證監(jiān)會修訂IPO審核流程

證監(jiān)會修訂IPO核流程為落實新股發(fā)行改革，證監(jiān)會發(fā)布了新修訂的發(fā)審委管理辦法辦法與此前發(fā)審規(guī)則基本一致是整了一些審核步驟。證監(jiān)會新聞發(fā)言人鄧舸表示監(jiān)會將發(fā)布修訂后的首發(fā)審核工作流程，并公示再融資審核工作流程。新的IPO審核工作流程修改主要包括三個方面第一發(fā)行監(jiān)管部在正式受理后即按程序安排預(yù)披露反饋意見回復(fù)后初審會前按規(guī)定安排預(yù)披露更新第二鑒于已要求保薦機構(gòu)建立公司內(nèi)部問核機制，IPO核中不再設(shè)立問核環(huán)節(jié)；第三，首發(fā)見面會安排在反饋會后召開。證監(jiān)會表示為了進一步提高發(fā)行審核工作的透明度本次一并公示了再融資審核工作流程和企業(yè)基本信息國證監(jiān)會內(nèi)設(shè)機構(gòu)和職能已做調(diào)整，今后主板中小板創(chuàng)業(yè)板首發(fā)以及再融資申請的審核流程和企業(yè)基本信息將統(tǒng)一發(fā)布。按照現(xiàn)行的發(fā)審委管理辦法票發(fā)行審核的程序主要包括受理申請文件審行核委員會審核和核準發(fā)行四個步驟。IPO審核工作流程分為受理、見面會、問核、反饋會、預(yù)先披露初審會發(fā)審會封卷會后事項核準發(fā)行等主要環(huán)節(jié)，分別由不同處室負責，相互配合、相互制約。對每一個發(fā)行人的審核決定均通過會議以集體討論形式作出。

發(fā)行審核過程中監(jiān)會將征求發(fā)行人注冊地省級人民政府是否同意其發(fā)行股票的意見就發(fā)行人募集資金投資項目是否符合國家產(chǎn)業(yè)政策和投資管理規(guī)定征求國家改委的意見殊行業(yè)的企業(yè)還根據(jù)具體情況征求相關(guān)主管部門的意見國家發(fā)改委和相關(guān)主管部門未回復(fù)意見前，不安排相關(guān)發(fā)行。發(fā)審委主要職責是：審核股票發(fā)行申請是否符合相關(guān)條件；審核保薦人、會計師事務(wù)所、律師事務(wù)所、資產(chǎn)評估機構(gòu)等證券服務(wù)機構(gòu)及相關(guān)人員為股票發(fā)行所出具的有關(guān)材料及意見書核證監(jiān)會有關(guān)職能部門出具的初審報告法對股票發(fā)行申請?zhí)岢鰧徍艘庖?。此外，鄧舸還通報了上市公司2013年報財務(wù)信息披露跟蹤分析情況。鄧舸指出“從初步分析看，上市公司基本能按照會計準則和財務(wù)信息披露規(guī)則的要求編制和披露年報仍存在一定問題。”證監(jiān)會指出單錯誤頻現(xiàn)在一定程度上影響了年報信息的嚴肅性不少公司在年報披露中存在簡單錯誤例如年報目錄或附注索引序號有誤（如銀泰資源,吧)、博元投資(,吧)），報表與附注或是附注信息前后矛盾（寶新能源(,股吧順鑫農(nóng)業(yè)(,吧、銀泰資、博元投資、江蘇宏寶(,吧)中青寶,股吧）。

一些上市公司的財務(wù)報表還存在項目分類不當表列報錯誤的現(xiàn)象。更需要注意的是，部分上市公司的會計判斷或會計估計不當，會計處理適當性存疑。鄧舸指出，部分公司確認遞延所得稅資產(chǎn)時，沒有謹慎考慮未來是否很可能取得足夠的應(yīng)納稅所得額可能導(dǎo)致遞延所得稅資產(chǎn)高估一些公司對于長期股權(quán)投資是否具有重大影響的判斷不當，適用的會計處理方法