證券從業(yè)資格考試考點(diǎn)習(xí)題及答案解析

證券從業(yè)資格考試考點(diǎn)習(xí)題及答案解析1.證券市場(chǎng)以證券發(fā)行與交易的方式實(shí)現(xiàn)了（）的對(duì)接，有效地解決了資本的供求矛盾和資本結(jié)構(gòu)調(diào)整的難題。A.

籌資與投資B.

一級(jí)市場(chǎng)與二級(jí)市場(chǎng)C.

發(fā)行與回購(gòu)D.

投資與并購(gòu)【答案】:

A【解析】:證券市場(chǎng)是有價(jià)證券發(fā)行和交易的場(chǎng)所，它以證券發(fā)行與交易的方式實(shí)現(xiàn)了籌資與投資的對(duì)接，有效地化解了資本的供求矛盾和資本結(jié)構(gòu)調(diào)整的難題。2.股份有限公司利潤(rùn)分配的項(xiàng)目包括（）。[2013年9月真題]Ⅰ．按照相關(guān)規(guī)定提取法定公積金Ⅱ．彌補(bǔ)虧損Ⅲ．依據(jù)公司章程向股東支付利潤(rùn)Ⅳ．經(jīng)股東大會(huì)決議提取任意公積金A.

Ⅰ、ⅢB.

Ⅱ、ⅢC.

Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

D【解析】:我國(guó)有關(guān)法律規(guī)定，公司繳納所得稅后的利潤(rùn)，在支付普通股票的紅利之前，應(yīng)按如下順序分配：彌補(bǔ)虧損，提取法定公積金，提取任意公積金。3.個(gè)人投資者開(kāi)通科創(chuàng)板股票交易權(quán)限應(yīng)符合下列哪些條件？（）Ⅰ．申請(qǐng)權(quán)限開(kāi)通前10個(gè)交易日證券賬戶(hù)及資金賬戶(hù)內(nèi)的資產(chǎn)總額不低于人民幣50萬(wàn)元Ⅱ．申請(qǐng)權(quán)限開(kāi)通前20個(gè)交易日證券賬戶(hù)及資金賬戶(hù)內(nèi)的資產(chǎn)日均不低于人民幣50萬(wàn)元Ⅲ．參與證券交易24個(gè)月以上Ⅳ．上海證券交易所規(guī)定的其他條件A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.

Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.

Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

B【解析】:參與科創(chuàng)板股票交易（含發(fā)行申購(gòu)）的投資者應(yīng)當(dāng)符合上海證券交易所規(guī)定的適當(dāng)性管理要求。個(gè)人投資者開(kāi)通科創(chuàng)板股票交易權(quán)限的，應(yīng)當(dāng)符合下列條件：①請(qǐng)權(quán)限開(kāi)通前20個(gè)交易日證券賬戶(hù)及資金賬戶(hù)內(nèi)的資產(chǎn)日均不低于人民幣50萬(wàn)元（不包括該投資者通過(guò)融資融券融入的資金和證券）；②參與證券交易24個(gè)月以上；③上海證券交易所規(guī)定的其他條件。4.關(guān)于委托指令及其有效期，以下說(shuō)法正確的有（）。Ⅰ．委托指令有效期可以分為當(dāng)日有效與約定日有效Ⅱ．委托指令部分成交后，委托指令失效Ⅲ．委托有效期滿(mǎn)，委托指令自然失效Ⅳ．我國(guó)現(xiàn)行規(guī)定的委托期為當(dāng)日有效A.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.

Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.

Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ【答案】:

C【解析】:Ⅱ項(xiàng)，客戶(hù)的委托如果未能全部成交，證券經(jīng)紀(jì)商在委托有效期內(nèi)可繼續(xù)執(zhí)行，直到有效期結(jié)束。5.無(wú)面額股票又可以稱(chēng)為（）。[2013年3月真題]Ⅰ．權(quán)益股票Ⅱ．比例股票Ⅲ．資產(chǎn)股票Ⅳ．份額股票A.

Ⅰ、ⅣB.

Ⅱ、ⅢC.

Ⅰ、ⅡD.

Ⅱ、Ⅳ【答案】:

D【解析】:無(wú)面額股票也被稱(chēng)為比例股票或份額股票，是指在股票票面上不記載股票面額，只注明它在公司總股本中所占比例的股票。6.根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)2012年公布的《上市公司行業(yè)分類(lèi)指引》，全部上市公司被分為（）個(gè)門(mén)類(lèi)。[2014年11月真題]A.

19B.

14C.

11D.

13【答案】:

A【解析】:中國(guó)證監(jiān)會(huì)《上市公司行業(yè)分類(lèi)指引》把上市公司共分為19個(gè)門(mén)類(lèi)，具體包括：農(nóng)、林、牧、漁業(yè)，采礦業(yè)，制造業(yè)，修理業(yè)，電力、熱力、燃?xì)饧八a(chǎn)和供應(yīng)業(yè)，建筑業(yè)，批發(fā)和零售業(yè)，交通運(yùn)輸、倉(cāng)儲(chǔ)和郵政業(yè)，住宿和餐飲業(yè)，信息傳輸、軟件和信息技術(shù)服務(wù)業(yè)，金融業(yè)，房地產(chǎn)業(yè)，租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè)，科學(xué)研究和技術(shù)服務(wù)業(yè)，水利、環(huán)境和公共設(shè)施管理業(yè)，居民服務(wù)、修理和其他服務(wù)業(yè)，教育，衛(wèi)生和社會(huì)工作，文化、體育和娛樂(lè)業(yè)，綜合類(lèi)。7.多層次資本市場(chǎng)的意義包括（）。Ⅰ．有利于調(diào)動(dòng)民間資本的積極性，轉(zhuǎn)儲(chǔ)蓄為投資Ⅱ．有利于創(chuàng)新宏觀調(diào)控機(jī)制，提高間接融資比重，防范和化解經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)Ⅲ．有利于促進(jìn)科技創(chuàng)新，促進(jìn)新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展和經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型Ⅳ．有利于促進(jìn)產(chǎn)業(yè)整合，緩解產(chǎn)能過(guò)剩A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.

Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

D【解析】:多層次資本市場(chǎng)的意義包括：①有利于調(diào)動(dòng)民間資本的積極性，轉(zhuǎn)儲(chǔ)蓄為投資；②有利于創(chuàng)新宏觀調(diào)控機(jī)制，提高直接融資比重，防范和化解經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)；③有利于促進(jìn)科技創(chuàng)新，促進(jìn)新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展和經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型；④有利于促進(jìn)產(chǎn)業(yè)整合，緩解產(chǎn)能過(guò)剩；⑤有利于滿(mǎn)足日益增長(zhǎng)的社會(huì)財(cái)富管理需求，改善民生，促進(jìn)社會(huì)和諧；⑥有利于提高我國(guó)經(jīng)濟(jì)金融的國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力。Ⅱ項(xiàng)，提高間接融資比重表述不正確。8.債券持有人持有的規(guī)定了票面利率，在到期時(shí)一次性獲得本息、存續(xù)期間沒(méi)有利息支付的債券，稱(chēng)之為（）。[2015年3月真題]A.

實(shí)物債券B.

息票累積債券C.

附息債券D.

貼現(xiàn)債券【答案】:

B【解析】:A項(xiàng)，實(shí)物債券是一種具有標(biāo)準(zhǔn)格式實(shí)物券面的債券，在標(biāo)準(zhǔn)格式的債券券面上一般印有債券面額、債券利率、債券期限等各種債券票面因素；B項(xiàng)，息票累積債券與附息債券相似，這類(lèi)債券規(guī)定了票面利率，但是，債券持有人必須在債券到期時(shí)一次性獲得本息，存續(xù)期間沒(méi)有利息支付。C項(xiàng)，附息債券在債券存續(xù)期內(nèi)，對(duì)持有人定期支付利息；D項(xiàng)，貼現(xiàn)債券在票面上不規(guī)定利率。9.證券法律業(yè)務(wù)是指律師事務(wù)所接受當(dāng)事人委托，為其證券（）等證券業(yè)務(wù)活動(dòng)提供法律服務(wù)。Ⅰ．發(fā)行Ⅱ．上市Ⅲ．交易Ⅳ．估值A(chǔ).

Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.

Ⅱ、ⅢC.

Ⅰ、ⅡD.

Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

A【解析】:證券法律業(yè)務(wù)是指律師事務(wù)所接受當(dāng)事人委托，為其證券發(fā)行、上市和交易等證券業(yè)務(wù)活動(dòng)提供的制作、出具法律意見(jiàn)書(shū)等文件的法律服務(wù)。10.關(guān)于股票性質(zhì)描述正確的是（）。[2015年11月真題]A.

股票是設(shè)權(quán)證券B.

股票只是把已存在的股東權(quán)利表現(xiàn)為證券的形式C.

股票所代表的權(quán)利本來(lái)不存在D.

股票所代表的權(quán)利的發(fā)生是以股票的制作和存在為條件的【答案】:

B【解析】:證券可以分為設(shè)權(quán)證券和證權(quán)證券。設(shè)權(quán)證券是指證券所代表的權(quán)利本來(lái)不存在，而是隨著證券的制作而產(chǎn)生，即權(quán)利的發(fā)生是以證券的制作和存在為條件的。證權(quán)證券是指證券是權(quán)利的一種物化的外在形式，它是權(quán)利的載體，權(quán)利是已經(jīng)存在的。股票代表的是股東權(quán)利，它的發(fā)行是以股份的存在為條件的，股票只是把已存在的股東權(quán)利表現(xiàn)為征券的形式，它的作用不足創(chuàng)造股東的權(quán)利，而是證明股東的權(quán)利。所以說(shuō)，股票是證權(quán)證券。11.根據(jù)發(fā)行主體的不同，債券主要分（）幾大類(lèi)。[2013年9月真題]Ⅰ．公司債券Ⅱ．政府債券Ⅲ．可轉(zhuǎn)換債券Ⅳ．金融債券A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.

Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.

Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

B【解析】:根據(jù)發(fā)行主體的不同，債券可以分為政府債券、金融債券和公司債券等主要類(lèi)型。Ⅲ項(xiàng)，可轉(zhuǎn)換債券屬于金融衍生工具。12.在開(kāi)立證券賬戶(hù)的基本原則中，（）是指只有國(guó)家法律允許進(jìn)行證券交易的自然人和法人才能開(kāi)立證券賬戶(hù)。[2014年3月真題]A.

一致性B.

真實(shí)性C.

規(guī)范性D.

合法性【答案】:

D【解析】:開(kāi)立證券賬戶(hù)應(yīng)堅(jiān)持合法性和真實(shí)性的原則。合法性是指只有國(guó)家法律允許進(jìn)行證券交易的自然人和法人才能開(kāi)立證券賬戶(hù)。13.當(dāng)股份公司因解散或破產(chǎn)進(jìn)行清算時(shí)，優(yōu)先股股東可優(yōu)先于普通股股東分配公司的剩余資產(chǎn)，但一般是按優(yōu)先股票的（）清償。[2015年11月真題]A.

面值B.

固定股息率C.

市值D.

凈值【答案】:

A【解析】:當(dāng)股份公司因解散或破產(chǎn)進(jìn)行清算時(shí)，在公司剩余資產(chǎn)的分配上，優(yōu)先股的受償順序在普通股之前，在公司債權(quán)之后，優(yōu)先股股東可優(yōu)先于普通股股東分配公司的剩余資產(chǎn)，一般是按照優(yōu)先股票的面值清償。14.關(guān)于記名股票，以下說(shuō)法正確的是（）。Ⅰ．只有記名股東或其正式委托授權(quán)的代理人才能行使股東權(quán)Ⅱ．由股東以背書(shū)方式或者法律、行政法規(guī)規(guī)定的其他方式轉(zhuǎn)讓?zhuān)D(zhuǎn)讓后由公司將受讓人的姓名或者名稱(chēng)及住所記載于股東名冊(cè)Ⅲ．股票遺失后記名股東的資格和權(quán)利隨之消失Ⅳ．認(rèn)購(gòu)股票要求一次繳納出資A.

Ⅰ、ⅡB.

Ⅰ、ⅢC.

Ⅱ、ⅣD.

Ⅲ、Ⅳ【答案】:

A【解析】:記名股票有以下特點(diǎn)：①股東權(quán)利歸屬于記名股東，只有記名股東或其正式委托授權(quán)的代理人才能行使股東權(quán)；②可以一次或分次繳納出資；③轉(zhuǎn)讓相對(duì)復(fù)雜或受限制，我國(guó)《公司法》規(guī)定，記名股票由股東以背書(shū)方式或者法律、行政法規(guī)規(guī)定的其他方式轉(zhuǎn)讓?zhuān)D(zhuǎn)讓后由公司將受讓人的姓名或者名稱(chēng)及住所記載于股東名冊(cè)；④便于掛失，相對(duì)安全，如果股票遺失，記名股東的資格和權(quán)利并不消失，并可依據(jù)法定程序向股份公司掛失，要求公司補(bǔ)發(fā)新的股票。15.一般情況下，債券有以下（）兌付方式。Ⅰ．到期兌付Ⅱ．提前兌付Ⅲ．債券替換Ⅳ．分期兌付A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.

Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.

Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

D【解析】:債券兌付是償還本金，一般情況下，債券有五種兌付方式：到期兌付、提前兌付、債券替換、分期兌付和轉(zhuǎn)換為普通股兌付。16.關(guān)于金融市場(chǎng)的理解，下列說(shuō)法正確的有（）。[2017年6月真題]Ⅰ．金融市場(chǎng)是金融工具轉(zhuǎn)手的場(chǎng)所Ⅱ．金融市場(chǎng)是資金融通的場(chǎng)所Ⅲ．金融市場(chǎng)揭示了金融資產(chǎn)的定價(jià)過(guò)程Ⅳ．金融市場(chǎng)是金融資產(chǎn)進(jìn)行交易的場(chǎng)所A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.

Ⅰ、ⅣC.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

C【解析】:金融市場(chǎng)是資金融通的市場(chǎng)，指以金融資產(chǎn)為交易對(duì)象而形成的供求關(guān)系及其機(jī)制的總和。它包含三層含義：①它是金融資產(chǎn)進(jìn)行交易的一個(gè)有形或無(wú)形的場(chǎng)所；②它反映了金融資產(chǎn)的供求雙方形成的供求關(guān)系；③它包含了金融資產(chǎn)交易過(guò)程中所產(chǎn)生的運(yùn)行機(jī)制，其中最主要的是價(jià)格（包括利率、匯率及各種證券的價(jià)格）機(jī)制。17.根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》，上市公司增發(fā)時(shí)，發(fā)行價(jià)格應(yīng)不低于公告招股意向書(shū)前（）交易日的公司股票均價(jià)。[2018年9月真題]A.

15個(gè)B.

20個(gè)C.

30個(gè)D.

10個(gè)【答案】:

B【解析】:增發(fā)除了應(yīng)當(dāng)符合上述上市公司公開(kāi)發(fā)行新股的一般條件之外，《上市公司證券發(fā)行管理辦法》對(duì)于上市公司增發(fā)還有以下的特別規(guī)定：①最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于6%，扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤(rùn)與扣除前的凈利潤(rùn)相比，以低者作為加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率的計(jì)算依據(jù)；②除金融類(lèi)企業(yè)外，最近一期末不存在持有金額較大的交易性金融資產(chǎn)和可供出售的金融資產(chǎn)、借予他人款項(xiàng)、委托理財(cái)?shù)蓉?cái)務(wù)性投資的情形；③發(fā)行價(jià)格應(yīng)不低于公告招股意向書(shū)前20個(gè)交易日公司股票均價(jià)或前1個(gè)交易日的均價(jià)。18.對(duì)股份有限公司而言，發(fā)行優(yōu)先股票的作用在于可以籌集（）的公司股本。[2014年11月真題]A.

短期B.

長(zhǎng)期穩(wěn)定C.

中期D.

中短期【答案】:

B【解析】:對(duì)股份公司而言，發(fā)行優(yōu)先股票的作用在于可以籌集長(zhǎng)期穩(wěn)定的公司股本，又因其股息率固定，可以減輕利潤(rùn)的分配負(fù)擔(dān)。19.下面對(duì)上市公司再融資描述錯(cuò)誤的是（）。A.

上市公司再融資是指上市公司為達(dá)到增加資本和募集資金的目的而再發(fā)行股票或可轉(zhuǎn)換債券的行為B.

增發(fā)會(huì)擴(kuò)大股東人數(shù)，分散股權(quán)，避免股份過(guò)度集中C.

定向增發(fā)不會(huì)直接影響公司原股東利益D.

可轉(zhuǎn)換債券能以較低的成本籌集到所需要的資金，能使公司將籌集到的期限有限的資金轉(zhuǎn)化為長(zhǎng)期穩(wěn)定的股本，擴(kuò)大了股本規(guī)?！敬鸢浮?

C【解析】:非公開(kāi)發(fā)行股票，也稱(chēng)為定向增發(fā)，是股份公司向特定對(duì)象發(fā)行股票的增資方式。這種增資方式會(huì)直接影響公司原股東利益，需要經(jīng)過(guò)股東大會(huì)特別批準(zhǔn)。20.我國(guó)中央銀行的基本職能包括（）。[2018年5月真題]Ⅰ．發(fā)行法償貨幣Ⅱ．制定和執(zhí)行貨幣政策Ⅲ．實(shí)施金融監(jiān)管Ⅳ．發(fā)行股票A.

Ⅱ、ⅢB.

Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.

Ⅲ、ⅣD.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ【答案】:

D【解析】:中央銀行是代表一國(guó)政府發(fā)行法償貨幣、制定和執(zhí)行貨幣政策、實(shí)施金融監(jiān)管的重要機(jī)構(gòu)。作為發(fā)行的銀行，中央銀行通過(guò)國(guó)家授權(quán)，集中壟斷貨幣發(fā)行，向社會(huì)提供經(jīng)濟(jì)活動(dòng)所需要的貨幣，并保證貨幣流通的正常運(yùn)行，維護(hù)幣值穩(wěn)定。作為銀行的銀行，中央銀行充當(dāng)一國(guó)金融體系的核心，為銀行及其他金融機(jī)構(gòu)提供金融服務(wù)、支付保證，并承擔(dān)監(jiān)督管理各金融機(jī)構(gòu)與金融市場(chǎng)業(yè)務(wù)活動(dòng)的職能。作為政府的銀行，中央銀行作為政府宏觀經(jīng)濟(jì)管理的一個(gè)部門(mén)，由政府授權(quán)對(duì)金融業(yè)實(shí)施監(jiān)督管理，制定和執(zhí)行貨幣政策，對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)進(jìn)行調(diào)控，代表政府參與國(guó)際金融事務(wù)，并為政府提供融資、國(guó)庫(kù)收支等服務(wù)。21.以下關(guān)于我國(guó)銀行間債券市場(chǎng)非金融企業(yè)債券融資工具的說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。A.

由在中國(guó)境內(nèi)注冊(cè)且具備債券評(píng)級(jí)資質(zhì)的評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)進(jìn)行資信評(píng)級(jí)B.

由金融機(jī)構(gòu)承銷(xiāo)C.

在中央國(guó)債登記結(jié)算有限責(zé)任公司登記、托管、結(jié)算D.

在證券交易所交易【答案】:

D【解析】:證券交易場(chǎng)所分為證券交易所和其他交易場(chǎng)所兩大類(lèi)。銀行間債券市場(chǎng)參與者有境內(nèi)商業(yè)銀行、非銀行金融機(jī)構(gòu)、非金融機(jī)構(gòu)、可經(jīng)營(yíng)人民幣業(yè)務(wù)的外國(guó)銀行分行等，屬于其他交易場(chǎng)所。22.屬于基金托管人違規(guī)或不規(guī)范行為的有（）。Ⅰ．墊付基金管理人20%的注冊(cè)資本Ⅱ．根據(jù)需要進(jìn)行投資，并在規(guī)定時(shí)間內(nèi)償還基金財(cái)產(chǎn)Ⅲ．單獨(dú)為基金設(shè)立資金和證券賬戶(hù)Ⅳ．為托管的所有基金設(shè)立一個(gè)銀行存款賬戶(hù)A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.

Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.

Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

B【解析】:Ⅰ項(xiàng)，基金托管人應(yīng)嚴(yán)格按照相關(guān)規(guī)定和基金管理人的有效指令辦理資金劃撥和支付，不得出借和擅自轉(zhuǎn)讓基金的任何證券賬戶(hù)，并保證基金的一切貨幣收支活動(dòng)均通過(guò)基金的銀行存款賬戶(hù)進(jìn)行；Ⅱ項(xiàng)，托管人應(yīng)保證基金賬戶(hù)的開(kāi)立和使用只限于滿(mǎn)足開(kāi)展基金業(yè)務(wù)的需要，不得假借基金的名義開(kāi)立任何其他賬戶(hù)，亦不得使用基金的任何賬戶(hù)進(jìn)行基金業(yè)務(wù)以外的活動(dòng)；Ⅳ項(xiàng)，不同基金的賬戶(hù)應(yīng)相互獨(dú)立，對(duì)每一個(gè)基金單獨(dú)設(shè)賬，分賬管理。23.下列對(duì)普通股票股東義務(wù)的敘述中正確的有（）。Ⅰ．公司股東濫用股東權(quán)利給公司或者其他股東造成損失的，應(yīng)當(dāng)依法承擔(dān)賠償責(zé)任Ⅱ．公司股東濫用法人獨(dú)立地位和股東有限責(zé)任逃避責(zé)任、嚴(yán)重?fù)p害公司債權(quán)人利益時(shí)，應(yīng)當(dāng)對(duì)公司債券承擔(dān)賠償責(zé)任Ⅲ．公司的控股股東、實(shí)際控制人、監(jiān)事、董事、高級(jí)管理人員不得利用其關(guān)聯(lián)關(guān)系損害公司利益Ⅳ．如違反相關(guān)規(guī)定，給公司造成損失的，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)賠償責(zé)任A.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.

Ⅰ、ⅡC.

Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

C【解析】:我國(guó)《公司法》第二十條規(guī)定：①公司股東應(yīng)當(dāng)遵守法律、行政法規(guī)和公司章程，依法行使股東權(quán)利，不得濫用股東權(quán)利損害公司或者其他股東的利益；②不得濫用公司法人獨(dú)立地位和股東有限責(zé)任損害公司債權(quán)人的利益；③公司股東濫用股東權(quán)利給公司或者其他股東造成損失的，應(yīng)當(dāng)依法承擔(dān)賠償責(zé)任；④公司股東濫用公司法人獨(dú)立地位和股東有限責(zé)任，逃避債務(wù)，嚴(yán)重?fù)p害公司債權(quán)人利益的，應(yīng)當(dāng)對(duì)公司債務(wù)承擔(dān)連帶責(zé)任；⑤公司的控股股東、實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員不得利用其關(guān)聯(lián)關(guān)系損害公司利益，違反前款規(guī)定，給公司造成損失的，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)賠償責(zé)任。24.基金管理人可以對(duì)選擇后端收費(fèi)方式的投資人根據(jù)其持有期限適用不同的后端申購(gòu)費(fèi)率標(biāo)準(zhǔn)。對(duì)于持有期低于（）的投資人，基金管理人不得免收其后端申購(gòu)費(fèi)用。A.

1年B.

2年C.

3年D.

5年【答案】:

C【解析】:基金管理人可以對(duì)選擇后端收費(fèi)方式的投資人根據(jù)其持有期限適用不同的后端申購(gòu)費(fèi)率標(biāo)準(zhǔn)。對(duì)于持有期低于3年的投資人，基金管理人不得免收其后端中購(gòu)費(fèi)用。25.證券交易清算與交收原則不包括（）。A.

凈額清算原則B.

滾動(dòng)交收原則C.

分級(jí)結(jié)算原則D.

貨銀對(duì)付原則【答案】:

B【解析】:中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)中國(guó)結(jié)算）為產(chǎn)品發(fā)行人提供登記服務(wù)，同時(shí)支持證券公司等符合條件的參與人自行辦理私募產(chǎn)品的登記業(yè)務(wù)，或委托報(bào)價(jià)系統(tǒng)登記結(jié)算機(jī)構(gòu)辦理私募產(chǎn)品登記業(yè)務(wù)；報(bào)價(jià)系統(tǒng)采用分級(jí)結(jié)算原則，支持全額清算、凈額清算等多種清算方式，支持貨銀對(duì)付、見(jiàn)券付款，見(jiàn)款付券，純?nèi)^(guò)戶(hù)等多種交收方式，支持日間實(shí)時(shí)交收、日間多批次交收、日終批次交收、自定交收期等多種交收期安排，支持參與人通過(guò)中國(guó)結(jié)算、商業(yè)銀行、第三方支付機(jī)構(gòu)或中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的其他機(jī)構(gòu)向報(bào)價(jià)系統(tǒng)資金結(jié)算賬戶(hù)劃轉(zhuǎn)資金。四是分層次、多維度的信息展示功能。26.以下關(guān)于外資股的說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。[2014年6月真題]A.

境內(nèi)上市外資股以人民幣標(biāo)明股票面值，以人民幣認(rèn)購(gòu)B.

紅籌股不屬于外資股C.

境外上市外資股主要由H股、N股、S股等構(gòu)成D.

境外上市外資股以人民幣標(biāo)明股票面值，以外幣認(rèn)購(gòu)【答案】:

A【解析】:境內(nèi)上市外資股采取記名股票形式，以人民幣標(biāo)明股票面值，以外幣認(rèn)購(gòu)、買(mǎi)賣(mài)，在境內(nèi)證券交易所上市交易。27.一般情況下，優(yōu)先股票的股息率是（）的，其持有者的股東權(quán)利受到一定限制。[2013年3月真題]A.

隨公司盈利變化而變化B.

浮動(dòng)C.

不確定D.

固定【答案】:

D【解析】:優(yōu)先股票收益相對(duì)固定，由于優(yōu)先股股息率事先規(guī)定，所以?xún)?yōu)先股的股息一般不會(huì)根據(jù)公司經(jīng)營(yíng)情況而增減，而且一般也不再參與公司普通股的分紅。28.下列屬于鄭州期貨交易所交易品種的是（）。Ⅰ．銅、鋁、鋅、鉛、鎳Ⅱ．普麥、強(qiáng)麥、棉花、白糖Ⅲ．玻璃、菜粕、菜籽油、菜籽、硅鐵Ⅳ．玉米、玉米淀粉、豆粕、豆粕期權(quán)、豆油A.

Ⅰ、ⅡB.

Ⅰ、ⅣC.

Ⅱ、ⅢD.

Ⅲ、Ⅳ【答案】:

C【解析】:上海期貨交易所的交易品種包括銅、鋁、鋅、鉛、鎳、錫、黃金、白銀、天然橡膠、螺紋鋼、線(xiàn)材、熱軋卷板、燃料油、石油瀝青、原油、紙漿、銅期權(quán)、天然橡膠期權(quán)，共計(jì)18種。鄭州期貨交易所的交易品種包括普麥、強(qiáng)麥、棉花、白糖、白糖期權(quán)、PTA、玻璃、菜粕、菜籽油、菜籽、硅鐵、早秈稻、甲醇、晚秈稻、粳稻、錳硅、動(dòng)力煤、棉紗、蘋(píng)果、紅棗、棉花期權(quán)，共計(jì)21種。大連商品期貨交易所的交易品種包括玉米、玉米淀粉、黃大豆1號(hào)、黃大豆2號(hào)、豆粕、豆粕期權(quán)、豆油、棕櫚油、雞蛋、LLDPE、聚氯乙烯、焦炭、焦煤、鐵礦石、纖維板、膠合板、聚丙烯、乙二醇、玉米期權(quán)，共計(jì)19種。29.QDII基金在______募集資金，在______進(jìn)行投資，托管業(yè)務(wù)的責(zé)任由______承擔(dān)。（）A.

境外；境外；境外托管人B.

境外；境內(nèi)；境內(nèi)托管人C.

境內(nèi)；境內(nèi)；境外托管人D.

境內(nèi)；境外；境內(nèi)托管人【答案】:

D【解析】:QDII基金在境內(nèi)募集資金，境外進(jìn)行投資，其托管業(yè)務(wù)有一定的特殊性。境內(nèi)托管銀行一般委托境外機(jī)構(gòu)擔(dān)任次托管人，由擔(dān)任次托管人的境外托管人履行部分境外托管業(yè)務(wù)職責(zé)，但托管業(yè)務(wù)的責(zé)任仍由境內(nèi)托管人即主托管人承擔(dān)。30.政府作為債券發(fā)行的重要主體之一，所籌集的資金可以用來(lái)（）。Ⅰ．協(xié)調(diào)財(cái)政資金短期周轉(zhuǎn)，彌補(bǔ)財(cái)政赤字Ⅱ．興建大型基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目Ⅲ．實(shí)施某項(xiàng)特殊政策Ⅳ．彌補(bǔ)戰(zhàn)爭(zhēng)費(fèi)用A.

Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

D【解析】:政府發(fā)行債券所籌集的資金既可以用于協(xié)調(diào)財(cái)政資金短期周轉(zhuǎn)、彌補(bǔ)財(cái)政赤字、興建政府投資的大型基礎(chǔ)性的建設(shè)項(xiàng)目，也可以用于實(shí)施某種特殊的政策，在戰(zhàn)爭(zhēng)期間還可以用于彌補(bǔ)戰(zhàn)爭(zhēng)費(fèi)用的開(kāi)支。31.金融債券作為一種特殊類(lèi)型的債券，它具有以下（）特點(diǎn)。Ⅰ．金融債券表示的是銀行等金融機(jī)構(gòu)與金融債券持有者之間的債權(quán)債務(wù)關(guān)系Ⅱ．金融債券一般不記名、不掛失，不可以抵押和轉(zhuǎn)讓Ⅲ．我國(guó)金融債券的發(fā)行對(duì)象主要是個(gè)人Ⅳ．金融債券的利息不記復(fù)利，不能提前支取，延期兌付亦不計(jì)逾期利息A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.

Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.

Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

C【解析】:金融債券作為債券的一種特殊類(lèi)型，它具有以下特點(diǎn)：①金融債券表示的是銀行等金融機(jī)構(gòu)與金融債券持有者之間的債權(quán)債務(wù)關(guān)系；②金融債券一般不記名、不掛失，但可以抵押和轉(zhuǎn)讓?zhuān)虎畚覈?guó)金融債券的發(fā)行對(duì)象主要為個(gè)人，利息收入可免征個(gè)人收入所得稅和個(gè)人收入調(diào)節(jié)稅；④金融債券的利息不計(jì)復(fù)利，不能提前支取，延期兌付亦不計(jì)逾期利息；⑤金融債券的利率固定，一般都高于同期儲(chǔ)蓄利率；⑥我國(guó)發(fā)行過(guò)金融債券所籌集的資金一般都專(zhuān)款專(zhuān)用，如建設(shè)銀行曾發(fā)行的投資債券，其主要用途就是為國(guó)家的大、中型建設(shè)項(xiàng)目籌措資金。32.關(guān)于證券委托中的網(wǎng)上委托，下列表述中正確的是（）。A.

證券公司需要通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)或移動(dòng)通訊網(wǎng)絡(luò)的網(wǎng)上證券交易系統(tǒng)，向客戶(hù)提供服務(wù)B.

網(wǎng)上委托是柜臺(tái)委托的一種形式C.

客戶(hù)需要通過(guò)營(yíng)業(yè)部設(shè)置的專(zhuān)用委托電腦終端，自行將委托內(nèi)容輸入電腦交易系統(tǒng)D.

上網(wǎng)終端包括電子計(jì)算機(jī)、手機(jī)、傳真機(jī)等設(shè)備【答案】:

A【解析】:網(wǎng)上委托，是指證券公司通過(guò)基于互聯(lián)網(wǎng)或移動(dòng)通信網(wǎng)絡(luò)的網(wǎng)上證券交易系統(tǒng)，向客戶(hù)提供用于下達(dá)證券交易指令、獲取成交結(jié)果的一種服務(wù)方式，包括需下載軟件的客戶(hù)端委托和無(wú)需下載軟件、直接利用證券公司網(wǎng)站的頁(yè)面客戶(hù)端委托。網(wǎng)上委托的上網(wǎng)終端包括電子計(jì)算機(jī)、手機(jī)等設(shè)備。33.按照合約所規(guī)定的履約時(shí)間的不同，金融期權(quán)不包括（）。A.

美式期權(quán)B.

修正的歐式期權(quán)C.

歐式期權(quán)D.

修正的美式期權(quán)【答案】:

B【解析】:按照合約所規(guī)定的履約時(shí)間的不同，金融期權(quán)可以分為歐式期權(quán)，美式期權(quán)和修正的美式期權(quán)。歐式期權(quán)只能在期權(quán)到期日?qǐng)?zhí)行；美式期權(quán)則可在期權(quán)到期日或到期日之前的任何一個(gè)營(yíng)業(yè)日?qǐng)?zhí)行；修正的美式期權(quán)也被稱(chēng)為百慕大期權(quán)或大西洋期權(quán)，可以在期權(quán)到期日之前的一系列規(guī)定日期執(zhí)行。34.證券中介機(jī)構(gòu)包括證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)和證券（）機(jī)構(gòu)兩類(lèi)。[2015年9月真題]A.

法人B.

業(yè)務(wù)C.

服務(wù)D.

投資【答案】:

C【解析】:證券市場(chǎng)中介機(jī)構(gòu)，是指為證券的發(fā)行與交易提供服務(wù)的各類(lèi)機(jī)構(gòu)，主要包括證券公司和證券服務(wù)機(jī)構(gòu)兩大類(lèi)。35.對(duì)證券投資基金從證券市場(chǎng)中取得的收入，（）企業(yè)所得稅。[2018年12月真題]A.

征收B.

暫不征收C.

減免D.

第一年免征【答案】:

B【解析】:對(duì)證券投資基金從證券市場(chǎng)中取得的收入，包括買(mǎi)賣(mài)股票、債券的差價(jià)收入，股權(quán)的股息、紅利收入，債券的利息收入及其他收入，暫不征收企業(yè)所得稅。對(duì)基金取得的股利收入、債券的利息收入、儲(chǔ)蓄存款利息收入，由上市公司、發(fā)行債券的企業(yè)和銀行在向基金支付上述收入時(shí)代扣代繳20%的個(gè)人所得稅。36.國(guó)務(wù)院金融穩(wěn)定發(fā)展委員會(huì)目前關(guān)注的四個(gè)方面包括（）。Ⅰ．影子銀行Ⅱ．負(fù)債管理行業(yè)Ⅲ．互聯(lián)網(wǎng)金融Ⅳ．金融控股公司A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.

Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

D【解析】:國(guó)務(wù)院金融穩(wěn)定發(fā)展委員會(huì)目前關(guān)注的四個(gè)方面包括：①影子銀行，使影子銀行業(yè)務(wù)回歸銀行資產(chǎn)負(fù)債表；②資產(chǎn)管理行業(yè)，理順和精簡(jiǎn)對(duì)資產(chǎn)管理行業(yè)的監(jiān)管；③互聯(lián)網(wǎng)金融，加強(qiáng)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的持牌監(jiān)管，健全互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管長(zhǎng)效機(jī)制；④金融控股公司，對(duì)跨部門(mén)交易出臺(tái)相應(yīng)的監(jiān)管政策。37.下列各項(xiàng)中，屬于債券特征的是（）。Ⅰ．永久性Ⅱ．流動(dòng)性Ⅲ．安全性Ⅳ．收益性A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.

Ⅲ、ⅣD.

Ⅱ、Ⅳ【答案】:

B【解析】:債券是一種有價(jià)證券，是發(fā)行人按照法定程序發(fā)行的約定在一定期限內(nèi)還本付息的債權(quán)債務(wù)憑證，具有償還性、流動(dòng)性、安全性和收益性的特征。38.債券貼現(xiàn)率是投資者對(duì)該債券要求的最低回報(bào)率，也被稱(chēng)為必要回報(bào)率。債券必要報(bào)酬率為（）之和。Ⅰ．票面利率Ⅱ．預(yù)期通貨膨脹率Ⅲ．風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)Ⅳ．真實(shí)無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益率A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.

Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

C【解析】:必要回報(bào)率其計(jì)算公式為：債券必要回報(bào)率＝真實(shí)無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益率＋預(yù)期通貨膨脹率＋風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)真實(shí)無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益率是指真實(shí)資本的無(wú)風(fēng)險(xiǎn)回報(bào)率，理論上由社會(huì)資本平均回報(bào)率決定。預(yù)期通貨膨脹率是對(duì)未來(lái)通貨膨脹率的估計(jì)值。風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)根據(jù)各種債券的風(fēng)險(xiǎn)大小而定，是投資者因承擔(dān)投資風(fēng)險(xiǎn)而獲得的補(bǔ)償。39.下列有關(guān)國(guó)債銷(xiāo)售的表述中，錯(cuò)誤的是（）[2014年6月真題]A.

市場(chǎng)利率趨于上升，就為承銷(xiāo)商確定國(guó)債銷(xiāo)售價(jià)格拓寬了空間B.

國(guó)債銷(xiāo)售的價(jià)格一般不應(yīng)低于承銷(xiāo)商與發(fā)行人的結(jié)算價(jià)格，反之，承銷(xiāo)商就有可能發(fā)生虧損C.

降低銷(xiāo)售價(jià)格，承銷(xiāo)商的分銷(xiāo)過(guò)程會(huì)縮短，資金的回收速度會(huì)加快D.

如果國(guó)債承銷(xiāo)價(jià)格定價(jià)過(guò)高，投資者就會(huì)傾向于二級(jí)市場(chǎng)上購(gòu)買(mǎi)已流通的國(guó)債，從而阻止工作順利進(jìn)行【答案】:

A【解析】:A項(xiàng)，市場(chǎng)利率趨于上升，就限制了承銷(xiāo)商確定銷(xiāo)售價(jià)格的空間；市場(chǎng)利率趨于下降，就為承銷(xiāo)商確定銷(xiāo)售價(jià)格拓寬了空間。40.基金管理費(fèi)率的大小通常（）。[2014年11月真題]A.

與基金規(guī)模和風(fēng)險(xiǎn)均成正比B.

與基金規(guī)模和風(fēng)險(xiǎn)均成反比C.

與基金規(guī)模成正比，與風(fēng)險(xiǎn)成反比D.

與基金規(guī)模成反比，與風(fēng)險(xiǎn)成正比【答案】:

D【解析】:基金管理費(fèi)是指基金管理人管理基金資產(chǎn)而向基金收取的費(fèi)用。管理費(fèi)率通常與基金規(guī)模成反比，與風(fēng)險(xiǎn)成正比。41.歐洲債券是指借款人（）。[2018年12月真題]A.

在歐洲國(guó)家發(fā)行，以該國(guó)貨幣標(biāo)明面值的外國(guó)債券B.

在本國(guó)境外市場(chǎng)發(fā)行，不以發(fā)行市場(chǎng)所在國(guó)貨幣為面值的國(guó)際債券C.

在歐洲國(guó)家發(fā)行，以歐元標(biāo)明面值的外國(guó)債券D.

在本國(guó)發(fā)行，以歐元標(biāo)明面值的外國(guó)債券【答案】:

B【解析】:歐洲債券是指借款人在本國(guó)境外市場(chǎng)發(fā)行的、不以發(fā)行市場(chǎng)所在國(guó)貨幣為面值的國(guó)際債券。由于以這種方式發(fā)行的債券最早出現(xiàn)在歐洲，故被稱(chēng)為歐洲債券。42.下列關(guān)于儲(chǔ)蓄國(guó)債的表述，正確的有（）。[2018年3月真題]Ⅰ．可流通轉(zhuǎn)讓Ⅱ．發(fā)行對(duì)象是個(gè)人投資者Ⅲ．以電子方式記錄債權(quán)Ⅳ．可辦理提前兌取、質(zhì)押貸款、非交易過(guò)戶(hù)等A.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.

Ⅰ、ⅡD.

Ⅰ、Ⅳ【答案】:

A【解析】:儲(chǔ)蓄國(guó)債（電子式）是2006年推出的國(guó)債新品種，具有以下特點(diǎn)：針對(duì)個(gè)人投資者，不向機(jī)構(gòu)投資者發(fā)行；采用實(shí)名制，不可流通轉(zhuǎn)讓?zhuān)徊捎秒娮臃绞接涗泜鶛?quán)；收益安全穩(wěn)定，由財(cái)政部負(fù)責(zé)還本付息，免繳利息稅；鼓勵(lì)持有到期；手續(xù)簡(jiǎn)化；付息方式較為多樣，不可以上市流通，但可以按照有關(guān)規(guī)定提前兌取。43.證券公司開(kāi)展融資融券業(yè)務(wù)必須經(jīng)（）批準(zhǔn)。[2014年6月真題]A.

中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)B.

中國(guó)人民銀行C.

中國(guó)證監(jiān)會(huì)D.

證券交易所【答案】:

C【解析】:中國(guó)證監(jiān)會(huì)《證券公司融資融券業(yè)務(wù)管理辦法》規(guī)定，證券公司開(kāi)展融資融券業(yè)務(wù)，必須經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)。未經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，任何證券公司不得向客戶(hù)融資、融券，也不得為客戶(hù)與客戶(hù)、客戶(hù)與他人之間的融資融券活動(dòng)提供任何便利和服務(wù)。44.證券公司是證券市場(chǎng)的主要中介機(jī)構(gòu)，其專(zhuān)業(yè)化的中介服務(wù)包括（）。Ⅰ．證券經(jīng)紀(jì)Ⅱ．投資咨詢(xún)Ⅲ．資產(chǎn)管理Ⅳ．保薦與承銷(xiāo)A.

Ⅱ、ⅢB.

Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】:

C【解析】:根據(jù)《證券法》，我國(guó)證券公司的主要業(yè)務(wù)包括證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)，證券投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)，與證券交易、證券投資活動(dòng)有關(guān)的財(cái)務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)，證券承銷(xiāo)與保薦業(yè)務(wù)，證券自營(yíng)業(yè)務(wù)，證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，融資融券業(yè)務(wù)，證券公司中間介紹（IB）業(yè)務(wù)，私募投資基金業(yè)務(wù)和另類(lèi)投資業(yè)務(wù)等。45.證券投資基金的特點(diǎn)是（）。Ⅰ．基金管理人管理Ⅱ．基金托管人托管Ⅲ．受益人為基金份額持有人Ⅳ．以資產(chǎn)組合方式進(jìn)行證券投資A.

Ⅰ、ⅣB.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

D【解析】:證券投資基金作為一種利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)的集合投資方式，是通過(guò)公開(kāi)發(fā)售基金份額來(lái)募集資金的，資金由基金托管人托管、基金管理人管理和運(yùn)作，以資產(chǎn)組合方式為基金份額持有人的利益進(jìn)行證券投資。46.證券業(yè)協(xié)會(huì)屬于（）。[2018年3月真題]A.

證券市場(chǎng)中介機(jī)構(gòu)B.

證券服務(wù)機(jī)構(gòu)C.

證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)D.

自律性組織【答案】:

D【解析】:證券業(yè)協(xié)會(huì)是證券業(yè)的自律性組織，是社會(huì)團(tuán)體法人，是依法注冊(cè)的具有獨(dú)立法人地位的、由經(jīng)營(yíng)證券業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)自愿組成的行業(yè)性自律組織。它的設(shè)立是為了加強(qiáng)證券業(yè)之間的聯(lián)系、協(xié)調(diào)、合作和自我控制，以利于證券市場(chǎng)的健康發(fā)展。47.下列各項(xiàng)中，不屬于全國(guó)社會(huì)保障基金的資金來(lái)源的是（）。[2014年3月真題]A.

國(guó)有股減持劃入的資金和股權(quán)資產(chǎn)B.

從2001年起新增發(fā)行彩票公益金的80%C.

中央財(cái)政撥入資金D.

用人單位和勞動(dòng)者繳納的社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)【答案】:

D【解析】:全國(guó)社會(huì)保障基金是由中央財(cái)政預(yù)算撥款、國(guó)有資本劃轉(zhuǎn)、基金投資收益和以國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)的其他方式籌集的資金構(gòu)成的。D項(xiàng)屬于社會(huì)保險(xiǎn)基金的資金來(lái)源。社會(huì)保障基金與社會(huì)保險(xiǎn)基金是兩個(gè)不同的概念，但二者共同構(gòu)成了社?；稹?8.在我國(guó)證券交易所的證券交易中，不受10%漲跌幅限制的是（）。[2018年5月真題]A.

首日上市的證券B.

已上市基金C.

已上市B股D.

已上市A股【答案】:

A【解析】:滬、深證券交易所對(duì)股票交易實(shí)行價(jià)格漲跌幅限制，漲跌幅比例為10%，其中ST股票和*ST股票價(jià)格漲跌幅比例為5%。上海證券交易所規(guī)定，屬于下列情形之一的，首個(gè)交易日無(wú)價(jià)格漲跌幅限制：首次公開(kāi)發(fā)行上市的股票；增發(fā)上市的股票；暫停上市后恢復(fù)上市的股票；退市后重新上市的股票；上海證券交易所認(rèn)定的其他情形。深圳證券交易所規(guī)定，屬于下列情形之一的，股票上市首日不實(shí)行價(jià)格漲跌幅限制：首次公開(kāi)發(fā)行股票上市的；暫停上市后恢復(fù)上市的；中國(guó)證監(jiān)會(huì)或深圳證券交易所認(rèn)定的其他情形。49.中國(guó)人民銀行指定辦理銀行間債券登記、托管與結(jié)算的機(jī)構(gòu)是（）。Ⅰ．中國(guó)銀行Ⅱ．上海清算所Ⅲ．中央國(guó)債登記結(jié)算有限公司Ⅳ．陸金所A.

Ⅱ、ⅣB.

Ⅰ、ⅢC.

Ⅲ、ⅣD.

Ⅱ、Ⅲ【答案】:

D【解析】:債券托管是指?jìng)顿Y人基于對(duì)債券托管機(jī)構(gòu)的信任，將其所擁有的債券委托托管人進(jìn)行債權(quán)登記、管理和權(quán)益監(jiān)護(hù)的行為。當(dāng)前債券托管市場(chǎng)上總共有三家托管機(jī)構(gòu)，分別是負(fù)責(zé)銀行間債券市場(chǎng)托管的中央國(guó)債登記結(jié)算有限責(zé)任公司和銀行間市場(chǎng)清算所股份有限公司（上海清算所），以及負(fù)責(zé)交易所債券市場(chǎng)托管的中國(guó)證券登記結(jié)算公司（中國(guó)結(jié)算公司）。50.以下說(shuō)法正確的有（）。[2015年3月真題]Ⅰ．上市公司增發(fā)新股，只能向公眾公開(kāi)增發(fā)Ⅱ．上市公司轉(zhuǎn)增股本，是將資本公積金轉(zhuǎn)為實(shí)收資本或者股本Ⅲ．上市公司配股，原股東可以放棄配股權(quán)Ⅳ．上市公司股份回購(gòu)，可以使用借貸資金A.

Ⅰ、ⅣB.

Ⅱ、ⅢC.

Ⅰ、ⅡD.

Ⅱ、Ⅳ【答案】:

B【解析】:Ⅰ項(xiàng)，上市公司增發(fā)新股可以向公眾公開(kāi)增發(fā)，也可以向特定機(jī)構(gòu)或個(gè)人增發(fā)，又稱(chēng)定向增發(fā)；Ⅳ項(xiàng)，股份回購(gòu)是指上市公司利用自有資金，從公開(kāi)市場(chǎng)上買(mǎi)回發(fā)行在外股份的行為。51.以下不屬于我國(guó)場(chǎng)外市場(chǎng)的是（）。[2015年9月真題]A.

私募基金市場(chǎng)B.

券商柜臺(tái)市場(chǎng)C.

新三板D.

區(qū)域性股權(quán)交易市場(chǎng)【答案】:

C【解析】:我國(guó)的場(chǎng)外交易市場(chǎng)主要包括區(qū)域性股權(quán)市場(chǎng)、券商柜臺(tái)市場(chǎng)、機(jī)構(gòu)間私募產(chǎn)品報(bào)價(jià)與服務(wù)系統(tǒng)和私募基金市場(chǎng)。C項(xiàng)，2015年7月，中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)發(fā)布的《場(chǎng)外證券業(yè)務(wù)備案管理方法》中明確指出，全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)（又稱(chēng)“新三板”）不再屬于場(chǎng)外交易市場(chǎng)。52.普通股票股東行使資產(chǎn)收益權(quán)的限制條件包括（）。Ⅰ．公司對(duì)現(xiàn)金的需要Ⅱ．股東所處的地位Ⅲ．法律方面的限制Ⅳ．公司進(jìn)入資本市場(chǎng)獲得資金的能力A.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.

Ⅱ、ⅢC.

Ⅰ、ⅡD.

Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

A【解析】:普通股票股東行使資產(chǎn)收益權(quán)有一定的限制條件：①法律上的限制。一般原則是：股份公司只能用留存收益支付紅利；紅利的支付減少其注冊(cè)資本；公司在無(wú)力償債時(shí)不能支付紅利。②其他方面的限制。如公司對(duì)現(xiàn)金的需要，股東所處的地位，公司的經(jīng)營(yíng)環(huán)境，公司進(jìn)入資本市場(chǎng)獲得資金的能力等。53.下列關(guān)于國(guó)債銷(xiāo)售價(jià)格的說(shuō)法中正確的是（）。Ⅰ．在傳統(tǒng)的行政分配和承購(gòu)包銷(xiāo)的方式下，國(guó)債按規(guī)定以面值出售，不存在承銷(xiāo)商確定銷(xiāo)售價(jià)格的問(wèn)題Ⅱ．在現(xiàn)行多種價(jià)格的公開(kāi)招標(biāo)方式下，每個(gè)承銷(xiāo)商的中標(biāo)價(jià)格與財(cái)政部按市場(chǎng)情況和投標(biāo)情況確定的發(fā)售價(jià)格是有差異的Ⅲ．目前，財(cái)政部要求國(guó)債承銷(xiāo)商以中標(biāo)價(jià)格分銷(xiāo)國(guó)債Ⅳ．目前，財(cái)政部允許承銷(xiāo)商在發(fā)行期內(nèi)自定銷(xiāo)售價(jià)格，隨行就市發(fā)行A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

A【解析】:儲(chǔ)蓄國(guó)債在發(fā)行期內(nèi)按面值向個(gè)人發(fā)行，發(fā)行價(jià)格與銷(xiāo)售價(jià)格發(fā)行是確定的。記賬式國(guó)債通過(guò)競(jìng)爭(zhēng)性招標(biāo)發(fā)行，采用單一價(jià)格、多重價(jià)格、混合式的招標(biāo)方式確定中標(biāo)價(jià)格，中標(biāo)價(jià)格