股票學(xué)習(xí)班第四講量價關(guān)系課件

量價關(guān)系龍青松湘財證券上海泰興路營業(yè)部1關(guān)于量量，指的是一支股票的單位時間的成交量，有日成交量，月成交量，年成交量等；價，指的是一支股票的價格，以收盤價為準(zhǔn)，還有開盤價，最高價，最低價。量：計價單位：股和手，1手=100股2成交量柱體成交量柱體圖是將每日的成交量用柱體表示在坐標(biāo)系中。成交量能夠準(zhǔn)確地反映市場供求情況，買賣雙方的力量強(qiáng)弱，以及投資者對未來股價的變動看法。成交量的變化往往在股價變化之前，即“量先于價”。3如果當(dāng)日的Ｋ線為陽線則將成交量柱體畫為紅色；如果當(dāng)日的Ｋ線為陰線則將成交量柱體畫為綠色4成交量（買盤+賣盤）不等于成交量目前深滬交易所對買盤和賣盤的揭示，指的是買價最高前五位揭示和賣價最低前五位揭示，是即時的買盤揭示和賣盤揭示，其成交后納入成交量，不成交不能納入成交量，因此，買盤與賣盤之和與成交量沒有關(guān)系。

5成交量的幾種縮量。縮量是指市場成交極為清淡，大部分人對市場后期走勢十分認(rèn)同，意見十分一致。這里面又分兩種情況：一是市場人士都十分看淡后市，造成只有人賣，卻沒有人買，所以急劇縮量；二是，市場人士都對后市十分看好，只有人買，卻沒有人賣，所以又急劇縮量。

6縮量低位縮量總不是什么壞事，但何謂“縮量”呢？根據(jù)歷史的經(jīng)驗(yàn)，以“５日均量1/2”為標(biāo)準(zhǔn)較妥(短期)7提示五日均量萎縮至1/2或更小，隨后很可能產(chǎn)生反彈甚至拾級而上。五日均量萎縮至1/2或更小，表明莊家已無意再行打壓，一輪新的攻勢發(fā)動在即。一旦出現(xiàn)這種情況，立馬應(yīng)引起高度關(guān)注，在第７日應(yīng)可適量建倉。而切切不可因“恐懼”而喪失“鏟底”的良機(jī)，對建倉者來說，低了還想低也是“貪”的表現(xiàn)89放量根據(jù)歷史經(jīng)驗(yàn)，“五日均量的兩倍”較為確定(短期)放量要看是高位還是低位10堆量堆量。當(dāng)主力意欲拉升時，常把成交量做得非常漂亮，幾日或幾周以來，成交量緩慢放大，股價慢慢推高，成交量在近期的Ｋ線圖上，形成了一個狀似土堆的形態(tài)，堆得越漂亮，就越可能產(chǎn)生大行情。相反，在高位的堆量表明主力已不想玩了，在大舉出貨。1112推量成交量持續(xù)放大,后浪推前浪(后量推前量)13換手率“換手率”也稱“周轉(zhuǎn)率”，指在一定時間內(nèi)市場中股票轉(zhuǎn)手買賣的頻率，是反映股票流通性強(qiáng)弱的指標(biāo)之一。其計算公式為：換手率＝(某一段時期內(nèi)的成交量)/(流通股)x100%14換手率注意產(chǎn)生高換手率的位置。高換手率既可說明資金流入，亦可能為資金流出一般來說，股價在高位出現(xiàn)高換手率則要引起持股者的重視，很大可能是主力出貨而在股價底部出現(xiàn)高換手則說明資金大規(guī)模建倉的可能性較大，特別是在基本面轉(zhuǎn)好或者有利好預(yù)期的情況下！15換手率操作時可關(guān)注近期一直保持較高換手，而股價卻漲幅有限（均線如能多頭排列則更佳）的個股。根據(jù)量比價先行的規(guī)律，在成交量先行放大，股價通常很快跟上量的步伐，即短期換手率高，表明短期上行能量充足。形態(tài)上選擇圓弧底，雙底或者多重底，橫盤打底時間比較長，主力有足夠的建倉時間，如配合各項(xiàng)技術(shù)指標(biāo)支撐則應(yīng)該引起我們的密切關(guān)注16投資新股時，換手率也是一種重要的參照指標(biāo)，新股上市首日換手率高表示買賣較活躍，有主力資金介入，意味著后市將會有好的表現(xiàn)。如果換手率偏低，主力資金難以聚集籌碼，則后市將會面臨振蕩反復(fù)的疲軟走勢，直至完成籌碼交換過程后才有機(jī)會表現(xiàn)。17

日換手率小于3％,屬于冷清不活躍;

日換手率

在3％至7％之間,屬活躍,表示有主力機(jī)構(gòu)在積極活動(但受消息一時形成的換手率除外);

日換手率大于7％,且常常超過10％,則表明市場籌碼在急劇換手,這往往是短線資金追逐的對象,投機(jī)性較強(qiáng),股價起伏較大,風(fēng)險也相對越大,此時,就必須要對該股進(jìn)行判斷18量價的幾種關(guān)系

一、價升量增多頭二、價升量減有變盤的概率(空頭)三、價跌量減有變盤的概率(多頭)四、價跌量升空頭五、價平量增看頭六、價平量減看空七、價升量平看多八、價跌量平看空九、天量天價空頭十、頂部對倒空頭十一、地量地價有變盤的概率(多頭)十二、地部放量多頭(八邊形價量配合模型)19價升量增20600152成交量持續(xù)放大，表明新資金不斷涌入，是推動股價上揚(yáng)的原動力21價升量增提示及運(yùn)用成交量是股市的“元?dú)狻?，股價只不過是它的表征而已；所以，成交量通常比股價先行。在上升趨勢中，投資人購買股票，短期或中長期都可獲得利潤，賺錢的示范效應(yīng)激發(fā)起更多人的投資意愿，從而使交投活躍，在積極的換手下，成交量不斷創(chuàng)紀(jì)錄，股價也不斷上揚(yáng)。但接最后一棒的往往被套。配合紅三兵或四串陽的使用,更加有效22價升量增23當(dāng)心24這類升法,回避25價升量減26股價新高,量不創(chuàng)新高27價升量減特征及提示股價上升，成交量反而減少，表明買氣已弱，賣方力量隨時有表現(xiàn)的可能。故而對“縮量上漲”應(yīng)保持高度警惕,特別是創(chuàng)新高的過程中28提示提示:如果把“價升”稱作“高消費(fèi)”，那么“量減”便表明已“養(yǎng)不起”。價升量減所顯示的是一種量價背離的走勢。一般說來，價升量減表明股價將無力上揚(yáng)，但“股市無鐵律”，有時也會出現(xiàn)股指不斷歷史新高而成交量卻不放大的情況。29價跌量減30縮量是飆升的前奏31提示“價跌”是整理的需要，是修復(fù)較高技術(shù)指標(biāo)的需要；而“量減”則表明投資人有很強(qiáng)的持籌信心。在多頭市場里，每一次下調(diào)或調(diào)整，市場都充滿一種惜售心理，加之“買漲不買跌”，成交量萎縮也就在情理之中了。32第一,二輪可信度較高33價跌量增34下跌過程中放量35提示價跌量增”大多是一個空頭市場的象征。跌勢初期，投資人仍對股價走高抱有預(yù)期，多空雙方對股價看法產(chǎn)生分歧，換手積極，這便是成交量放大的主要原因；當(dāng)日若收出較長上影線的陰線，則表明空方占優(yōu)，這時“持股仍看高一線者”就應(yīng)引起警惕。價跌而量增往往是莊家撤莊、機(jī)構(gòu)出貨的先兆，必須高度警惕。價跌而量增，往往在以后的交易日里價雖跌而量不再增，這恰恰表明莊家出貨后不再“空頭回補(bǔ)”，股價還有下行空間。36價平量增看多信號37提示

股價經(jīng)過持續(xù)下跌的低位區(qū)，出現(xiàn)成交量增加股價企穩(wěn)現(xiàn)象，此時一般成交量的陽柱線明顯多于陰柱，說明底部在積聚上漲動力，有主力在進(jìn)貨為中線轉(zhuǎn)陽信號，可以適量買進(jìn)持股待漲。(底部三顆星)有時在上升趨勢中途也會出現(xiàn)“量增價平”，則說明股價上行暫時受挫，只要上升趨勢未破，一般整理后仍會有行情。38價平量減警戒信號(看空信號)賣出39提示成交量顯著減少，股價經(jīng)過長期大幅上漲之后，進(jìn)行橫向整理不在上升，此為警戒出貨的信號。此階段如果突發(fā)巨量天量拉出大陽大陰線，無論有無利好利空消息，均應(yīng)果斷派發(fā)。40價升量平看多信號1241提示成交量保持等量水平，股價持續(xù)上升，可在期間適時參與。以幾根K線為準(zhǔn),如三根42價跌量平賣出信號43提示成交量停止減少，股價急速滑落，此階段應(yīng)繼續(xù)堅持及早賣出的方針，不要買入當(dāng)心“飛刀斷手”。如抄底時,回避這類股票44天量天價所謂天量即成交量已無法再放大，買氣減弱使股價見頂。當(dāng)天換手率高達(dá)26%45提示股價上行理應(yīng)是一個漸進(jìn)過程，成交量的放大也應(yīng)比較溫和，突放巨量往往欲速而不達(dá)。出現(xiàn)巨量既有莊家拉高出貨的陰謀，也有跟風(fēng)盤盲目追漲惹下的禍根，應(yīng)對“天價天量”敬而遠(yuǎn)之。開市后應(yīng)不斷查看“今日量比排名”，“量比”很大的個股有可能在當(dāng)日出現(xiàn)“天價天量”46頂部對倒在相對高位放巨量的個股，往往是其莊家“勝利大逃亡”的序曲。對倒再一次47提示所謂“對倒”，即莊家在拉高過程中，自己賣自己買，從左手倒到右手，造成放量上行的假相，吸引跟風(fēng)盤。“對倒”過程中，第一天買的股票第二天賣，第二天買的股票第三天賣······反正是從上往下賣，賣價大多高于莊家倉位的平均成本。“頂部對倒”與“天量天價”屬于同一個理，而“頂部對倒”更多地是針對強(qiáng)莊股而言。對莊家想“勝利大逃亡”的個股千萬勿做反彈，否則猶如在“半空中接從樓頂上掉下來的飛刀”！48量比49量比量比＝現(xiàn)在總手÷（5日平均總手／240）×當(dāng)前已開市多少分鐘若量比數(shù)值大于1，表示現(xiàn)在這時刻的成交總手放大，量放大。若量比數(shù)值小于1，表示現(xiàn)在這時刻的成交總手萎縮，量縮小。50地量地價所謂地量即成交量已無法再萎縮，賣氣減弱使股價見底。成交量500億以下51提示股價下行后往往導(dǎo)致?lián)Q手不積極，成交量隨股價創(chuàng)新低而萎縮。每一次萎縮都可能導(dǎo)致再一次小反彈；而當(dāng)成交量無法再萎縮時，這時股價也可能出現(xiàn)一個新低價，這時下跌行情已基本結(jié)束關(guān)注自己持有股票的“即時走勢圖”，若兩三分鐘才有一筆成交，或每一筆成交量都非常小，量比也僅有零點(diǎn)幾，則有可能見到“地價”。52底部放量在“底部放量”時介入，可獲“坐轎子”喜悅。

53提示底部放巨量”之前，莊家已經(jīng)悄悄吸貨一段時間；“底部放量”階段是莊家加倉階段；“底部放量”過后，莊家已完全控盤底部一旦放量，猶如雨后春筍忽然冒尖，接下來便會“突突”地往上長。莊家做某一只股票，大多在其低位介入，“從下往上”發(fā)動