公司發(fā)展定位與組織結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)課件

公司經(jīng)營(yíng)面臨三種危機(jī)戰(zhàn)略危機(jī)盈利危機(jī)支付危機(jī)1公司經(jīng)營(yíng)面臨三種危機(jī)戰(zhàn)略危機(jī)盈利危機(jī)支付危機(jī)1三種危機(jī)的表現(xiàn)及可能出現(xiàn)的后果戰(zhàn)略危機(jī)贏利危機(jī)支付危機(jī)表現(xiàn)后果戰(zhàn)略模糊戰(zhàn)略多變戰(zhàn)略過(guò)時(shí)沒(méi)有戰(zhàn)略主營(yíng)業(yè)務(wù)收入下降新業(yè)務(wù)回報(bào)不理想投資收益幾乎沒(méi)有缺乏其他利潤(rùn)來(lái)源收入只能支付日常開(kāi)支利息和債務(wù)負(fù)擔(dān)沉重企業(yè)現(xiàn)金流很少借新債還舊債企業(yè)沒(méi)有競(jìng)爭(zhēng)力公司業(yè)務(wù)發(fā)展停滯企業(yè)造血功能喪失股東價(jià)值無(wú)法實(shí)現(xiàn)破產(chǎn)被兼并收購(gòu)2三種危機(jī)的表現(xiàn)及可能出現(xiàn)的后果戰(zhàn)略危機(jī)贏利某某集團(tuán)目前的戰(zhàn)略管理令人擔(dān)憂(yōu)投資過(guò)于分散，主營(yíng)業(yè)務(wù)包括麻黃素、房地產(chǎn)和貿(mào)易，沒(méi)有清晰的戰(zhàn)略發(fā)展方向主要依賴(lài)經(jīng)驗(yàn)決定未來(lái)的發(fā)展方向，什么看著好就做什么，戰(zhàn)略的制定、修改沒(méi)有客觀地分析、論證戰(zhàn)略經(jīng)常變化，執(zhí)行者無(wú)所適從戰(zhàn)略執(zhí)行隨意性大，沒(méi)有相應(yīng)的監(jiān)控體系戰(zhàn)略危機(jī)3某某集團(tuán)目前的戰(zhàn)略管理令人擔(dān)憂(yōu)投資過(guò)于分散，主營(yíng)業(yè)務(wù)戰(zhàn)略經(jīng)常某某集團(tuán)目前的盈利狀況不容樂(lè)觀整體盈利水平下降麻黃素業(yè)務(wù)虧損貿(mào)易和房地產(chǎn)有一定盈利，但對(duì)集團(tuán)的貢獻(xiàn)有限煤焦化、甘草處于投入期，尚未盈利其他產(chǎn)業(yè)微利或虧損某某本身沒(méi)有實(shí)業(yè)，利潤(rùn)來(lái)源于控股公司外經(jīng)貿(mào)連年虧損，主要依靠某某支持國(guó)際實(shí)業(yè)受市場(chǎng)環(huán)境等因素影響盈利水平不佳盈利危機(jī)4某某集團(tuán)目前的盈利狀況不容樂(lè)觀整體盈利水平下降某某本身沒(méi)有實(shí)支付體系也面臨危機(jī)現(xiàn)金流量非常有限大量貸款逾期利息負(fù)擔(dān)沉重某某收購(gòu)?fù)饨?jīng)貿(mào)后不斷追加投入，但未獲得收益。銀行貸款不斷增加，集團(tuán)面臨還款壓力。外經(jīng)貿(mào)依靠某某和國(guó)際實(shí)業(yè)資金注入生存，業(yè)務(wù)利潤(rùn)勉強(qiáng)支付日常費(fèi)用國(guó)際實(shí)業(yè)的資金被嚴(yán)格監(jiān)控支付危機(jī)5支付體系也面臨危機(jī)現(xiàn)金流量非常有限某某收購(gòu)?fù)饨?jīng)貿(mào)后不斷追加支某某正由盈利危機(jī)進(jìn)入支付危機(jī)，對(duì)危機(jī)的判斷基于某某的整體財(cái)務(wù)狀況危機(jī)現(xiàn)金流日益萎縮利潤(rùn)下降成本上升資產(chǎn)負(fù)債不盡合理財(cái)務(wù)管理混亂財(cái)務(wù)體系不健全6某某正由盈利危機(jī)進(jìn)入支付危機(jī)，對(duì)危機(jī)的判斷基于某某的整體財(cái)務(wù)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中的現(xiàn)金流某某外經(jīng)貿(mào)國(guó)際實(shí)業(yè)01年比00年增加169％02年比01年減少30％主要原因在于某某收購(gòu)?fù)饨?jīng)貿(mào)某某進(jìn)入后現(xiàn)金流狀況依然維持在較低水平大量應(yīng)收帳款無(wú)法回收影響現(xiàn)金凈額凈額日益萎縮，02年約為6百萬(wàn)元主要原因在于主營(yíng)業(yè)務(wù)收入下降7經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中的現(xiàn)金流某某外經(jīng)貿(mào)國(guó)際實(shí)業(yè)01年比00年增加169現(xiàn)金凈額負(fù)增長(zhǎng)，表明投資缺乏客觀地分析和論證某某外經(jīng)貿(mào)國(guó)際實(shí)業(yè)02年的投資收益僅為5萬(wàn)元02年對(duì)外經(jīng)貿(mào)承債式收購(gòu)，支付現(xiàn)金1億2千萬(wàn)02年對(duì)外投資額度加大形成凈流出8000萬(wàn)委托理財(cái)事件的影響8現(xiàn)金凈額負(fù)增長(zhǎng)，表明投資缺乏客觀地分析和論證某某外經(jīng)貿(mào)國(guó)際實(shí)某某集團(tuán)的財(cái)務(wù)狀況：籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金凈額某某外經(jīng)貿(mào)國(guó)際實(shí)業(yè)銀行貸款增加02年償還債務(wù)支付現(xiàn)金1億301年償還債務(wù)支付現(xiàn)金1億借款用于償還債務(wù)9某某集團(tuán)的財(cái)務(wù)狀況：籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金凈額某某外經(jīng)貿(mào)國(guó)際實(shí)業(yè)整個(gè)集團(tuán)銀行貸款高達(dá)9億元10整個(gè)集團(tuán)銀行貸款高達(dá)9億元10大量逾期貸款直接影響公司的信用11大量逾期貸款直接影響公司的信用11外經(jīng)貿(mào)歷史遺留貸款也使集團(tuán)背上沉重包袱單位：萬(wàn)元12外經(jīng)貿(mào)歷史遺留貸款也使集團(tuán)背上沉重包袱單位：萬(wàn)元12外經(jīng)貿(mào)貸款中“借新還舊”的比例極高，容易引發(fā)支付危機(jī)單位：萬(wàn)元13外經(jīng)貿(mào)貸款中“借新還舊”的比例極高，容易引發(fā)支付危機(jī)單位：萬(wàn)某某擔(dān)?？傤~為2.8億元528對(duì)外擔(dān)保資產(chǎn)總額擔(dān)保額21億2.8億擔(dān)保額萬(wàn)元2.8億的擔(dān)保額隱藏著系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)14某某擔(dān)?？傤~為2.8億元528對(duì)外擔(dān)保資產(chǎn)總額擔(dān)保額21億2外經(jīng)貿(mào)集團(tuán)擔(dān)?？傤~為0.68億元5.270.68對(duì)外擔(dān)保中350萬(wàn)元貸款全部逾期對(duì)內(nèi)擔(dān)保對(duì)象為某某資產(chǎn)總額擔(dān)保額15外經(jīng)貿(mào)集團(tuán)擔(dān)保總額為0.68億元5.270.68對(duì)外擔(dān)保中3國(guó)際實(shí)業(yè)擔(dān)?？傤~為3.37億元15.9億3.37億外部擔(dān)保國(guó)際實(shí)業(yè)國(guó)際置地1.45億0.99億萬(wàn)元3.37億元擔(dān)保數(shù)額過(guò)大資產(chǎn)總額擔(dān)保額母子公司互保16國(guó)際實(shí)業(yè)擔(dān)保總額為3.37億元15.9億3.37億外部擔(dān)保國(guó)入主國(guó)際實(shí)業(yè)后某某的盈利水平下降某某集團(tuán)主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)某某集團(tuán)利潤(rùn)總額17入主國(guó)際實(shí)業(yè)后某某的盈利水平下降某某集團(tuán)主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)某某集團(tuán)某某收購(gòu)?fù)饨?jīng)貿(mào)后資產(chǎn)利潤(rùn)率表現(xiàn)不佳資產(chǎn)利潤(rùn)率44.64.35.61/100200020012002資產(chǎn)與利潤(rùn)對(duì)比18某某收購(gòu)?fù)饨?jīng)貿(mào)后資產(chǎn)利潤(rùn)率表現(xiàn)不佳資產(chǎn)利潤(rùn)率44.64.35外經(jīng)貿(mào)的收入與利潤(rùn)狀況主營(yíng)業(yè)務(wù)收入主營(yíng)業(yè)務(wù)成本主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入略有上升主營(yíng)業(yè)務(wù)成本居高不下主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)屈指可數(shù)19外經(jīng)貿(mào)的收入與利潤(rùn)狀況主營(yíng)業(yè)務(wù)收入主營(yíng)業(yè)務(wù)成本主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)主投資國(guó)際實(shí)業(yè)的回報(bào)逐年下降外經(jīng)貿(mào)持有國(guó)際實(shí)業(yè)9千1百萬(wàn)股，持股比例為53.43％，02年投資收益僅為40余萬(wàn)元20投資國(guó)際實(shí)業(yè)的回報(bào)逐年下降外經(jīng)貿(mào)持有國(guó)際實(shí)業(yè)9千1百萬(wàn)股，持資產(chǎn)利潤(rùn)率極低633656527-1.372.030.34資產(chǎn)利潤(rùn)率0.220.310.061/10000百萬(wàn)200020012002資產(chǎn)與利潤(rùn)對(duì)比21資產(chǎn)利潤(rùn)率極低633656527-1.372.030.34資國(guó)際實(shí)業(yè)的收入與利潤(rùn)狀況主營(yíng)業(yè)務(wù)收入上升主營(yíng)業(yè)務(wù)成本沒(méi)有下降主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)變化不大22國(guó)際實(shí)業(yè)的收入與利潤(rùn)狀況主營(yíng)業(yè)務(wù)收入上升主營(yíng)業(yè)務(wù)成本沒(méi)有下降國(guó)際實(shí)業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入非常不穩(wěn)定23國(guó)際實(shí)業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入非常不穩(wěn)定23主營(yíng)業(yè)務(wù)成本逐漸上升24主營(yíng)業(yè)務(wù)成本逐漸上升24房地產(chǎn)利潤(rùn)增長(zhǎng)明顯25房地產(chǎn)利潤(rùn)增長(zhǎng)明顯25利潤(rùn)呈下降趨勢(shì)主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)利潤(rùn)總額26利潤(rùn)呈下降趨勢(shì)主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)利潤(rùn)總額26利潤(rùn)與資產(chǎn)對(duì)比資產(chǎn)利潤(rùn)率非常不穩(wěn)定，呈下降趨勢(shì)利潤(rùn)與資產(chǎn)資產(chǎn)利潤(rùn)率27利潤(rùn)與資產(chǎn)對(duì)比資產(chǎn)利潤(rùn)率非常不穩(wěn)定，呈下降趨勢(shì)利潤(rùn)與資產(chǎn)資產(chǎn)國(guó)際實(shí)業(yè)各產(chǎn)業(yè)資產(chǎn)利潤(rùn)對(duì)比總資產(chǎn)主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)貿(mào)易占總資產(chǎn)3％，對(duì)利潤(rùn)的貢獻(xiàn)為16％28國(guó)際實(shí)業(yè)各產(chǎn)業(yè)資產(chǎn)利潤(rùn)對(duì)比總資產(chǎn)主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)貿(mào)易占總資產(chǎn)3％國(guó)際實(shí)業(yè)各產(chǎn)業(yè)資產(chǎn)利潤(rùn)對(duì)比資產(chǎn)額利潤(rùn)額貿(mào)易房地產(chǎn)麻黃素29國(guó)際實(shí)業(yè)各產(chǎn)業(yè)資產(chǎn)利潤(rùn)對(duì)比資產(chǎn)額利潤(rùn)額貿(mào)易房地產(chǎn)麻黃素29財(cái)務(wù)預(yù)算的制定過(guò)程過(guò)于草率，總部與子公司缺乏溝通財(cái)務(wù)預(yù)算事前沒(méi)有評(píng)估預(yù)算的可行性預(yù)算的制定缺乏客觀性預(yù)算制定缺乏自下而上的反饋機(jī)制預(yù)算僅由財(cái)務(wù)部參與子公司沒(méi)有提供各項(xiàng)預(yù)算的依據(jù)考核不嚴(yán)格，各子公司對(duì)預(yù)算目標(biāo)不重視生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)人員很少參與預(yù)算制定活動(dòng)預(yù)算制定和執(zhí)行流于形式集團(tuán)總部財(cái)務(wù)部各子公司30財(cái)務(wù)預(yù)算的制定過(guò)程過(guò)于草率，總部與子公司缺乏溝通財(cái)務(wù)預(yù)算事前資金運(yùn)用缺乏系統(tǒng)規(guī)劃，資金調(diào)度困難資金計(jì)劃資金計(jì)劃發(fā)揮的作用有限集團(tuán)總部財(cái)務(wù)部各子公司資金運(yùn)用沒(méi)有系統(tǒng)規(guī)劃集團(tuán)內(nèi)無(wú)多少資金無(wú)法監(jiān)控集團(tuán)資金流向忙于處理歷史遺留貸款很難調(diào)度下屬公司的資金不愿意提供資金給總部自己制定的計(jì)劃與總部計(jì)劃不一致多家銀行設(shè)立帳戶(hù)，不執(zhí)行總部設(shè)立網(wǎng)上銀行的規(guī)定31資金運(yùn)用缺乏系統(tǒng)規(guī)劃，資金調(diào)度困難資金計(jì)劃資金計(jì)劃發(fā)揮的作用審計(jì)部門(mén)沒(méi)有清晰的定位審計(jì)審計(jì)工作的效果不理想集團(tuán)總部財(cái)務(wù)部各子公司沒(méi)有建立集團(tuán)審計(jì)部的權(quán)威審計(jì)部定位不清晰，與經(jīng)營(yíng)管理部的職能有重疊對(duì)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的審計(jì)不仔細(xì)沒(méi)有專(zhuān)人負(fù)責(zé)審計(jì)審計(jì)工作不及時(shí)32審計(jì)部門(mén)沒(méi)有清晰的定位審計(jì)審計(jì)工作的效果不理想集團(tuán)總部財(cái)務(wù)部資本運(yùn)營(yíng)：某某在收購(gòu)?fù)饨?jīng)貿(mào)之前沒(méi)有進(jìn)行盡職調(diào)查戰(zhàn)略規(guī)劃盡職調(diào)查價(jià)格分析收購(gòu)籌資收購(gòu)技術(shù)收購(gòu)整合活動(dòng)某某確定收購(gòu)目標(biāo)制定收購(gòu)規(guī)劃制定收購(gòu)程序財(cái)務(wù)分析業(yè)務(wù)法律審查收購(gòu)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估資產(chǎn)評(píng)估內(nèi)外部籌資渠道公關(guān)技巧談判技巧投標(biāo)技巧文化融合制度整合經(jīng)營(yíng)整合無(wú)明確戰(zhàn)略規(guī)劃沒(méi)有沒(méi)有自有資金承債式收購(gòu)沒(méi)有把握最佳談判機(jī)會(huì)整合不充分33資本運(yùn)營(yíng)：某某在收購(gòu)?fù)饨?jīng)貿(mào)之前沒(méi)有進(jìn)行盡職調(diào)查戰(zhàn)略進(jìn)入外經(jīng)貿(mào)之后問(wèn)題逐漸暴露應(yīng)收帳款1億元擔(dān)保額9919萬(wàn)或有事項(xiàng)1千8百萬(wàn)凈資產(chǎn)由-1814萬(wàn)變?yōu)?2億多合同糾紛300多起某某外經(jīng)貿(mào)34進(jìn)入外經(jīng)貿(mào)之后問(wèn)題逐漸暴露應(yīng)收帳款1億元或有事項(xiàng)1千8百萬(wàn)凈某某應(yīng)該吸取的教訓(xùn)在做任何收購(gòu)之前必需有一個(gè)通盤(pán)的考慮盡職調(diào)查至關(guān)重要收購(gòu)之后要及時(shí)進(jìn)行整合應(yīng)由財(cái)務(wù)、法律專(zhuān)業(yè)人士組成收購(gòu)小組收購(gòu)對(duì)象的或有事項(xiàng)可以作為與政府談判的條件收購(gòu)之前應(yīng)該和銀行談判減免貸款的相關(guān)條件大股東地位至今仍然沒(méi)有得到證監(jiān)會(huì)正式認(rèn)可將來(lái)相關(guān)操作可能會(huì)遇到障礙35某某應(yīng)該吸取的教訓(xùn)在做任何收購(gòu)之前必收購(gòu)對(duì)象的或有事項(xiàng)大股東國(guó)際實(shí)業(yè)未來(lái)可能的融資方式（一）配股證券市場(chǎng)相關(guān)規(guī)定國(guó)際實(shí)業(yè)目前狀況公司上市超過(guò)3個(gè)完整會(huì)計(jì)年度的，最近3個(gè)完整會(huì)計(jì)年度的凈資產(chǎn)收益率平均在10％以上；上市不滿(mǎn)3個(gè)完整會(huì)計(jì)年度的，按上市后所經(jīng)歷的完整會(huì)計(jì)年度平均計(jì)算；屬于農(nóng)業(yè)、能源、原材料、基礎(chǔ)設(shè)施、高科技等國(guó)家重點(diǎn)支持行業(yè)的公司，凈資產(chǎn)收益率可以略低，但不得低于9％；上述指標(biāo)計(jì)算期間內(nèi)任何一年的凈資產(chǎn)收益率不得低于6％。本次配股募集資金后，公司預(yù)測(cè)的凈資產(chǎn)收益率應(yīng)達(dá)到或超過(guò)同期銀行存款利率水平。

00年至02年凈資產(chǎn)收益率為4.36％、4.35％、0.31％有農(nóng)業(yè)、能源概念

近3年有重大違法、違規(guī)行為。未獲核準(zhǔn)的，不得在一年內(nèi)再次提出配股申請(qǐng)。以公司資產(chǎn)為本公司的股東或個(gè)人債務(wù)提供擔(dān)保。

8000萬(wàn)委托理財(cái)事件有擔(dān)保行為

核準(zhǔn)條件不予核準(zhǔn)36國(guó)際實(shí)業(yè)未來(lái)可能的融資方式（一）配股證券市場(chǎng)相關(guān)規(guī)定國(guó)際實(shí)業(yè)國(guó)際實(shí)業(yè)未來(lái)可能的融資方式（二）增發(fā)新股證券市場(chǎng)相關(guān)規(guī)定國(guó)際實(shí)業(yè)目前狀況最近三個(gè)會(huì)計(jì)年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于10％，且最近一年加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率不低于10％。扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤(rùn)與扣除前的凈利潤(rùn)相比，以低者作為加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率的計(jì)算依據(jù)。最近一期財(cái)務(wù)報(bào)表中的資產(chǎn)負(fù)債率不低于同行業(yè)上市公司的平均水平前次募集資金投資項(xiàng)目的完工進(jìn)度不低于70％

00年至02年凈資產(chǎn)收益率為4.36％、4.35％、0.31％00年至02年扣除非經(jīng)常性損益后加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率為8.31％、2.79％、1.13％

存在為股東及股東的附屬公司或者個(gè)人債務(wù)提供擔(dān)保的行為；最近3年內(nèi)有重大違法違規(guī)行為

有擔(dān)保行為8000萬(wàn)理財(cái)事件

核準(zhǔn)條件不予核準(zhǔn)37國(guó)際實(shí)業(yè)未來(lái)可能的融資方式（二）增發(fā)新股證券市場(chǎng)相關(guān)規(guī)定國(guó)際國(guó)際實(shí)業(yè)未來(lái)可能的融資方式（三）發(fā)行債券證券市場(chǎng)相關(guān)規(guī)定國(guó)際實(shí)業(yè)目前狀況經(jīng)注冊(cè)會(huì)計(jì)師核驗(yàn)，公司最近三個(gè)會(huì)計(jì)年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)利潤(rùn)率平均在10%以上；屬于能源、原材料、基礎(chǔ)設(shè)施類(lèi)的公司可以略低，但是不得低于7%。經(jīng)注冊(cè)會(huì)計(jì)師核驗(yàn)，公司扣除非經(jīng)常性損益后，最近三個(gè)會(huì)計(jì)年度的凈資產(chǎn)利潤(rùn)率平均值原則上不得低于6%。公司最近三個(gè)會(huì)計(jì)年度凈資產(chǎn)利潤(rùn)率平均低于6%的，公司應(yīng)當(dāng)具有良好的現(xiàn)金流量?？赊D(zhuǎn)換公司債券發(fā)行后，資產(chǎn)負(fù)債率不高于７０％累計(jì)債券余額不超過(guò)公司凈資產(chǎn)額的４０％，發(fā)行后不得高于凈資產(chǎn)額的80%證券公司、上市公司不得提供擔(dān)保；

00年至02年凈資產(chǎn)收益率為4.36％、4.35％、0.31％有農(nóng)業(yè)、能源概念

獲得批準(zhǔn)的難度較大擔(dān)保條件較為嚴(yán)格

經(jīng)國(guó)家計(jì)委和中國(guó)人民銀行批準(zhǔn)并公開(kāi)發(fā)行。累計(jì)發(fā)行在外的債券總面額不超過(guò)企業(yè)凈資產(chǎn)額的40%；債券有擔(dān)保人擔(dān)保，其擔(dān)保條件符合法律、法規(guī)規(guī)定；可轉(zhuǎn)債企業(yè)債38國(guó)際實(shí)業(yè)未來(lái)可能的融資方式（三）發(fā)行債券證券市場(chǎng)相關(guān)規(guī)定國(guó)際國(guó)際實(shí)業(yè)目前的凈資產(chǎn)收益率狀況國(guó)際實(shí)業(yè)目前的凈資產(chǎn)收益率遠(yuǎn)未達(dá)到外部融資的條件39國(guó)際實(shí)業(yè)目前的凈資產(chǎn)收益率狀況國(guó)際實(shí)業(yè)目前的凈資產(chǎn)收益率遠(yuǎn)未若要獲得外部融資，國(guó)際實(shí)業(yè)必需大幅提高凈利潤(rùn)假設(shè)未來(lái)三年凈資產(chǎn)不變假設(shè)凈資產(chǎn)收益率為10％目前凈利潤(rùn)的差距1.8454.1455.9840若要獲得外部融資，國(guó)際實(shí)業(yè)必需大幅提高凈利潤(rùn)假設(shè)未來(lái)三年凈資財(cái)務(wù)管理建議：某某集團(tuán)在財(cái)務(wù)分析和控制方面相對(duì)薄弱財(cái)務(wù)部的主要職能財(cái)務(wù)分析及控制資金調(diào)配內(nèi)外部關(guān)系協(xié)調(diào)帳務(wù)管理41財(cái)務(wù)管理建議：某某集團(tuán)在財(cái)務(wù)分析和控制方面相對(duì)薄弱財(cái)務(wù)部的主今后應(yīng)建立財(cái)務(wù)分析及控制系統(tǒng)，為集團(tuán)最高管理層提供決策所需的信息，協(xié)助公司向既定的戰(zhàn)略目標(biāo)邁進(jìn)1預(yù)算系統(tǒng)以年度戰(zhàn)略計(jì)劃

為依據(jù)，制訂年度財(cái)務(wù)計(jì)劃并落實(shí)到公司各責(zé)任中心2匯報(bào)系統(tǒng)建立匯報(bào)機(jī)制，以便及時(shí)匯集各

責(zé)任中心的經(jīng)營(yíng)狀況3控制系統(tǒng)分析報(bào)告，找出產(chǎn)

生偏差的根本原因，并及時(shí)向公司管理層提出相應(yīng)的控制方案財(cái)務(wù)分析

及控制系統(tǒng)42今后應(yīng)建立財(cái)務(wù)分析及控制系統(tǒng)，為集團(tuán)最高管理層提供決策所需的演講完畢，謝謝觀看！演講完畢，謝謝觀看！公司經(jīng)營(yíng)面臨三種危機(jī)戰(zhàn)略危機(jī)盈利危機(jī)支付危機(jī)44公司經(jīng)營(yíng)面臨三種危機(jī)戰(zhàn)略危機(jī)盈利危機(jī)支付危機(jī)1三種危機(jī)的表現(xiàn)及可能出現(xiàn)的后果戰(zhàn)略危機(jī)贏利危機(jī)支付危機(jī)表現(xiàn)后果戰(zhàn)略模糊戰(zhàn)略多變戰(zhàn)略過(guò)時(shí)沒(méi)有戰(zhàn)略主營(yíng)業(yè)務(wù)收入下降新業(yè)務(wù)回報(bào)不理想投資收益幾乎沒(méi)有缺乏其他利潤(rùn)來(lái)源收入只能支付日常開(kāi)支利息和債務(wù)負(fù)擔(dān)沉重企業(yè)現(xiàn)金流很少借新債還舊債企業(yè)沒(méi)有競(jìng)爭(zhēng)力公司業(yè)務(wù)發(fā)展停滯企業(yè)造血功能喪失股東價(jià)值無(wú)法實(shí)現(xiàn)破產(chǎn)被兼并收購(gòu)45三種危機(jī)的表現(xiàn)及可能出現(xiàn)的后果戰(zhàn)略危機(jī)贏利某某集團(tuán)目前的戰(zhàn)略管理令人擔(dān)憂(yōu)投資過(guò)于分散，主營(yíng)業(yè)務(wù)包括麻黃素、房地產(chǎn)和貿(mào)易，沒(méi)有清晰的戰(zhàn)略發(fā)展方向主要依賴(lài)經(jīng)驗(yàn)決定未來(lái)的發(fā)展方向，什么看著好就做什么，戰(zhàn)略的制定、修改沒(méi)有客觀地分析、論證戰(zhàn)略經(jīng)常變化，執(zhí)行者無(wú)所適從戰(zhàn)略執(zhí)行隨意性大，沒(méi)有相應(yīng)的監(jiān)控體系戰(zhàn)略危機(jī)46某某集團(tuán)目前的戰(zhàn)略管理令人擔(dān)憂(yōu)投資過(guò)于分散，主營(yíng)業(yè)務(wù)戰(zhàn)略經(jīng)常某某集團(tuán)目前的盈利狀況不容樂(lè)觀整體盈利水平下降麻黃素業(yè)務(wù)虧損貿(mào)易和房地產(chǎn)有一定盈利，但對(duì)集團(tuán)的貢獻(xiàn)有限煤焦化、甘草處于投入期，尚未盈利其他產(chǎn)業(yè)微利或虧損某某本身沒(méi)有實(shí)業(yè)，利潤(rùn)來(lái)源于控股公司外經(jīng)貿(mào)連年虧損，主要依靠某某支持國(guó)際實(shí)業(yè)受市場(chǎng)環(huán)境等因素影響盈利水平不佳盈利危機(jī)47某某集團(tuán)目前的盈利狀況不容樂(lè)觀整體盈利水平下降某某本身沒(méi)有實(shí)支付體系也面臨危機(jī)現(xiàn)金流量非常有限大量貸款逾期利息負(fù)擔(dān)沉重某某收購(gòu)?fù)饨?jīng)貿(mào)后不斷追加投入，但未獲得收益。銀行貸款不斷增加，集團(tuán)面臨還款壓力。外經(jīng)貿(mào)依靠某某和國(guó)際實(shí)業(yè)資金注入生存，業(yè)務(wù)利潤(rùn)勉強(qiáng)支付日常費(fèi)用國(guó)際實(shí)業(yè)的資金被嚴(yán)格監(jiān)控支付危機(jī)48支付體系也面臨危機(jī)現(xiàn)金流量非常有限某某收購(gòu)?fù)饨?jīng)貿(mào)后不斷追加支某某正由盈利危機(jī)進(jìn)入支付危機(jī)，對(duì)危機(jī)的判斷基于某某的整體財(cái)務(wù)狀況危機(jī)現(xiàn)金流日益萎縮利潤(rùn)下降成本上升資產(chǎn)負(fù)債不盡合理財(cái)務(wù)管理混亂財(cái)務(wù)體系不健全49某某正由盈利危機(jī)進(jìn)入支付危機(jī)，對(duì)危機(jī)的判斷基于某某的整體財(cái)務(wù)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中的現(xiàn)金流某某外經(jīng)貿(mào)國(guó)際實(shí)業(yè)01年比00年增加169％02年比01年減少30％主要原因在于某某收購(gòu)?fù)饨?jīng)貿(mào)某某進(jìn)入后現(xiàn)金流狀況依然維持在較低水平大量應(yīng)收帳款無(wú)法回收影響現(xiàn)金凈額凈額日益萎縮，02年約為6百萬(wàn)元主要原因在于主營(yíng)業(yè)務(wù)收入下降50經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中的現(xiàn)金流某某外經(jīng)貿(mào)國(guó)際實(shí)業(yè)01年比00年增加169現(xiàn)金凈額負(fù)增長(zhǎng)，表明投資缺乏客觀地分析和論證某某外經(jīng)貿(mào)國(guó)際實(shí)業(yè)02年的投資收益僅為5萬(wàn)元02年對(duì)外經(jīng)貿(mào)承債式收購(gòu)，支付現(xiàn)金1億2千萬(wàn)02年對(duì)外投資額度加大形成凈流出8000萬(wàn)委托理財(cái)事件的影響51現(xiàn)金凈額負(fù)增長(zhǎng)，表明投資缺乏客觀地分析和論證某某外經(jīng)貿(mào)國(guó)際實(shí)某某集團(tuán)的財(cái)務(wù)狀況：籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金凈額某某外經(jīng)貿(mào)國(guó)際實(shí)業(yè)銀行貸款增加02年償還債務(wù)支付現(xiàn)金1億301年償還債務(wù)支付現(xiàn)金1億借款用于償還債務(wù)52某某集團(tuán)的財(cái)務(wù)狀況：籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金凈額某某外經(jīng)貿(mào)國(guó)際實(shí)業(yè)整個(gè)集團(tuán)銀行貸款高達(dá)9億元53整個(gè)集團(tuán)銀行貸款高達(dá)9億元10大量逾期貸款直接影響公司的信用54大量逾期貸款直接影響公司的信用11外經(jīng)貿(mào)歷史遺留貸款也使集團(tuán)背上沉重包袱單位：萬(wàn)元55外經(jīng)貿(mào)歷史遺留貸款也使集團(tuán)背上沉重包袱單位：萬(wàn)元12外經(jīng)貿(mào)貸款中“借新還舊”的比例極高，容易引發(fā)支付危機(jī)單位：萬(wàn)元56外經(jīng)貿(mào)貸款中“借新還舊”的比例極高，容易引發(fā)支付危機(jī)單位：萬(wàn)某某擔(dān)保總額為2.8億元528對(duì)外擔(dān)保資產(chǎn)總額擔(dān)保額21億2.8億擔(dān)保額萬(wàn)元2.8億的擔(dān)保額隱藏著系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)57某某擔(dān)?？傤~為2.8億元528對(duì)外擔(dān)保資產(chǎn)總額擔(dān)保額21億2外經(jīng)貿(mào)集團(tuán)擔(dān)?？傤~為0.68億元5.270.68對(duì)外擔(dān)保中350萬(wàn)元貸款全部逾期對(duì)內(nèi)擔(dān)保對(duì)象為某某資產(chǎn)總額擔(dān)保額58外經(jīng)貿(mào)集團(tuán)擔(dān)保總額為0.68億元5.270.68對(duì)外擔(dān)保中3國(guó)際實(shí)業(yè)擔(dān)?？傤~為3.37億元15.9億3.37億外部擔(dān)保國(guó)際實(shí)業(yè)國(guó)際置地1.45億0.99億萬(wàn)元3.37億元擔(dān)保數(shù)額過(guò)大資產(chǎn)總額擔(dān)保額母子公司互保59國(guó)際實(shí)業(yè)擔(dān)保總額為3.37億元15.9億3.37億外部擔(dān)保國(guó)入主國(guó)際實(shí)業(yè)后某某的盈利水平下降某某集團(tuán)主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)某某集團(tuán)利潤(rùn)總額60入主國(guó)際實(shí)業(yè)后某某的盈利水平下降某某集團(tuán)主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)某某集團(tuán)某某收購(gòu)?fù)饨?jīng)貿(mào)后資產(chǎn)利潤(rùn)率表現(xiàn)不佳資產(chǎn)利潤(rùn)率44.64.35.61/100200020012002資產(chǎn)與利潤(rùn)對(duì)比61某某收購(gòu)?fù)饨?jīng)貿(mào)后資產(chǎn)利潤(rùn)率表現(xiàn)不佳資產(chǎn)利潤(rùn)率44.64.35外經(jīng)貿(mào)的收入與利潤(rùn)狀況主營(yíng)業(yè)務(wù)收入主營(yíng)業(yè)務(wù)成本主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入略有上升主營(yíng)業(yè)務(wù)成本居高不下主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)屈指可數(shù)62外經(jīng)貿(mào)的收入與利潤(rùn)狀況主營(yíng)業(yè)務(wù)收入主營(yíng)業(yè)務(wù)成本主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)主投資國(guó)際實(shí)業(yè)的回報(bào)逐年下降外經(jīng)貿(mào)持有國(guó)際實(shí)業(yè)9千1百萬(wàn)股，持股比例為53.43％，02年投資收益僅為40余萬(wàn)元63投資國(guó)際實(shí)業(yè)的回報(bào)逐年下降外經(jīng)貿(mào)持有國(guó)際實(shí)業(yè)9千1百萬(wàn)股，持資產(chǎn)利潤(rùn)率極低633656527-1.372.030.34資產(chǎn)利潤(rùn)率0.220.310.061/10000百萬(wàn)200020012002資產(chǎn)與利潤(rùn)對(duì)比64資產(chǎn)利潤(rùn)率極低633656527-1.372.030.34資國(guó)際實(shí)業(yè)的收入與利潤(rùn)狀況主營(yíng)業(yè)務(wù)收入上升主營(yíng)業(yè)務(wù)成本沒(méi)有下降主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)變化不大65國(guó)際實(shí)業(yè)的收入與利潤(rùn)狀況主營(yíng)業(yè)務(wù)收入上升主營(yíng)業(yè)務(wù)成本沒(méi)有下降國(guó)際實(shí)業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入非常不穩(wěn)定66國(guó)際實(shí)業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入非常不穩(wěn)定23主營(yíng)業(yè)務(wù)成本逐漸上升67主營(yíng)業(yè)務(wù)成本逐漸上升24房地產(chǎn)利潤(rùn)增長(zhǎng)明顯68房地產(chǎn)利潤(rùn)增長(zhǎng)明顯25利潤(rùn)呈下降趨勢(shì)主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)利潤(rùn)總額69利潤(rùn)呈下降趨勢(shì)主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)利潤(rùn)總額26利潤(rùn)與資產(chǎn)對(duì)比資產(chǎn)利潤(rùn)率非常不穩(wěn)定，呈下降趨勢(shì)利潤(rùn)與資產(chǎn)資產(chǎn)利潤(rùn)率70利潤(rùn)與資產(chǎn)對(duì)比資產(chǎn)利潤(rùn)率非常不穩(wěn)定，呈下降趨勢(shì)利潤(rùn)與資產(chǎn)資產(chǎn)國(guó)際實(shí)業(yè)各產(chǎn)業(yè)資產(chǎn)利潤(rùn)對(duì)比總資產(chǎn)主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)貿(mào)易占總資產(chǎn)3％，對(duì)利潤(rùn)的貢獻(xiàn)為16％71國(guó)際實(shí)業(yè)各產(chǎn)業(yè)資產(chǎn)利潤(rùn)對(duì)比總資產(chǎn)主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)貿(mào)易占總資產(chǎn)3％國(guó)際實(shí)業(yè)各產(chǎn)業(yè)資產(chǎn)利潤(rùn)對(duì)比資產(chǎn)額利潤(rùn)額貿(mào)易房地產(chǎn)麻黃素72國(guó)際實(shí)業(yè)各產(chǎn)業(yè)資產(chǎn)利潤(rùn)對(duì)比資產(chǎn)額利潤(rùn)額貿(mào)易房地產(chǎn)麻黃素29財(cái)務(wù)預(yù)算的制定過(guò)程過(guò)于草率，總部與子公司缺乏溝通財(cái)務(wù)預(yù)算事前沒(méi)有評(píng)估預(yù)算的可行性預(yù)算的制定缺乏客觀性預(yù)算制定缺乏自下而上的反饋機(jī)制預(yù)算僅由財(cái)務(wù)部參與子公司沒(méi)有提供各項(xiàng)預(yù)算的依據(jù)考核不嚴(yán)格，各子公司對(duì)預(yù)算目標(biāo)不重視生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)人員很少參與預(yù)算制定活動(dòng)預(yù)算制定和執(zhí)行流于形式集團(tuán)總部財(cái)務(wù)部各子公司73財(cái)務(wù)預(yù)算的制定過(guò)程過(guò)于草率，總部與子公司缺乏溝通財(cái)務(wù)預(yù)算事前資金運(yùn)用缺乏系統(tǒng)規(guī)劃，資金調(diào)度困難資金計(jì)劃資金計(jì)劃發(fā)揮的作用有限集團(tuán)總部財(cái)務(wù)部各子公司資金運(yùn)用沒(méi)有系統(tǒng)規(guī)劃集團(tuán)內(nèi)無(wú)多少資金無(wú)法監(jiān)控集團(tuán)資金流向忙于處理歷史遺留貸款很難調(diào)度下屬公司的資金不愿意提供資金給總部自己制定的計(jì)劃與總部計(jì)劃不一致多家銀行設(shè)立帳戶(hù)，不執(zhí)行總部設(shè)立網(wǎng)上銀行的規(guī)定74資金運(yùn)用缺乏系統(tǒng)規(guī)劃，資金調(diào)度困難資金計(jì)劃資金計(jì)劃發(fā)揮的作用審計(jì)部門(mén)沒(méi)有清晰的定位審計(jì)審計(jì)工作的效果不理想集團(tuán)總部財(cái)務(wù)部各子公司沒(méi)有建立集團(tuán)審計(jì)部的權(quán)威審計(jì)部定位不清晰，與經(jīng)營(yíng)管理部的職能有重疊對(duì)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的審計(jì)不仔細(xì)沒(méi)有專(zhuān)人負(fù)責(zé)審計(jì)審計(jì)工作不及時(shí)75審計(jì)部門(mén)沒(méi)有清晰的定位審計(jì)審計(jì)工作的效果不理想集團(tuán)總部財(cái)務(wù)部資本運(yùn)營(yíng)：某某在收購(gòu)?fù)饨?jīng)貿(mào)之前沒(méi)有進(jìn)行盡職調(diào)查戰(zhàn)略規(guī)劃盡職調(diào)查價(jià)格分析收購(gòu)籌資收購(gòu)技術(shù)收購(gòu)整合活動(dòng)某某確定收購(gòu)目標(biāo)制定收購(gòu)規(guī)劃制定收購(gòu)程序財(cái)務(wù)分析業(yè)務(wù)法律審查收購(gòu)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估資產(chǎn)評(píng)估內(nèi)外部籌資渠道公關(guān)技巧談判技巧投標(biāo)技巧文化融合制度整合經(jīng)營(yíng)整合無(wú)明確戰(zhàn)略規(guī)劃沒(méi)有沒(méi)有自有資金承債式收購(gòu)沒(méi)有把握最佳談判機(jī)會(huì)整合不充分76資本運(yùn)營(yíng)：某某在收購(gòu)?fù)饨?jīng)貿(mào)之前沒(méi)有進(jìn)行盡職調(diào)查戰(zhàn)略進(jìn)入外經(jīng)貿(mào)之后問(wèn)題逐漸暴露應(yīng)收帳款1億元擔(dān)保額9919萬(wàn)或有事項(xiàng)1千8百萬(wàn)凈資產(chǎn)由-1814萬(wàn)變?yōu)?2億多合同糾紛300多起某某外經(jīng)貿(mào)77進(jìn)入外經(jīng)貿(mào)之后問(wèn)題逐漸暴露應(yīng)收帳款1億元或有事項(xiàng)1千8百萬(wàn)凈某某應(yīng)該吸取的教訓(xùn)在做任何收購(gòu)之前必需有一個(gè)通盤(pán)的考慮盡職調(diào)查至關(guān)重要收購(gòu)之后要及時(shí)進(jìn)行整合應(yīng)由財(cái)務(wù)、法律專(zhuān)業(yè)人士組成收購(gòu)小組收購(gòu)對(duì)象的或有事項(xiàng)可以作為與政府談判的條件收購(gòu)之前應(yīng)該和銀行談判減免貸款的相關(guān)條件大股東地位至今仍然沒(méi)有得到證監(jiān)會(huì)正式認(rèn)可將來(lái)相關(guān)操作可能會(huì)遇到障礙78某某應(yīng)該吸取的教訓(xùn)在做任何收購(gòu)之前必收購(gòu)對(duì)象的或有事項(xiàng)大股東國(guó)際實(shí)業(yè)未來(lái)可能的融資方式（一）配股證券市場(chǎng)相關(guān)規(guī)定國(guó)際實(shí)業(yè)目前狀況公司上市超過(guò)3個(gè)完整會(huì)計(jì)年度的，最近3個(gè)完整會(huì)計(jì)年度的凈資產(chǎn)收益率平均在10％以上；上市不滿(mǎn)3個(gè)完整會(huì)計(jì)年度的，按上市后所經(jīng)歷的完整會(huì)計(jì)年度平均計(jì)算；屬于農(nóng)業(yè)、能源、原材料、基礎(chǔ)設(shè)施、高科技等國(guó)家重點(diǎn)支持行業(yè)的公司，凈資產(chǎn)收益率可以略低，但不得低于9％；上述指標(biāo)計(jì)算期間內(nèi)任何一年的凈資產(chǎn)收益率不得低于6％。本次配股募集資金后，公司預(yù)測(cè)的凈資產(chǎn)收益率應(yīng)達(dá)到或超過(guò)同期銀行存款利率水平。

00年至02年凈資產(chǎn)收益率為4.36％、4.35％、0.31％有農(nóng)業(yè)、能源概念

近3年有重大違法、違規(guī)行為。未獲核準(zhǔn)的，不得在一年內(nèi)再次提出配股申請(qǐng)。以公司資產(chǎn)為本公司的股東或個(gè)人債務(wù)提供擔(dān)保。

8000萬(wàn)委托理財(cái)事件有擔(dān)保行為

核準(zhǔn)條件不予核準(zhǔn)79國(guó)際實(shí)業(yè)未來(lái)可能的融資方式（一）配股證券市場(chǎng)相關(guān)規(guī)定國(guó)際實(shí)業(yè)國(guó)際實(shí)業(yè)未來(lái)可能的融資方式（二）增發(fā)新股證券市場(chǎng)相關(guān)規(guī)定國(guó)際實(shí)業(yè)目前狀況最近三個(gè)會(huì)計(jì)年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于10％，且最近一年加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率不低于10％?？鄢墙?jīng)常性損益后的凈利潤(rùn)與扣除前的凈利潤(rùn)相比，以低者作為加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率的計(jì)算依據(jù)。最近一期財(cái)務(wù)報(bào)表中的資產(chǎn)負(fù)債率不低于同行業(yè)上市公司的平均水平前次募集資金投資項(xiàng)目的完工進(jìn)度不低于70％

00年至02年凈資產(chǎn)收益率為4.36％、4.35％、0.31％00年至02年扣除非經(jīng)常性損益后加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率為8.31％、2.79％、1.13％

存在為股東及股東的附屬公司或者個(gè)人債務(wù)提供擔(dān)保的行為；