2022-2023年端游行業(yè)發(fā)展前景展望報告

2022-2023年端游行業(yè)發(fā)展前景展望報告可編輯目錄端游行業(yè)概述端游行業(yè)環(huán)境端游行業(yè)現(xiàn)狀端游行業(yè)發(fā)展趨勢端游行業(yè)企業(yè)及格局CONTENT010203040501行業(yè)概述COMPANYPROFILE端游行業(yè)01客戶端游戲，簡稱“端游”，是相對于“網(wǎng)頁游戲”所產(chǎn)生的新名詞，即是傳統(tǒng)的依靠下載客戶端，在電腦上進(jìn)行游戲的網(wǎng)絡(luò)游戲。對比端游、頁游及手游，在終端硬件升級支持下，游戲產(chǎn)業(yè)的持續(xù)發(fā)展為用戶提供更加便捷的游戲體驗(yàn)方式，更加豐富的游戲玩法以及更加細(xì)致精美的游戲內(nèi)容。端游定義發(fā)展歷程02代理、運(yùn)營打開市場2000年-2003年，中國網(wǎng)絡(luò)游戲市場是一個代理為主，運(yùn)營為王的時期，依靠代理運(yùn)營網(wǎng)絡(luò)游戲成長起來一批以盛大為代表的大型游戲上市公司，培養(yǎng)了端游的用戶市場，市場初現(xiàn)規(guī)模研發(fā)、運(yùn)營商大量涌現(xiàn)2004-2008年，大里端游自研廠商出現(xiàn)，同時運(yùn)營商也大里增加乒以MMOPRO為主導(dǎo)產(chǎn)品的品牌競爭加劇，游戲產(chǎn)品不斷升級騰訊入局,垂直整合2008年以后,騰訊確立游戲的戰(zhàn)珞地位，以代理國外大作為開端占領(lǐng)湍，游市場份額，市場占有率，快速捉升，成為龍頭》網(wǎng)易等優(yōu)質(zhì)研發(fā)商不斷提升制作水準(zhǔn)，內(nèi)容創(chuàng)作壁壘較高產(chǎn)業(yè)鏈分析04上游端游行業(yè)上游龍頭企業(yè)已開始對產(chǎn)業(yè)鏈進(jìn)行延伸，逐漸進(jìn)軍原材料生產(chǎn)領(lǐng)域，以規(guī)避高額進(jìn)口原料的成本支出，攫取上游毛利。此外，伴隨著上游原料生產(chǎn)企業(yè)的重組進(jìn)程加快以及中國市場參與者技術(shù)水平的提高，端游行業(yè)上游原材料供應(yīng)有望朝著專業(yè)化和規(guī)?；姆较蚶^續(xù)發(fā)展，逐漸搶奪外資企業(yè)在行業(yè)內(nèi)的話語權(quán)。產(chǎn)業(yè)鏈分析04中游端游行業(yè)中游企業(yè)原材料大部分依靠進(jìn)口，主要原因是下游消費(fèi)終端為保障科研成果，對行業(yè)產(chǎn)品的質(zhì)量穩(wěn)定性要求較高，因此，中游科研用制備廠商更傾向于選擇儀器先進(jìn)、供應(yīng)鏈穩(wěn)定的進(jìn)口原材料供應(yīng)商。企業(yè)產(chǎn)品價格主要受市場供求關(guān)系的影響。由于端游企業(yè)的產(chǎn)品毛利較高，原材料價格波動不會對企業(yè)的盈利能力產(chǎn)生重大影響。產(chǎn)業(yè)鏈分析04下游端游行業(yè)下游企業(yè)市場空間廣闊、銷售范圍廣、用戶分散、單批數(shù)量少、銷售單價高等特點(diǎn)。隨著全球范圍內(nèi)生物醫(yī)藥行業(yè)研究的深入及產(chǎn)業(yè)化程度的提升，中國行業(yè)產(chǎn)品種類進(jìn)一步豐富，應(yīng)用領(lǐng)域持續(xù)增加，個性化、高端化的產(chǎn)品將逐漸獲得更廣闊的應(yīng)用空間。02行業(yè)環(huán)境INDUSTRYBACKGROUND政治環(huán)境101《關(guān)于嚴(yán)格規(guī)范網(wǎng)絡(luò)游戲市場管理的意見》明確國家建立統(tǒng)一的未成年人網(wǎng)絡(luò)游戲電子身份認(rèn)證系統(tǒng)《未成年人保護(hù)法》《關(guān)于進(jìn)一步嚴(yán)格管理切實(shí)防正未成年人沉迷網(wǎng)絡(luò)游戲的通知》集中整治網(wǎng)絡(luò)游戲違法違規(guī)行為和不良內(nèi)容。要求企業(yè)統(tǒng)一接入。要求企業(yè)僅可在周五、周六、周日和法定節(jié)假日每日20時至21時向未成年人提供1小時網(wǎng)絡(luò)游戲服務(wù)，禁止游戲公司為玩家提供游客模式。政治環(huán)境2021、堅決落實(shí)實(shí)名認(rèn)證，精準(zhǔn)識別用戶2、堅決筑牢安全防線，抵制不良內(nèi)容3、堅決遵守市場秩序，杜絕違規(guī)行為。政治環(huán)境《網(wǎng)絡(luò)游戲行業(yè)防沉迷自律公約》做好游戲內(nèi)容審核把關(guān)，注重提升游戲品質(zhì)和文化內(nèi)涵，完善未成年人保護(hù)機(jī)制建設(shè)?！斗乐刮闯赏跞顺撩跃W(wǎng)絡(luò)游戲倡議書》各地出版管理部門要嚴(yán)格執(zhí)行網(wǎng)絡(luò)游戲前置審批制度，督促網(wǎng)絡(luò)游戲企業(yè)加大內(nèi)容審核力度。網(wǎng)絡(luò)游戲企業(yè)要采取技術(shù)措施，避免中小學(xué)生接觸不適宜的游戲或者游戲功能。要嚴(yán)格落實(shí)網(wǎng)絡(luò)游戲用戶賬號實(shí)名注冊和登錄要求?！蛾P(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)預(yù)防中小學(xué)生沉迷網(wǎng)絡(luò)游戲管理工作的通知》針對社會高度關(guān)注的網(wǎng)絡(luò)游戲領(lǐng)域人力開展專項(xiàng)整治，加強(qiáng)對違法違規(guī)行為的監(jiān)管執(zhí)法,著重查處含淫穢、暴力等有害內(nèi)容及無版號網(wǎng)絡(luò)游戲依法處罰未履行預(yù)防未成年人沉迷網(wǎng)絡(luò)義務(wù)的游戲企業(yè)?！白o(hù)苗2021”“凈網(wǎng)2021”01020304政治環(huán)境經(jīng)濟(jì)環(huán)境03經(jīng)濟(jì)環(huán)境社會環(huán)境104改革開放以來，我國經(jīng)濟(jì)不斷發(fā)展，幾度趕超世界各國，一躍而上，成為GDP總量僅次于美國的唯一一個發(fā)展中國家。但同時我們也應(yīng)看到其中的不足之處，最基本的問題便是就業(yè)問題，我國人口基數(shù)大，在改革開放后，人才的競爭更顯得尤為激烈，大學(xué)生面對畢業(yè)后的就業(yè)情況、失業(yè)人士一直困擾著我國發(fā)展過程中，對于國家來說，促進(jìn)社會就業(yè)公平問題需持續(xù)關(guān)注并及時解決；對于個人來說提前做好職業(yè)規(guī)劃、人生規(guī)劃也是人生發(fā)展的重中之重。中國當(dāng)前的環(huán)境下，挑戰(zhàn)與危機(jī)并存，中國正面臨著最好的發(fā)展機(jī)遇期，在風(fēng)險中尋求機(jī)遇，抓住機(jī)遇，不斷壯大自己。自改革開放以來，政治體系日趨完善、法治化進(jìn)程也逐步趨近完美，市場經(jīng)濟(jì)體系也在不斷蓬勃發(fā)展；雖在一些方面上弊端漏洞仍存，但在整體上，我國總體發(fā)展穩(wěn)中向好，宏觀環(huán)境穩(wěn)定繁榮，二十一世紀(jì)的華夏繁榮美好，對于青年人來說，也是機(jī)遇無限的時代。01

02社會環(huán)境205傳統(tǒng)端游行業(yè)市場門檻低、缺乏統(tǒng)一行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，服務(wù)過程沒有專業(yè)的監(jiān)督等問題影響行業(yè)發(fā)展?；ヂ?lián)網(wǎng)與電烙鐵的結(jié)合，縮減中間環(huán)節(jié),為用戶提供高性價比的服務(wù)。90后、00后等各類人群，逐步成為端游行業(yè)的消費(fèi)主力。行業(yè)驅(qū)動因素06研究資源投入穩(wěn)健增長供需平衡促進(jìn)市場發(fā)展商業(yè)應(yīng)用領(lǐng)域不斷拓展行業(yè)競爭促進(jìn)行業(yè)正向發(fā)展為促進(jìn)行業(yè)科技創(chuàng)新事業(yè)發(fā)展，全面提升科技創(chuàng)新能力，中國逐步加大行業(yè)經(jīng)費(fèi)投入、落實(shí)稅收優(yōu)惠、鼓勵科研人才發(fā)展，全面推動科研事業(yè)發(fā)展，同時帶動科研服務(wù)市場增長，廣泛運(yùn)用于各個研究領(lǐng)域，未來市場空間將進(jìn)一步釋放端游產(chǎn)業(yè)處于快速增長時期，由于端游行業(yè)的產(chǎn)品及服務(wù)模式特性，使其供給市場與需求市場存在較強(qiáng)的相互依賴、相互促進(jìn)關(guān)系，端游市場在良好的供需作用機(jī)制下保持穩(wěn)定發(fā)展從應(yīng)用領(lǐng)域來看，端游行業(yè)產(chǎn)品廣泛的運(yùn)用于醫(yī)學(xué)、藥學(xué)、檢驗(yàn)學(xué)、衛(wèi)生免疫學(xué)、食品安全、農(nóng)業(yè)科學(xué)等民營領(lǐng)域在市場發(fā)展中，行業(yè)企業(yè)為爭取競爭優(yōu)勢，尤其是大中型企業(yè)，越來越重視自主研發(fā)實(shí)力，在企業(yè)科研方面投入逐年增長，企業(yè)科研服務(wù)市場逐步打開，未來科研用檢測試劑的服務(wù)主體趨于多元化03行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀分析行業(yè)現(xiàn)狀01從游戲行業(yè)的細(xì)分市場來看，移動游戲是游戲行業(yè)最主要的收入來源，2021年的收入占比達(dá)到76.06%；客戶端游戲收入排名第二，占比為19.83%。伴隨游戲向重度游戲發(fā)展，高品質(zhì)游戲的客戶端越做越大，對于硬件設(shè)備的性能（CPU、顯卡）要求逐步提高。受硬件限制以及手游的沖擊，近年來端游市場規(guī)模增長緩慢。2014-2021年中國客戶端游戲市場規(guī)模較為平穩(wěn)，基本在600億元上下波動。2021年中國端游行業(yè)市場規(guī)模達(dá)到588億元，同比上升5.2%，2014-2021年期間CAGR為-0.5%。國內(nèi)端游版號呈現(xiàn)收緊趨勢，新下發(fā)端游版號數(shù)量逐年減少。近年來中國端游版號年度發(fā)放數(shù)量總體呈下降趨勢。2017年共有143個國產(chǎn)端游版號獲批，2018年僅有39個；2020年國產(chǎn)端游版號獲批數(shù)量小幅上升至61個，而2021年僅有16個，2022年上半年僅5款國產(chǎn)端游版號獲批。近五年國產(chǎn)端游版號發(fā)放數(shù)量下降，與端游新作品減少、版號審批制度收緊等原因有關(guān)。市場規(guī)模03目前國內(nèi)熱門端游以2008-2015年研發(fā)的游戲?yàn)橹?。?shù)據(jù)顯示，在2022年5月的網(wǎng)吧熱度Top50的游戲中，2002-2007年上線的游戲數(shù)量占比為22%；2008-2015年上線的游戲數(shù)量占比為46%；2016-2022年上線的游戲數(shù)量占比為32%。按照游戲研發(fā)是否為國內(nèi)游戲公司來看，在2022年5月網(wǎng)吧熱度Top50中，國產(chǎn)端游與進(jìn)口端游在數(shù)量上幾乎平分秋色。行業(yè)痛點(diǎn)04010203端游屬于游戲行業(yè)的一大細(xì)分領(lǐng)域，隨著新《未成年人保護(hù)法》的頒布，從中央到地方，從自律組織到商業(yè)企業(yè)開展了新一輪的游戲產(chǎn)業(yè)內(nèi)部整治活動。活動聚焦的核心主要有三個方面:一是確保未成年人被納入實(shí)名認(rèn)證系統(tǒng)，堅決落實(shí)防沉迷的戰(zhàn)略目標(biāo)；第二，加強(qiáng)游戲內(nèi)容把控，嚴(yán)厲打擊涉嫌“黃賭毒”的游戲產(chǎn)品入市；三是維護(hù)市場秩序，懲治未經(jīng)審核審批的游戲廠商。2021年版號停發(fā)發(fā)生在未成年人保護(hù)政策實(shí)施之后，行業(yè)各頭部廠商在管控期內(nèi)嚴(yán)格執(zhí)行了國家關(guān)于防沉迷和未成年人游戲管控的監(jiān)管策略，行業(yè)秩序較2018年版號停發(fā)時有明顯改善。同時，本次版號恢復(fù)并未伴隨著監(jiān)管政策的進(jìn)一步加碼，目前國家針對游戲行業(yè)的相關(guān)監(jiān)管政策已初步達(dá)到成效，未來政策或以引導(dǎo)為主。海外時常會有大型端游產(chǎn)品面世，維持整個市場的活力；而中國端游市場往往缺乏相應(yīng)產(chǎn)品的推動，越來越多的企業(yè)放棄了端游產(chǎn)品的開發(fā)，在人才、技術(shù)、玩法創(chuàng)新等領(lǐng)域自然也就落后于全球頭部客戶端游戲廠商了?！翱缙脚_游戲”“云游戲”等概念的發(fā)展，有望解決端游設(shè)備限制、娛樂場景限制、開發(fā)生態(tài)退化等端游現(xiàn)階段所面臨的問題，進(jìn)而產(chǎn)生新的活力。在中低端產(chǎn)品領(lǐng)域，仍然有較大比例的產(chǎn)品依賴于進(jìn)口渠道。此外，端游行業(yè)企業(yè)缺乏創(chuàng)新研發(fā)能力以及仿制能力，加重下游消費(fèi)端對進(jìn)口科研用檢測試劑的依賴，不利于端游行業(yè)的發(fā)展監(jiān)管加碼國內(nèi)端游市場面臨的問題，除了來自移動游戲的沖擊，還有開發(fā)生態(tài)的退化高端產(chǎn)品發(fā)展落后行業(yè)發(fā)展建議053（1）政府方面：政府應(yīng)當(dāng)制定行業(yè)生產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)，規(guī)范端游行業(yè)生產(chǎn)流程，并成立相關(guān)部門，對科研用端游行業(yè)的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售等各個環(huán)節(jié)進(jìn)行監(jiān)督，形成統(tǒng)一的監(jiān)督管理體系，完善試劑流通環(huán)節(jié)的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，重點(diǎn)加強(qiáng)冷鏈運(yùn)輸環(huán)節(jié)的基礎(chǔ)設(shè)施升級，保證端游行業(yè)產(chǎn)品的質(zhì)量，促進(jìn)行業(yè)長期穩(wěn)定的發(fā)展；（2）生產(chǎn)企業(yè)方面：端游行業(yè)生產(chǎn)企業(yè)應(yīng)嚴(yán)格遵守行業(yè)生產(chǎn)規(guī)范，保證產(chǎn)品質(zhì)量的穩(wěn)定性。目前市場上已有多個本土端游行業(yè)企業(yè)加強(qiáng)生產(chǎn)質(zhì)量的把控，對標(biāo)優(yōu)質(zhì)、高端的進(jìn)口產(chǎn)品，并憑借價格優(yōu)勢逐步替代進(jìn)口。此外，端游行業(yè)企業(yè)緊跟行業(yè)研發(fā)潮流，加大創(chuàng)新研發(fā)力度，不斷推出新產(chǎn)品，進(jìn)一步擴(kuò)大市場占有率，也是未來行業(yè)發(fā)展的重要趨勢。12單一的資金提供方角色僅能為端游行業(yè)企業(yè)提供“凈利差”的盈利模式，端游行業(yè)同質(zhì)化競爭日趨嚴(yán)重，利潤空間不斷被壓縮，企業(yè)業(yè)務(wù)收入因此受影響，商業(yè)模式亟待轉(zhuǎn)型除傳統(tǒng)的端游行業(yè)需求外，設(shè)備管理、服務(wù)解決方案、貸款解決方案、結(jié)構(gòu)化融資方案、專業(yè)咨詢服務(wù)等方面多方位綜合性的增值服務(wù)需求也逐步增強(qiáng)。中國本土端游行業(yè)龍頭企業(yè)開始在定制型服務(wù)領(lǐng)域發(fā)力，鞏固行業(yè)地位可持續(xù)公司債等創(chuàng)新產(chǎn)品，擴(kuò)大非公開定向債務(wù)融資工具（PPN）、公司債等額度獲取，形成了公司債、PPN、中期票據(jù)、短融、超短融資等多產(chǎn)品、多市場交替發(fā)行的新局面；企業(yè)獲取各業(yè)態(tài)銀行如國有銀行、政策性銀行、外資銀行以及其他中資行的授信額度，確保了銀行貸款資金來源的穩(wěn)定性。端游行業(yè)企業(yè)在保證間接融資渠道通暢的同時，能夠綜合運(yùn)用發(fā)債和資產(chǎn)證券化等方式促進(jìn)自身融資渠道的多元化，降低對單一產(chǎn)品和市場的依賴程度，實(shí)現(xiàn)融資地域的分散化，從而降低資金成本，提升企業(yè)負(fù)債端的市場競爭力。以遠(yuǎn)東宏信為例，公司依據(jù)自身戰(zhàn)略發(fā)展需求，堅持“資源全球化”戰(zhàn)略，結(jié)合實(shí)時國內(nèi)外金融環(huán)境，有效調(diào)整公司直接融資和間接融資的分布結(jié)構(gòu)，在融資成本方面與同業(yè)相比優(yōu)勢突出。提升產(chǎn)品質(zhì)量全面增值服務(wù)多元化融資渠道04行業(yè)格局及趨勢BUSINESSMODEL服務(wù)功效服務(wù)水平價格優(yōu)勢技術(shù)優(yōu)勢創(chuàng)新能力競爭焦點(diǎn)行業(yè)競爭焦點(diǎn)主要集中在產(chǎn)品與服務(wù)本身的優(yōu)勢,包括服務(wù)的和共享與服務(wù)水平行業(yè)競爭還包括企業(yè)的硬實(shí)力,包括服務(wù)的技術(shù)優(yōu)勢、創(chuàng)新能力、企業(yè)人才優(yōu)勢等01競爭焦點(diǎn)1服務(wù)端游行業(yè)的競爭促進(jìn)了產(chǎn)品與服務(wù)的持續(xù)優(yōu)化與創(chuàng)新,給行業(yè)服務(wù)帶來不斷的新體驗(yàn)。2技術(shù)3需求競爭趨勢的影響端游行業(yè)的良性競爭很好的促進(jìn)了行業(yè)需求、技術(shù)、產(chǎn)品與服務(wù)的發(fā)展,促進(jìn)服務(wù)水平不斷優(yōu)化，服務(wù)與技術(shù)能力不斷創(chuàng)新。為用戶提供了更為優(yōu)質(zhì)的產(chǎn)品與服務(wù)。02競爭趨勢與影響端游行業(yè)的競爭促進(jìn)了行業(yè)技術(shù)的更新與迭代。端游行業(yè)競爭趨勢首先在需求的分析與客戶痛點(diǎn)的把握上競爭格局03競爭格局1競爭格局replssssaceSrc1競爭格局04競爭格局2中國政府正大力推動社會資本進(jìn)入端游行業(yè)，對端游行業(yè)產(chǎn)品需求被迅速拉動，需求量呈現(xiàn)上升趨勢，端游行業(yè)企業(yè)進(jìn)軍國民經(jīng)濟(jì)大產(chǎn)業(yè)的戰(zhàn)略窗口期已經(jīng)來臨。端游行業(yè)各業(yè)態(tài)企業(yè)競爭激烈，當(dāng)前，市場上50%以上的端游行業(yè)企業(yè)有外資介入，包括中外獨(dú)（合）資、臺港澳與境內(nèi)合資、外商獨(dú)資等，純內(nèi)資本土端游行業(yè)企業(yè)數(shù)目較少，約占端游行業(yè)企業(yè)總數(shù)的25%。此外，商業(yè)銀行逐步進(jìn)入端游行業(yè)，興業(yè)銀行、中心銀行、民生銀行等先后成立金融公司，涉足設(shè)備融資租賃業(yè)務(wù)。中國本土端游行業(yè)企業(yè)根據(jù)租賃公司股東背景及運(yùn)營機(jī)制的不同又可以劃分為廠商系、獨(dú)立系和銀行系三類三類端游行業(yè)企業(yè)各有優(yōu)劣勢：（1）端游行業(yè)企業(yè)具有設(shè)備技術(shù)優(yōu)勢，主要與母公司設(shè)備銷售聯(lián)動，以設(shè)備、耗材的銷售利潤覆蓋融資租賃成本；（2）獨(dú)立系端游行業(yè)企業(yè)產(chǎn)業(yè)化程度高，易形成差異化商業(yè)模式，提供專業(yè)化的融資租賃服務(wù)；（3）銀行系端游行業(yè)企業(yè)背靠銀行股東，能夠以較低成本獲取資金，且在渠道體系等方面具備一定優(yōu)勢。端游行業(yè)主要以服務(wù)業(yè)為發(fā)展趨勢端游行業(yè)重點(diǎn)為技術(shù)研究，包括模型研究，解決方案研究2050