商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與經(jīng)營：4 商業(yè)銀行負(fù)債管理

商業(yè)銀行負(fù)債管理第四章

第四章商業(yè)銀行負(fù)債管理（12，13章）商業(yè)銀行負(fù)債的構(gòu)成負(fù)債成本管理負(fù)債定價管理負(fù)債風(fēng)險管理第四章商業(yè)銀行負(fù)債管理

第一節(jié)商業(yè)銀行負(fù)債概述

一、負(fù)債的構(gòu)成廣義負(fù)債包括銀行自有資本在內(nèi)的一切資金來源，即除了包括銀行對他人的債務(wù)之外，還包括銀行的自有資本；狹義負(fù)債主要指商業(yè)銀行的存款、借款等一切非資本性的負(fù)債。第四章商業(yè)銀行負(fù)債管理第四章商業(yè)銀行負(fù)債管理存款種類4傳統(tǒng)存款業(yè)務(wù)儲蓄存款活期儲蓄存款定期儲蓄存款活期存款定期存款創(chuàng)新的存款類型可轉(zhuǎn)讓定期存單可轉(zhuǎn)讓支付命令超級可轉(zhuǎn)讓支付命令賬戶自動轉(zhuǎn)賬服務(wù)賬戶貨幣市場存款賬戶個人退休金賬戶指數(shù)定期存單經(jīng)紀(jì)人存款外幣存單投資賬戶存款種類

第四章商業(yè)銀行負(fù)債管理借款種類5短期借款向中央銀行借款同業(yè)拆借轉(zhuǎn)貼現(xiàn)和轉(zhuǎn)抵押同業(yè)借款其他負(fù)債業(yè)務(wù)長期借入資金業(yè)務(wù)借款種類回購協(xié)議商業(yè)票據(jù)市場歐洲貨幣市場借款和其他外國貨幣借款金融債券結(jié)算保證金支票結(jié)算在途資金聯(lián)行匯差占用資金三主動負(fù)債與被動負(fù)債四、商業(yè)銀行負(fù)債結(jié)構(gòu)的變化及其影響（一）銀行意愿的存款組合（二）銀行實(shí)際的存款結(jié)構(gòu)變化（p306頁）1存款類負(fù)債比重降低2主動負(fù)債比重上升3長期存款比例上升

（三）存款結(jié)構(gòu)變化的影響優(yōu)點(diǎn)：經(jīng)營長期信用；減少流動性風(fēng)險缺點(diǎn)：成本增加，經(jīng)營風(fēng)險增加

第四章商業(yè)銀行負(fù)債管理二、我國商業(yè)銀行的負(fù)債結(jié)構(gòu)（一）主要特點(diǎn)1、銀行負(fù)債中以被動型負(fù)債為主2、以流動負(fù)債、特別是各種短期存款為主（二）現(xiàn)有負(fù)債結(jié)構(gòu)的優(yōu)缺點(diǎn)優(yōu)點(diǎn)：（1）被動性負(fù)債為商業(yè)銀行各項資產(chǎn)業(yè)務(wù)的迅速發(fā)展提供了巨額的低成本的資金來源。（2）為近年來商業(yè)銀行經(jīng)營狀況的不斷改善發(fā)揮了重要作用。缺點(diǎn)：（1）負(fù)債結(jié)構(gòu)不夠合理（2）負(fù)債期限與資產(chǎn)期限錯配（3）削弱了商業(yè)銀行負(fù)債業(yè)務(wù)創(chuàng)新的內(nèi)生自發(fā)動力第四章商業(yè)銀行負(fù)債管理第二節(jié)商業(yè)銀行負(fù)債成本管理一、銀行負(fù)債成本的含義第四章商業(yè)銀行負(fù)債管理利息成本營業(yè)成本資金成本可用資金成本相關(guān)成本加權(quán)平均成本邊際成本二、商業(yè)銀行成本分析成本分析是商業(yè)銀行成本管理的重要組成部分。通過進(jìn)行成本分析，可以揭示銀行成本的變動情況，分析影響成本變動各因素之間的關(guān)系，為銀行管理者改進(jìn)管理水平，降低銀行成本，最終實(shí)現(xiàn)銀行價值最大化的經(jīng)營目標(biāo)提供幫助。

銀行進(jìn)行成本分析的數(shù)據(jù)主要來自銀行的財務(wù)報表如資產(chǎn)負(fù)債表、損益表等。商業(yè)銀行進(jìn)行成本分析的技術(shù)方法有很多，如指標(biāo)對比分析法、比率分析法、因素分析法等。第四章商業(yè)銀行負(fù)債管理

（一）單項資金成本計量存款成本＝

（利息費(fèi)用＋營業(yè)費(fèi)用）

*（1-所得稅率）債券資金成本=長期借款資金成本=第四章商業(yè)銀行負(fù)債管理

（二）綜合資金成本計量1、歷史數(shù)據(jù)加權(quán)平均成本分析法CT=

CT:歷史數(shù)據(jù)加權(quán)平均成本

Cn：第n種資金的平均成本

Fn：第n種資金的數(shù)量

TF：銀行負(fù)債的資金總額第四章商業(yè)銀行負(fù)債管理

2、邊際成本法單一資金邊際成本率=3、預(yù)期加權(quán)平均成本法預(yù)期加權(quán)平均成本=三種方法各有利弊，歷史數(shù)據(jù)加權(quán)平均法比較適合于評價銀行的歷史業(yè)績；單一資金來源的邊際成本計算方法適用于銀行選擇籌資方式；而混合邊際成本和預(yù)期加權(quán)平均成本法更加適用于資產(chǎn)定價。第四章商業(yè)銀行負(fù)債管理三、存款規(guī)模與成本管理從宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行角度分析存款規(guī)模從銀行經(jīng)營管理角度分析存款規(guī)模從數(shù)量上分析銀行存款規(guī)模第四章商業(yè)銀行負(fù)債管理注：I為利率D為存款額

MC為邊際成本AC為平均成本MR為邊際收益圖：存在利率管制下的銀行最佳存款規(guī)模

第三節(jié)商業(yè)銀行負(fù)債定價管理一、商業(yè)銀行負(fù)債定價遵循的原則堅持價值最大化原則堅持貼近市場原則堅持差別化定價原則堅持規(guī)范操作原則第四章商業(yè)銀行負(fù)債管理

二、商業(yè)銀行負(fù)債定價基本方法目標(biāo)利潤定價法邊際成本定價法價格表定價法市場滲透定價法高層目標(biāo)定價法對付息活期存款賬戶的定價第四章商業(yè)銀行負(fù)債管理

第四節(jié)商業(yè)銀行負(fù)債風(fēng)險管理銀行通過負(fù)債籌集資金會面臨各種金融風(fēng)險，這些風(fēng)險主要有流動性風(fēng)險、利率風(fēng)險、信用風(fēng)險和資本金風(fēng)險。一、流動性風(fēng)險管理銀行的流動性風(fēng)險主要是指銀行的流動性資金來源不能滿足流動性資金需求，從而引發(fā)清償問題的可能性。

銀行流動性風(fēng)險主要是由期限錯配和利率的敏感性兩方面原因產(chǎn)生的。第四章商業(yè)銀行負(fù)債管理二、利率風(fēng)險管理

利率風(fēng)險是由于市場利率變動的不確定性導(dǎo)致的銀行收益或市場價值的波動。

利率風(fēng)險的大小取決于利率變動引起的銀行收益或市場價值變動幅度的大小。

衡量銀行利率風(fēng)險大小的方法主要有利率敏感性缺口分析法、持續(xù)期分析法、模擬分析法和風(fēng)險價值分析法等。第四章商業(yè)銀行負(fù)債管理

三、信用風(fēng)險管理信用風(fēng)險通常是指商業(yè)銀行在經(jīng)營過程中，由于債務(wù)人違約而導(dǎo)致貸款、債券等資產(chǎn)喪失償付能力所引起的風(fēng)險。銀行的融資行為中可能產(chǎn)生的信用風(fēng)險主要體現(xiàn)在銀行為吸引資金提高存款利率，加大銀行成本開支，這樣有可能導(dǎo)致銀行為獲取更高的收益將資金投資于那些高風(fēng)險的項目，一旦這些項目出現(xiàn)意外，將影響銀行的營運(yùn)能力，影響銀行的償付能力，導(dǎo)致信用風(fēng)險。第四章商業(yè)銀行負(fù)債管理

四、資本金風(fēng)險管理

銀行的資本包括權(quán)益資本和長期債務(wù)資本。銀行管理者和金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)對資本金的態(tài)度有很大的差異，銀行的