發(fā)展資本與發(fā)展201227課件

如何啟動和推進工業(yè)化進程？

發(fā)展工業(yè)需要什么條件？經(jīng)濟增長與哪些因素相關(guān)？3/31/20231第三章

資本與經(jīng)濟發(fā)展3/31/20232華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科一.資本作用的理論分析現(xiàn)實生產(chǎn)需要投入各種不同的生產(chǎn)要素.歸納簡化為三類：資本（K）、勞動力（L）和知識、技術(shù)（T）用生產(chǎn)函數(shù)描述產(chǎn)出和生產(chǎn)要素投入的關(guān)系：Y＝F（K,L,T）（1）Y代表產(chǎn)出；K：資本；L：勞動力；T：技術(shù)假設(shè)技術(shù)條件不變，則生產(chǎn)函數(shù)為：Y＝F（K,L,）（2）3/31/20233華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科圖1.生產(chǎn)函數(shù)：表示生產(chǎn)要素投入與產(chǎn)量之間的關(guān)系

勞均生產(chǎn)要素（資本）勞均產(chǎn)出生產(chǎn)函數(shù)3/31/20235華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科生產(chǎn)函數(shù)圖形的含義：橫軸表示單位勞動力的生產(chǎn)要素（資本），縱軸表示單位勞動力的產(chǎn)出。生產(chǎn)函數(shù)向上傾斜，表明一個國家擁有的生產(chǎn)要素越多，產(chǎn)出也越多；隨著單位勞動力所用的生產(chǎn)要素增加，生產(chǎn)函數(shù)會變得越來越平緩（新古典生產(chǎn)函數(shù)）。3/31/20236華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科新古典生產(chǎn)函數(shù)的兩個基本性質(zhì)第一，假設(shè)生產(chǎn)函數(shù)規(guī)模報酬不變，即：如果生產(chǎn)要素的投入量翻一倍，產(chǎn)量也將翻一倍.第二，假設(shè)要素投入的邊際產(chǎn)量遞減，即：如果持續(xù)地增加某一種生產(chǎn)要素的投入，而其他生產(chǎn)要素的投入不變，則每新增1單位的要素投入所獲得的新增產(chǎn)量將小于其前1單位要素投入所獲得的新增產(chǎn)量。增長模型3/31/20237華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科簡單的經(jīng)濟增長模型基本假設(shè)：不區(qū)分一個經(jīng)濟體內(nèi)不同種類的商品和服務(wù)；不論商品生產(chǎn)是為國際市場還是為國內(nèi)消費；產(chǎn)出、消費、儲蓄和投資的關(guān)系：所有的產(chǎn)出都被用于消費（C）和儲蓄（S）；儲蓄全部用于投資（I），（S＝I）；則有：S＝Y(jié)－C＝I

Y＝C+I

3/31/20239華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科索羅新古典經(jīng)濟增長模型

（第二代增長理論模型）（1956）基于柯布.道格拉斯總量生產(chǎn)函數(shù)：

Y=F（AKαLβ）（4）α和β分別表示國民收入中資本和勞動所占的份額α＋β＝1，β＝1－α；參數(shù)A用來衡量除資本存量和勞動力供給以外的可能影響增長的因素

（技術(shù)或效率）.（4）轉(zhuǎn)化為勞均生產(chǎn)函數(shù):y＝f(k)=A.kα3/31/202310華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科索洛模型的基本方程及其含義在單個工人條件下描述：Y/L=F(K/L,1)含義：每個工人的產(chǎn)出是單個工人人均資本的函數(shù)。令y=

Y/L

人均產(chǎn)出；k=

K/L

人均資本；則有：生產(chǎn)函數(shù)：

y=f(k)

（5）含義：工人的人均資本是增長過程的最基本的因素。資本積累：Δk=sy-(n+d)k

（6）含義：資本積累取決于儲蓄、勞動力增長率和折舊。

（sy）（nk）（dk

）3/31/202311認識sy=Δk+nk的意義

一個社會中的人均儲蓄sy有兩個用途：1)用于人均資本擁有量的增加量Δk

,

即為每個人配備更多的資本裝備（“資本的深化”）2)

用于為每一新增人口提供平均的資本裝備

nk

,（“資本的廣化”）或（“持平投資”）3/31/202313華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科

圖3：索羅增長模型K*K*K**EE*(n+d)ksys*yY=f(k)Y=f(k)人均收入Y**Y*00人均資本kKGPJ3/31/202314索羅模型圖示注解:

橫軸為人均資本擁有量k，縱軸為人均收入y=f（k）*生產(chǎn)函數(shù)曲線y=f（k）表明隨著人均資本擁有量的增加，人均收入f（k）也相應(yīng)增加.人均儲蓄曲線

sy位于人均收入曲線

f(k)的下方.

*當人均資本擁有量k為0K,此時的人均收入為KJ,人均儲蓄為KP，這部分人均儲蓄一部分用于裝備每一新增人口即資本廣化的KG和一部分用于增加人均資本擁有量即資本深化的GP.這意味著

k將增加,于是導致

f(k)增加，因此,K點將右移到K*點.*K*點資本的深化等于0,全部人均儲蓄都被用于資本的廣化,經(jīng)濟達到均衡.反之亦然.

3/31/202315華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科二.資本作用的經(jīng)驗數(shù)據(jù)

投資、儲蓄與增長的關(guān)系3/31/202317華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科投資率與增長率的相關(guān)性數(shù)據(jù)

（1960-2000年的跨國數(shù)據(jù)研究）數(shù)據(jù)表明：增長率和投資率正相關(guān)數(shù)據(jù)來自賓夕法尼亞大學世界表；巴羅、馬丁

《經(jīng)濟增長》經(jīng)濟體實際人均GDP增長率（％）投資率（總投資與GDP的平均比率）（％）112個經(jīng)濟體1.81638個撒哈拉以南國家0.6109個東亞國家4.92523個OECD國家2.72418投資率與人均收入水平關(guān)系的實證

（1970-2005年數(shù)據(jù)）（戴維.韋爾）戴維.韋爾應(yīng)用索羅模型進行多國數(shù)據(jù)分析：依據(jù)Hestonetal（2006）與世界銀行（2007a）計算；結(jié)果顯示：模型預測為貧窮的所有國家確實是貧窮的；模型預測為富裕的大多數(shù)國家確實是富裕的.有少數(shù)與模型預測極不相同的情況：（贊比亞、美國、烏干達）——戴維.韋爾《經(jīng)濟增長》3/31/202319華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科儲蓄率和人均收入之間的關(guān)系

圖4：按人均收入十等分的儲蓄率23456789102005年人均GDP十等分2005年平均儲蓄率40%35%30%25%20%15%10%5%0%21按人均收入十等分的儲蓄率圖示表明儲蓄和人均收入之間存在著強相關(guān)關(guān)系；最貧窮組國家的平均儲蓄率只有最富有組國家的1/6。3/31/202322華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科不同國家國內(nèi)總投資和儲蓄的比重

（1965年和1998年國內(nèi)總投資和儲蓄占GDP比重

）資料來源：轉(zhuǎn)引自張建華、張培剛《發(fā)展經(jīng)濟學》1965年1998年國家類型投資占比儲蓄占比投資占比儲蓄占比低收入國家20193032中低收入國家16122322中高收入國家21212321高收入國家242519193/31/202323華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科三.資本決定論的主要理論

1.納克斯的貧困惡性循環(huán)理論2.納爾遜的低水平均衡陷井理論3.繆爾達爾的循環(huán)累積因果關(guān)系理論4.其他的資本決定論觀點3/31/202325華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科1.納克斯的貧困惡性循環(huán)理論人均收入水平低，從供給和需求兩方面形成貧困惡性循環(huán)：供給方面：儲蓄不足，從而投資的資金供給不足：需求方面：需求不足，從而投資引誘不足：3/31/202326華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科參考另一種解讀：兩個循環(huán)聯(lián)系起來看：一方面，即使有了儲蓄，也會因為投資引誘不足而難以消化儲蓄；另一方面，即使有了投資引誘，也缺少儲蓄可以用來投資。這樣，這兩個惡性循環(huán)相互聯(lián)系，很難被打破，因而發(fā)展中國家的長期貧困是難以改變的。3/31/202329華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科2.納爾遜的低水平均衡陷井理論納爾遜《不發(fā)達國家的一種低水平均衡陷井》（1956年）發(fā)展中國家貧窮的主要原因是人均收入過低，導致儲蓄能力過低、投資量小和資本形成不足；而人均收入低的原因又在于資本形成不足。人口過速增長是阻礙人均收入迅速提高的“陷井”。

3/31/202330華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科低水平均衡陷阱理論：人均資本的變化橫軸：人均收入，縱軸：人均資本增量，dk’/P為人均資本增長曲線，X表示人均資本增長為零時的人均收入，C為常數(shù)。Odk’/PCX(O/P)’dk’/PO/P圖示：人均資本的變化31低水平均衡陷阱理論：人口變化橫軸為人均收入，縱軸為人口增長率；dP/P代表人口增長率，S是維持最低生計的人均收入水平；當人均收入為S時，人口增長率為零；人均收入大于S時，人口增長為正，并隨收入增長而上升，人均收入增加到(0/P)”時人口增長率達到最大；OS(0/P)”dP”/PdP/PO/PdP/P圖示：人口的變化32低水平均衡陷阱理論：收入增長與人口增長的關(guān)系dO/O為國民收入增長曲線，在X=S點上，人口、人均資本和國民收入增長均為零；超過這一點，三者都增長；但人均收入增長達到某一水平后開始下降（邊際收益遞減規(guī)律）。OX=SdO/OdO/OO/P圖示：國民收入增長的變化3/31/202333華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科低水平均衡陷阱：橫軸為人均收入，縱軸為國民收入增長率和人口增長率；dO/O為國民收入增長曲線，

dP/P為人口增長曲線；人均收入位于維持生計點（S=X）和Oa之間時，引起比國民收入更快的人口增長，降低人均收入到人口增長率等于國民收入增長率止（X=S）點；這種狀態(tài)稱為“低水平均衡陷阱”。dO/O,dP/PdP/PdO/OO/POS=Xaaq圖示：低水平均衡陷阱3.繆爾達爾的循環(huán)累積因果關(guān)系理論“市場力量傾向于累積地加劇國際間的不平等，在一方為工業(yè)國而另一方為不發(fā)達國家的兩類國家間自由貿(mào)易的十分正常的結(jié)果，就是后一類國家走向貧困和停滯的開始?！比绻犉渥匀唬?jīng)濟發(fā)展過程就會是這樣一種循環(huán)累積關(guān)系：“對于每個擁有的人他將給予，從而他將富有；但對于一個沒有的人，甚至他所擁有的也將被拿走?！?/31/202335華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科4.其他的資本決定論觀點莫里斯.道布——資本積累是發(fā)展的關(guān)鍵：“制約一國生產(chǎn)率的最大的單一因素是資本生產(chǎn)工具的豐欠。我認為，如果我們把含義為資本工具存量（數(shù)量和質(zhì)量同時增長）的資本積累看成經(jīng)濟發(fā)展過程的關(guān)鍵，那就不會太錯了?！?/p>

（莫里斯.道布《經(jīng)濟發(fā)展的某些問題》（1951年）3/31/202336華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科羅斯托認為：

10%的資本積累率是經(jīng)濟起飛的必要條件一國經(jīng)濟順利起飛必須具備的三個條件：一是投資率（資本積累率/儲蓄率）達到10%以上，二是建立起能帶動整個國民經(jīng)濟發(fā)展的主導部門體系；

三是必須伴隨制度和意識形態(tài)上的變革。3/31/202337華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科劉易斯的觀點：經(jīng)濟發(fā)展的中心問題是資本形成率的提高.“經(jīng)濟發(fā)展的中心問題，是要理解一個社會由原先儲蓄和投資還不到國民收入的4%-5%轉(zhuǎn)變?yōu)樽栽傅膬π钸_到國民收12%-15%以上這個過程。它之所以成為中心問題，是因為經(jīng)濟發(fā)展的中心事實是迅速的資本積累（包括運用資本的知識和技術(shù)）如果不能說明儲蓄相對于國民收入增長的原因，也就不能說明任何‘工業(yè)’革命?！?/p>

（譚崇臺主編《發(fā)展經(jīng)濟學》P123）3/31/202338華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科聯(lián)合國報告：增長是資本積累的函數(shù)

經(jīng)濟進步，除其他因素外，特別是新資本形成率的函數(shù)，已成為老生常談。在許多經(jīng)濟進步迅速的國家，國內(nèi)凈資本形成至少占國民收的10%，有的還更高一些。對比之下，多數(shù)發(fā)展中國家的凈資本形成率，即使包括外國投資在內(nèi)，還未達到國民收的5%。這些國家中的大多數(shù)儲蓄僅能趕上人口增長，從而只有微不足道的新資本可用來提高生活標準。因此，如何提高資本形成率是極其緊迫的問題。

——《對不發(fā)達國家經(jīng)濟發(fā)展的措施》（1951年）

3/31/202339華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科

資本決定論的基本命題：“一國窮是因為它窮”（Acountryispoorbecauseitispoor）

（第一階段發(fā)展經(jīng)濟學的“唯資本”理論）3/31/202340華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科對資本決定論的批評：

鮑爾的批評：在更嚴格的經(jīng)濟意義上，我發(fā)現(xiàn)，體現(xiàn)在傳統(tǒng)增長模型的思路沒有用處，甚至是錯誤的?？铝?克拉克的批評和觀點：雖然資本投資無疑是經(jīng)濟增長的必要條件，但是不能把資本投資作為經(jīng)濟增長的充分條件。

3/31/202341華南理工大學經(jīng)貿(mào)學院樊長科四.發(fā)展中國家的經(jīng)驗事實

麥迪遜將影響經(jīng)濟增長的因素分為人力資源、資本和資源配置效率三大類?？疾炝?950-1965年間22個發(fā)展中國家和地區(qū)的經(jīng)濟增長情況。1950-1965年間，這22個發(fā)展中國家和地區(qū)的經(jīng)濟增長率平均為5.55%；其中人力資源平均增長率為1.94%，對經(jīng)濟增長的貢獻是35%資本平均增長率為3.