海泰科：向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的論證分析報(bào)告（修訂稿）

二零二三年二月：海泰科青島海泰科模塑科技股份有限公司向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的論證分析報(bào)告(修訂稿)1第一節(jié)本次發(fā)行證券及其品種選擇的必要性青島海泰科模塑科技股份有限公司(以下簡(jiǎn)稱“公司”或“海泰科”)結(jié)合下簡(jiǎn)稱“可轉(zhuǎn)債”)的方式募集資金。、本次發(fā)行證券選擇的品種本次發(fā)行實(shí)施的必要性本次向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券募集資金投資項(xiàng)目均經(jīng)過(guò)公司謹(jǐn)慎技股份有限公司向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券募集資金運(yùn)用的可行性分析2第二節(jié)本次發(fā)行對(duì)象的選擇范圍、數(shù)量和標(biāo)準(zhǔn)的適當(dāng)性一、本次發(fā)行對(duì)象的選擇范圍的適當(dāng)性本次可轉(zhuǎn)債的具體發(fā)行方式由公司股東大會(huì)授權(quán)公司董事會(huì)(或其授權(quán)人士)與保薦機(jī)構(gòu)(主承銷商)根據(jù)法律、法規(guī)的相關(guān)規(guī)定協(xié)商確定。本次可轉(zhuǎn)債的發(fā)原股東優(yōu)先配售的具體配售比例提請(qǐng)公司股東大會(huì)授權(quán)公司董事會(huì)(或其授權(quán)人本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)債在原股東優(yōu)先配售之外和原股東放棄優(yōu)先配售后的部分采用網(wǎng)下對(duì)機(jī)構(gòu)投資者發(fā)售和通過(guò)深圳證券交易所系統(tǒng)網(wǎng)上定價(jià)發(fā)行相結(jié)合的二、本次發(fā)行對(duì)象的數(shù)量的適當(dāng)性本次可轉(zhuǎn)債的發(fā)行對(duì)象為持有中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司深圳分公司證券賬戶的自然人、法人、證券投資基金、符合法律規(guī)定的其他投資者等(國(guó)家法律、法規(guī)禁止者除外)。所有發(fā)行對(duì)象均以現(xiàn)金認(rèn)購(gòu)。三、本次發(fā)行對(duì)象的標(biāo)準(zhǔn)的適當(dāng)性3第三節(jié)本次發(fā)行定價(jià)的原則、依據(jù)、方法和程序的合理性、本次發(fā)行定價(jià)的原則合理公司將在取得中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)(以下簡(jiǎn)稱“中國(guó)證監(jiān)會(huì)”)關(guān)于本次發(fā)行注冊(cè)批文后，經(jīng)與保薦機(jī)構(gòu)(主承銷商)協(xié)商后確定發(fā)行期。(一)債券利率與保薦機(jī)構(gòu)(主承銷商)協(xié)商確定。(二)轉(zhuǎn)股價(jià)格本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券的初始轉(zhuǎn)股價(jià)格不低于募集說(shuō)明書公布日前二與保薦機(jī)構(gòu)(主承銷商)協(xié)商確定。，前二十個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)=前二十個(gè)交易日公司股票交易總算公式4當(dāng)公司出現(xiàn)上述股份和/或股東權(quán)益變化時(shí)，將依次進(jìn)行轉(zhuǎn)股價(jià)格調(diào)整，并股價(jià)格調(diào)整日、調(diào)整辦法及暫停轉(zhuǎn)股期間(如需)。當(dāng)轉(zhuǎn)股價(jià)格調(diào)整日為本次發(fā)數(shù)量和/或股東權(quán)益發(fā)生變化從而可能影響本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)債持有人的債權(quán)利益、本次發(fā)行定價(jià)的依據(jù)合理本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券的初始轉(zhuǎn)股價(jià)格不低于募集說(shuō)明書公布日前二與保薦機(jī)構(gòu)(主承銷商)協(xié)商確定。5，前二十個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)=前二十個(gè)交易日公司股票交易總?cè)?、本次發(fā)行定價(jià)的方法和程序合理6第四節(jié)本次發(fā)行方式的可行性(一)具備健全且運(yùn)行良好的組織機(jī)構(gòu)(二)最近三年平均可分配利潤(rùn)足以支付公司債券一年的利息2019年、2020年及2021年，公司歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)分別為公司符合《注冊(cè)辦法》第十三條之“(二)最近三年平均可分配利潤(rùn)足以支(三)具有合理的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)和正常的現(xiàn)金流量公司符合《注冊(cè)辦法》第十三條之“(三)具有合理的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)和正常7(四)發(fā)行人現(xiàn)任董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員符合法律、行政法規(guī)規(guī)定的任公司符合《注冊(cè)辦法》第九條之“(二)現(xiàn)任董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員符(五)發(fā)行人具有完整的業(yè)務(wù)體系和直接面向市場(chǎng)獨(dú)立經(jīng)營(yíng)的能力，不存在對(duì)持續(xù)經(jīng)營(yíng)有重大不利影響的情形公司符合《注冊(cè)辦法》第九條之“(三)具有完整的業(yè)務(wù)體系和直接面向市(六)發(fā)行會(huì)計(jì)基礎(chǔ)工作規(guī)范，內(nèi)部控制制度健全且有效執(zhí)行，最近三年財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告被出具無(wú)保留意見審計(jì)報(bào)告計(jì)對(duì)象、審計(jì)依據(jù)、8(七)發(fā)行人最近兩年持續(xù)盈利元和6,032.34萬(wàn)元；扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)分別為(八)發(fā)行人最近一期末不存在持有金額較大的財(cái)務(wù)性投資的情形(九)發(fā)行人不存在不得向不特定對(duì)象發(fā)行證券的情形2、公司及其現(xiàn)任董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員最近三年受到中國(guó)證監(jiān)會(huì)行政3、公司及其控股股東、實(shí)際控制人最近一年存在未履行向投資者作出的公9(十)發(fā)行人不存在不得向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)債的情形(十一)發(fā)行人募集資金使用符合相關(guān)規(guī)定家產(chǎn)3、募集資金投資實(shí)施后，不會(huì)與控股股東、實(shí)際控制人及其控制的其他企定。二、本次發(fā)行符合《注冊(cè)辦法》發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債的特殊規(guī)定(一)可轉(zhuǎn)債應(yīng)當(dāng)具有期限、面值、利率、評(píng)級(jí)、債券持有人權(quán)利、轉(zhuǎn)股價(jià)格及調(diào)整原則、贖回及回售、轉(zhuǎn)股價(jià)格向下修正等要素2、票面金額和發(fā)行價(jià)格3、可轉(zhuǎn)債存續(xù)期限。債券利率本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券票面利率的確定方式及每一計(jì)息年度的最終利具體情況與保薦機(jī)構(gòu)(主承銷商)協(xié)商確定。本次可轉(zhuǎn)換公司債券在發(fā)行完成前期限本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券轉(zhuǎn)股期自可轉(zhuǎn)換公司債券發(fā)行結(jié)束之日起滿六6、轉(zhuǎn)股價(jià)格的確定及調(diào)整(1)初始轉(zhuǎn)股價(jià)格的確定依據(jù)本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券的初始轉(zhuǎn)股價(jià)格不低于募集說(shuō)明書公布日前二與保薦機(jī)構(gòu)(主承銷商)協(xié)商確定。，前二十個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)=前二十個(gè)交易日公司股票交易總(2)轉(zhuǎn)股價(jià)格的調(diào)整方式及計(jì)算公式當(dāng)公司出現(xiàn)上述股份和/或股東權(quán)益變化時(shí)，將依次進(jìn)行轉(zhuǎn)股價(jià)格調(diào)整，并股價(jià)格調(diào)整日、調(diào)整辦法及暫停轉(zhuǎn)股期間(如需)。當(dāng)轉(zhuǎn)股價(jià)格調(diào)整日為本次發(fā)數(shù)量和/或股東權(quán)益發(fā)生變化從而可能影響本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)債持有人的債權(quán)利益7、轉(zhuǎn)股價(jià)格向下修正條款(1)修正權(quán)限與修正幅度日中至少有十五個(gè)交易日的收盤價(jià)低于當(dāng)期轉(zhuǎn)股價(jià)格的90%時(shí)，公司董事會(huì)有轉(zhuǎn)股價(jià)格應(yīng)不低于本次股東大會(huì)召開日前二十個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)和前一交易日均價(jià)之間的較高者且同時(shí)不得低于最近一期經(jīng)審計(jì)的每股凈資產(chǎn)以及(2)修正程序暫停轉(zhuǎn)股期間。從股權(quán)登記日后的第一個(gè)交易日(即轉(zhuǎn)股價(jià)格修正日)，開始恢款(1)到期贖回條款前根據(jù)發(fā)行時(shí)市場(chǎng)情況與保薦機(jī)構(gòu)(主承銷商)協(xié)商確定。(2)有條件贖回條款如果公司股票在任意連續(xù)三十個(gè)交易日中至少十五個(gè)交易。t：指計(jì)息天數(shù)，即從上一個(gè)付息日起至本計(jì)息年度贖回日止的實(shí)際日歷天數(shù)(算頭不算尾)。條款(1)有條件回售條款日的收盤價(jià)格低于當(dāng)期轉(zhuǎn)股價(jià)格的70%時(shí)，可轉(zhuǎn)債持有人有權(quán)將其持有的可轉(zhuǎn)股(不包括因本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)債轉(zhuǎn)股而增加的股本)、配股以及派發(fā)現(xiàn)金股利等下(2)附加回售條款若公司本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)債募集資金投資項(xiàng)目的實(shí)施情況與公司在募集說(shuō)明t：指計(jì)息天數(shù)，即從上一個(gè)付息日起至本計(jì)息年度贖回日止的實(shí)際日歷天數(shù)(算頭不算尾)。有人會(huì)議相關(guān)事項(xiàng)(1)本次可轉(zhuǎn)債債券持有人的權(quán)利：1)依照其所持有的可轉(zhuǎn)換公司債券數(shù)額享有約定利息；2)根據(jù)《募集說(shuō)明書》約定的條件將所持有的可轉(zhuǎn)換公司債券轉(zhuǎn)為公司股3)根據(jù)《募集說(shuō)明書》約定的條件行使回售權(quán)；4)依照法律、行政法規(guī)等相關(guān)規(guī)定參與或委托代理人參與債券持有人會(huì)議5)依照法律、行政法規(guī)及《公司章程》的規(guī)定轉(zhuǎn)讓、贈(zèng)與或質(zhì)押其所持有6)依照法律、《公司章程》的規(guī)定獲得有關(guān)信息；7)按《債券募集說(shuō)明書》約定的期限和方式要求公司償付可轉(zhuǎn)換公司債券 (2)本次可轉(zhuǎn)債債券持有人的義務(wù)：1)遵守公司發(fā)行可轉(zhuǎn)債條款的相關(guān)規(guī)定；2)依其所認(rèn)購(gòu)的可轉(zhuǎn)債數(shù)額繳納認(rèn)購(gòu)資金；3)遵守債券持有人會(huì)議形成的有效決議；4)除法律、法規(guī)規(guī)定及《可轉(zhuǎn)債募集說(shuō)明書》約定之外，不得要求公司提5)法律、行政法規(guī)及《公司章程》規(guī)定應(yīng)當(dāng)由本次可轉(zhuǎn)債債券持有人承擔(dān)(3)本期債券存續(xù)期間，出現(xiàn)下列情形之一的，應(yīng)當(dāng)通過(guò)債券持有人會(huì)議1)擬變更債券募集說(shuō)明書的重要約定：①變更債券償付基本要素(包括償付主體、期限、票面利率調(diào)整機(jī)制等)；2)擬修改債券持有人會(huì)議規(guī)則；3)擬解聘、變更債券受托管理人或者變更債券受托管理協(xié)議的主要內(nèi)容(包權(quán)益密切相關(guān)的違約責(zé)任等約定)；4)發(fā)生下列事項(xiàng)之一，需要決定或授權(quán)采取相應(yīng)措施(包括但不限于與發(fā)有利于投資者權(quán)益保護(hù)的措施等)的：③發(fā)行人合并報(bào)表范圍內(nèi)的重要子公司(指最近一期經(jīng)審計(jì)的總資產(chǎn)、凈資產(chǎn)或營(yíng)業(yè)收入占發(fā)行人合并報(bào)表相應(yīng)科目30%以上的子公司)已經(jīng)或預(yù)計(jì)不能④發(fā)行人發(fā)生減資(因員工持股計(jì)劃、股權(quán)激勵(lì)或公司為維護(hù)公司價(jià)值及股的；5)發(fā)行人提出重大債務(wù)重組方案的；公司聘請(qǐng)聯(lián)合資信評(píng)估股份有限公司為公司本次發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的信(二)可轉(zhuǎn)債自發(fā)行結(jié)束之日起六個(gè)月后方可轉(zhuǎn)換為公司股票，轉(zhuǎn)股期限由公司根據(jù)可轉(zhuǎn)債的存續(xù)期限及公司財(cái)務(wù)狀況確定。債券持有人對(duì)轉(zhuǎn)股或者不轉(zhuǎn)債券轉(zhuǎn)股期自可轉(zhuǎn)換公司債券發(fā)行結(jié)束之日起滿六個(gè)月后的第一個(gè)交易日起至(三)向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)債的轉(zhuǎn)股價(jià)格應(yīng)當(dāng)不低于募集說(shuō)明書公告日前二十個(gè)交易日上市公司股票交易均價(jià)和前一個(gè)交易日均價(jià)本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)債的初始轉(zhuǎn)股價(jià)格不低于募集說(shuō)明書公告日前二十個(gè)交易日公司A股股票交易均價(jià)(若在該二十個(gè)交易日內(nèi)發(fā)生過(guò)因除權(quán)、除息引起股格計(jì)算)和前一個(gè)交易日公司A股股票交易均價(jià)，具體初始轉(zhuǎn)股價(jià)格提請(qǐng)公司股東大會(huì)授權(quán)公司董事會(huì)在發(fā)行前根據(jù)市場(chǎng)狀況與保薦機(jī)構(gòu)(主承銷商)協(xié)商確格應(yīng)當(dāng)不低于募集說(shuō)明書公告日前二十個(gè)交易日上市公司股票交易均價(jià)和前一三、本次發(fā)行符合《證券法》公開發(fā)行公司債券的相關(guān)規(guī)定(一)具備健全且運(yùn)行良好的組織結(jié)構(gòu)(二)最近三年平均可分配利潤(rùn)足以支付公司債券一年的利息2019年、2020年及2021年，公司歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)分別為四、公司不屬于《