【財務(wù)風(fēng)險論文】礦業(yè)公司財務(wù)風(fēng)險預(yù)警探究

【財務(wù)風(fēng)險論文】礦業(yè)公司財務(wù)風(fēng)險預(yù)警探究隨著社會高速發(fā)展，企業(yè)財務(wù)環(huán)境也面臨各種不確定性，面對挑戰(zhàn)與威脅并存的市場環(huán)境，企業(yè)應(yīng)提高財務(wù)風(fēng)險意識，將企業(yè)各類可預(yù)見性風(fēng)險運用科學(xué)手段予以規(guī)避，提高風(fēng)險防控的主動性，避免傳統(tǒng)被動防御。企業(yè)管理者應(yīng)提高各層面人員財務(wù)風(fēng)險防控意識，促進企業(yè)可持續(xù)發(fā)展。企業(yè)各項經(jīng)營活動一般都離不開資金的參與，并且表現(xiàn)為不同的資金形態(tài)，企業(yè)各生產(chǎn)流程都面臨財務(wù)風(fēng)險，因此，應(yīng)針對當(dāng)前經(jīng)營現(xiàn)狀，制定財務(wù)風(fēng)險防御體系，在企業(yè)經(jīng)濟管理活動中，提高風(fēng)險預(yù)警能力。企業(yè)管理人員應(yīng)根據(jù)當(dāng)前財務(wù)數(shù)據(jù)、市場經(jīng)營狀況等科學(xué)預(yù)判企業(yè)當(dāng)前存在的潛在風(fēng)險，針對當(dāng)前財務(wù)風(fēng)險預(yù)警信號，提出科學(xué)管控措施，提高企業(yè)經(jīng)營的主動權(quán)。受到全球經(jīng)濟環(huán)境影響，當(dāng)前各領(lǐng)域發(fā)展形勢不容樂觀，礦產(chǎn)行業(yè)供給大于需求引發(fā)市場矛盾，利潤空間被壓縮，導(dǎo)致企業(yè)出現(xiàn)經(jīng)營危機。國家政策調(diào)整，礦業(yè)行業(yè)在發(fā)展過程中雖然得到了結(jié)構(gòu)的調(diào)整，但是在今后的發(fā)展過程中仍舊面臨著激烈的市場競爭。礦業(yè)公司為了實現(xiàn)企業(yè)戰(zhàn)略發(fā)展規(guī)劃，應(yīng)不斷通過企業(yè)風(fēng)險體系的建設(shè)，提升整體的風(fēng)險管控意識，避免財務(wù)風(fēng)險對企業(yè)經(jīng)濟財產(chǎn)造成影響，保障企業(yè)各項工作有序推進。1財務(wù)風(fēng)險預(yù)警相關(guān)理論1.1內(nèi)部控制理論企業(yè)經(jīng)營活動中，由于外部環(huán)境變化莫測，企業(yè)過于注重對外部環(huán)境的應(yīng)對而忽視了對內(nèi)部控制管理，導(dǎo)致經(jīng)營管理模式存在漏洞，制約了企業(yè)健康、穩(wěn)定發(fā)展。企業(yè)建立完善的內(nèi)部控制制度，有助于企業(yè)管理者更加全面開展工作。內(nèi)部控制過程中必須包含經(jīng)營和業(yè)務(wù)領(lǐng)域方面，在環(huán)境、信息、溝通協(xié)調(diào)、風(fēng)險等方面展開有效的控制，內(nèi)部控制為風(fēng)險控制工作奠定了良好的基礎(chǔ)。在目前內(nèi)部控制可以使用組織、目標(biāo)、授權(quán)控制三種方法。[1]1.2生命周期理論隨著行業(yè)的不斷發(fā)展成型，全生命周期的概念被引入到產(chǎn)品建設(shè)中。全生命周期理論并不是將產(chǎn)品的型號和性能等相關(guān)參數(shù)作為重點關(guān)注對象，而是更多的考慮到了行業(yè)的發(fā)展過程。產(chǎn)品生命周期將產(chǎn)品在市場進入到退出全過程進行綜合考慮，期間包括產(chǎn)品的研發(fā)、引進、成長、成熟、退出等五個階段。企業(yè)財務(wù)管理過程中，根據(jù)企業(yè)生命周期制定財務(wù)風(fēng)險預(yù)警，是保證企業(yè)有序發(fā)展的有效路徑。1.3財務(wù)風(fēng)險理論企業(yè)生產(chǎn)運營環(huán)節(jié)一旦發(fā)生財務(wù)風(fēng)險，將會對企業(yè)的正常經(jīng)營發(fā)展造成較大影響，嚴(yán)重的可能威脅企業(yè)的生存。財務(wù)風(fēng)險管理在運行過程中，一般采用定性和定量的分析模式，評估風(fēng)險狀況并采取相應(yīng)的措施，控制財務(wù)風(fēng)險水平。有關(guān)學(xué)者將風(fēng)險管理視為財務(wù)風(fēng)險管理的技術(shù)手段。財務(wù)風(fēng)險識別通過報表分析、指標(biāo)分析、專家意見等方式識別，不同行業(yè)財務(wù)風(fēng)險特點有所不同，應(yīng)根據(jù)企業(yè)當(dāng)前面臨的環(huán)境，對企業(yè)財務(wù)風(fēng)險實時監(jiān)控，避免企業(yè)陷入各類風(fēng)險而影響經(jīng)濟效益。2礦業(yè)公司財務(wù)風(fēng)險現(xiàn)狀探析2.1外部因素2.1.1行業(yè)周期。礦業(yè)行業(yè)本身發(fā)展周期受外部環(huán)境影響較大，目前處于生命周期中的夕陽狀態(tài)，需求及市場前景都不樂觀，面臨的財務(wù)風(fēng)險較大。2.1.2政策風(fēng)險。受到國際貿(mào)易形式影響，我們國家經(jīng)濟發(fā)展緊靠內(nèi)需驅(qū)動，存在產(chǎn)能過剩，國家應(yīng)通過政策傾斜，促進礦業(yè)產(chǎn)業(yè)得到良性循環(huán)發(fā)展。隨著近年來礦產(chǎn)品價格下調(diào)，壓縮了利潤空間，導(dǎo)致礦業(yè)企業(yè)盈利能力下降，與企業(yè)預(yù)期目標(biāo)差異較大，導(dǎo)致資金鏈斷裂，企業(yè)經(jīng)營陷入被動狀態(tài)。[2]2.1.3市場風(fēng)險。企業(yè)發(fā)展受市場影響較大，投資者信息來源于市場發(fā)展現(xiàn)狀，如果經(jīng)濟形勢較好，會提高企業(yè)投融者信心。如果市場環(huán)境處于經(jīng)濟下行，礦產(chǎn)行業(yè)市場低迷，將會給企業(yè)帶來一定盈利壓力，影響企業(yè)發(fā)展。2.2內(nèi)部因素企業(yè)內(nèi)部控制風(fēng)險受企業(yè)投資決策、管理制度、風(fēng)險防范意識等影響較大，企業(yè)經(jīng)營過程中內(nèi)部財務(wù)風(fēng)險，通過企業(yè)調(diào)整管控措施是可以控制的。一般礦業(yè)公司投資成本高、建設(shè)周期長，經(jīng)營風(fēng)險大，屬于資本密集型行業(yè)，財務(wù)費用相對較大。項目遴選過程中如果考察不到位，將會影響投資收益，甚至?xí)斐赏顿Y損失。2.2.1合規(guī)運營問題。受行業(yè)特殊性影響，在合法用地、環(huán)保生產(chǎn)、安全運營、采權(quán)許可審批以及等方面監(jiān)管力度較大。若存在上述不合規(guī)問題，很有可能被政府處以停產(chǎn)整頓、甚至吊銷采礦許可等嚴(yán)厲處理懲罰，發(fā)生此種情況后，因長期停產(chǎn)，必將影響到資金周轉(zhuǎn)問題，進而引發(fā)財務(wù)的支付危機和償債風(fēng)險。2.2.2投資決策失誤礦業(yè)企業(yè)特點，項目投資牽涉金額巨大，項目周期長，如果前期項目考察，遴選環(huán)節(jié)沒有從財務(wù)、法務(wù)、收益等方面考察，將會影響項目投資回報率，如果遇到意外，礦山不能開采，前期的投資失敗有可能會對企業(yè)的整體資金鏈造成影響，最終影響企業(yè)發(fā)展。2.2.3融資渠道單一。礦業(yè)企業(yè)目前主要通過銀行貸款融資，由于屬于非上市公司，無法通過債券或者股票形式募集資金，這種過分依賴銀行機構(gòu)的融資方式，一旦銀行信貸政策緊縮，必將影響融資額度和融資速度。即便如此，當(dāng)企業(yè)急需資金時，可能會通過社會融資來解決資金不足問題，這樣不但增加了融資成本,而且增加了不能按時償債的風(fēng)險。2.2.4資本結(jié)構(gòu)不合理根據(jù)彈性財務(wù)要求，最佳資本結(jié)構(gòu)應(yīng)是一個有效區(qū)間，比如資產(chǎn)負債率介于60%~70%之間。若負債規(guī)模偏低，則財務(wù)杠桿作用被弱化,起不到利息抵稅作用；相反,若負債率超過75%以上，則表示清楚企業(yè)的負債規(guī)模偏高，增大了企業(yè)的償債風(fēng)險，針對該項指標(biāo)的異常，應(yīng)提高重視程度。3礦業(yè)公司財務(wù)風(fēng)險預(yù)警體系設(shè)計3.1財務(wù)風(fēng)險預(yù)警體系設(shè)計原則3.1.1全面性原則。企業(yè)財務(wù)風(fēng)險指標(biāo)設(shè)計應(yīng)迎合企業(yè)戰(zhàn)略發(fā)展目標(biāo)，避免注重短期利益，帶來一定財務(wù)風(fēng)險。企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警應(yīng)覆蓋企業(yè)所有經(jīng)營環(huán)節(jié)，包括各類財務(wù)指標(biāo)及企業(yè)內(nèi)外部各類非財務(wù)指標(biāo)，提高預(yù)警體系的全面性和可靠性。3.1.2成本效益原則。企業(yè)發(fā)展過程是追求效益最大化的過程，任何環(huán)節(jié)如果沒有得到有效管控，很可能會導(dǎo)致企業(yè)成本浪費，如果企業(yè)成本增加額大于收益額增加額，必將會導(dǎo)致企業(yè)虧損，與生產(chǎn)經(jīng)營的本質(zhì)相背離，因此，企業(yè)必須在風(fēng)險預(yù)警中保證成本效益，為經(jīng)營服務(wù)。3.1.3可操作性原則。企業(yè)財務(wù)數(shù)據(jù)可以真實的反應(yīng)企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動，財務(wù)管理人員在財務(wù)風(fēng)險預(yù)警設(shè)計時，應(yīng)注重選擇相應(yīng)的數(shù)學(xué)模型，避免計算流程復(fù)雜，給企業(yè)增加成本。[3]3.1.4可比性原則企業(yè)經(jīng)營中要保持會計政策不變，在財務(wù)風(fēng)險預(yù)警體系構(gòu)建過程中，應(yīng)根據(jù)行業(yè)發(fā)展變化對財務(wù)風(fēng)險進行預(yù)測和分析，準(zhǔn)確分析當(dāng)前財務(wù)狀況及發(fā)展形勢，為企業(yè)制定科學(xué)合理的戰(zhàn)略發(fā)展目標(biāo)。3.1.5重要性原則。企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警指標(biāo)體系中應(yīng)對企業(yè)經(jīng)營成果、現(xiàn)金流向、財務(wù)活動情況進行分析，做到真實、準(zhǔn)確、全面反映，將影響企業(yè)決策的相關(guān)信息提供給企業(yè)管理者。3.2財務(wù)風(fēng)險預(yù)警體系采用的方法3.2.1決策分析法。決策分析法是由美國運籌學(xué)家提出的方法，包括定性和定量相結(jié)合分析，計算出單權(quán)數(shù)和總權(quán)數(shù)，為企業(yè)管理層提供決策。其中主要以Excel簡便的運算形式，快捷計算相關(guān)數(shù)據(jù)指標(biāo)。3.2.2綜合評分法〔1〕每分比率=〔領(lǐng)域內(nèi)最佳值-領(lǐng)域內(nèi)平均值〕/礦業(yè)公司評分值〔2〕調(diào)整分數(shù)=〔實際比率-領(lǐng)域內(nèi)平均值〕/每分比率〔3〕綜合得分數(shù)=礦業(yè)公司評分值+調(diào)整分4針對礦業(yè)公司財務(wù)風(fēng)險預(yù)警的建議4.1加強企業(yè)內(nèi)部控制企業(yè)應(yīng)建立內(nèi)控體系，保證各項財務(wù)工作都能在可控的范圍內(nèi)運行，監(jiān)控內(nèi)部控制的有效性，確保各項內(nèi)部控制措施實施到位。企業(yè)應(yīng)建立完善的人才培養(yǎng)機制，全面提高企業(yè)財務(wù)管理隊伍建設(shè)。國有企業(yè)管理人員應(yīng)撥付一定專項資金用于財務(wù)管理培訓(xùn)，提高員工素質(zhì)，促進企業(yè)財務(wù)風(fēng)險內(nèi)部控制的有效性。對于企業(yè)核心業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)應(yīng)提高重視程度，有效控制潛在財務(wù)風(fēng)險。企業(yè)應(yīng)對內(nèi)部控制各環(huán)節(jié)實行動態(tài)跟蹤，避免內(nèi)部控制管理出現(xiàn)盲區(qū)。企業(yè)應(yīng)在其內(nèi)部有效的加強不同部門和員工的財務(wù)風(fēng)險控制意識。在日常運行時，樹立整體憂患意識，加強企業(yè)的整體認同感，增強企業(yè)凝聚力。同時，企業(yè)內(nèi)部應(yīng)加強企業(yè)文化建設(shè)，培養(yǎng)各層面員工風(fēng)險意識，使員工在各自崗位中謹記財務(wù)風(fēng)險的后果。企業(yè)應(yīng)理順財務(wù)管理業(yè)務(wù)流程，在組織建設(shè)、規(guī)章制度上、管理執(zhí)行力上健全企業(yè)監(jiān)控體系，促進財務(wù)風(fēng)險預(yù)警有效實施，不斷加強內(nèi)控體系運行，規(guī)避運營風(fēng)險。4.2調(diào)整企業(yè)發(fā)展方向我們國家作為能源大國，礦產(chǎn)資源豐富，具有龐大的內(nèi)需市場，應(yīng)針對當(dāng)前社會背景及行業(yè)形勢，貫徹落實行業(yè)理念。促進能源結(jié)構(gòu)優(yōu)化轉(zhuǎn)型，將供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革作為主要發(fā)展方向，促進能源高效發(fā)展。目前很多企業(yè)發(fā)展過程存在著核心能力不足、發(fā)展基礎(chǔ)薄弱、質(zhì)量提升受限等方面的問題，礦業(yè)企業(yè)在發(fā)展中必須與國家政策相結(jié)合，有效的保證行業(yè)的綠色化、資源化發(fā)展，提升企業(yè)核心競爭力，促進可持續(xù)發(fā)展。目前礦業(yè)公司嚴(yán)格遵循國家產(chǎn)能政策要求，制約了礦業(yè)公司發(fā)展，企業(yè)應(yīng)正確理解國家政策，根據(jù)企業(yè)當(dāng)前發(fā)展現(xiàn)狀，靈活調(diào)整企業(yè)發(fā)展方向，促進企業(yè)戰(zhàn)略發(fā)展目標(biāo)的實現(xiàn)。礦產(chǎn)行業(yè)應(yīng)密切關(guān)注國際能源供需結(jié)構(gòu)，還應(yīng)根據(jù)當(dāng)前能源技術(shù)改革現(xiàn)狀，確保符合國家發(fā)展路線，順應(yīng)行業(yè)發(fā)展形勢，本著綠色、環(huán)保理念，推動企業(yè)良性可持續(xù)發(fā)展。4.3建立健全財務(wù)風(fēng)險預(yù)警機制礦業(yè)公司應(yīng)明確劃分企業(yè)各部門財務(wù)風(fēng)險監(jiān)管職責(zé)，根據(jù)企業(yè)財務(wù)報表內(nèi)各項經(jīng)濟指標(biāo)，了解企業(yè)當(dāng)前財務(wù)活動變化情況，做好企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的防控工作。首先，應(yīng)密切觀察企業(yè)固定資產(chǎn)、流動資產(chǎn)變化情況，對企業(yè)負債率按照不同會計周期進行分析，完善企業(yè)年度審計報告及會計報告制度，不斷完善礦業(yè)公司財務(wù)風(fēng)險預(yù)警體系。礦業(yè)公司應(yīng)發(fā)揮會計師事務(wù)所、律師事務(wù)所在企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警管理中的作用。其次，礦業(yè)公司應(yīng)確保財務(wù)數(shù)據(jù)動態(tài)、真實、全面，對企業(yè)潛在風(fēng)險全面監(jiān)控，促進財務(wù)風(fēng)險預(yù)警體系進一步完善。企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警體系應(yīng)用數(shù)學(xué)模型分析方法，比例分析法等對企業(yè)經(jīng)營計劃、財務(wù)相關(guān)資料進行精準(zhǔn)分析，然后分析速動比率、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率等指標(biāo)，也包括產(chǎn)業(yè)鏈上各方企業(yè)的實際運行數(shù)據(jù)，內(nèi)部經(jīng)營活動中存在的各類財務(wù)問題及非財務(wù)問題，提高財務(wù)風(fēng)險預(yù)警結(jié)果的精準(zhǔn)性。財務(wù)管理活動應(yīng)實行全程監(jiān)控，一旦企業(yè)涉入財務(wù)風(fēng)險，應(yīng)及時啟動應(yīng)對措施，全面有效控制企業(yè)各項經(jīng)濟損失。4.4加強信息傳遞的連貫性礦業(yè)公司在生產(chǎn)運營過程中，財務(wù)風(fēng)險預(yù)警體系構(gòu)建應(yīng)確保人力、物力、財力充足，需要不斷平衡成本與效益，保證風(fēng)險預(yù)警體系的可實施性。財務(wù)管理人員應(yīng)具備一定的分析決策能力，確保預(yù)警體系的實施效果。企業(yè)經(jīng)營發(fā)展過程中存在各類財務(wù)風(fēng)險，導(dǎo)致風(fēng)險形成的因素也呈多元化狀態(tài)，企業(yè)財務(wù)管理人員應(yīng)在風(fēng)險控制過程中保持一定的分析能力，確保預(yù)警結(jié)果客觀性和準(zhǔn)確性，確保遵循成本效益性原則。財務(wù)風(fēng)險預(yù)警還應(yīng)根據(jù)相關(guān)理論、數(shù)字模型以及在非財務(wù)數(shù)據(jù)中捕捉相關(guān)信息，促進財務(wù)風(fēng)險預(yù)警有效性。部門之間應(yīng)通力合作，加強數(shù)據(jù)信息化傳輸與利用，使企業(yè)不同部門、不同崗位人員了解當(dāng)前生產(chǎn)經(jīng)營狀況，提高管理決策的正確性，避免各類潛在財務(wù)風(fēng)險的爆發(fā)。礦業(yè)公司牽涉資金額度較大，一旦投資決策失敗可能會導(dǎo)致極為嚴(yán)重的后果，因此，應(yīng)根據(jù)企業(yè)性質(zhì)，應(yīng)分批次投資，在前期投資過程中應(yīng)觀察和分析投資效果情況，如果發(fā)現(xiàn)異常情況，應(yīng)及時采取有效措施，避免出現(xiàn)更大的損失。例如，礦山開發(fā)過程中，由于前期投入較大，如遇特殊因素，企業(yè)不能正常開發(fā)，導(dǎo)致前期投入部分不能實現(xiàn)收益，導(dǎo)致企業(yè)投入的損失。企業(yè)還應(yīng)提高信息口徑一致性，實現(xiàn)不同部門之間信息共享機制，便于企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警人員即時性地掌握運營信息，為企業(yè)管理決策提供明確方向[4]。4.5組建風(fēng)險預(yù)警專業(yè)團隊，實現(xiàn)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警常態(tài)化在礦業(yè)企業(yè)設(shè)計風(fēng)險預(yù)警模型的同時，應(yīng)設(shè)立專門的財務(wù)風(fēng)險預(yù)警團隊，設(shè)置專崗。管理層應(yīng)意識到，財務(wù)風(fēng)險預(yù)警專門崗位的重要性以及風(fēng)險管控工作的常態(tài)化要求。如缺少相應(yīng)專門的崗位，則會可能存在財務(wù)信息和管理方面的矛盾，導(dǎo)致管理溝通出現(xiàn)相應(yīng)的問題。因此，設(shè)置專門的風(fēng)險預(yù)警崗位，對于做到財務(wù)的動態(tài)管理和有效的風(fēng)險評估都具有重要的保障作用。專職崗位應(yīng)由公司管理層選拔優(yōu)秀的管理人員組建財務(wù)風(fēng)險預(yù)警管理團隊。通過選拔和聘用經(jīng)歷體驗豐富并具有專業(yè)財務(wù)知識的人員，實現(xiàn)財務(wù)風(fēng)險的有效識別和監(jiān)控。同時還應(yīng)重視財務(wù)風(fēng)險預(yù)警工作，做好日常整體安排，保證財務(wù)預(yù)警工作能夠按照計劃要求準(zhǔn)的確施。針對發(fā)現(xiàn)的風(fēng)險隱患，應(yīng)有效的對其實際的原因進行分析，找準(zhǔn)對策，同時對后期的風(fēng)險規(guī)避和風(fēng)險應(yīng)對創(chuàng)造良好的條件。通過對礦業(yè)企業(yè)風(fēng)險預(yù)警機制建設(shè)可以發(fā)現(xiàn)，目前很多企業(yè)缺少風(fēng)險管控意識。導(dǎo)致了基層財務(wù)人員對風(fēng)險識別與應(yīng)對方面存在認知誤差。很多財務(wù)管理人員僅僅重視財務(wù)表面數(shù)據(jù)的分析，而對其數(shù)據(jù)隱藏的風(fēng)險內(nèi)容缺少有針對性的控制。因此，應(yīng)保證預(yù)警工作的準(zhǔn)確進行。財務(wù)風(fēng)險預(yù)警專崗人員可以有效的保證在風(fēng)險識別過程中，按照相應(yīng)的處理要求進行準(zhǔn)確的風(fēng)險評估和應(yīng)對。為礦業(yè)企業(yè)發(fā)展過程中可能存在的財務(wù)問題提出良好的解決措施。同時，礦業(yè)企業(yè)應(yīng)不斷地加強風(fēng)險預(yù)警培訓(xùn)工作，選拔有潛力的人才加入到風(fēng)險預(yù)警管理團隊。風(fēng)險預(yù)警管理團隊?wèi)?yīng)是企業(yè)管理層從下屬的直接機構(gòu)，保證其在風(fēng)險控制過程中的權(quán)威性。在企業(yè)內(nèi)部開展應(yīng)對風(fēng)險防范意識的宣傳工作。應(yīng)用信息化平臺，保證宣傳工作能夠擴展到全體員工之中，有效的提升整體的風(fēng)險預(yù)警意識。最后，風(fēng)險預(yù)警工作應(yīng)作為常態(tài)化工作，做到實時監(jiān)控，為企業(yè)的未來發(fā)展預(yù)測服務(wù)。財務(wù)預(yù)警的工作應(yīng)常態(tài)化運行，不應(yīng)僅以年終匯報作為其基本的目標(biāo)，而是要將風(fēng)險預(yù)警與企業(yè)的周報和月報相結(jié)合，及時的對發(fā)現(xiàn)的風(fēng)險進行排除，預(yù)測性的提出風(fēng)險應(yīng)對措施。針對礦業(yè)市場的變化，制定相應(yīng)的戰(zhàn)略分析，保證企業(yè)能夠在運行過程中的整體安全，使之能夠規(guī)避風(fēng)險。同時，應(yīng)不斷的總結(jié)經(jīng)歷體驗教訓(xùn)，使得企業(yè)在財務(wù)發(fā)展過程中能夠針對常見的風(fēng)險點采取合理的措施，第一時間保證企業(yè)財務(wù)安全，實現(xiàn)可