股指期貨及大宗買斷式回購會計處理課件

二O一O年九月第一部分股指期貨會計核算辦法二O一O年九月第一部分股指期貨會計核算辦法2目錄

一、業(yè)務(wù)概要二、會計核算2目錄3定義：股指期貨（StockIndexFutures)，是指以股票指數(shù)為標(biāo)的物的標(biāo)準(zhǔn)化期貨合約。雙方約定在未來的某個特定日期，可以按照事先約定的股價指數(shù)的大小，進(jìn)行標(biāo)的指數(shù)的買賣。交易目的：根據(jù)證監(jiān)會發(fā)布的《證券公司參與股指期貨交易指引》的規(guī)定，證券公司自營業(yè)務(wù)以套期保值為目的參與股指期貨交易合約標(biāo)的指數(shù)：中證指數(shù)公司的滬深300指數(shù)合約交割月份：交易當(dāng)月、下月及隨后兩季月最低交易保證金：合約價值的12%結(jié)算價：當(dāng)日最后一小時按成交量的加權(quán)平均值（非收盤價）每日價格最大波動限制：上一交易日結(jié)算價的±10%，交割日±20%交割方式：現(xiàn)金交割最后交易日及交割日：合約到期月份的第三個周五，遇法定節(jié)假日順延一

、業(yè)務(wù)概要–幾個重要概念3定義：股指期貨（StockIndexFutures)，一、業(yè)務(wù)概要–股指期貨與股票交易的區(qū)別4時間：4月16日、17日（周五、周六）地點：深圳南澳海貝灣酒店時間：4月16日、17日（周五、周六）地點：深圳南澳海貝灣酒店一、業(yè)務(wù)概要–股指期貨與股票交易的區(qū)別4時間：4月16日一、業(yè)務(wù)概要–股指期貨的主要特點

最小變動價位0.2點雙向交易T+0早開、晚收盤1手=1張合約杠桿交易一、業(yè)務(wù)概要–股指期貨的主要特點最小變動價位0.2點雙一、業(yè)務(wù)概要–結(jié)算制度6

股指期貨采取當(dāng)日無負(fù)債結(jié)算制度，當(dāng)日交易結(jié)束后，交易所按當(dāng)日結(jié)算價對結(jié)算會員所有的合約的盈虧、交易保證金及手續(xù)費等費用，對應(yīng)收應(yīng)付的款項實行凈額一次劃轉(zhuǎn)，相應(yīng)增加或減少結(jié)算準(zhǔn)備金。期貨合約以當(dāng)日結(jié)算價作為計算當(dāng)日盈虧的依據(jù)。具體計算公式如下：

當(dāng)日盈虧=∑[（賣出成交價-當(dāng)日結(jié)算價）×賣出量×合約乘數(shù)]+∑[（當(dāng)日結(jié)算價-買入成交價）×買入量×合約乘數(shù)]+（上一交易日結(jié)算價-當(dāng)日結(jié)算價）×（上一交易日賣出持倉量-上一交易日買入持倉量）×合約乘數(shù)結(jié)算準(zhǔn)備金余額的具體計算公式如下：

當(dāng)日結(jié)算準(zhǔn)備金余額=上一交易日結(jié)算準(zhǔn)備金余額+上一交易日交易保證金－當(dāng)日交易保證金+當(dāng)日盈虧+入金－出金－手續(xù)費等結(jié)算準(zhǔn)備金低于最低余額標(biāo)準(zhǔn)時，必須在下一交易日開盤前，追加保證金，否則中金所將按違約處理，并強行平倉時間：4月16日、17日（周五、周六）地點：深圳南澳海貝灣酒店時間：4月16日、17日（周五、周六）地點：深圳南澳海貝灣酒店一、業(yè)務(wù)概要–結(jié)算制度6股指期貨采取當(dāng)日一、業(yè)務(wù)概要–結(jié)算制度舉例一、業(yè)務(wù)概要–結(jié)算制度舉例8根據(jù)期交易的業(yè)務(wù)性質(zhì)，主要涉及《企業(yè)會計準(zhǔn)則第22號-金融工具確認(rèn)和計量》和《企業(yè)會計準(zhǔn)則第24號-套期保值》相關(guān)規(guī)定：1.根據(jù)企業(yè)會計準(zhǔn)則第22號的規(guī)定，衍生金融工具是指本準(zhǔn)則涉及的、具有下列特征的金融工具或其他合同：其價值隨特定價格指數(shù)或其他類似變量的變動而變動，該變量與合同的任一方不存在特定關(guān)系與對市場情況變化有類似反應(yīng)的其他類型合同相比，要求很少的初始凈投資在未來某一日期結(jié)算從上以定義可以看出，股指期貨屬于金融衍生工具，可劃分為交易性金融資產(chǎn)或金融負(fù)債，以公允價值計量并且其變動計入當(dāng)期損益，并據(jù)此進(jìn)行核算。二、會計核算–會計準(zhǔn)則相關(guān)規(guī)定8根據(jù)期交易的業(yè)務(wù)性質(zhì)，主要涉及9二、會計核算–會計準(zhǔn)則相關(guān)規(guī)定2.根據(jù)企業(yè)會計準(zhǔn)則第24號相關(guān)規(guī)定，對于滿足條件的套期，企業(yè)可以運用套期會計方法進(jìn)行處理。套期會計方法，是指在相同會計期間將套期工具和被套期項目公允價值變動的抵消結(jié)果計入當(dāng)期損益的方法。

需要同時滿足的條件：在套期前有詳細(xì)的書面記錄套期的目的、方式、各要素等細(xì)節(jié)，套期必須與具體可辨認(rèn)并被指定的風(fēng)險有關(guān)，且最終影響損益該套期預(yù)期高度有效，實際抵銷效果在80%至125%的范圍內(nèi)套期有效性能夠可靠計量企業(yè)應(yīng)當(dāng)持續(xù)對套期有效性進(jìn)行評價，并確保該套期在套期關(guān)系被指定的會計期間高度有效，企業(yè)至少應(yīng)當(dāng)在編制中期或年度財務(wù)報告時對套期有效性進(jìn)行評價。9二、會計核算–會計準(zhǔn)則相關(guān)規(guī)定2.根據(jù)企業(yè)會計準(zhǔn)則第10

根據(jù)《企業(yè)會計準(zhǔn)則第24號》有關(guān)規(guī)定，目前公司股指期貨套期不滿足準(zhǔn)則所規(guī)定的運用套期會計方法的條件，不應(yīng)采用套期會計方法，故依照《企業(yè)會計準(zhǔn)則第22號》對股指期貨進(jìn)行核算：開立保證金賬戶并存入資金

借：其他貨幣基金-股指期貨結(jié)算保證金貸：銀行存款開倉：買入或賣出股指期貨合約，增加保證金并確認(rèn)交易費用

借：存出保證金-履約保證金-股指期貨投資收益-衍生產(chǎn)品（交易費用）貸：其他貨幣基金-股指期貨結(jié)算保證金二、會計核算–賬務(wù)處理10根據(jù)《11持倉期間：根據(jù)當(dāng)日結(jié)算價逐筆對未到期期貨合約進(jìn)行重新估值，確認(rèn)公允價值變動損益，若為盈利，則：

借：其他貨幣基金-股指期貨結(jié)算保證金存出保證金-履約保證金-股指期貨貸：公允價值變動損益-衍生金融工具

若為虧損則作相反分錄若當(dāng)日可用資金余額小于零，則需追加資金借：其他貨幣基金-股指期貨結(jié)算保證金貸：銀行存款二、會計核算–財務(wù)處理11持倉期間：根據(jù)當(dāng)日結(jié)算價逐筆對未到期期貨合約進(jìn)行重新估值12平倉或交割：買入或賣出股指期貨合約，增加或減少保證金并確認(rèn)交易費用,確認(rèn)平倉盈虧，轉(zhuǎn)回持倉期間確認(rèn)的公允價值變動損益，若為盈利，則：

借：其他貨幣基金-股指期貨結(jié)算保證金存出保證金-履約保證金-股指期貨投資收益-衍生產(chǎn)品（交易費用）公允價值變動損益-衍生金融工具貸：投資收益-差價核對“存出保證金”、“其他貨幣資金”及“公允價值變動損益-衍生金融工具”的賬面余額是否與交易結(jié)算單一致

二、會計核算–財務(wù)處理12平倉或交割：買入或賣出股指期貨合約，增加或減少保證金并確13二、會計核算-舉例說明平倉盈虧持倉盯市盈虧手續(xù)費保證金占用可用資金0.0021,780.0047.79135,542.40886,189.81T日資金狀況品種交割期買賣成交價手?jǐn)?shù)成交額開平手續(xù)費滬深300指數(shù)1009賣2,896.401868,920.00開47.79成交紀(jì)錄品種交割期開倉日期買賣手?jǐn)?shù)開倉價結(jié)算價盯市盈虧滬深300指數(shù)1009T日賣12,896.402,823.8021,780.00持倉明細(xì)T-1日保證金占用：0.00可用資金：1,000,000.00假設(shè)：保證金率為16%，手續(xù)費為合約價值的0.0055%13二、會計核算-舉例說明平倉盈虧持倉盯市盈虧手續(xù)費保證14二、會計核算-目前操作舉例二、會計核算-舉例說明開倉：賣出股指期貨合約IF1008，增加保證金并確認(rèn)交易費用借：存出保證金-履約保證金-股指期貨135,542.40（2,823.80*300*0.16）投資收益-衍生產(chǎn)品（交易費用）47.79貸：其他貨幣基金-股指期貨結(jié)算保證金135,590.19確認(rèn)當(dāng)日公允價值變動損益

借:其他貨幣基金-股指期貨結(jié)算保證金21,780.00貸：公允價值變動損益-衍生金融工具21,780.00

14二、會計核算-目前操作舉例二、會計核算-舉例說明開倉15二、會計核算-舉例說明平倉盈虧持倉盯市盈虧手續(xù)費保證金占用可用資金0.00-7,860.000.00136,800.00877,072.21T+1日資金狀況品種交割期買賣成交價手?jǐn)?shù)成交額開平手續(xù)費成交紀(jì)錄品種交割期開倉日期買賣手?jǐn)?shù)開倉價昨結(jié)算今結(jié)算盯市盈虧滬深300指數(shù)1009T+1日賣12,896.402,823.802,850.00-7,860.00持倉明細(xì)T日保證金占用：135,542.40可用資金：886,189.81假設(shè)：保證金率為16%，手續(xù)費為合約價值的0.0055%15二、會計核算-舉例說明平倉盈虧持倉盯市盈虧手續(xù)費保16二、會計核算-目前操作舉例二、會計核算-舉例說明持倉：確認(rèn)持倉期間公允價值變動損益借：公允價值變動損益-衍生金融工具7,860.00存出保證金-履約保證金-股指期貨1257.60[(2850-2823.8)*300*0.16]貸：其他貨幣基金-股指期貨結(jié)算保證金9,117.60

16二、會計核算-目前操作舉例二、會計核算-舉例說明17二、會計核算-舉例說明平倉盈虧手續(xù)費保證金占用可用資金-4,500.0047.270.001,009,324.94T+2日資金狀況品種交割期買賣成交價手?jǐn)?shù)成交額開平手續(xù)費滬深300指數(shù)1009買2865.00185,950.00平47.27成交紀(jì)錄品種交割期開倉日期買賣手?jǐn)?shù)開倉價昨結(jié)算成交價平倉盈虧滬深300指數(shù)1009T+1日買12,896.402,850.002,865.00-4,500.00平倉明細(xì)T+1日保證金占用：136,800.00可用資金：877,072.21假設(shè)：保證金率為16%，手續(xù)費為合約價值的0.0055%17二、會計核算-舉例說明平倉盈虧手續(xù)費保證金占用可用18二、會計核算-目前操作舉例二、會計核算-舉例說明平倉：買入股指期貨合約IF1009，確認(rèn)平倉盈虧及交易費用借：投資收益-衍生金融工具-差價4,500.00

投資收益-衍生金融工具-交易費用47.27其他貨幣基金-股指期貨結(jié)算保證金132,252.73貸：存出保證金-履約保證金-股指期貨136,800.00

平倉：轉(zhuǎn)回已確認(rèn)的公允價值變動損益借：投資收益-衍生金融工具-差價13,920.00

貸：公允價值變動損益-衍生金融工具13,920.00(21,780-7860)18二、會計核算-目前操作舉例二、會計核算-舉例說明平倉二O一O年九月第二部分大宗股票買斷式回購會計核算辦法二O一O年九月第二部分大宗股票買斷式回購會計核算辦法20目錄

一、業(yè)務(wù)概要二、會計核算20目錄

根據(jù)《上海證券交易所大宗股票買斷式回購業(yè)務(wù)指引（試行）》、《買斷式股票回購業(yè)務(wù)產(chǎn)品方案》及《客戶協(xié)議》等相關(guān)文件的規(guī)定：

1、定義：大宗股票買斷式回購（以下簡稱“股票買斷式回購”）是符合條件的投資者以一定的折扣向其指定交易的證券公司賣出特定股票，并約定在未來某一日期，按照約定價格從證券公司購回的交易行為。

2、期限：采用標(biāo)準(zhǔn)化期限，包括28天期、91天期、182天期、365天期；

3、資金用途：客戶向證券公司售股獲得的資金不得用于股票投資，有別于融資融券業(yè)務(wù)中的“融資”行為。一、業(yè)務(wù)概要——業(yè)務(wù)定義21一、業(yè)務(wù)概要——業(yè)務(wù)定義初始交易期間管理對標(biāo)的股票進(jìn)行盯市，履約風(fēng)險控制回購交易初始交易金額標(biāo)的股票客戶證券公司初始交易金額+利息標(biāo)的股票+孳息客戶證券公司22一、業(yè)務(wù)概要——基本模式初始交易期間管理對標(biāo)的股票進(jìn)行盯市，履約風(fēng)險控制回購交易初始一、業(yè)務(wù)概要——股票買斷式回購總體流程

一、業(yè)務(wù)概要——股票買斷式回購總體流程二、會計核算——科目設(shè)置

從業(yè)務(wù)實質(zhì)看，股票買斷式回購與債券買斷式回購相同，均為融資行為。其科目設(shè)置具體如下：（一）設(shè)置二級科目“買入返售金融資產(chǎn)——股票”，用于核算公司按照協(xié)議約定買入特定股票所融出的資金；（二）設(shè)置三級科目“應(yīng)收利息——買入返售金融資產(chǎn)——股票”，用于核算根據(jù)協(xié)議應(yīng)收取的利息；（三）設(shè)置三級科目“利息收入——買入返售金融資產(chǎn)——股票”，用于核算股票買斷式回購實現(xiàn)的利息收入。（四）設(shè)置三級科目“其他應(yīng)付款——暫收款——股票買斷式回購”，用于核算股票買斷式回購期間收到的股票紅利、股息、分紅等及客戶違約時公司處置股票收到的款項。24二、會計核算——科目設(shè)置從業(yè)務(wù)實質(zhì)看，股票買斷二、會計核算——正常履約賬務(wù)處理25（一）初次交易，按買入股票所融出的資金,

借：買入返售金融資產(chǎn)——股票貸：上存?zhèn)涓督稹嫒牍究偛俊杂校ǘ┰履?，根?jù)協(xié)議約定利率計提應(yīng)收取的利息,借：應(yīng)收利息——買入返售金融資產(chǎn)——股票貸：利息收入——買入返售金融資產(chǎn)——股票（三）期間，公司收到股票、紅利或分紅時，按實際收到的金額借：上存?zhèn)涓督稹嫒牍究偛俊杂匈J：其他應(yīng)付款——暫收款——股票買斷式回購（四）購回交易，按協(xié)議約定的價格與客結(jié)算借：上存?zhèn)涓督稹嫒牍究偛俊杂衅渌麘?yīng)付款——暫收款——股票買斷式回購貸：買入返售金融資產(chǎn)——股票應(yīng)收利息——買入返售金融資產(chǎn)——股票利息收入——買入返售金融資產(chǎn)——股票二、會計核算——正常履約賬務(wù)處理25（一）初次交易，按買入股26二、會計核算——配股增發(fā)賬務(wù)處理

根據(jù)協(xié)議規(guī)定，當(dāng)公司持有標(biāo)的股票期間，標(biāo)的股票發(fā)生配股或增發(fā)時，為避免標(biāo)的票價值稀釋而使公司融出資金的保障力度降低，公司可以要求客戶提前購回或者參與配股增發(fā)。參與配股增發(fā)的資金可以根據(jù)協(xié)議，由客戶自行籌集，也可申請公司自有資金代墊。在客戶選擇參與配股增發(fā)時：（一）配股增發(fā)所需資金由客戶自行籌集：

1.公司收到客戶參與配股增發(fā)的資金借：銀行存款貸：其他應(yīng)付款——暫收款——股票買斷式回購

2.上劃備付金借：上存?zhèn)涓督稹嫒牍究偛俊杂匈J：銀行存款3.公司代客戶網(wǎng)上參與配股增發(fā)借：其他應(yīng)付款——暫收款——股票買斷式回購

貸：上存?zhèn)涓督稹嫒牍究偛俊杂?/p>

（二）配股增發(fā)所需資金由公司自有資金代墊

1.同（一）2.

2.網(wǎng)上參與配股增發(fā)借：買入返售金融資產(chǎn)——股票貸：上存?zhèn)涓督稹嫒牍究偛俊杂卸嫼怂恪涔稍霭l(fā)賬務(wù)處理根據(jù)協(xié)議規(guī)定，27二、會計核算——場外結(jié)算賬務(wù)處理

當(dāng)股票長期停牌或客戶違約時，公司可按約定處置該筆違約交易所涉及的標(biāo)的股票，以抵償客戶應(yīng)付金額，并按照多退少補的原則與客戶進(jìn)行場外結(jié)算：（一）賣出股票，按處置股票收到的款項借：上存?zhèn)涓督稹嫒牍究偛俊杂?/p>

貸：其他應(yīng)付款——暫收款——股票買斷式回購（二）與客戶進(jìn)行場外結(jié)算借：其他應(yīng)付款——暫收款——股票買斷式回購其他應(yīng)收款——其他（當(dāng)處置股票收到的款項小于回購金額）貸：買入返售金融資產(chǎn)——股票應(yīng)收利息——買入返售金融資產(chǎn)——股票利息收入——買入返售金融資產(chǎn)——股票銀行存款（當(dāng)處置股票收到的款項大于回購金額）（三）收到客戶場外結(jié)算的資金

借：銀行存款貸：其他應(yīng)收款——其他若期末仍未收到相款款項，則應(yīng)根據(jù)實際情況計提相應(yīng)的減值準(zhǔn)備。二、會計核算——場外結(jié)算賬務(wù)處理當(dāng)股票長期停牌提問？提問？二O一O年九月第一部分股指期貨會計核算辦法二O一O年九月第一部分股指期貨會計核算辦法30目錄

一、業(yè)務(wù)概要二、會計核算2目錄31定義：股指期貨（StockIndexFutures)，是指以股票指數(shù)為標(biāo)的物的標(biāo)準(zhǔn)化期貨合約。雙方約定在未來的某個特定日期，可以按照事先約定的股價指數(shù)的大小，進(jìn)行標(biāo)的指數(shù)的買賣。交易目的：根據(jù)證監(jiān)會發(fā)布的《證券公司參與股指期貨交易指引》的規(guī)定，證券公司自營業(yè)務(wù)以套期保值為目的參與股指期貨交易合約標(biāo)的指數(shù)：中證指數(shù)公司的滬深300指數(shù)合約交割月份：交易當(dāng)月、下月及隨后兩季月最低交易保證金：合約價值的12%結(jié)算價：當(dāng)日最后一小時按成交量的加權(quán)平均值（非收盤價）每日價格最大波動限制：上一交易日結(jié)算價的±10%，交割日±20%交割方式：現(xiàn)金交割最后交易日及交割日：合約到期月份的第三個周五，遇法定節(jié)假日順延一

、業(yè)務(wù)概要–幾個重要概念3定義：股指期貨（StockIndexFutures)，一、業(yè)務(wù)概要–股指期貨與股票交易的區(qū)別32時間：4月16日、17日（周五、周六）地點：深圳南澳海貝灣酒店時間：4月16日、17日（周五、周六）地點：深圳南澳海貝灣酒店一、業(yè)務(wù)概要–股指期貨與股票交易的區(qū)別4時間：4月16日一、業(yè)務(wù)概要–股指期貨的主要特點

最小變動價位0.2點雙向交易T+0早開、晚收盤1手=1張合約杠桿交易一、業(yè)務(wù)概要–股指期貨的主要特點最小變動價位0.2點雙一、業(yè)務(wù)概要–結(jié)算制度34

股指期貨采取當(dāng)日無負(fù)債結(jié)算制度，當(dāng)日交易結(jié)束后，交易所按當(dāng)日結(jié)算價對結(jié)算會員所有的合約的盈虧、交易保證金及手續(xù)費等費用，對應(yīng)收應(yīng)付的款項實行凈額一次劃轉(zhuǎn)，相應(yīng)增加或減少結(jié)算準(zhǔn)備金。期貨合約以當(dāng)日結(jié)算價作為計算當(dāng)日盈虧的依據(jù)。具體計算公式如下：

當(dāng)日盈虧=∑[（賣出成交價-當(dāng)日結(jié)算價）×賣出量×合約乘數(shù)]+∑[（當(dāng)日結(jié)算價-買入成交價）×買入量×合約乘數(shù)]+（上一交易日結(jié)算價-當(dāng)日結(jié)算價）×（上一交易日賣出持倉量-上一交易日買入持倉量）×合約乘數(shù)結(jié)算準(zhǔn)備金余額的具體計算公式如下：

當(dāng)日結(jié)算準(zhǔn)備金余額=上一交易日結(jié)算準(zhǔn)備金余額+上一交易日交易保證金－當(dāng)日交易保證金+當(dāng)日盈虧+入金－出金－手續(xù)費等結(jié)算準(zhǔn)備金低于最低余額標(biāo)準(zhǔn)時，必須在下一交易日開盤前，追加保證金，否則中金所將按違約處理，并強行平倉時間：4月16日、17日（周五、周六）地點：深圳南澳海貝灣酒店時間：4月16日、17日（周五、周六）地點：深圳南澳海貝灣酒店一、業(yè)務(wù)概要–結(jié)算制度6股指期貨采取當(dāng)日一、業(yè)務(wù)概要–結(jié)算制度舉例一、業(yè)務(wù)概要–結(jié)算制度舉例36根據(jù)期交易的業(yè)務(wù)性質(zhì)，主要涉及《企業(yè)會計準(zhǔn)則第22號-金融工具確認(rèn)和計量》和《企業(yè)會計準(zhǔn)則第24號-套期保值》相關(guān)規(guī)定：1.根據(jù)企業(yè)會計準(zhǔn)則第22號的規(guī)定，衍生金融工具是指本準(zhǔn)則涉及的、具有下列特征的金融工具或其他合同：其價值隨特定價格指數(shù)或其他類似變量的變動而變動，該變量與合同的任一方不存在特定關(guān)系與對市場情況變化有類似反應(yīng)的其他類型合同相比，要求很少的初始凈投資在未來某一日期結(jié)算從上以定義可以看出，股指期貨屬于金融衍生工具，可劃分為交易性金融資產(chǎn)或金融負(fù)債，以公允價值計量并且其變動計入當(dāng)期損益，并據(jù)此進(jìn)行核算。二、會計核算–會計準(zhǔn)則相關(guān)規(guī)定8根據(jù)期交易的業(yè)務(wù)性質(zhì)，主要涉及37二、會計核算–會計準(zhǔn)則相關(guān)規(guī)定2.根據(jù)企業(yè)會計準(zhǔn)則第24號相關(guān)規(guī)定，對于滿足條件的套期，企業(yè)可以運用套期會計方法進(jìn)行處理。套期會計方法，是指在相同會計期間將套期工具和被套期項目公允價值變動的抵消結(jié)果計入當(dāng)期損益的方法。

需要同時滿足的條件：在套期前有詳細(xì)的書面記錄套期的目的、方式、各要素等細(xì)節(jié)，套期必須與具體可辨認(rèn)并被指定的風(fēng)險有關(guān)，且最終影響損益該套期預(yù)期高度有效，實際抵銷效果在80%至125%的范圍內(nèi)套期有效性能夠可靠計量企業(yè)應(yīng)當(dāng)持續(xù)對套期有效性進(jìn)行評價，并確保該套期在套期關(guān)系被指定的會計期間高度有效，企業(yè)至少應(yīng)當(dāng)在編制中期或年度財務(wù)報告時對套期有效性進(jìn)行評價。9二、會計核算–會計準(zhǔn)則相關(guān)規(guī)定2.根據(jù)企業(yè)會計準(zhǔn)則第38

根據(jù)《企業(yè)會計準(zhǔn)則第24號》有關(guān)規(guī)定，目前公司股指期貨套期不滿足準(zhǔn)則所規(guī)定的運用套期會計方法的條件，不應(yīng)采用套期會計方法，故依照《企業(yè)會計準(zhǔn)則第22號》對股指期貨進(jìn)行核算：開立保證金賬戶并存入資金

借：其他貨幣基金-股指期貨結(jié)算保證金貸：銀行存款開倉：買入或賣出股指期貨合約，增加保證金并確認(rèn)交易費用

借：存出保證金-履約保證金-股指期貨投資收益-衍生產(chǎn)品（交易費用）貸：其他貨幣基金-股指期貨結(jié)算保證金二、會計核算–賬務(wù)處理10根據(jù)《39持倉期間：根據(jù)當(dāng)日結(jié)算價逐筆對未到期期貨合約進(jìn)行重新估值，確認(rèn)公允價值變動損益，若為盈利，則：

借：其他貨幣基金-股指期貨結(jié)算保證金存出保證金-履約保證金-股指期貨貸：公允價值變動損益-衍生金融工具

若為虧損則作相反分錄若當(dāng)日可用資金余額小于零，則需追加資金借：其他貨幣基金-股指期貨結(jié)算保證金貸：銀行存款二、會計核算–財務(wù)處理11持倉期間：根據(jù)當(dāng)日結(jié)算價逐筆對未到期期貨合約進(jìn)行重新估值40平倉或交割：買入或賣出股指期貨合約，增加或減少保證金并確認(rèn)交易費用,確認(rèn)平倉盈虧，轉(zhuǎn)回持倉期間確認(rèn)的公允價值變動損益，若為盈利，則：

借：其他貨幣基金-股指期貨結(jié)算保證金存出保證金-履約保證金-股指期貨投資收益-衍生產(chǎn)品（交易費用）公允價值變動損益-衍生金融工具貸：投資收益-差價核對“存出保證金”、“其他貨幣資金”及“公允價值變動損益-衍生金融工具”的賬面余額是否與交易結(jié)算單一致

二、會計核算–財務(wù)處理12平倉或交割：買入或賣出股指期貨合約，增加或減少保證金并確41二、會計核算-舉例說明平倉盈虧持倉盯市盈虧手續(xù)費保證金占用可用資金0.0021,780.0047.79135,542.40886,189.81T日資金狀況品種交割期買賣成交價手?jǐn)?shù)成交額開平手續(xù)費滬深300指數(shù)1009賣2,896.401868,920.00開47.79成交紀(jì)錄品種交割期開倉日期買賣手?jǐn)?shù)開倉價結(jié)算價盯市盈虧滬深300指數(shù)1009T日賣12,896.402,823.8021,780.00持倉明細(xì)T-1日保證金占用：0.00可用資金：1,000,000.00假設(shè)：保證金率為16%，手續(xù)費為合約價值的0.0055%13二、會計核算-舉例說明平倉盈虧持倉盯市盈虧手續(xù)費保證42二、會計核算-目前操作舉例二、會計核算-舉例說明開倉：賣出股指期貨合約IF1008，增加保證金并確認(rèn)交易費用借：存出保證金-履約保證金-股指期貨135,542.40（2,823.80*300*0.16）投資收益-衍生產(chǎn)品（交易費用）47.79貸：其他貨幣基金-股指期貨結(jié)算保證金135,590.19確認(rèn)當(dāng)日公允價值變動損益

借:其他貨幣基金-股指期貨結(jié)算保證金21,780.00貸：公允價值變動損益-衍生金融工具21,780.00

14二、會計核算-目前操作舉例二、會計核算-舉例說明開倉43二、會計核算-舉例說明平倉盈虧持倉盯市盈虧手續(xù)費保證金占用可用資金0.00-7,860.000.00136,800.00877,072.21T+1日資金狀況品種交割期買賣成交價手?jǐn)?shù)成交額開平手續(xù)費成交紀(jì)錄品種交割期開倉日期買賣手?jǐn)?shù)開倉價昨結(jié)算今結(jié)算盯市盈虧滬深300指數(shù)1009T+1日賣12,896.402,823.802,850.00-7,860.00持倉明細(xì)T日保證金占用：135,542.40可用資金：886,189.81假設(shè)：保證金率為16%，手續(xù)費為合約價值的0.0055%15二、會計核算-舉例說明平倉盈虧持倉盯市盈虧手續(xù)費保44二、會計核算-目前操作舉例二、會計核算-舉例說明持倉：確認(rèn)持倉期間公允價值變動損益借：公允價值變動損益-衍生金融工具7,860.00存出保證金-履約保證金-股指期貨1257.60[(2850-2823.8)*300*0.16]貸：其他貨幣基金-股指期貨結(jié)算保證金9,117.60

16二、會計核算-目前操作舉例二、會計核算-舉例說明45二、會計核算-舉例說明平倉盈虧手續(xù)費保證金占用可用資金-4,500.0047.270.001,009,324.94T+2日資金狀況品種交割期買賣成交價手?jǐn)?shù)成交額開平手續(xù)費滬深300指數(shù)1009買2865.00185,950.00平47.27成交紀(jì)錄品種交割期開倉日期買賣手?jǐn)?shù)開倉價昨結(jié)算成交價平倉盈虧滬深300指數(shù)1009T+1日買12,896.402,850.002,865.00-4,500.00平倉明細(xì)T+1日保證金占用：136,800.00可用資金：877,072.21假設(shè)：保證金率為16%，手續(xù)費為合約價值的0.0055%17二、會計核算-舉例說明平倉盈虧手續(xù)費保證金占用可用46二、會計核算-目前操作舉例二、會計核算-舉例說明平倉：買入股指期貨合約IF1009，確認(rèn)平倉盈虧及交易費用借：投資收益-衍生金融工具-差價4,500.00

投資收益-衍生金融工具-交易費用47.27其他貨幣基金-股指期貨結(jié)算保證金132,252.73貸：存出保證金-履約保證金-股指期貨136,800.00

平倉：轉(zhuǎn)回已確認(rèn)的公允價值變動損益借：投資收益-衍生金融工具-差價13,920.00

貸：公允價值變動損益-衍生金融工具13,920.00(21,780-7860)18二、會計核算-目前操作舉例二、會計核算-舉例說明平倉二O一O年九月第二部分大宗股票買斷式回購會計核算辦法二O一O年九月第二部分大宗股票買斷式回購會計核算辦法48目錄

一、業(yè)務(wù)概要二、會計核算20目錄

根據(jù)《上海證券交易所大宗股票買斷式回購業(yè)務(wù)指引（試行）》、《買斷式股票回購業(yè)務(wù)產(chǎn)品方案》及《客戶協(xié)議》等相關(guān)文件的規(guī)定：

1、定義：大宗股票買斷式回購（以下簡稱“股票買斷式回購”）是符合條件的投資者以一定的折扣向其指定交易的證券公司賣出特定股票，并約定在未來某一日期，按照約定價格從證券公司購回的交易行為。

2、期限：采用標(biāo)準(zhǔn)化期限，包括28天期、91天期、182天期、365天期；

3、資金用途：客戶向證券公司售股獲得的資金不得用于股票投資，有別于融資融券業(yè)務(wù)中的“融資”行為。一、業(yè)務(wù)概要——業(yè)務(wù)定義49一、業(yè)務(wù)概要——業(yè)務(wù)定義初始交易期間管理對標(biāo)的股票進(jìn)行盯市，履約風(fēng)險控制回購交易初始交易金額標(biāo)的股票客戶證券公司初始交易金額+利息標(biāo)的股票+孳息客戶證券公司50一、業(yè)務(wù)概要——基本模式初始交易期間管理對標(biāo)的股票進(jìn)行盯市，履約風(fēng)險控制回購交易初始一、業(yè)務(wù)概要——股票買斷式回購總體流程

一、業(yè)務(wù)概要——股票買斷式回購總體流程二、會計核算——科目設(shè)置

從業(yè)務(wù)實質(zhì)看，股票買斷式回購與債券買斷式回購相同，均為融資行為。其科目設(shè)置具體如下：（一）設(shè)置二級科目“買入返售金融資產(chǎn)——股票”，用于核算公司按照協(xié)議約定買入特定股票所融出的資金；（二）設(shè)置三級科目“應(yīng)收利息——買入返售金融資產(chǎn)——股票”，用于核算根據(jù)協(xié)議應(yīng)收取的利息；（三）設(shè)置三級科目“利息收入——買入返售金融資產(chǎn)——股票”，用于核算股票買斷式回購實現(xiàn)的利息收入。（四）設(shè)置三級科目“其他應(yīng)付款——暫收款——股票買斷式回購”，用于核算股票買斷式回購期間收到的股票紅利、股息、分紅等及客戶違約時公司處置股票收到的款項。52二、會計核算——科目設(shè)置從業(yè)務(wù)實質(zhì)看，股票買斷二、會計核算——正常履約賬務(wù)處理53（一）初次交易，按買入股票所融出的資金,

借：買入返售金融資產(chǎn)——股票貸：上存?zhèn)涓督稹?/p>