2023年期貨從業(yè)資格之期貨基礎知識題庫綜合試卷B卷附答案

2023年期貨從業(yè)資格之期貨基礎知識題庫綜合試卷B卷附答案

單選題（共80題）1、關于遠期交易與期貨交易的區(qū)別，下列描述中錯誤的是()。A.期貨交易的對象是交易所統(tǒng)一制定的標準化期貨合約B.遠期交易的合同缺乏流動性C.遠期交易最終的履約方式是實物交收D.期貨交易具有較高的信用風險【答案】D2、期貨公司不可以（）。A.設計期貨合約B.代理客戶入市交易C.收取交易傭金D.管理客戶賬戶【答案】A3、和普通期貨投機交易相比，期貨價差套利風險（）。A.大B.相同C.小D.不確定【答案】C4、一筆美元兌人民幣遠期交易成交時，報價方報出的即期匯率為6.8310/6.8312,遠期點為45.01/50.33bP。如果發(fā)起方為買方，則遠期全價為（）。A.6.8355B.6.8362C.6.8450D.6.8255【答案】B5、（）是會員制期貨交易所會員大會的常設機構。A.董事會B.理事會C.專業(yè)委員會D.業(yè)務管理部門【答案】B6、關于期貨交易與現(xiàn)貨交易，下列描述錯誤的是（）。A.現(xiàn)貨交易中，商流與物流在時空上基本是統(tǒng)一的B.并不是所有的商品都能夠成為期貨交易的品種C.期貨交易不受時空限制，交易靈活方便D.期貨交易的目的一般不是為了獲得實物商品【答案】C7、下列不屬于商品期貨的是（）。A.農(nóng)產(chǎn)品期貨B.金屬期貨C.股指期貨D.能源化工期貨【答案】C8、關于交叉套期保值，以下說法正確的是（）。A.交叉套期保值會大幅增加市場波動B.交叉套期保值一般難以實現(xiàn)完全規(guī)避價格風險的目的C.交叉套期保值將會增加預期投資收益D.只有股指期貨套期保值存在交叉套期保值【答案】B9、在期貨交易中，被形象地稱為“杠桿交易”的是（）。A.漲跌停板交易B.當日無負債結算交易C.保證金交易D.大戶報告交易【答案】C10、6月份大豆現(xiàn)貨價格為5000元/噸，某經(jīng)銷商計劃在9月份大豆收獲時買入500噸大豆。由于擔心價格上漲，以5050元/噸的價格買入500噸11月份的大豆期貨合約。到9月份，大豆現(xiàn)貨價格上漲至5200元/噸，期貨價格也漲至5250元/噸，此時買入現(xiàn)貨并平倉期貨。則該經(jīng)銷商進行套期保值操作后，實際購進大豆的價格為（）。A.5250元/噸B.5200元/噸C.5050元/噸D.5000元/噸【答案】D11、2015年，（）正式在上海證券交易所掛牌上市，掀開了中國衍生品市場產(chǎn)品創(chuàng)新的新的一頁。A.中證500股指期貨B.上證50股指期貨C.十年期國債期貨D.上證50ETF期權【答案】D12、目前貨幣政策是世界各國普遍采用的經(jīng)濟政策，其核心是對（）進行管理。A.貨幣供應量B.貨市存量C.貨幣需求量D.利率【答案】A13、決定匯率是否頻繁與劇烈波動的直接因素是()。A.經(jīng)濟增長率B.匯率制度C.通貨膨脹率D.利率水平【答案】B14、關于玉米的期貨與現(xiàn)貨價格，如果基差從-200元／噸變?yōu)?340元／噸，則該情形屬于（）。A.基差為零B.基差不變C.基差走弱D.基差走強【答案】C15、下列關于期貨交易保證金的說法，錯誤的是（）。A.期貨交易的保證金一般為成交合約價值的20%以上B.采用保證金的方式使得交易者能以少量的資金進行較大價值額的投資C.采用保證金的方式使期貨交易具有高收益和高風險的特點D.保證金比率越低，杠桿效應就越大【答案】A16、下列關于影響外匯期權價格因素的描述中，不正確的是（）。A.市場利率越高，外匯期權價格越高B.匯率波動性越小，外匯期權價格越高C.外匯期權的到期期限越長，期權的時間價值越高D.外匯看漲期權，執(zhí)行價格越高，買方盈利可能性越小【答案】B17、我國期貨公司須建立以（）為核心的風險監(jiān)控體系。A.凈資本B.負債率C.凈資產(chǎn)D.資產(chǎn)負債比【答案】A18、某客戶通過期貨公司開倉賣出1月份黃大豆1號期貨合約100手（10噸/手），成交價為3535元/噸，當日結算價為3530元/噸，期貨公司要求的交易保證金比例為5%。該客戶的當日盈虧為（）元。A.5000B.-5000C.2500D.-2500【答案】A19、如果投資者（），可以考慮利用股指期貨進行空頭套保值。A.計劃在未來持有股票組合，擔心股市上漲B.持有股票組合，預計股市上漲C.計劃在未來持有股票組合，預計股票下跌D.持有股票組合，擔心股市下跌【答案】D20、某投資者預計LME銅近月期貨價格漲幅要大于遠月期貨價格漲幅，于是，他在該市場以6800美元/噸的價格買入5手6月銅合約，同時以6950美元/噸的價格賣出5手9月銅合約。則當（）時，該投資者將頭寸同時平倉能夠獲利。A.6月銅合約的價格保持不變，9月銅合約的價格上漲到6980美元/噸B.6月銅合約的價格上漲到6950美元/噸，9月銅合約的價格上漲到6980美元/噸C.6月銅合約的價格下跌到6750美元/噸，9月銅合約的價格保持不變D.9月銅合約的價格下跌到6750美元/噸，9月銅合約的價格下跌到6930美元/噸【答案】B21、棉花期貨的多空雙方進行期轉現(xiàn)交易。多頭開倉價格為30210元/噸，空頭開倉價格為30630元/噸，已知進行期轉現(xiàn)交易，空頭可節(jié)約交割成本140元/噸。進行期轉現(xiàn)交易對買賣雙方都有利的情形是（）。A.協(xié)議平倉價格為30550元/噸，交收價格為30400元/噸B.協(xié)議平倉價格為30300元/噸，交收價格為30400元/噸C.協(xié)議平倉價格為30480元/噸，交收價格為30400元/噸D.協(xié)議平倉價格為30210元/噸，交收價格為30220元/噸【答案】C22、在基差交易中，賣方叫價是指（）。A.確定現(xiàn)貨商品交割品質的權利歸屬賣方B.確定基差大小的權利歸屬賣方C.確定具體時點的實際交易價格的權利歸屬賣方D.確定期貨合約交割月份的權利歸屬賣方【答案】C23、我國5年期國債期貨合約的最后交易日為合約到期月份的第（）個星期五。A.1B.2C.3D.5【答案】B24、當巴西災害性天氣出現(xiàn)時，國際市場上可可的期貨價格會（）。A.上漲B.下跌C.不變D.不確定【答案】A25、當股指期貨的價格下跌，交易量減少，持倉量下降時，市場趨勢是（）。A.新開倉增加.多頭占優(yōu)B.新開倉增加，空頭占優(yōu)C.平倉增加，空頭占優(yōu)D.平倉增加，多頭占優(yōu)【答案】D26、某投資者在3個月后將獲得一筆資金，并希望用該筆資金進行股票投資。但是，該投資者擔心股市整體上漲從而影響其投資成本，在這種情況下，可采取的策略是（）。A.股指期貨的空頭套期保值B.股指期貨的多頭套期保值C.期指和股票的套利D.股指期貨的跨期套利【答案】B27、1999年，期貨經(jīng)紀公司最低注冊資本金提高到（）萬元人民幣。A.1500B.2000C.2500D.3000【答案】D28、目前，滬深300指數(shù)期貨所有合約的交易保證金標準統(tǒng)一調整至合約價值的（）。A.8%B.10%C.12%D.15%【答案】B29、屬于跨品種套利交易的是（）。A.新華富時50指數(shù)期貨與滬深300指數(shù)期貨間的套利交易B.IF1703與IF1706間的套利交易C.新加坡日經(jīng)225指數(shù)期貨與日本日經(jīng)225指數(shù)期貨間的套利交易D.嘉實滬深300ETF與華泰博瑞300ETF間的套利交易【答案】A30、2月1日，某交易者在國際貨幣市場買入100手6月期歐元期貨合約，價格為1.3606美元/歐元，同時賣出100手9月期歐元期貨合約，價格為1.3466美元/歐元。5月10日，該交易者分別以1.3526美元/歐元和1.2691美元/歐元的價格將手中合約對沖。則該交易者（）。(1手歐元期貨是125000歐元)A.虧損86.875萬美元B.虧損106.875萬歐元C.盈利為106.875萬歐元D.盈利為86.875萬美元【答案】D31、我國商品期貨交易所的期貨公司會員由（）提供結算服務。A.中國期貨業(yè)協(xié)會B.非期貨公司會員C.中國期貨市場監(jiān)控中心D.期貨交易所【答案】D32、某執(zhí)行價格為1280美分/蒲式耳的大豆期貨看漲期權，當標的大豆期貨合約市場價格為1300美分/蒲式耳時，該期權為（）期權。A.實值B.虛值C.美式D.歐式【答案】A33、一般而言，期權合約標的物價格的波動率越大，則（）。A.看漲期權的價格越高，看跌期權的價格越低B.期權的價格越低’C.看漲期權的價格越低，看跌期權的價格越高D.期權價格越高【答案】D34、關于股指期貨期權的說法，正確的是（）。A.股指期貨期權的標的物是特定的股指期貨合約B.股指期貨期權的標的物是特定的股指期權合約C.股指期貨期權的標的物是特定的股票價格指數(shù)D.股指期權既是一種期權合約，也是一種期貨合約【答案】A35、5月份，某進口商以67000元／噸的價格從國外進口一批銅，同時以67500元／噸的價格賣出9月份銅期貨合約進行套期保值。至6月中旬，該進口商與某電纜廠協(xié)商以9月份期A.基差走弱200元／噸，該進口商現(xiàn)貨市場盈利1000元／噸B.通過套期保值操作，銅的售價相當于67200元／噸C.與電纜廠實物交收的價格為64500元／噸D.對該進口商而言，結束套期保值時的基差為200元／噸【答案】B36、（）是指在不考慮交易費用和期權費的情況下，買方立即執(zhí)行期權合約可獲取的收益。A.內涵價值B.時間價值C.執(zhí)行價格D.市場價格【答案】A37、買方有權在約定的時間以約定的價格買入約定合約標的是（）。A.認購期權合約B.認沽期權合約C.平值期權合約D.實值期權合約【答案】A38、某交易者以1000元/噸的價格買入12月到期、執(zhí)行價格為48000元/噸的銅看跌期權。期權到期時，標的銅價格為47500元/噸。（不考慮交易費用和現(xiàn)貨升貼水變化）A.48000B.47500C.48500D.47000【答案】D39、以下關于K線的描述中，正確的是()。A.實體表示的是最高價與開盤價的價差B.當收盤價高于開盤價時，形成陽線C.實體表示的是最高價與收盤價的價差D.當收盤價高于開盤價時，形成陰線【答案】B40、（）可以根據(jù)不同期貨品種及合約的具體情況和市場風險狀況制定和調整持倉限額和持倉報告標準。A.期貨交易所B.會員C.期貨公司D.中國證監(jiān)會【答案】A41、下列關于期貨投機和套期保值交易的描述，正確的是（）。A.套期保值交易以較少資金賺取較大利潤為目的B.兩者均同時以現(xiàn)貨和期貨兩個市場為對象C.期貨投機交易通常以實物交割結束交易D.期貨投機交易以獲取價差收益為目的【答案】D42、國際市場最早產(chǎn)生的金融期貨品種是（）。A.外匯期貨B.股票期貨C.股指期貨D.利率期貨【答案】A43、現(xiàn)代期貨市場上的參與者主要通過（）交易，實現(xiàn)了規(guī)避期貨風險的功能。A.套期保值B.現(xiàn)貨C.期權D.期現(xiàn)套利【答案】A44、某客戶新入市，存入保證金100000元，開倉買入大豆0905期貨合約40手，成交價為3420元/噸，其后賣出20手平倉，成交價為3450元/噸，當日結算價為3451元/噸，收盤價為3459元/噸。大豆合約的交易單位為10噸/手，交易保證金比例為5%，則該客戶當日交易保證金為（）元。A.69020B.34590C.34510D.69180【答案】C45、某投機者買入CBOT30年期國債期貨合約，成交價為98-175，然后以97-020的價格賣出平倉，則該投機者（）。A.盈利1550美元B.虧損1550美元C.盈利1484.38美元D.虧損1484.38美元【答案】D46、期貨合約是期貨交易所統(tǒng)一制定的、規(guī)定在（）和地點交割一定數(shù)量標的物的標準化合約。A.將來某一特定時間B.當天C.第二天D.一個星期后【答案】A47、國內某證券投資基金在某年6月3日時，其收益率已達到26％，鑒于后市不太明顯，認為下跌可能性大，為了保持這一業(yè)績到9月，決定利用滬深300股指期貨實行保值，其股票組合的現(xiàn)值為2.25億元，并且其股票組合與滬深300指數(shù)的β系數(shù)為0.8，假定6月3日的現(xiàn)貨指數(shù)為5600點，而9月到期的期貨合約為5700點。該基金為了使2.25億元的股票組合得到有效保護，需要（）A.賣出131張期貨合約B.買入131張期貨合約C.賣出105張期貨合約D.入105張期貨合約【答案】C48、美國銀行公布的外匯牌價為1美元兌6.70元人民幣，則這種外匯標價方法是（）A.美元標價法B.浮動標價法C.直接標價法D.間接標價法【答案】D49、下列關于期貨合約價值的說法，正確的是（）。A.報價為95-160的30年期國債期貨合約的價值為95500美元B.報價為95-160的30年期國債期貨合約的價值為95050美元C.報價為96-020的10年期國債期貨合約的價值為96625美元D.報價為96-020的10年期國債期貨合約的價值為96602.5美元【答案】A50、期貨保證金存管銀行是由（）指定，協(xié)助交易所辦理期貨交易結算業(yè)務的銀行。A.證監(jiān)會B.交易所C.期貨公司D.銀行總部【答案】B51、一張3月份到期的執(zhí)行價格為380美分/蒲式耳的玉米期貨看跌期權，如果其標的玉米期貨合約的價格為350美分/蒲式耳，權利金為35美分/蒲式耳，其內涵價值為（）美分/蒲式耳。A.30B.0C.-5D.5【答案】A52、基差走弱時，下列說法不正確的是（）。A.可能處于正向市場，也可能處于反向市場B.基差的絕對數(shù)值減小C.賣出套期保值交易存在凈虧損D.買入套期保值者得到完全保護【答案】B53、棉花期貨的多空雙方進行期轉現(xiàn)交易。多頭開倉價格為10210元/噸，空頭開倉價格為10630元/噸，雙方協(xié)議以10450元/噸平倉，以10400元/噸進行現(xiàn)貨交收，若棉花的交割成本200元/噸，進行期轉現(xiàn)后，多空雙方實際買賣價格為（）。A.多方10160元/噸，空方10580元/噸B.多方10120元/噸，空方10120元/噸C.多方10640元/噸，空方10400元/噸D.多方10120元/噸，空方10400元/噸【答案】A54、某玉米經(jīng)銷商在大連商品交易所做玉米賣出套期保值，建倉時基差為-30元／噸，平倉時為-50元／噸，則該套期保值的效果是（）。（不計手續(xù)費等費用）A.存在凈盈利B.存在凈虧損C.剛好完全相抵D.不確定【答案】B55、棉花期貨的多空雙方進行期轉現(xiàn)交易。多頭開倉價格為10210元/噸，空頭開倉價格為10630元/噸，雙方協(xié)議以10450元/噸平倉，以10400元/噸進行現(xiàn)貨交收，若棉花的交割成本200元/噸，進行期轉現(xiàn)后，多空雙方實際買賣價格為（）。A.多方10160元/噸，空方10580元/噸B.多方10120元/噸，空方10120元/噸C.多方10640元/噸，空方10400元/噸D.多方10120元/噸，空方10400元/噸【答案】A56、通常情況下，賣出看漲期權者的收益（不計交易費用）（）。A.最小為權利金B(yǎng).最大為權利金C.沒有上限，有下限D.沒有上限，也沒有下限【答案】B57、在期貨交易中，起到杠桿作用的是()。A.漲跌停板制度B.當日無負債結算制度C.保證金制度D.大戶報告制度【答案】C58、根據(jù)期貨公司客戶資產(chǎn)保護的規(guī)定，下列說法正確的是（）。A.當客戶出現(xiàn)交易虧損時，期貨公司應以風險準備金和自有資金墊付B.當客戶保證金不足時，期貨公司可先用其他客戶的保證金墊付C.客戶保證金應與期貨公司自有資產(chǎn)一起存放，共同管理D.客戶保證金屬于客戶所有，期貨公司可按照有關規(guī)定進行盈虧結算【答案】D59、禽流感疫情過后，家禽養(yǎng)殖業(yè)恢復，玉米價格上漲。某飼料公司因提前進行了套期保值，規(guī)避了玉米現(xiàn)貨風險，這體現(xiàn)了期貨市場的（）作用。A.鎖定利潤B.利用期貨價格信號組織生產(chǎn)C.提高收益D.鎖定生產(chǎn)成本【答案】D60、目前在我國，對每一晶種每一月份合約的限倉數(shù)額規(guī)定描述正確的是（）。A.限倉數(shù)額根據(jù)價格變動情況而定B.交割月份越遠的合約限倉數(shù)額越低C.限倉數(shù)額與交割月份遠近無關D.進入交割月份的合約限倉數(shù)額較低【答案】D61、假定美元和德國馬克的即期匯率為USD／DEM=1．6917／22，1個月的遠期差價是25／34，則一個月期的遠期匯率是（）。A.USD／DEM=1.6851／47B.USD／DEM=1.6883／97C.USD／DEM=1.6942／56D.USD／DEM=1.6897／83【答案】C62、下列屬于結算機構的作用的是（）。A.直接參與期貨交易B.管理期貨交易所財務C.擔保交易履約D.管理經(jīng)紀公司財務【答案】C63、9月10日，白糖現(xiàn)貨價格為6200元／噸，我國某糖廠決定利用國內期貨市場為其生產(chǎn)的5000噸白糖進行套期保值。該糖廠在11月份白糖期貨合約上的建倉價格為6150元／噸，10月10日，白糖現(xiàn)貨價格跌至5810元／噸，期貨價格跌至5720元／噸。該糖廠將白糖現(xiàn)貨售出，并將期貨合約對沖平倉。該糖廠套期保值效果是（??）。(合約規(guī)模10噸／手，不計手續(xù)費等費用)A.不完全套期保值，且有凈虧損B.通過套期保值操作，白糖的實際售價為6240元／噸C.期貨市場盈利260元／噸D.基差走弱40元／噸【答案】B64、在供給曲線不變的情況下，需求曲線右移將導致（）。A.均衡價格提高B.均衡價格降低C.均衡價格不變D.均衡數(shù)量降低【答案】A65、下列關于外匯期權的說法，錯誤的是（）。A.按期權持有者的交易目的劃分，可分為買入期權和賣出期權B.按產(chǎn)生期權合約的原生金融產(chǎn)品劃分，可分為現(xiàn)匯期權和外匯期貨期權C.按期權持有者可行使交割權利的時間可分為歐式期權和美式期權D.美式期權比歐式期權的靈活性更小，期權費也更高一些【答案】D66、如果投資者（），可以考慮利用股指期貨進行空頭套保值。A.計劃在未來持有股票組合，擔心股市上漲B.持有股票組合，預計股市上漲C.計劃在未來持有股票組合，預計股票下跌D.持有股票組合，擔心股市下跌【答案】D67、3月5日，5月和7月優(yōu)質強筋小麥期貨合約價格分別為2090元／噸和2190元／噸，交易者預期近期價差將縮小，下列選項中最可能獲利的是（）。A.買入5月合約同時賣出7月合約B.賣出5月合約同時賣出7月合約C.賣出5月合約同時買入7月合約D.買入5月合約同時買入7月合約【答案】A68、反向大豆提油套利的做法是()。A.購買大豆期貨合約B.賣出豆油和豆粕期貨合約C.賣出大豆期貨合約的同時買進豆油和豆粕期貨合約D.購買大豆期貨合約的同時賣出豆油和豆粕期貨合約【答案】C69、下列企業(yè)的現(xiàn)貨頭寸中，屬于空頭情形的是（）。A.企業(yè)已按固定價格約定在未來出售某商品或資產(chǎn)，但尚未持有實物商品或資產(chǎn)B.企業(yè)持有實物商品或資產(chǎn)，或已按固定價格約定在未來購買某商品或資產(chǎn)C.企業(yè)已按固定價格約定在未來出售持有的某商品或資產(chǎn)D.持有實物商品或資產(chǎn)【答案】A70、認沽期權的賣方（）。A.在期權到期時，有買入期權標的資產(chǎn)的權利B.在期權到期時，有賣出期權標的資產(chǎn)的權利C.在期權到期時，有買入期權標的資產(chǎn)的義務（如果被行權）D.在期權到期時，有賣出期權標的資產(chǎn)的義務（如果被行權）【答案】C71、某公司購入500噸棉花，價格為14120元／噸，為避免價格風險，該公司以14200元／噸價格在鄭州商品交易所做套期保值交易，棉花3個月后交割的期貨合約上做賣出保值并成交。兩個月后，該公司以12600元／噸的價格將該批棉花賣出，同時以12700元／噸的成交價格將持有的期貨合約平倉。該公司該筆保值交易的結果為（）元。(其他費用忽略)A.盈利10000B.虧損12000C.盈利12000D.虧損10000【答案】D72、其他條件不變，若中央銀行實行寬松的貨幣政策，理論上商品價格水平（）。A.變化方向無法確定B.保持不變C.隨之上升D.隨之下降【答案】C73、所謂有擔保的看跌期權策略是指()。A.一個標的資產(chǎn)多頭和一個看漲期權空頭的組合B.一個標的資產(chǎn)空頭和一個看漲期權空頭的組合C.一個標的資產(chǎn)多頭和一個看跌期權空頭的組合D.一個標的資產(chǎn)空頭和一個看跌期權空頭的組合【答案】D74、對交易者來說，期貨合約的唯一變量是（）。A.價格B.標的物的量C.規(guī)格D.交割時間【答案】A75、對買入套期保值而言，基差走強，套期保值效果是（）。（不計手續(xù)費等費用）A.期貨市場和現(xiàn)貨市場不能完全盈虧相抵，存在凈虧損B.期貨市場和現(xiàn)貨市場能完全盈虧相抵且有凈盈利C.現(xiàn)貨市場盈利完全彌補期貨市場虧損，完全實現(xiàn)套期保值D.以上說法都不對【答案】A76、上海期貨交易所關于鋁期貨合約的相關規(guī)定是：交易單位5噸／手，最小變動價位5元／噸，最大漲跌停幅度為不超過上一結算價±3％，2016年12月15日的結算價為12805元／噸。A.12890元／噸B.13185元／噸C.12813元／噸D.12500元／噸【答案】C77、假設當前3月和6月的歐元/美元外匯期貨價格分別為1.3500和1.3510。10天后，3月和6月的合約價格分別變?yōu)?.3513和1.3528。那么價差發(fā)生的變化是（）。A.擴大了5個點B.縮小了5個點C.擴大了13個點D.擴大了18個點【答案】A78、無本金交割外匯(NDF)交易屬于()交易。A.外匯掉期B.貨幣互換C.外匯期權D.外匯遠期【答案】D79、當巴西甘蔗用于加工乙醇的比例提高時，在不考慮其他因素的情況下，國際白糖期貨價格將（）。A.不受影響B(tài).上升C.保持不變D.下降【答案】B80、某投資者在期貨市場進行賣出套期保值操作，操作前的基差為-10，則在基差為（）時該投資者從現(xiàn)貨市場和期貨市場了結退出時的盈虧為0。A.+10B.+20C.+30D.-10【答案】D多選題（共40題）1、近年來，導致全球交易所由會員制向公司制發(fā)展的因素有（）。A.交易所內部、交易所之間等競爭加劇B.會員制造成交易所決策效率較低C.會員制可以免除投票程序D.改制上市能給會員帶來更多利益【答案】ABD2、外匯掉期可以調整資金期限結構，所謂調整就是當外匯收付不匹配時，通過如下調整，使得外匯收付時間一致。（）A.將所持有的即期外匯變成遠期外匯B.將所持有的即期外匯變成另一種即期外匯C.將所持有的遠期外匯變成即期外匯D.將所持有的遠期外匯變成另一種遠期外匯【答案】AC3、在分析影響市場利率和利率期貨價格時，要特別關注宏觀經(jīng)濟數(shù)據(jù)及其變化，主要包括()。A.失業(yè)率B.消費者物價指數(shù)C.生產(chǎn)者物價指數(shù)D.國內生產(chǎn)總值【答案】ABCD4、外匯衍生品主要包括（）。A.外匯遠期B.外匯期貨C.外匯期權D.外匯掉期【答案】ABCD5、套利交易的特點有（）。A.風險較小B.成本較低C.收益大D.交易時間短【答案】AB6、下列關于中國金融期貨交易所結算制度的說法中，正確的有（）。A.中國金融期貨交易所采取會員分級結算制度B.期貨交易所對結算會員結算，結算會員對非結算會員結算C.會員按照業(yè)務范圍分為交易會員、交易結算會員、全面結算會員和特別結算會員D.全面結算會員不可以為其受托客戶辦理結算、交割業(yè)務【答案】ABC7、下列屬于做多國債基差的情形的是（）。A.投資者認為基差會上漲，國債現(xiàn)貨價格上漲幅度會高于期貨價格乘以轉換因子上漲的幅度B.投資者認為基差會上漲，國債現(xiàn)貨價格下跌幅度會低于期貨價格乘以轉換因子下跌的幅度C.投資者認為基差會下跌，國債現(xiàn)貨價格上漲幅度會低于期貨價格乘以轉換因子上漲的幅度D.投資者認為基差會下跌，國債現(xiàn)貨價格下跌幅度會高于期貨價格乘以轉換因子下跌的幅度【答案】AB8、無本金交割遠期外匯交易與一般的遠期外匯交易的差別在于，前者（）。A.一般用于實行外匯管制國家的貨幣B.本金須現(xiàn)匯交割C.本金無須實際收付D.本金只用于匯差的計算【答案】ACD9、一般而言，影響期權價格的因素包括（）。A.期權的執(zhí)行價格與市場即期匯率B.到期期限C.預期匯率波動率大小D.國內外利率水平【答案】ABCD10、從理論上講，（）。A.看跌期權的價格不應該高于執(zhí)行價格B.看跌期權的價格不應該高于標的資產(chǎn)價格C.看漲期權的價格不應該高于標的資產(chǎn)價格D.看漲期權的價格不應該高于執(zhí)行價格【答案】AC11、下列反向大豆提油套利的做法，正確的是（）。A.買入大豆期貨合約，同時賣出豆油和豆粕期貨合約B.賣出大豆期貨合約，同時買入豆油和豆粕期貨合約C.增加豆粕和豆油供給量D.減少豆粕和豆油供給量【答案】BD12、以下屬于期貨中介與服務機構的是（）。A.交割倉庫B.期貨保證金存管銀行C.期貨信息資訊機構D.期貨公司【答案】ABCD13、我國銀行間外匯市場詢價交易的特點是（）。A.交易主體以雙邊授信為基礎B.交易雙方協(xié)商確定價格C.交易主體以中國外匯交易中心為交易對手方D.交易雙方自行安排資金清算【答案】AB14、期貨的實物交割方式包括哪幾種方式（）。A.分散交割B.現(xiàn)金交割C.集中交割D.滾動交割【答案】CD15、某交易者以1450元/噸買入1手菜粕期貨合約，成交后該合約價格上漲到1470元/噸。因預測價格仍將上漲，交易者決定繼續(xù)持有該合約，并借助止損指令控制風險。該止損指令設定的價格可能為（）元/噸。A.1460B.1470C.1458D.1490【答案】AC16、期貨行情表中，期貨合約用合約代碼來標識，P1108表示的不是（）。A.到期日為11月8日的棕櫚油期貨合約B.上市月份為2011年8月的棕櫚油期貨合約C.到期月份為2011年8月的棕櫚油期貨合約D.上市日為11月8日的棕櫚油期貨合約【答案】ABD17、我國境內的期貨交易所規(guī)定，當會員（客戶）出現(xiàn)下列（）情形時，交易所有權對其持倉進行強行平倉。A.客戶、從事自營業(yè)務的交易會員的持倉量超出其限倉規(guī)定的B.會員結算準備金余額小于零，并未能在規(guī)定時限內補足的C.因違規(guī)受到交易所強行平倉處罰的D.根據(jù)交易所的緊急措施應予強行平倉的【答案】ABCD18、滬深300指數(shù)由中證指數(shù)公司編制、維護和發(fā)布。該指數(shù)的300只成分股從()兩家交易所選出，是反映國內滬、深兩市整體走勢的指數(shù)。A.京B.滬C.深D.廣【答案】BC19、某投資者賣出一張9月到期，執(zhí)行價格為875美分/蒲式耳的大豆期貨看漲期權，該投資者了結該期權的可能的方式有（）。A.接受買方行使權利，買入期權標的物B.接受買方行使權利，賣出期權標的物C.賣出相同期限.相同合約月份且執(zhí)行價格相同的大豆期貨看漲期權平倉D.買入相同期限.相同合約月份且執(zhí)行價格相同的大豆期貨看漲期權平倉【答案】BD20、關于上海期貨交易所的表述，正確的有（）。A.理事會是常設機構B.會員以期貨公司會員為主C.理事會下設專門委員會D.董事會是常設機構【答案】ABC21、下列屬于外匯市場工具的是（）。A.貨幣互換合約B.外匯掉期合約C.無本金交割外匯遠期合約D.歐洲美元期貨合約【答案】ABC22、在我國商品期貨交易中，關于交易保證金的說法正確的是（）。A.當某期貨合約交易出現(xiàn)異常情況時，交易所可按規(guī)定的程序調整交易保證金B(yǎng).當某期貨合約出現(xiàn)連續(xù)漲跌停板的情況時，交易保證金比率相應提高C.隨著合約持倉量的增大，交易所將逐步降低該合約交易保證金比例D.交易所對期貨合約上市運行的不同階段規(guī)定不同的交易保證金比率【答案】ABD23、大連期貨商品交易所上市的期貨品種包括（）。A.焦炭B.動力煤C.棕櫚油D.焦煤【答案】ACD24、期貨合約包括（）合約。A.商品期貨B.金融期貨C.既非商品又非金融屬性的指數(shù)性期貨D.憑證式期貨【答案】ABCD25、若不考慮交易費用，在期權到期時，買進看漲期權一定虧損的情形有（）。A.標的資產(chǎn)價格在損益平衡點以下B.標的資產(chǎn)價格在損益平衡點以上C.標的資產(chǎn)價格在執(zhí)行價格以上D.標的資產(chǎn)價格在執(zhí)行價格與損益平衡點之間【答案】AD26、關于我國期貨合約名稱的描述，正確的有（）。A.注明了該合約的品種名稱B.注明了該合約的價值C.注明了該合約的上市交易所名稱D.注明了該合約的交割日期【答案】AC27、近年來，套期保值者的交易行為及對套期保值的利用范圍發(fā)生的變化包括（）。A.主動參與保值活動，收集經(jīng)濟信息，科學分析以決定交易策略B.隨時采取保值行動，有效降低風險，獲取更多的交易利潤C.將期貨保值視為風險管理工具D.保值者將保值活動視為融資管理工具E【答案】ABCD28、我國大連商品交易所推出的化工類期貨品種有（