2016年下半年海南證券從業(yè)資格考試：證券公司的治理結(jié)構(gòu)和內(nèi)部控制結(jié)構(gòu)考試試卷

2016年下半年海南省證券從業(yè)資格考試：證券公司的治理

結(jié)構(gòu)和內(nèi)部控制結(jié)構(gòu)考試試卷一、單項選擇題（共20題，每題3分，每題的備選項中，只有1個事最符合題意）1、某證券組合2011年實際平均收益率為18%，當(dāng)前的無風(fēng)險利率為6%，市場組合的期望收益率為15%，該證券組合的0值為1.5。那么，該證券組合的特雷諾指數(shù)為_。0.060.080.100.122、金融期權(quán)與金融期貨的不同點不包括_。A.標(biāo)的物不同，且一般而言，金融期權(quán)的標(biāo)的物多于金融期貨的標(biāo)的物B.投資者權(quán)利與義務(wù)的對稱性不同，金融期貨交易的雙方權(quán)利與義務(wù)對稱，而金融期權(quán)交易雙方的權(quán)利與義務(wù)存在著明顯的不對稱性C.履約保證不同，金融期貨交易雙方均需開立保證金賬戶，并按規(guī)定繳納履約保證金，而金融期權(quán)交易中，只有期權(quán)出售者才需開立保證金賬戶D.從保值角度來說，金融期權(quán)通常比金融期貨更為有效3、下列關(guān)于機構(gòu)投資者的說法，不正確的是_。A.在我國證券市場上，資金量超過100萬元的投資者被稱為機構(gòu)投資者B.機構(gòu)投資者包括基金公司、證券公司、保險公司、QFII,還包括投資公司和企業(yè)法人C.機構(gòu)投資者具有資金與人才實力雄厚、投資理念成熟、抗風(fēng)險能力強等特征D.在成熟的證券市場上，機構(gòu)投資者的發(fā)育程度被視為評價市場穩(wěn)定性的重要指標(biāo)4、憑證式債券是（）。A.具有標(biāo)準(zhǔn)格式實物券面的債券B.債權(quán)人認(rèn)購債券的收款憑證C.利用證券賬戶通過電腦系統(tǒng)完成發(fā)行、交易及兌付的債券D.發(fā)行主體為銀行或者非銀行金融機構(gòu)的債券5、證券的風(fēng)險通常由收益率的—來衡量。A.方差B.幾何平均值C.協(xié)方差D.算術(shù)平均值6、下列各項不屬于專項資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)特點的是（）。A.綜合性B.特定性C.通過專門賬戶經(jīng)營運作D.證券公司于客戶必須是一對一7、金融期貨與金融期權(quán)的區(qū)別在于（）。A.收費不同B.收益不同C.交易方式不同D.交易者權(quán)利和義務(wù)的對稱性不同8、下列因素中，與久期之間呈相同關(guān)系的是_。A.票面利率B.到期期限C.市場利率D.到期收益率9、證券投資咨詢、信托資產(chǎn)管理或者其他金融資產(chǎn)管理的較好的經(jīng)營業(yè)績和良好的社會信譽，最近3年沒有違法記錄，注冊資本不低于一億元人民幣。123510、__是按當(dāng)年不變價格計算的國民生產(chǎn)總值與按基年不變價格計算的國民生產(chǎn)總值的比率。A.零售物價指數(shù)B.生產(chǎn)者物價指數(shù)C.國民生產(chǎn)總值物價平減指數(shù)D.生活費用價格指數(shù)11、下列影響股票投資價值的因素中，屬于外部因素的是_。A.公司凈資產(chǎn)B.公司的股利政策C.股份分割D.市場因素12、某股份公司因2009年度出現(xiàn)虧損，董事會提議2009年度暫緩發(fā)放優(yōu)先股票股息，待以后盈利年度一并發(fā)放。根據(jù)上述描述，可知該公司發(fā)行的優(yōu)先股屬于（）。A.可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股B.參與優(yōu)先股C.非累積優(yōu)先股D.累積優(yōu)先股13、所謂“小QFII”是指__。A.外國專業(yè)投資機構(gòu)到境內(nèi)投資的資格認(rèn)定制度B.本國專業(yè)投資機構(gòu)到境外投資的資格認(rèn)定制度C.境外人民幣通過在港中資證券及基金公司投資A股市場D.放寬境外人民幣或外匯經(jīng)由此類機構(gòu)去境外投資A股等市場14、關(guān)于套利組合，下列說法中，不正確的是_。A.該組合中各種證券的權(quán)數(shù)滿足x1+x2+?+xn=1B.該組合因素靈敏度系數(shù)為零，即x1b1+x2b2+?+xnbn=0C.該組合具有正的期望收益率，即x1E(r1)+x2E(r2)+?xnE(rn)>0D.如果市場上不存在(即找不到)套利組合，那么市場就不存在套利機會15、實施由—負(fù)責(zé)。A.國務(wù)院B.財政部C.中國銀監(jiān)會D.中國人民銀行16、上市公司和公司債券上市交易的公司，應(yīng)當(dāng)在每一會計年度的上半年結(jié)束之日起()個月內(nèi)，向國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)和證券交易所報送中期報告，并予公告。234517、—又稱“價格收益比”或“本益比”，是每股價格與每股收益之間的比率。A.市盈率B.市凈率C.凈資產(chǎn)倍率D.周轉(zhuǎn)率18、遠(yuǎn)期利率協(xié)議的參考利率應(yīng)為經(jīng)()授權(quán)的全國銀行間同業(yè)拆借中心等機構(gòu)發(fā)布的銀行間市場具有基準(zhǔn)性質(zhì)的市場利率。A.中國人民銀行B.國家開發(fā)銀行C.交通銀行D.建設(shè)銀行19、根據(jù)基礎(chǔ)資產(chǎn)劃分，下列不屬于股權(quán)類資產(chǎn)遠(yuǎn)期合約的是()。A.單個股票B.一攬子股票C.股票價格指數(shù)D.定期存款單20、著名的有效市場假說理論是由—提出的。A.沃倫?巴菲特B.尤金?法瑪C.凱恩斯D.本杰明?格雷厄姆二、多項選擇題（共15題，每題4分，每題的備選項中，有2個或2個以上符合題意，至少有1個錯項。錯選，本題不得分；少選，所選的每個選項得0.5分）21、由于大多數(shù)股票價格的變動與股價指數(shù)同方向，所以在股票現(xiàn)貨市場和股票指數(shù)期貨市場_。A.做同方向操作將抵消投資組合的非系統(tǒng)性風(fēng)險B.做反方向操作將抵消投資組合的非系統(tǒng)性風(fēng)險C.做同方向操作將增大投資組合的非系統(tǒng)性風(fēng)險D.做反方向操作將增大投資組合的非系統(tǒng)性風(fēng)險22、下列關(guān)于債券的敘述，說法錯誤的是_。A.流通性是債券的特征之一，也是國債的基本特點，所有的國債都是可流通的B.債券代表債券投資者的權(quán)利，這種權(quán)利不是直接支配財產(chǎn)權(quán)，而是資產(chǎn)所有權(quán)C.債券盡管有面值，代表了一定的財產(chǎn)價值，但它也只是一種虛擬資本，而非真實資本D.由于債券期限越長，流動性越差，風(fēng)險也就較大，所以長期債券的票面利率肯定高于短期債券的票面利率23、基金托管人和其他基金信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)依法披露基金信息，并保證披露信息的_。A.實用性B.準(zhǔn)確性C.真實性D.完整性24、非累積優(yōu)先股票的特點是_。A.股息分派以年度為界B.股息分派以固定股息率為上限C.股東收入的穩(wěn)定性高D.公司股息分紅的負(fù)擔(dān)輕25、金融期貨一經(jīng)產(chǎn)生便得到迅速發(fā)展。這種發(fā)展具體表現(xiàn)在_。A.期貨投資者數(shù)量的急速增加B.金融期貨種類的發(fā)展C.金融期貨市場的發(fā)展D.金融期貨交易規(guī)模的發(fā)展26、證券發(fā)行市場的作用主要表現(xiàn)在_。A.為資金需求者提供籌措資金的渠道B.為政府宏觀部門調(diào)控經(jīng)濟(jì)提供了手段C.為資金供應(yīng)者提供投資和獲利的機會，實現(xiàn)儲蓄向投資轉(zhuǎn)化D.形成資金流動的收益導(dǎo)向機制，促進(jìn)資源配置的不斷優(yōu)化27、股票價格指數(shù)的編制步驟包括_。A.選擇樣本股B.選定基期并計算基期平均股價C.計算基期平均股價并作必要修正D.指數(shù)化28、目前我國發(fā)行的普通國債有_。A.國庫券B.記賬式國債C.憑證式國債D.儲蓄國債(電子式)29、債券的票面要素包括_。A.債券的票面價值B.債券的到期期限C.債券的票面利率D.債券發(fā)行者名稱30、假設(shè)以EVt表示期權(quán)在t時點的內(nèi)在價值，x表示期權(quán)合約的協(xié)定價格，St表示該期權(quán)基礎(chǔ)資產(chǎn)在t時點的市場價格，m表示期權(quán)合約的交易單位，則每一看跌期權(quán)在t時點的內(nèi)在價值可表示為_。EVt=0(StWx)EVt=0(StNx)EVt=(x-St)m(StWx)EVt=(St-x)m(St>x)31、優(yōu)先股票的具體優(yōu)先條件由各公司的章程加以規(guī)定，一般包括_。A.優(yōu)先股票分配股息的順序和定額B.優(yōu)先股票股東行使表決權(quán)的條件、順序和限制C.優(yōu)先股票分配公司剩余資產(chǎn)的順序和定額D.優(yōu)先股票股東的權(quán)利和義務(wù)32、利率主要是從一方面影響證券價格。A.信用B.改變資金流向C.影響公司的盈利D.經(jīng)營風(fēng)險33、關(guān)于人民幣債券交易的敘述，正確的是_。A.交易方式包括現(xiàn)券買賣與回購交易兩部分，現(xiàn)券交易品種目前為國債和以市場化形式發(fā)行的政策性金融債券B.債券托管結(jié)算和資金清算分別通過中央國債登記結(jié)算有限公司和中國人民銀行支付系統(tǒng)進(jìn)行C.清算速度為T+2或T+1D.實行“見券付款”、“見款付券”和“券款對付”三種清算方式34、關(guān)于債券風(fēng)險，下列說法正確