市場技術管理知識

期貨市場技術分析技術分析的定義技術分析就是以預測市場價格變化的未來趨勢為目的，以圖表為主要手段對市場行為進行的研究?！笆袌鲂袨椤庇腥矫娴暮x——價格、交易量和持倉興趣。技術分析的基本假定市場行為包容消化一切。價格以趨勢方式演變。歷史會重演。技術分析與基礎分析的區(qū)別：技術分析主要是研究市場行為?；A分析主要研究某商品的供求關系及內在價值。技術分析如果是游泳者的水性，基礎分析就是游泳水域的水情?；A分析可以說是作戰(zhàn)前的戰(zhàn)略選擇，而技術分析才是跟敵人短兵相接取得戰(zhàn)果的武器選擇。K線與K線組合

Ｋ線與Ｋ線技術分析

K線組合較單根K線的優(yōu)勢K線組合是指由兩根或者兩根以上K線排列而成它對把握今后一段行情的準確性更大實用性更強,準確性更高。吞沒形態(tài)

價格經過一段時間的上漲，多頭拉出來一根比較強勢的大陽線，后市看漲。但第二天空頭發(fā)力收出一根放量的大陰吃掉前日的陽線，發(fā)出反轉信號．孕線形態(tài)態(tài)此孕線形形態(tài)中兩兩根Ｋ線線同為陽陽線，但但反轉信信號依然然強烈．．早晨之星星早晨之星星早晨星是是一個比比較經典典的反轉轉圖形，，它的形形成經歷歷了空頭頭優(yōu)勢——多空平衡衡——多頭優(yōu)勢勢的演變變過程，，表明多多空雙方方力量對對比發(fā)生生了變化化，應該該受到足足夠的重重視。黃昏之星星黃昏之星星黃昏星的的形成經經歷了多多頭優(yōu)勢勢——多空平衡衡——空頭優(yōu)勢勢的演變變過程，，與早晨晨之星一一樣應該該受到足足夠的重重視。上漲三步步曲及下下跌三步步曲上漲三步步曲空頭組織織不起更更有效的的反擊，，多頭占占明顯優(yōu)優(yōu)勢，后后市看漲漲下跌三步步曲空頭打出出一根指指明方向向的中陰陰線，后后拉出四四根小陽陽線把陰陰線徹底底收復，，隨后打打出一根根中陰線線，一舉舉打碎多多頭的希希望，后后市看跌跌小結無論是一一根K線還是多多根K線組合，，都是對對多空雙雙方的爭爭斗作出出一個描描述。應應用的時時候應注注重對市市場力量量的理解解，不要要拘泥于于某些圖圖形的出出現(xiàn)。在使用中中應更看看重由多多根K線組成的的組合，，一般K線的數(shù)量量越多得得到的結結論越準準確。趨勢線、、壓力與與支撐先讓我們們認識一一下什么么是趨勢勢：趨勢就是是市場何何去何從從的方向向。市場趨勢勢就是由由市場運運動中的的波峰與與波谷依依次上升升或下降降的方向向所成。。PTPTPT趨勢的分類峰與谷依依次遞升升:上漲趨勢勢；峰與與谷依次次遞減：：下跌趨趨勢；橫橫向延伸伸：橫向向趨勢趨勢根據(jù)據(jù)時間的的長短，，可以劃劃分為長長期趨勢勢、中期期趨勢和和短期趨趨勢。TPTP大趨勢中中包含小小趨勢阻力與支支撐：支撐：向向上反彈彈低點阻力：向向下反彈彈高點支撐位：：買方力力量強大大，足以以抗拒賣賣方形成的壓壓力。結結果價格格在這里里停止下下跌，回頭向上上反彈。。阻力位賣賣方方壓力擋擋住了買買方的推推進，于是價格格由升轉轉跌。支撐或阻阻擋區(qū)的的重要程程度可以以由以下三個個方面決決定：市市場在該該處所經經歷的時間、交交易量、、以及交交易活動動的發(fā)生生時間距當前的的遠近。。支撐和阻阻擋:趨勢線的的畫法在上升趨趨勢中，，將兩個個低點連連成一條條直線，，就得到到上升趨趨勢線，，起到一一個支撐撐的作用用．在在下降趨趨勢中，，將兩個個高點連連成一條條直線，，就得到到下降趨趨勢線，，起到一一個壓力力的作用用上升趨勢勢線：圖例：價格保持持在趨勢勢線上方方，該線線經過第第三點確確認，價價格下探探至該線線點位附附近都可可視為買買入信號號，相應應止損點點位可設設置在趨趨勢線附附近．下降趨勢勢線：圖例：價格上行行到下降降趨勢線線附近受受到較強強的阻力力，反彈彈到三點點確認有有效的下下降趨勢勢線附近近可視為為做空信信號．震蕩趨勢勢線圖例例：趨勢線之之間的相相互轉換換趨勢線中中的壓力力線和支支撐線不不是一成成不變的的，在價價格突破破了壓力力線以后后，壓力力線就有有可能演演變成未未來趨勢勢的支撐撐線，在在價格跌跌破了支支撐線以以后，支支撐線就就有可能能演變成成未來趨趨勢的壓壓力線。。投資者者在應用用趨勢線線時應該該注意壓壓力線和和支撐線線之間的的靈活應應用。趨勢線的的重要程程度區(qū)分分：1）趨趨勢線未未被觸及及的時間間越長，，所經過過試探的的次數(shù)越越多，則則越重要要。比如如說，有有條趨勢勢線成功功地經受受了8次次試探，，從而連連續(xù)8次次顯示了了自身的的有效性性，那么么它顯然然比只經經受了3次試探探的趨勢勢線重要要。2）持持續(xù)有效效時間越越長的趨趨勢線，，則越重重要。以上就趨趨勢線在在期貨中中的應用用作了簡簡要分析析，投資資者可在在交易過過程中進進一步摸摸索和研研究，進進行深入入完善.要永遠牢牢記，趨趨勢決定定一切，，只有與與趨勢為為伴，與與市場為為友，才才能在期期貨市場場中走得得更遠！！形態(tài)分析析3、最為為簡單的的一些基基本形態(tài)態(tài)反轉形態(tài)態(tài)的基本要要領：1.在在市場場上事先先確有趨趨勢存在在，是所所有反轉轉形態(tài)存存在的前前提。2.現(xiàn)現(xiàn)行趨趨勢即將將反轉的的第一個個信號，，經常是是重要的的趨勢線線被突破破。3.形形態(tài)的的規(guī)模越越大，則則隨之而而來的市市場動作作越大。。4.頂頂部形形態(tài)所經經歷的時時間通常常短于底底部形態(tài)態(tài)，但其其波動性性較強。。5.底底部形形態(tài)的價價格范圍圍通常較較小，但但其醞釀釀時間較較長。6.交交易量量在驗證證向上突突破信號號的可靠靠性方面面，更具具參考價價值。反轉型態(tài)態(tài)A、頭肩肩頂和頭頭肩底B、雙重重頂和雙雙重底C、三重重頂和三三重底D、”V”型形形態(tài)E、圓弧弧形態(tài)A、頭肩肩型反轉轉形態(tài)1、事先先的上升升趨勢2、左肩肩伴隨著著較重的的交易量量，且之之后市場場向下調整到了了B點3、以較較輕的交交易量上上沖到新新高4、隨后后的下跌跌低于前前一個峰峰（A））且接近前前一個向向上反彈彈低點（（D）5、第3輪上沖沖（E））具有顯顯著減輕輕的交易易量且無力達達到頭部部的高度度6、最后后再次下下跌且突突破頸線線（B點點與D點點的連線線）7、反撲撲回頸線線，然后后下跌至至新低點點8、突破破時需要要成交量量的配合合。9、形態(tài)態(tài)的高度度是測算算價格目目標的基基礎、具具體做法法：先測出從從頭到頸頸線的垂垂直距離離，然后后從頸線線上被突破破的點出出發(fā)，向向下投射射相同的的距離ABCDEFG只有等到到頸線被被突破時時才能認認為頭肩肩形已形形成．頸線左肩右肩頭肩形底底（倒））頭肩底：：雙重頂和和雙重底底也叫M頂頂或W底底理想的雙雙重頂(底)具具有兩個個頭部價價格水平平大致相相同的特特點成交量傾傾向于在在第一個個峰時較較重，且在較重重的成交交量下突突破B點點點位所所形成的的頸線后后反轉完完成（必必要）。。需待形態(tài)態(tài)完成才才能評定定在上升趨趨勢中，，在價格格恢復上上升之前前，先從從過去的的峰值正正常擋下下的例子子。這屬于正正常的市市場行為為，切不不可與雙雙重頂混混為一談談。僅當當點B的的支撐被被跌破后后，雙重重頂才能能成立。。市場從先先前的低低點正常常上彈的的例子。。這也屬屬于正常常的市場場行為，，切不可可與雙重重底混淆淆。在正常情情況下，，價格在在達到先先前的低低點時，，至少總總要上彈彈一次。。這種正常?，F(xiàn)象可可能誘使使一些朋朋友犯了了過早預預期雙重重底的錯錯誤。C、三重重頂和三三重底*比頭頭肩型少少見，它它也是頭頭肩形態(tài)態(tài)的一種種變體，，它的頭頭部回縮縮到了與與肩差不不多相等等的位置置。*在三重重頂中成成交量往往往隨著著相繼的的峰而遞遞減，而而在向下下突破時時應增加加。*突破破頸線反反轉完成成與頭肩型型類似，，只是其其中三個個峰都處處在同一一個水平平，當其其中兩個個谷被市市場以較較重的交交易量向向下跌破破后（突突破頸線線），本本形態(tài)結結束。三重頂與與三重底底與頭肩形形底類似似，不同同的是其其中每個個低點均均處于同同一個水水平上，，可以說說是三重重頂?shù)溺R鏡像，向向上突破破的交易易量的因因素同樣樣重要。。（突破破頸線，，形態(tài)完完成）三重底形形態(tài)V型形態(tài)態(tài)E、圓弧弧形態(tài)此形態(tài)一一旦出現(xiàn)現(xiàn)是絕好好的機會會。圓底底出現(xiàn)概概率較大大，而圓圓頂則較較?。母叨榷群蜕疃榷群茈y預預估把握握，在形形成的過過程中一一般兩頭頭的量大大于中間間的量。。形成的時時間越長長越有力力。難確確認何時時圖形完完成，買買入（賣賣出）點點位不好好把握。。圓弧圖例例：一般形態(tài)態(tài)形成的的時間跨跨度很長長，對于于形成突突破后發(fā)發(fā)出的信信號是我我們最可可信賴的的形態(tài)之之一．持續(xù)整理理形態(tài)A、三角角形B、矩形形C、旗形形和楔形形A、三角角形1、因為為每條直直線的確確定需要要兩個點點,所以以三角形形至少要要有4個個轉折點點。上下下兩條直直線壓力力支撐作作用有效效性則要要求六個個轉折點點來進行行驗證。。2、具有有時間極極限，價價格應該該在三角角形橫向向寬度的的一半到到3/4之間的的某個點點上順原原趨勢方方向突圍圍，因此此其突破破的最佳佳點位也也同樣在在圖形橫橫向長度度的一半半到3/4處。。3、在形形態(tài)內成成交量一一般越來來越小，，突破時時成交量量增加。。（向上上突破時時更需要要量）三角形突突破測算算：三角形圖圖例：三角型形形態(tài)應多多關注上上下兩條條邊位置置上的交交易機會會，還需需注意此此形態(tài)只只是往上上突破的的概率更更大，仍仍存在反反轉的可可能性。。上升三角角形一般來說說屬于看看漲形態(tài)態(tài)直角三角角形上邊線下邊線買入點有時往上上突破后后就一路路往上走走。上升三角角形和下下降三角角形下降三角角形一般屬于于看跌形形態(tài)下邊線上邊線賣出點有時突破破下邊線線后直接接向下B、矩形形價格在兩兩條橫著著的平行行直線之之間上下下波動，，作橫向向延伸的的運動。。時間越長長圖形突突破后越越強。在在形成過過程中要要小心其其向三重重頂（底底）的演演化。在在圖形中中成交量量縮小，，突破時時成交量量放大測算方法法是趨勢勢原始破破位的地地方到圖圖形的高高度可以進行行區(qū)間交交易，有有短線操操作的機機會。矩形圖例例：C、旗形形和楔形形這兩個形形態(tài)都有有明確的的形態(tài)方方向，如如向上或或向下，，并且形形態(tài)方向向與原有有的趨勢勢方向相相反。例例如，如如果原有有的趨勢勢方向是是上升，，則這兩兩種形態(tài)態(tài)的方向向就是下下降。技術指標標技術指標標：是按按照一定定數(shù)學方方法對行行情數(shù)據(jù)據(jù)進行處處理，處處理之后后所得的的結果就就是技術術指標。。移動平均均線1、移動平均均線其實實是一種種追蹤趨趨勢的工工具。我我們可以以把它看看成彎曲曲的趨勢勢線。2、學習它它有助于我我們跟蹤趨趨勢和把握握舊趨勢反反轉，新趨趨勢萌生的的關鍵契機機。3、它不超超前于市場場行為，它它只追隨市市場（正統(tǒng)統(tǒng)的圖表分分析從不企企圖領先于于市場）均線圖例：：單根移動平平均線的應應用單移動平均均線應用可可分為1、、當日穿破破法2、收收盤價突破破法3、兩兩日收盤價價突破法4、2%突突破法葛蘭威爾法法則買入法則：：A、平均線線從下降開開始走平，，價格從下下上穿平均均線B、價格連連續(xù)上升遠遠離平均線線，突然下下跌但在平平均線附近近再度上升升C、價格跌跌破平均線線，并連續(xù)續(xù)暴跌遠離離平均線A、平均線線從下降開開始走平，，價格從下下向上穿平平均線下面兩個對對于均線的的擊穿點位位，都向我我們傳達出出了買入信信號，但我我們據(jù)此交交易仍需嚴嚴格設置止止損，以防防止突破后后的行情震震蕩反復．．B、價格連連續(xù)上升遠遠離平均線線，突然下下跌但在平平均線附近近再度上升升在此情形下下，價格下下探到均線線附近止跌跌回升，都都可以做為為一個買入入信號，但但止損的設設置仍然是是必不可少少的．C、價格跌跌破平均線線，并連續(xù)續(xù)暴跌遠離離平均線此方法操作作上買入點點位較難掌掌握，很多多時候有逆逆勢之嫌，，風險較大大．但空頭頭可以利用用這個法則則來作為分分批獲利了了結的操作作依據(jù)．賣出法則：：A、平均線線從上升開開始走平，，價格從上上下穿平均均線B、價格連連續(xù)下降遠遠離平均線線，突然上上升，但在在平均線附附近再度下下降C、價格上上穿平均線線，并連續(xù)續(xù)暴漲，遠遠離平均線線A、平均線線從上升開開始走平，，價格從上上下穿平均均線我們在嚴格格設置止損損的前提下下，可以根根據(jù)此點位位傳達的做做空信號來來進行操作作．B、價格連連續(xù)下降遠遠離平均線線，突然上上升，但在在平均線附附近再度下下降根據(jù)此法則則，圖中紅紅根據(jù)此法則則，圖中紅紅圈所示點點位都為投投資者提供供了較好的的做空信號號．C、價格上上穿平均線線，并連續(xù)續(xù)暴漲，遠遠離平均線線按此法則，，圈中所示示點位都會會令投資者者理解成做做空信號，，有較大逆逆勢風險．．多頭利用用此法則進進行分步獲獲利平倉操操作，在實實際交易中中應更為穩(wěn)穩(wěn)妥．長短期均線線的優(yōu)缺點點短期均線：：對價格比比較敏感，，能捕捉到到更多的短短線機會，，但不利于于把握長期期趨勢趨勢勢長期均線：：對價格不不太敏感，，能比較好好的追蹤趨趨勢，但是是在趨勢反反轉，盤整整時表現(xiàn)不不佳短期均線：：對價格比比較敏感，，能捕捉到到更多的短短線機會，，但不利于于把握長期期趨勢趨勢勢長期均線：：對價格不不太敏感，，能比較好好的追蹤趨趨勢，但是是在趨勢反反轉，盤整整時表現(xiàn)不不佳使用兩條均均線進行分分析：我們采用兩兩條移動平平均線時，，較長者用用來識別趨趨勢，較短短者用來選選擇時機，，兩條平均均線及價格格3者作用用，共同產產生趨勢信信號。其應用可分分為：1、雙線相相交法2、價格同同時越過兩條均線兩條均線的的應用短期均線下下穿長期均均線，發(fā)出出賣出信號號．短期均線上上穿長期均均線，發(fā)出出買入信號號．三根均線的的應用多頭排列與與空頭排列列多頭排列空頭排列首次粘合向向上發(fā)散首次粘合向向下發(fā)散首次交叉向向上發(fā)散首次交叉向向下發(fā)散銀山谷銀山谷金山谷金山谷死亡谷死亡谷小結1、移動平平均線其實實是一種追追蹤趨勢的的工具。我我們可以把把它看成彎彎曲的趨勢勢線。2、學習它它有助于我我們跟蹤趨趨勢和把握握舊趨勢反反轉，新趨趨勢萌生的的關鍵契機機。3、它不超超前于市場場行為，它它只追隨市市場平滑異同移移動平均線線（MACD指標））:MACD指指標又叫指指數(shù)平滑異異同移動平平均線，是是由查拉爾爾·阿佩爾爾（GeraldApple）所創(chuàng)創(chuàng)造的,是是一種研判判市場買賣賣時機、跟跟蹤價格運運行趨勢的的技術分析析工具。MACD的的應用法則則MACD指指標的一般般研判標準準主要是圍圍繞DIF與DEA這兩條線線及紅、綠綠柱線狀況況來展開。。一般分析析方法主要要包括以下下兩個大的的方面分析析１）DIF和DEA及它們所所處的位置置２）DIF和DEA的交叉情情況DIF與DEA都在在零線以上上，而DIF向上突突破DEA時，表明明市場處于于強勢之中中，價格將將再次上漲漲DIF和和DEA都都在在零零線線以以下下，，而而DIF向向下下突突破破DEA時時，，表表明明市市場場將將再再次次進進入入弱弱市市之之中中市場場震震蕩蕩指指標標隨機機指指數(shù)數(shù)(KDJ指指標標):隨機機指指數(shù)數(shù)在在設設計計中中綜綜合合了了動動量量觀觀念念，，強強弱弱指指數(shù)數(shù)和和移移動動平平均均線線的的一一些些優(yōu)優(yōu)點點，，在在計計算算過過程程中中主主要要研研究究高高低低價價位位與與收收市市價價的的關關系系，，即即通通過過計計算算當當日日或或最最近近數(shù)數(shù)日日的的最最高高價價，，最最低低價價及及收收市市價價等等價價格格波波動動的的真真實實波波幅幅，，反反映映價價格格走走勢勢的的強強弱弱勢勢和和超超買買超超賣賣現(xiàn)現(xiàn)象象。。KDJ指指標標的的應應用用法法則則。。KDJ指指標標是是三三條條曲曲線線,KD的的取取值值范范圍圍都都是是0~~100，，將將其其劃劃分分為為幾幾個個區(qū)區(qū)域域：：超超買買區(qū)區(qū)、、超超賣賣區(qū)區(qū)、、徘徘徊徊區(qū)區(qū)。。按按一一般般的的劃劃分分法法，，80以以上上的的為為超超買買區(qū)區(qū)，，20以以下下的的為為超超賣賣區(qū)區(qū)，，其其余余為為徘徘徊徊區(qū)區(qū)J指指標標取取值值超超過過100和和低低于于0，，都都屬屬于于價價格格的的非非正正常常區(qū)區(qū)域域，，大大于于100為為超超買買，，小小于于0為為超超賣賣。。謝謝謝大大家家！！推薦薦書書籍籍：：《期貨貨市市場場技技術術分分析析》美約約翰翰·墨菲菲著著《日本本蠟蠟燭燭圖圖技技術術》美尼尼森森著著譯者者均均為為北北京京大大學學丁丁圣圣元元謝謝謝12月-2207:34:0307:3407:3412月-2212月-2207:3407:3407:34:0312月-2212月-2207:34:032022/12/317:34:039、靜靜夜夜四四無無鄰鄰，，荒荒居居舊舊業(yè)業(yè)貧貧。。。。12月月-2212月月-22Saturday,December31,202210、雨中黃葉樹樹，燈下白頭頭人。。07:34:0307:34:0307:3412/31/20227:34:03AM11、以我我獨沈沈久，，愧君君相見見頻。。。12月月-2207:34:0307:34Dec-2231-Dec-2212、故人江海海別，幾度度隔山川。。。07:34:0307:34:0307:34Saturday,December31,202213、乍見翻疑疑夢，相悲悲各問年。。。12月-2212月-2207:34:0307:34:03December31,202214、他鄉(xiāng)生白白發(fā)，舊國國見青山。。。31十二二月20227:34:03上上午07:34:0312月-2215、比不不了得得就不不比，，得不不到的的就不不要。。。。十二月月227:34上上午午12月月-2207:34December31,202216、行動動出成成果，，工作作出財財富。。。2022/12/317:34:0307:34:0331December202217、做做前前，，能能夠夠環(huán)環(huán)視視四四周周；；做做時時，，你你只只能能或或者者最最好好沿沿著著以以腳腳為為起起點點的的射射線線向向前前。。。。7:34:03上上午午7:34上上午午07:34:0312月月-229、沒有失失敗，只只有暫時時停止成成功！。。12月-2212月-22Saturday,December31,202210、很多事事情努力力了未必必有結果果，但是是不努力力卻什么么改變也也沒有。。。07:34:0307:34:0307:3412/31/20227:34:03AM11、成成功功就就是是日日復復一一日日那那一一點點點點小小小小努努力力的的積積累累。。。。12月月-2207:34:0307:34Dec-2231-Dec-2212、世世間間成成事事，，不不求求其其絕絕對對圓圓滿滿，，留留一一份份不不足足，，可可得得無無限限完完美美。。。。07:34:0307:34:0307:34Saturday,December31,202213、不知香積寺寺，數(shù)里入云云峰。。12月-2212月-2207:34:0307:34:03December31,202214、意志志堅強強的人人能把把世界界放在在手中中像泥泥塊一一樣任任意揉揉捏。。31十十二二月20227:34:03上上午07:34:0312月月-2215、