理財寄語簡要論述

1、更多企業(yè)學院： 中小企業(yè)管理理全能版183套講座+897000份資料總經(jīng)理、高層層管理49套講座+116388份份資料中層管理學院院46套講座+66020份資料國學智慧、易易經(jīng)46套講座人力資源學院院56套講座+227123份份資料各階段員工培培訓學院77套講座+ 324份資料員工管理企業(yè)業(yè)學院67套講座+ 8720份份資料工廠生產管理理學院52套講座+ 139200份資料財務管理學院院53套講座+ 179455份資料銷售經(jīng)理學院院56套講座+ 143500份資料銷售人員培訓訓學院72套講座+ 4879份份資料 二 0 0九 年 十二 月理財寄語尊敬的劉先生：首先感謝您到我我們理財工作作室進行

2、咨詢詢尋求財務策策劃建議。本方案是在您本本人提供的資資料和目標基基礎上制定的的，在執(zhí)行方方案前，請確確認這些信息息的準確無誤誤。本方案將在不影影響您目前的的生活方式的的前提下，幫幫助你積累財財富，為子女女提供教育費費用和滿足您您的退休計劃劃需要。聲明未經(jīng)您的書面許許可我們絕不不透漏任何有有關您的個人人信息。1、我們基于您您提供的基礎礎信息，形成成本方案;2、本建議分析析確定的數(shù)據(jù)據(jù)、目標等是是否存在誤差差，與您提供供數(shù)據(jù)的準確確性直接相關關;3、本建議書未未考慮稅收政政策、宏觀經(jīng)經(jīng)濟環(huán)境等變變化的影響;4、為獲得好的的效果，請您您定期檢查、比比較和調整，并并隨時與您的的理財顧問聯(lián)聯(lián)系;5、建議

3、書中所所列的產品為為數(shù)據(jù)測算之之用，不作為為產品購買要要約;6、投資產品并并非存款，本本工作室對其其不負有義務務或承擔保證證或保險責任任，并且這些些投資產品存存在投資風險險，其中包括括可能損失投投入本金在內內。過去的績績效并不說明明未來的績效效，價格可能能上揚或下跌跌。 摘要經(jīng)過規(guī)劃，我們們認為可以幫幫助劉先生實現(xiàn)輕松松退休的目標標，并保障劉劉先生過上體體面的退休后后生活。劉先生現(xiàn)在就可可以退休，我們將將為劉先生一一家在市區(qū)配配置一套1550平米的自自用性房產，而而退休后可以以滿足他855歲終老的資資金支出；劉劉先生將過上上體面的退休休生活，旅游游支出增加到到每年6萬元，另外外在50歲和60歲

4、的時候候分別可以購購置一輛價值值30萬元的小小轎車。由于劉先生只有有一個兒子，我我們?yōu)閯⑾壬膬鹤訙蕚鋫淞顺渥愕慕探逃M用，其其中還包括兩兩年出國留學學費用（每年年30萬）?？伎紤]到上海高高房價的特點點，我們還為為劉先生的兒兒子準備了未未來住房的首首付款80萬，此外外還有結婚費費用20萬元，使使其未來生活活得到充分的的保障。在保證劉先生所所有理財目標標實現(xiàn)的前提提下，選擇了了最優(yōu)的資產產組合方案，大大大降低了投投資風險。一 客戶基本情情況51.客戶基本資資料.52.客戶風險屬屬性分析.63.客戶理財目目標.74.家庭生命周周期分析.8二 客戶財務狀狀況91.資產負債表表.92收支儲蓄表.93

5、.投資運用表表.94.總體分析.110三 客戶理財需需求分析.11 1.理財財基本假設.1112.內部報酬率率分析.111四 理財規(guī)劃.141. 規(guī)劃概要要.1442. 資產配置置方案.143. 產品介紹紹.144. 結果測算算.16一、客戶基本情情況1客戶基本資資料客戶姓名劉光大公司電話020-3822943611性別男家庭電話020-8522538211生日1965.1.12移動電話159157445452公司名稱強生制藥有限公公司電子郵件yaoguanngliu163.ccom職稱人力資源部總經(jīng)經(jīng)理家庭地址上海市，浦東新新區(qū)，陽光路路，10666弄026號102室配偶姓名孫陽光公司電話無

6、性別女家庭電話020-8522538211生日1970.100.02移動電話 無公司名稱無電子郵件無職稱無家庭地址上海市，浦東新新區(qū)，陽光路路，10666弄026號102室子女姓名劉光心公司電話無性別男家庭電話020-8522538211生日1995.7.21移動電話 無公司名稱無電子郵件無職稱無家庭地址上海市，浦東新新區(qū)，陽光路路，10666弄026號102室2客戶風險屬屬性分析（1）風險承受受能力分析：風險承受能力評評分表年齡 10分8分6分4分2分客戶得分45總分50分，225歲以下者者50分，每多多一歲少1分，75歲以上者者0分30就業(yè)狀況公教人員上班族傭金收入者自營事業(yè)者失業(yè)8家庭負

7、擔未婚雙薪無子女雙薪有子女單薪有子女單薪養(yǎng)三代6置產狀況投資不動產自宅無房貸房貸50無自宅8投資經(jīng)驗10年以上610年25年1年以內無10投資知識有專業(yè)證照財金科系畢自修有心得懂一些一片空白6總分68劉先生為中高等等風險承受能能力，另外，考考慮到劉先生生希望盡早退退休，將投資資的股票比率率上限下降到到65%。 （2）風險承受受態(tài)度測評：風險容忍態(tài)度評評分表忍受虧損 %10分8分6分4分2分客戶得分15不能容忍任何損損失0分，每增加加1%加2分，可容忍忍25得50分30首要考慮賺短現(xiàn)差價長期利得年現(xiàn)金收益抗通膨保值保本保息8認賠動作默認停損點事后停損部分認賠持有待回升加碼攤平6賠錢心理學習經(jīng)驗照

8、常過日子影響情緒小影響情緒大難以成眠8最重要特性獲利性收益兼成長收益性流動性安全性8避免工具無期貨股票外匯不動產8總分68（3）風險矩陣陣與資產組合合安排： 根據(jù)以上兩個表表的分析，劉劉先生合理的的資產配置如如下 風險矩陣與資資產組合項目分數(shù)投資工具資產配置預期報酬率標準差相關系數(shù)承受能力68貨幣0.00%2.00%1.26%0.5157承受態(tài)度68債券35.00%5.00%6.74%0.2279最高報酬率26.48%股票65.00%10.00%21.57%0.0122最低報酬率-9.96%投資組合100.00%8.25%14.25%3.客戶理財目目標（1）提早退休休，過上體面面的退休后生生活

9、（2）讓兒子接接受最好的教教育，幫助兒兒子成家。4.家庭生命周周期分析 劉先生的家庭處處于家庭成長長期，該周期期的家庭支出出與子女教育育金負擔將逐逐漸增加，但但由于劉先生生已有大量的的流動性資產產，而其太太太又是政府公公務員，因此此劉先生的家家庭在支出方方面不會有太太大的負擔。目前劉先生最大大的愿望是馬馬上退休，所所以我們將重重點關注劉先先生資產的保保值和增值，使使其退休后的的生活擁有充充分的保障。另另外，劉先生生只有一個兒兒子，我們將將充分考慮讓讓孩子接受到到最良好的教教育，為其未未來的生活提提供充分的保保障。 二 客戶財務狀狀況家庭資產負債表表 20100.1.1資產項目成本市價百分比負債

10、項目金額凈值項目成本市價活存200,0000200,00002%流動性資產200,0000200,00002%流動性負債0流動凈值200,0000200,0000股票2,500,00002,200,000027%國債400,0000400,0000 5%基金3,100,00003,000,000037%黃金400,0000200,00002%投資性資產6,400,00006,000,000074%投資性負債0投資凈值6,400,00006,000,0000自用汽車360,0000300,00004%自用房屋1,200,00001,600,000020%自用性資產1,560,00001,900,

11、000023%自用性負債自用凈值1,560,00001,900,0000總資產8,160,00008,100,0000100%總負債0總凈值8,160,00008,100,0000說明：各項資產產成本項為假假設條件，自自用資產項為為假設條件，假假設房產已無無按揭家庭收支儲蓄表表 20099.1-20010.1收入項目金額百分比支出項目金額儲蓄項目金額儲蓄運用金額薪資530,0000家計支出105,0000三險一金-42,0800所得稅繳扣-96,8988子女學費支出10,000工作收入433,102284%生活支出115,0000生活儲蓄318,1022資產增加0利息收入720保障型保費支出出

12、50,000房貸本金0股息收入82,000利息支出理財收入82,72016%理財支出50,000理財儲蓄32,720負債減少0總收入515,8222100%總支出135,0000總儲蓄350,8222自由儲蓄308,7422說明：所得稅按按照九級稅率率表推算得知知，子女學費費支出為假設設條件，三險險一金根據(jù)客客戶工資推算算得知，利息息收入按0.36%計算算，保費為假假設條件，股股息收入按推推定假設投資運用表投資項目期初金額本期投入本期贖回期末金額投資收入賬面損失資本利得活期存款200,000000200,000072000國債400,000000400,00001010000基金1,900,0

13、000308,742203,000,000060,000761,25880股票1,700,0000002,200,000022,000500,00000黃金120,000000200,0000080,0000合計4,320,000030874206,000,0000928201,371,22580說明：期初金額額為假設條件件 4總體分析家庭財務比率定義合理范圍實際值建議資產負債率總負債/總資產產0600%合理緊急預備金倍數(shù)數(shù)流動資產/月支支出3617.8 緊急預備金配置置過多，可以以適當投入投投資性資產財務自由度年理財收入/年年支出20100061%合理財務負擔率年本息支出/年年收入20402

14、8%合理平均投資報酬率率年理財收入/生生息資產3101%投資性資產較多多，但收益欠欠佳，建議放放棄自己炒股股，買入專家家理財產品凈值成長率凈儲蓄/期初凈凈值5206%合理凈儲蓄率凈儲蓄/總收入入206074%較高的凈儲蓄率率是因為劉先先生收入較高高，且沒有房房貸負擔，建建議進一步增增加合理投資資自由儲蓄率自由儲蓄/總收收入104066%同上劉先生的緊急預預備金過多，可以考慮投投入投資性資資產；考慮到到劉先生計劃劃提早退休，我我們認為負債債率為零是合合理的。投資性資產過多多地配置于股股票和基金，風風險較大，且且劉先生個人人炒股業(yè)績一一般，股票配配置應減少，同同時合理配置置一部分債券券類低風險產產

15、品。三 客戶理財需需求分析1. 理財基本本假設本報告的規(guī)劃時時段為20110年1月至20500年1月，由于基基礎信息會有有一定程度的的變動，以及及未來我國經(jīng)經(jīng)濟環(huán)境可能能發(fā)生變化可可能對本案產產生的影響，為為便于我們做做出數(shù)據(jù)詳實實的理財方案案，基于各種種來源較可靠靠的數(shù)據(jù)做如如下假設和預預測：收入成長率5%通貨膨脹率4%學費成長率5%2計算內部報報酬率劉先生家庭生涯涯仿真太太工作收入80000房子費用(40000000)保險費用(50000)兒子房產首付(8000000)收入年成長率預預估5.00%劉先生退休后旅旅游費(20000)家庭生活支出(1050000)新車費用(3000000)兒子

16、結婚費用(2000000)支出年成長率預預估4.00%夫妻均退休后旅旅游費(60000)高中生活支出(20000)大學支出(40000)出國留學費用(3000000)學費年成長率預預估5.00%劉先生年齡劉太太年齡理財目標支出說說明工作收入餐飲費用子女學費旅游日用品費用大額支出保險費雜費凈現(xiàn)金流量期末資產目前可投資資產產60000000 60000000 4641 買房84000 (50000)20000 (20000)(20000)(40000000)(50000)(15000)(40510000)24443766 4742 88200 (52000)21000 (20800)(20800)

17、(50000)(15600)(50000)25961911 4843 92610 (54080)(40000)(21632)(21632)(50000)(16224)(1109588)26995811 4944 97241 (56243)(42000)(22497)(22497)(50000)(16873)(1128700)28095966 5045 換車102103 (58493)(44100)(23397)(23397)(3000000)(50000)(17548)(4148333)26267311 5146 107208 (60833)(46305)(24333)(24333)(5000

18、0)(18250)(1168466)27267555 5247 出國留學112568 (63266)0 (25306)(25306)(3000000)(50000)(18980)(3702900)25815933 5348 出國留學118196 (65797)0 (26319)(26319)(3150000)(50000)(19739)(3849766)24097600 5449 124106 (68428)0 (27371)(27371)(50000)(20529)(69593)25391233 5550 130312 (71166)0 (28466)(28466)(50000)(21350

19、)(69136)26796233 5651 136827 (74012)0 (29605)(29605)(50000)(22204)(68599)28322622 5752 兒子結婚143669 (76973)0 (30789)(30789)(2000000)(50000)(23092)(2679744)27981277 5853 兒子買房首付150852 (80052)0 (32021)(32021)(8000000)(50000)(24015)(8672566)21618911 5954 158395 (43680)0 (33301)(33301)(50000)(24976)(26865)

20、23135199 6055 換車166314 (45427)0 (34634)(34634)(3000000)(50000)(25975)(3243555)21801744 6156 0 (47244)0 (60000)(36019)(27014)(1702777)21898988 6257 0 (49134)0 (62400)(37460)(28095)(1770888)21936133 6358 0 (51099)0 (64896)(38958)(29219)(1841722)21905522 6459 0 (53143)0 (67492)(40516)(30387)(1915399)21

21、798711 6560 0 (55269)0 (70192)(42137)(31603)(1992000)21606477 6661 0 (57480)0 (72999)(43822)(32867)(2071688)21318677 6762 0 (59779)0 (75919)(45575)(34182)(2154555)20924255 6863 0 (62170)0 (78956)(47398)(35549)(2240733)20411088 6964 0 (64657)0 (82114)(49294)(36971)(2330366)19765911 7065 0 (67243)0 (8

22、5399)(51266)(38450)(2423588)18974266 7166 0 (69933)0 (88815)(53317)(39988)(2520522)18020300 7267 0 (72730)0 (92367)(55449)(41587)(2621344)16886777 7368 0 (49166)0 (96062)(57667)(43251)(2461466)15819533 7469 0 (51132)0 (99904)(59974)(44981)(2559911)14565722 7570 0 (53178)0 (1039011)(62373)(46780)(266

23、2311)13105999 7671 0 (55305)0 0 (64868)(48651)(1688244)12499822 7772 0 (57517)0 0 (67463)(50597)(1755777)11776077 7873 0 (59818)0 0 (70161)(52621)(1826000)10922344 7974 0 (62210)0 0 (72968)(54726)(1899044)992508 8075 0 (64699)0 0 (75886)(56915)(1975000)876953 8176 0 (67287)0 0 (78922)(59191)(2054000

24、)743956 8277 0 (69978)0 0 (82079)(61559)(2136166)591763 8378 0 (72777)0 0 (85362)(64021)(2221600)418461 8479 0 (75688)0 0 (88776)(66582)(2310477)221963 8580 0 (78716)0 0 (92327)(69245)(2402899)(0)輸入凈現(xiàn)金流量量CFj每期流量Nj該流量次數(shù)數(shù)計算IRR=8.26%分析：通過模擬擬劉先生家庭庭生涯仿真，IRR為8.26，與風險評估后資產組合8.25%的收益率基本相符。但是劉先生的實際配置過于激進，無法保

25、證生涯仿真表的計算結果。四 理財規(guī)劃1.規(guī)劃概要在充分考慮到劉劉先生退休后后生活品質的的前提下，根根據(jù)目前劉先先生的資產配配置，雖然投投資性資產充充裕，但由于于配置過于激激進，不能給給予劉先生退退休后生活充充分的保障。經(jīng)過對劉先生的的風險承受能能力測試，同同時考慮到劉劉先生打算退退休的情況，我我們建議將資資產進行重新新配置，重點點是提高債券券型產品的比比例，放棄自自己炒股，改改為專家理財財。2.資產配置方方案根據(jù)劉先生的風風險投資偏好好、承受能力力、投資規(guī)劃劃、現(xiàn)金流量量表、現(xiàn)有的的實際資產狀狀況等條件，我我們建議做 如下投資組組合:投資工具配置比例具體產品預期報酬率標準差債券35.00%陽光

26、穩(wěn)健一號資資產管理計劃劃5.50%6.74%股票65.00%陽光私募基金寶寶10.00%21.57%投資組合100.00%100.00%8.43%14.25%預期收益率為88.43%，高高于生涯仿真真中計算的（IRR）8.26%，因此預計該方案可以實現(xiàn)劉先生所有理財目標。3.產品介紹我們?yōu)閯⑾壬崽峁┑膬煽钪髦饕a品是光光大銀行的明明星產品。（1）陽光穩(wěn)健健一號資產管管理計劃產品釋義：指定光大銀行作作為投資管理理人，根據(jù)國國家有關法律律、法規(guī)、政政策和投資人人的投資意愿愿，按照投資資人與銀行雙雙方約定的投投資管理原則則，將投資人人委托的資金金投資于境內內債券類和準準債券類低風風險產品，根根據(jù)事

27、先約定定的原則實施施動態(tài)管理，以以實現(xiàn)所委托托資金收益最最大化的業(yè)務務。投資范圍：本產品為人民幣幣理財產品，投投資方向為國國內市場具有有較高流動性性的金融工具具，包括境內內依法上市的的債券類產品品，以及準債債券類低風險險產品。本產品投資的債債券類產品主主要包括：國國債、金融債債、央行票據(jù)據(jù)、企業(yè)債、公公司債、次級級債、可轉換換債券（含分分離交易可轉轉債）、短期期融資券、資資產支持證券券、債券回購購、銀行存款款等信用級別別在AA級以上產產品（短期融融資券A-11）。（2）陽光私募募基金寶產品釋義：本產品的投資者者將人民幣資資金委托在光光大銀行，并并指定我行為為代理人代其其與資產受托托人中國對外外經(jīng)濟貿易信信托有限公司司簽署中國國光大銀行“陽光私募基基金寶”資金信托合合同進行資資金信托相關關運作，受托托人按照資金金信托合同內內約定的要求求通過投資于于境內非公開開募集的或為為本產品所特特別設立的私