金融擔(dān)保投資公司商業(yè)計劃書（專業(yè)完整版）

金融擔(dān)保投資公司商業(yè)計劃書金融擔(dān)保投資公司商業(yè)計劃書金融擔(dān)保投資公司商業(yè)計劃書（此文檔為word格式，下載后您可任意修改編輯?。┮弧?公司及發(fā)展某某投資股份有限公司（以下簡稱“某某擔(dān)?！保┦且患矣?009年12月在中國某某省某某市注冊的股份制有限公司，是中國第一批民營的專業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)之一。公司經(jīng)過近兩年的運營，無論從資產(chǎn)規(guī)?；蚪?jīng)營規(guī)模，都已成為集擔(dān)保、投資及配套服務(wù)于一體的中國目前最大的民營商業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)之一，在業(yè)界和社會上都享有很高的聲譽。某某擔(dān)保以“發(fā)展擔(dān)保、服務(wù)社會，促進(jìn)我國信用秩序的建設(shè)和風(fēng)險投資的健康發(fā)展”為宗旨，堅持“以擔(dān)保促進(jìn)投資，以投資發(fā)展擔(dān)?！钡慕?jīng)營理念，采用擔(dān)保服務(wù)與風(fēng)險投資相結(jié)合、項目運作與資本運作相結(jié)合、資產(chǎn)抵押與股權(quán)質(zhì)押相結(jié)合的擔(dān)保投資運作新模式，拓展以擔(dān)保及其配套服務(wù)為主，擔(dān)保投資為輔的主營業(yè)務(wù)及各項衍生業(yè)務(wù)。某某擔(dān)保實行規(guī)范的股份制商業(yè)化運作，建立了完善的組織結(jié)構(gòu)、以及強有力的經(jīng)營策略和靈活的商業(yè)化運作機(jī)制，并以實現(xiàn)境外IPO上市為目標(biāo)，在管理上與國際金融企業(yè)要求接軌，保持了公司在中國擔(dān)保業(yè)穩(wěn)健經(jīng)營的領(lǐng)先優(yōu)勢。某某擔(dān)保的發(fā)展規(guī)劃是在未來五年內(nèi)，全面拓展和深化擔(dān)保與擔(dān)保投資業(yè)務(wù)，將公司發(fā)展成跨區(qū)域、集團(tuán)化運作的上市公司，成為適應(yīng)知識經(jīng)濟(jì)時代要求和具有核心競爭能力的學(xué)習(xí)型企業(yè)和專家型組織。計劃到2015年，公司擔(dān)保規(guī)模（包括分公司和代理管理的互助基金）達(dá)到171.2億元人民幣，當(dāng)年實現(xiàn)凈利潤3.2億元人民幣，五年實現(xiàn)擔(dān)保金額累計約336億元人民幣，利潤累計達(dá)7億元人民幣。二、 產(chǎn)品和服務(wù)某某擔(dān)保以客戶利益和為社會服務(wù)至上的原則制定其市場營銷策略，提供最適合社會需要的擔(dān)保服務(wù)產(chǎn)品。某某擔(dān)保運用擔(dān)保投資的經(jīng)營模式，不斷開創(chuàng)擔(dān)保投資新型產(chǎn)品。通過擔(dān)保與投資的有機(jī)結(jié)合，以投資收益彌補擔(dān)保代償損失，擔(dān)保投資收益髙于一般保費的收入，這樣，大大降低了投資風(fēng)險，提高了公司的經(jīng)濟(jì)效益。同時，某某擔(dān)保針對中國目前普遍存在的中小企業(yè)融資難，個人貸款投放難，合同雙方履約難的情況，以企業(yè)和個人為主要服務(wù)對象,開展了個人貸款擔(dān)保業(yè)務(wù)、企業(yè)融資擔(dān)保業(yè)務(wù)以及經(jīng)濟(jì)合同履約擔(dān)保業(yè)務(wù)。為保證擔(dān)保業(yè)務(wù)的資信質(zhì)量，增加擔(dān)保業(yè)務(wù)的附加價值，公司開發(fā)出一系列中介業(yè)務(wù)品種，主要包括：咨詢服務(wù)項目、論證服務(wù)、抵押資產(chǎn)處置服務(wù)和代理服務(wù)。為進(jìn)一步規(guī)避擔(dān)保風(fēng)險，某某擔(dān)保正在計劃申請與資產(chǎn)證券化有關(guān)的擔(dān)保業(yè)務(wù),在資本金達(dá)到5億元人民幣以上時，將力爭開拓以下業(yè)務(wù)產(chǎn)品：企業(yè)債券和可轉(zhuǎn)換債券、發(fā)行擔(dān)保銀行房屋抵押、資產(chǎn)證券化擔(dān)保、反擔(dān)保資產(chǎn)證券化擔(dān)保和企業(yè)債券回購擔(dān)保以及其他衍生產(chǎn)品，力爭在完成增資擴(kuò)股和境外上市后成為中國第一家抵押資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的開拓者。某某擔(dān)保將繼續(xù)依據(jù)國內(nèi)外最新的理論成果和市場需求，聯(lián)合中國著名高等院校、研究機(jī)構(gòu)和國際同行，不斷研究和開發(fā)新的擔(dān)保投資品種,進(jìn)一步完善管理制度和業(yè)務(wù)實施手段，使公司的業(yè)務(wù)開發(fā)能力始終保持在全國領(lǐng)先水平。三、市場及競爭由于擔(dān)保業(yè)的特殊性，使擔(dān)保機(jī)構(gòu)具有一定的地區(qū)性。外地?fù)?dān)保機(jī)構(gòu)一般很難在某某開展業(yè)務(wù)，反之亦然。據(jù)統(tǒng)計，某某的企業(yè)貸款的平均規(guī)模年均3,000億元人民幣，同期個人貸款的規(guī)模達(dá)300億元人民幣，并以較高的年增長率繼續(xù)擴(kuò)大，預(yù)計全國個人貸款每年市場份額將以50%的速度增長，某某可達(dá)到60%的增長速度。某某2010年企業(yè)申請的擔(dān)保額達(dá)200多億元人民幣，而包括某某擔(dān)保在內(nèi)的某某三家專業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)全年的承?？傤~不到10億元人民幣。顯然，巨大的市場在等待著開發(fā)，信用擔(dān)保業(yè)的發(fā)展前景十分廣闊。由于某某擔(dān)保業(yè)務(wù)市場巨大，某某擔(dān)保與某某僅有的幾家同行之間基本上沒有競爭，從未出現(xiàn)幾家爭一個客戶或在一個行業(yè)內(nèi)競爭的情形。相反，公司與其它專業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)已形成戰(zhàn)略同盟，形成業(yè)務(wù)上互補的商業(yè)伙伴。此外，某某擔(dān)保還受托管理某某市中小企業(yè)信用互助協(xié)會等互助擔(dān)保機(jī)構(gòu)。正是由于目前市場需求遠(yuǎn)大于供給，沒有形成競爭。按目前擔(dān)保業(yè)保證金到位情況來看，某某擔(dān)保業(yè)真正形成競爭最早要到2020年以后。因此，某某擔(dān)保競爭策略是：在2011?2015年將自己發(fā)展成為業(yè)內(nèi)第一品牌，以實力和服務(wù)質(zhì)量形成競爭優(yōu)勢。四、 資金籌措及投資回報由于擔(dān)保行業(yè)的特點，某某擔(dān)保本身不可能靠借貸的方式擴(kuò)張。為滿足擔(dān)保保證金增長的需要，唯一的途徑是通過股本擴(kuò)張來融資。因此，資金籌措的使用主要是用于滿足主營業(yè)務(wù)的迅速增長，以及提高公司的抗風(fēng)險能力。某某擔(dān)保計劃于2013年實現(xiàn)境外上市的目標(biāo)，并己于2011年8月與美國美洲投資銀行簽訂了《某某擔(dān)保上市輔導(dǎo)咨詢協(xié)議書》。境外上市的地點和時機(jī)將根據(jù)當(dāng)時世界資本市場狀況來定，目前選擇美國NASDAQ全國市場為第一優(yōu)先考慮的交易所，計劃于2013年完成申報審批程序。其次，公司亦考慮在香港主板上市的可能性。在2013年上市之前，公司計劃2011?2012年進(jìn)行兩次增資擴(kuò)股，使公司總股本擴(kuò)大到4億股，上市后2014年總股本達(dá)到53,500萬股。第一次增資計劃于2011年11月份開始，新增公司普通股權(quán)14,450萬股，參股價格為每股1.25元人民幣，共計增加資金18,062.5萬元人民幣。其中，美國美林集團(tuán)下屬投資公司己決定參股3,320萬股，美國美洲投資銀行己決定參股1,992萬股，尚余9,138萬股。投資人最小持股數(shù)為10萬股，即最少投資金額為12.5萬元人民幣；第二次增資擴(kuò)股計劃于2012年下半年新增公司普通股權(quán)1億股，參股價格為每股2元人民幣，這次增資將增加資金2億元人民幣。預(yù)計公司在2011?2015年上市前后的五年平均凈資產(chǎn)回報率將達(dá)約11%,平均投資回報率在13%左右。五、 結(jié)語中國政府于2009年6月正式啟動以扶持中小企業(yè)發(fā)展為宗旨的中小企業(yè)信用擔(dān)保體系的建設(shè)以來，國家已制定了一系列的措施，加快建設(shè)以中小企業(yè)為主要服務(wù)對象的中央、省、地（市）信用擔(dān)保體系，在積極扶持中小企業(yè)創(chuàng)立與發(fā)展的同時,亦為信用擔(dān)保市場的健康發(fā)展奠定了堅實的基礎(chǔ)，信用擔(dān)保業(yè)的發(fā)展面臨著更寬松的環(huán)境和更大的發(fā)展機(jī)遇。由于擔(dān)保投資業(yè)務(wù)低風(fēng)險髙收益，擔(dān)保配套服務(wù)又能夠拓展擔(dān)保業(yè)務(wù)的服務(wù)范圍，擔(dān)?；鹞泄芾順I(yè)務(wù)亦在不增加公司資本需求壓力和有效降低風(fēng)險的前提下廣泛開拓?fù)?dān)保市場，這些都將有助于提高公司的整體服務(wù)水平和盈利能力，而公司的反擔(dān)保資產(chǎn)的處置業(yè)務(wù)及資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)能為公司有效化解擔(dān)保風(fēng)險。本項投資的投資收益是明顯的，規(guī)避風(fēng)險的措施是行之有效的，所以，投資某某擔(dān)保是一項具有良好發(fā)展前景和豐厚投資回報的投資。TOC\o"1-5"\h\z1公司背景 71.1公司沿革與經(jīng)營宗旨 71.2公司經(jīng)營范圍 81擔(dān)保業(yè)務(wù) 82擔(dān)保投資業(yè)務(wù) 93擔(dān)保配套服務(wù) 104資產(chǎn)證券化擔(dān)保業(yè)務(wù) 103公司戰(zhàn)略合作者與衍生業(yè)務(wù) 111業(yè)內(nèi)戰(zhàn)略合作者 112合作銀行與衍生業(yè)務(wù) 113保險公司與衍生業(yè)務(wù) 114證券公司與衍生業(yè)務(wù) 123.5投資基金和風(fēng)險資本與衍生業(yè)務(wù) 123.6與國外金融機(jī)構(gòu)合作的衍生業(yè)務(wù) 121.4公司商業(yè)模式 131.5公司經(jīng)營風(fēng)險 131擔(dān)保業(yè)務(wù)的信用風(fēng)險 132擔(dān)保投資的投資風(fēng)險 13市場機(jī)會與競爭性分析 141中國與某某市信用擔(dān)保市場的概況 142競爭性分析 173市場營銷策略 183.1客戶開發(fā)措施 183.2營銷策略 193.3產(chǎn)品研發(fā) 203.4市場規(guī)劃 203.5月艮務(wù)品牌營銷 214企業(yè)形象與公共關(guān)系 225市場風(fēng)險分析 235.1市場容量風(fēng)險 235.2競爭性風(fēng)險 235.3政策性風(fēng)險 245.4宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境下的市場風(fēng)險 255.5入世后的市場風(fēng)險 25公司管理 251股東大會 251.1股東結(jié)構(gòu)沿革 251.2股東背景資料 271.3股東大會權(quán)限 302公司管理杖L構(gòu) 302.1董事會 302.2監(jiān)事會 322.3顧問委員會 332.4擔(dān)保評審委員會/投資決策委員會 332.5公司日常管理tTL構(gòu) 333經(jīng)營團(tuán)隊與激勵機(jī)制 343.1經(jīng)營團(tuán)隊 343.2人力資源規(guī)劃 353.3培訓(xùn)計劃 353.4激勵機(jī)制 364企業(yè)內(nèi)部管理 363.4.1業(yè)務(wù)管理 363.4.2現(xiàn)代化管理 373.4.3決策管理 373.4.4研究與開發(fā) 374.5風(fēng)險防范與管理 38商業(yè)計劃與財務(wù)分析 384.1公司商業(yè)計劃 381.1經(jīng)營計劃 381.2資金計劃 401.3理財計劃 411.4管理費用計劃 421.5經(jīng)濟(jì)效益分析 422業(yè)務(wù)拓展計劃 453財務(wù)分析 464財務(wù)預(yù)測 495經(jīng)營風(fēng)險分析 525.1業(yè)務(wù)集中度分析 525.2風(fēng)險準(zhǔn)備金 545.3反擔(dān)保資產(chǎn)分析 55投資分析 555.1投資主體和資金投向 562投資風(fēng)險 573增資擴(kuò)股與上市 593.1增資擴(kuò)股計劃 593.2民營企業(yè)上市方案程序與資格 603.3公司上市方案 635投資效益分析與分配計劃 68結(jié)語 711公司背景1.1公司沿革與經(jīng)營宗旨某某投資股份有限公司（以下簡稱“某某擔(dān)?！保┰谥腥A人民共和國某某省某某市注冊。法定地址:某某市筍崗西路中成體育大廈14層；法人代表:許某某先生營業(yè)執(zhí)照編號為：NO.深司字N59某某擔(dān)保，原名某某服務(wù)股份有限公司，于2009年12月在中國某某省某某市完成了工商登記和注冊的全部手續(xù)，并經(jīng)國家經(jīng)貿(mào)委和某某市政府批準(zhǔn)正式開業(yè)，成為中國第一批民營的專業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)之一。經(jīng)過兩年多的籌備和近兩年的運營，無論資產(chǎn)規(guī)?；蚪?jīng)營規(guī)模，某某擔(dān)保已經(jīng)成為中國目前最大的民營商業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)之一,在業(yè)界和社會上享有很高的聲譽。某某擔(dān)保率先提出擔(dān)保投資的經(jīng)營模式，并首創(chuàng)了擔(dān)保投資新型產(chǎn)品。通過擔(dān)保與投資的有機(jī)結(jié)合，運用擔(dān)保手段加大投資決策力度，鎖定和預(yù)防投資風(fēng)險，以投資收益彌補擔(dān)保代償損失，擔(dān)保投資收益高于一般保費的收入，大大改善了一般擔(dān)保機(jī)構(gòu)風(fēng)險大收益低的經(jīng)營模式，從而極大地提高了某某擔(dān)保在業(yè)界的競爭優(yōu)勢。據(jù)此，某某擔(dān)保于2011年7月正式更名為“某某市某某擔(dān)保投資股份有限公司”。某某擔(dān)保擺脫了民營企業(yè)起點低的缺陷。從資本規(guī)模和業(yè)務(wù)規(guī)模上看，某某擔(dān)保與一般大型國有擔(dān)保機(jī)構(gòu)和政府擔(dān)保機(jī)構(gòu)并無明顯的區(qū)別。但是，民營體制的天然優(yōu)勢使某某擔(dān)保能聚集一支優(yōu)秀的高知識結(jié)構(gòu)和具有豐富實際操作經(jīng)驗的的經(jīng)營團(tuán)隊。同時，某某擔(dān)保以“經(jīng)營信用，管理風(fēng)險”作為其經(jīng)營管理理念，實行規(guī)范的股份制商業(yè)化運作，建立了完善的組織結(jié)構(gòu)、科學(xué)規(guī)范的操作辦法，以及強有力的經(jīng)營策略和靈活的商業(yè)化運作機(jī)制，并以實現(xiàn)境外IP0上市為目標(biāo)，在管理上與國際金融企業(yè)要求接軌，從而保證了某某擔(dān)保在中國擔(dān)保業(yè)穩(wěn)健經(jīng)營的領(lǐng)先優(yōu)勢。某某擔(dān)保的發(fā)展規(guī)劃是在未來五年內(nèi)，全面拓展和深化擔(dān)保與擔(dān)保投資業(yè)務(wù)，將公司發(fā)展成跨區(qū)域、集團(tuán)化運作的上市公司，使某某擔(dān)保成為適應(yīng)知識經(jīng)濟(jì)時代要求和具有核心競爭能力的學(xué)習(xí)型企業(yè)和專家型組織。在實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展的基礎(chǔ)上,爭取將公司發(fā)展成中國擔(dān)保業(yè)的領(lǐng)先者和第一品牌，最終實現(xiàn)公司從一個境內(nèi)準(zhǔn)金融企業(yè)向國際化標(biāo)準(zhǔn)金融企業(yè)的過渡。按照這一規(guī)劃，某某擔(dān)保在2011年到2015年的資本和經(jīng)營額將以兩位到三位數(shù)的年增長率實現(xiàn)超常規(guī)增長。通過增資擴(kuò)股與上市和企業(yè)自身積累,某某擔(dān)保的凈資產(chǎn)在2015年將達(dá)到25億元人民幣以上,當(dāng)年擔(dān)保金額將超過100億元人民幣，擔(dān)保品種將涉及主要金融領(lǐng)域的主要金融產(chǎn)品。公司在增資擴(kuò)股與境外上市后,將在中國主要城市或省份逐步設(shè)立分支機(jī)構(gòu)，并分化岀主要行業(yè)的專業(yè)擔(dān)保公司，從橫向和縱向擴(kuò)大企業(yè)經(jīng)營規(guī)模,利用某某擔(dān)保的境外上市地位逐步融入國際資本和金融市場。1.2公司經(jīng)營范圍公司主營方向為：擔(dān)保業(yè)務(wù)擔(dān)保投資業(yè)務(wù)擔(dān)保配套服務(wù)公司正在申請擔(dān)保抵押資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)，力爭在增資擴(kuò)股或上市后成為中國第一家抵押資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的開拓者。1擔(dān)保業(yè)務(wù)企業(yè)與個人為公司主要的服務(wù)對象，服務(wù)產(chǎn)品細(xì)化為以下三方面：個人貸款擔(dān)保業(yè)務(wù)包括個人消費貸款擔(dān)保、個人信用貸款擔(dān)保、小?位優(yōu)秀員工貸款擔(dān)保、出國留學(xué)貸款擔(dān)保、個人創(chuàng)業(yè)貸款擔(dān)保、房產(chǎn)抵押貸款擔(dān)保、房屋按揭/加按/轉(zhuǎn)按揭貸款擔(dān)保、房屋裝修貸款擔(dān)保等；企業(yè)融資擔(dān)保業(yè)務(wù)包括企業(yè)流動資金貸款擔(dān)保、房地產(chǎn)開發(fā)貸款擔(dān)保、企業(yè)票據(jù)貼現(xiàn)擔(dān)保、開具承兌匯票擔(dān)保、出口退稅質(zhì)押貸款擔(dān)保、進(jìn)岀口貿(mào)易融資擔(dān)保、產(chǎn)權(quán)(股權(quán)、知識產(chǎn)權(quán)、經(jīng)營權(quán)等)質(zhì)押貸款擔(dān)保、設(shè)備租賃融資擔(dān)保、企業(yè)發(fā)起設(shè)立/并購搭橋貸款擔(dān)保、項目投資擔(dān)保、政策扶持項目貸款擔(dān)保、保理業(yè)務(wù)(應(yīng)收帳貼現(xiàn)擔(dān)保、信用保險)等；經(jīng)濟(jì)合同履約擔(dān)保業(yè)務(wù)包括工程合同履約擔(dān)保，工程招投標(biāo)履約擔(dān)保、技術(shù)轉(zhuǎn)讓合同履約擔(dān)保、貿(mào)易合同履約擔(dān)保、房地產(chǎn)交易擔(dān)保、機(jī)動車交易擔(dān)保、房屋產(chǎn)權(quán)過戶交易安全擔(dān)保、企業(yè)產(chǎn)權(quán)過戶交易安全擔(dān)保、合約對沖押金/預(yù)付款/質(zhì)量保證金擔(dān)保、中介費/傭金擔(dān)保、產(chǎn)品質(zhì)量擔(dān)保、出國留學(xué)經(jīng)濟(jì)擔(dān)保、個人分期付款消費擔(dān)保、訴訟保全擔(dān)保等。1.2.2擔(dān)保投資業(yè)務(wù)民營企業(yè)非上市的融資方式大致可分為兩種，一是信用擔(dān)保貸款，二是引入風(fēng)險資本。信用擔(dān)保類似于保險行業(yè)，用大部分的擔(dān)保業(yè)務(wù)成功彌補小部分的代償損失。風(fēng)險投資正好相反，用少數(shù)投資項目的成功彌補多數(shù)投資項目的失敗。兩者有機(jī)的組合就產(chǎn)生新的理念----擔(dān)保投資。先保后投，保投結(jié)合綜合起來既比純粹的風(fēng)險投資穩(wěn)妥，又比單純信用擔(dān)保收益更高。以擔(dān)保為手段，策略性介入風(fēng)險投資和資本營運領(lǐng)域，方式主要有：債轉(zhuǎn)股。在一定的條件下，將貸款資金全部或部分轉(zhuǎn)成被擔(dān)保企業(yè)或資本運營項冃的股權(quán)；根據(jù)承擔(dān)的風(fēng)險程度，占有被擔(dān)保企業(yè)或資本運營項目一定的股權(quán)、認(rèn)股權(quán)、期權(quán)或分紅權(quán)；對通過前期擔(dān)?？疾齑_認(rèn)的投資項目在項目再次融資時以現(xiàn)金或其它資本追加投入：將直接投資的風(fēng)險投資資金部分轉(zhuǎn)為擔(dān)?；?，利用擔(dān)保的放大功能為投資項目融取銀行貸款，以擴(kuò)大投資面，分散投資風(fēng)險，提高投資成功率；以擔(dān)保業(yè)務(wù)作為平臺，在廣泛領(lǐng)域與其它企業(yè)形成戰(zhàn)略合作關(guān)系，通過擔(dān)保獲得更多的商機(jī)和優(yōu)勢，開發(fā)相關(guān)的衍生業(yè)務(wù)，以獲取額外的附加收益。擔(dān)保投資業(yè)務(wù)控制的各種資產(chǎn)，除與風(fēng)險投資一樣采用轉(zhuǎn)讓和包裝上市方式變現(xiàn)外，還可以以解除擔(dān)保方式退出擔(dān)保投資項冃。2.3擔(dān)保配套服務(wù)擔(dān)保配套服務(wù)是指圍繞擔(dān)保項目由某某擔(dān)保提供的一系列中介服務(wù)，主要包括:（1） 咨詢服務(wù)企業(yè)理財與資本運作顧問企業(yè)管理顧問個人理財顧問（2） 項目論證服務(wù)擔(dān)保投資項目可行性研究與項目評估資產(chǎn)評估業(yè)務(wù)企業(yè)與個人資信評估（3） 抵押資產(chǎn)處置服務(wù)典當(dāng)業(yè)務(wù)拍賣業(yè)務(wù)企業(yè)重組兼并業(yè)務(wù)（4） 代理服務(wù)企業(yè)或個人融資代理服務(wù)政府或民間擔(dān)保基金的委托管理資產(chǎn)委托管理業(yè)務(wù)2.4資產(chǎn)證券化擔(dān)保業(yè)務(wù)某某擔(dān)保計劃申請與資產(chǎn)證券化有關(guān)的擔(dān)保業(yè)務(wù)，在資本金達(dá)到5億人民幣以上時，公司將在獲得批準(zhǔn)的條件下，力爭開拓以下業(yè)務(wù)產(chǎn)品：（1） 企業(yè)債券和可轉(zhuǎn)換債券發(fā)行擔(dān)保（2） 銀行房屋抵押資產(chǎn)證券化擔(dān)保（3） 反擔(dān)保資產(chǎn)證券化擔(dān)保（4） 企業(yè)債券回購擔(dān)保1.3公司戰(zhàn)略合作者與衍生業(yè)務(wù)擔(dān)保業(yè)務(wù)是融資市場的一環(huán)，擔(dān)保公司必須與金融業(yè)諸多機(jī)構(gòu)形成戰(zhàn)略合作關(guān)系，從而能夠有效地執(zhí)行企業(yè)和個人靠信用擔(dān)保融資的任務(wù)；與此同時，擔(dān)保公司本身應(yīng)與同行形成策略性合作，從而分散擔(dān)保公司的風(fēng)險。1.3.1業(yè)內(nèi)戰(zhàn)略合作者與保險業(yè)一樣，擔(dān)保業(yè)最終將形成由若干層次再擔(dān)保機(jī)構(gòu)與眾多直接擔(dān)保機(jī)構(gòu)的信用擔(dān)保與再擔(dān)保市場體系。為此，某某擔(dān)保已經(jīng)著手：（1） 國內(nèi)各級再保機(jī)構(gòu)再保業(yè)務(wù)（國家經(jīng)貿(mào)委等有關(guān)部門正在出臺相關(guān)政策，并已逐步開始組建國家、省級再擔(dān)保機(jī)構(gòu)）；（2） 與當(dāng)?shù)鼗虍惖負(fù)?dān)保機(jī)構(gòu)之間交叉互保和聯(lián)合擔(dān)保業(yè)務(wù)；（3） 信用互助會托管業(yè)務(wù)；（4） 與國際財務(wù)和擔(dān)保機(jī)構(gòu)的交叉互保業(yè)務(wù)。1.3.2合作銀行與衍生業(yè)務(wù)公司己與中國農(nóng)業(yè)銀行某某分行等十幾家銀行達(dá)成戰(zhàn)略合作協(xié)議。以此為基礎(chǔ),公司進(jìn)一步全面介入一些合作銀行由現(xiàn)行規(guī)定不能進(jìn)入的非金融業(yè)務(wù)服務(wù)項目，與合作銀行形成業(yè)務(wù)和優(yōu)勢互補的戰(zhàn)略同盟，其衍生業(yè)務(wù)主要包括：（1） 銀企交易履約擔(dān)保（2） 銀行信貸信用卡擔(dān)保（3） 銀行票據(jù)貼現(xiàn)業(yè)務(wù)擔(dān)保（4） 銀行信用證業(yè)務(wù)擔(dān)保（5） 銀行抵押資產(chǎn)的處置業(yè)務(wù)1.3.3保險公司與衍生業(yè)務(wù)公司與保險公司可以在壽險和財險方面廣泛開展合作，作為保險公司廣大的客戶群和狹窄的營業(yè)范圍的一種補充和拓展。這種戰(zhàn)略合作關(guān)系的衍生業(yè)務(wù)主要包括:（1） 保費擔(dān)保投資（2） 擔(dān)保企業(yè)與個人責(zé)任保險（3） 投資保險產(chǎn)品擔(dān)保（4） 擔(dān)保業(yè)務(wù)和反擔(dān)保業(yè)務(wù)的保險4證券公司與衍生業(yè)務(wù)公司已與若干家大型綜合類券商形成戰(zhàn)略合作協(xié)議，為券商及其客戶提供廣泛的業(yè)務(wù)合作。內(nèi)容包括：（1） 股票與債券融資擔(dān)保業(yè)務(wù)（2） 發(fā)行、配股和搭橋貸款擔(dān)保業(yè)務(wù)（3） 券商高管個人擔(dān)保業(yè)務(wù)（4） 上市融資擔(dān)保1.3.5投資基金和風(fēng)險資本與衍生業(yè)務(wù)公司最有特色的擔(dān)保投資業(yè)務(wù)可以延伸到與投資基金和風(fēng)險資本的合作，從而發(fā)展出相應(yīng)的擔(dān)保投資產(chǎn)品。即公司發(fā)展出外部擔(dān)保投資產(chǎn)品，為投資基金和風(fēng)險資本降低投資風(fēng)險提供適當(dāng)?shù)氖侄魏凸ぞ?。其衍生業(yè)務(wù)主要包括：（1） 政府扶持基金項目貸款擔(dān)保（2） 項目投資擔(dān)保（3） 投資擔(dān)保基金委托管理（4） 風(fēng)險投資企業(yè)的貸款擔(dān)保1.3.6與國外金融機(jī)構(gòu)合作的衍生業(yè)務(wù)國外金融機(jī)構(gòu)因外匯管制和業(yè)務(wù)限制等原因，需要公司為國外金融機(jī)構(gòu)在華客戶提供各種服務(wù)，以適應(yīng)中國直接融資和間接融資市場的要求。特別是作為公司戰(zhàn)略投資人的國外金融機(jī)構(gòu)，可利用其在公司的股份進(jìn)行更緊密的戰(zhàn)略合作，從而放大這些國外金融機(jī)構(gòu)資本對中國金融工具的作用。1.4公司商業(yè)模式公司獲利方式主要是通過：擔(dān)保業(yè)務(wù)收取1%?5%擔(dān)保額的服務(wù)費。同時，公司要求被擔(dān)保企業(yè)或個人提供足額的反擔(dān)保資產(chǎn)，以規(guī)避擔(dān)保風(fēng)險；擔(dān)保投資業(yè)務(wù)為公司提供低風(fēng)險高獲利的利潤增長點；資產(chǎn)管理可有效提高公司凈資產(chǎn)的回報率，是主營業(yè)務(wù)收入的重要補充；擔(dān)保配套服務(wù)拓展了擔(dān)保業(yè)務(wù)的服務(wù)范圍，保證擔(dān)保項目的資信質(zhì)量，增加了擔(dān)保業(yè)務(wù)的附加價值，是對擔(dān)保業(yè)務(wù)的垂直整合；擔(dān)?；鹞泄芾順I(yè)務(wù)延伸了公司的資金鏈，能在不增加公司資本需求壓力和有效降低風(fēng)險的前提下廣泛開拓?fù)?dān)保市場，提高了業(yè)務(wù)整體服務(wù)水平和盈利能力；反擔(dān)保資產(chǎn)的處置及資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)是公司化解擔(dān)保風(fēng)險的重要手段，公司反擔(dān)保資產(chǎn)和銀行抵押資產(chǎn)的有效處置以及資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)亦是公司今后潛在的贏利增長點。1.5公司經(jīng)營風(fēng)險某某擔(dān)保從事的信用擔(dān)保和擔(dān)保投資業(yè)務(wù)均具有一定程度的經(jīng)營風(fēng)險。5.1擔(dān)保服務(wù)的信用風(fēng)險擔(dān)保業(yè)務(wù)的信用風(fēng)險是由公司承保產(chǎn)生的或然負(fù)債帶來的。一般而言，以下幾點是影響公司擔(dān)保業(yè)務(wù)經(jīng)營風(fēng)險的主要因素：擔(dān)保項目的資金用途、還款來源及可行性；借款人信用程度與擔(dān)保合約條款約束力；反擔(dān)保資產(chǎn)數(shù)量、質(zhì)量與變現(xiàn)性；擔(dān)保業(yè)務(wù)集中度；擔(dān)保咨詢代理服務(wù)業(yè)務(wù)的質(zhì)量。1.5.2擔(dān)保投資的投資風(fēng)險擔(dān)保投資業(yè)務(wù)雖然力求以擔(dān)保手段降低投資風(fēng)險。但是，投資項目的選擇和管理是影響投資風(fēng)險的決定因素。影響擔(dān)保投資項目風(fēng)險的主要因素有：（1） 項目可行性與評估；（2） 擔(dān)保投資方案設(shè)計；（3） 項目管理；（4） 投資集中度；（5） 投資的退出方式與政策性風(fēng)險。本計劃書將從市場、管理、財務(wù)分析和投資分析四個方面逐一詳盡揭示和分析以上各因素帶來的公司經(jīng)營風(fēng)險，以及某某擔(dān)保針對公司經(jīng)營風(fēng)險的應(yīng)對措施。市場機(jī)會與競爭性分析最早的商業(yè)擔(dān)保業(yè)務(wù)于1840年起源于瑞士。到本世紀(jì)中葉，擔(dān)保業(yè)務(wù)已經(jīng)發(fā)展到證券化的最高形式。二戰(zhàn)后美國出現(xiàn)了像房利美和屋利美這一類紐約證交所上市的大型藍(lán)籌專業(yè)性抵押擔(dān)保公司。在亞洲，1958年全國性的日本中小企業(yè)信用保險金庫和全國中小企業(yè)信用保證協(xié)會成立,隨后逐漸成立了日本各級的中小企業(yè)信用保證協(xié)會，形成中央與地方共擔(dān)風(fēng)險、擔(dān)保與再擔(dān)保相結(jié)合的全國性中小企業(yè)擔(dān)保體系。中國臺灣地區(qū)1974年開始實施中小企業(yè)信用擔(dān)保，中國香港特別行政區(qū)2008年正式成立香港抵押擔(dān)保公司。世界各國的發(fā)展表明擔(dān)保業(yè)務(wù)是發(fā)展金融市場一個必不可少的要素。本節(jié)重點分析中國擔(dān)保業(yè)市場，特別是中國最活躍經(jīng)濟(jì)區(qū)一一某某擔(dān)保業(yè)市場的情況，以及某某擔(dān)保與競爭者的地位和市場開發(fā)策略。1中國與某某市信用擔(dān)保市場的概況中國20年市場經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，促進(jìn)了中國的中小企業(yè)迅速增長。目前，中國在工商部門注冊的中小企業(yè)己超過1,000萬家，占全部注冊企業(yè)總數(shù)的99%,所創(chuàng)造的產(chǎn)值占全國總產(chǎn)值的70%,利稅占40%,出口占60%,并為社會提供75%的就業(yè)機(jī)會。統(tǒng)計數(shù)字表明,對中國GDP增長貢獻(xiàn)70%多的中小企業(yè)卻只占用了30%的金融資源和10%左右的貸款金額，中小企業(yè)平均開發(fā)經(jīng)費不足銷售額的1%。因而中國中小企業(yè)“融資難、擔(dān)保難、尋保難”的問題十分突出，為從根本上解決這一問題。中國政府于2009年6月正式啟動以扶持中小企業(yè)發(fā)展為宗旨的中小企業(yè)信用擔(dān)保體系的建設(shè)。2010年8月24日，國務(wù)院辦公廳印發(fā)《國務(wù)院辦公廳轉(zhuǎn)發(fā)國家經(jīng)貿(mào)委關(guān)于鼓勵和促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展的若干政策意見的通知》（國辦發(fā)［2010159號），決定加快建立信用擔(dān)保體系，要求各級政府和有關(guān)部門要加快建立以中小企業(yè)特別是科技型中小企業(yè)為主要服務(wù)對象的中央、省、地（市）信用擔(dān)保體系，為中小企業(yè)融資創(chuàng)造條件。隨后，又出臺了《關(guān)于加強中小企業(yè)信用管理工作的若干意見》、《關(guān)于加強中小企業(yè)質(zhì)量工作的意見》、《中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)風(fēng)險管理暫行辦法》和《關(guān)于建立中小企業(yè)信用擔(dān)保體系的試點指導(dǎo)意見》等一系列的指導(dǎo)性文件。同時，《中小企業(yè)促進(jìn)法》的立法進(jìn)程也明顯加快。有關(guān)法律法規(guī)的健全和完善將有助于維護(hù)中小企業(yè)合法權(quán)益，積極扶持中小企業(yè)創(chuàng)立與發(fā)展，大大改善中小企業(yè)外部環(huán)境，從而充分發(fā)揮中小企業(yè)在緩解就業(yè)壓力、提高企業(yè)創(chuàng)新活力及拉動民間投資等方面的重要作用。同時，也為信用擔(dān)保市場的健康發(fā)展奠定了堅實的基礎(chǔ)。目前中國中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)己到位擔(dān)保資金約76億元人民幣，其中地方財政預(yù)算撥款占45%,經(jīng)貿(mào)、科技、計劃及主管部門等出資占30%、會員企業(yè)和個人出資等占15%、資產(chǎn)劃撥等占10%。而僅某某一個城市企業(yè)貸款的平均規(guī)模年均3,000億元人民幣，同期個人貸款的規(guī)模己達(dá)300億元人民幣，并以較高的年增長率繼續(xù)擴(kuò)大，預(yù)計全國個人貸款每年市場份額將以50%的速度增長，某某可達(dá)到60%的增長速度。某某目前的情況是：某某2010年企業(yè)申請的擔(dān)保額達(dá)200多億元人民幣，而某某三家主要擔(dān)保機(jī)構(gòu)一一某某市髙新技術(shù)產(chǎn)業(yè)投資服務(wù)有限公司（高新投）、某某市中小企業(yè)信用擔(dān)保中心和某某擔(dān)保三家一年的承保金額不到10億元人民幣。顯然，巨大的市場在等待著開發(fā)，信用擔(dān)保業(yè)的發(fā)展前景十分廣闊。在商業(yè)擔(dān)保業(yè)務(wù)正式開展以前，中國信用擔(dān)保市場的主要形態(tài)是：（1）金融機(jī)構(gòu)提供擔(dān)保；（2）企業(yè)互保；（3）大型企業(yè)信用擔(dān)保。金融機(jī)構(gòu)提供擔(dān)保己被嚴(yán)令禁止。企業(yè)互保，特別是上市公司互保弊端早己涌現(xiàn)。大型企業(yè)信用擔(dān)保更不可能解決中小民營企業(yè)貸款難的問題。商業(yè)擔(dān)保正是針對中國傳統(tǒng)擔(dān)保手段弊端應(yīng)運而生的新型市場化準(zhǔn)金融工具。隨著中國金融變革的市場化進(jìn)程，商業(yè)擔(dān)保將逐步成為中國信用擔(dān)保市場的主要形態(tài)。另一方面，發(fā)達(dá)國家近百年以來，特別是在二戰(zhàn)以后，充分發(fā)展了個人信用市場。隨著個人支配的財產(chǎn)越來越多，中國個人信用市場近五年來從無到有，發(fā)展異常迅猛。目前，個人信用市場僅有住房抵押貸款形成一定規(guī)模。信貸信用卡和個人消費信貸等發(fā)達(dá)國家常見的個人信用擔(dān)保服務(wù)，幾乎是中國信用擔(dān)保市場未開墾的處女地。從發(fā)達(dá)國家情況看，個人信用擔(dān)保市場應(yīng)遠(yuǎn)大于企業(yè)信用擔(dān)保市場。而目前，中國個人信用擔(dān)保市場規(guī)模還不到企業(yè)信用擔(dān)保市場的二十分之一。最后，履約擔(dān)保的基礎(chǔ)-經(jīng)濟(jì)合同-本身就是中國建立市場經(jīng)濟(jì)秩序努力的結(jié)果。中國制定經(jīng)濟(jì)合同法還不到十年。履約擔(dān)保正是保證執(zhí)行經(jīng)濟(jì)合同履約的有效工具,市場巨大。綜上所述，除了履約擔(dān)保很難用信貸規(guī)模定量分析外，企業(yè)和個人信用擔(dān)保市場的市場概況如下：表1中國與某某市擔(dān)保業(yè)務(wù)市場現(xiàn)狀與預(yù)測單位:人民幣億元指標(biāo)2011年2012年2013年2014年2015年全國企業(yè)擔(dān)保市場60,00064,80069,98475,58381,629其中：某某市3,0003,3003,6303,9934,392全國個人擔(dān)保市場3,0004,5006,75010,12515,188其中:某某市3004807681,2291,966全國擔(dān)保市場總額63,00069,30076,73485,70896,817全國擔(dān)保機(jī)構(gòu)保證金76.009&80128.44166.97217.06全國可受理擔(dān)保額7609881,2841,6702,171全國市場飽和度0.0120.0M0.0170.0190.022某某市擔(dān)保業(yè)務(wù)總額3,3003,7804,3985,2226,358某某擔(dān)保機(jī)構(gòu)保證金8.0011.2015.6821.9530.73某某市可受理擔(dān)保額80112157220307某某市場飽和度0.0240.0300.0360.0420.048全國擔(dān)保需求缺口62,2406&31275,45084,03894,646某某擔(dān)保需求缺口3,2203,6684,2415,0026,051編制說明：2011年數(shù)據(jù)來自2010年統(tǒng)計數(shù)據(jù)和有關(guān)政府報告和學(xué)術(shù)報告；全國企業(yè)擔(dān)保市場按8%年增長率預(yù)測；某某市企業(yè)擔(dān)保市場按10%年增長率預(yù)測；全國個人擔(dān)保業(yè)務(wù)市場按50%增長率預(yù)測；某某個人擔(dān)保業(yè)務(wù)市場按60%增長率預(yù)測；全國和某某市擔(dān)保機(jī)構(gòu)保證金分別按30%、40%增長率預(yù)測；可受理擔(dān)保余額按到位保證金10倍計算；市場擔(dān)保余量等于擔(dān)保市場金額減去對應(yīng)的可受理擔(dān)保業(yè)務(wù)金額。在市場分析中，引進(jìn)市場飽和度概念。市場飽和度在表中定義為可受理擔(dān)保業(yè)務(wù)與對應(yīng)貸款規(guī)模金額之比。市場飽和度小于1,則該市場是賣方市場，供不應(yīng)求。在假定全國、某某市擔(dān)保機(jī)構(gòu)保證金分別以每年30%、40%的速度增長，市場飽和度到2015年對全國而言將不會超過3%,對某某而言將不會超過5%。由中國和某某市擔(dān)保業(yè)務(wù)市場分析看來，擔(dān)保業(yè)是中國目前為數(shù)極少的需求遠(yuǎn)大于供給的行業(yè)，這也是為什么某某擔(dān)保有可能在2011?2015年期間實現(xiàn)超常規(guī)高速增長的根本原因。從中國和某某市的擔(dān)保市場分析來看，寬闊的市場空間將為商業(yè)擔(dān)保業(yè)的先行者提供類似于“跑馬圈地”階段的巨大市場機(jī)會。2競爭性分析截止到2011年6月底，全國30個省(市、區(qū))開展了中小企業(yè)信用擔(dān)保試點。各地組建的為中小企業(yè)服務(wù)的各類信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)己達(dá)260個，共籌集擔(dān)保資金76億元人民幣，預(yù)計可為中小企業(yè)提供760億人民幣的貸款擔(dān)保。盡管進(jìn)入擔(dān)保業(yè)的門檻己經(jīng)放低，但擔(dān)保業(yè)仍是少數(shù)控制性行業(yè)，其工商注冊要得到多個政府部門的審批。特別是擔(dān)保機(jī)構(gòu)要求的資本規(guī)模和準(zhǔn)金融水平的人力資源，是一般企業(yè)特別是民營企業(yè)不敢輕易進(jìn)入的行業(yè)門檻。此外，擔(dān)保業(yè)亦是一種區(qū)域性較強的行業(yè)，這使得國外金融機(jī)構(gòu)要進(jìn)入這一行業(yè)，最適宜走參股國內(nèi)擔(dān)保機(jī)構(gòu)的途徑。由于擔(dān)保業(yè)的特殊性，使擔(dān)保業(yè)具有一定的地區(qū)性。外地?fù)?dān)保機(jī)構(gòu)一般很難在某某開展業(yè)務(wù)，反之亦然。某某擔(dān)保的競爭性分析將著重本地區(qū)分析。在某某，直接從事?lián)I(yè)的機(jī)構(gòu)主要有三類：政策擔(dān)保機(jī)構(gòu)：某某市中小企業(yè)信用擔(dān)保中心、某某市高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)投資服務(wù)有限公司(下簡“高新投”)；商業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)：某某市某某擔(dān)保投資股份有限公司；政府控制的風(fēng)險投資機(jī)構(gòu)。從競爭性分析來看，不同類別的擔(dān)保機(jī)構(gòu)的經(jīng)營宗旨、資本金來源、市場定位以及收益來源都有較大差別，具體見表2:表2某某擔(dān)保主要競爭對手分析競爭對象商業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)政策擔(dān)保機(jī)構(gòu)互助擔(dān)保機(jī)構(gòu)風(fēng)險投資機(jī)構(gòu)現(xiàn)有同行無某某市中小企業(yè)擔(dān)保中心、高新投某某中小企業(yè)信用互助協(xié)會、某某福田區(qū)民營企業(yè)信用互助會各種風(fēng)險投資機(jī)構(gòu)宗旨發(fā)展擔(dān)保，服務(wù)社會，創(chuàng)造良好效益，實現(xiàn)股東利益最人化解決中小企業(yè)、高新科技企業(yè)融資貸款難題，扶持企業(yè)發(fā)展為會員企業(yè)提供信用互助擔(dān)保針對高新科技企業(yè)開展風(fēng)險投資業(yè)務(wù)資本來源自有資本和募集股東投資國家及地方政府財政資金會員企業(yè)募集資金形成的擔(dān)?；饑匈Y本，自有資本和社會募集資本市場定位個人或企業(yè)融資、合同履約的擔(dān)保、擔(dān)保中小企業(yè)和高新技術(shù)企業(yè)短期流動資金貸會員企業(yè)的貸款擔(dān)保髙新科技企業(yè)的風(fēng)險投資領(lǐng)域基金委托管理和擔(dān)保投資款擔(dān)保收益來源商業(yè)擔(dān)保和管理收費、投資收益不以盈利為目的，只收取一定的手續(xù)費不以盈利為目的，只收取一定的手續(xù)費和會員會費投資回報與某某擔(dān)保的關(guān)系目前在商業(yè)擔(dān)保領(lǐng)域無競爭對手企業(yè)擔(dān)保、政府擔(dān)?；鸸芾眍I(lǐng)域的競爭與合作關(guān)系委托某某擔(dān)保管理風(fēng)險投資和資本營運領(lǐng)域的競爭與合作關(guān)系由于某某擔(dān)保業(yè)務(wù)市場巨大，某某擔(dān)保與為數(shù)極少的幾家某某同行之間基本上沒有競爭，從未出現(xiàn)幾家爭一個客戶或在一個行業(yè)內(nèi)競爭的情形。相反，某某擔(dān)保與高新投等已形成戰(zhàn)略同盟，形成業(yè)務(wù)上互補的商業(yè)伙伴。此外，某某還受托管理某某中小企業(yè)信用互助協(xié)會等互助擔(dān)保機(jī)構(gòu)。正是由于目前市場需求遠(yuǎn)大于供給，沒有形成競爭。按目前擔(dān)保業(yè)保證金到位情況來看，某某擔(dān)保業(yè)真正形成競爭最早要到2020年以后。因此，某某擔(dān)保競爭策略是：在2011?2015年將自己發(fā)展成為業(yè)內(nèi)第一品牌，以實力和服務(wù)質(zhì)量形成競爭優(yōu)勢。2.3市場營銷策略無論從市場分析還是競爭性分析來看，中國和某某地區(qū)擔(dān)保業(yè)務(wù)都還處于早期的賣方市場，某某擔(dān)保的策略是居安思危，以客戶利益和為社會服務(wù)至上的原則制定其市場營銷策略，開發(fā)出最有價值的信用擔(dān)?？蛻簦峁┳钸m合社會需要的擔(dān)保服務(wù)產(chǎn)品。2.3.1客戶開發(fā)措施客戶開發(fā)及信息收集是擔(dān)保及投資業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)工作，客戶資源將成為某某擔(dān)保的寶貴財富，某某擔(dān)保對此十分重視。某某擔(dān)保計劃采用下列方式建立健全客戶來源的渠道：與銀行信貸部門取得廣泛聯(lián)系，由銀行信貸部門推薦客戶；與各級政府部門聯(lián)系，由相關(guān)政府部門推薦客戶；與各商會、行業(yè)協(xié)會取得聯(lián)系，由其推薦客戶；開展企業(yè)信用擔(dān)保的會員制管理，從中培養(yǎng)核心客戶；對社會進(jìn)行廣泛宣傳、搞好市場調(diào)研，開展客戶登記，從中發(fā)掘潛在客戶。近年來，某某擔(dān)保為了進(jìn)一步拓展市場、加大對中小企業(yè)的服務(wù)力度，同時也是為了更好地利用社會資源，延伸公司的資金鏈和更有效地控制擔(dān)保風(fēng)險,堅持即定的市場開發(fā)措施，與多家單位合作先后成立了某某市福田區(qū)民營企業(yè)信用互助會、某某市中小企業(yè)信用互助協(xié)會(籌)。創(chuàng)立了“信用互助專業(yè)化擔(dān)保”的管理模式，成為我國第一家專業(yè)管理信用互助基金的商業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)。某某還將與銀行信用卡部門、壽險公司、房地產(chǎn)發(fā)展商、汽車銷售商等進(jìn)行廣

泛的合作，并以個人會員制俱樂部等多種形式，進(jìn)行個人客戶的開發(fā)。2.3.2營銷策略某某擔(dān)保釆用以品牌經(jīng)營為核心的整合營銷策略。公司的市場營銷計劃是以下列經(jīng)營原則為基礎(chǔ)的：某某擔(dān)保將綜合考慮自己獨立以及與其它機(jī)構(gòu)聯(lián)合的方式開展擔(dān)保與投資業(yè)務(wù)；個人信用擔(dān)保以自己獨立開展為主，以此作為擴(kuò)大某某經(jīng)營規(guī)模的突破口，在保證質(zhì)量，嚴(yán)格防范風(fēng)險的前提下，努力擴(kuò)大擔(dān)保業(yè)務(wù)量，追求擔(dān)保業(yè)務(wù)的規(guī)模經(jīng)營；企業(yè)融資和經(jīng)濟(jì)合同履約擔(dān)保業(yè)務(wù)的開展，特別是企業(yè)融資擔(dān)保必須注重與擔(dān)保投資相結(jié)合。應(yīng)堅持“擔(dān)保為手段，投資是目的”原則，主動尋找有投資價值的中小型高新技術(shù)企業(yè)和房地產(chǎn)企業(yè)等符合某某戰(zhàn)略發(fā)展方向的投資項目，利用擔(dān)保投資工具為企業(yè)提供融資擔(dān)保，在條件成熟后轉(zhuǎn)為直接投資。與擔(dān)保業(yè)務(wù)強調(diào)經(jīng)營規(guī)模的要求不同，投資業(yè)務(wù)更應(yīng)強調(diào)投資效益；必要時尋求其它擔(dān)保機(jī)構(gòu)的合作實施交叉互保和聯(lián)合擔(dān)保，尋求國家中小企業(yè)信用擔(dān)保體系的再擔(dān)保支持以及利用其它金融創(chuàng)新手段，以分散風(fēng)險、減少損失；所有貸款擔(dān)保業(yè)務(wù)都尋求銀行或其它金融機(jī)構(gòu)與客戶的協(xié)作，投資業(yè)務(wù)需要相關(guān)投資機(jī)構(gòu)的配合；建立電子商務(wù)網(wǎng)絡(luò)，利用網(wǎng)站開展擔(dān)保業(yè)務(wù)的宣傳、擔(dān)保業(yè)務(wù)登記、網(wǎng)上業(yè)務(wù)受理及擔(dān)保市場調(diào)查、信用評級等;（7）利用新聞媒體和其它形式開展廣泛宣傳，以支持促進(jìn)擔(dān)保業(yè)務(wù)及擔(dān)保投資的實施戰(zhàn)略。2.3.3產(chǎn)品研發(fā)針對社會的需要和某某擔(dān)保本身的實力和管理水平，公司研發(fā)部門將擔(dān)保業(yè)務(wù)產(chǎn)品和擔(dān)保投資產(chǎn)品研究與開發(fā)作為市場營銷的最重要手段之一，適時推出受企業(yè)和個人歡迎的擔(dān)保產(chǎn)品。在這一方面，個人信用擔(dān)?？臻g更大和更多樣化。為此，某某擔(dān)保專門設(shè)立拓展部建立完善的市場營銷體系，推廣擔(dān)保業(yè)務(wù)產(chǎn)品。2.3.4市場規(guī)劃某某擔(dān)保根據(jù)其營銷策略，制定了中長期的市場開發(fā)計劃，并以此為藍(lán)本，滾動制定年度市場開發(fā)計劃，指導(dǎo)公司市場營銷策略的實施。表3某某擔(dān)保市場開發(fā)計劃指標(biāo)擔(dān)保業(yè)務(wù)及配套服務(wù)擔(dān)保投資2011?2012年2013?2015年2015年以后目標(biāo)市場當(dāng)?shù)貍€人和企業(yè)融資擔(dān)保，金融證券機(jī)構(gòu)合作關(guān)系建立與深化，建立（反擔(dān)保）資產(chǎn)處置等擔(dān)保配套服務(wù)體系全面開展異地?fù)?dān)保和國際合作，建立外地分支機(jī)構(gòu)，開展保險證券衍生擔(dān)保業(yè)務(wù)、資產(chǎn)證券化擔(dān)保業(yè)務(wù)建立完善以個人擔(dān)保和企業(yè)擔(dān)保為主體的綜合性信用擔(dān)保體系與擔(dān)保業(yè)務(wù)相關(guān)的的風(fēng)險投資和資本運營及其衍生業(yè)務(wù)業(yè)務(wù)種類個人擔(dān)保、企業(yè)擔(dān)保、履約擔(dān)保、擔(dān)?；鹞泄芾?、擔(dān)保配套服務(wù)新增衍生擔(dān)保業(yè)務(wù)、資產(chǎn)證券化擔(dān)保業(yè)務(wù)和抵押資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)注重各種擔(dān)保業(yè)務(wù)之間的整合、合理布局和資源綜合利用擔(dān)保投資業(yè)務(wù)、擔(dān)保衍生業(yè)務(wù)目標(biāo)客戶需貸款消費（購房、購車和求學(xué)等）的個人和需要融資的中小企業(yè)、尋求合作的金融和擔(dān)保機(jī)構(gòu)新增金融證券機(jī)構(gòu)、保險公司、異地?fù)?dān)保機(jī)構(gòu)、國際金融機(jī)構(gòu)和風(fēng)險投資機(jī)構(gòu)等社會和企業(yè)需要提供各種信用擔(dān)保對象，個人需要信用擔(dān)保利用擔(dān)保投資工具融資的企業(yè)和投資機(jī)構(gòu)市場區(qū)域某某市及周邊地區(qū)全國范圍及國際機(jī)構(gòu)全國范圍及國際機(jī)構(gòu)全國范圍從定量分析角度看，某某擔(dān)保要做到市場的領(lǐng)先者和第一品牌，不但要搞好經(jīng)營和服務(wù)質(zhì)量，而且在市場占有率上也必須有中長期規(guī)劃。某某擔(dān)保的市場營銷目標(biāo)是：首先花三年時間成為本地區(qū)市場的領(lǐng)先者。增資擴(kuò)股與上市成功后，爭取在另一個三年時間，即2015年末時成為中國市場份額最大的擔(dān)保公司。表4某某擔(dān)保市場拓展規(guī)劃 單位：人民幣億元指標(biāo)2011年2012年2013年2014年2015年某某本地?fù)?dān)保額5.5717.0041.6592.60149.60計劃擔(dān)保金額5.0714.0035.0075.00110.00互助基金擔(dān)保額0.252.405.6012.8028.80專業(yè)分公司擔(dān)保額0.250.601.054.8010.80外地分公司擔(dān)保額0.300.706.1021.60某某市擔(dān)?？傤~80.00112.00156.80219.52307.33本地市場占有率0)6.9615.1826.5642.1848.68全國擔(dān)保總額760.00988.001,284.401,669.722,170.61全國市場占有率0)0.731.753.305.937.89對某某擔(dān)保而言，2009年是一個不完全的經(jīng)營年度，經(jīng)過2010年?2015年，某某擔(dān)保將占據(jù)某某擔(dān)保業(yè)務(wù)量的半壁江山，成為地區(qū)的領(lǐng)先者和第一品牌。2013?2015年是某某擔(dān)保面向全國市場進(jìn)軍，努力成為中國擔(dān)保業(yè)務(wù)占有率第一的階段。到2015年擁有當(dāng)?shù)厥袌鰮?dān)保總額的48.68%、全國市場的7.89%,將當(dāng)之無愧地成為業(yè)內(nèi)領(lǐng)先者。從技術(shù)上看，某某擔(dān)保除廣泛開拓中小企業(yè)和個人品種外，將會選擇若干成長性極好的企業(yè)作為核心客戶，并將核心客戶的高速增長和可持續(xù)發(fā)展與某某擔(dān)保業(yè)務(wù)的高速增長和可持續(xù)發(fā)展結(jié)合起來，使核心客戶與某某的發(fā)展與日俱增。3?5服務(wù)品牌營銷與所有產(chǎn)品營銷一樣，某某擔(dān)保積極開展信用擔(dān)保產(chǎn)品和擔(dān)保投資產(chǎn)品的“售后服務(wù)”工作，某某擔(dān)保認(rèn)識到擔(dān)保業(yè)務(wù)是一項準(zhǔn)金融服務(wù)業(yè)，因此高度重視其服務(wù)品牌的經(jīng)營，并把服務(wù)品牌經(jīng)營作為市場營銷的環(huán)節(jié)乙一。某某擔(dān)保服務(wù)品牌的宗旨是客戶至上的原則，為銀行、企業(yè)和個人提供最滿意的服務(wù)。服務(wù)手段包括：公司網(wǎng)址：某某擔(dān)保建立了專門網(wǎng)站或并有專業(yè)網(wǎng)管人員值班，與客戶就擔(dān)保事宜進(jìn)行在線交流；服務(wù)熱線：某某擔(dān)保提供160電話查詢服務(wù)，解答客戶在申請和辦理擔(dān)保過程中的遇到的各種問題。投訴中心：某某擔(dān)保設(shè)立有投訴中心，專門聽取客戶的意見和改進(jìn)建議?？蛻艋卦L：某某擔(dān)保在抽樣的基礎(chǔ)上，定期對合作銀行、企業(yè)和個人進(jìn)行回訪，或以問答方式收集客戶對服務(wù)質(zhì)量的反映。服務(wù)品種多樣化：某某擔(dān)保研發(fā)部門將以客戶為中心，設(shè)計多樣化的擔(dān)保服務(wù)品種，為客戶提供全方位的服務(wù)。某某擔(dān)保要求以客戶至上的原則建設(shè)與擔(dān)保業(yè)務(wù)第一品牌相匹配的最佳服務(wù)品牌。力爭以優(yōu)質(zhì)服務(wù)作為某某擔(dān)保最有效的市場營銷和競爭手段，為在社會上樹立新時期擔(dān)保的服務(wù)形象做出貢獻(xiàn)。2.4企業(yè)形象與公共關(guān)系商業(yè)擔(dān)保在中國是一個嶄新的行業(yè)。為了區(qū)別于以往行政化的擔(dān)保行為和中國歷史上的典當(dāng)業(yè)務(wù)，某某擔(dān)保高度重視透過各種公共關(guān)系媒體，塑造以某某擔(dān)保品牌為核心的企業(yè)形象，在不到兩年時間內(nèi)使某某擔(dān)保成為業(yè)內(nèi)和社會上知名度最高的擔(dān)保機(jī)構(gòu)。某某擔(dān)保形象宣傳手段包括：研討會、研修班、培訓(xùn)班某某擔(dān)保已舉辦大型國際研討會“政府基金與民營擔(dān)保”和“信用擔(dān)保商業(yè)化運作研討會”等，引起社會和媒體的廣泛關(guān)注。今后將繼續(xù)利用各種會議、研討活動的機(jī)會開展宣傳。某某擔(dān)保計劃與國家經(jīng)貿(mào)委、世界銀行國際金融公司(IFC)和亞洲開發(fā)銀行一起開設(shè)“擔(dān)保業(yè)務(wù)培訓(xùn)班”，通過學(xué)習(xí)國際上擔(dān)保業(yè)的成功經(jīng)驗，為中國的擔(dān)保業(yè)培養(yǎng)業(yè)務(wù)骨干，使中國擔(dān)保業(yè)市場規(guī)范化健康發(fā)展。同時提高某某擔(dān)保在業(yè)內(nèi)的知名度，擴(kuò)大影響力；廣告策劃、宣傳教育某某擔(dān)保曾在《投資導(dǎo)報》上開辟了某某擔(dān)保論壇專欄，并連續(xù)十五期發(fā)表專題文章，取得了一定的影響。某某擔(dān)保計劃與新聞媒體合作，以多種方式刊登相關(guān)的宣傳文章、企業(yè)形象廣告和擔(dān)保服務(wù)、擔(dān)保投資的介紹，組織開展各種宣傳教育活動，制造有利的社會輿論影響。宣傳品某某擔(dān)保印制企業(yè)形象宣傳冊、宣傳彩頁和宣傳片，按擔(dān)保業(yè)務(wù)品種分別印制宣傳單頁，向目標(biāo)用戶群、銀行、房地產(chǎn)開發(fā)商、大宗商品經(jīng)銷商、中介機(jī)構(gòu)等進(jìn)行發(fā)放。并將媒體對公司的報道編制成冊發(fā)放。新聞發(fā)布會、文章報道某某擔(dān)保的情況一直由媒體進(jìn)行釆訪報道、新聞宣傳。某某擔(dān)保也根據(jù)需要，適時舉辦新聞發(fā)布會，并將由專人負(fù)責(zé)繼續(xù)從事這一有效的工作。據(jù)不完全統(tǒng)計，某某擔(dān)保成立不到兩年的時間內(nèi)，己有國內(nèi)外幾十種報刊發(fā)表了上百篇文章追綜報道某某擔(dān)保的業(yè)務(wù)動態(tài)和發(fā)展趨勢。某某擔(dān)保主要負(fù)責(zé)人經(jīng)常接受中央和地方電視臺的采訪。國際著名媒體《亞洲華爾街日報》、路透社和鳳凰衛(wèi)視/亞視等，也先后在國際上報道過某某擔(dān)保的業(yè)績。所有這些企業(yè)形象宣傳形成了某某擔(dān)保品牌巨大無形資產(chǎn)的基礎(chǔ)。2.5市場風(fēng)險分析中國改革開放20年，市場化進(jìn)程極為迅速。無論是生產(chǎn)資料還是日用消費品，中國已經(jīng)完成了從需大于供的賣方市場向供大于求買方市場的過渡。金融是中國改革開放最滯后的領(lǐng)域，隨著中國加入WT0,即使是在這個相對保守的領(lǐng)域內(nèi)，中國銀行和準(zhǔn)金融企業(yè)也只有最多五年的保護(hù)期。因此，擔(dān)保市場容量巨大，不等于沒有市場風(fēng)險。只有意識到市場風(fēng)險，才能制定應(yīng)對措施，有效地防范和控制市場風(fēng)險。2.5.1市場容量風(fēng)險中國擔(dān)保市場巨大，但擔(dān)保有效需求相對缺少。所謂擔(dān)保有效需求，是指具有充分履約能力的擔(dān)保申請。在傳統(tǒng)擔(dān)保市場領(lǐng)域內(nèi)，由企業(yè)貸款逾期引起的擔(dān)保連帶責(zé)任案件比比皆是。商業(yè)擔(dān)保的生存條件必須是尋找出具有有效需求的擔(dān)保。在這種情況下，擔(dān)保的目標(biāo)市場空間將大大縮小。從個人擔(dān)保市場來看，中國缺乏個人資信資料收集和評估機(jī)構(gòu)將是擔(dān)保有效需求相對不足的主要原因。相對來說，履約擔(dān)保有效需求較高，對某某擔(dān)保而言，風(fēng)險也相對較少。針對擔(dān)保市場有效需求相對不足問題，某某擔(dān)保將加強對目標(biāo)市場客戶的分類管理。和銀行的經(jīng)營管理一樣，某某擔(dān)保將引進(jìn)ABC管理方法，不斷發(fā)掘一批資信條件好的客戶進(jìn)行長期跟蹤服務(wù)。以擔(dān)保業(yè)先行者的地位和規(guī)模優(yōu)勢，搶占市場制咼點。2.5.2競爭性風(fēng)險中國擔(dān)保市場從長期看一定會產(chǎn)生由市場化進(jìn)程帶來的競爭。未來的競爭主要體現(xiàn)在:降低擔(dān)保機(jī)構(gòu)設(shè)立的門檻，從而形成擔(dān)保機(jī)構(gòu)過多，僧多粥少的局面；擔(dān)保機(jī)構(gòu)在服務(wù)質(zhì)量和價格上的競爭；跨地區(qū)擔(dān)保壟斷機(jī)構(gòu)的出現(xiàn)；潛在金融控股集團(tuán)進(jìn)入擔(dān)保業(yè)。從短期來看，以上因素在2015年以前很難形成真正的競爭性風(fēng)險。這是因為從某某擔(dān)保機(jī)構(gòu)的數(shù)量可以推斷進(jìn)入擔(dān)保業(yè)的門檻還是較髙的；中國銀行業(yè)的分區(qū)經(jīng)營決定了跨地區(qū)壟斷型擔(dān)保機(jī)構(gòu)生存條件暫不具備；最后，中國金融控股集團(tuán)本身的政策性環(huán)境的形成還需要一定時間，這種集團(tuán)進(jìn)入擔(dān)保業(yè)也需要相當(dāng)長的一個決策和實施進(jìn)程。5.3政策性風(fēng)險中國擔(dān)保市場的政策性風(fēng)險首先是商業(yè)擔(dān)保是否有政策上的可逆性?？梢钥隙ǖ卣f，除非是中國改革的市場化取向有可逆性，取消商業(yè)擔(dān)保的政策風(fēng)險才有可能出現(xiàn)。第二，中國目前將商業(yè)擔(dān)保歸于國家經(jīng)貿(mào)委管理。國家經(jīng)貿(mào)委在擔(dān)保業(yè)的市場準(zhǔn)入和費率方面均頒發(fā)了一些條例。民營企業(yè)的準(zhǔn)入問題與中小企業(yè)融資問題緊密相連。這些條例顯然是可以修改或取消的，從而產(chǎn)生政策性風(fēng)險。但是，中國人大已組織包括某某擔(dān)保負(fù)責(zé)人在內(nèi)的專家小組，起草中國的《中小企業(yè)促進(jìn)法》，從而最終以立法形式，確定擔(dān)保業(yè)對中小企業(yè)發(fā)展的地位。最后，費率的調(diào)控將和目前利率市場化進(jìn)程并駕齊驅(qū)。政府將擔(dān)保收費壓到成本之下的政策風(fēng)險極小。但是，國家經(jīng)貿(mào)委制定的促進(jìn)擔(dān)保業(yè)發(fā)展的一系列稅收和成本核算上的優(yōu)惠政策，有很大的可能性在擔(dān)保業(yè)發(fā)展成熟后被逐步取消。某某擔(dān)保目前享受的這些政策性優(yōu)惠有：擔(dān)保收入三年營業(yè)稅減免(已獲國家經(jīng)貿(mào)委批準(zhǔn)，正在辦理稅務(wù)局審理)；可提取最高到50%擔(dān)保收入的風(fēng)險保證金稅前在成本項列支；某某特區(qū)企業(yè)所得稅15%的優(yōu)惠(正申請進(jìn)一步減免)；擔(dān)保企業(yè)保費國家只頒布指導(dǎo)性意見，基本上是企業(yè)按市場定價的原則；2.5.4宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境下的市場風(fēng)險擔(dān)保業(yè)一定會受到宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境，特別是金融環(huán)境的影響。宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境影響擔(dān)保市場風(fēng)險的因素主要有：緊縮貨幣供應(yīng)量；通貨收縮；經(jīng)濟(jì)周期；金融危機(jī)。為了穩(wěn)建經(jīng)營，某某擔(dān)保必須隨時保持其資本充足率和足夠的風(fēng)險準(zhǔn)備金，以應(yīng)對宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境變化帶來的市場風(fēng)險。2.5?5入世后的市場風(fēng)險隨著中國加入WTO,外國金融機(jī)構(gòu)或擔(dān)保機(jī)構(gòu)將在一定封閉期后進(jìn)入中國擔(dān)保業(yè)市場，這將改變中國擔(dān)保業(yè)市場格局，并加劇同業(yè)之間的競爭。因此，某某擔(dān)保要在中國入關(guān)后保持領(lǐng)先者和創(chuàng)第一品牌地位，就必須在封閉保護(hù)期通過增資擴(kuò)股和境外上市，將公司發(fā)展成與國際金融和資本市場接軌的準(zhǔn)金融企業(yè)。公司管理某某擔(dān)保完全按股份制法人治理結(jié)構(gòu)進(jìn)行內(nèi)部管理。公司股東大會為某某擔(dān)保最高權(quán)利機(jī)構(gòu)。股東大會選舉董事會和監(jiān)事會，由董事會任免公司日常管理機(jī)構(gòu)，由公司管理機(jī)構(gòu)在監(jiān)事會的有效監(jiān)視之下管理日常事務(wù)。3.1股東大會3.1.1股東結(jié)構(gòu)沿革某某擔(dān)保2009年12月發(fā)起設(shè)立時總股本為5,000萬股，每股1元人民幣，實收5,000萬元人民幣現(xiàn)金入股，股東及持股比例如下：某某市某某投資發(fā)展有限公司投資3,000萬元人民幣，占股60%；某某市富寧達(dá)物業(yè)發(fā)展有限公司投資1,000萬元人民幣，占股20%；某某市華俐盛機(jī)電設(shè)備公司投資500萬元人民幣，占股10%；某某市華俐欣保齡設(shè)備有限公司投資450萬元人民幣，占股9%；某某市華俐恒建材有限公司投資50萬元人民幣，占股1%；發(fā)起股東均是某某市某某投資發(fā)展有限公司及其關(guān)聯(lián)方，亦可視為一致利益人。某某市著名民營企業(yè)上市公司聚友網(wǎng)絡(luò)的母公司聚友實業(yè)和民營髙科技企業(yè)棋芳實業(yè)于2010年和2011年先后加盟，共投入現(xiàn)金1,240萬元人民幣，按每股1元人民幣分別持有1,000萬和240萬股。同時，發(fā)起股東為適應(yīng)業(yè)務(wù)迅速發(fā)展的需要在2011年7月亦完成現(xiàn)金增資，使總注冊和實收資本金增加到1.555億人民幣。增資后的股東及持股比例如下：某某市某某投資發(fā)展有限公司6,000萬股，占股38.59%；某某市富寧達(dá)物業(yè)發(fā)展有限公司3,500萬股，占股22.51%；某某市某某工貿(mào)發(fā)展有限公司3,000萬股，占股19.29%；某某市華俐盛投資發(fā)展有限公司1,760萬股，占股11.32%；某某市華俐恒建材有限公司50萬股，占股0.32%；聚友實業(yè)（集團(tuán)）有限公司1,000萬股，占股6.43%；某某市祺芳實業(yè)有限公司240萬股，占股1.54%。經(jīng)協(xié)商并簽署意向，美國美林集團(tuán)下屬投資公司和美州投資銀行將以每股1.25元人民幣等值外幣，分別投資500萬和300萬美元，從而分別持有3,320萬和1,992萬公司普通股，完成計劃增資后股東及持股比例將如下：某某市某某投資發(fā)展有限公司6,000萬股，占股2&76%；某某市富寧達(dá)物業(yè)發(fā)展有限公司3,500萬股，占股16.78%；某某市某某工貿(mào)發(fā)展有限公司3,000萬股，占股14.38%；某某市華俐盛投資發(fā)展有限公司1,760萬股，占股&44%；某某市華俐恒建材有限公司50萬股，占股0.24%；聚友實業(yè)（集團(tuán)）有限公司1,000萬股，占股4.79%；某某市祺芳實業(yè)有限公司240萬股，占股1.15%；美林集團(tuán)下屬投資公司3,320萬股，占15.91%美洲投資銀行有限公司1,992萬股，占9.55%0完成增資后某某擔(dān)?？偣杀緸?,0862萬股，實收資本金為22,190萬元人民幣?？毓晒蓶|比例下降到68.60%,法人治理結(jié)構(gòu)進(jìn)一步完善。同時增資后的某某擔(dān)保外資占25%以上，企業(yè)性質(zhì)將從內(nèi)資變更為中外合資股份制企業(yè)，更便于外資進(jìn)一步參與后實現(xiàn)境外上市的目標(biāo).3.1.2股東背景資料為確保境外上市審批工作順利，某某擔(dān)保要求所有股東為民營或外資企業(yè)。經(jīng)過發(fā)起設(shè)立和三次增資擴(kuò)股，某某擔(dān)?，F(xiàn)有股東背景如下：（1）某某集團(tuán)情況某某集團(tuán)（下簡“某某”）是一家從事房地產(chǎn)開發(fā)、金融投資、商業(yè)貿(mào)易和高新技術(shù)開發(fā)為主的多元化、上規(guī)模、高層次的民營企業(yè)。某某的創(chuàng)辦人和控制股東為許某某和張一帆先生。某某創(chuàng)辦于1991年12月，注冊資本為6,018萬人民幣。目前某某的凈資產(chǎn)為6億元人民幣，總資產(chǎn)已達(dá)8億元人民幣。公司自成立以來，憑借雄厚的資本實力，人才技術(shù)優(yōu)勢和完善的管理機(jī)制，業(yè)務(wù)投資迅速擴(kuò)張，涉足內(nèi)地渝、鄂、新、瓊、京等大中城市及香港地區(qū)，投資控股及參股公司達(dá)二十多家。某某市某某工貿(mào)發(fā)展有限公司、某某市富寧達(dá)物業(yè)發(fā)展有限公司、某某市華俐盛投資發(fā)展有限公司和某某市華俐恒建材有限公司均是某某參控股或業(yè)務(wù)關(guān)聯(lián)企業(yè),以下統(tǒng)一稱為某某。某某的系列公司在房地產(chǎn)、貿(mào)易、金融和高科技項目的操作和實施能力，為某某擔(dān)保做好公司反擔(dān)保資產(chǎn)處置和擔(dān)保投資業(yè)務(wù)的開展提供了堅實的基礎(chǔ)。某某現(xiàn)有在職員工共150人，其中博士3人，研究生12人，本科學(xué)歷92人，大專學(xué)歷31人，大專以下12人。公司設(shè)有辦公室、財務(wù)部、資金計劃部、戰(zhàn)略發(fā)展部、風(fēng)險投資部、人力資源部等管理部門，公司辦公地址為某某市深勘大廈19層。某某系列公司與某某擔(dān)保實行人、財、物三分開的治理原則。某某除派出董事參加某某擔(dān)保董事會工作以外，不派任何干部到某某擔(dān)保兼職。同樣，某某擔(dān)保的管理人員和一般職員不兼任某某系列公司的任何工作，財務(wù)上各自封閉獨立運作，資產(chǎn)劃分清晰，正式辦公地址也不同。（2）聚友實業(yè)情況聚友實業(yè)（集團(tuán)）有限公司成立于1990年，注冊地在某某，性質(zhì)為中外合資企業(yè),由香港聚友實業(yè)有限公司控股。2007年經(jīng)國家工商總局批準(zhǔn)為集團(tuán)公司，公司注冊資本1.25億元港幣。經(jīng)過十年多的發(fā)展，通過利潤轉(zhuǎn)增資本，股東增資擴(kuò)股及吸收新股東等方式，資本不斷擴(kuò)大。截止2010年12月底，集團(tuán)公司總資己達(dá)20億元人民幣，凈資產(chǎn)10億元人民幣，全年實現(xiàn)銷售收入8.04億元人民幣，利潤9,148萬元人民幣，己初步成為一個跨行業(yè)、跨地區(qū)、跨國界的企業(yè)集團(tuán)，預(yù)計2011年通過資本運作以及自身市場的拓展，資產(chǎn)及利潤將會有大幅度提高，集團(tuán)將會上一個新的臺階。集團(tuán)下屬公司“聚友網(wǎng)絡(luò)”（代號0693）系國內(nèi)專業(yè)從事網(wǎng)絡(luò)運營業(yè)務(wù)的A股上市公司。憑借其實際己擁有的網(wǎng)絡(luò)權(quán)益和多年的經(jīng)營管理經(jīng)驗及未來網(wǎng)絡(luò)的巨大發(fā)展?jié)撃?，“聚友視訊網(wǎng)絡(luò)”在港上市工作己獲突破性進(jìn)展，現(xiàn)己進(jìn)入實質(zhì)性操作階段。自95?98年，集團(tuán)公司連續(xù)四年被某某市經(jīng)發(fā)局認(rèn)定為“出口創(chuàng)匯大戶”，被某某市工商行政管理局評為“重合同守信用企業(yè)”及被外商投資企業(yè)協(xié)會評為99年全國外商投資雙優(yōu)企業(yè)，擠身97?98年度中國外商投資企業(yè)500強（名列第372位，某某地區(qū)列第22位），集團(tuán)主要涉及行業(yè)和其競爭優(yōu)勢如下：1、 中國最早投資有線電視網(wǎng)絡(luò)一成都有線電視網(wǎng)絡(luò)的專業(yè)公司，對網(wǎng)絡(luò)的介入點的認(rèn)識優(yōu)于其它投資者；2、 聚友集團(tuán)現(xiàn)有來自海內(nèi)外從事網(wǎng)絡(luò)設(shè)計、管理、經(jīng)營的專業(yè)人才400多人，集團(tuán)建立了中國第一個酒店綜合信息網(wǎng)并率先使用V0D系統(tǒng)，在中國城市有線視網(wǎng)的收費達(dá)到95%；3、 聚友集團(tuán)己建立有150家酒店的綜合信息網(wǎng)，完整總結(jié)出跨地域經(jīng)營的經(jīng)驗,成為網(wǎng)絡(luò)專業(yè)投資集團(tuán)。4、 計劃在未來五年內(nèi)大規(guī)模投入中國有線電視寬帶網(wǎng)及基本業(yè)務(wù)、數(shù)據(jù)業(yè)務(wù)、通訊業(yè)務(wù)；5、 五年內(nèi)在中國直接或間接開發(fā)2,000萬城市網(wǎng)絡(luò)用戶，十年內(nèi)發(fā)展入網(wǎng)用戶3,000萬戶，網(wǎng)絡(luò)覆蓋面超過4,000萬戶，在中國和海外投資酒店35萬間客房；6、 將網(wǎng)絡(luò)發(fā)行為光節(jié)點平易覆蓋1,000戶的雙向傳輸網(wǎng)絡(luò)；7、 在網(wǎng)上大規(guī)模開展增值業(yè)務(wù)。作為中國新經(jīng)濟(jì)的領(lǐng)先企業(yè)，聚友實業(yè)以其高科技的性質(zhì)和上市公司控股集團(tuán)地位，將對某某擔(dān)保的擔(dān)保投資項目選擇、評估和兼并收購進(jìn)行廣泛的合作。棋芳實業(yè)情況某某市祺芳實業(yè)有限公司是專注髙科技項目投資的創(chuàng)投型投資管理公司。近年來祺芳實業(yè)在資訊領(lǐng)域和光電領(lǐng)域內(nèi)投資了一系列技術(shù)含量高，增長潛力大擬上市公司,成為創(chuàng)投業(yè)知名投資管理公司之一。祺芳實業(yè)特別看好某某擔(dān)保提岀的擔(dān)保投資理論，并期望透過某某擔(dān)保的擔(dān)保投資業(yè)務(wù)窗口，參與到擔(dān)保投資業(yè)務(wù)涉及的髙科技項目。美林集團(tuán)下屬投資公司美林集團(tuán)是世界著名投資銀行，業(yè)務(wù)遍布全球。其屬下的投資公司類似于代客理財性質(zhì)。國際資本市場上的投資人透過美林集團(tuán)的資產(chǎn)管理，參股到某某擔(dān)保，以求在某某擔(dān)保境外上市的過程中獲得最大的投資收益。美洲投資銀行美洲投資銀行有限公司(AmeribankersCorp.)是在美國達(dá)拉維(Delarewre)州注冊并在美國東西海岸主要城市均設(shè)有辦公室的投資咨詢公司。美洲投資銀行主要業(yè)務(wù)是依據(jù)客戶需要，提供投資咨詢、投資專案評估、私募融資、企業(yè)包裝上市、兼并收購等服務(wù)專案，并接受客戶委托進(jìn)行專案管理和資產(chǎn)管理。美洲投資銀行屬下的投資公司和基金亦以參股、控股方式投資精選的投資項目。美洲投資銀行與某某擔(dān)保于2011年8月簽訂了《某某擔(dān)保上市輔導(dǎo)咨詢協(xié)議書》。美洲投資銀行以股權(quán)投資的形式，向某某擔(dān)保注入300萬美元，將主要用于某某擔(dān)保境外IP0上市的所有中介和券商的費用。3.1.3股東大會權(quán)限按照某某擔(dān)保公司章程，股東大會是公司的最高權(quán)力機(jī)構(gòu)，依法行使下列職權(quán)：決定公司經(jīng)營方針和投資計劃；選舉和更換董事，決定有關(guān)董事的報酬事項；選舉和更換由股東代表出任的監(jiān)事，決定有關(guān)監(jiān)事的報酬事項；審議批準(zhǔn)董事會的報告；審議批準(zhǔn)監(jiān)事會的報告；審議批準(zhǔn)公司的年度財務(wù)預(yù)算方案、決算方案；審議批準(zhǔn)公司的利潤分配方案和虧損彌補方案；對公司增加或減少注冊資本作出決議；對發(fā)行公司債券作出決議；對公司合并、分立、解散和清算等事項作出決議；修改公司章程；審議代表公司發(fā)行在外有表決權(quán)股份總數(shù)的百分之五以上的股東的提案；審議法律、法規(guī)和公司章程規(guī)定應(yīng)當(dāng)由股東大會決定的其它事項。股東大會每年至少召開一次，并可根據(jù)需要按公司章程規(guī)定的法律程序召開臨時股東大會，行使以上職權(quán)。3?2公司管理機(jī)構(gòu)2.1董事會某某擔(dān)保的董事會由股東大會選舉產(chǎn)生。董事會由九名董事組成，其中兩人為獨立董事。董事會設(shè)董事長一人，副董事長一人和董事會秘書一人。董事長：許某某先生，管理學(xué)碩士，某某擔(dān)保發(fā)起人與法人代表，某某市政協(xié)委員、某某市總商會副會長、某某市生產(chǎn)力學(xué)會副會長、某某市經(jīng)濟(jì)體制改革研究會副會長、某某市民營企業(yè)家聯(lián)誼會副會長、中南大學(xué)客座教授。曾參與全國人大《中小企業(yè)促進(jìn)法》的制訂工作和《全國中小企業(yè)信用擔(dān)保體系統(tǒng)一培訓(xùn)大綱》的起草修訂工作?，F(xiàn)任某某市某某擔(dān)保投資股份有限公司董事長、某某集團(tuán)董事長。副董事長:張一帆先生，管理學(xué)碩士，某某擔(dān)保發(fā)起人之一，具有多年大型工貿(mào)和房地產(chǎn)企業(yè)管理經(jīng)驗，對金融資本和產(chǎn)業(yè)資本的結(jié)合有獨到見解。現(xiàn)任某某集團(tuán)常務(wù)副總裁、某某市某某投資發(fā)展有限公司副董事長、某某市富寧達(dá)物業(yè)發(fā)展有限公司董事長。董事：李涌先生，高級經(jīng)濟(jì)師，長期在國營企業(yè)、上市公司、中外合資企業(yè)和民營企業(yè)等單位任總經(jīng)理、董事，具有豐富的企業(yè)管理、市場營銷和資本運作經(jīng)驗?，F(xiàn)任某某集團(tuán)經(jīng)營總監(jiān)。董事：龔東升先生，金融學(xué)博士（在讀）、工商管理碩士，自某某市某某擔(dān)保投資股份有限公司成立以來一直擔(dān)任公司董事總經(jīng)理、某某市企業(yè)評價協(xié)會副秘書長，曾任國有企業(yè)、中外合資企業(yè)、上市公司、證券公司總經(jīng)理、部門經(jīng)理等職務(wù)，有豐富的企業(yè)管理、資本運作經(jīng)驗。董事：林寒先生，工商管理碩士，曾在大型國有企業(yè)、中外合資企業(yè)、外資機(jī)構(gòu)等任副總經(jīng)理、總經(jīng)理助理。有豐富的企業(yè)管理工作經(jīng)驗?，F(xiàn)任某某集團(tuán)研究發(fā)展部副總經(jīng)理。董事：美林下屬投資公司（待確定）。董事：美洲投資銀行有限公司（待確定）。獨立董事:鄒剛教授，博士后，博士，歷任世界銀行咨詢顧問，IMF咨詢顧問，世界銀行邁克拉馬納研究員?，F(xiàn)任美國泰克艾奇公司董事長。獨立董事:陳志武教授，博導(dǎo)，博士，歷任美國威斯康勛大學(xué)助教授、副教授，俄亥俄大學(xué)副教授、教授?，F(xiàn)任美國耶魯大學(xué)金融學(xué)教授。董事會秘書：沈宇虹女士，英國ACCA預(yù)備會員、涉外高級職業(yè)秘書，曾在大型外資企業(yè)、國有企業(yè)任總裁助理、髙級商務(wù)助理，有豐富的商務(wù)行政管理工作經(jīng)驗。現(xiàn)任某某集團(tuán)董事長秘書。公司董事會完全按公司章程產(chǎn)生，并在章程有關(guān)董事會職責(zé)的條款指導(dǎo)下，主持董事會日常事務(wù)。3.2.2監(jiān)事會某某擔(dān)保監(jiān)事會由五人組成，經(jīng)股東大會選舉產(chǎn)生，由注冊會計師、律師和職工代表擔(dān)任。監(jiān)事會主席：李杰先生，中國高級會計師，曾在大型國有企業(yè)、中外合資企業(yè)、上市公司等任財務(wù)經(jīng)理、總經(jīng)濟(jì)師。有豐富的財務(wù)管理工作經(jīng)驗，對資本運作及企業(yè)股份制改造有獨特見解?，F(xiàn)任某某集團(tuán)財務(wù)總監(jiān)。監(jiān)事：程剛先生，國家注冊會計師，曾在大型國有企業(yè)、上市公司任總經(jīng)理、總會計師等職，有豐富的財務(wù)管理工作經(jīng)驗?，F(xiàn)任某某市某某擔(dān)保投資股份有限公司財務(wù)總監(jiān)，分管財務(wù)部。監(jiān)事：王強先生，管理學(xué)碩士、國際商務(wù)師，曾在美國Rand公司進(jìn)修，參與過世界銀行大型金融保險項目的運作、國內(nèi)多家大型國有企業(yè)的股份制改造及上市工作。長期從事投資管理工作，多次擔(dān)任國家部委和省級專家組成員，具有豐富的投資管理、資本運作和市場營銷知識和經(jīng)驗。現(xiàn)分管某某市某某擔(dān)保投資股份有限公司投資部、市場拓展部和研發(fā)中心工作。監(jiān)事：王宗德先生，學(xué)士、國家注冊會計師，曾任國有企業(yè)、外資企業(yè)財務(wù)副總經(jīng)理，有豐富的財務(wù)管理工作經(jīng)驗?，F(xiàn)任某某集團(tuán)財務(wù)部副總經(jīng)理。監(jiān)事：陳立龍先生，法學(xué)碩士、律師、經(jīng)濟(jì)師、注冊資產(chǎn)評估師，曾任職于金融機(jī)構(gòu)、律師事務(wù)所、資產(chǎn)評估公司等，有豐富的項目管理經(jīng)驗和法律知識?，F(xiàn)分管某某市某某擔(dān)保投資股份有限公司風(fēng)險管理部、資信評估部和法律部工作。公司監(jiān)事會根據(jù)公司章程行使以下職權(quán)：檢查公司的財務(wù)；對董事、總經(jīng)理和其它高級管理人員執(zhí)行公司職務(wù)時違反法律、法規(guī)或章程的行為進(jìn)行監(jiān)督；當(dāng)董事、總經(jīng)理和其它高級管理人員的行為損害公司的利益時，要求其予以糾正，必要時向股東大會或國家有關(guān)主管機(jī)關(guān)報告；提議召開臨時股東大會；檢查公司經(jīng)營風(fēng)險。監(jiān)事會行使職權(quán)時，必要時可以聘請律師事務(wù)所、會計師事務(wù)所等專業(yè)性機(jī)構(gòu)給予幫助，由此發(fā)生的費用由公司承擔(dān)。3.2.3顧問委員會為實現(xiàn)將某某擔(dān)保辦成適應(yīng)知識經(jīng)濟(jì)時代的學(xué)習(xí)型專家組織，公司設(shè)立由業(yè)界和學(xué)術(shù)界著名專家和學(xué)者組成的“顧問委員會”，顧問委員會對某某重大經(jīng)營決策提供指導(dǎo)性咨詢意見，其組成如下：董輔仍先生：著名經(jīng)濟(jì)學(xué)家、中國人民政治協(xié)商會議全國委員會委員、政協(xié)全國委員會經(jīng)濟(jì)委員會副主任、中國社會科學(xué)院經(jīng)濟(jì)研究所名譽所長、北京大學(xué)教授、研究員、博士生導(dǎo)師。吳曉求先生：中國人民大學(xué)金融與證券研究所所長、教授、博士生導(dǎo)師。陳曉紅女士：中南工業(yè)大學(xué)工商管理學(xué)院院長、教授、博士生導(dǎo)師。夏德明先生：中國企業(yè)家協(xié)會副會長、某某市企業(yè)家協(xié)會會長。李松齡先生：全國人大代表、湖南財經(jīng)學(xué)院經(jīng)濟(jì)研究所所長、教授。徐滇慶先生：博士、加拿大安大略大學(xué)終身教授、中國長城金融研究所所長。3.2.4擔(dān)保評審委員會/投資決策委員會某某擔(dān)保董事會下設(shè)擔(dān)保評審委員會/投資決策委員會，對董事會負(fù)責(zé)。委員會成員由董事會聘請的董事、專業(yè)人士等組成，委員會主任由董事會指定董事或?qū)I(yè)人員擔(dān)任。委員會遵循科學(xué)、嚴(yán)謹(jǐn)、實事求是的原則對所有依照決策制度的審批權(quán)限上報的擔(dān)保/投資項目進(jìn)行評審以作出決策。在具體工作時，可根據(jù)業(yè)務(wù)需要，臨時聘請有關(guān)專家參與協(xié)助委員會工作。3.2.5公司日常管理機(jī)構(gòu)某某擔(dān)保實行董事會領(lǐng)導(dǎo)下的總經(jīng)理負(fù)責(zé)制。同時，特別突出風(fēng)險控制在擔(dān)保業(yè)務(wù)開展中的監(jiān)督和防范作用，公司組織機(jī)構(gòu)見圖1（見下頁）。從某某擔(dān)保組織結(jié)構(gòu)圖看，公司管理機(jī)構(gòu)主要分為業(yè)務(wù)（擔(dān)保一、二、三部，分別針對企業(yè)、個人和履約業(yè)務(wù)）、管理、發(fā)展和后勤四大部分。全部實行總經(jīng)理負(fù)責(zé)制。只有稽核部、資金部和董辦由董事會直接負(fù)責(zé)，即主管風(fēng)險控制和資金的管理人員激勵機(jī)制不與業(yè)務(wù)發(fā)展掛鉤，由董事會統(tǒng)一調(diào)度資金和監(jiān)控經(jīng)營風(fēng)險。

股東大會監(jiān)事會擔(dān)保一部▼擔(dān)保三部二保二部顧問類員會 》董事長-扭保評審姿員會 —總經(jīng)理副總經(jīng)理 -投資決第類員會股東大會監(jiān)事會擔(dān)保一部▼擔(dān)保三部二保二部顧問類員會 》董事長-扭保評審姿員會 —總經(jīng)理副總經(jīng)理 -投資決第類員會總助，總監(jiān)▼法徉部投資部信息中心-研發(fā)中心-審場拓展郵人力▼辦公宣

▼財務(wù)部董辦

稽核部

資金部圖1某某擔(dān)保組織機(jī)構(gòu)圖3.3經(jīng)營團(tuán)隊與激勵機(jī)制3.3.1經(jīng)營團(tuán)隊某某擔(dān)保凝聚了一支優(yōu)秀的經(jīng)營管理隊伍和一大批中高級專業(yè)人才。90%的員工具有大學(xué)本科以上學(xué)歷，他們在金融服務(wù)和企業(yè)經(jīng)營管理、股份制運作、市場營銷、公關(guān)宣傳、項目投資和資本運作等方面具有多年的豐富經(jīng)驗。其高級管理人員是：龔東升先生：現(xiàn)任某某市某某擔(dān)保投資股份有限公司董事總經(jīng)理。程剛先生：現(xiàn)任某某市某某擔(dān)保投資股份有限公司財務(wù)總監(jiān)，分管財務(wù)部。王欣樂先生：法學(xué)碩士，某某市仲裁委員會仲裁員，執(zhí)業(yè)律師，對擔(dān)任大型企業(yè)法律顧問有豐富實踐經(jīng)驗。現(xiàn)任某某市某某擔(dān)保投資股份有限公司首席法律顧問。鄒剛博士：現(xiàn)任某某市某某擔(dān)保投資股份有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家。陳志武博士：現(xiàn)任某某市某某擔(dān)保投資股份有限公司首席投資分析家。王強先生：現(xiàn)分管某某市某某擔(dān)保投資股份有限公司投資部、市場拓展部和研發(fā)中心工作。陳立龍先生：現(xiàn)分管某某市某某擔(dān)保投資股份有限公司風(fēng)險管理部、資信評估部和法律部工作。李維平先生：管理學(xué)碩士、經(jīng)濟(jì)師，曾長期任職于中國工商銀行和招商銀行，具有豐富的銀行知識和經(jīng)驗，了解各個行業(yè)發(fā)展?fàn)顩r?，F(xiàn)任某某市某某擔(dān)保投資股份有限公司擔(dān)保一部經(jīng)理。李忠勇先生：經(jīng)濟(jì)學(xué)學(xué)士，曾在農(nóng)業(yè)銀行、巨人集團(tuán)、某某市和縱實業(yè)公司等任高級管理人員，有豐富的銀行知識和經(jīng)驗?，F(xiàn)任某某市某某擔(dān)保投資股份有限公司擔(dān)保二部經(jīng)理。文綠珊女士：學(xué)士，高級工程師，國家級行業(yè)評委，曾任職于大型國有企業(yè)、中外合資企業(yè)，從事技術(shù)管理、行政管理和經(jīng)營管理工作，具有豐富的企業(yè)管理經(jīng)驗。現(xiàn)任某某市某某擔(dān)保投資股份有限公司辦公室主任，兼人力資源部經(jīng)理。3.3?2人力資源規(guī)劃為適應(yīng)某某擔(dān)保業(yè)務(wù)高速增長的需要，公司2011?2015年人力資源規(guī)劃如下：表5某某擔(dān)保人力資源規(guī)劃單位：人指標(biāo)2011年2012年2013年2014年2015年高管干部33577專家干部23355部門經(jīng)理510152025分公司經(jīng)理25788專業(yè)人員20406080100輔助人員3691215合計356799132160到2015年，某某擔(dān)保10%以上員工具有博士學(xué)位，50%以上具有碩士學(xué)位，98%以上具有大學(xué)學(xué)歷，并爭取在中國人事部申辦博士后流動站，實現(xiàn)公司宗旨提出的知識型企業(yè)的目標(biāo)。3.3.3培訓(xùn)計劃某某擔(dān)保通過有計劃的系統(tǒng)培訓(xùn)，以不斷提高員工的業(yè)務(wù)水平。主要采用以下幾種方式：員工工作前培訓(xùn)及資格考試。對新進(jìn)員工或到新崗位的員工在工作前進(jìn)行基本工作崗位培訓(xùn)和資格考試，合格者才可從事工作。該項內(nèi)容今后將與國家經(jīng)貿(mào)委組織的信用擔(dān)保體系從業(yè)資格培訓(xùn)考試相結(jié)合；員工業(yè)務(wù)培訓(xùn)。公司人力資源培訓(xùn)中心定期對員工結(jié)合正在進(jìn)行的工作進(jìn)行業(yè)務(wù)學(xué)習(xí)和交流，以提升員工的業(yè)務(wù)操作技能；專家指導(dǎo)。某某擔(dān)保將與國家經(jīng)貿(mào)委，亞洲開發(fā)銀行和IFC合作建立信用擔(dān)保國際培訓(xùn)中心，釆用專家講座等方式，引進(jìn)國外先進(jìn)的擔(dān)保行業(yè)經(jīng)驗,以提髙我國擔(dān)保業(yè)的整體水平。這一工作對某某擔(dān)保將受益很大；專業(yè)進(jìn)修。某某擔(dān)保鼓勵員工在外參加各種方式的進(jìn)修和資格考試，以補充內(nèi)部培訓(xùn)的不足，提高員工的素質(zhì)。3.3.4激勵機(jī)制某某擔(dān)保歷來非常注重對員工的激勵，以鼓勵員工積極工作，同時也有利于吸引社會有志之士投身于某某擔(dān)保事業(yè)中來。由于擔(dān)保的特殊性和風(fēng)險控制的需要，某某的激勵機(jī)制更加注重與約束機(jī)制相結(jié)合，采用以基本薪金加獎金期權(quán)的模式,即以一定的基本薪金以及各種必要的社會保險作為員工必要的生活保障；以業(yè)務(wù)激勵，實行項目經(jīng)理責(zé)任制，獎金與績效掛鉤；實行內(nèi)部員工持股制度，采用與整個公司未來發(fā)展掛鉤的期權(quán)方式，從而把員工的個人利益與公司的短期利益和長期發(fā)展有機(jī)地結(jié)合起來形成整體利益，較好地解決了對員工的激勵和約束問題。另外，采用費用報銷政策鼓勵員工積極在外參加進(jìn)修，以提高業(yè)務(wù)水平。3.4企業(yè)內(nèi)部管理3.4.1業(yè)務(wù)管理某某擔(dān)保制定了一系列業(yè)務(wù)流程和服務(wù)質(zhì)量的管理制度與操作手冊，建立健全了完備的業(yè)務(wù)制度，如《擔(dān)保業(yè)務(wù)暫行辦法沢《個人消費信用擔(dān)保辦法》、《個人住房按揭貸款擔(dān)保辦法》、《投資業(yè)務(wù)管理辦法》、《項目審核工作細(xì)則》等，實現(xiàn)了標(biāo)準(zhǔn)化的制度管理。員工上崗前首先要經(jīng)過培訓(xùn)和考核認(rèn)證。公司全員按IS09000金融服務(wù)企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)要求操作擔(dān)保業(yè)務(wù)和擔(dān)保投資業(yè)務(wù)。風(fēng)險管理部負(fù)責(zé)督查業(yè)務(wù)操作規(guī)范、服務(wù)質(zhì)量以及擔(dān)保項目的風(fēng)險控制水平。3.4.2現(xiàn)代化管理某某擔(dān)保極其重視按準(zhǔn)金融企業(yè)要求，逐步引進(jìn)現(xiàn)代化、信息化辦公手段和資料管理。公司全員必須啟用電腦辦公，并通過內(nèi)部網(wǎng)提高辦公效率，保全所有公司文件和資料。公司已上和擬上的信息化系統(tǒng)有：公司局域網(wǎng)與對外網(wǎng)站；辦公自動化系統(tǒng)與金融業(yè)務(wù)ERP；項目評估決策支持系統(tǒng)(擬上)；視頻會議系統(tǒng)(擬上)；災(zāi)難資料備份系統(tǒng)(擬上)。通過這些現(xiàn)代化辦公手段，一方面大大提高了某某擔(dān)保員工的辦事效率，另一方面有利于推進(jìn)業(yè)務(wù)流程和服務(wù)質(zhì)量的標(biāo)準(zhǔn)化規(guī)范化管理。3.4.3決策管理某某擔(dān)保決策管理的特點是科學(xué)化、集中化?？茖W(xué)化要求博采專家和部門經(jīng)理意見，并充分運用決策支持系統(tǒng)等現(xiàn)代化輔助決策手段。集中化是使每一項決策能從上到下追索到?jīng)Q策全過程的相關(guān)人員(如：負(fù)責(zé)人、實施人、經(jīng)辦人等)。3.4.4研究與開發(fā)某某擔(dān)保與中南大學(xué)工商管理學(xué)院、中國人民大學(xué)金融與證券研究所、湖南財經(jīng)學(xué)院經(jīng)濟(jì)研究所等我國著名高等院校和研究機(jī)構(gòu)聯(lián)合研究開發(fā)系列擔(dān)保投資品種。這些著名的高等院校和研究機(jī)構(gòu)均在或?qū)⒃谀衬硴?dān)保開設(shè)碩士、博士科研基地,并將與國家經(jīng)貿(mào)委、IFC、亞洲開發(fā)銀行一起，博采國際上擔(dān)保業(yè)的成功經(jīng)驗，進(jìn)行中國的擔(dān)保業(yè)市場發(fā)展的理論研究和業(yè)務(wù)實踐的探討。某某擔(dān)保將依據(jù)最新的理論成果和市場需求，不斷地研究和開發(fā)出新的擔(dān)保投資品種，進(jìn)一步完善管理制度和業(yè)務(wù)實施手段，使某某擔(dān)保的業(yè)務(wù)開發(fā)能力保持在全國領(lǐng)先水平。某某擔(dān)保內(nèi)部設(shè)有研發(fā)中心，主要針對擔(dān)保產(chǎn)品和服務(wù)品種進(jìn)行研發(fā)。某某擔(dān)保計劃將2011?2015年總收入的8%用于研發(fā)和企業(yè)內(nèi)部現(xiàn)代化管理設(shè)置建設(shè)。3.4.5風(fēng)險防范與管理企業(yè)內(nèi)部管理是金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險防范的最重要環(huán)節(jié)之一。某某擔(dān)保采取多種組織形式，對投資風(fēng)險進(jìn)行管理。設(shè)置了A、B角項目審查，擔(dān)保部、資信評估部、風(fēng)險管理部評議，三個職能委員會和董事會、監(jiān)事會直接控制下的稽核部審核等多道“防火墻”來防范經(jīng)營風(fēng)險。具體來說，董事會和監(jiān)事會兩會聯(lián)署辦公是最高風(fēng)險控制機(jī)構(gòu)，著重控制經(jīng)營管理風(fēng)險；三個職能委員會著重于控制決策風(fēng)險，用科學(xué)的專家管理體制控制公司的重大風(fēng)險決策；董事會控制下的稽核部主要是將企業(yè)經(jīng)營與風(fēng)險控制脫勾，將與企業(yè)經(jīng)營利益無關(guān)的稽