加強對社?；鸬谋O(jiān)管體系的研究學年論文

財務管理專業(yè)學年論文社會保障基金監(jiān)管制度研究摘要本文基于現(xiàn)有的社?；疬\行與監(jiān)管理論，深入分析和評價我國社?；鸺捌浔O(jiān)管現(xiàn)狀，提出具有中國特色的社?；鸨O(jiān)管體系。首先從社會保障制度、社會保險制度、社會保障基金和社會保障基金的分類四個方面論述了社會保障基金的基本理論；風險理論與社?；鸨O(jiān)管、信息不對稱理論與社?；鸨O(jiān)管、邊際分析與社?；鸨O(jiān)管總結社?；鸨O(jiān)管理論，分析社?；鸨O(jiān)管發(fā)展趨勢；我國社?；鸬默F(xiàn)狀和存在的問題，在此基礎上，對我國社?；鸨O(jiān)管的現(xiàn)狀進行分析，對我國社保基金存在的短板進行較為全面的分析和評價。最后，立足我國國情，從加快保障性立法建設、擴大社會保險基金監(jiān)管能力、加強社會保險基金運行核算、提高運行效率、運用審計監(jiān)管、確保社會保險專項資金到位等方面入手。保險基金?？顚Ｓ?，建立多元化、多層次的社會保險基金會計信息披露制度，加強基金監(jiān)管。分析方法等方面的研究構建了我國社會保障基金的監(jiān)管體系。關鍵詞：社保基金監(jiān)管社?；鸨O(jiān)管制度摘要本文以現(xiàn)有社?；疬\行監(jiān)管理論為基礎，深入分析和評價我國社保基金監(jiān)管現(xiàn)狀，借鑒國外社?；鸨O(jiān)管的成功經(jīng)驗和教訓，以供借鑒。最后提出了具有中國特色的社?；鸨O(jiān)管模式.,本文從社會保障制度、社會保險制度、社會保障基金和社會保障基金等方面論述了社會保障基金的理論基礎。其次，本文通過公共經(jīng)濟理論和社會保險基金監(jiān)管、金融制度理論和社會保險基金監(jiān)管的內(nèi)在風險、信息不對稱理論和社會保險等方面分析了社會保險基金監(jiān)管的發(fā)展趨勢?；鸨O(jiān)管、邊際經(jīng)濟理論和社會保險基金監(jiān)管。第三，本文分析了社會保障基金監(jiān)管的現(xiàn)狀，China深入分析和評價了我國社會保障基金的不足China。最后，從我國國情出發(fā)，提出了社會保障基金監(jiān)管的制度模式，其中包括加快保障立法建設、擴大社會保障基金監(jiān)管內(nèi)容、理順社會保障基金經(jīng)營者會計核算、提高管理運作能力等。加強審計監(jiān)督，確保社?；饘？顚Ｓ?；建立多元化、多層次的社保基金會計信息披露制度，加強基金監(jiān)管分析方法研究。關鍵詞：社保基金監(jiān)管理論研究監(jiān)管體制目錄TOC\o"1-3"\h\u強化社?；鸨O(jiān)管體系 1摘要 2摘要 2目錄 4一、社?；鸺捌浔O(jiān)管理論概述5(1)社會保障 制度5（二）社會保障基金及其分類 61.社保基金62.社保基金分類8（三）社?；鸨O(jiān)管的理論基礎分析 9一、公共經(jīng)濟學理論與社會保險基金監(jiān)管92.風險理論中的金融體系與社會保險基金監(jiān)管11三、信息不對稱理論與社會保險基金監(jiān)管14四、邊際分析與社會保險基金監(jiān)管16二、中國社會保障基金的構成、監(jiān)管體系及其評價17（一）中國社保基金投資管理現(xiàn)狀 17一、相關歷史回顧17二、中國社會保障基金的構成18（二）我國社?；鹜顿Y管理存在的主要問題 18（3）中國社會保障基金監(jiān)管 現(xiàn)狀21一、中國社?；鸨O(jiān)管政策法規(guī)的歷史沿革21二、中國社會保障基金監(jiān)管的主體和權限233.對中國社會保障基金運作的監(jiān)管27（4）中國社會保障基金 監(jiān)管評價29三、完善我國社會保障基金監(jiān)管體系的對策31（一）加快保障立法建設，擴大社保基金監(jiān)管能力 31（二）加強社會保險基金經(jīng)營核算，提高經(jīng)營效率 31（三）運用審計監(jiān)督，確保社?；饘？顚Ｓ?32（四）建立多元化、多層次的社會保險基金會計信息披露制度 33（五）加強資金監(jiān)管分析方法研究 34參考文獻： 34一、社會保障基金及其監(jiān)管的理論概述在西方發(fā)達國家，社會保障基金在社會經(jīng)濟生活中發(fā)揮著巨大的作用。例如，截至2002年底，僅美國政府的公共社會保障基金OASDI就覆蓋了1.53億人，收入6271億美元，支出4617億美元，總資產(chǎn)13780億美元[1]。世界上大多數(shù)國家的國內(nèi)生產(chǎn)總值，社?；饚缀跖c每個人的生活息息相關。本章作為理論準備，主要界定了社會保障制度、社會保險制度和社會保險基金的內(nèi)涵，討論了社會保障基金現(xiàn)收現(xiàn)付制和個人賬戶基金制度的一些理論問題，并討論了從前者系統(tǒng)到后者系統(tǒng)的過渡。討論了改革的問題和引入個人賬戶基金制度的必要性。社會保障基金是在一定的社會保障制度和社會保險制度的基礎上籌集、運行和發(fā)行的。因此，研究社會保障基金，首先要明確社會保障制度和社會保險制度，并在此基礎上界定社會保障基金。性質(zhì)和特點。（一）社會保障制度社會保障制度是工業(yè)革命和社會化大生產(chǎn)的產(chǎn)物。伴隨英國工業(yè)革命而誕生的《濟貧法》可以說是社會保障法規(guī)的鼻祖。19世紀，德國先后頒布了《工人疾病保險條例》、《意外保險法》、《傷殘和養(yǎng)老保險法》。這是當時世界上最完善的社會保障體系?！吧鐣Ｕ稀币辉~最早出現(xiàn)在1935年美國國會通過的《社會保障法》中。在世界范圍內(nèi)經(jīng)過一個多世紀的發(fā)展，社會保障體系已經(jīng)形成了相對獨立、完整的體系。成熟的制度，成為市場經(jīng)濟體制的重要支柱，也成為20世紀人類完善的重要文明制度之一。社會保障作為一項基本的經(jīng)濟制度，具有保障公民基本生活、維護社會穩(wěn)定、促進經(jīng)濟發(fā)展、維護社會公平、增進國民福利等重要功能。它被稱為現(xiàn)代社會的“安全網(wǎng)”和“穩(wěn)定器”。.20世紀，世界上絕大多數(shù)國家都經(jīng)歷了社會保障制度從產(chǎn)生、發(fā)展、繁榮到危機、調(diào)整和改革的歷程。近年來，全球160多個國家和地區(qū)相繼建立了不同形式的社會保障制度，作為現(xiàn)代國家保障制度乃至文明的標志[2]。社會保障制度是通過依法對國民收入進行分配和再分配，保障全體公民的基本生存權利，不斷提高福利的社會制度。在大多數(shù)發(fā)達國家，社會保障體系由幾個具有共同社會目標、促進社會穩(wěn)定的項目組成，構成了符合國家實際的社會保障體系。例如，美國的社會保障體系由六部分組成：社會保險、社會救助、退伍軍人福利、老年人醫(yī)療服務、教育和住房。老人）、社會救助（低收入、貧困老人和失業(yè)者）、醫(yī)療保健和社會服務五部分組成；日本的社會保障體系由四部分組成：社會保險、國家救濟、社會福利和義務教育?！吨腥A人民共和國憲法》明確規(guī)定：“中華人民共和國公民在年老、患病或者喪失行為能力時，有權獲得國家和社會的物質(zhì)幫助?！备鶕?jù)憲法，在我國社會主義市場經(jīng)濟條件下，社會保障是指國家通過立法，積極調(diào)動社會各方面資源，保障無收入、低收入和各種意外災害的公民能夠維持生存，在年老、失業(yè)、疾病、工傷和分娩時保護工人。人民群眾基本生活不受影響，同時根據(jù)經(jīng)濟社會發(fā)展情況，逐步提高社會福利水平，提高人民群眾生活質(zhì)量。中國的社會保障體系主要包括社會保險、社會救濟、社會福利、社會優(yōu)撫和社會互助。自主，2002）。社會保障制度是中國特色社會主義的重要組成部分。建立與社會主義市場經(jīng)濟體制相適應的社會保障體系，已成為事關改革發(fā)展穩(wěn)定大局的一項極為重要和緊迫的任務。（二）社會保障基金及其分類一、社保基金社會保險基金是指勞動者及其用人單位根據(jù)法律的強制性規(guī)定，為保障社會工作者喪失工作能力或有勞動機會時的基本生活需要而進行的強制征收。工傷生育專項資金是為實施各項社會保險制度而設立的專項資金。設立社會保險基金的目的是保障社會保險制度的正常運行，為社會保險參保人及其家屬克服社會風險提供物質(zhì)幫助。中國的社會保險基金包括養(yǎng)老基金、醫(yī)療、工傷、失業(yè)和生育基金。該基金由職工和用人單位共同繳納社會保險稅（費）形成。國家在稅收、利率和金融方面提供財政援助。，主要通過貨幣方式提供各類保險的社會保險。與其他依靠公共財政的社會保障基金相比，社會保險費由用人單位和參保人共同承擔，按照國家法律法規(guī)執(zhí)行，收入穩(wěn)定性高。一般稅收受經(jīng)濟形勢影響很大，其使用和分配往往受到政府政治決策的影響。社會保險費按比例征收，?？顚Ｓ?，不易受其他因素影響。同時，社會保險費按比例征收，便于個體調(diào)整。由于投保對象個人繳費，部分項目（如醫(yī)療保險）也需要承擔部分費用，提高了人們的社會保險意識，體現(xiàn)了與社會保險“權利義務”相對應的保險原則。因此，世界上大多數(shù)國家普遍采用按比例分攤社會保險費用的方式籌集社會保險基金。養(yǎng)老保險基金是社會保險基金的主要組成部分。它們根據(jù)其融資和管理模式進行分類?？煞譃楝F(xiàn)收現(xiàn)付（pay-as-you-go）制度和資本金個人賬戶制度。.由于個人賬戶基金制度的融資部分來源于參與者繳費，繳費所得資金用于投資，因此，在個人賬戶基金制度養(yǎng)老金計劃中，參與者最終的養(yǎng)老金金收入以個人以往的支付記錄和基金的投資回報。在這方面，它與個人儲蓄沒有什么不同。這樣，資助計劃在收入分配方面沒有統(tǒng)一比例或收入掛鉤等選項。它只需要為參與者設立個人賬戶，如實記錄他們的付出和應得的投資收益，最后按照預先約定的方式將參與者在個人賬戶中的積累和收益歸還給自己。這部分資金是社保基金可以投資的土壤部分。我國統(tǒng)稱為“社?；稹钡幕鸢ㄈ糠郑阂皇巧鲜鲎鳛榛颈ｋU的社會保險基金；二是由全國社會保障基金理事會管理的全國社會保障基金；三是由企業(yè)和個人繳納企業(yè)年金（即補充養(yǎng)老保險基金）、企業(yè)補充醫(yī)療保險等補充保障基金。其中，社會保險基金統(tǒng)籌部分基本用于當期繳費。即使有盈余，也會穩(wěn)定運行，比如購買政府債券?；鸬囊徊糠?。全國社會保障基金是指中央財政安排的資金、減持國有股和股權轉(zhuǎn)讓資產(chǎn)、以國務院批準的其他方式籌集的資金、投資收益等形成的基金。全國社會保障基金作為中央控制的基金，是一項重要的財政儲備，是穩(wěn)定國家中長期財政狀況、保障社會保障體系可持續(xù)性、進而保障平穩(wěn)運行的重要物質(zhì)保障。落實各項改革開放措施。2000年，全國社會保障基金理事會正式成立，標志著國家在社會保障體系建設的基礎上，進入了社會保障基金的實質(zhì)運作和實施階段。補充保障基金是企業(yè)和個人設立的企業(yè)年金和補充醫(yī)療保險基金。1980年代后期以來，中國一些省、市和行業(yè)協(xié)調(diào)部門開始建立企業(yè)年金制度。有關部門正在制定企業(yè)年金投資的具體辦法。這部分資金未來有望進入資本市場。根據(jù)世界銀行（1998）推薦的“三支柱”制度，個人為養(yǎng)老保障自愿儲蓄也應屬于養(yǎng)老保障的“第三支柱”。我國商業(yè)壽險近幾年的快速發(fā)展也可以看出，作為“社?；稹钡囊徊糠?，這部分資金已經(jīng)被各家商業(yè)壽險公司投入資本市場運作。如果把存款銀行、購買國債也算作廣義上的投資資本市場，那么各類社?；鸲伎梢酝顿Y資本市場。從投資以股票和債券為主的資本市場來看，“社?；稹敝饕侵缚梢酝顿Y于養(yǎng)老和醫(yī)療個人賬戶的基金，由“全國社?；鹄硎聲惫芾淼幕?，以及企業(yè)和個人繳費形成的企業(yè)年金；如果定義范圍更廣，還可以包括個人為養(yǎng)老和疾病購買的商業(yè)保險。國外文獻多將社?；?、社保基金、養(yǎng)老基金混合使用，全部用“社?；稹贝?。有鑒于此，除非另有說明，本文中“社保基金”的含義將不再區(qū)分。二、社?；鸱诸惿绫；鸬姆N類很多，可以根據(jù)資金性質(zhì)、來源和用途的不同進一步劃分。[3]首先，根據(jù)資金用途的不同，社會保障基金可分為社會保險基金、社會福利基金、社會救助基金、社會福利基金。這些中的每一個都可以進一步劃分。社會保險基金具體可以分為養(yǎng)老保險基金、醫(yī)療保險基金、失業(yè)保險基金、工傷保險基金等。社會福利基金又可以分為老年人福利基金、婦女兒童福利基金、教育基金和員工福利基金。社會救助資金包括扶貧資金和救災資金。社會福利基金主要是軍隊保障基金。其次，根據(jù)基金籌資方式的不同，社?；鹂煞譃樯鐣y(tǒng)籌基金和個人賬戶基金。社會統(tǒng)籌基金主要根據(jù)統(tǒng)籌成員之間的收入差異進行橫向調(diào)整和風險分擔，而個人賬戶基金主要反映員工一生個人收入的縱向調(diào)整和風險分擔。由于社會統(tǒng)籌基金和個人賬戶基金多為基金積累，在實踐中，通常根據(jù)基金有無積累衍生出四種組合模式。一是現(xiàn)收現(xiàn)付社會統(tǒng)籌制，即用人單位和勞動者共同繳納保險費，繳納固定收益，不保留積累；個人賬戶儲蓄基金制度，即用人單位和職工按比例繳費，記入個人賬戶長期積累增值；三是社會統(tǒng)籌部分基金積累制，即在社會統(tǒng)籌體系框架內(nèi)建立部分基金積累，是過渡性的。四是社會統(tǒng)籌與個人賬戶相結合的部分基金積累制，即也就是第一種方法和第二種方法的結合。第三，根據(jù)資金歸屬，社?；鹂煞譃楣蓟?、個人基金和機構基金。公共資金為公眾所有，來源于財政撥款、社會捐贈和國際捐贈。個人資金是指按照法律、法規(guī)、規(guī)章規(guī)定支付并記入個人賬戶的特殊用途資金，如養(yǎng)老保險基金、住房公積金等。第四，按照基金的運作管理方式，社?；鸢ㄘ斦稹⑹袌鲂磐谢鸷凸e金。嚴格來說，社會保障基金是指具有積累性質(zhì)的社會保障基金。在我國，失業(yè)保險、工傷保險、生育保險等社會保險項目普遍采用社會福利基金、社會救助基金、社會福利基金的現(xiàn)收現(xiàn)付制，不使用為了資本市場的投資增值，所以我們將其資金的收支過程看成是一個單一的財務過程，而真正意義上的社?；鹬饕侵竿顿Y于資本市場的養(yǎng)老保險基金。與其他基金相比，它有自己的獨特之處。（三）社?；鸨O(jiān)管的理論基礎分析一、公共經(jīng)濟學理論與社會保險基金監(jiān)管王先生認為，在完全的市場經(jīng)濟條件下，市場“看不見的手”會引導定價企業(yè)在提供同類產(chǎn)品時以最低價格銷售，從而在競爭中生存。競爭的結果是每個公司的要價（邊際收入）將等于邊際成本，此時社會效率最大化。但在現(xiàn)實中，完全競爭市場的理想狀態(tài)幾乎是不可能的。隨著經(jīng)濟的發(fā)展和資本的積累和擴張，市場機制的非理性行為被放大，壟斷的出現(xiàn)導致不完全競爭市場、壟斷競爭市場甚至寡頭壟斷市場的出現(xiàn)，導致市場失靈。市場失靈是缺乏有效市場解決方案所需的條件?；蛘咭砸环N或另一種方式相互矛盾，阻止市場取得有效的結果。市場失靈的主要原因是：一是公共產(chǎn)品和外部產(chǎn)品的存在；第二，不完全競爭，如自然壟斷情況下成本降低、規(guī)模收益增加；第三，信息不完整；第四，不確定性。市場失靈是市場機制本身無法糾正的缺陷，正如經(jīng)濟學家加爾布雷思所指出的那樣：“經(jīng)濟體系會自主完善的方式，也許現(xiàn)在沒有人相信。發(fā)展不平衡，發(fā)展不平衡，無意義和無足輕重經(jīng)常性的技術創(chuàng)新、環(huán)保侵蝕、忽視個性、對政府的權力、通貨膨脹、行業(yè)之間缺乏協(xié)調(diào)——這些都是系統(tǒng)的一部分，也是現(xiàn)實的一部分。這些不是故障，不像機器上的畸形齒輪，一旦發(fā)現(xiàn)就可以糾正.他們在系統(tǒng)中根深蒂固。[7]他認為只有國家干預才能解決這些問題。也就是說，在市場經(jīng)濟體制下，政府仍然需要通過干預市場來糾正市場失靈。只有配合市場的“看不見的手”和政府干預的“看得見的手”，才能實現(xiàn)社會效率。最大化。為了彌補市場失靈，公共經(jīng)濟學理論認為，政府對經(jīng)濟的干預主要表現(xiàn)在以下功能：一是優(yōu)化資源配置的功能。也就是說，針對市場在實現(xiàn)資源配置方面的不完善，政府參與資源配置的管理，通過金融等手段彌補市場的缺陷，使稀缺資源如社會中的人力、物力、財力得到有效利用，社會上充滿了全社會的眾多成員。方面的需要。二是重新分配功能。即針對收入和財富分配不均、貧富懸殊、市場缺陷造成的兩極分化，為緩解社會矛盾，保障經(jīng)濟穩(wěn)定發(fā)展，政府通過稅收重新分配收入和財富和支出政策，以提高公平性。，同時努力將效率成本降到最低。三是規(guī)范穩(wěn)定功能。也就是說，為應對市場機制有效發(fā)揮作用受到制約，導致總供給和總需求失衡，造成更大的經(jīng)濟動蕩，對經(jīng)濟社會發(fā)展產(chǎn)生不利影響的情況下，政府確保經(jīng)濟穩(wěn)定，通過財政和貨幣政策實現(xiàn)增長。.在鼓勵經(jīng)濟增長的同時，降低失業(yè)率，降低通貨膨脹，保持物價水平的穩(wěn)定。政府以一定的價格提供社會保險，是為了克服市場配置的無效性，采用強制手段預先配置資源，為公共利益生產(chǎn)和提供這種公共產(chǎn)品；也是保障各類生活困難或無法工作的勞動者從社會獲得滿足其基本生活需要的物質(zhì)來源，縮小貧富差距，提高社會公平性的再分配措施的一部分，從而促進經(jīng)濟持續(xù)穩(wěn)定健康發(fā)展和社會穩(wěn)定。但正如市場會失敗一樣，政府也會失敗。所謂政府失靈，是指政府干預導致收入再分配浪費或不當，從而降低經(jīng)濟效率或加劇不平等。根據(jù)公共經(jīng)濟學，政府失靈的主要原因是：（1）有限的信息使得政府干預的結果不可預測，決策失誤不可避免，導致政府無法預測；（2）政府控制私人市場反映的能力有限；（三）決策程序的局限性，使政府決策受既得利益集團影響，不能真實反映社會成員的社會偏好；（四）政策實施時因控制不足而失敗的；（5）政府決策滯后，政府計劃難以快速跟蹤變化情況，產(chǎn)生負面影響；（6）信息不對稱；(7)政府干預成本過高。因為政府是由一群管理成本高的官僚機構經(jīng)營的，必然會增加交易成本；(8)官僚和利益集團的尋租行為導致分配不公。公共經(jīng)濟學認為，由于現(xiàn)實中政府失靈的存在，政府干預必須經(jīng)過制衡，才能通過監(jiān)管達到預定目標。社會保險基金運作實踐表明，上述政府失靈原因在社會保險基金運作中存在，可能影響運作目標的實現(xiàn)。因此，根據(jù)公共經(jīng)濟學理論，必須對社會保險基金的運行進行科學監(jiān)管，確保其符合公眾利益，實現(xiàn)公共政策目標。2.風險理論中的金融體系與社會保險基金監(jiān)管Crockett(A.Crockett,1997)將金融系統(tǒng)的風險定義為“大量金融機構由于金融資產(chǎn)價格的異常波動或巨額資金的異常波動而極易受到經(jīng)濟沖擊的風險。金融機構負債累累，資產(chǎn)負債結構惡化?！边@將嚴重影響宏觀經(jīng)濟的正常運行?！痹谑袌鼋?jīng)濟環(huán)境下，金融風險無處不在，主要原因是金融體系的不穩(wěn)定性。馬克思深刻地闡述了金融體系的不穩(wěn)定性假設。他認為，周期性的經(jīng)濟危機是資本主義制度的病，金融危機必須與經(jīng)濟危機并存。在市場經(jīng)濟條件下，社會再生產(chǎn)周期一般分為蕭條、復蘇、繁榮和危機四個階段。在社會再生產(chǎn)運動中，借貸資本和實物資本的積累并不總是一致的。在蕭條階段，生產(chǎn)萎縮，交易減少，價格下降，商品庫存增加，資金被大量占用。此外，將原用于生產(chǎn)和流通的貨幣資金提取存入銀行，大大增加了貸款資金供給；同時，由于經(jīng)濟不景氣，企業(yè)沒有開工，社會對貸款資金的需求不增反減。一方面表現(xiàn)出借貸資本的閑置和積累，另一方面表現(xiàn)出實際資本的萎縮和積累的停滯。和解繁榮時期，經(jīng)濟環(huán)境開始好轉(zhuǎn)，生產(chǎn)逐步恢復，商業(yè)信用不斷擴大，商品交易更加頻繁，社會財富大增。在借貸資本積極擴張的同時，實際資本也隨著經(jīng)濟繁榮而增加?？傮w表現(xiàn)是貸款資本的相對充裕與實際資本的擴張相結合。當再生產(chǎn)周期達到危機階段，多數(shù)企業(yè)因經(jīng)濟環(huán)境惡化而陷入困境，商品滯銷，貨幣資本在商品生產(chǎn)階段存放而無法返還。信用機構因大量壞賬崩潰，導致連鎖反應，引發(fā)金融危機。馬克思認為，在產(chǎn)業(yè)周期進入第四階段——危機階段之前，表面上的繁榮往往是靠信貸擴張來維持的。此時，社會對貸款資金的需求旺盛。即使提高利率水平，也不能限制信貸擴張。反而會出現(xiàn)信貸過度擴張，這是危機的前兆。馬克思還指出，在經(jīng)濟繁榮階段，銀行信貸和商業(yè)信貸唾手可得，許多企業(yè)利用過度借貸來擴大生產(chǎn)活動，從而極大地發(fā)展了生產(chǎn)。由于利潤的增長刺激了人們的投資欲望，同時企業(yè)業(yè)績的上升也使得有價證券市場看漲，一部分免費貸款資金將流向證券市場，進而增加了有價證券市場。證券市場的泡沫成分。久而久之，信貸擴張將超過生產(chǎn)增長，最終在經(jīng)濟危機前夕，金融危機隨之而來。當經(jīng)濟進入危機階段時，商品滯銷，價格下跌，生產(chǎn)萎縮，信貸萎縮。以往的正常支付方式大量公司（包括金融公司）因債務問題破產(chǎn)。伴隨著商品價格下跌和減產(chǎn)，部分舊債被強行償還，新債減少或不發(fā)生，導致信貸規(guī)模減少，生產(chǎn)規(guī)模達到一定的協(xié)調(diào)性，而這種通過縮減信貸規(guī)模以實現(xiàn)對生產(chǎn)發(fā)展的某種適應的動蕩過程就是金融危機。經(jīng)濟學家明斯基（Minsky）認為，金融體系的特點是不穩(wěn)定和脆弱，容易出現(xiàn)波動和危機。金融市場的動蕩是由轉(zhuǎn)型引起的，所謂轉(zhuǎn)型（Displacement）是指引起宏觀經(jīng)濟體系動蕩的一切因素。導致每次金融風暴的變化可能不同，但只要它們足夠大，它們就可以通過提供獲利機會來改變重要經(jīng)濟部門的經(jīng)濟前景。轉(zhuǎn)型可以為一些新領域或老領域帶來投資資本機會，而將其他無利可圖的領域拋在腦后。一旦某個領域出現(xiàn)了新的機會，市場主體就會爭相搶占先機，紛紛涌向該領域。因此，泡沫成分的擴大和經(jīng)濟的明顯繁榮隨之而來。由于銀行信貸的擴張性流入，存在泡沫成分的經(jīng)濟領域也更具投機性。人們想一夜暴富，舊的投資理性不復存在。有錢的人把所有的資本都投入了，沒有錢的人也投資了債務，危機正在悄然醞釀。這就是過度投機的現(xiàn)象。后來，Kindleberger沿著這個思路發(fā)展，提出了Manias-Panics-Crashes模型，解釋了金融危機的周期性。1970年代后期，麻省理工學院著名教授克魯格曼等經(jīng)濟學家提出了與貨幣和金融危機相關的第一代“投機攻擊”模型。說明在固定匯率制度下，政府的主要經(jīng)濟目標之間的矛盾和沖突，最終將導致固定匯率制度因無法維持而崩潰。.然而，第一代“投機沖擊”模型并沒有為所有的貨幣危機提供合理的解釋。為此，早期的模型以不同的方式進行了修改。于是就有了第二代“投機沖擊”模式。第二代模型認為，投機沖擊并非完全可預測，外匯投機者與一國貨幣當局的博弈導致投機時機出現(xiàn)多重均衡。事實上，貨幣當局決定使用多少儲備來維持固定匯率體系以及投機者對政府儲備底線的估計是投機性沖擊發(fā)生的關鍵因素。亞洲金融危機爆發(fā)后，克魯格曼認為，無論是第一代還是第一代“投機性沖擊”模型都無法解釋危機的原因，需要以企業(yè)過度借貸為基礎的新理論來解釋。克魯格曼等人指出，亞洲危機的根源在于宏觀經(jīng)濟基本面變量的惡化和經(jīng)濟政策的不協(xié)調(diào)。主要是由于巨額經(jīng)常項目逆差、短期外債增加、信貸過度擴張、錯誤的投資政策、實際匯率高估和金融部門脆弱性增加等。這些惡化的經(jīng)濟變量都是政府失誤造成的。比如盯住匯率、政府過度干預經(jīng)濟、過度追求高增長、金融監(jiān)管薄弱等。金融危機爆發(fā)的機制是：政策不協(xié)調(diào)（追求過快增長、盯住匯率等）本幣匯率高估經(jīng)常項目逆差大量短期外資流入外部沖擊（外資外逃）本幣貶值危機爆發(fā)?，F(xiàn)代金融體系中的風險理論表明，金融體系是不穩(wěn)定的，伴隨著巨大的風險，它可能由多種因素觸發(fā)而陷入危機。金融風險具有高度傳染性。金融機構一旦出現(xiàn)財務困難，可能會迅速演變成全球金融風暴，進而影響整個經(jīng)濟。一國金融體系中的風險會通過債權債務鏈條迅速、猛烈地向相關地區(qū)和國家蔓延，甚至波及全球。鑒于現(xiàn)代金融體系的脆弱性，為控制金融風險，防范和克服金融危機，政府相關監(jiān)管機構必須加強金融監(jiān)管，采取一切可能的措施和方法，增強金融主體行為的合理性，減少金融資產(chǎn)價格的波動。，預防和減少金融體系風險的產(chǎn)生和積累，通過監(jiān)管改變金融體系的脆弱性，增強金融體系的穩(wěn)定性。社會保險基金以金融資產(chǎn)的狀態(tài)存在和流動。社會保險基金運作必須遵循安全、高效、流動性原則。一般來說，社會保險基金是為未來社會保險基金的支付而籌集的。參加社會保險的勞動者因年老、疾病、殘疾、失業(yè)、分娩、死亡等特殊事件而喪失工作能力或經(jīng)歷生活境遇的困難時期，我們將為其提供必要的生活保障不時保證。因此，既要保障社會保險資金的安全，同時也存在金融體系的風險和脆弱性。從社?；鸬倪\作過程來看，一方面，社保基金必須通過運作實現(xiàn)保值增值，但各類金融資產(chǎn)都具有價格波動劇烈的特點，受多種因素影響，如：如利率和匯率。容易貶值甚至貶值；另一方面，社?；鸨仨毼谢鸸?、證券公司、銀行等金融機構經(jīng)營，而金融機構自身經(jīng)營負債高、風險大，抵御金融風險的能力有限。尤其是在面臨重大金融風險或金融危機時，不僅會因自身經(jīng)營不善而陷入困境甚至破產(chǎn)，還會受到其他金融機構倒閉帶來的多米諾骨牌效應，被動陷入困境。麻煩。這就導致了社會保險基金對安全、保值、增值的要求，與金融體系、金融機構和金融資產(chǎn)的風險和脆弱性相沖突。為解決這一矛盾，需要加強對社會保險基金的監(jiān)管。三、社會保險基金的信息不對稱理論與監(jiān)管2001年諾貝爾經(jīng)濟學獎授予了經(jīng)濟學家阿克洛夫、斯賓塞和斯蒂格利茨，以表彰他們關于當買賣雙方信息不對稱時市場如何運作的理論，以及為現(xiàn)代信息經(jīng)濟研究做出的基礎性貢獻。信任和緊迫性不對稱理論認為，市場上的買方和責任方所擁有的信息不對稱是生活中的普遍現(xiàn)象。從傳統(tǒng)經(jīng)濟學的角度來看，在市場經(jīng)濟條件下，市場“看不見的手”可以通過調(diào)整價格來滿足供給等枯需求，從而實現(xiàn)資源的高效配置。然而，信息不對稱理論的研究發(fā)現(xiàn)，市場上買賣雙方所持有的信息往往是不對稱的。當買賣雙方信息不對稱時，有時僅靠調(diào)整價格是無法實現(xiàn)資源高效配置的，結果適得其反。市場運行可能效率低下，甚至可能出現(xiàn)“逆向選擇”，即俗稱的“劣幣驅(qū)逐良幣”。信息不對稱理論認為，必須對市場的信息不對稱進行各種調(diào)整，包括加強監(jiān)管，使無信息方能夠有效“篩選”有信息方，并通過加強監(jiān)管，克服對信息的需求。不對稱可能導致的道德風險等。社會保險基金在往復運動過程中也存在信息不對稱。這種信息不對稱的存在可能導致社會保險基金的運行偏離公共目標。一是信息不對稱導致社會保險基金運作出現(xiàn)逆向選擇。在社會保險基金征收階段，參保企業(yè)往往比社會保險機構更了解企業(yè)從業(yè)人員的數(shù)量、工資水平、平均工時和被解雇的工人比例等。遵守法律法規(guī)的企業(yè)愿意按規(guī)定繳納社會保險基金，不遵守法律法規(guī)的企業(yè)可能隱瞞就業(yè)人數(shù)、工資水平等信息，繳納的保險費遠低于社會保險費。實際到期的金額，這使得收取的保險資金是不可能的。繳費需求滿滿為了解決收入不足的問題，社保機構不得不提高綜合費率。其結果是，守法的企業(yè)可能因產(chǎn)品成本上升、競爭力下降而退出市場，或模仿不守法企業(yè)為生存逃避繳納社會保險費；進一步采取各種方式規(guī)避繳費，最終將導致市場上只有逃避社會保險基金代收代繳的企業(yè)。在社會保險基金運營階段，社會保險機構必須選擇相關金融機構，委托其運營社會保險基金，并確定相應的收益率。社保機構在選擇時只知道在所有金融機構中，有一定比例不能完全履行合同，會造成一定的損失。準確把握。為保證社會保險基金的保值增值，社會保險機構需要提出更高的收益率來抵消損失風險。面對更高的合約收益率，經(jīng)營穩(wěn)健、風險較低的金融機構可能會退出競爭，而經(jīng)營高風險的金融機構則愿意接受，因為如果成功進行高風險投資，可以獲得更高的利潤。;而一旦投資失敗，公司宣布破產(chǎn)避債，將導致“逆向選擇”，即競價市場可能只剩下高風險金融機構，從而導致整體社會保險基金運作風險。二是信息不對稱導致社會保險基金運作存在道德風險。社會保險基金從收繳到支付、從委托經(jīng)營到收回全部本息的社會保險基金運作周期較長。在經(jīng)營過程中，社會保險的購買人（社會保險被保險人）和社會保險基金的經(jīng)營委托人（社會保險機構）難以全面觀察經(jīng)營者的行為，同時時間，它總是在運動的過程中，不斷地變化著。社?；鹁唧w資產(chǎn)組合的瞬時價值難以準確估算和充分驗證。在缺乏有效監(jiān)管的情況下，社?；鹗芡腥艘螂[蔽行為被曝光的概率也容易出現(xiàn)道德風險，徇私舞弊、挪用公款、挪用社保基金自私自利。，或利用虛假財務隱瞞社保基金在運作中的貶值、虧損和風險，使社?；鹩锌赡茉斐删揞~虧損。三是信息不對稱造成社?；鸾?jīng)營風險。相當一部分社?；饘⑼度胭Y本市場購買流通股。經(jīng)營者比投資者更了解未來投資項目的經(jīng)營狀況、財務狀況、競爭力、成功率和盈利能力。為了在競爭中生存和發(fā)展，實際盈利能力較低的公司比盈利能力高的公司更有動機，通過增加成本和支出來制造虛假信息，形成公司高盈利能力的虛假畫面，使這些公司迷失了。股市的高估給這些股票創(chuàng)造了高增長和高回報的假象，使它們對投資者更具吸引力。由于購買這些股票的資金供給增加，可供購買的股票有限，進一步造成了這些股票價值的高估，進一步加劇了信息失真。在監(jiān)管不完善的股市中，操縱股票和投機的博彩公司更愿意與此類公司合作。因為他們的信息不對稱較多，當其他信息不明確的投資者還在涌入，股票升值到高利潤的時候，他們往往會悄悄地大量低價賣出手中的買入。的股票。當經(jīng)銷商持有的大量股票出貨時，股價突然下跌，引起市場恐慌，相應的股價從高估轉(zhuǎn)為低估，給沒有信息的投資者造成巨大的投資損失。這是社保基金在運作過程中由于信息不對稱而極易遭受的投資風險。綜上所述，根據(jù)信息不對稱理論，社?；鹪谶\行過程中面臨多重風險，虧損概率較高?？朔畔⒉粚ΨQ帶來的風險和損失，需要加強社會保險基金的運作。全過程監(jiān)管，通過監(jiān)管，加強信息披露，減少信息不對稱的負面影響，提高社會保險基金管理的透明度；控制和減少“逆向選擇”，確保社會保險基金安全高效運行。4、邊際分析與社會保險基金監(jiān)管邊際經(jīng)濟理論指出，任何產(chǎn)品的產(chǎn)出都需要投入的組合。固定其他投入不變，只有增加某一要素的投入，才會增加產(chǎn)品的產(chǎn)出。邊際經(jīng)濟理論是指單位新投入的一定要素所增加的成本稱為邊際成本，相應的產(chǎn)品產(chǎn)量的新增加稱為邊際產(chǎn)品，它帶來的新增加稱為收入。邊際收益。當其他要素的投入不變，而只是不斷增加某個要素的投入，由于該要素增加的投入可以作用于越來越少的其他要素，該產(chǎn)品的邊際產(chǎn)量就會減少，相應的邊際產(chǎn)量就會減少。收入也會減少。會下降。邊際經(jīng)濟理論認為，這是完全競爭市場中的普遍經(jīng)濟規(guī)律，稱為邊際收益遞減規(guī)律。邊際經(jīng)濟理論認為，當生產(chǎn)一種產(chǎn)品的邊際成本等于邊際收益時，該產(chǎn)品的產(chǎn)量和收益最大化，達到均衡狀態(tài)。這時，如果增加元素的投入，總收益就會減少，造成元素的浪費。對社會保險基金的監(jiān)管將提高社會保險基金運行的安全性和盈利性，從而產(chǎn)生更大的社會綜合效益。但是，監(jiān)管本身并不是免費的，需要很大的監(jiān)管成本。因此，在構建社會保險基金監(jiān)管體系時，必須考慮成本與收益的平衡。當社會保險基金監(jiān)管的邊際成本與其產(chǎn)生的邊際社會效益相等時，社會保險基金監(jiān)管體系將達到最佳狀態(tài)。這將是我們設計和實施社會保險基金監(jiān)管制度、確定監(jiān)管邊界必須遵循的經(jīng)濟原則。二、我國社會保障基金的構成和監(jiān)督制度及其評價（一）我國社?；鹜顿Y管理現(xiàn)狀1.歷史回顧各國的社會保障制度有三種基本模式：現(xiàn)收現(xiàn)付制、全部積累制和部分積累制。經(jīng)過幾十年的發(fā)展和實踐，部分積累制逐漸被認為是一種理想的模式，是當前許多國家社會保障制度改革的方向。1993年以前，我國社會保障制度實行現(xiàn)收現(xiàn)付制。1993年以后，我國開始實行社會統(tǒng)籌與個人賬戶相結合的部分積累制。1997年國務院關于建立統(tǒng)一的企業(yè)職工養(yǎng)老保險制度的決定5規(guī)定，養(yǎng)老保險基金的余額，除支付2個月的費用外，只能存入銀行或購買國債。,禁止投資其他基金。金融和商業(yè)企業(yè)。2000年9月，經(jīng)黨中央批準，國務院決定設立“全國社會保障基金”，隨后成立“全國社會保障基金理事會”，直屬國務院領導。.2001年1月，經(jīng)國務院批準，財政部、勞動和社會保障部聯(lián)合發(fā)布了《全國社會保障基金投資管理暫行辦法》。金融工具——包括上市證券投資基金、股票、信用等級在投資級以上的公司債券、金融債券等有價證券；在一級市場購買政府債券。2003年6月2日，全國社?；鹄硎聲c6家基金管理公司簽署相關授權協(xié)議，正式進入證券市場。2004年10月24日，全國社保基金理事會已選定第二批3家基金管理公司和1家證券公司簽訂授權協(xié)議。2009年社保基金還抓住央企股份制改造的契機，提高直接股權投資比例，對國家開發(fā)銀行、中國農(nóng)業(yè)銀行等項目進行直接股權投資。和大唐控股；完成了對基金的投資。社保基金積極穩(wěn)妥開展境外股票投資。去年一季度，在絕大多數(shù)國際投資機構仍在觀望的情況下，社保基金率先作出增持決定，新增境外股票投資實現(xiàn)投資收益53.26%。截至2009年底，固定收益產(chǎn)品投資在所有基金中的比重由年初的56.28%下降至40.67%；海外股票投資比重由年初的21.98%上升至二、我國社會保障基金的構成目前，我國社會保障基金由四部分組成：一、全國社會保障基金。它是通過減持國有股和財政撥款等方式籌集資金設立的。如前所述，這部分資金由全國社保基金理事會管理，可以由全國社?；鹄硎聲苯舆\營，也可以委托投資，即通過投資管理人，投資渠道和投資比例明確。規(guī)定。2.省級統(tǒng)籌資金。是1993年社保體制改革后，從產(chǎn)業(yè)統(tǒng)籌向地方統(tǒng)籌轉(zhuǎn)變中城鎮(zhèn)企業(yè)繳納的保險費集中。3.個人賬戶資金。也是1993年社保制度改革后，主要由職工個人繳費積累而成。這部分資金全部積累起來，主要用于職工退休后自己。這部分基金的管理模式與第二部分基金相同，即由省級社保機構管理，投資渠道僅限于銀行存款和政府債券。4.企業(yè)補充養(yǎng)老保險基金。也是1993年以后企業(yè)在基本保險費之外，自愿為職工繳納的保險費的積累。這部分基金實行全額積累制。自2004年5月1日起，這部分基金實行個人賬戶管理，投資渠道也已開通。（二）我國社?；鹜顿Y管理存在的主要問題由于處于發(fā)展初期，我國社?；鹜顿Y管理存在諸多問題。其中，存在三個核心問題：一是資金缺口問題，二是資金保值增值問題，三是挪用問題。資金缺口問題通常也被稱為“合并”個人賬戶的問題。累積的養(yǎng)老金福利。關于這部分機構轉(zhuǎn)型成本的規(guī)模，2002年有人估計總動態(tài)規(guī)模約為2萬億元。據(jù)中國社會科學院社會政策研究中心秘書長、研究員唐軍的研究，我國社會保障賬戶存在巨大缺口。社?；鸨Ｖ翟鲋祮栴}主要是省統(tǒng)籌部分。目前，省統(tǒng)籌部分社會保險基金已超過1600億元。由于這部分基金由當?shù)厣绫２块T管理，其投資和使用存在較大問題，無法保證基金的保值增值。此外，全國社?；鸬谋Ｖ翟鲋祮栴}也十分突出，全國社保基金的運作增加了社?；鸬耐顿Y風險。（一）基金管理透明度低，缺乏監(jiān)督。由于控制相對薄弱，出現(xiàn)了非法挪用、挪用公款的行為。據(jù)有關部門調(diào)查，有的社保資金投向?qū)嶓w經(jīng)濟，從事基礎設施、房地產(chǎn)等直接投資項目，有的橫向借款或委托貸款，造成資金流失。（2）基金在經(jīng)營上不能最大程度地保值增值?；鹜顿Y渠道狹窄，只能購買國債和銀行存款。雖然現(xiàn)在內(nèi)容社?；鹜顿Y證券，但比例很低。隨著銀行利率和國債利率的反復下降，社?；鸬谋Ｖ翟鲋倒δ茉絹碓讲睢＃ㄈ┗疬\作尚缺乏健全的法律制度和市場體系。基金的經(jīng)營管理需要健全的法制規(guī)范，社?；鸬氖袌龌芾硇枰苫鹗袌鼋?jīng)營者、基金托管機構、提供服務的機構等具有較強技術實力的機構實施。各種中介服務。我國在這方面還處于提高階段。隨著我國社保事業(yè)的發(fā)展，業(yè)內(nèi)人士和相關學者認為，社?；鸨O(jiān)管中還存在一些不容忽視的問題，主要包括：一是社?；鹣嚓P利率政策落實不到位，造成基金收益隱性損失。財政部、勞動部、人民銀行、國家稅務總局財社字[1998]6號文件規(guī)定，經(jīng)辦機構收入戶和支出戶的基本養(yǎng)老保險基金由以中國人民銀行規(guī)定的優(yōu)惠利率（指三個月一次存款和一次存款定期存款利率）計算。國務院《關于建立城鎮(zhèn)職工基本醫(yī)療保險制度的決定》（國發(fā)[1998]44號）明確規(guī)定了基本醫(yī)療保險基金銀行計息方式：當年募集的部分計算按活期存款利率計算；劃轉(zhuǎn)資金本息按銀行存款利率計提，三個月一次性提款；存入社保金融專戶的沉淀資金按三年一次存、取款的利率計息，不得低于本級利率水平。但在實際工作中，為維護自身經(jīng)濟利益，金融部門并未嚴格執(zhí)行社保基金相關計息規(guī)定。孝賢縣審計機構仔細核算發(fā)現(xiàn)，2006-2008年，商業(yè)銀行少計養(yǎng)老保險基金利息185.66萬元，減少了養(yǎng)老基金收入。[5]二是社?；鹩囝~管理沒有實現(xiàn)增值最大化，造成基金收益隱性損失。1999年，社?；饘嵭惺罩蓷l線管理后，大部分資金存入財政專戶。經(jīng)辦機構認為資金的管理是財政部門的事情，放棄了對盈余資金的管理主動權，導致財政專戶失效。大量盈余資金未及時購買國債或劃轉(zhuǎn)定期存款。據(jù)統(tǒng)計，2009年全國社?；鸸潭ㄊ找娈a(chǎn)品投資占全部基金的比重由年初的56.28%下降到40.67%；境外股票投資比重由年初的21.98%提高到32.45%；年初的14.57%升至20.54%；現(xiàn)金及其他投資占比由年初的7.17%下降至6.34%。[4]余額基金除1-2個月的費用外，應全額轉(zhuǎn)入固定期限并購買國債，遠遠不能滿足國家現(xiàn)行的增值要求。三是社?；鸷怂阄磭栏駡?zhí)行相關規(guī)章制度，基金提前確認收益，造成基金收益隱性虧損?！渡鐣ｋU費征繳暫行條例》第十二條明確規(guī)定：“繳費單位和個人應當以貨幣足額繳納社會保險費?！币糟y行承兌匯票形式支付的保險金，匯票未到期，將保險金收入入賬，虛增當期資金收入，造成個人生息收入隱性損失帳戶。四是擠占挪用資金，造成資金隱性損失。近年來，大型違紀違規(guī)事件鮮有發(fā)生，但保險業(yè)務相關費用擠出資金的現(xiàn)象時有發(fā)生。例如，與保險業(yè)務相關的銀行費用和票據(jù)成本都在基金中列出。費用、醫(yī)保代理手續(xù)費等暫由基金支付。這些費用雖然大部分可以在一定期限內(nèi)返還給基金，但客觀上造成了基金收益的損失。社會保障基金作為社會保障制度運行的物質(zhì)基礎和核心內(nèi)容，在實踐中先繳后繳，客觀上表現(xiàn)為面向消費者的社會準備金。不同于現(xiàn)收現(xiàn)付型社保基金，全部或部分積累的社?；鹨蜇泿艜r間效應而產(chǎn)生的資金流，可以實現(xiàn)投保人收入在生命周期不同階段的垂直轉(zhuǎn)移并直接提高參與率。在保障人民福祉的同時，也成為社會再生產(chǎn)的積累基金。從這個角度來看，只有具有累積性的社?；鸩攀钦嬲饬x上的社?；?。嚴格來說，我國的社會保障基金主要是指養(yǎng)老社會保險基金，而失業(yè)保險基金、工傷保險基金和生育保險基金等社會保險基金一般是在社會福利基金的基礎上繳納的，社會救濟基金和社會養(yǎng)老基金?，F(xiàn)收現(xiàn)付制，資金的收支過程應視為一個單一的財務過程，屬于消費性資金。因此，我國社會保障基金監(jiān)管可視為“國家行政監(jiān)管部門和其他監(jiān)管機構，按照國家法規(guī)和政策，防范化解風險，對社會保險經(jīng)辦機構進行管理的過程，對募集、催收機構的催收行為、社會保險經(jīng)辦機構的資金管理行為和繳費行為、投資經(jīng)營和社會保障基金的托管。社會保險基金監(jiān)管的目的是保障國家社會保險基金管理政策法規(guī)的貫徹執(zhí)行，維護和保證社會保險基金資產(chǎn)質(zhì)量，防范和化解基金管理風險，有效預防和糾正違規(guī)行為，保護各項社會保障工作正常運行。（三）我國社會保障基金監(jiān)管現(xiàn)狀我國現(xiàn)行社?；鸨O(jiān)管模式是在原有社保基金管理體制的基礎上發(fā)展起來的，既保留了我國傳統(tǒng)社保基金管理體制的痕跡，又體現(xiàn)了適應社會保障基金管理體制變化的改革成果。新時代。從法律制度上看，我國不僅在憲法層面明確了社會保障基金監(jiān)管的重要性，還制定和頒布了社會保障法、社會保障基金管理法等諸多規(guī)章制度。條例明確了我國社會保障基金監(jiān)管的地位、內(nèi)容和職責，對落實社會保障基金監(jiān)管，提高監(jiān)管效能發(fā)揮了積極作用。從監(jiān)管組織體系來看，我國建立了較為完善的社會保障行政監(jiān)管機構，初步形成了以勞動保障部門行政監(jiān)管為主、金融監(jiān)管、審計監(jiān)管、銀行監(jiān)管、部控制和社會監(jiān)督。社會保險基金統(tǒng)籌監(jiān)管體系加強了對社會保障基金征收、投資運行和資金分配的監(jiān)管。一、我國社?；鸨O(jiān)管政策法規(guī)的歷史沿革中國的社會保障體系幾乎與國家同時誕生，如今隨著經(jīng)濟體制的改革進入了制度創(chuàng)新的新時代。半個世紀以來，我國根據(jù)當時經(jīng)濟發(fā)展條件和社會發(fā)展需要，頒布了多項社會保障法律法規(guī)，為社會保障基金監(jiān)管的有效實施奠定了一定的法律基礎。我國社會保障基金監(jiān)管政策法規(guī)的出臺經(jīng)歷了以下三個階段：第一階段：社會保障體系的啟動和發(fā)展期1951年，國務院頒布了《中華人民共和國勞動保險條例（草案）》。《條例》對保險費征收、管理和管理的監(jiān)督作出具體規(guī)定，并明確勞動部為最高監(jiān)督機構。1958年，經(jīng)全國人民代表大會常務委員會批準，國務院頒布了兩項條例，旨在統(tǒng)一企業(yè)和國家機關職工退休和辭職辦法：《國務院職工退休暫行辦法》職工和國務院關于職工退休的問題。暫行辦法”。這兩個條例對社會保險費的管理和監(jiān)督作出了相應的規(guī)定。第二階段：社會保障體系恢復期文革期間，社會保障體系遭到破壞，法制建設停滯不前。文革后，國務院先后頒布了許多恢復社會保障制度的行政法規(guī)，特別是明確了待遇標準。在此期間頒布的重要法規(guī)包括：1978年，全國人大常委會批準頒布《國務院老弱病殘干部安置暫行辦法》和《國務院退休人員暫行辦法》和工人退休”。1980年，國家勞動局和中華全國總工會聯(lián)合發(fā)布了《關于整頓和加強勞動保險工作的通知》。1986年《國務院關于頒布勞動體制改革四項規(guī)定的通知》。社會保障基金監(jiān)管的相關內(nèi)容可見這些法律法規(guī)。第三階段：社會保障制度的發(fā)展與創(chuàng)新期近年來，國家加強對社會保障基金的管理，出臺了相關的監(jiān)管政策法規(guī)。具體規(guī)定包括：1993年73月21994年11月1995年1《勞動法》1月1995年53月1998年121999年11999年31999年71月2001年52001年12月2002年52002年72003年35月2004年13月2004年頒布的《企業(yè)年金試行辦法》和《企業(yè)年金基金管理試行辦法》對社會保障基金的運行狀況、具體內(nèi)容和監(jiān)管職責作出了具體規(guī)定。二、我國社?；鸨O(jiān)管機構和權力1950年代初，我國城市勞動保險制度剛剛起步，勞動行政部門承擔了勞動保險基金監(jiān)管的主要職責。當時，勞動部是最高監(jiān)管機構。1980年代至1997年，雖然我國社會保障制度改革取得了巨大成就，但在此期間，社會保障基金的管理和運作基本實行“一站式”管理模式，即社會保障行政部門.它既是社保基金管理和運作的主管部門，也是基金的具體監(jiān)管部門。這種集管理功能和監(jiān)督功能于一體的管理體系帶來了一系列問題。1997年，我國開始實行社會保障基金收支兩條線管理模式。財政部門開始介入社?；鸬墓芾砗瓦\作，承擔一定的監(jiān)督職能。1998年，勞動和社會保障部成立了社會保險基金監(jiān)管司，各地勞動保障部門也設立了相應的基金監(jiān)管機構。這樣，我國建立了行政監(jiān)督、部門監(jiān)督、社會監(jiān)督、專門監(jiān)督機構監(jiān)督、司法部門監(jiān)督的社會保險基金監(jiān)管體系。主要包括以下內(nèi)容：一、勞動和社會保障部門的監(jiān)督勞動保障部門作為負責社會保險工作的主要行政部門，依法依規(guī)對社會保障基金的征收、投資、運行和支付進行監(jiān)督。2001年5月18日，勞動和社會保障部發(fā)布的《社會保險基金管理監(jiān)督辦法》規(guī)定，勞動和社會保障部主管全國社會保險基金的監(jiān)管工作?？h級以上地方人民政府勞動保障行政部門負責管理。區(qū)域社會保險基金監(jiān)管。目前，勞動和社會保障部社會保險基金監(jiān)管司是社會保險基金監(jiān)管的最高機構。各地勞動保障部門社會保險基金監(jiān)管機構負責監(jiān)督地方社會保險基金的征收、投資、運行和支付。其基本監(jiān)督內(nèi)容包括：與社會保險基金管理有關的法律、法規(guī)和國家政策的執(zhí)行情況；社會保險基金預決算的執(zhí)行情況；社會保險基金的征收、支出和結余；其他與社會保險基金管理有關的事項?！渡鐣ｋU基金行政監(jiān)督管理辦法》還規(guī)定了監(jiān)督機構及其監(jiān)督人員在履行職責時所享有的職權，以及實施現(xiàn)場和非現(xiàn)場監(jiān)督的相應程序。其中，現(xiàn)場督導分為定期督導、不定期督導，以及按照常務會議通過的《社會保險基金監(jiān)督報告管理辦法》規(guī)定受理的舉報案件的查處。2001年5月8日勞動和社會保障部；非現(xiàn)場監(jiān)管分為日常監(jiān)管和專項監(jiān)管。二、金融監(jiān)管財政部門依法依規(guī)對社會保險管理機構、經(jīng)辦機構和基金運營機構行使財務監(jiān)督權。其中，財政部是社會保險基金的主要財務監(jiān)督機構，對全國社會保險基金進行財務監(jiān)督。各地財政部門對地方社會保險基金進行財政監(jiān)督。1999年7月1日頒布的《社會保險基金財務制度》明確了財政部門的監(jiān)督權?！吨贫取芬?guī)定，基金財務管理的任務是認真貫徹執(zhí)行國家有關法律、法規(guī)和方針政策，依法籌集和使用基金，建立健全財務管理制度，努力做到做好資金的計劃、控制、核算、分析和考核工作。工作，如實反映基金收支情況，嚴格遵守財務紀律，加強監(jiān)督檢查，確?；鸢踩！吨贫取愤€要求基金單獨計入社會保險基金財政專項賬戶，實行收支兩條線管理，專款專用。按照國家統(tǒng)一管理的要求，按保險種類分賬、分賬，專項資金?？顚Ｓ?，自平衡。此外，財政部門還對基金預算的編制、審批、執(zhí)行和調(diào)整、基金募集、基金支付、基金余額、財政專戶、收支賬戶管理、基金資產(chǎn)負債管理、和基金決算審查等權利。三、審計監(jiān)督審計部門依法不定期對社會保障基金的收入、投資運作和支付情況進行檢查和審計。其中，國家審計署是社?；饘徲嫳O(jiān)督的最高機構，對全國社?；鸬墓芾砗瓦\行情況進行監(jiān)督，各地的審計部門對地方社保基金的管理和運行情況進行監(jiān)督。資金。相關審計部門對社會保險基金的監(jiān)督職責下放，并在各項有關規(guī)定中作出規(guī)定。例如：《社會保險基金財政制度》第四十四條規(guī)定，“勞動保險、財政、審計等部門應當定期或者不定期對收入戶、支出戶和財政專戶的基金收支和余額進行監(jiān)督檢查。問題要及時整改，并向政府和基金監(jiān)管機構報告?！薄渡鐣ｋU費征繳暫行條例》第二十二條規(guī)定，“社會保險基金實行收支兩條線管理，由財政部門依法監(jiān)管。和社會保險基金的支出?！薄蛾P于加強社會保障基金監(jiān)督管理的通知》第二部分規(guī)定“各級審計部門應當依法對社會保障基金的管理和使用情況進行審計監(jiān)督，對管理情況進行審計。基金收入戶、支出戶和財政專項賬戶。《工傷保險條例》第四十九條規(guī)定，“勞動保障行政部門應當按照規(guī)定對工傷保險費的征收、繳納和工傷保險基金的繳納情況進行監(jiān)督檢查。法律、監(jiān)督”。上述三個部門承擔社會保險基金行政監(jiān)管的主要職責，其他部門也承擔相應的行政監(jiān)管職責。根據(jù)《全國社會保障基金投資管理暫行辦法》，財政部會同勞動和社會保障部制定社會保障基金管理運作相關政策，對投資、社會保障基金的運行和托管；中國證監(jiān)會、中國人民銀行依照各自的職權監(jiān)督社會保障基金投資管理人、托管人的經(jīng)營活動；國務院直屬事業(yè)單位全國社會保障基金理事會還負責監(jiān)督基金管理人對部分資產(chǎn)項目的投資。經(jīng)營行為、投資經(jīng)營及托管檢查。四是監(jiān)察部的監(jiān)管。部委監(jiān)管是社會保險基金監(jiān)管工作的基本環(huán)節(jié)，一般包括部委審計和與社會保險基金工作有關的單位和事業(yè)單位的職工監(jiān)督兩部分。部審計機關監(jiān)督權和部員監(jiān)督權的安排在一些相關制度法規(guī)中零星出現(xiàn)，例如：《收繳暫行條例》第十七條第一款《社會保險費條例》規(guī)定，“繳費單位應當每年向本單位職工公告。本單位每年繳納的社會保險費，接受職工的監(jiān)督。”《國務院關于建立城鎮(zhèn)職工基本醫(yī)療保險制度的決定》第四部分規(guī)定：“社會保險經(jīng)辦機構負責基本醫(yī)療保險基金的籌集、管理和支付，并建立和完善預決算制度、財務會計制度和部門審計制度，社會保險經(jīng)辦機構承辦經(jīng)費不得提取，由各級財政預算結算。《企業(yè)職工養(yǎng)老保險基金管理條例》第十七條規(guī)定：“各級社會保險管理機構應當建立健全基金財務、核算、統(tǒng)計、部門審計等各項基金管理制度，制定年度基金收支和管理服務費。預決算報當?shù)厝嗣裾瑢⑹罩Я腥腩A算。五是社會監(jiān)督體系的監(jiān)督。“社會監(jiān)督是指在社會保險基金正式監(jiān)管體系之外的非官方、非專業(yè)、非專業(yè)的監(jiān)督，是群眾性的、社會性的、非強制性的監(jiān)督[11]”。目前主要通過公布社?；鹗罩闆r，接受全社會監(jiān)督來實現(xiàn)。社會保險基金管理運行的社會監(jiān)督一般包括工會組織監(jiān)督、企業(yè)集團監(jiān)督和輿論監(jiān)督。工會作為勞動團體利益的代表，通常自覺地對社會保險基金的管理運行進行監(jiān)督，這會對社會保險基金的管理運行產(chǎn)生一定的影響。企業(yè)集團代表企業(yè)利益，也將積極參與社會保險基金管理運行的監(jiān)督。廣播、電視、報紙、互聯(lián)網(wǎng)等各種現(xiàn)代化大眾傳媒也可以利用自身的宣傳優(yōu)勢，有效監(jiān)督社會保險基金的管理和運行。社會監(jiān)督制度的監(jiān)督權在相關規(guī)定中只是零星安排，例如：《社會保險費征繳暫行條例》第十七條第二款規(guī)定“社會保險經(jīng)辦機構應當定期公布社會保險費征繳情況。向公眾繳納保險費。，接受社會監(jiān)督”。《企業(yè)職工養(yǎng)老保險基金管理條例》第二十五條規(guī)定：“社會保險管理機構應當積極接受財政、審計、監(jiān)察機關和工會對養(yǎng)老保險基金和管理服務收費的監(jiān)督檢查，并提供相關賬目及原始憑證等資料?！渡鐣ｋU基金財務制度》第四十三條規(guī)定，“機構應當建立健全部門管理制度，定期或者不定期向社會公布基金收支情況，接受社會監(jiān)督”?！渡鐣ｋU費征繳監(jiān)督檢查辦法》第7條規(guī)定，“勞動保障行政部門應當向社會公布舉報情況，設立舉報信箱，指定專人負責。接受群眾投訴；對符合受理條件的報告，應當于7日立案受理。并查處，一般應在30日內(nèi)辦結?！绷⑵渌O(jiān)管機構和權力行政監(jiān)管主要從政府的角度對社會保險基金的管理和運行進行監(jiān)督，社會保險基金的保值增值實際上關系到國家（政府）、企業(yè)和職工個人的切身利益。監(jiān)督機構。國有企業(yè)職工失業(yè)保險基金、企業(yè)職工養(yǎng)老保險基金、企業(yè)職工工傷保險基金、基本醫(yī)療保險基金的相關管理規(guī)定已經(jīng)或略微體現(xiàn)了專門監(jiān)管機構的監(jiān)管權限.司法監(jiān)督作為最嚴格的監(jiān)管制度安排，是指通過司法系統(tǒng)對社會保險基金的運作行使特殊監(jiān)督職責，及時處理社會成員與社會保險機構之間的糾紛，懲治社會保險工作人員等。有關人員的嚴重行為。這種監(jiān)督形式主要體現(xiàn)在社會保險基金相關糾紛的最終解決和當事人刑事責任的追究上。司法部門監(jiān)督職責的安排幾乎體現(xiàn)在所有相關制度法規(guī)中。三、我國社?；疬\行監(jiān)管勞動和社會保障部自1998年成立以來，會同其他行政管理部門，就社會保險基金的征收、投資、運作和資金分配的監(jiān)督作出了相關規(guī)定：一、社?；鹗绽U監(jiān)管我國對社會保險基金收繳監(jiān)管的主要依據(jù)是《社會保險費征繳暫行條例》（以下簡稱《征收條例》）1999年國務院印發(fā)的《社會保險基金征收法》，既保障了社會保險基金征收的合法發(fā)展，保障了社會保險基金征收任務的完成，規(guī)范了社會保險費的征收，又明確了征收主體。社會保險基金征收監(jiān)管的對象和內(nèi)容：（一）支付單位的監(jiān)督。出資人對保護員工的合法權益負有重要責任。繳費單位繳納的社會保險費是社會保險資金的重要來源。《征繳條例》中對繳費單位的監(jiān)管規(guī)定可分為兩級：一層規(guī)定繳費單位每年向本單位職工公布本單位年度社保繳費情況；接受員工的監(jiān)督；另一層規(guī)定勞動保障行政部門或者稅務機關應當依法對單位繳費情況進行檢查。同時規(guī)定繳費單位未按規(guī)定辦理社會保險登記，申報應繳社會保險費數(shù)額，違反財會統(tǒng)計法律法規(guī)，拒繳社會保險的逾期繳納保費，逾期繳納的，依法給予處罰。人員和負責人會受到罰款、行政處罰、紀律處分甚至刑事處罰。（二）對社會保險經(jīng)辦機構的監(jiān)督。社會保險經(jīng)辦機構受政府委托辦理社會保險業(yè)務，管理社會保險基金。它不僅對政府負責，而且對廣大工人負責?！妒绽U條例》規(guī)定，政府財政部門和審計部門依法對社會保險經(jīng)辦機構的收支和管理進行監(jiān)督。同時強調(diào)，社會保險經(jīng)辦機構要定期向社會公布社會保險費征收情況，接受社會監(jiān)督。《征繳條例》還規(guī)定，勞動保障行政部門、社會保險經(jīng)辦機構、稅務機關的工作人員濫用職權、徇私舞弊、玩忽職守，造成社會保險費損失的，不僅應當損失的資金予以追回，也依法追回損失的資金。情節(jié)嚴重的，依法追究行政責任和刑事責任?！墩骼U條例》強調(diào)，在行政監(jiān)督的基礎上，根據(jù)社會保險基金的特點，進一步加強社會監(jiān)督力度。二、社會保障基金投資運營監(jiān)管社會保障基金的監(jiān)管機構由勞動保障行政部門、金融部門、證券監(jiān)管部門、中央銀行、審計部門、工會組織組成。這些部門主要依據(jù)《全國社保基金投資管理暫行辦法》、《企業(yè)年金基金試行辦法》和《企業(yè)年金基金管理試行辦法》關于社保基金管理服務機構準入和退出的規(guī)定，選擇投資工具、投資數(shù)量，對社?；鹜顿Y方式、風險準備金提取率、風險準備金管理、信息披露等全過程和運營效益進行監(jiān)督，發(fā)現(xiàn)問題并進行整改及時?！度珖绫；鹜顿Y管理暫行辦法》全面明確了社?；鹜顿Y經(jīng)營各層級、各主體之間、業(yè)務流程各環(huán)節(jié)之間的監(jiān)管關系；投資管理人、基金托管人及其他中介機構的權利和義務：在社?；鹜顿Y運營過程中，財政部、勞動保障部制定社?；鸸芾磉\營相關政策，社會保障基金管理和運營相關政策由財政部、勞動保障部制定。社會保障基金的投資、運營和托管。監(jiān)督。社會保障委員會受國家委托，負責社會保障基金的運作，接受監(jiān)督管理機構的監(jiān)督檢查。投資管理人和基金托管人受社會保障委員會委托，分別管理和托管基金資產(chǎn)，接受社會保障委員會的監(jiān)督和審查。同時，投資管理人、基金托管人也通過進行部門審計，進行部門監(jiān)督。由于我國積累型養(yǎng)老保險制度還遠未形成，短期內(nèi)很難建立起市場化、專業(yè)化的社保基金管理體系。因此，我們只能采用這種數(shù)量限制的監(jiān)管模式。三、社?；鸢l(fā)行監(jiān)管社會保障基金支付是指社會保險經(jīng)辦機構按照社會保障制度規(guī)定的享受條件、待遇標準和支付方式，為保障參保人員基本生活需要，向參保人員支付的資金。因此，社會保障基金管理部門對社會保險基金發(fā)行的監(jiān)管是：對不同社會保險基金的繳費條件、繳費標準和繳費方式進行監(jiān)管，對社會機構的發(fā)行活動進行監(jiān)管。此外，通過建立社會保險基金監(jiān)督報告等方式，直接聽取社會保險參保人的意見?！渡鐣ｋU基金監(jiān)督報告管理辦法》要求，要加大對拖欠社會保險基金的查處力度，確保參保人通過社會保障基金按時足額領取社會保險基金。監(jiān)督。（四）我國社?；鸨O(jiān)管情況評價總的來說，我國社?；鸨O(jiān)管的現(xiàn)狀可以摘要為“松監(jiān)管、嚴管”。這里所說的“監(jiān)督”，是指國家立法和依法設立的司法、行政機關和其他監(jiān)管機構對社會保障基金管理部門對社會保障基金征收、運行和支付的監(jiān)督。“管控”是指政府對社?；鹜顿Y運作、投資主體、投資方向等方面的政策制定和出臺的監(jiān)管限制?！氨O(jiān)管松”是指由于社?；鸨O(jiān)管滯后，監(jiān)管機構缺乏立法和執(zhí)法規(guī)定，對社保基金的監(jiān)管非常有限?！皣揽亍笔侵刚谕顿Y運營、投資主體、投資方向等方面對社?；疬M行非常嚴格的監(jiān)管限制。這造成了以下問題：一是社?；鸬恼魇章薀o法得到法律保障；二是社會保障基金的誠信得不到法律保障；貶值的風險是巨大的。第四，經(jīng)濟和資本市場不能從社會保障基金的使用中受益。具體而言，我國社?；鸨O(jiān)管存在以下問題：（一）社?；鸨O(jiān)管立法滯后，尚未形成完善的社?；鸨O(jiān)管法律法規(guī)體系。目前，我國尚未制定和頒布社會保障法或社會保險法，對社會保障基金的監(jiān)管還缺乏一定的法律依據(jù)。雖然《社會保障基金管理法》或《社會保障基金監(jiān)督法》中有很多規(guī)定和規(guī)定，但這些規(guī)定和規(guī)定比法律還不夠權威和穩(wěn)定，內(nèi)容不全面，很多已經(jīng)過時。（二）行政監(jiān)管分散、多管齊下、相互制約的問題沒有得到有效解決。社會保險各行政監(jiān)管部門之間的機構關系尚未理順。在社會保險基金監(jiān)管中，“分段”現(xiàn)象嚴重，基金監(jiān)管在一定程度上分散、無序。各部門在制定或?qū)嵤┫嚓P政策的過程中，容易受到當?shù)卣蛳嚓P部門的干預和影響。各地區(qū)、各部門從自身利益出發(fā)，政府制定的監(jiān)管法規(guī)難以實施。此外，由于不同管理界形成的過境部分，在管理權限、執(zhí)行何種政策等方面存在諸多矛盾，相互爭論不休。存在在這些因素的影響下，社?；鸨O(jiān)管功能減弱，社保監(jiān)管機制嚴重失靈。（三）社?；鸨O(jiān)管過于依賴行政手段。從監(jiān)管模式的設計思路和具體的制度安排來看，我國社會保險基金監(jiān)管體制過于強調(diào)行政手段。在其他社會保障制度發(fā)達的國家，社會保障制度的運行主要由國家立法來實施。對社?；鸬谋O(jiān)管，不僅體現(xiàn)在制度的嚴肅性和權威性上，還體現(xiàn)在執(zhí)行的強制性方面。行政手段顯然，要使社會保障監(jiān)督職能有效發(fā)揮作用，遠不及國家立法有效。此外，“在行政監(jiān)管過程中，仍存在因有限理性、官僚屬性、經(jīng)濟人屬性、壟斷等原因造成的政府失靈，導致行政監(jiān)管效率低下、低效甚至負效率[5]”.此外，過度依賴行政監(jiān)管往往會忽視和抑制其他監(jiān)管資源的開發(fā)和利用?？梢姡姓O(jiān)管是社會保險基金監(jiān)管體系的核心和關鍵，但過分依賴行政監(jiān)管顯然是不可接受的。（四）社會保險基金投資監(jiān)管機制尚處于初步形成階段，尚不完善。社會保險基金監(jiān)管的根本目的是將社會保險基金運行中的風險降低到合理水平。確定社會保險基金整體風險水平的關鍵是基金投資和運營中的風險水平。我國目前對基金投資監(jiān)管的制度安排僅體現(xiàn)在《全國社?；鹜顿Y管理暫行辦法》、《企業(yè)年金基金試行辦法》和《企業(yè)年金基金管理試行辦法》中。此外，除社保基金理事會外，沒有統(tǒng)一的專業(yè)部門對社?；鹜顿Y實施具體有效的管理和檢查，也沒有配備相應的專業(yè)技術資源來分析政策變化，做出投資決策。社會保障基金。影響。（五）社會監(jiān)督缺失。我國社會保障基金缺乏有效的社會監(jiān)督，社會監(jiān)督的法律保障不健全?？傮w來看，中央和地方各級社會保障社會監(jiān)督機構尚未普遍成立，現(xiàn)有社會監(jiān)督機構的監(jiān)督職能也很薄弱。在各種零星的規(guī)定中，沒有具體說明相關社會監(jiān)督主體享有的監(jiān)督權。而且，目前我國工會組織和輿論還不能獨立確定自己的立場。在很多情況下，他們的監(jiān)督意見已經(jīng)本土化，難以發(fā)揮實際作用。（六）中長期預警監(jiān)管缺陷比較嚴重。社會保障事業(yè)的預警和監(jiān)管是社會保障基金監(jiān)管的重要組成部分。但我國社保基金管理中存在的問題和缺乏有效的社保監(jiān)管體系表明，中長期預警和監(jiān)管缺陷問題比較嚴重。我國尚未建立全面、充分反映社會保障事業(yè)發(fā)展的預警和監(jiān)督指標體系。主要表現(xiàn)在：一是單一預警監(jiān)管指標的設置或計算不合理、不科學。二是預警和監(jiān)管指標體系非常不完善，指標比較分散，可比性和系統(tǒng)性較差。三、完善我國社會保障基金監(jiān)管體系的對策（一）加快保障立法建設，擴大社會保障基金監(jiān)管能力。當前，社會保障事業(yè)發(fā)展十分迅速，政府職能已從參與產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟運行向社會公共事業(yè)轉(zhuǎn)變。社會公益、失業(yè)救濟、養(yǎng)老保險成為政府參與資源配置的主要內(nèi)容。面對這一新形勢，政府應在建立統(tǒng)一保障體系的基礎上，通過立法建立健全資金管理制度。相關部門在開展思想宣傳的同時，要加強法制建設，以稅法形式穩(wěn)定社保資金來源，改變社?；鸸芾眢w制無合規(guī)、無章可循的局面遵循，使社會保障基金能夠依法取得適當?shù)臄?shù)額。募集資金的來源。監(jiān)管部門在確保資金穩(wěn)定流入的同時，要運用系統(tǒng)的法律制度和健全有效的執(zhí)法機構，對相關人員的資金使用行為追究法律責任。改造主人，從而保證社?；鸬囊?guī)范運作。過去，政府對社?；鸬谋O(jiān)管主要集中在社?；鸬氖褂檬欠窈侠砗戏ā２簧賹W者發(fā)表文章指出，對社保基金使用情況進行審計和監(jiān)督，遠遠沒有達到完善社?；饳C制的目的。因此，也有學者進一步認為，應通過完善基金管理制度，將社?；鸬恼魇展芾砑{入審計監(jiān)督。例如，對社?；鹫魇辗秶?、征收基數(shù)、征收比例、征收方式等社會保障基金的審計，應重點從源頭抓起，從管控體系抓起，摸清管理情況。各環(huán)節(jié)按資金來源和流向。為確保社會保障基金在維護社會