定的日期內(nèi)以票面價值將債券賣回給發(fā)行人的權(quán)利。（）【參考答案】：正確11、從公平的角度出發(fā)，對于大資金客戶和小資金客戶，證券經(jīng)紀(jì)商應(yīng)當(dāng)一視同仁，即推薦相同的產(chǎn)品或者服務(wù)。（）【參考答案】：錯誤12、B前聚險公司B成為全球最大的祝構(gòu)投資者。（）【參考答案】：正確13、上市公司收購管理辦法規(guī)定收購人不得用證券作為支付手段收購上市公司。（）【參考答案】：錯誤【解析】上市公司收購管理辦法

45、明確收購人可以用證券作為支付手段收購上市公司，換股收購將成為可能。14、推行證券發(fā)行核準(zhǔn)制的重要基礎(chǔ)是中介機(jī)構(gòu)盡職盡責(zé)。（）【參考答案】：正確【解析】考點(diǎn)：掌握對證券發(fā)行及上市、證券交易市場、上市公司、證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)的監(jiān)管內(nèi)容。見教材第八章第二節(jié)，P348。15、會員制的證券交易所規(guī)定，只有會員派出的人市代表才能進(jìn)入交易所大廳進(jìn)行證券交易，其他人要買賣在證券交易所上市的證券，必須通過會員進(jìn)行?！緟⒖即鸢浮浚赫_16、有價證券是財產(chǎn)價值和財產(chǎn)權(quán)利的統(tǒng)一表現(xiàn)形式。持有有價證券一方面表明擁有一定價值量的財產(chǎn)，另一方面也表明持有人可以行使該證券所代表的權(quán)利?！緟⒖即鸢浮浚赫_17、歐洲債券市場上，雙貨幣

46、債券是指以一種貨幣支付息票利息、以另一種不同的貨幣支付本金的債券。（）【參考答案】：正確【解析】歐洲債券市場上，雙貨幣債券是指以一種貨幣支付息票利息、以另一種不同的貨幣支付本金的債券。18、為充分保障基金投資者的權(quán)益，防止基金資產(chǎn)被挪作他用，各國的證券投資信托法規(guī)都規(guī)定必須由某一托管機(jī)構(gòu)，即基金托管人來對基金管理機(jī)構(gòu)的投資操作進(jìn)行監(jiān)督和保管基金資產(chǎn)。（）【參考答案】：正確【解析】考點(diǎn)：掌握基金托管人的概念、條件、職責(zé)、更換條件。見教材第四章第二節(jié)，P132133。19、取得資格證書的人員連續(xù)未從事證券業(yè)務(wù)活動達(dá)l8個月，若要重新成為證券業(yè)從業(yè)人員，需要重新申請。（）【參考答案】：正確20、可轉(zhuǎn)換公司債券在轉(zhuǎn)換前投資者不能得到利息收入，而且也不具有股東的權(quán)利。（）【參考答案】：錯誤21、上證成分股指數(shù)的樣本股共有180只股