第一章 個(gè)人理財(cái)

個(gè)人理財(cái)(FinancialPlanning)課程特點(diǎn):綜合性強(qiáng)實(shí)用性高教材與學(xué)習(xí)工具金融理財(cái)原理(上)，中信出版社，2010年5月參考資料個(gè)人理財(cái)（謝懷祝等編著，中信出版社，2004年）；金融理財(cái)（田文錦主編，機(jī)械工業(yè)出版社，2006年6月）；理財(cái)報(bào)紙期刊(如晨報(bào)周刊設(shè)有各行的理財(cái)之窗)計(jì)劃學(xué)習(xí)章節(jié)第一章金融理財(cái)概述（教材第1章）

第二章客戶價(jià)值取向和行為特征（教材第6章）

第三章貨幣時(shí)間價(jià)值及其在金融中的應(yīng)用（教材第7章和第8章）

第四章家庭財(cái)務(wù)報(bào)表和預(yù)算的編制與分析（教材第9章）

第五章住房規(guī)劃（教材第10章）

第六章教育金規(guī)劃（教材第11章）

學(xué)習(xí)目的理財(cái)觀念(終身理財(cái))理財(cái)知識(shí)(名義利率、有效利率、年金、現(xiàn)值等)理財(cái)產(chǎn)品(保險(xiǎn)、基金、股票等)理財(cái)能力(客戶風(fēng)險(xiǎn)承受能力、財(cái)務(wù)EXCEL運(yùn)用能力、信息獲取能力與決策能力等)學(xué)習(xí)特點(diǎn)大量的課后閱讀；實(shí)用的計(jì)算與規(guī)劃（財(cái)務(wù)計(jì)算器與Excel的運(yùn)用）；針對(duì)家庭或個(gè)人終身的財(cái)務(wù)規(guī)劃，包括住房、教育、養(yǎng)老、投資等方面。個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的萌芽階段個(gè)人理財(cái)理財(cái)萌芽于20世紀(jì)30年代的美國(guó)保險(xiǎn)業(yè)，它是當(dāng)時(shí)保險(xiǎn)推銷員推銷產(chǎn)品的一種手段。當(dāng)時(shí)嚴(yán)重的經(jīng)濟(jì)危機(jī)和股市大災(zāi)荒（1929年10月）給人們的未來(lái)生活帶來(lái)巨大的不確定性，保險(xiǎn)的“社會(huì)穩(wěn)定器”功能促使保險(xiǎn)公司的地位得到了空前的提高，同時(shí)大危機(jī)使人們開(kāi)始萌生了對(duì)個(gè)人生活的綜合設(shè)計(jì)和資產(chǎn)運(yùn)用設(shè)計(jì)方面的需求。在這種背景下，一些保險(xiǎn)推銷員在推銷保險(xiǎn)商品的同時(shí)，也提供一些生活規(guī)劃和資產(chǎn)運(yùn)用的咨詢服務(wù)，這些保險(xiǎn)營(yíng)銷員被稱為“經(jīng)濟(jì)理財(cái)員”，也就是個(gè)人理財(cái)?shù)拿妊?，盡管不成熟但已顯現(xiàn)出很強(qiáng)的生命力。隨后，可以滿足各種不同需求甚至為客戶量身定制的金融產(chǎn)品逐漸為人們所關(guān)注。個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的形成與發(fā)展時(shí)期經(jīng)過(guò)了20世紀(jì)70和80年代的發(fā)展，美國(guó)開(kāi)始出現(xiàn)真正意義上的理財(cái)業(yè)界和較為完善的理財(cái)制度。另一方面，圍繞個(gè)人財(cái)產(chǎn)的管理、運(yùn)用的時(shí)代背景發(fā)生了重大變化，突出表現(xiàn)在：個(gè)人金融資產(chǎn)膨脹、金融自由化浪潮興起、老齡化社會(huì)來(lái)臨等方面。這一系列因素促使人們對(duì)理財(cái)?shù)男枨蠹眲≡黾?，作為金融自由化改革的結(jié)果，金融商品迅速增加、金融風(fēng)險(xiǎn)加大，人們迫切需求理財(cái)師的幫助，這樣就推動(dòng)了理財(cái)業(yè)的空前發(fā)展，理財(cái)師的地位不斷提升。個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的成熟時(shí)期美國(guó)1987年10月19日的“黑色星期一”使投資者損失達(dá)1萬(wàn)億美元。理財(cái)師由于提出的投資方案遭到重創(chuàng)而喪失了信用，理財(cái)師給人們留下了強(qiáng)烈的不信任感，社會(huì)地位直線下降，理財(cái)業(yè)迎來(lái)了最艱難的時(shí)期。其后的一段時(shí)間，理財(cái)業(yè)的熱心者們開(kāi)始考慮改革理財(cái)制度，將理財(cái)?shù)墓ぷ髦匦霓D(zhuǎn)移到生活規(guī)劃上來(lái)，如退休后養(yǎng)老年金的安排等。其次，CFPBoard開(kāi)始重視后續(xù)教育和嚴(yán)格遵守倫理規(guī)定的問(wèn)題，這一點(diǎn)直到現(xiàn)在也沒(méi)有改變。2000年1月IAFP和ICFP合并，成立新的理財(cái)組織FPA(FinancialPlanningAssociation)，其目的是為理財(cái)提供一個(gè)有機(jī)的活動(dòng)空間，使理財(cái)業(yè)朝著健康的方向發(fā)展。資料顯示，在250個(gè)職業(yè)中，理財(cái)師超越網(wǎng)站經(jīng)理、精算師等，成為全美排名第一的理想職業(yè)，理財(cái)業(yè)經(jīng)過(guò)1987年低谷后的調(diào)整恢復(fù)，目前已成為認(rèn)知度和社會(huì)地位相當(dāng)高的專門職業(yè)，進(jìn)入了成熟期。第一章金融理財(cái)概述一、什么是金融理財(cái)金融理財(cái)（FinancialPlanning）:是一種關(guān)于個(gè)人的綜合金融服務(wù)，專業(yè)理財(cái)人士收集客戶家庭狀況、財(cái)務(wù)狀況和生涯目標(biāo)等資料，明確客戶的理財(cái)目標(biāo)和風(fēng)險(xiǎn)屬性，分析和評(píng)估客戶的財(cái)務(wù)狀況，為客戶量身定做合適的理財(cái)方案并及時(shí)執(zhí)行、監(jiān)控和調(diào)整，最終滿足人生不同階段的財(cái)務(wù)需求，使其實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)上的自由、自主和自在。--關(guān)于個(gè)人理財(cái)?shù)睦斫鈧€(gè)人財(cái)務(wù)規(guī)劃通過(guò)設(shè)計(jì)一個(gè)將起整個(gè)生命周期考慮在內(nèi)的終身生活及其財(cái)務(wù)計(jì)劃，將未來(lái)的職業(yè)選擇、子女及自身的教育、購(gòu)房、保險(xiǎn)、醫(yī)療、企業(yè)年金和養(yǎng)老、遺產(chǎn)及事業(yè)繼承以及生活中個(gè)人所面對(duì)各方面的事宜進(jìn)行妥善安排，在不斷提高生活品質(zhì)的同時(shí)，即使到年老體弱以及收入銳減的時(shí)候，也能保持自己所設(shè)定的生活水平，最終到達(dá)終生的財(cái)務(wù)安全、自主、自由和自在。在生活目標(biāo)得到滿足以后，追求投資于股票、債券、金融衍生工具、黃金、外匯、不動(dòng)產(chǎn)以及藝術(shù)品等各種投資工具時(shí)的最優(yōu)回報(bào)，加速個(gè)人／家庭資產(chǎn)的成長(zhǎng)，從而提高生活水平和質(zhì)量。

生活理財(cái)投資理財(cái)金融理財(cái)?shù)膬?nèi)容1.家庭財(cái)務(wù)分析(記賬、報(bào)表)2.退休規(guī)劃3.居住規(guī)劃4.教育規(guī)劃5.投資規(guī)劃6.保險(xiǎn)規(guī)劃7.稅務(wù)規(guī)劃8.遺產(chǎn)規(guī)劃引言：為什么要進(jìn)行個(gè)人理財(cái)個(gè)人理財(cái)＝人＋錢

人需要錢去達(dá)到目標(biāo)（滿足欲望）金錢不是萬(wàn)能的但沒(méi)有錢卻是萬(wàn)萬(wàn)不能的人生的收入支出曲線(一)人生收支平衡的需要人生收入與支出的關(guān)系：平衡人生收支的方法：代際贍養(yǎng)國(guó)家福利個(gè)人理財(cái)/終身理財(cái)（1）平衡收支的方法——代際贍養(yǎng)隨著中國(guó)社會(huì)結(jié)構(gòu)的轉(zhuǎn)型、文化價(jià)值觀的變化，原來(lái)靠血緣、親情實(shí)現(xiàn)的隱性金融交易正在由金融市場(chǎng)以顯性金融交易的形式取而代之。——陳志武《金融的邏輯》人口流動(dòng)大大增加，由血緣、家族提供的經(jīng)濟(jì)保障和養(yǎng)老互助越來(lái)越不可靠；多年來(lái)的獨(dú)身子女政策使單純的家庭、家族養(yǎng)老互助體系無(wú)法勝任；在文化價(jià)值觀上，越來(lái)越多的人追求個(gè)人自由和經(jīng)濟(jì)獨(dú)立，把未來(lái)的生活保障盡可能掌握在自己手中，通過(guò)各種金融品種的組合安排把未來(lái)各類經(jīng)濟(jì)需要事先設(shè)定好。（2）平衡收支的方法——國(guó)家福利（3）平衡收支的方法——終身理財(cái)1.居民收入水平的變化1978年2005年2009年城鎮(zhèn)居民可支配收入343.4元10493元17175元農(nóng)民人均純收入133.6元3255元5000元(二)居民收入水平的提高與富裕人群的出現(xiàn)——財(cái)富管理1、我國(guó)居民的恩格爾系數(shù)下降(三)支出的合理控制2、福利制度改革使個(gè)人支出比例增加——福利的貨幣化——教育體制改革

人口大國(guó)由計(jì)劃經(jīng)濟(jì)向市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)軌,個(gè)人負(fù)擔(dān)的醫(yī)療、教育、住房、養(yǎng)老等方面支出增加,同時(shí)就業(yè)的穩(wěn)定性受到?jīng)_擊,收入不確定性增強(qiáng)。在原來(lái)由親情和友情實(shí)現(xiàn)的隱性養(yǎng)老、隱性經(jīng)濟(jì)互助、隱性意外事件互保以及國(guó)家福利被市場(chǎng)取代后，如果各種保險(xiǎn)、養(yǎng)老、醫(yī)療、投資、理財(cái)產(chǎn)品不能發(fā)展到位，那么，在人們錢多的同時(shí)，可能對(duì)未來(lái)生活更沒(méi)有安全感！——《金融的邏輯》(四)理財(cái)決策的復(fù)雜化——財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的控制補(bǔ)充：中國(guó)個(gè)人理財(cái)?shù)默F(xiàn)狀和發(fā)展1996年，中信實(shí)業(yè)銀行廣州分行率先掛出了“私人理財(cái)中心”的牌子，我國(guó)銀行的個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)正式起步。1998年，中國(guó)工商銀行的上海﹑浙江﹑天津等５家分行，根據(jù)總行的部署，分別在轄區(qū)內(nèi)選擇了一些軟硬件條件符合要求的營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)進(jìn)行“個(gè)人理財(cái)”的試點(diǎn)商業(yè)銀行、保險(xiǎn)公司和證券公司根據(jù)自身業(yè)務(wù)的特點(diǎn)和對(duì)個(gè)人理財(cái)?shù)恼J(rèn)識(shí)，推出了具有鮮明行業(yè)特點(diǎn)的理財(cái)服務(wù)。在1996年至2005年中，中國(guó)個(gè)人理財(cái)市場(chǎng)每年的業(yè)務(wù)增長(zhǎng)率達(dá)到18％，2007年，中國(guó)個(gè)人理財(cái)市場(chǎng)規(guī)模達(dá)到5000億元，今后的理財(cái)市場(chǎng)增長(zhǎng)率將以每年10％～20％的速度突飛猛進(jìn)。年份金融機(jī)構(gòu)詳細(xì)內(nèi)容1996中信銀行廣州分行成立私人銀行部，向貸款余額10w元以上客戶提供理財(cái)服務(wù)1997工商銀行上海分行推出理財(cái)咨詢?cè)O(shè)計(jì)等12項(xiàng)理財(cái)服務(wù)1998工商銀行在上海浙江天津等五家分行進(jìn)行個(gè)人理財(cái)試點(diǎn)1999建設(shè)銀行在北京上海等10各城市的分行建立個(gè)人理財(cái)中心2000工商銀行上海分行以員工名字做服務(wù)品牌，推出個(gè)人理財(cái)工作室2001農(nóng)業(yè)銀行推出金鑰匙金融超市，為客戶提供一站式理財(cái)服務(wù)2002中資銀行招行工行建行民生銀行等各大銀行先后推出各自的理財(cái)品牌2002外資銀行花旗銀行在上海設(shè)定個(gè)人理財(cái)中心，匯豐銀行推出卓越理財(cái)服務(wù)2002人民銀行發(fā)布信托公司管理辦法，規(guī)范信托市場(chǎng)，信托市場(chǎng)開(kāi)始啟動(dòng)2004中資銀行光大銀行民生銀行先后獲得人民幣理財(cái)資格，推出人民幣理財(cái)業(yè)務(wù)2005證券公司券商集合理財(cái)產(chǎn)品獲得批準(zhǔn)當(dāng)年共推出13只券商集合理財(cái)產(chǎn)品

數(shù)據(jù)來(lái)源：博銳管理在線

制表：金融界網(wǎng)站理財(cái)頻道1996-2005國(guó)內(nèi)個(gè)人理財(cái)市場(chǎng)重要事件安盛調(diào)查:未來(lái)10年中國(guó)個(gè)人理財(cái)市場(chǎng)將年增30%據(jù)了解，這份調(diào)查主要涉及了部分擁有20萬(wàn)元以上的家庭年收入，受過(guò)良好教育，具有較強(qiáng)的職業(yè)能力和相應(yīng)的消費(fèi)能力等條件的人群。報(bào)告中說(shuō)，2005年中國(guó)中高端消費(fèi)者人數(shù)約為290萬(wàn)，至2015年這個(gè)數(shù)字將劇增為850萬(wàn)。調(diào)查認(rèn)為，該部分人群目前資產(chǎn)組合都相對(duì)比較簡(jiǎn)單，主要為房產(chǎn)、股票和儲(chǔ)蓄，只有31.3％的人擁有投資保險(xiǎn)