2022-2023年智能汽車行業(yè)洞察報告PPT

2022-10-1720XX年匯報人：林妙坤2022-2023年智能汽車行業(yè)洞察報告目錄contens01行業(yè)發(fā)展概述02行業(yè)環(huán)境分析03行業(yè)現(xiàn)狀分析04行業(yè)格局及發(fā)展趨勢第一章行業(yè)發(fā)展概述01行業(yè)定義智能汽車是一種集環(huán)境感知、智能分析、規(guī)劃決策和協(xié)同控制等多功能于一體的新一代汽車。其中，智能汽車基于普通車輛進行改造，通過搭載車載傳感器、人工智能芯片、控制器和執(zhí)行器等插件，融合現(xiàn)代網(wǎng)絡(luò)通訊技術(shù)，實現(xiàn)對車輛整體控制及其移動終端功能的拓展，可為駕駛員和乘客提供安全、舒適及富有趣味性的駕駛和乘坐體驗。按技術(shù)劃分，智能汽車主要可分為智能化和網(wǎng)聯(lián)化兩個層面，分別以多等級自動駕駛的和車聯(lián)網(wǎng)為基礎(chǔ):（1）多等級自動駕駛:按照國際工程師學會（SAEInternational）制定的全球行業(yè)參照標準SAEJ3016，多等級自動駕駛可劃分為L0至L5，共6個等級:①L0無自動駕駛（NoDrivingAutomation）:車輛不存在任何自動控制系統(tǒng)，包括任何警示或者干預系統(tǒng)，由駕駛員控制汽車駕駛的全過程；②L1駕駛輔助（DriverAssistance）:系統(tǒng)在特定道路條件及情境下，可自動控制車輛加減速或轉(zhuǎn)向之一的功能，其余駕駛操作或周圍環(huán)境觀察由駕駛員承擔；③L2部分自動駕駛（PartialDrivingAutomation）:系統(tǒng)在特定道路條件及情境下，需在駕駛員的觀察與干預下，自動完成對車輛加減速和轉(zhuǎn)向兩種操作；④L3有條件自動駕駛（ConditionalDrivingAutomation）:系統(tǒng)在特定道路條件及情境下完成所有駕駛操作，駕駛員可根據(jù)系統(tǒng)請求接管駕駛操作；⑤L4高度自動駕駛（HighDrivingAutomation）:系統(tǒng)在特定道路條件及情境下，自主完成車輛駕駛的全過程，其間駕駛員無需干預；⑥L5完全自動駕駛（FullDrivingAutomation）:系統(tǒng)可在任何道路環(huán)境下，完全承擔車輛的駕駛?cè)蝿?wù)，其間駕駛員無需干預。其中，L4至L5級的自動駕駛系統(tǒng)在全部或特定道路環(huán)境下，無需駕駛員參與或接管，屬于高等級自動駕駛。（2）車聯(lián)網(wǎng):根據(jù)網(wǎng)聯(lián)通信內(nèi)容及實現(xiàn)功能的差別可分為三個層級，由低到高分別是車內(nèi)網(wǎng)、車際網(wǎng)和車載移動互聯(lián)網(wǎng)，其中車載移動互聯(lián)網(wǎng)通過車內(nèi)信息與云端車輛信息運行平臺協(xié)同決策與控制，可實時獲取車輛周邊交通環(huán)境信息及車輛決策信息，實現(xiàn)車與車、車與路等交通參與者之間信息交互融合，形成交通參與者的協(xié)同決策和控制，是智能汽車網(wǎng)聯(lián)化發(fā)展的最終階段。智能汽車行業(yè)定義1980年，中國設(shè)立“遙控駕駛的防核化偵查車”項目，拉開中國智能汽車在研究層面的序幕。20世紀80年代初，清華大學、國防科技大學、上海交通大學、西安交通大學、吉林大學、同濟大學等高等院校陸續(xù)參與以無人駕駛技術(shù)的研發(fā)。1992年，國防科技大學率先研制出中國第一輛自主駕駛的無人車ATB-1（AutonomousTestBed-1）。探索階段，中國智能汽車行業(yè)主要由國家機關(guān)和高等院校主導，以軍用或者科學研究為目的，從事以無人駕駛技術(shù)為主的技術(shù)探索，。行業(yè)發(fā)展歷程探索階段（1980-1999年）2001年，國防科技大學與一汽合作研發(fā)，于2003年研制出可自主變道的紅旗CA7460汽車及2011年完成紅旗HQ3無人駕駛汽車在高速公路上的試驗，平均時速87km，是中國首次實現(xiàn)自動駕駛汽車在復雜交通路況上的測試。2013年，武漢大學與本田哥瑞、中國航天科工三院與上汽等高等院校、機構(gòu)研究所等針對自動駕駛汽車，分別開展戰(zhàn)略合作。探索階段，高等院校與研究機構(gòu)前期積累的技術(shù)優(yōu)勢，與傳統(tǒng)汽車制造商積極合作，促進智能汽車相關(guān)技術(shù)向民用場景的延伸與滲透。萌芽階段（2001-2013年）2014年7月，阿里巴巴和上汽簽署“互聯(lián)網(wǎng)汽車”戰(zhàn)略合作協(xié)議，實現(xiàn)汽車與手機、平板電腦等智能移動終端設(shè)備的連接，共同打造“互聯(lián)網(wǎng)汽車”及其生態(tài)圈。2018年4月，百度和金龍客車合作量產(chǎn)的L4級無人駕駛電動小型巴士正式量產(chǎn)下線，標志著中國首輛商用級無人駕駛電動車的誕生。政策方面，2015年5月，國務(wù)院發(fā)布《中國制造2025》，首次提出智能汽車這一概念，意在推動傳統(tǒng)制造業(yè)升級。2017年4月，工信部、發(fā)改委和科技部共同發(fā)布并實施《汽車產(chǎn)業(yè)中長期發(fā)展規(guī)劃》，提出推進智能網(wǎng)聯(lián)汽車相關(guān)技術(shù)的創(chuàng)新，著力推動相關(guān)零部件研發(fā)。發(fā)展階段，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)憑借在智能領(lǐng)域的長期積累，與傳統(tǒng)汽車制造商共同探索智能汽車的研發(fā)與批量生產(chǎn)。發(fā)展階段（2014年至今）產(chǎn)業(yè)鏈上游產(chǎn)業(yè)鏈上游主要包括零部件及技術(shù)提供商、通信設(shè)備制造及運營商和車載平臺提供商三類:（1）零部件及技術(shù)提供商:智能汽車的零部件及技術(shù)主要涉及感知層面、策劃層面和執(zhí)行層面三類:①感知層面主要通過搭載高清攝像頭、激光雷達、厘米波雷達和各類傳感器等精密儀器完成對周邊環(huán)境的感知。隨著科技水平的發(fā)展，中國涌現(xiàn)出一批優(yōu)秀的生產(chǎn)企業(yè)，如巨星科技、鐳神智能、速騰聚創(chuàng)、佑駕科技、同致電子等，大幅降低了此類精密儀器的成本；②策劃層面主要依賴感知層面和云端獲取的數(shù)據(jù)，通過基于芯片運行的人工智能算法進行數(shù)據(jù)分析，并作出判斷。中國芯片制造商較為稀缺，代表企業(yè)有中芯國際。相比于具有豐富實踐經(jīng)驗和技術(shù)積累的國際知名企業(yè)，智能汽車整車制造商傾向于進口此類重要零部件。人工智能算法方面，隨著互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)在此行業(yè)深度研究，百度、阿里巴巴和騰訊三大互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)在通用層面占據(jù)主導地位。具體應(yīng)用方面，東軟集團、得潤電子、?？低暤戎袊髽I(yè)專注于視覺技術(shù)的研究，已小有名氣。此外，北斗星通和四維圖新在車載導航領(lǐng)域深耕多年，具有較強的話語權(quán)；③執(zhí)行層面的核心零部件是連接器，其結(jié)構(gòu)復雜，整車制造商通常都有穩(wěn)定的供應(yīng)廠家，主要依賴進口，基本不具有議價能力。（2）通訊設(shè)備制造及運營商:中國通信設(shè)備及運營提供商呈現(xiàn)市場壟斷現(xiàn)象，具有極高的議價能力。通信設(shè)備制造方面，華為、中興、大唐得益于5G技術(shù)先期的試驗與商業(yè)部署，具有極高的話語權(quán)。通信運營商主要由中國移動、中國聯(lián)通和中國電信三家國有企業(yè)壟斷，于2019年6月工信部正式發(fā)放5G商用牌照。然而，受國家宏觀政策調(diào)控，中國通訊設(shè)備制造及運營商的供應(yīng)價格趨于穩(wěn)定。（3）車載平臺提供商:智能汽車包含的車載平臺內(nèi)容廣泛，包括生活娛樂、人機互動、即時通訊、維修和金融服務(wù)等，進入門檻較低，競爭企業(yè)眾多，具有較低的議價能力。現(xiàn)階段，中國車載平臺的各細分領(lǐng)域已出現(xiàn)部分龍頭企業(yè)，例如，語音交互方面，科大訊飛占據(jù)市場主導地位。生活娛樂方面，東軟集團資源較為豐富。安防方面，浙江大華可為智能汽車提供人機接口方案。此外，智能汽車仍需要傳統(tǒng)汽車制造渠道支持，包括傳動系統(tǒng)、行駛系統(tǒng)、制動系統(tǒng)、轉(zhuǎn)向系統(tǒng)等組成汽車的基本結(jié)構(gòu)。中國汽車行業(yè)經(jīng)數(shù)十年的發(fā)展和經(jīng)驗積累，各大整車制造商已形成穩(wěn)定的原材料供應(yīng)體系，故這類傳統(tǒng)汽車組成零部件具有較低的話語權(quán)。產(chǎn)業(yè)鏈上游智能汽車行業(yè)中游企業(yè)原材料大部分依靠進口，主要原因是下游消費終端為保障科研成果，對行業(yè)產(chǎn)品的質(zhì)量穩(wěn)定性要求較高，因此，中游科研用制備廠商更傾向于選擇儀器先進、供應(yīng)鏈穩(wěn)定的進口原材料供應(yīng)商。企業(yè)產(chǎn)品價格主要受市場供求關(guān)系的影響。由于智能汽車企業(yè)的產(chǎn)品毛利較高，原材料價格波動不會對企業(yè)的盈利能力產(chǎn)生重大影響。產(chǎn)業(yè)鏈上游產(chǎn)業(yè)鏈下游主要包括個人和企業(yè)消費者兩類:個人消費者:智能汽車的主要消費者呈現(xiàn)年輕化，集中于80、90后的中產(chǎn)階級。這類消費者傾向于追求車載電子的科技感、娛樂性以追求駕駛和乘坐過程中良好的用戶體驗。例如，77.5%的消費者偏好8-10英寸之間的大尺寸中控屏，56.3%的消費者傾向于所購智能汽車具有語音控制功能。企業(yè)消費者:企業(yè)對智能汽車的需求主要分為兩類:（1）以商務(wù)接待為主要用途的商務(wù)用車。安全性與舒適感是商務(wù)用車兩大主要需求，并同時存在對車載移動終端的通訊需求。（2）以載客和載貨運輸為目的的營運車輛，主要包括出租車、公交車、長途客車、貨車及共享出行汽車等。此類車輛的運營企業(yè)需要對單車甚至駕駛?cè)藛T進行全方位的實時監(jiān)控，防止駕駛員在整體運營過程中發(fā)生超速、誤時、疲勞駕駛等情況的發(fā)生，因此具有較強的購買意愿。在機場、碼頭和工業(yè)園區(qū)等特定區(qū)域內(nèi)，智能汽車通過搭載L4級及以上自動駕駛功能，實現(xiàn)智能汽車在特定場景內(nèi)自主運輸，可減少人工使用及軌道交通的前期建設(shè)成本，大幅減少相關(guān)運營企業(yè)的成本。第二章行業(yè)環(huán)境分析02010203行業(yè)政策環(huán)境1《智能網(wǎng)聯(lián)汽車發(fā)展技術(shù)路線圖》首次具體明確中國智能網(wǎng)聯(lián)汽車的發(fā)展目標、路徑以及階段規(guī)劃。同月，發(fā)改委、交通部聯(lián)合發(fā)布《推進“互聯(lián)網(wǎng)+”便捷交通促進智能交通發(fā)展的實施方案》，從“智能”和“網(wǎng)聯(lián)”兩個方面提出加大研發(fā)和示范效應(yīng)的要求?！镀嚠a(chǎn)業(yè)中長期發(fā)展規(guī)劃提出到2020年，智能汽車與國際同步發(fā)展，到2025年，智能汽車進入世界先進行列的發(fā)展目標?！秶臆嚶?lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)標準體系建設(shè)指南（智能網(wǎng)聯(lián)汽車）》按照不同行業(yè)屬性劃分為智能網(wǎng)聯(lián)汽車標準體系、信息通信標準體系、電子產(chǎn)品與服務(wù)標準體系等若干部分，分階段建立智能網(wǎng)聯(lián)汽車標準體系。工信部工信部、國標委工信部、發(fā)改委、科技部《指導意見》明確“到2035年，交通運輸領(lǐng)域新型基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)取得顯著成效。先進信息技術(shù)深度賦能交通基礎(chǔ)設(shè)施，精準感知、精確分析、精細管理和精心服務(wù)能力全面提升，成為加快建設(shè)交通強國的有力支撐?；A(chǔ)設(shè)施建設(shè)運營能耗水平有效控制。泛在感知設(shè)施、先進傳輸網(wǎng)絡(luò)、北斗時空信息服務(wù)在交通運輸行業(yè)深度覆蓋，行業(yè)數(shù)據(jù)中心和網(wǎng)絡(luò)安全體系基本建立，智能列車、自動駕駛汽車、智能船舶等逐步應(yīng)用?？萍紕?chuàng)新支撐能力顯著提升，前瞻性技術(shù)應(yīng)用水平居世界前列。”行業(yè)政治環(huán)境分別對中國移動通信集團有限公司、中國交通建設(shè)集團有限公司、廈門市和內(nèi)蒙古自治區(qū)提出開展5G智能交通信息基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、開展綜合交通基礎(chǔ)設(shè)施全產(chǎn)業(yè)鏈一體化實施能力提升、開展綜合交通樞紐輻射能力提升、開展交通運輸高水平對外開放的交通強國建設(shè)試點工作意見。到2025年，中國標準智能汽車的技術(shù)創(chuàng)新、產(chǎn)業(yè)生態(tài)、基礎(chǔ)設(shè)施、法規(guī)標準、產(chǎn)品監(jiān)管和網(wǎng)絡(luò)安全體系基本形成。實現(xiàn)有條件自動駕駛的智能汽車達到規(guī)?；a(chǎn)，實現(xiàn)高度自動駕駛的智能汽車在特定環(huán)境下市場化應(yīng)用。智能交通系統(tǒng)和智慧城市相關(guān)設(shè)施建設(shè)取得積極進展，車用無線通信網(wǎng)絡(luò)（LTE-V2X等）實現(xiàn)區(qū)域覆蓋，新一代車用無線通信網(wǎng)絡(luò)（5G-V2X）在部分城市、高速公路逐步開展應(yīng)用，高精度時空基準服務(wù)網(wǎng)絡(luò)實現(xiàn)全覆蓋。展望2035到2050年，中國標準智能汽車體系全面建成、更加完善。安全、高效、綠色、文明的智能汽車強國愿景逐步實現(xiàn)，智能汽車充分滿足人民日益增長的美好生活需要?！避嚶?lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)（智能交通相關(guān)）標準體系主要包括:基礎(chǔ)類標準、基礎(chǔ)設(shè)施標準、車路交互標準、管理與服務(wù)標準、信息安全標準5部分，共列標準66項，其中國家標準49項，行業(yè)標準17項。其中，項目《自動駕駛封閉測試場地測試技術(shù)規(guī)范》由中公高遠承擔，目前已按期完成研究工作。《智能汽車創(chuàng)新發(fā)展戰(zhàn)略》《國家車聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)標準體系建設(shè)指南（智能交通相關(guān)）征求意見稿）》《關(guān)于推動交通運輸領(lǐng)域新型基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的指導意見》《交通強國建設(shè)試點工作意見》智能汽車行業(yè)政策支持十四五規(guī)劃政府報告國家政策領(lǐng)導講話國務(wù)院發(fā)布政策、十四五規(guī)劃、政府報告、領(lǐng)導講話等都有對智能汽車行業(yè)做了一些綱領(lǐng)性的指導，合理的解讀能夠為智能汽車行業(yè)做了好的發(fā)展指引。行業(yè)政策支持智能汽車行業(yè)社會環(huán)境改革開放以來，我國經(jīng)濟不斷發(fā)展，幾度趕超世界各國，一躍而上，成為GDP總量僅次于美國的唯一一個發(fā)展中國家。但同時我們也應(yīng)看到其中的不足之處，最基本的問題便是就業(yè)問題，我國人口基數(shù)大，在改革開放后，人才的競爭更顯得尤為激烈，大學生面對畢業(yè)后的就業(yè)情況、失業(yè)人士一直困擾著我國發(fā)展過程中，對于國家來說，促進社會就業(yè)公平問題需持續(xù)關(guān)注并及時解決；對于個人來說提前做好職業(yè)規(guī)劃、人生規(guī)劃也是人生發(fā)展的重中之重。中國當前的環(huán)境下，挑戰(zhàn)與危機并存，中國正面臨著最好的發(fā)展機遇期，在風險中尋求機遇，抓住機遇，不斷壯大自己。自改革開放以來，政治體系日趨完善、法治化進程也逐步趨近完美，市場經(jīng)濟體系也在不斷蓬勃發(fā)展；雖在一些方面上弊端漏洞仍存，但在整體上，我國總體發(fā)展穩(wěn)中向好，宏觀環(huán)境穩(wěn)定繁榮，二十一世紀的華夏繁榮美好，對于青年人來說，也是機遇無限的時代。行業(yè)社會環(huán)境行業(yè)社會環(huán)境傳統(tǒng)智能汽車行業(yè)市場門檻低、缺乏統(tǒng)一行業(yè)標準，服務(wù)過程沒有專業(yè)的監(jiān)督等問題影響行業(yè)發(fā)展?；ヂ?lián)網(wǎng)與電烙鐵的結(jié)合，縮減中間環(huán)節(jié),為用戶提供高性價比的服務(wù)。90后、00后等各類人群，逐步成為智能汽車行業(yè)的消費主力。行業(yè)社會環(huán)境第三章行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀03行業(yè)現(xiàn)狀得益于核心技術(shù)的不斷發(fā)展與配套基礎(chǔ)設(shè)施的日益完善，中國智能汽車應(yīng)用領(lǐng)域發(fā)展迅速，其市場規(guī)模在過去五年內(nèi)實現(xiàn)快速增長。按照搭載智能設(shè)備銷售金額計，過去五年，中國智能汽車的市場規(guī)模從2014年的49.6億元增長到2018年的550.8億元，年復合增長率86%。未來五年，研究院中國智能汽車行業(yè)市場規(guī)模將快速增長，并于2023年達到3,845.8億元。行業(yè)得以持續(xù)發(fā)展主要受到以下三點因素驅(qū)動:（1）人工智能、大數(shù)據(jù)和5G等相關(guān)技術(shù)日益成熟，隨著高等級的自動駕駛技術(shù)得以實現(xiàn)，智能汽車的應(yīng)用場景愈發(fā)廣泛，推動市場規(guī)模大幅上行；（2）政府出臺系列相關(guān)政策刺激汽車市場，為智能汽車的測試與研發(fā)提供充分的法律保障；（3）互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)打破傳統(tǒng)汽車制造商的壟斷地位，融合自身積累的人工智能等科技優(yōu)勢，橫向進入智能汽車制造，為行業(yè)增添新鮮活力。熱點三行業(yè)產(chǎn)品質(zhì)量整體提高熱點二科研服務(wù)市場持續(xù)增長熱點一智能汽車應(yīng)用領(lǐng)域廣泛智能汽車行業(yè)具有市場空間廣闊、銷售范圍廣、用戶分散、單批數(shù)量少、銷售單價高等特點。智能汽車行業(yè)技術(shù)提升，多元化科研服務(wù)平臺持續(xù)擴張，促進高價值服務(wù)企業(yè)品牌形成。行業(yè)產(chǎn)品化發(fā)展，集研發(fā)、生產(chǎn)、銷售于一體的綜合性科研服務(wù)企業(yè)逐漸增多。智能汽車行業(yè)產(chǎn)品質(zhì)量有待提升制約智能汽車行業(yè)發(fā)展。行業(yè)內(nèi)產(chǎn)品質(zhì)量參差不齊，導致研究結(jié)果可靠性難以保證，產(chǎn)品喪失市場競爭力。智能汽車行業(yè)難形成統(tǒng)一的監(jiān)督管理規(guī)范,產(chǎn)品質(zhì)量主要靠企業(yè)自主檢測保障，監(jiān)管難度大。中國智能汽車行業(yè)產(chǎn)品主要集中在中低端領(lǐng)域，高端領(lǐng)域被外資企業(yè)壟斷，產(chǎn)品品質(zhì)有待進一步提升。行業(yè)熱點關(guān)鍵詞關(guān)鍵詞關(guān)鍵詞關(guān)鍵詞智能汽車產(chǎn)業(yè)處于快速增長時期，由于智能汽車行業(yè)的產(chǎn)品及服務(wù)模式特性，使其供給市場與需求市場存在較強的相互依賴、相互促進關(guān)系，智能汽車市場在良好的供需作用機制下保持穩(wěn)定發(fā)展供需平衡促進市場發(fā)展行業(yè)驅(qū)動因素1中國政府出臺系列利好政策刺激汽車消費汽車通常屬于高值耐用品范疇，普通家用轎車更新?lián)Q代過程尤為緩慢。根據(jù)原國家經(jīng)貿(mào)委等四部委于2000年12月發(fā)布的《關(guān)于調(diào)整汽車報廢標準若干規(guī)定的通知》，普通家用轎車、SUV等車型使用年限可超過15年，大幅降低汽車的更新?lián)Q代。中國智能汽車行業(yè)發(fā)展不足10年，若依賴汽車本身達到報廢年限更換，將顯著限制智能汽車的消費與普及，從而限制行業(yè)有序發(fā)展。截至2018年底，中國汽車保有量約4億輛，存在巨大的市場容量。政府從多角度出臺系列政策刺激汽車的更新與消費。購買政策方面，2019年6月，國家發(fā)改委等三部委共同發(fā)布《推動重點消費品更新升級暢通資源利用實施方案（2019-2020年）》，要求積極推動汽車產(chǎn)品的更新消費，將限購合理轉(zhuǎn)變?yōu)橐龑褂?。促進汽車更替升級方面，自2018年11月起，海南、北京、天津、河北、山東和杭州等省市陸續(xù)出臺相關(guān)政策，實行輕型汽車國六排放標準，并禁止不符合標準車型的銷售、注冊、和轉(zhuǎn)入。此外，山東、杭州、南京、深圳、南昌等省市紛紛發(fā)布并執(zhí)行國一國二舊車提前淘汰補貼政策，進一步推進居民保有車輛的更新?lián)Q代。新政策的實施使消費者本身對具備高性能和環(huán)境效益的智能汽車認可度逐步提升，有利于行業(yè)的循環(huán)發(fā)展。關(guān)鍵詞關(guān)鍵詞關(guān)鍵詞關(guān)鍵詞智能汽車研發(fā)與生產(chǎn)需要跨行業(yè)、跨學科合作，屬于技術(shù)密集型行業(yè)。人工智能技術(shù)的發(fā)展與應(yīng)用是智能汽車行業(yè)持續(xù)發(fā)展的重要驅(qū)動力。人工智能技術(shù)主要應(yīng)用于智能汽車的感知和決策，通過人工智能算法綜合環(huán)境的識別判斷，作出最佳的行車駕駛方案。感知方面，圖像識別等人工智能技術(shù)可將高清攝像頭、厘米級傳感器和激光雷達等設(shè)備所采集的數(shù)據(jù)加以分析，將道路、行人、車輛、交通標志、信號燈和障礙物等標記并加以區(qū)分。決策方面，人工智能算法基于感知和云端獲得的數(shù)據(jù)快速分析，及時作出應(yīng)對，保障智能汽車的順利運行。技術(shù)革新推動研發(fā)行業(yè)驅(qū)動因素2互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)橫向進入產(chǎn)業(yè)智能汽車發(fā)展之初，傳統(tǒng)汽車制造商一直是推動行業(yè)發(fā)展的中堅力量。傳統(tǒng)的整車制造企業(yè)深耕行業(yè)多年，在車體制造方面積累了豐富的經(jīng)驗和產(chǎn)業(yè)鏈資源，具有明顯的技術(shù)優(yōu)勢。長期的資本積累允許傳統(tǒng)整車制造商進行長周期、重資本的研發(fā)投入，推進智能汽車模擬實驗的順利進行。伴隨人工智能、云計算、大數(shù)據(jù)和通信互聯(lián)等技術(shù)快速發(fā)展，部分互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)成長迅速，資金規(guī)模方面已趕超傳統(tǒng)汽車制造商?；ヂ?lián)網(wǎng)行業(yè)憑借自身在人工智能和通信技術(shù)的優(yōu)勢逐漸成為智能汽車行業(yè)主要推動力量?；ヂ?lián)網(wǎng)公司利用多種信息技術(shù)優(yōu)勢，橫向進入智能汽車研發(fā)與制造?；ヂ?lián)網(wǎng)公司利用大數(shù)據(jù)及人工智能領(lǐng)先技術(shù)快速進入智能汽車行業(yè)，通過積累行車數(shù)據(jù)庫、與車企深化合作等方式，在行業(yè)技術(shù)、商業(yè)化推動方面形成舉足輕重的影響力，成為智能汽車產(chǎn)業(yè)鏈重構(gòu)的重要參與者。伴隨大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能等技術(shù)與汽車融合速度加快，未來互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)及具有互聯(lián)網(wǎng)背景的初創(chuàng)企業(yè)在智能算法、芯片、高精度地圖等感知、決策環(huán)節(jié)仍具備相對領(lǐng)先技術(shù)優(yōu)勢。以百度、阿里巴巴、騰訊為代表的互聯(lián)網(wǎng)巨頭在智能汽車業(yè)內(nèi)已進行整體布局，蔚來汽車、小馬智行、星行科技、馭勢科技、Momenta、景馳科技、地平線機器人等一批初創(chuàng)企業(yè)也走在中國無人駕駛技術(shù)前列，成為智能汽車行業(yè)的重要參與者和推動者。第四章行業(yè)前景趨勢04ABC智能汽車發(fā)展之初，傳統(tǒng)汽車制造商一直是推動行業(yè)發(fā)展的中堅力量。傳統(tǒng)的整車制造企業(yè)深耕行業(yè)多年，在車體制造方面積累了豐富的經(jīng)驗和產(chǎn)業(yè)鏈資源，具有明顯的技術(shù)優(yōu)勢。長期的資本積累允許傳統(tǒng)整車制造商進行長周期、重資本的研發(fā)投入，推進智能汽車模擬實驗的順利進行。伴隨人工智能、云計算、大數(shù)據(jù)和通信互聯(lián)等技術(shù)快速發(fā)展，部分互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)成長迅速，資金規(guī)模方面已趕超傳統(tǒng)汽車制造商?；ヂ?lián)網(wǎng)行業(yè)憑借自身在人工智能和通信技術(shù)的優(yōu)勢逐漸成為智能汽車行業(yè)主要推動力量?；ヂ?lián)網(wǎng)公司利用多種信息技術(shù)優(yōu)勢，橫向進入智能汽車研發(fā)與制造。互聯(lián)網(wǎng)公司利用大數(shù)據(jù)及人工智能領(lǐng)先技術(shù)快速進入智能汽車行業(yè)，通過積累行車數(shù)據(jù)庫、與車企深化合作等方式，在行業(yè)技術(shù)、商業(yè)化推動方面形成舉足輕重的影響力，成為智能汽車產(chǎn)業(yè)鏈重構(gòu)的重要參與者。伴隨大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能等技術(shù)與汽車融合速度加快，未來互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)及具有互聯(lián)網(wǎng)背景的初創(chuàng)企業(yè)在智能算法、芯片、高精度地圖等感知、決策環(huán)節(jié)仍具備相對領(lǐng)先技術(shù)優(yōu)勢。以百度、阿里巴巴、騰訊為代表的互聯(lián)網(wǎng)巨頭在智能汽車業(yè)內(nèi)已進行整體布局，蔚來汽車、小馬智行、星行科技、馭勢科技、Momenta、景馳科技、地平線機器人等一批初創(chuàng)企業(yè)也走在中國無人駕駛技術(shù)前列，成為智能汽車行業(yè)的重要參與者和推動者?；ヂ?lián)網(wǎng)企業(yè)橫向進入產(chǎn)業(yè)行業(yè)發(fā)展問題自動駕駛技術(shù)尚未成熟，系統(tǒng)實用性與安全性有待進一步驗證。高等級的自動駕駛功能是汽車智能化的終極體現(xiàn)，可真正實現(xiàn)將人從繁瑣的駕駛操作中解放。然而，市售的智能汽車僅可實現(xiàn)低級別的自動駕駛功能，主要以L1和L2級別為主，并不是真正意義上的自動駕駛。不完美的自動駕駛功能對消費者的駕駛技術(shù)存在新一輪的考驗。車載系統(tǒng)與手機、平板電腦等移動終端功能重合，消費者的付費意愿較低。智能汽車自帶的車載系統(tǒng)為駕駛員和乘客提供導航、音樂、聊天和購物等更為豐富與便捷的駕駛及娛樂情境。智能汽車對于車載系統(tǒng)及其配套的顯示屏、控制器、天線等硬件設(shè)備的添加，無形間增加了汽車整體制造成本，需要下游消費者花費不菲的價格對此買單。伴隨著智能手機和平板電腦等移動終端的普及與配套APP的不斷開發(fā)，智能汽車附帶的車載系統(tǒng)在功能方面仍需進一步發(fā)展。手機和平板電腦等移動終端由于長期的發(fā)展，積累了大量的忠實用戶。相比而言，需額外付費的車載系統(tǒng)出現(xiàn)與普及進程較晚，因而處于先天劣勢，導致消費者對此功能付費意愿進一步降低。消費者認可度不高在自動駕駛汽車上路許可與開放程度方面，中國與發(fā)達國家之間仍存在差距。自動駕駛技術(shù)的開發(fā)需要大量實驗數(shù)據(jù)做支撐，尤其是具有實用意義的自動駕駛功能，需要通過基于復雜的城市道路上反復試驗。然而，根據(jù)現(xiàn)行的《道路交通安全法》和《道路運輸條例》，開啟自動駕駛功能的智能汽車不具備在公共道路上行駛的合法性，這限制了自動駕駛功能的開發(fā)與進一步完善。反觀國際市場，美、日、德等發(fā)達國家及地區(qū)在行業(yè)發(fā)展之初早已針對相關(guān)法律進行合理的布局，積極引導相關(guān)企業(yè)大膽嘗試新技術(shù)的應(yīng)用。相關(guān)法律法規(guī)有待完善智能汽車行業(yè)發(fā)展建議發(fā)展建議1發(fā)展建議2發(fā)展建議3提升產(chǎn)品質(zhì)量（1）政府方面：政府應(yīng)當制定行業(yè)生產(chǎn)標準，規(guī)范智能汽車行業(yè)生產(chǎn)流程，并成立相關(guān)部門，對科研用智能汽車行業(yè)的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售等各個環(huán)節(jié)進行監(jiān)督，形成統(tǒng)一的監(jiān)督管理體系，完善試劑流通環(huán)節(jié)的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，重點加強冷鏈運輸環(huán)節(jié)的基礎(chǔ)設(shè)施升級，保證智能汽車行業(yè)產(chǎn)品的質(zhì)量，促進行業(yè)長期穩(wěn)定的發(fā)展；（2）生產(chǎn)企業(yè)方面：智能汽車行業(yè)生產(chǎn)企業(yè)應(yīng)嚴格遵守行業(yè)生產(chǎn)規(guī)范，保證產(chǎn)品質(zhì)量的穩(wěn)定性。目前市場上已有多個本土智能汽車行業(yè)企業(yè)加強生產(chǎn)質(zhì)量的把控，對標優(yōu)質(zhì)、高端的進口產(chǎn)品，并憑借價格優(yōu)勢逐步替代進口。此外，智能汽車行業(yè)企業(yè)緊跟行業(yè)研發(fā)潮流，加大創(chuàng)新研發(fā)力度，不斷推出新產(chǎn)品，進一步擴大市場占有率，也是未來行業(yè)發(fā)展的重要趨勢。全面增值服務(wù)單一的資金提供方角色僅能為智能汽車行業(yè)企業(yè)提供“凈利差”的盈利模式，智能汽車行業(yè)同質(zhì)化競爭日趨嚴重，利潤空間不斷被壓縮，企業(yè)業(yè)務(wù)收入因此受影響，商業(yè)模式亟待轉(zhuǎn)型除傳統(tǒng)的智能汽車行業(yè)需求外，設(shè)備管理、服務(wù)解決方案、貸款解決方案、結(jié)構(gòu)化融資方案、專業(yè)咨詢服務(wù)等方面多方位綜合性的增值服務(wù)需求也逐步增強。中國本土智能汽車行業(yè)龍頭企業(yè)開始在定制型服務(wù)領(lǐng)域發(fā)力，鞏固行業(yè)地位多元化融資渠道可持續(xù)公司債等創(chuàng)新產(chǎn)品，擴大非公開定向債務(wù)融資工具（PPN）、公司債等額度獲取，形成了公司債、PPN、中期票據(jù)、短融、超短融資等多產(chǎn)品、多市場交替發(fā)行的新局面；企業(yè)獲取各業(yè)態(tài)銀行如國有銀行、政策性銀行、外資銀行以及其他中資行的授信額度，確保了銀行貸款資金來源的穩(wěn)定性。智能汽車行業(yè)企業(yè)在保證間接融資渠道通暢的同時，能夠綜合運用發(fā)債和資產(chǎn)證券化等方式促進自身融資渠道的多元化，降低對單一產(chǎn)品和市場的依賴程度，實現(xiàn)融資地域的分散化，從而降低資金成本，提升企業(yè)負債端的市場競爭力。以遠東宏信為例，公司依據(jù)自身戰(zhàn)略發(fā)展需求，堅持“資源全球化”戰(zhàn)略，結(jié)合實時國內(nèi)外金融環(huán)境，有效調(diào)整公司直接融資和間接融資的分布結(jié)構(gòu)，在融資成本方面與同業(yè)相比優(yōu)勢突出。行業(yè)建議行業(yè)發(fā)展趨勢1限定場景的自動駕駛應(yīng)用率先開拓市場智能汽車在完全自動駕駛功能的實現(xiàn)仍需經(jīng)歷一個漫長的過程。綜合考慮安全和政策等風險，智能汽車的完全自動駕駛功能需遵循從低速到高速，由封閉道路測試到公開道路實際應(yīng)用的發(fā)展路線。對于路況簡單、人口流動稀少的農(nóng)業(yè)、工業(yè)和物流運輸?shù)裙ぷ鲌鼍?，自動駕駛技術(shù)有望在短期內(nèi)實現(xiàn)商業(yè)化應(yīng)用。伴隨著經(jīng)濟水平的提升，居民收入水平的不斷提高，各行各業(yè)的人工成本將成為制約本行業(yè)擴張與發(fā)展的重要因素。自動駕駛技術(shù)的成熟落地，有望成為解決日益增長的人工成本最優(yōu)選擇。智能系統(tǒng)從豪華車向入門級滲透消費者愈發(fā)注重車載安全類智能應(yīng)用的使用。ADAS等車載智能應(yīng)用一直是進口豪華車型的標準配置，可為駕駛員和乘客提供安全、舒適的駕駛和乘坐環(huán)境。伴隨著居民生活水平的提升，消費者對具有避險輔助類、視野改善類功能的進口豪華智能車型尤為青睞，近三年來中國進口豪華車市場需求呈現(xiàn)超過25%的增長。中國市場對汽車的智能化升級需求逐步顯現(xiàn)，推動智能汽車市場快速發(fā)展。中國汽車制造商注重相應(yīng)技術(shù)的研發(fā)，推進智能應(yīng)用下沉。中國汽車工業(yè)起步較晚，相關(guān)技術(shù)積累較為匱乏，部分核心技術(shù)依賴進口，限制中國汽車行業(yè)的持續(xù)發(fā)展。東風、長安、上汽和廣汽等中國知名汽車制造商與百度等互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)合作，優(yōu)勢互補，針對新一代智能汽車制造的產(chǎn)業(yè)鏈上下游進行積極布局。未來，隨著自有品牌的崛起，中國智能汽車制造商將從豪華車型廣泛向價格低廉的入門級車型滲透，有利于行業(yè)的進一步發(fā)展。行業(yè)發(fā)展趨勢2人、車、路智能化與網(wǎng)聯(lián)化并行智能化和網(wǎng)聯(lián)化是智能汽車實現(xiàn)自動駕駛的兩大技術(shù)路線。智能汽車的智能化主要體現(xiàn)在車輛依靠自身搭載的智能化設(shè)備，可自主完成對外界環(huán)境的感知、決策及執(zhí)行系統(tǒng)對當前行車環(huán)境的判斷，網(wǎng)聯(lián)化技術(shù)主要依靠人、車、道路之間的互聯(lián)與海量數(shù)據(jù)傳輸，共同構(gòu)成智慧交通體系，組建以智能汽車為中心和諧的互聯(lián)網(wǎng)生態(tài)系統(tǒng)。智能化與網(wǎng)聯(lián)化技術(shù)路徑各自均存在局限性和弊端。智能化方面，鑒于現(xiàn)有的硬件設(shè)施和算法水平，單臺智能汽車本身對周邊探知能力較為有限，在，難以獲得其他車輛行駛動態(tài)，因此對于傳感器精度、人工智能算法的優(yōu)越性等方面要求極高，短期內(nèi)難以實現(xiàn)技術(shù)突破。網(wǎng)聯(lián)化方面，智能道路乃至智慧城市基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)仍需經(jīng)歷一個漫長的過程，且資金投入巨大，短期內(nèi)難以進行全國性普及。此外，中國人口稠密，道路參與者復雜且眾多，行人、電動自行車及各類機動車之間外觀、行駛規(guī)則差異較大，難以協(xié)調(diào)推進制定統(tǒng)一標準。智能化和網(wǎng)聯(lián)化的協(xié)調(diào)發(fā)展，可實現(xiàn)技術(shù)間優(yōu)勢互補，優(yōu)化現(xiàn)有條件下的資源配置，提升智能汽車在各極端條件下的判斷能力，有利于推進智能汽車行業(yè)的快速發(fā)展，早日實現(xiàn)其在多重場景下的實際應(yīng)用。聚焦投資業(yè)務(wù)智能汽車行業(yè)企業(yè)憑借多年的客戶服務(wù)經(jīng)驗，設(shè)備融資租賃和服務(wù)體系日趨完備，信息化服務(wù)于一身的綜合服務(wù)體系，能夠進行有效遷移，為投資業(yè)務(wù)的長期健康發(fā)展提供有力支持。智能汽車行業(yè)商依托本身提供的資金服務(wù)，具備融資渠道暢通的資金優(yōu)勢，可為行業(yè)建設(shè)提供初期資金支持，且可通過杠桿提升資金效率智能汽車行業(yè)標準化與定制化界限被打破，未來趨于融合。標準化加微定制的產(chǎn)品戰(zhàn)略，有效平衡企業(yè)操作層面與消費者需求層面的矛盾讓消費者既擁有足夠的確定性，也有足夠的彈性。智能汽車行業(yè)大數(shù)據(jù)應(yīng)用使得實際操作和施工賦能方式深入介入，使得平臺從簡單的流量供給入口轉(zhuǎn)變?yōu)楣ぞ吖┙o、技術(shù)供給、工人供給的模式。中國消費升級倒逼智能汽車行業(yè)提高服務(wù)質(zhì)量，用戶需求從獲取公司信息并與公司對接暢通轉(zhuǎn)變?yōu)楦幼⒅伢w驗注重實際的效果，滿足用戶需求，提供個性化定制服務(wù)，成為智能汽車行業(yè)新的發(fā)展方向。行業(yè)面臨洗牌標準化趨勢融合行業(yè)平臺職能轉(zhuǎn)化注重用戶體驗由于新冠疫情對經(jīng)濟的巨大沖擊，各行各業(yè)都面臨資源重新洗牌，因此智能汽車行業(yè)也進入洗牌期。下游企業(yè)缺乏核心技術(shù)。投資融資主要集中于行業(yè)主流企業(yè)，對中小企業(yè)面臨巨大挑戰(zhàn)。智能汽車行業(yè)發(fā)展前景趨勢行業(yè)發(fā)展前景趨勢智能汽車行業(yè)投資風險服務(wù)更新速度不夠，不能及時適應(yīng)用戶的需求。服務(wù)更新慢