碳纖維轉(zhuǎn)向架行業(yè)市場前瞻與投資戰(zhàn)略規(guī)劃

碳纖維轉(zhuǎn)向架行業(yè)市場前瞻與投資戰(zhàn)略規(guī)劃

風(fēng)電將帶動碳纖維持續(xù)發(fā)展根據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)顯示，2021年，我國市場風(fēng)電用碳纖維為2．25萬噸，為國內(nèi)碳纖維最大應(yīng)用領(lǐng)域，占比達到了全球風(fēng)電用碳纖維的68%。隨著國內(nèi)碳纖維快速擴張并持續(xù)降本增效、維斯塔斯拉擠工藝專利到期、風(fēng)機大型化趨勢及海上風(fēng)電快速滲透等多重利好因素疊加，預(yù)計國內(nèi)風(fēng)電用碳纖維將獲得更大發(fā)展空間，持續(xù)帶動國內(nèi)碳纖維需求增長。碳纖維市場規(guī)模碳纖維行業(yè)屬于國家戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)，在輕量化市場具有廣闊的發(fā)展前景，在國防安全、航空航天等板塊具有不可替代的優(yōu)勢。中國碳纖維市場規(guī)模從2017年的38．1億元增長至2021年的106．4億元，年均復(fù)合增長率達29．3%，一直保持增長趨勢。相關(guān)研究機構(gòu)預(yù)測，2023年中國碳纖維市場規(guī)模將達153．7億元。中國碳纖維行業(yè)市場回顧碳纖維是含碳量在90%以上的高強度高模量纖維，在可量產(chǎn)纖維材料中性能最佳，是目前工程上可以大規(guī)模應(yīng)用的比強度最高的材料，其具有優(yōu)異的物理、化學(xué)性能，在及民用領(lǐng)域都有著廣泛的應(yīng)用，被稱為21世紀(jì)的黑色黃金。2022年，在國內(nèi)新冠疫情反彈、國際地緣沖突等背景下，發(fā)展面臨的風(fēng)險挑戰(zhàn)不斷，原油價格高位大幅波動，下游需求持續(xù)低迷，化纖行業(yè)總體生產(chǎn)經(jīng)營形勢嚴(yán)峻。碳纖維產(chǎn)業(yè)受下游需求穩(wěn)定增長支撐，在風(fēng)電、光伏、氫能儲運等領(lǐng)域應(yīng)用不斷拓展，行業(yè)整體保持較好發(fā)展。碳纖維行業(yè)未來發(fā)展趨勢（一）碳纖維原材料加速，推動國產(chǎn)碳纖維復(fù)合材料及制品在下游的廣泛應(yīng)用現(xiàn)階段，國內(nèi)碳纖維市場仍以進口碳纖維為主、國產(chǎn)碳纖維為輔，但國內(nèi)廠商已逐步實現(xiàn)關(guān)鍵技術(shù)突破，國產(chǎn)碳纖維產(chǎn)品型號基本實現(xiàn)了對國際領(lǐng)先廠商主要碳纖維型號的對標(biāo)。賽奧碳纖維數(shù)據(jù)顯示，2021年國內(nèi)碳纖維需求量為6．24萬噸，國產(chǎn)碳纖維供應(yīng)量為2．93萬噸，若國產(chǎn)碳纖維全部供應(yīng)于國內(nèi)需求，國產(chǎn)化率約47．00%，較2020年增長9個百分點，趨勢明顯。未來，隨著我國碳纖維原材料加速，我國碳纖維行業(yè)整體亦將實現(xiàn)的突破，為碳纖維復(fù)合材料及制品在下游更廣泛的應(yīng)用奠定基礎(chǔ)。（二）碳纖維復(fù)合材料及制品應(yīng)用領(lǐng)域橫向拓展、縱向延伸，促進碳纖維全產(chǎn)業(yè)鏈高速發(fā)展長期以來，由于碳纖維應(yīng)用技術(shù)開發(fā)難度較高，研發(fā)設(shè)計時間長、研發(fā)投入大、生產(chǎn)成本高，我國碳纖維下游主要應(yīng)用于體育健康、風(fēng)電葉片、建筑加固等領(lǐng)域，在軌道交通及民用航空等新興領(lǐng)域涉足尚淺。而碳纖維產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，一方面離不開碳纖維原材料的技術(shù)開發(fā)及生產(chǎn)制造能力，另一方面，將碳纖維原材料制作為預(yù)浸料等中間體及最終制品，將新材料開發(fā)與下游領(lǐng)域應(yīng)用需求結(jié)合，以進一步驗證材料性能，對于新材料產(chǎn)業(yè)發(fā)展亦至關(guān)重要。未來，隨著碳纖維國產(chǎn)進程加速，圍繞國產(chǎn)碳纖維適配的基體樹脂與中間材料的改性與賦能、碳纖維復(fù)合材料產(chǎn)品的設(shè)計與制造技術(shù)的提升，國產(chǎn)碳纖維復(fù)合材料及制品的應(yīng)用將得到進一步拓展與深化，促進碳纖維全產(chǎn)業(yè)鏈的高速發(fā)展。進入碳纖維行業(yè)的主要壁壘（一）碳纖維行業(yè)技術(shù)壁壘碳纖維復(fù)合材料行業(yè)具有較高的技術(shù)壁壘。首先，復(fù)合材料產(chǎn)品制造是以設(shè)計為主導(dǎo)，材料為基礎(chǔ)，綜合成型制造、工藝檢測、結(jié)構(gòu)分析、實驗驗證等多學(xué)科知識的系統(tǒng)工程，具有跨專業(yè)、多技術(shù)融合的特點。其次，碳纖維復(fù)合材料用途廣泛，但客戶定制化程度高，需要依據(jù)豐富的專業(yè)經(jīng)驗在可實踐前提下及時響應(yīng)客戶需求。此外，在碳纖維復(fù)合材料及制品的應(yīng)用中，行業(yè)內(nèi)企業(yè)經(jīng)過長時間的積累形成了各自的復(fù)合材料數(shù)據(jù)庫及仿真應(yīng)用平臺，打造自身的研發(fā)體系和生產(chǎn)體系，構(gòu)建了獨特的競爭優(yōu)勢和準(zhǔn)入門檻，因此形成了較高的技術(shù)與經(jīng)驗壁壘。（二）碳纖維行業(yè)人才壁壘由于碳纖維復(fù)合材料產(chǎn)品一般具有產(chǎn)品、工藝多樣化、單件加工、關(guān)鍵環(huán)節(jié)較多等特點，在生產(chǎn)制造過程中需要一批技術(shù)經(jīng)驗豐富、工藝操作嫻熟的生產(chǎn)型人才。同時，復(fù)合材料生產(chǎn)與應(yīng)用融合了材料學(xué)、機械制造、軟件分析等學(xué)科知識，培育具備多領(lǐng)域?qū)I(yè)知識、深度掌握核心技術(shù)的復(fù)合型人才也需要較長時間的積累。穩(wěn)定、高質(zhì)量的研發(fā)力量能夠有效保障企業(yè)日常研發(fā)工作有序開展、研發(fā)計劃如期執(zhí)行、研發(fā)成果滿足要求。此外，采購、銷售團隊的專業(yè)素質(zhì)、市場洞察力、與客戶及供應(yīng)商日常協(xié)調(diào)維護需較長時間的沉淀積累。行業(yè)新進入者較難在短時間內(nèi)獲得并積累一批具備豐富制造技術(shù)經(jīng)驗、擁有各類專業(yè)素養(yǎng)的優(yōu)秀人才，從而形成了較高的人才壁壘。（三）碳纖維行業(yè)客戶資源壁壘碳纖維復(fù)合材料下游客戶包含軌道交通、民用航空、高端醫(yī)療影像等高精尖裝備及高端體育健康器械客戶，對產(chǎn)品性能、穩(wěn)定性等方面要求較高，且具有定制化的需求，較為看中復(fù)合材料企業(yè)的技術(shù)開發(fā)能力、產(chǎn)品質(zhì)量管理水平、經(jīng)驗積累情況等。多數(shù)碳纖維預(yù)浸料、制品的應(yīng)用領(lǐng)域下游客戶均對供應(yīng)商實行嚴(yán)格的認證機制，且驗證期耗時較長，通常從技術(shù)開發(fā)到量產(chǎn)耗時數(shù)月甚至數(shù)年時間。目前，優(yōu)質(zhì)的國內(nèi)碳纖維復(fù)合材料及制品生產(chǎn)商較少，碳纖維產(chǎn)品下游應(yīng)用客戶與生產(chǎn)企業(yè)間建立了長期合作關(guān)系，合作粘性較強，碳纖維復(fù)合材料及制品生產(chǎn)企業(yè)一旦進入客戶的供應(yīng)商體系后穩(wěn)定性較好，從而形成較高的客戶資源壁壘。疫情迫使碳纖維加速發(fā)展國外碳纖維產(chǎn)業(yè)受疫情的影響較大，而我國卻迎來大發(fā)展的機遇，在當(dāng)前嚴(yán)峻的國際形勢下，迫使我國加速碳纖維全產(chǎn)業(yè)鏈的發(fā)展，在穩(wěn)定產(chǎn)品質(zhì)量的基礎(chǔ)上，開發(fā)針對不同應(yīng)用領(lǐng)域的量身定制系列產(chǎn)品，并使產(chǎn)業(yè)布局更趨合理，在此基礎(chǔ)上做大做強，預(yù)期到2030年前我國有望發(fā)展成為全球最大的碳纖維生產(chǎn)國和消費國。國內(nèi)碳纖維龍頭大規(guī)模擴產(chǎn)，將改變世界碳纖維產(chǎn)能格局。從全球碳纖維企業(yè)的后續(xù)擴產(chǎn)計劃來看，碳纖維產(chǎn)能擴張主要以中國企業(yè)為主。未來幾年國內(nèi)碳纖維企業(yè)擴產(chǎn)計劃總量預(yù)計接近30萬噸，但需關(guān)注各企業(yè)的項目落地性以及落地時間和實際產(chǎn)能，在供給短缺的背景下，率先實現(xiàn)項目落地和產(chǎn)能擴大，并穩(wěn)定生產(chǎn)的企業(yè)將具備明顯的先發(fā)優(yōu)勢，搶占更多的市場份額。需求量上漲帶動碳纖維行業(yè)發(fā)展近年來，中國碳纖維需求量一直維持穩(wěn)步上升趨勢，企業(yè)和投資機構(gòu)也紛紛看好碳纖維行業(yè)的發(fā)展前景，各路資本的大量涌入，為碳纖維行業(yè)帶來了刺激效應(yīng)。同時，碳纖維行業(yè)應(yīng)用領(lǐng)域廣闊，受益于下游風(fēng)電葉片、航空行業(yè)、汽車制造等市場的發(fā)展，預(yù)計碳纖維需求快速提升。目前我國碳纖維行業(yè)正處于爆發(fā)增長期，未來碳纖維需求市場增速保持在17%左右，隨著碳纖維隨著諸多資本進入碳纖維行業(yè)，碳纖維技術(shù)不斷得到突破，需求領(lǐng)域?qū)⑦M一步拓展。國內(nèi)企業(yè)大規(guī)模擴產(chǎn)，碳纖維行業(yè)迎來爆發(fā)期國內(nèi)碳纖維龍頭大規(guī)模擴產(chǎn)，將改變世界碳纖維產(chǎn)能格局。從全球碳纖維企業(yè)的后續(xù)擴產(chǎn)計劃來看，碳纖維產(chǎn)能擴張主要以中國企業(yè)為主。未來幾年國內(nèi)碳纖維企業(yè)擴產(chǎn)計劃總量預(yù)計接近30萬噸，但需關(guān)注各企業(yè)的項目落地性以及落地時間和實際產(chǎn)能，在供給短缺的背景下，率先實現(xiàn)項目落地和產(chǎn)能擴大，并穩(wěn)定生產(chǎn)的企業(yè)將具備明顯的先發(fā)優(yōu)勢，搶占更多的市場份額。碳纖維行業(yè)屬于國家戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)，在輕量化市場具有廣闊的發(fā)展前景，在國防安全、航空航天等板塊具有不可替代的優(yōu)勢。我國碳纖維市場規(guī)模一直保持增長趨勢，從2017年的38．1億元增長至2021年的106．4億元，年均復(fù)合增長率達29．3%，預(yù)計2023年中國碳纖維市場規(guī)模將達153．7億元。未來隨著航空航天、風(fēng)電葉片、碳復(fù)合材料等新興產(chǎn)業(yè)的需求帶動，我國對碳纖維的需求還有望進一步提高。政策大力推進碳纖維行業(yè)發(fā)展近年來，我國陸續(xù)出臺了一系列鼓勵政策對碳纖維行業(yè)的發(fā)展給予了巨大的政策支持。一方面，《中華人民共和國國民經(jīng)濟和社會發(fā)展第十四個五年規(guī)劃和2035年遠景目標(biāo)綱要》《關(guān)于擴大戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)投資培育壯大新增長點增長極的指導(dǎo)意見》等長期統(tǒng)籌規(guī)劃的出臺，明確了碳纖維的重要戰(zhàn)略地位和發(fā)展方針，為碳纖維行業(yè)的發(fā)展提供了長期驅(qū)動力。另一方面，如《原材料工業(yè)三品實施方案》《關(guān)于化纖工業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的指導(dǎo)意見》等政策持續(xù)引導(dǎo)并進一步提升碳纖維材料重點品種的關(guān)鍵生產(chǎn)和應(yīng)用技術(shù)，促進碳纖維及其復(fù)合材料的開發(fā)，提升行業(yè)產(chǎn)業(yè)化水平，拓寬材料應(yīng)用領(lǐng)域。由于我國碳纖維相關(guān)技術(shù)起步晚于國外等因素，長期以來，國內(nèi)碳纖維市場中進口碳纖維的