2021-2022年基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎(chǔ)知識提升訓(xùn)練試卷A卷附答案

2021-2022年基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎(chǔ)知識提升訓(xùn)練試卷A卷附答案單選題（共50題）1、關(guān)于下行風(fēng)險和最大回撤，下列說法錯誤的是（）A.最大回撤與考察期限長短無關(guān)B.下行風(fēng)險是由于市場環(huán)境變化，未來價格走勢有可能低于基金經(jīng)理所預(yù)期的目標(biāo)價位C.最大回撤是從資產(chǎn)最高價格到接下來最低價格的損失D.下行風(fēng)險是投資者可能要承擔(dān)的損失【答案】A2、以下選項中，屬于不存在活躍市場投資品種估值原則的是（）。A.在估值日有報價的，除會計準(zhǔn)則規(guī)定的例外情況外，應(yīng)將該報價不加調(diào)整地應(yīng)用于該資產(chǎn)或負(fù)債的公允價值計量B.估值日無報價且最近交易后未發(fā)生影響公允價值計量的重大事件的，應(yīng)采用最近交易日的報價確定公允價值C.有充足證據(jù)表明估值日或最近交易日的報價不能真實反映公允價值的，應(yīng)對報價進(jìn)行調(diào)整，確定公允價值D.應(yīng)采用在當(dāng)前情況下適用并且有足夠可利用數(shù)據(jù)和其他信息支持的估值技術(shù)確定公允價值【答案】D3、QDII基金產(chǎn)品起點僅為（）元人民幣，適合更為廣泛的投資者參與。A.1B.10C.100D.1000【答案】D4、基金單位資產(chǎn)凈值的計算公式為（）。A.NAV=期末基金凈資產(chǎn)收益率/發(fā)行在外的基金總份額B.NAV=期末基金資產(chǎn)凈值/預(yù)計發(fā)行的基金總份額C.NAV=期末基金凈資產(chǎn)收益率/預(yù)計發(fā)行的基金總份額D.NAV=期末基金資產(chǎn)凈值/發(fā)行在外的基金總份額【答案】D5、下列關(guān)衍生工具的說法，錯誤的是（）。A.遠(yuǎn)期合約、期貨合約、互換合約、結(jié)構(gòu)化金融衍生工具常被稱為基礎(chǔ)性工具B.按合約特點可以分為遠(yuǎn)期合約、期貨合約、期權(quán)合約、互換合約和結(jié)構(gòu)化金融衍生工具C.獨(dú)立衍生工具指期權(quán)合約、期貨合約或者互換合約D.按產(chǎn)品形態(tài)可以分為獨(dú)立衍生工具、嵌入式衍生工具【答案】A6、下列關(guān)于投資期限的說法，正確的是（）。A.投資期限是指投資者從購買金融資產(chǎn)到兌現(xiàn)日之間的時間長度B.在幾年內(nèi)有購房、購車等支出需求的投資者傾向于長期投資C.投資期限較短的投資者更可能獲得良好的投資業(yè)績D.投資期限越短，則投資者越能夠承擔(dān)更大的風(fēng)險【答案】A7、目前，中外合資基金管理公司外資持股上限為不超過（）。A.10%B.20%C.49%D.51%【答案】C8、下列屬于可轉(zhuǎn)換債券基本要素的是（）。A.Ⅰ、ⅢB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】B9、合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者基金的風(fēng)險不包括()。A.匯率風(fēng)險B.國別風(fēng)險C.稅務(wù)風(fēng)險D.管理風(fēng)險【答案】D10、信用風(fēng)險事件對持有相關(guān)債券的基金和基金公司帶來的影響有（）。A.發(fā)生債券信用風(fēng)險事件后，相關(guān)債券流動性喪失，很難變現(xiàn)B.交易對手信用風(fēng)險主要是指發(fā)行債券的借款人可能因發(fā)生財務(wù)危機(jī)等因素，不能按期支付契約約定的債券利息或償還本金，而使投資者蒙受損失C.分散化投資不能降低信用風(fēng)險帶來的影響D.在所有的債券之中，除政府發(fā)行的債券往往被市場認(rèn)為沒有違約的風(fēng)險【答案】A11、一份認(rèn)股權(quán)證的價值等于其內(nèi)在價值與時間價值之（）。A.乘積B.和C.比值D.差【答案】B12、凈資產(chǎn)收益率是杜邦分析法的核心指標(biāo)，以下與該指標(biāo)無關(guān)的比率是（）。A.權(quán)益乘數(shù)B.銷售利潤率C.總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率D.存貨周轉(zhuǎn)率【答案】D13、（）是指貨幣隨看時間推移而發(fā)生的增值。A.貨幣的流通價值B.貨幣的使用價值C.貨幣的互換價值D.貨幣的時間價值【答案】D14、下列有關(guān)基金利潤的說法中，正確的是（）。A.基金利潤包括收入減去費(fèi)用后的凈額、直接計入當(dāng)期利潤的利得和損失等B.基金利潤來源主要包括利息收入、投資收益以及傭金等C.利息收入是指基金經(jīng)營活動中因買賣股票、債券、資產(chǎn)支持證券、基金等實現(xiàn)的差價收益，因股票、基金投資等獲得的股利收益，以及衍生工具投資產(chǎn)生的相關(guān)損益D.利息收入指基金資產(chǎn)在運(yùn)作的過程中產(chǎn)生的各種利潤【答案】A15、20世紀(jì)70年代，美國芝加哥大學(xué)的教授尤金法瑪決定為市場有效性建立一套標(biāo)準(zhǔn)，法瑪把信息劃分為（）。Ⅰ.歷史信息Ⅱ.公開可得信息Ⅲ.內(nèi)部信息Ⅳ.投資者信息A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】C16、按計息方式分類，債券可以分為（）A.固定利率債券、浮動利率債券、零息債券B.固定利率債券、浮動利率債券、通脹聯(lián)結(jié)債券C.息票債券、貼現(xiàn)債券D.息票債券、零息債券【答案】A17、下列關(guān)于持有區(qū)間收益率的說法，不正確的是（）。A.持有區(qū)間所獲得的收益通常來源于資產(chǎn)回報和收入回報B.持有區(qū)間收益率=（期末資產(chǎn)價格-期初資產(chǎn)價格+期間收入）／期初資產(chǎn)價格×100％C.持有區(qū)間收益率的組成中，收入回報是指股票、債券、房地產(chǎn)等資產(chǎn)價格的增加或減少D.收入回報率=期間收入／期初資產(chǎn)價格×100％【答案】C18、關(guān)于期貨交割，以下表述正確的是（）。A.期貨交易賣方在交易前需備有足量的實物以備交割B.期貨交易中絕大多數(shù)交易者都以實物交割的方式了結(jié)交易C.股票指數(shù)期貨通常采用實物交割D.交割是平倉方式的一種，另一種方式是對沖平倉【答案】D19、下列關(guān)于利息率的說法，錯誤的是()。A.一般以年為計息周期，通常所說的年利率都是指名義利率B.名義利率是指在物價不變且購買力不變的情況下的利率，或者是指當(dāng)物價有變化，扣除通貨膨脹補(bǔ)償以后的利息率C.名義利率和實際利率的區(qū)別可以用費(fèi)雪方程式ir=in+p表達(dá)。其中，ir為名義利率;in為實際利率;p為通貨膨脹率D.利息率簡稱利率，是資金的增值同投入資金的價值之比，是衡量資金增值量的基本單位【答案】B20、基本分析的優(yōu)點是()。A.能夠比較全面地把握證券價格的基本走勢，應(yīng)用起來相對簡單B.同市場接近，考慮問題比較直接C.預(yù)測的精度較高D.獲得利益的周期短【答案】A21、關(guān)于股票分析方法，以下表述錯誤的是（）A.宏觀經(jīng)濟(jì)指標(biāo)屬于基本面分析對象B.股價變化屬于基本面分析對象C.經(jīng)濟(jì)周期屬于基本面分析對象D.股票內(nèi)在價值屬于基本面分析對象【答案】B22、辦理質(zhì)押式回購業(yè)務(wù)時，確定回購利息支出的主要因素包括融資金額、融資利率和（）。A.質(zhì)押券的信用等級B.融資的結(jié)算方式C.融資的天數(shù)D.質(zhì)押率【答案】C23、下列關(guān)于商業(yè)票據(jù)發(fā)行的說法錯誤的是（）。A.商業(yè)票據(jù)的發(fā)行包括直接發(fā)行和間接發(fā)行兩種B.大多數(shù)資信好的公司采用間接發(fā)行方式C.商業(yè)票據(jù)采用貼現(xiàn)發(fā)行的方式D.貨幣市場利率越高，貼現(xiàn)率越高；發(fā)行主體資信越好，貼現(xiàn)率越低【答案】B24、下列不屬于影響公司發(fā)行在外股本的行為是（）。A.兼收并購B.權(quán)證的行權(quán)C.再融資D.權(quán)益投資【答案】D25、對股票投資組合進(jìn)行相對收益歸因分析，所用的方法是（）。A.特雷諾比率法B.詹森比率法C.Brinson模型法D.夏普比率法【答案】C26、新興的、快速成長的企業(yè)，由于需要不斷進(jìn)行資本投資，其經(jīng)營活動現(xiàn)金流量可能為()，而籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量可能為()。A.正;正B.負(fù);正C.正;負(fù)D.負(fù);負(fù)【答案】B27、各項技術(shù)已經(jīng)成熟，產(chǎn)品市場不斷擴(kuò)大，公司利潤和股價不斷上升，行業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者開始出現(xiàn)，這是處于行業(yè)生命周期的（）。A.初創(chuàng)期B.成長期C.成熟期D.衰退期【答案】B28、關(guān)于回購協(xié)議，以下表述錯誤的是（）。A.國債回購可以分為質(zhì)押式回購和買斷式回購B.中國人民銀行可將回購協(xié)議作為工具進(jìn)行公開市場操作C.國債回購市場存在場內(nèi)交易市場和場外交易市場D.正回購方存在信用風(fēng)險，逆回購方不存在信用風(fēng)險【答案】D29、以下不屬于信托型基金基金托管人職責(zé)的是（）。A.保管基金資產(chǎn)B.執(zhí)行管理人有關(guān)指令C.基金的經(jīng)營和管理操作D.辦理基金名下的資金往來【答案】C30、優(yōu)先股股東權(quán)利是受限制的，最主要的是（）限制。A.表決權(quán)B.查閱權(quán)C.轉(zhuǎn)讓權(quán)D.分配權(quán)【答案】A31、若名義利率不變，當(dāng)物價上升時，實際利率()。A.不確定B.不變C.下降D.上升【答案】C32、關(guān)于遠(yuǎn)期利率，以下說法錯誤的是()。A.是利率衍生品的定價依據(jù)B.可以預(yù)示市場對未來利率走勢的期望C.是計算貼現(xiàn)因子的依據(jù)D.是中央銀行制定貨幣政策的參考工具【答案】C33、金融期貨中率先出現(xiàn)的是()。A.股票指數(shù)期貨B.利率期貨C.外匯期貨D.股票期貨【答案】C34、下列屬于另類投資局限性的是()。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅡC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A35、下列關(guān)于資產(chǎn)負(fù)債表的表述中，正確的是（）。A.它是反映現(xiàn)金增減變動的報表B.它是一張損益報表C.它是根據(jù)“資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益”等式編制的D.流動資產(chǎn)排在左方，非流動資產(chǎn)排在右方【答案】C36、融資融券對于投資者的要求也較高目前大部分證券公司要求普通投資者開戶時間須達(dá)到（）個月，且持有資金不得低于（）萬元人民幣。A.12：50B.12：100C.18：50D.18：100【答案】C37、美國納斯達(dá)克市場采用（）交易制度。A.多元做市商B.特定做市商C.指定做市商D.單一做市商【答案】A38、從我國QFII機(jī)制的內(nèi)容設(shè)計上來看，具有的特點不包括（）。A.QFII機(jī)制引入時的跳躍式發(fā)展B.QFII提高了經(jīng)濟(jì)的發(fā)展C.QFII準(zhǔn)入的主體范圍擴(kuò)大、要求提高D.我國對QFII制度的設(shè)計內(nèi)容進(jìn)行局部調(diào)整【答案】B39、以下常見的股票市場指數(shù)中，采用算術(shù)平均法編制而成的是（）。A.標(biāo)普500B.上證綜指C.滬深300D.道瓊斯指數(shù)【答案】D40、常用的免疫策略不包括()。A.所得免疫B.價格免疫C.或有免疫D.策略免疫【答案】D41、假設(shè)某國債是起息日為2009年6月6日的附息固定利率，債券10年期，每半年支付一次利息，債券面值100元，票面利率為4.5%，2019年6月6日當(dāng)日每單位債券收到本金和利息共計（）元。A.A104.5B.B102.25C.C140.5D.145【答案】D42、在基金資產(chǎn)總值和基金總份額不變的情況下，基金份額凈值與基金負(fù)債的關(guān)系是（）。A.正相關(guān)關(guān)系B.沒有關(guān)系C.負(fù)相關(guān)關(guān)系D.可能正相關(guān)，也可能負(fù)相關(guān)【答案】C43、假設(shè)企業(yè)年初存貨是20000元，年末存貨是5000元，那么年均存貨是（）元。A.12500B.25000C.7000D.3500【答案】A44、利潤表的構(gòu)成部分不包括（）。A.營業(yè)收入B.利潤C(jī).與營業(yè)收入相關(guān)的生產(chǎn)性費(fèi)用、銷售費(fèi)用和其他費(fèi)用D.營業(yè)費(fèi)用【答案】D45、基金在場內(nèi)進(jìn)行投資交易，需要支付的交易結(jié)算費(fèi)用中不包括()A.經(jīng)手費(fèi)B.證券交易所交易監(jiān)管費(fèi)C.過戶費(fèi)D.申購贖回費(fèi)【答案】D46、壽險公司通常投資于（）資產(chǎn)。A.風(fēng)險較低B.風(fēng)險較高C.收益較低D.收益較高【答案】B47、下列風(fēng)險中屬于系統(tǒng)性風(fēng)險的是（）A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅳ.ⅤD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅴ【答案】A48、可轉(zhuǎn)換債券的期限最短為（）年，最長為（）年，自發(fā)行結(jié)束之日起（）個