第四章商業(yè)銀行的現(xiàn)金資產(chǎn)管理課件

第四章商業(yè)銀行的現(xiàn)金資產(chǎn)管理第四章商業(yè)銀行的現(xiàn)金資產(chǎn)管理什么是現(xiàn)金資產(chǎn)？現(xiàn)金資產(chǎn)包括哪些種類和類別？商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)管理的目標(biāo)是什么？需要遵循什么原則？什么是頭寸？什么是銀行資金頭寸？庫存現(xiàn)金、存款準(zhǔn)備金和同業(yè)存款如何管理？如何測算同業(yè)存款的需求量？什么是現(xiàn)金資產(chǎn)？現(xiàn)金資產(chǎn)包括哪些種類和類別？一、現(xiàn)金資產(chǎn)的定義與分類現(xiàn)金資產(chǎn)是銀行持有的庫存現(xiàn)金以及與現(xiàn)金等同的可隨時(shí)用于流動(dòng)性支付的銀行資產(chǎn)?，F(xiàn)金資產(chǎn)的形式庫存現(xiàn)金在中央銀行的存款存放同業(yè)在途資金一、現(xiàn)金資產(chǎn)的定義與分類現(xiàn)金資產(chǎn)是銀行持有的庫存現(xiàn)金以及與現(xiàn)庫存現(xiàn)金是指商業(yè)銀行保存在金庫中的現(xiàn)鈔和硬幣。庫存現(xiàn)金的主要作用是銀行用來應(yīng)付客戶提現(xiàn)和銀行本身的日常零星開支。

庫存現(xiàn)金

在中央銀行的存款指商業(yè)銀行存放在中央銀行的資金，即存款準(zhǔn)備金。由兩部分構(gòu)成：一是法定存款準(zhǔn)備金，二是超額準(zhǔn)備金。法定存款準(zhǔn)備金是按照法定比率向中央銀行繳存的存款準(zhǔn)備金，是中央銀行調(diào)節(jié)信用的一種政策手段，在正常情況下一般不得動(dòng)用，繳存法定比率的準(zhǔn)備金具有強(qiáng)制性。超額準(zhǔn)備金有兩種含義：廣義的超額準(zhǔn)備金是指商業(yè)銀行吸收的存款中扣除法定存款準(zhǔn)備金以后的余額，即商業(yè)銀行可用資金；狹義的超額準(zhǔn)備金則是指在存款準(zhǔn)備金賬戶中，超過了法定存款準(zhǔn)備金的那部分存款。

在中央銀行的存款存放同業(yè)是指商業(yè)銀行存放在代理行和相關(guān)銀行的存款。在其他銀行保持存款的目的，是為了便于銀行在同業(yè)之間開展代理業(yè)務(wù)和結(jié)算收付。它屬于活期存款性質(zhì)，可以隨時(shí)支用。存放同業(yè)在途資金在途資金也稱托收中的現(xiàn)金或托收未達(dá)款（CashIteminProcessofCollection），是指商業(yè)銀行通過其他銀行向外地付款單位或個(gè)人收取的票據(jù)款項(xiàng)。商業(yè)銀行在辦理票據(jù)清算過程中，會(huì)產(chǎn)生需要委托其他商業(yè)銀行收款但尚未收托的款項(xiàng)，這其實(shí)是一筆他行占用的資金，但由于在途時(shí)間較短，收妥后即成為存放同業(yè)存款，因此一般將其視為銀行的現(xiàn)金資產(chǎn)。在途資金二、現(xiàn)金資產(chǎn)管理的目的及原則現(xiàn)金資產(chǎn)管理的目的要在確保銀行流動(dòng)性需要的前提下，盡可能的降低現(xiàn)金資產(chǎn)占總資產(chǎn)的比重，使現(xiàn)金資產(chǎn)達(dá)到適度的規(guī)模?，F(xiàn)金資產(chǎn)管理的原則適度存量控制原則適時(shí)流量調(diào)節(jié)原則安全性原則二、現(xiàn)金資產(chǎn)管理的目的及原則現(xiàn)金資產(chǎn)管理的目的

適度存量控制原則存量規(guī)模適度——存量過大，銀行付出的機(jī)會(huì)成本就會(huì)增加，從而影響銀行盈利性目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)；存量過小，客戶的流動(dòng)性需求得不到滿足，則會(huì)導(dǎo)致流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)增加，直接威脅銀行經(jīng)營的安全。存量結(jié)構(gòu)合理——銀行現(xiàn)金資產(chǎn)由庫存現(xiàn)金、同業(yè)存款、在中央銀行存款和托收中的現(xiàn)金組成，它們從功能和作用上看有不同的特點(diǎn)，其結(jié)構(gòu)合理有利于存量最優(yōu)。

適度存量控制原則

適時(shí)流量調(diào)節(jié)原則當(dāng)一定時(shí)期內(nèi)現(xiàn)金資產(chǎn)流入大于流出時(shí)，銀行的現(xiàn)金資產(chǎn)存量就會(huì)上升，此時(shí)需及時(shí)調(diào)整資金頭寸，將多余的資金頭寸運(yùn)用出去；當(dāng)一定時(shí)期內(nèi)現(xiàn)金資產(chǎn)流入小于流出時(shí)，銀行的現(xiàn)金資產(chǎn)存量就會(huì)減少，銀行應(yīng)及時(shí)籌措資金補(bǔ)足頭寸。

適時(shí)流量調(diào)節(jié)原則

安全性原則庫存現(xiàn)金是銀行現(xiàn)金資產(chǎn)中的重要組成部分，用于銀行日常營業(yè)支付之用，是現(xiàn)金資產(chǎn)中唯一以現(xiàn)鈔形態(tài)存在的資產(chǎn)。因此，對(duì)庫存現(xiàn)金的管理應(yīng)強(qiáng)調(diào)安全性原則。

安全性原則

三、銀行資金頭寸的預(yù)測“頭寸”一詞來源于中國，銀行里用于日常支付的“袁大頭”，十個(gè)袁大頭摞起來剛好是一寸，因此叫“頭寸”?！皃osition”所謂銀行資金頭寸,是指在現(xiàn)金資產(chǎn)中可供商業(yè)銀行直接自主運(yùn)用的資金。商業(yè)銀行的頭寸根據(jù)層次劃分有基礎(chǔ)頭寸、可用頭寸兩種。三、銀行資金頭寸的預(yù)測“頭寸”一詞來源于中國，銀行里用于日基礎(chǔ)頭寸是指商業(yè)銀行的庫存現(xiàn)金和在中央銀行的超額準(zhǔn)備金之和。它是商業(yè)銀行隨時(shí)可以動(dòng)用的資金，是銀行一切資金清算的最終支付手段。在基礎(chǔ)頭寸中，庫存現(xiàn)金和超額準(zhǔn)備金是可以相互轉(zhuǎn)化的?；A(chǔ)頭寸可用頭寸是指商業(yè)銀行在某一時(shí)刻或某一時(shí)期能夠運(yùn)用的現(xiàn)金資產(chǎn)，包括基礎(chǔ)頭寸和銀行存放同業(yè)的存款。銀行的可用頭寸包含兩個(gè)方面的內(nèi)容：一是可用于應(yīng)付客戶提存和滿足隨時(shí)債務(wù)清償需要的頭寸，一般稱為支付準(zhǔn)備金（備付金）；二是可貸頭寸，指商業(yè)銀行可以用來發(fā)放貸款和進(jìn)行新的投資的資金，它是形成商業(yè)銀行盈利資產(chǎn)的基礎(chǔ)?？少J頭寸＝可用頭寸－支付準(zhǔn)備金注意超額準(zhǔn)備金、支付準(zhǔn)備金和法定存款準(zhǔn)備金三個(gè)概念的區(qū)別可用頭寸頭寸預(yù)測是指匡算未來某一時(shí)間內(nèi)的可用頭寸數(shù)量，并制定頭寸調(diào)度的計(jì)劃方案，以提高資金的使用效益。對(duì)銀行資金頭寸的預(yù)測，事實(shí)上就是對(duì)銀行流動(dòng)性需要量的預(yù)測。銀行資金頭寸的變化，主要取決于銀行存貸款資金運(yùn)動(dòng)的變化。銀行對(duì)頭寸的預(yù)測，主要是預(yù)測存貸款的變化趨勢(shì)。第四章商業(yè)銀行的現(xiàn)金資產(chǎn)管理課件頭寸調(diào)度是指商業(yè)銀行在正確預(yù)測頭寸變化趨勢(shì)的基礎(chǔ)上，及時(shí)靈活地調(diào)劑頭寸余缺，在保證資金短缺時(shí)，能以最小的成本耗費(fèi)和最快的速度調(diào)入所需的資金頭寸；反之，在資金多余時(shí)，能及時(shí)調(diào)出頭寸，以獲取相應(yīng)的盈利收益。頭寸調(diào)度頭寸調(diào)度的渠道即調(diào)節(jié)超額準(zhǔn)備金的方式同業(yè)拆借賣短期有價(jià)證券及商業(yè)票據(jù)（是商業(yè)銀行的二級(jí)準(zhǔn)備金）商業(yè)銀行系統(tǒng)內(nèi)資金調(diào)度與中央銀行的資金往來（再貸款再貼現(xiàn)）買賣中長期有價(jià)證券出售貸款和固定資產(chǎn)頭寸調(diào)度的渠道拓展性思考：上述銀行資金頭寸調(diào)度方式是屬于資產(chǎn)流動(dòng)性管理還是負(fù)債流動(dòng)性管理？銀行流動(dòng)性管理策略包括資產(chǎn)流動(dòng)性策略和負(fù)債流動(dòng)性策略，兩者各有利弊，分別稱為“儲(chǔ)存流動(dòng)性”和“購買流動(dòng)性”，請(qǐng)分析兩者的利弊?，F(xiàn)在又有人提出一種新管理策略，綜合了兩者的優(yōu)缺點(diǎn)，稱為“平衡性管理策略”，它兼顧了銀行安全性和盈利性經(jīng)營原則的要求，較好地解決了風(fēng)險(xiǎn)和收益此消彼長的矛盾。如何理解“流動(dòng)性管理是商業(yè)銀行的生命線”這句話的意義。（要求用一些事例說明）試著舉例銀行哪些活動(dòng)形成流動(dòng)性的需求，哪些活動(dòng)形成流動(dòng)性的供給？拓展性思考：四、現(xiàn)金資產(chǎn)的管理方法庫存現(xiàn)金的日常管理存款準(zhǔn)備金管理同業(yè)存款管理四、現(xiàn)金資產(chǎn)的管理方法庫存現(xiàn)金的日常管理（一）庫存現(xiàn)金管理就是要在確保資金流動(dòng)性的前提下，將庫存現(xiàn)金控制到最低程度。具體而言：分析影響銀行庫存現(xiàn)金量的因素準(zhǔn)確測算庫存現(xiàn)金需要量并及時(shí)調(diào)節(jié)其存量加強(qiáng)各項(xiàng)管理措施，確保庫存現(xiàn)金的安全（一）庫存現(xiàn)金管理庫存現(xiàn)金量的影響因素1.現(xiàn)金收支規(guī)律2.營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)的多少3.后勤保障的條件4.與中央銀行的距離、交通條件、及發(fā)行庫的規(guī)定5.商業(yè)銀行內(nèi)部管理問題庫存現(xiàn)金量的影響因素1.現(xiàn)金收支規(guī)律銀行現(xiàn)金收支在數(shù)量上和時(shí)間上都有一定的規(guī)律性。如對(duì)公出納業(yè)務(wù)，一般是上午支出現(xiàn)金多，下午則大量收進(jìn)現(xiàn)金。在一年當(dāng)中，由于季節(jié)性因素的影響，有的季節(jié)銀行現(xiàn)金收入多而支出少，而有的季節(jié)則支出多而收入少。銀行可以根據(jù)歷年的現(xiàn)金收支情況，認(rèn)真尋找其變化規(guī)律，為資金頭寸的預(yù)測提供依據(jù)。1.現(xiàn)金收支規(guī)律2.營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)的多少銀行經(jīng)營業(yè)務(wù)的每一個(gè)營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)，都需要有一定的鋪底現(xiàn)金。所以銀行營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)越多，對(duì)庫存現(xiàn)金的需要量也越多。因此，從一般情況來說，銀行對(duì)庫存現(xiàn)金的需要量與營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)的數(shù)量成正比。

2.營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)的多少

3.后勤保障的條件銀行庫存現(xiàn)金數(shù)量與銀行的后勤保障條件也有密切關(guān)系，一般說來，如果銀行后勤保障條件較好，運(yùn)送現(xiàn)金的車輛、保安充足且服務(wù)周到，則在每個(gè)營業(yè)性機(jī)構(gòu)就沒有必要存放太多的現(xiàn)金；否則，就必須在每個(gè)營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)存放較多的現(xiàn)金。但是，這會(huì)增加占?jí)含F(xiàn)金費(fèi)用。

3.后勤保障的條件4.與中央銀行的距離、交通條件、及發(fā)行庫的規(guī)定如果商業(yè)銀行營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)與中央銀行發(fā)行庫距離較近，交通運(yùn)輸條件較好，商業(yè)銀行就可以盡量壓縮庫存現(xiàn)金的規(guī)模。而中央銀行發(fā)行庫的營業(yè)時(shí)間、出入庫時(shí)間的規(guī)定，也對(duì)商業(yè)銀行的庫存現(xiàn)金產(chǎn)生重要影響。如果中央銀行發(fā)行庫的營業(yè)時(shí)間短，規(guī)定的出入庫時(shí)間和次數(shù)少，勢(shì)必增加商業(yè)銀行庫存現(xiàn)金。

4.與中央銀行的距離、交通條件、及發(fā)行庫的規(guī)定5.商業(yè)銀行內(nèi)部管理問題商業(yè)銀行內(nèi)部管理，如銀行內(nèi)部是否將庫存現(xiàn)金指標(biāo)作為員工工作業(yè)績的考核指標(biāo)，是否與員工的經(jīng)濟(jì)利益掛鉤，銀行內(nèi)部各專業(yè)崗位的配合程度，出納、儲(chǔ)蓄柜組的勞動(dòng)組合等，都會(huì)影響庫存現(xiàn)金數(shù)量的變化。5.商業(yè)銀行內(nèi)部管理問題銀行庫存現(xiàn)金規(guī)模的計(jì)算1.庫存現(xiàn)金量的匡算2.最適運(yùn)鈔量的測算3.現(xiàn)金調(diào)撥臨界點(diǎn)4.銀行保持現(xiàn)金適度現(xiàn)金量的措施銀行庫存現(xiàn)金規(guī)模的計(jì)算1.庫存現(xiàn)金量的匡算庫存現(xiàn)金需要量的匡算主要應(yīng)考慮兩個(gè)因素：庫存現(xiàn)金周轉(zhuǎn)時(shí)間庫存現(xiàn)金支出水平的確定思考：為什么不考慮現(xiàn)金收入水平而只考慮現(xiàn)金支出水平1.庫存現(xiàn)金量的匡算即期現(xiàn)金支出水平=（前期平均支出水平×保險(xiǎn)系數(shù)）×歷史同期平均發(fā)展速度其中：前期平均現(xiàn)金支出水平＝前30天現(xiàn)金支出累計(jì)發(fā)生額÷30

保險(xiǎn)系數(shù)=標(biāo)準(zhǔn)差×置信概率度標(biāo)準(zhǔn)差＝歷史同期平均發(fā)展速度=

求出即期現(xiàn)金支出水平后，以此與庫存現(xiàn)金周轉(zhuǎn)時(shí)間相乘，再加減一些其他因素，即得到庫存現(xiàn)金需要量。即期現(xiàn)金支出水平=（前期平均支出水平×保險(xiǎn)系數(shù)）×歷史同期平最適運(yùn)鈔批量的測算銀行為占用庫存現(xiàn)金（機(jī)會(huì)成本）和運(yùn)送現(xiàn)金鈔票所花費(fèi)的費(fèi)用之和應(yīng)當(dāng)是最小的運(yùn)鈔批量。運(yùn)用存貨管理辦法對(duì)運(yùn)送現(xiàn)金鈔票所花費(fèi)的總成本進(jìn)行測算：總成本＝年運(yùn)鈔總成本＋年儲(chǔ)存成本＝每次運(yùn)鈔費(fèi)用*運(yùn)鈔次數(shù)＋單位資金占用（儲(chǔ)存）成本×年平均現(xiàn)金占用量

＝P×＋B×最適運(yùn)鈔批量的測算T——總成本

Q——每次運(yùn)鈔數(shù)量

A——年（或季或月）現(xiàn)金投放量

P——每次運(yùn)鈔費(fèi)用

B——單位資金占用成本

——運(yùn)鈔次數(shù)

——年平均現(xiàn)金占用量根據(jù)以上方程式，用微分法來求經(jīng)濟(jì)批量的總成本T最小時(shí)運(yùn)送鈔票的數(shù)量Q，即以Q為自變量，求T對(duì)Q的一階導(dǎo)數(shù)T′，并令T′＝0T′＝dt/dQ=B/2-A×P/Q=0

得最佳運(yùn)鈔量：T——總成本現(xiàn)金調(diào)撥臨界點(diǎn)現(xiàn)金調(diào)撥臨界點(diǎn)＝平均每天正常支出量×提前時(shí)間＋保險(xiǎn)庫存量保險(xiǎn)庫存量＝（預(yù)計(jì)每天最大支出－平均每天正常支出）×提前時(shí)間現(xiàn)金調(diào)撥臨界點(diǎn)案例1某商業(yè)銀行在距中心庫30公里處設(shè)一個(gè)分理處，根據(jù)往年有關(guān)數(shù)據(jù)測算，年投放現(xiàn)金量為1375萬元，平均每天投放5萬元（全年按255天計(jì)算）。每次運(yùn)鈔需支出的燃料費(fèi)、保安人員的出差補(bǔ)助費(fèi)約33.5無，資金占用費(fèi)率為年利率8.95%。求最佳運(yùn)鈔批量。案例1某商業(yè)銀行在距中心庫30公里處設(shè)一個(gè)分理處，根據(jù)往年有Q＝即每次運(yùn)鈔10萬元，大約每兩天送一次款。按此計(jì)算總費(fèi)用為：T＝0.908萬元如果每天運(yùn)鈔一次為5萬元，則總費(fèi)用為1.145萬元如果每星期運(yùn)鈔一次為25萬元，則總費(fèi)用為1.303萬元。顯然，從上面三種計(jì)算結(jié)果可以看出，按經(jīng)濟(jì)批量計(jì)算的總費(fèi)用最低。（為什么？）所以，中心庫在向該分理處運(yùn)鈔時(shí)，應(yīng)每兩天按排一次，既保證客戶提取現(xiàn)金，又不會(huì)使分理處形成過金的庫存現(xiàn)金。Q＝案例2：承案例1該分理處的最適運(yùn)鈔量是10萬元，提前時(shí)間為一天，平均每天正常投放量為5萬元，預(yù)計(jì)每天最大投放量為6萬元，求該行的保險(xiǎn)庫存量及現(xiàn)金調(diào)撥臨界點(diǎn)。保險(xiǎn)庫存量＝（6-5）×1=1萬元現(xiàn)金調(diào)撥臨界點(diǎn)＝5×1＋1＝6萬元即該分理處的庫存現(xiàn)金降到調(diào)撥點(diǎn)6萬元時(shí)，就需要申請(qǐng)調(diào)撥現(xiàn)金10萬元，當(dāng)庫存現(xiàn)金降到1萬元時(shí)，調(diào)撥現(xiàn)金送達(dá)，庫存現(xiàn)金又上升到11萬元。案例2：承案例1該分理處的最適運(yùn)鈔量是10萬元，提前時(shí)間為一銀行保持現(xiàn)金適度的措施（內(nèi)部控制）1.將庫存現(xiàn)金狀況與有關(guān)人員的經(jīng)濟(jì)利益掛鉤2.應(yīng)實(shí)現(xiàn)現(xiàn)金出納業(yè)務(wù)的規(guī)范化操作3.要掌握儲(chǔ)蓄現(xiàn)金收支規(guī)律4.解決壓縮庫存現(xiàn)金的技術(shù)性問題5.嚴(yán)格庫房安全現(xiàn)金管理措施銀行保持現(xiàn)金適度的措施（內(nèi)部控制）1.將庫存現(xiàn)金狀況與有關(guān)人員的經(jīng)濟(jì)利益掛鉤在對(duì)營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)適度現(xiàn)金規(guī)模做出測算的基礎(chǔ)上，銀行應(yīng)將網(wǎng)點(diǎn)實(shí)際庫存狀況與適度庫存量進(jìn)行比較，并根據(jù)其庫存掌握的好壞與有關(guān)人員的經(jīng)濟(jì)利益掛鉤，這樣使其在保證支付的前提下，主動(dòng)壓縮庫存規(guī)模，降低成本，實(shí)現(xiàn)現(xiàn)金庫存的最優(yōu)化。1.將庫存現(xiàn)金狀況與有關(guān)人員的經(jīng)濟(jì)利益掛鉤2.應(yīng)實(shí)現(xiàn)現(xiàn)金出納業(yè)務(wù)的規(guī)范化操作銀行應(yīng)盡可能開展代發(fā)工資業(yè)務(wù)，避免每月的大量工資性現(xiàn)金流出；其次，把開戶單位發(fā)工資及每天的資金支出金額均勻排列在每一天；三是對(duì)開戶單位發(fā)放工資和其他大額現(xiàn)金支出實(shí)行當(dāng)天轉(zhuǎn)賬，次日付現(xiàn)的預(yù)約制度。2.應(yīng)實(shí)現(xiàn)現(xiàn)金出納業(yè)務(wù)的規(guī)范化操作要掌握儲(chǔ)蓄現(xiàn)金收支規(guī)律一是在營業(yè)過程中，客戶取款和存款在正常情況下基本相等。二是在正常情況下，上午取款的平均數(shù)大于下午。三是在一般情況下，每個(gè)月出現(xiàn)現(xiàn)金凈收入和凈支出的日期基本不變。第四章商業(yè)銀行的現(xiàn)金資產(chǎn)管理課件解決壓縮庫存現(xiàn)金的技術(shù)性問題掌握好現(xiàn)金的票面結(jié)構(gòu)要充分發(fā)揮中心庫的調(diào)劑作用各營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)的出納專柜要盡可能把當(dāng)天收進(jìn)的現(xiàn)金全部用來抵用第二天的現(xiàn)金支出創(chuàng)造條件，使儲(chǔ)蓄所上繳的現(xiàn)金當(dāng)日入賬對(duì)回收的殘破幣及時(shí)清點(diǎn)上繳，以減少庫存現(xiàn)金解決壓縮庫存現(xiàn)金的技術(shù)性問題嚴(yán)格庫房安全現(xiàn)金管理措施銀行應(yīng)嚴(yán)格庫房的安全管理，在現(xiàn)金清點(diǎn)、包裝、入庫、安全保衛(wèi)、出庫、現(xiàn)金運(yùn)送等環(huán)節(jié)，采取嚴(yán)密的責(zé)任制度、監(jiān)測制度、保衛(wèi)制度和有效的風(fēng)險(xiǎn)防范措施，確保庫房現(xiàn)金的安全無損。嚴(yán)格庫房安全現(xiàn)金管理措施（二）存款準(zhǔn)備金管理法定存款準(zhǔn)備金的管理（計(jì)算及繳存）滯后準(zhǔn)備金計(jì)算法：（時(shí)差準(zhǔn)備金計(jì)算法）同步準(zhǔn)備金計(jì)算法（無時(shí)差準(zhǔn)備金計(jì)算法）超額存款準(zhǔn)備金的管理（規(guī)模控制）（二）存款準(zhǔn)備金管理滯后準(zhǔn)備金計(jì)算法：（時(shí)差準(zhǔn)備金計(jì)算法）主要適用于對(duì)非交易性賬戶存款的準(zhǔn)備金計(jì)算。是根據(jù)前期存款負(fù)債的余額確定本期準(zhǔn)備金的需要量的方法。

按照這種方法，銀行應(yīng)根據(jù)兩周前的存款負(fù)債余額，來確定目前應(yīng)當(dāng)持有的準(zhǔn)備金數(shù)量。這樣銀行可根據(jù)兩周前的七天作為基期，以基期的實(shí)際存款余額為基礎(chǔ)，計(jì)算準(zhǔn)備金持有周應(yīng)持有的準(zhǔn)備金的平均數(shù)。第一周第二周第三周計(jì)算基期周

準(zhǔn)備金保持周滯后準(zhǔn)備金計(jì)算法：（時(shí)差準(zhǔn)備金計(jì)算法）第一周第二周第三周計(jì)算同步準(zhǔn)備金計(jì)算法（無時(shí)差準(zhǔn)備金計(jì)算法）主要適用于對(duì)交易性賬戶存款的準(zhǔn)備金計(jì)算。同步準(zhǔn)備金計(jì)算法是指以本期的存款余額為基礎(chǔ)計(jì)算本期的準(zhǔn)備金需要量的方法。要求的法定存款準(zhǔn)備金總額＝對(duì)交易性存款的準(zhǔn)備金要求×在指定期限內(nèi)的日平均凈交易存款額＋對(duì)非交易負(fù)債的準(zhǔn)備金要求×日平均非交易負(fù)債額通常的作法是：確定兩周為一個(gè)計(jì)算期，如從4月23日（星期二）至5月5日（星期一）為一個(gè)計(jì)算期，計(jì)算在這14天中銀行交易性賬戶存款的日平均余額。準(zhǔn)備金的保持期從4月25日（星期四）開始到5月7日（星期三）結(jié)束。在這14天中的準(zhǔn)備金平均余額以4月25日到5月5日的存款平均余額為計(jì)算基礎(chǔ)計(jì)算。同步準(zhǔn)備金計(jì)算法（無時(shí)差準(zhǔn)備金計(jì)算法）超額存款準(zhǔn)備金的管理管理目標(biāo)：在準(zhǔn)確測算超額準(zhǔn)備金需要量的情況下，適當(dāng)控制準(zhǔn)備金規(guī)模。思考：法定存款準(zhǔn)備金與超額存款準(zhǔn)備金的關(guān)系？為什么它和法定存款準(zhǔn)備金的管理目標(biāo)不一樣？超額存款準(zhǔn)備金的管理超額存款準(zhǔn)備金的影響因素存款波動(dòng)貸款的發(fā)放與收回其他影響因素向中央銀行借款的因素同業(yè)來往因素法定存款準(zhǔn)備金因素信貸資金調(diào)撥因素財(cái)政性存款因素超額存款準(zhǔn)備金的影響因素超額存款準(zhǔn)備金的調(diào)節(jié)1.同業(yè)拆借2.短期證券回購及商業(yè)票據(jù)交易

3.通過中央銀行融資4.商業(yè)銀行系統(tǒng)內(nèi)的資金調(diào)度

5.出售其他資產(chǎn)

超額存款準(zhǔn)備金的調(diào)節(jié)1.同業(yè)拆借商業(yè)銀行靈活調(diào)度頭寸的最主要的渠道或方式是同業(yè)拆借。任何一家經(jīng)營有方的銀行，都應(yīng)當(dāng)建立起廣泛的短期資金融通網(wǎng)絡(luò)，在本行出現(xiàn)資金短缺時(shí)，可以及時(shí)地拆入資金；而當(dāng)本行資金暫時(shí)剩余時(shí)，則可以及時(shí)地將多余資金運(yùn)用出去，以獲得利潤。1.同業(yè)拆借2.短期證券回購及商業(yè)票據(jù)交易短期證券和商業(yè)票據(jù)是商業(yè)銀行的二級(jí)準(zhǔn)備，也是商業(yè)銀行頭寸調(diào)度的重要渠道。當(dāng)商業(yè)銀行頭寸不足時(shí)，可以在市場上通過出售證券回購協(xié)議的方式補(bǔ)足頭寸；而當(dāng)頭寸多余時(shí)，則可以通過買入證券回購協(xié)議的方式將資金調(diào)出。另外，商業(yè)銀行也可以通過短期商業(yè)票據(jù)的買賣來調(diào)節(jié)現(xiàn)金頭寸的余缺。2.短期證券回購及商業(yè)票據(jù)交易3.通過中央銀行融資中央銀行是金融體系的最后貸款人。當(dāng)商業(yè)銀行在經(jīng)營過程中出現(xiàn)暫時(shí)性資金頭寸不足時(shí)，可以通過再貸款或再貼現(xiàn)的方式，向中央銀行融資。但由于中央銀行再貸款和再貼現(xiàn)是貨幣政策的操作手段，商業(yè)銀行能否獲得中央銀行的貸款，在很大程度上取決于貨幣政策的需要和商業(yè)銀行的經(jīng)營狀況。當(dāng)中央銀行的貨幣政策偏緊時(shí)，或商業(yè)銀行經(jīng)營狀況不是很好時(shí)從中央銀行融通資金就比較困難。3.通過中央銀行融資4.商業(yè)銀行系統(tǒng)內(nèi)的資金調(diào)度商業(yè)銀行實(shí)行的是一級(jí)法人體制。為了加強(qiáng)行內(nèi)資金調(diào)度能力，各商業(yè)銀行都實(shí)行二級(jí)準(zhǔn)備制度。這樣，各級(jí)銀行在日常經(jīng)營活動(dòng)中，如果出現(xiàn)頭寸不足或剩余，可以在系統(tǒng)內(nèi)通過本行內(nèi)的資金調(diào)度來調(diào)劑余缺。如當(dāng)某個(gè)分、支行頭寸不足時(shí)，可以向上級(jí)行要求調(diào)入資金；而當(dāng)分、支行頭寸多余時(shí)，則可以上存資金。4.商業(yè)銀行系統(tǒng)內(nèi)的資金調(diào)度5.出售其他資產(chǎn)

當(dāng)商業(yè)銀行通過以上渠道或方式仍不能滿足頭寸調(diào)度的需要時(shí)，還可以通過出售中長期證券、貸款甚至固定資產(chǎn)來獲得資金。5.出售其他資產(chǎn)

（三）同業(yè)存款的管理銀行存放于其他金融機(jī)構(gòu)的活期存款，其目的是便于同業(yè)之間的結(jié)算收付；支付代理業(yè)務(wù)的手續(xù)費(fèi)。銀行對(duì)同業(yè)存款的管理,就是要準(zhǔn)確地預(yù)測其需要量,使之能保持一個(gè)適度的量。（三）同業(yè)存款的管理同業(yè)存款需要量的決定因素1.使用代理行的服務(wù)數(shù)量和項(xiàng)目2.代理行的收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)3.可投資余額的收益率同業(yè)存款需要量的決定因素使用代理行的服務(wù)數(shù)量和項(xiàng)目由于銀行將款項(xiàng)存放同業(yè)的主要目的是為了支付代理行代理本行業(yè)務(wù)的成本。因此，本行使用代理行服務(wù)的數(shù)量和項(xiàng)目，就成為影響同業(yè)存款需要量的最基本因素。如果使用代理行的數(shù)量和項(xiàng)目較多，同業(yè)存款需要量也較多；反之，同業(yè)存款的需要量較少。使用代理行的服務(wù)數(shù)量和項(xiàng)目代理行的收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)在使用代理行的服務(wù)數(shù)量和項(xiàng)目一定的情況下，代理行的收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)就成為影響同業(yè)存款需要量的主要因素。收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)越高，同業(yè)存款的需要量就越大。代理行的收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)可投資余額的收益率通常情況下，代理行是通過對(duì)同業(yè)存款的投資獲得收益來彌補(bǔ)其為他行代理業(yè)務(wù)支付的成本的，因此，同業(yè)存款中的可投資余額的收益率的高低，也直接影響著同業(yè)存款的需要量。如果同業(yè)存款中可投資余額的收益率較高，同業(yè)存款的需要量就少一些；否則，同業(yè)存款的需要量就較多?？赏顿Y余額的收益率1.X月份代理行提供的服務(wù)筆每筆成本（元）支票清算10,5400.045元474.30電子轉(zhuǎn)帳28筆1.50元42.00證券保管7筆3.00元21.00數(shù)據(jù)處理及計(jì)算機(jī)軟件服務(wù)100.00

全月總成本637.302.代理行的收益計(jì)算機(jī)服務(wù)手續(xù)費(fèi)100.00應(yīng)從同業(yè)存款中獲取的投資收益537.303.同業(yè)存款余額需要量投資收益＝投資收益率×30÷360（同業(yè)存款余額－托收未達(dá)款－應(yīng)提準(zhǔn)備金）同業(yè)存款需要量（99767）99767.00同業(yè)存款需求量的測算1.X月份代理行提供的服務(wù)筆每筆成本（元）支票清算10,上表是某銀行同業(yè)存款需要量的測算表。該銀行在本月中需要購買代理行的以下一些業(yè)務(wù)：支票清算10,540筆，每筆收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)為0.045元；電子轉(zhuǎn)賬28筆，每筆收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)是1.50元；證券保管7筆，每筆收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)為3.00元；另外，代理行還為本行提供數(shù)據(jù)處理和軟件服務(wù)，其獲得本行手續(xù)費(fèi)100元；如果代理行同業(yè)存款的準(zhǔn)備金率為12%，平均浮存（即托收未達(dá)款）為7,200元，可投資余額的年收益率為8%。

在上表中代理行為本行提供的服務(wù)的總成本是637.30元，代理行已經(jīng)通過現(xiàn)金方式收取了本行100元的計(jì)算機(jī)服務(wù)手續(xù)費(fèi)，為達(dá)到收支平衡，代理行還需要從同業(yè)存款的投資中獲得537.30的收益。但不是所有的同業(yè)存款代理行都可以用來投資，還需要扣除浮存和應(yīng)提準(zhǔn)備金，這樣，通過上述公式的計(jì)算，該銀行需要在其代理行存放至少99767元的存款。上表是某銀行同業(yè)存款需要量的測算表。該銀行在本月中需要購買代TheEndTheEnd第四章商業(yè)銀行的現(xiàn)金資產(chǎn)管理第四章商業(yè)銀行的現(xiàn)金資產(chǎn)管理什么是現(xiàn)金資產(chǎn)？現(xiàn)金資產(chǎn)包括哪些種類和類別？商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)管理的目標(biāo)是什么？需要遵循什么原則？什么是頭寸？什么是銀行資金頭寸？庫存現(xiàn)金、存款準(zhǔn)備金和同業(yè)存款如何管理？如何測算同業(yè)存款的需求量？什么是現(xiàn)金資產(chǎn)？現(xiàn)金資產(chǎn)包括哪些種類和類別？一、現(xiàn)金資產(chǎn)的定義與分類現(xiàn)金資產(chǎn)是銀行持有的庫存現(xiàn)金以及與現(xiàn)金等同的可隨時(shí)用于流動(dòng)性支付的銀行資產(chǎn)?，F(xiàn)金資產(chǎn)的形式庫存現(xiàn)金在中央銀行的存款存放同業(yè)在途資金一、現(xiàn)金資產(chǎn)的定義與分類現(xiàn)金資產(chǎn)是銀行持有的庫存現(xiàn)金以及與現(xiàn)庫存現(xiàn)金是指商業(yè)銀行保存在金庫中的現(xiàn)鈔和硬幣。庫存現(xiàn)金的主要作用是銀行用來應(yīng)付客戶提現(xiàn)和銀行本身的日常零星開支。

庫存現(xiàn)金

在中央銀行的存款指商業(yè)銀行存放在中央銀行的資金，即存款準(zhǔn)備金。由兩部分構(gòu)成：一是法定存款準(zhǔn)備金，二是超額準(zhǔn)備金。法定存款準(zhǔn)備金是按照法定比率向中央銀行繳存的存款準(zhǔn)備金，是中央銀行調(diào)節(jié)信用的一種政策手段，在正常情況下一般不得動(dòng)用，繳存法定比率的準(zhǔn)備金具有強(qiáng)制性。超額準(zhǔn)備金有兩種含義：廣義的超額準(zhǔn)備金是指商業(yè)銀行吸收的存款中扣除法定存款準(zhǔn)備金以后的余額，即商業(yè)銀行可用資金；狹義的超額準(zhǔn)備金則是指在存款準(zhǔn)備金賬戶中，超過了法定存款準(zhǔn)備金的那部分存款。

在中央銀行的存款存放同業(yè)是指商業(yè)銀行存放在代理行和相關(guān)銀行的存款。在其他銀行保持存款的目的，是為了便于銀行在同業(yè)之間開展代理業(yè)務(wù)和結(jié)算收付。它屬于活期存款性質(zhì)，可以隨時(shí)支用。存放同業(yè)在途資金在途資金也稱托收中的現(xiàn)金或托收未達(dá)款（CashIteminProcessofCollection），是指商業(yè)銀行通過其他銀行向外地付款單位或個(gè)人收取的票據(jù)款項(xiàng)。商業(yè)銀行在辦理票據(jù)清算過程中，會(huì)產(chǎn)生需要委托其他商業(yè)銀行收款但尚未收托的款項(xiàng)，這其實(shí)是一筆他行占用的資金，但由于在途時(shí)間較短，收妥后即成為存放同業(yè)存款，因此一般將其視為銀行的現(xiàn)金資產(chǎn)。在途資金二、現(xiàn)金資產(chǎn)管理的目的及原則現(xiàn)金資產(chǎn)管理的目的要在確保銀行流動(dòng)性需要的前提下，盡可能的降低現(xiàn)金資產(chǎn)占總資產(chǎn)的比重，使現(xiàn)金資產(chǎn)達(dá)到適度的規(guī)模?，F(xiàn)金資產(chǎn)管理的原則適度存量控制原則適時(shí)流量調(diào)節(jié)原則安全性原則二、現(xiàn)金資產(chǎn)管理的目的及原則現(xiàn)金資產(chǎn)管理的目的

適度存量控制原則存量規(guī)模適度——存量過大，銀行付出的機(jī)會(huì)成本就會(huì)增加，從而影響銀行盈利性目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)；存量過小，客戶的流動(dòng)性需求得不到滿足，則會(huì)導(dǎo)致流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)增加，直接威脅銀行經(jīng)營的安全。存量結(jié)構(gòu)合理——銀行現(xiàn)金資產(chǎn)由庫存現(xiàn)金、同業(yè)存款、在中央銀行存款和托收中的現(xiàn)金組成，它們從功能和作用上看有不同的特點(diǎn)，其結(jié)構(gòu)合理有利于存量最優(yōu)。

適度存量控制原則

適時(shí)流量調(diào)節(jié)原則當(dāng)一定時(shí)期內(nèi)現(xiàn)金資產(chǎn)流入大于流出時(shí)，銀行的現(xiàn)金資產(chǎn)存量就會(huì)上升，此時(shí)需及時(shí)調(diào)整資金頭寸，將多余的資金頭寸運(yùn)用出去；當(dāng)一定時(shí)期內(nèi)現(xiàn)金資產(chǎn)流入小于流出時(shí)，銀行的現(xiàn)金資產(chǎn)存量就會(huì)減少，銀行應(yīng)及時(shí)籌措資金補(bǔ)足頭寸。

適時(shí)流量調(diào)節(jié)原則

安全性原則庫存現(xiàn)金是銀行現(xiàn)金資產(chǎn)中的重要組成部分，用于銀行日常營業(yè)支付之用，是現(xiàn)金資產(chǎn)中唯一以現(xiàn)鈔形態(tài)存在的資產(chǎn)。因此，對(duì)庫存現(xiàn)金的管理應(yīng)強(qiáng)調(diào)安全性原則。

安全性原則

三、銀行資金頭寸的預(yù)測“頭寸”一詞來源于中國，銀行里用于日常支付的“袁大頭”，十個(gè)袁大頭摞起來剛好是一寸，因此叫“頭寸”。——“position”所謂銀行資金頭寸,是指在現(xiàn)金資產(chǎn)中可供商業(yè)銀行直接自主運(yùn)用的資金。商業(yè)銀行的頭寸根據(jù)層次劃分有基礎(chǔ)頭寸、可用頭寸兩種。三、銀行資金頭寸的預(yù)測“頭寸”一詞來源于中國，銀行里用于日基礎(chǔ)頭寸是指商業(yè)銀行的庫存現(xiàn)金和在中央銀行的超額準(zhǔn)備金之和。它是商業(yè)銀行隨時(shí)可以動(dòng)用的資金，是銀行一切資金清算的最終支付手段。在基礎(chǔ)頭寸中，庫存現(xiàn)金和超額準(zhǔn)備金是可以相互轉(zhuǎn)化的?；A(chǔ)頭寸可用頭寸是指商業(yè)銀行在某一時(shí)刻或某一時(shí)期能夠運(yùn)用的現(xiàn)金資產(chǎn)，包括基礎(chǔ)頭寸和銀行存放同業(yè)的存款。銀行的可用頭寸包含兩個(gè)方面的內(nèi)容：一是可用于應(yīng)付客戶提存和滿足隨時(shí)債務(wù)清償需要的頭寸，一般稱為支付準(zhǔn)備金（備付金）；二是可貸頭寸，指商業(yè)銀行可以用來發(fā)放貸款和進(jìn)行新的投資的資金，它是形成商業(yè)銀行盈利資產(chǎn)的基礎(chǔ)。可貸頭寸＝可用頭寸－支付準(zhǔn)備金注意超額準(zhǔn)備金、支付準(zhǔn)備金和法定存款準(zhǔn)備金三個(gè)概念的區(qū)別可用頭寸頭寸預(yù)測是指匡算未來某一時(shí)間內(nèi)的可用頭寸數(shù)量，并制定頭寸調(diào)度的計(jì)劃方案，以提高資金的使用效益。對(duì)銀行資金頭寸的預(yù)測，事實(shí)上就是對(duì)銀行流動(dòng)性需要量的預(yù)測。銀行資金頭寸的變化，主要取決于銀行存貸款資金運(yùn)動(dòng)的變化。銀行對(duì)頭寸的預(yù)測，主要是預(yù)測存貸款的變化趨勢(shì)。第四章商業(yè)銀行的現(xiàn)金資產(chǎn)管理課件頭寸調(diào)度是指商業(yè)銀行在正確預(yù)測頭寸變化趨勢(shì)的基礎(chǔ)上，及時(shí)靈活地調(diào)劑頭寸余缺，在保證資金短缺時(shí)，能以最小的成本耗費(fèi)和最快的速度調(diào)入所需的資金頭寸；反之，在資金多余時(shí)，能及時(shí)調(diào)出頭寸，以獲取相應(yīng)的盈利收益。頭寸調(diào)度頭寸調(diào)度的渠道即調(diào)節(jié)超額準(zhǔn)備金的方式同業(yè)拆借賣短期有價(jià)證券及商業(yè)票據(jù)（是商業(yè)銀行的二級(jí)準(zhǔn)備金）商業(yè)銀行系統(tǒng)內(nèi)資金調(diào)度與中央銀行的資金往來（再貸款再貼現(xiàn)）買賣中長期有價(jià)證券出售貸款和固定資產(chǎn)頭寸調(diào)度的渠道拓展性思考：上述銀行資金頭寸調(diào)度方式是屬于資產(chǎn)流動(dòng)性管理還是負(fù)債流動(dòng)性管理？銀行流動(dòng)性管理策略包括資產(chǎn)流動(dòng)性策略和負(fù)債流動(dòng)性策略，兩者各有利弊，分別稱為“儲(chǔ)存流動(dòng)性”和“購買流動(dòng)性”，請(qǐng)分析兩者的利弊?，F(xiàn)在又有人提出一種新管理策略，綜合了兩者的優(yōu)缺點(diǎn)，稱為“平衡性管理策略”，它兼顧了銀行安全性和盈利性經(jīng)營原則的要求，較好地解決了風(fēng)險(xiǎn)和收益此消彼長的矛盾。如何理解“流動(dòng)性管理是商業(yè)銀行的生命線”這句話的意義。（要求用一些事例說明）試著舉例銀行哪些活動(dòng)形成流動(dòng)性的需求，哪些活動(dòng)形成流動(dòng)性的供給？拓展性思考：四、現(xiàn)金資產(chǎn)的管理方法庫存現(xiàn)金的日常管理存款準(zhǔn)備金管理同業(yè)存款管理四、現(xiàn)金資產(chǎn)的管理方法庫存現(xiàn)金的日常管理（一）庫存現(xiàn)金管理就是要在確保資金流動(dòng)性的前提下，將庫存現(xiàn)金控制到最低程度。具體而言：分析影響銀行庫存現(xiàn)金量的因素準(zhǔn)確測算庫存現(xiàn)金需要量并及時(shí)調(diào)節(jié)其存量加強(qiáng)各項(xiàng)管理措施，確保庫存現(xiàn)金的安全（一）庫存現(xiàn)金管理庫存現(xiàn)金量的影響因素1.現(xiàn)金收支規(guī)律2.營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)的多少3.后勤保障的條件4.與中央銀行的距離、交通條件、及發(fā)行庫的規(guī)定5.商業(yè)銀行內(nèi)部管理問題庫存現(xiàn)金量的影響因素1.現(xiàn)金收支規(guī)律銀行現(xiàn)金收支在數(shù)量上和時(shí)間上都有一定的規(guī)律性。如對(duì)公出納業(yè)務(wù)，一般是上午支出現(xiàn)金多，下午則大量收進(jìn)現(xiàn)金。在一年當(dāng)中，由于季節(jié)性因素的影響，有的季節(jié)銀行現(xiàn)金收入多而支出少，而有的季節(jié)則支出多而收入少。銀行可以根據(jù)歷年的現(xiàn)金收支情況，認(rèn)真尋找其變化規(guī)律，為資金頭寸的預(yù)測提供依據(jù)。1.現(xiàn)金收支規(guī)律2.營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)的多少銀行經(jīng)營業(yè)務(wù)的每一個(gè)營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)，都需要有一定的鋪底現(xiàn)金。所以銀行營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)越多，對(duì)庫存現(xiàn)金的需要量也越多。因此，從一般情況來說，銀行對(duì)庫存現(xiàn)金的需要量與營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)的數(shù)量成正比。

2.營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)的多少

3.后勤保障的條件銀行庫存現(xiàn)金數(shù)量與銀行的后勤保障條件也有密切關(guān)系，一般說來，如果銀行后勤保障條件較好，運(yùn)送現(xiàn)金的車輛、保安充足且服務(wù)周到，則在每個(gè)營業(yè)性機(jī)構(gòu)就沒有必要存放太多的現(xiàn)金；否則，就必須在每個(gè)營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)存放較多的現(xiàn)金。但是，這會(huì)增加占?jí)含F(xiàn)金費(fèi)用。

3.后勤保障的條件4.與中央銀行的距離、交通條件、及發(fā)行庫的規(guī)定如果商業(yè)銀行營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)與中央銀行發(fā)行庫距離較近，交通運(yùn)輸條件較好，商業(yè)銀行就可以盡量壓縮庫存現(xiàn)金的規(guī)模。而中央銀行發(fā)行庫的營業(yè)時(shí)間、出入庫時(shí)間的規(guī)定，也對(duì)商業(yè)銀行的庫存現(xiàn)金產(chǎn)生重要影響。如果中央銀行發(fā)行庫的營業(yè)時(shí)間短，規(guī)定的出入庫時(shí)間和次數(shù)少，勢(shì)必增加商業(yè)銀行庫存現(xiàn)金。

4.與中央銀行的距離、交通條件、及發(fā)行庫的規(guī)定5.商業(yè)銀行內(nèi)部管理問題商業(yè)銀行內(nèi)部管理，如銀行內(nèi)部是否將庫存現(xiàn)金指標(biāo)作為員工工作業(yè)績的考核指標(biāo)，是否與員工的經(jīng)濟(jì)利益掛鉤，銀行內(nèi)部各專業(yè)崗位的配合程度，出納、儲(chǔ)蓄柜組的勞動(dòng)組合等，都會(huì)影響庫存現(xiàn)金數(shù)量的變化。5.商業(yè)銀行內(nèi)部管理問題銀行庫存現(xiàn)金規(guī)模的計(jì)算1.庫存現(xiàn)金量的匡算2.最適運(yùn)鈔量的測算3.現(xiàn)金調(diào)撥臨界點(diǎn)4.銀行保持現(xiàn)金適度現(xiàn)金量的措施銀行庫存現(xiàn)金規(guī)模的計(jì)算1.庫存現(xiàn)金量的匡算庫存現(xiàn)金需要量的匡算主要應(yīng)考慮兩個(gè)因素：庫存現(xiàn)金周轉(zhuǎn)時(shí)間庫存現(xiàn)金支出水平的確定思考：為什么不考慮現(xiàn)金收入水平而只考慮現(xiàn)金支出水平1.庫存現(xiàn)金量的匡算即期現(xiàn)金支出水平=（前期平均支出水平×保險(xiǎn)系數(shù)）×歷史同期平均發(fā)展速度其中：前期平均現(xiàn)金支出水平＝前30天現(xiàn)金支出累計(jì)發(fā)生額÷30

保險(xiǎn)系數(shù)=標(biāo)準(zhǔn)差×置信概率度標(biāo)準(zhǔn)差＝歷史同期平均發(fā)展速度=

求出即期現(xiàn)金支出水平后，以此與庫存現(xiàn)金周轉(zhuǎn)時(shí)間相乘，再加減一些其他因素，即得到庫存現(xiàn)金需要量。即期現(xiàn)金支出水平=（前期平均支出水平×保險(xiǎn)系數(shù)）×歷史同期平最適運(yùn)鈔批量的測算銀行為占用庫存現(xiàn)金（機(jī)會(huì)成本）和運(yùn)送現(xiàn)金鈔票所花費(fèi)的費(fèi)用之和應(yīng)當(dāng)是最小的運(yùn)鈔批量。運(yùn)用存貨管理辦法對(duì)運(yùn)送現(xiàn)金鈔票所花費(fèi)的總成本進(jìn)行測算：總成本＝年運(yùn)鈔總成本＋年儲(chǔ)存成本＝每次運(yùn)鈔費(fèi)用*運(yùn)鈔次數(shù)＋單位資金占用（儲(chǔ)存）成本×年平均現(xiàn)金占用量

＝P×＋B×最適運(yùn)鈔批量的測算T——總成本

Q——每次運(yùn)鈔數(shù)量

A——年（或季或月）現(xiàn)金投放量

P——每次運(yùn)鈔費(fèi)用

B——單位資金占用成本

——運(yùn)鈔次數(shù)

——年平均現(xiàn)金占用量根據(jù)以上方程式，用微分法來求經(jīng)濟(jì)批量的總成本T最小時(shí)運(yùn)送鈔票的數(shù)量Q，即以Q為自變量，求T對(duì)Q的一階導(dǎo)數(shù)T′，并令T′＝0T′＝dt/dQ=B/2-A×P/Q=0

得最佳運(yùn)鈔量：T——總成本現(xiàn)金調(diào)撥臨界點(diǎn)現(xiàn)金調(diào)撥臨界點(diǎn)＝平均每天正常支出量×提前時(shí)間＋保險(xiǎn)庫存量保險(xiǎn)庫存量＝（預(yù)計(jì)每天最大支出－平均每天正常支出）×提前時(shí)間現(xiàn)金調(diào)撥臨界點(diǎn)案例1某商業(yè)銀行在距中心庫30公里處設(shè)一個(gè)分理處，根據(jù)往年有關(guān)數(shù)據(jù)測算，年投放現(xiàn)金量為1375萬元，平均每天投放5萬元（全年按255天計(jì)算）。每次運(yùn)鈔需支出的燃料費(fèi)、保安人員的出差補(bǔ)助費(fèi)約33.5無，資金占用費(fèi)率為年利率8.95%。求最佳運(yùn)鈔批量。案例1某商業(yè)銀行在距中心庫30公里處設(shè)一個(gè)分理處，根據(jù)往年有Q＝即每次運(yùn)鈔10萬元，大約每兩天送一次款。按此計(jì)算總費(fèi)用為：T＝0.908萬元如果每天運(yùn)鈔一次為5萬元，則總費(fèi)用為1.145萬元如果每星期運(yùn)鈔一次為25萬元，則總費(fèi)用為1.303萬元。顯然，從上面三種計(jì)算結(jié)果可以看出，按經(jīng)濟(jì)批量計(jì)算的總費(fèi)用最低。（為什么？）所以，中心庫在向該分理處運(yùn)鈔時(shí)，應(yīng)每兩天按排一次，既保證客戶提取現(xiàn)金，又不會(huì)使分理處形成過金的庫存現(xiàn)金。Q＝案例2：承案例1該分理處的最適運(yùn)鈔量是10萬元，提前時(shí)間為一天，平均每天正常投放量為5萬元，預(yù)計(jì)每天最大投放量為6萬元，求該行的保險(xiǎn)庫存量及現(xiàn)金調(diào)撥臨界點(diǎn)。保險(xiǎn)庫存量＝（6-5）×1=1萬元現(xiàn)金調(diào)撥臨界點(diǎn)＝5×1＋1＝6萬元即該分理處的庫存現(xiàn)金降到調(diào)撥點(diǎn)6萬元時(shí)，就需要申請(qǐng)調(diào)撥現(xiàn)金10萬元，當(dāng)庫存現(xiàn)金降到1萬元時(shí)，調(diào)撥現(xiàn)金送達(dá)，庫存現(xiàn)金又上升到11萬元。案例2：承案例1該分理處的最適運(yùn)鈔量是10萬元，提前時(shí)間為一銀行保持現(xiàn)金適度的措施（內(nèi)部控制）1.將庫存現(xiàn)金狀況與有關(guān)人員的經(jīng)濟(jì)利益掛鉤2.應(yīng)實(shí)現(xiàn)現(xiàn)金出納業(yè)務(wù)的規(guī)范化操作3.要掌握儲(chǔ)蓄現(xiàn)金收支規(guī)律4.解決壓縮庫存現(xiàn)金的技術(shù)性問題5.嚴(yán)格庫房安全現(xiàn)金管理措施銀行保持現(xiàn)金適度的措施（內(nèi)部控制）1.將庫存現(xiàn)金狀況與有關(guān)人員的經(jīng)濟(jì)利益掛鉤在對(duì)營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)適度現(xiàn)金規(guī)模做出測算的基礎(chǔ)上，銀行應(yīng)將網(wǎng)點(diǎn)實(shí)際庫存狀況與適度庫存量進(jìn)行比較，并根據(jù)其庫存掌握的好壞與有關(guān)人員的經(jīng)濟(jì)利益掛鉤，這樣使其在保證支付的前提下，主動(dòng)壓縮庫存規(guī)模，降低成本，實(shí)現(xiàn)現(xiàn)金庫存的最優(yōu)化。1.將庫存現(xiàn)金狀況與有關(guān)人員的經(jīng)濟(jì)利益掛鉤2.應(yīng)實(shí)現(xiàn)現(xiàn)金出納業(yè)務(wù)的規(guī)范化操作銀行應(yīng)盡可能開展代發(fā)工資業(yè)務(wù)，避免每月的大量工資性現(xiàn)金流出；其次，把開戶單位發(fā)工資及每天的資金支出金額均勻排列在每一天；三是對(duì)開戶單位發(fā)放工資和其他大額現(xiàn)金支出實(shí)行當(dāng)天轉(zhuǎn)賬，次日付現(xiàn)的預(yù)約制度。2.應(yīng)實(shí)現(xiàn)現(xiàn)金出納業(yè)務(wù)的規(guī)范化操作要掌握儲(chǔ)蓄現(xiàn)金收支規(guī)律一是在營業(yè)過程中，客戶取款和存款在正常情況下基本相等。二是在正常情況下，上午取款的平均數(shù)大于下午。三是在一般情況下，每個(gè)月出現(xiàn)現(xiàn)金凈收入和凈支出的日期基本不變。第四章商業(yè)銀行的現(xiàn)金資產(chǎn)管理課件解決壓縮庫存現(xiàn)金的技術(shù)性問題掌握好現(xiàn)金的票面結(jié)構(gòu)要充分發(fā)揮中心庫的調(diào)劑作用各營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)的出納專柜要盡可能把當(dāng)天收進(jìn)的現(xiàn)金全部用來抵用第二天的現(xiàn)金支出創(chuàng)造條件，使儲(chǔ)蓄所上繳的現(xiàn)金當(dāng)日入賬對(duì)回收的殘破幣及時(shí)清點(diǎn)上繳，以減少庫存現(xiàn)金解決壓縮庫存現(xiàn)金的技術(shù)性問題嚴(yán)格庫房安全現(xiàn)金管理措施銀行應(yīng)嚴(yán)格庫房的安全管理，在現(xiàn)金清點(diǎn)、包裝、入庫、安全保衛(wèi)、出庫、現(xiàn)金運(yùn)送等環(huán)節(jié)，采取嚴(yán)密的責(zé)任制度、監(jiān)測制度、保衛(wèi)制度和有效的風(fēng)險(xiǎn)防范措施，確保庫房現(xiàn)金的安全無損。嚴(yán)格庫房安全現(xiàn)金管理措施（二）存款準(zhǔn)備金管理法定存款準(zhǔn)備金的管理（計(jì)算及繳存）滯后準(zhǔn)備金計(jì)算法：（時(shí)差準(zhǔn)備金計(jì)算法）同步準(zhǔn)備金計(jì)算法（無時(shí)差準(zhǔn)備金計(jì)算法）超額存款準(zhǔn)備金的管理（規(guī)?？刂疲ǘ┐婵顪?zhǔn)備金管理滯后準(zhǔn)備金計(jì)算法：（時(shí)差準(zhǔn)備金計(jì)算法）主要適用于對(duì)非交易性賬戶存款的準(zhǔn)備金計(jì)算。是根據(jù)前期存款負(fù)債的余額確定本期準(zhǔn)備金的需要量的方法。

按照這種方法，銀行應(yīng)根據(jù)兩周前的存款負(fù)債余額，來確定目前應(yīng)當(dāng)持有的準(zhǔn)備金數(shù)量。這樣銀行可根據(jù)兩周前的七天作為基期，以基期的實(shí)際存款余額為基礎(chǔ)，計(jì)算準(zhǔn)備金持有周應(yīng)持有的準(zhǔn)備金的平均數(shù)。第一周第二周第三周計(jì)算基期周

準(zhǔn)備金保持周滯后準(zhǔn)備金計(jì)算法：（時(shí)差準(zhǔn)備金計(jì)算法）第一周第二周第三周計(jì)算同步準(zhǔn)備金計(jì)算法（無時(shí)差準(zhǔn)備金計(jì)算法）主要適用于對(duì)交易性賬戶存款的準(zhǔn)備金計(jì)算。同步準(zhǔn)備金計(jì)算法是指以本期的存款余額為基礎(chǔ)計(jì)算本期的準(zhǔn)備金需要量的方法。要求的法定存款準(zhǔn)備金總額＝對(duì)交易性存款的準(zhǔn)備金要求×在指定期限內(nèi)的日平均凈交易存款額＋對(duì)非交易負(fù)債的準(zhǔn)備金要求×日平均非交易負(fù)債額通常的作法是：確定兩周為一個(gè)計(jì)算期，如從4月23日（星期二）至5月5日（星期一）為一個(gè)計(jì)算期，計(jì)算在這14天中銀行交易性賬戶存款的日平均余額。準(zhǔn)備金的保持期從4月25日（星期四）開始到5月7日（星期三）結(jié)束。在這14天中的準(zhǔn)備金平均余額以4月25日到5月5日的存款平均余額為計(jì)算基礎(chǔ)計(jì)算。同步準(zhǔn)備金計(jì)算法（無時(shí)差準(zhǔn)備金計(jì)算法）超額存款準(zhǔn)備金的管理管理目標(biāo)：在準(zhǔn)確測算超額準(zhǔn)備金需要量的情況下，適當(dāng)控制準(zhǔn)備金規(guī)模。思考：法定存款準(zhǔn)備金與超額存款準(zhǔn)備金的關(guān)系？為什么它和法定存款準(zhǔn)備金的管理目標(biāo)不一樣？超額存款準(zhǔn)備金的管理超額存款準(zhǔn)備金的影響因素存款波動(dòng)貸款的發(fā)放與收回其他影響因素向中央銀行借款的因素同業(yè)來往因素法定存款準(zhǔn)備金因素信貸資金調(diào)撥因素財(cái)政性存款因素超額存款準(zhǔn)備金的影響因素超額存款準(zhǔn)備金的調(diào)節(jié)1.同業(yè)拆借2.短期證券回購及商業(yè)票據(jù)交易

3.通過中央銀行融資4.商業(yè)銀行系統(tǒng)內(nèi)的資金調(diào)度

5.出售其他資產(chǎn)

超額存款準(zhǔn)備金的調(diào)節(jié)1.同業(yè)拆借商業(yè)銀行靈活調(diào)度頭寸的最主要的渠道或方式是同業(yè)拆借。任何一家經(jīng)營有方的銀行，都應(yīng)當(dāng)建立起廣泛的短期資金融通網(wǎng)絡(luò)，在本行出現(xiàn)資金短缺時(shí)，可以及時(shí)地拆入資金；而當(dāng)本行資金暫時(shí)剩余時(shí)，則可以及時(shí)地將多余資金運(yùn)用出去，以獲得利潤。1.同業(yè)拆借2.短期證券回購及商業(yè)票據(jù)交易短期證券和商業(yè)票據(jù)是商業(yè)銀行的二級(jí)準(zhǔn)備，也是商業(yè)銀行頭寸調(diào)度的重要渠道。當(dāng)商業(yè)銀行頭寸不足時(shí)，可以在市場上通過出售證券回購協(xié)議的方式補(bǔ)足頭寸；而當(dāng)頭寸多余時(shí)，則可以通過買入證券回購協(xié)議的方式將資金調(diào)出。另外，商業(yè)銀行也可以通過短期商業(yè)票據(jù)的買賣來調(diào)節(jié)現(xiàn)金頭寸的余缺。2.短期證券回購及商業(yè)票據(jù)交易3.通過中央銀行融