企業(yè)財(cái)富管理

企業(yè)財(cái)富管理專題研究企業(yè)財(cái)富管理：指企業(yè)進(jìn)行的財(cái)富規(guī)劃和資產(chǎn)管理，包括投資與籌資活動(dòng)管理、營(yíng)運(yùn)資本管理，以及品牌、人力資本等隱性財(cái)富的管理等，以達(dá)到降低風(fēng)險(xiǎn)和資產(chǎn)增值的目的。財(cái)富管理的各項(xiàng)要素投資活動(dòng)投資指企業(yè)為了在未來(lái)可預(yù)見(jiàn)的時(shí)期內(nèi)獲得收益或是資金增值，在一定時(shí)期內(nèi)向一定領(lǐng)域的標(biāo)的物投放足夠數(shù)額的資金或?qū)嵨锏呢泿诺葍r(jià)物的經(jīng)濟(jì)行為?？煞譃閷?shí)物投資、資本投資和證券投資。實(shí)物投資是以貨幣投入企業(yè)，通過(guò)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)取得一定利潤(rùn)。資本投資和證券投資是以貨幣購(gòu)買企業(yè)發(fā)行的股票和公司債券，間接參與企業(yè)的利潤(rùn)分配。投資決策是做好財(cái)富管理的重要環(huán)節(jié)之一，是指投資者為了實(shí)現(xiàn)其預(yù)期的投資目標(biāo)，運(yùn)用一定的科學(xué)理論、方法和手段，通過(guò)一定的程序?qū)ν顿Y的必要性、投資目標(biāo)、投資規(guī)模、投資方向、投資結(jié)構(gòu)、投資成本與收益等經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中重大問(wèn)題所進(jìn)行的分析、判斷和方案選擇。投資組合管理是指投資管理人按照與投資組合理論對(duì)資產(chǎn)進(jìn)行多元化管理，以實(shí)現(xiàn)分散風(fēng)險(xiǎn)、提高效率的投資目的。籌資活動(dòng)資金是企業(yè)生產(chǎn)活動(dòng)的必要條件，通過(guò)一定的資金渠道，采取一定的籌資方式，組織資金的供應(yīng)，保證企業(yè)生產(chǎn)活動(dòng)的需要，是企業(yè)財(cái)富管理的一項(xiàng)重要內(nèi)容?；I資決策是指企業(yè)對(duì)各種籌資方式的資金代價(jià)進(jìn)行比較分析，使企業(yè)資金達(dá)到最優(yōu)結(jié)構(gòu)的過(guò)程。其核心是在多渠道、多種籌資方式條件下，力求籌集到最經(jīng)濟(jì)、資金成本最低的資金來(lái)源。自有資金的籌集可通過(guò)吸收直接投資、發(fā)行股票；借入資金的籌集包括向金融機(jī)構(gòu)借款發(fā)行債券和融資租賃等方式。營(yíng)運(yùn)資本管理營(yíng)運(yùn)資本管理包括流動(dòng)資產(chǎn)管理和流動(dòng)負(fù)債管理。營(yíng)運(yùn)資本管理的目標(biāo)是滿足企業(yè)營(yíng)運(yùn)需求，提高營(yíng)運(yùn)資本使用效率，合理控制營(yíng)動(dòng)資本使用風(fēng)險(xiǎn)。流動(dòng)資產(chǎn)管理其一指企業(yè)應(yīng)該投資多少在流動(dòng)資產(chǎn)上，即資金運(yùn)用的管理。主要包括現(xiàn)金管理、應(yīng)收賬款管理和存貨管理。其二指企業(yè)應(yīng)該怎樣來(lái)進(jìn)行流動(dòng)資產(chǎn)的融資，即資金籌措的管理。包括銀行短期借款的管理和商業(yè)信用的管理。品牌經(jīng)營(yíng)品牌是市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的強(qiáng)有力手段。在市場(chǎng)上，品牌往往被賦予一種象征意義，能夠向消費(fèi)者傳遞一種生活方式，強(qiáng)勢(shì)品牌最終可以影響人們的態(tài)度和觀點(diǎn)，從而為企業(yè)帶來(lái)長(zhǎng)久的效益。品牌的交易使品牌要素帶來(lái)直接的財(cái)富效應(yīng)在一定條件下，品牌這種無(wú)形資產(chǎn)可以變?yōu)橛行钨Y產(chǎn)，從而擴(kuò)大企業(yè)控制資本的能力。企業(yè)可以以品牌作為質(zhì)押，增強(qiáng)企業(yè)的貸款能力；也可以通過(guò)轉(zhuǎn)讓品牌或者特許經(jīng)營(yíng)的形式獲得資金或控制市場(chǎng)，如五糧液集團(tuán)以轉(zhuǎn)讓其樹(shù)下子品牌而獲得直接的經(jīng)濟(jì)效益。品牌的市場(chǎng)控制力使品牌要素創(chuàng)造間接的財(cái)富效應(yīng)。市場(chǎng)總在變化，而企業(yè)開(kāi)發(fā)新產(chǎn)品的速度卻往往落后于市場(chǎng)的變化。企業(yè)若擁有強(qiáng)勢(shì)的品牌，便擁有了累積的品牌忠誠(chéng)度和依賴性，這有利于維持企業(yè)在市場(chǎng)上的影響力、生存力、市場(chǎng)份額，從而保證企業(yè)有相對(duì)穩(wěn)定的收益。人力資本管理人力資本是企業(yè)的一種隱形財(cái)富，是促進(jìn)企業(yè)增值的源泉。人力資本主要指兩種人，一種是技術(shù)創(chuàng)新者，一種是職業(yè)經(jīng)理人。企業(yè)擁有了核心技術(shù)，才能夠提高競(jìng)爭(zhēng)力，在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中處于不敗之地。而核心技術(shù)正需要靠技術(shù)創(chuàng)新者創(chuàng)造出成果，由職業(yè)經(jīng)理人推向市場(chǎng)。雖然企業(yè)的科技和知識(shí)是無(wú)形的，但代表企業(yè)知識(shí)、技能和能力水平的人力資本卻是真實(shí)存在的，并且能加以管理培訓(xùn)和開(kāi)發(fā)。優(yōu)秀的人力資本可以不斷使企業(yè)財(cái)富增值。戰(zhàn)略聯(lián)盟戰(zhàn)略聯(lián)盟就是兩個(gè)或兩個(gè)以上的企業(yè)或跨國(guó)公司為了達(dá)到共同的戰(zhàn)略目標(biāo)而采取的相互合作、共擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)、共享利益的聯(lián)合行動(dòng)。當(dāng)企業(yè)根據(jù)發(fā)展戰(zhàn)略要獲取某種稀缺資源，而這種稀缺資源又難以獲得時(shí)，企業(yè)往往需要與擁有這種資源的企業(yè)建立一定的合作關(guān)系來(lái)取得所需資源，也就是戰(zhàn)略聯(lián)盟。在企業(yè)進(jìn)行戰(zhàn)略聯(lián)盟后，聯(lián)盟企業(yè)在資源、文化、制度、知識(shí)等各方面進(jìn)行協(xié)同和學(xué)習(xí)，整合各要素的同時(shí)，聯(lián)盟企業(yè)可以獲得持久競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，從而帶來(lái)高額利潤(rùn)。政府關(guān)系企業(yè)政府關(guān)系是指企業(yè)與政府之間的公共關(guān)系，主要包括企業(yè)與上級(jí)政府、上級(jí)主管行政部門、政府各種職能部門以及各級(jí)黨委的關(guān)系。實(shí)施有效的政府關(guān)系管理，從戰(zhàn)略和策略層面推進(jìn)政府關(guān)系，將成為企業(yè)發(fā)展強(qiáng)有力的助推劑。企業(yè)維護(hù)好政府關(guān)系，及時(shí)掌握政策信息，對(duì)企業(yè)趨利避害十分有用。此外，對(duì)于一些政策，企業(yè)和政府理解不一定相同，此時(shí)與政府的溝通就可以有效地防止企業(yè)利潤(rùn)受損。財(cái)富管理vs財(cái)務(wù)管理財(cái)務(wù)管理主要分為投資決策、籌資決策和資產(chǎn)管理決策三部分，主要是組織企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)，處理財(cái)務(wù)關(guān)系的一項(xiàng)經(jīng)濟(jì)管理工作；財(cái)富管理則更為綜合，涉及到經(jīng)濟(jì)、金融、財(cái)務(wù)、法律等方方面面。除了利用現(xiàn)金、信用、保險(xiǎn)、投資組合等一系列的金融管理手段，將企業(yè)的資產(chǎn)、負(fù)債、流動(dòng)性進(jìn)行管理之外，企業(yè)財(cái)務(wù)還包括品牌的經(jīng)營(yíng)、政府關(guān)系的維護(hù)等諸多無(wú)形財(cái)富的相關(guān)管理，以構(gòu)建高效企業(yè)，達(dá)到企業(yè)價(jià)值最大化的目的。怎樣做到有效財(cái)富管理1,做好財(cái)務(wù)相關(guān)的科學(xué)決策、有效管理建立有序的資金循環(huán)機(jī)制，保證合理的資金占用結(jié)構(gòu)；加強(qiáng)成本費(fèi)用管理、控制工作；認(rèn)真編制和執(zhí)行財(cái)務(wù)預(yù)算，實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)管理預(yù)算化；加強(qiáng)對(duì)外投資的管理，多方收集企業(yè)外部的有用信息，考慮貨幣時(shí)間價(jià)值和風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值，準(zhǔn)確比較項(xiàng)目的投資匯報(bào)率和籌資成本率，追求投資效益最大化；尋找有效的融資途徑，管控融資風(fēng)險(xiǎn)等。2.設(shè)立有效的企業(yè)治理機(jī)制，建立多元化的財(cái)富管理觀念建立適合企業(yè)發(fā)展的，多元化的財(cái)富管理目標(biāo)，使股東、經(jīng)營(yíng)者、智力資本者等利益主體的利益得以最大化，充分調(diào)動(dòng)其積極性和創(chuàng)造性。正確處理財(cái)務(wù)部門與其他部門的關(guān)系，把企業(yè)財(cái)富的概念貫通到企業(yè)管理的每個(gè)過(guò)程，如品牌經(jīng)營(yíng)、人才培養(yǎng)、政府關(guān)系管理等，各職能部門相互配合和協(xié)調(diào)，以提高工作效率，獲取經(jīng)濟(jì)效益。3、選擇專業(yè)機(jī)構(gòu)進(jìn)行財(cái)富管理業(yè)務(wù)銀行作為中國(guó)最大的金融機(jī)構(gòu)群體，財(cái)富管理所涉及的目標(biāo)客戶群體和產(chǎn)品的種類均在行業(yè)遙遙領(lǐng)先，而其財(cái)富管理很多都集中在幫助目標(biāo)客戶提供大量不同期現(xiàn)的固定收益類產(chǎn)品和財(cái)務(wù)規(guī)劃服務(wù)。保險(xiǎn)公司依托自身在保險(xiǎn)產(chǎn)品方面的優(yōu)勢(shì)，在財(cái)富管理設(shè)計(jì)上更多是以保險(xiǎn)產(chǎn)品作為基礎(chǔ)，幫助其客戶規(guī)劃資產(chǎn)與投資的配置等財(cái)富管理方案，幫助其客戶享有保障的同時(shí)，能夠?qū)崿F(xiàn)資產(chǎn)在一定程度上保值與增