美國汽車后市場發(fā)展背景及市場現(xiàn)狀分析

美國汽車后市場發(fā)展背景及市場現(xiàn)狀分析

美國是汽車保有量最大的市場，也是年銷量僅次于中國的第二大新車銷售市場。市場發(fā)展歷史悠久，全產(chǎn)業(yè)鏈均處于非常發(fā)達的水平。但在過去的20年中，由于新車需求沒有增長，疊加市場競爭加劇和法規(guī)日趨嚴格，美國傳統(tǒng)的整車制造商日漸式微，但汽車后市場蓬勃發(fā)展，一批汽車銷售、服務(wù)企業(yè)股價漲幅巨大，大型的售后零配件零售與維修服務(wù)連鎖企業(yè)在過去20年中股價漲幅高達30倍以上。

2000-2019年汽車后市場企業(yè)大幅跑贏整車制造商

美國是被稱為車輪上的國家，是一個成熟穩(wěn)定的汽車市場。汽車保有量大且滲透率高，《》截至2019年底，美國汽車保有量約2.8億輛，千人保有量約850輛，是全球主要經(jīng)濟體中汽車滲透率最高的國家。

美國市場新車銷量基本見頂，年銷量穩(wěn)定在1700-1800萬輛波動。2008年爆發(fā)的經(jīng)濟危機造成汽車需求在2008-2009年大幅下滑，隨后幾年隨著經(jīng)濟的復(fù)蘇，年銷量逐步恢復(fù)到2019年的1750萬輛的水平。盡管新車年銷量維持穩(wěn)定，但美國的總汽車保有量保持了穩(wěn)步向上的趨勢?？偙Ｓ辛繌?000年的2.2億輛，上升至2019年2.8億輛。汽車保有量上升的主要驅(qū)動因素是每年報廢退出市場的汽車數(shù)量小于當年的新車銷量。

美國汽車市場利潤結(jié)構(gòu)

美國汽車銷量：每年新車銷量維持在1600-1800萬輛左右

美國汽車保有量：增長較為穩(wěn)定，從2000年的2.2億輛上升至2019年的2.8億輛

美國汽車售后維修服務(wù)市場總規(guī)模保持了穩(wěn)定的增長。從2000年的1550億美元上升至2019年的3080億美元，年復(fù)合增速3.7%。隨著美國汽車保有量以及宏觀經(jīng)濟的發(fā)展，美國汽車的總行駛里程數(shù)總體保持了向上的發(fā)展趨勢。2000年總行駛里程約為2.75萬億英里，2008年全球金融危機之后有所下滑，2012年開始逐步恢復(fù)，并穩(wěn)步提升至2019年的3.27萬億英里。車輛行駛里程的增長，也帶動了售后零配件以及維修服務(wù)的需求，因為汽車的損耗主要是行駛里程造成的。

除了增長趨勢明顯之外，美國汽車售后市場另外一個顯著特點是波動幅度小。在全球金融危機爆發(fā)的2008-2009年，美國新車銷量分別下滑18/21%，但同期后市場總量2008年持平，2009年僅下滑1.4%。主要是因為新車是典型的可選消費品，在經(jīng)濟下滑的情況下，消費者可以推遲新車購買，繼續(xù)使用原有的舊車，或者購買價格更加便宜的二手車。而消費者依然會繼續(xù)駕駛現(xiàn)有的汽車，經(jīng)濟危機可能會導(dǎo)致行駛里程稍微下降，但受到的影響沒有新車那么大。汽車作為美國消費者的必需品，消費者一般不會顯著推遲或者取消常規(guī)的汽車維修保養(yǎng)以及零部件更換等。因此，汽車后市場穩(wěn)定性更強。

2000-2019年美國汽車總行駛里程

2000-2019年美國汽車后市場規(guī)模

美國汽車后市場穩(wěn)定增長的三個主要驅(qū)動因素包括：1）汽車保有量的增長：2000-2019年復(fù)合增長1.2%2）汽車總行駛里程的增加：2000-2019年復(fù)合增長0.9%3）平均車齡的增加導(dǎo)致每年維修保養(yǎng)支出增長：平均車齡從2000年的9.8年，上升至2019年的約11.8年。

2005-2019年美國汽車平均車齡

美國汽車后市場總體比較成熟，各種業(yè)態(tài)比較多，主要包括幾部分：1）配件銷售與專業(yè)維修服務(wù)（包括診斷、檢測等），2019年占比38%；2）維修服務(wù)工時收入，即人工服務(wù)費，占比31%。由于美國勞動力成本高，因此服務(wù)工時收入占比高，僅次于配件銷售與專業(yè)服務(wù)；3）DIY產(chǎn)品銷售，占比20%。

DIY（Doityourself）即消費者自己動手維修安裝等，主要用于一些易損件或者簡單的配件維修更換，比如雨刮器、剎車片、濾清器、車燈電器等；4）輪胎銷售與服務(wù)，占比11%。由于美國地大物博，很多人居住在郊區(qū)，因此通勤距離長，對輪胎的磨損較多，更新需求較大。

2019年美國汽車后市場業(yè)態(tài)分布

美國有比較完善的汽配維修政策和質(zhì)量體系，防止整車廠壟斷，保障非原廠零件質(zhì)量?！恶R格努森-莫斯保修法》和《汽車可維修法案》規(guī)定汽車制造商和經(jīng)銷商不得以保修為條件要求車主必須使用原廠零配件或