交易性金融資產的研究學位論文

PAGEI中文摘要新會計準則的運用和研究一直是大家關注的焦點，文章選擇了《企業(yè)會計準則第22號—金融工具確認和計量》中“交易性金融資產”作為研究對象，分析了新準則對交易性金融資產的幾個會計處理問題，該準則的特點及實施難點并提出了解決對策，對認識和完善“交易性金融資產”會計準則具有一定的參考作用。關鍵詞:交易性金融資產，新會計準則，可供出售金融資產，會計處理AbstractTheapplicationofnewaccountingstandardsandresearchhasbeenthefocusofattention,thearticlechosen,"AccountingStandardsforEnterprisesNo.22-FinancialInstrumentsRecognitionandMeasurement"inthe"Heldfortradingfinancialassets"astheobjectofstudy,analyzedthenewstandardsonfinancialtransactionsSeveralaccountingtreatmentofassetsandproposedcountermeasures,forunderstandingandimprovingthe"tradingfinancialassets"accountingstandardshavesomereference.KeyWords：Tradingfinancialassets，NewAccountingStandards，Availableforsalefinancialassets，AccountingtreatmentPAGE11.緒論1.1選題背景及意義20世紀70年代，資產證券化在美國誕生，并逐漸成為美國資本市場第一大類固定收益類產品，在歐洲、亞洲的一些主要國家也得到了長足的發(fā)展。2005年，中國資產證券化試點在政府的主導下開始了“破冰之旅”，并在兩三年內得到了較大發(fā)展。中國的《企業(yè)會計準則》中把金融資產劃分為四類，其中第一類是以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產，包括交易性金融資產和指定為以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產。交易性金融資產，主要指企業(yè)為了近期內出售而持有的金融資產，以賺取差價為目的從二級市場購入的股票、債券、基金等均劃分為交易性金融資產?？梢钥闯?，一項資產被劃分為交易性金融資產要具有兩個特點：一個是企業(yè)持有該資產是為了交易，是以賺取差價為目的的投資；另一個是該項金融資產要具有活躍的金融市場，在市場上有報價，其公允價值能夠從活躍的市場上取得。本文將詳細的分析新準則對交易性金融資產的規(guī)定及所存在的問題并解決問題。1.2國內研究現(xiàn)狀伴隨著金融市場的發(fā)展，新的金融現(xiàn)象也不斷的涌現(xiàn)，在這樣的情況下，用原有的舊會計準則難以對復雜的金融商品進行規(guī)范，為適應新的要求，財政部制定了新的金融資產會計準則，新的金融資產會計準則的頒布和實施充分考慮了我國的具體國情并與國際會計準則趨同，為逐步建立和完善社會主義市場經濟體制奠定了基礎。我國制定了新會計準則，《企業(yè)會計準則第22號—金融工具確認和計量》中交易性金融資產規(guī)定①企業(yè)取得交易性金融資產時，應當按照交易性金融資產取得時的公允價值作為其初始確認金額，計入“交易性金融資產—成本”科目。②取得交易性金融資產所支付的價款中如果包含已宣告但尚未發(fā)放的現(xiàn)金股利或已到付息期但尚未領取的債券利息，應當單獨確認為應收項目，計入“應收股利”或“應收利息”科目。③取得交易性金融資產所發(fā)生的相關交易費用（包括支付給代理機構、咨詢公司、券商的手續(xù)費、傭金等）應當在發(fā)生時計入投資收益。本文沒有收集到國外的研究現(xiàn)狀。1.3本文的研究思路及框架（1）研究交易性金融資產幾個會計處理問題，分析新、舊準則對交易性金融資產規(guī)定的差異與存在的問題，并提出解決措施。（2）研究交易性金融資產與可供出售金融資產，分析交易性金融資產與可供出售金融資產的區(qū)別與核算差異。（3）通過研究交易性金融資產，分析交易性金融資產準則的特點，為國內金融資產準則與國際準則接軌作準備。（4）研究交易性金融資產準則的實施難點，提出解決實施難點的對策。2.交易性金融資產幾個會計處理問題2.1交易性金融資產中股票交易費用的會計處理2.1.1股票交易費用的會計處理存在的問題對于企業(yè)為充分利用閑置資金、為了近期出售以賺取差價為目的從二級市購入的，原在“短期投資”科目核算，現(xiàn)改在“交易性金融資產”科目核算的股票、債券、基金等，準則規(guī)定：其初始確認金額，應當按照公允價值計量，相關交易費用應當直接計入當期損益；同時又規(guī)定：資產負債表日，企業(yè)應當按照公允價值進行后續(xù)計量，其變動計入當期損益，“且不扣除將來處置該金融資產時可能發(fā)生的費用”。對此，還應進一步作出探討。現(xiàn)以股票為例：例１：某企業(yè)于2006年12月6日，在網上以每股12元的價格從滬市二級市場購入A公司B股股票100萬股，應付股價1200萬元。再加上：每次網上委托費用5元，按網上成交金額2‰的比率支付交易傭金24000元，按網上成交金額1‰的比率支付印花稅款12000元，按滬市每千股1元標準支付過戶費1000元，合計交易費用為37005元。雖然按準則規(guī)定，本次交易成本為1200萬元，但實際支付成本應為12037005元。2006年12月29日，為當年的最后一個交易日。當天該A公司股票的收盤價為每股12.05元，比購入價的每股12元漲了0.05元。按規(guī)定，該筆股票共升值了0.05×1000000借：交易性金融資產…………50000貸:投資收益………………50000該種處理方式使當年會計利潤增加了5萬元。其實，如果這100萬股A公司股票按每股12.05元價格在二級市場上出售，雖可收回股價1205萬元，但卻要為此付出一筆交易費用，共計37155元［12.05×1000000×（2／1000＋1／1000）＋5＋1000000×1／1000］，即實際收回金額為12012845元（12050000－37155），比購買時實際支付的12037005元，虧損24160元（差價收入50000元－購入時交易費用37005元－銷售時交易費用37155元）。顯然，此筆交易性金融資產在會計期末雖然因股價上升而體現(xiàn)5萬元的投資收益，即使扣除購入時已經支付的費用37005元，仍為盈利12995元，即年終會計報表上體現(xiàn)投資盈利12995元，其實卻是虧損了24160元，表現(xiàn)為虛盈實虧。這雖是按照準則規(guī)定而作出的賬務處理，但卻顯示了不合理性。2.1.2股票交易費用會計處理的解決措施本文認為解決的方法是：在會計期末按市場收盤價作為公允價值計算時，對證券的計價雖可不扣除將來處置該金融資產時可能發(fā)生的費用，但應計算出這一筆費用，并將其作為預提費用在當期財務費用中列支。上例中，還應補充借:財務費用………..37155貸:預提費用………37155如果說按準則規(guī)定不作上述補充分錄，那至少也應在會計報表附注中對這一虛盈實虧的實情加以披露，而證券監(jiān)管機構也應按扣除這一筆交易費用后的業(yè)績進行考核。2.2交易性金融資產中含權（含息）股票的會計處理問題及解決措施2.2.1含權（含息）股票會計處理問題準則對于取得以公允價值計量且其變動計入當期損益的股票所支付的價款中包含的已宣告發(fā)放的現(xiàn)金股利，規(guī)定應當計入初始確認金額，不單獨確認為應收項目；在隨后收到這部分現(xiàn)金股利時，直接沖減該股票的初始確認金額。在二級市場上進行股票交易時，含權（含息）股所含的權（息），主要體現(xiàn)在股價的變動之中。有以下情況需要考慮：第一種情況，上市公司已宣布發(fā)放現(xiàn)金或股票股利，企業(yè)在股權登記日后，并在現(xiàn)金、股票股利實際發(fā)放前購入的股票，其購入價體現(xiàn)為除權（除息）價，因此該項現(xiàn)金或股票股利應屬于原出售者，不考慮今后實際收到現(xiàn)金股利或股票后如何進行會計處理的問題。第二種情況，上市公司已宣布發(fā)放現(xiàn)金或股票股利，但在股權登記日或以前購入的股票，其購入價體現(xiàn)為含權（含息）價，所以其購買價相對較高；股權登記日后，即除權（除息）價，在一般情況下會相應下降。企業(yè)在實際收到現(xiàn)金或股票股利時，賬面的金額也會同步下降，這符合準則規(guī)定的初衷。若會計中期的某一個期末處于所購的股票在按含權（含息）價購入后已經進行股權登記，與下月初上市公司實際發(fā)放現(xiàn)金或股票股利的某個交易日之間（如企業(yè)在6月20日購入股票，6月28日為股權登記日，6月30日為中期期末，7月5日為實際發(fā)放現(xiàn)金股利或股票股利日），因此，如在會計中期的某一個會計期末恰好處于所購的股票已經進行股權登記、但尚未實際收到現(xiàn)金或股票股利之間，在根據(jù)賬面價值和公允價值進行比較時，應考慮應收未收股利這一因素。在賬面股價大于公允價值時，應先將賬面價值減去應收未收現(xiàn)金或股票股利后再進行比較，以決定是否調高或調低賬面價值，以避免發(fā)生報表虛虧或報表少反映投資收益等情況。2.2.2含權（含息）股票會計處理的解決措施例２：某公司于2006年6月28日在網上以每股10.00元從滬市二級市場購入甲公司A股股票100萬股，應付股價1000萬元。該上市公司已宣告將對2005年底止已發(fā)行的全部股票每10股發(fā)放股票股利2股，現(xiàn)金股利2元（含稅），股權登記日為6月28日，當日該股票的收盤價仍為每股10.00元，實際股利到賬日為7月2日。6月30日為周3，當日該股的除權（除息）價為每股8.20元［（10.00－0.20）／（1由于在股市中，對除權（除息）股票的漲跌是以除權（除息）價為基數(shù)計算的，因此，該股票6月30日的收盤價每股8.20元與上日收盤價每股10.00元相比，并無漲跌表現(xiàn)。但是，在會計處理上卻有很大的差別。體現(xiàn)在以下方面：在6月30日這一資產負債表日，按準則規(guī)定，將公允價值變動計入當期損益時，卻出現(xiàn)每股1.80元的投資減值，在不計算交易費用的情況下，共虧損了180萬元，應將此項虧損體現(xiàn)在半年報中，借：投資收益………1800000貸:交易性金融資產………1800000但由于該股每股已含已宣告發(fā)放并經股權登記的每10股送2股的股票股利和每10股發(fā)放2元（含稅）的現(xiàn)金股利，該筆股票股利和現(xiàn)金股利將于下月2日到賬，因此在考慮將公允價值變動計入6月底損益時，也應以該股的除權（除息）價作為對比標準。在上例中，該股在期末的股價雖由于市場公允價值已降至除權（除息）價，但是實際并未變動，即并未發(fā)生投資損益。如果該企業(yè)由于投資出現(xiàn)180萬元虧損從而造成半年報虧損120萬元的結果，那么在不體現(xiàn)這一投資虧損的情況下，該公司的半年報就可體現(xiàn)60萬元的利潤。2.3交易性金融資產中股票交易稅金的會計處理在二級市場進行股票交易時，所發(fā)生的稅金是否應在投資企業(yè)中反映，這是值得探討的。根據(jù)現(xiàn)行規(guī)定，在股票交易時共涉及三種稅?，F(xiàn)分述如下：2.3.1交易印花稅的會計處理問題及解決措施在二級證券市場發(fā)生交易時應按交易額的1‰計算印花稅。在一般的會計處理中，大多數(shù)企業(yè)將這一印花稅和其它交易費用混在一起，全部計入財務費用，這顯得很不合理。因此，公司在進行股票交易時，應將混在交易費用中的1‰印花稅計算出來并進行單獨核算。如例1所示，某公司于2006年12月6日，以每股12元從二級市場購入A公司股票100萬股時，所實際支付應的12037005元中，包括按成交金額的1‰支付的印花稅款12000元。則應借:交易性金融資產………12000000管理費用——印花稅……12000財務費用………………25005貸:其他貨幣資金——存出投資款………120370052.3.2現(xiàn)金股利所得稅的會計處理問題及解決措施按準則規(guī)定，上市公司對發(fā)放的現(xiàn)金股利，按20%稅率計算代扣代繳所得稅。但是，目前大多數(shù)投資企業(yè)只反映實際收到的現(xiàn)金股利凈額，并未全額反映現(xiàn)金股利數(shù)額。投資企業(yè)在收到現(xiàn)金股利時，是否應對由上市公司代扣代繳的利息所得稅體現(xiàn)在企業(yè)的賬上，這是值得探討的。本文認為，此一稅款雖然是由上市公司代扣代繳，但總是本企業(yè)稅金的一部分，應予全額反映。例３，某公司于2006年7月24日在網上從二級市場購入乙公司B股股票200萬股，該上市公司已宣告將對2005年底止已發(fā)行的全部股票按每10股發(fā)放現(xiàn)金股利2元（含稅），并經7月24日進行股權登記。該股票共應收現(xiàn)金股利為2000000×2／10＝40（萬元），但在扣除400000×20%＝8（萬元）的所得稅后，7月31日實際到賬現(xiàn)金股利為32萬元，此時應借:其他貨幣資金——存出投資款………320000應交所得稅………80000貸:投資收益…………400000而不應繞過“應交所得稅”科目只對32萬元的到賬款作出會計處理。2.3.3股票股利所得稅的會計處理問題及解決措施準則規(guī)定，上市公司發(fā)放股票股利，應按每股1元作為計稅基礎，以20%的稅率計算代扣代繳股票股利所得稅。因此，如果公司以每10股發(fā)放2股股票股利時，還應同時發(fā)放每10股0.50元的現(xiàn)金股利。由于每股以1元這一計稅基礎計算股票股利所得稅，因而在這一筆股票股利中，每10股的股票股利和現(xiàn)金股利的應計稅所得額共為2.50元，應繳所得稅0.50（2.5×20%）元，這剛好以0.50元的現(xiàn)金股利扣繳，企業(yè)實際得到每10股發(fā)放2股的股票股利。在現(xiàn)實的習慣做法中往往很少有人去考慮這每10股0.50元的代扣代繳所得稅如何在賬上作出反映的問題，準則中未對此作出明確的規(guī)定，而一般只是按規(guī)定在股票賬戶上對收到的股票股利作出登記，并不再作其他賬務處理，這顯得很不完整。因此，企業(yè)所交的稅金和分得的現(xiàn)金股利都應在會計賬上和報表上得到完整的反映。我認為應該作出如下改進：以上例作為說明，企業(yè)擁有乙公司200萬股股票，共收到股票股利40萬股，以每股1元，共40萬元為計稅所得額，加上由乙公司發(fā)放每10股0.50元現(xiàn)金股利，計10萬元的現(xiàn)金股利，共50萬元為計稅所得額，計算應交的所得稅為：（40＋10）×20%＝10（萬元）。此時，企業(yè)應借:所得稅………100000貸:投資收益100000同時，還應注意在應稅所得和已交稅金中，分別扣除這兩個5萬元的金額。2.4區(qū)分交易性金融資產與可供出售金融資產2.4.1交易性金融資產是指：企業(yè)為了近期內出售而持有的金融資產。通常情況下，以賺取差價為目的從二級市場購入的股票、債券和基金等，應分類為交易性金融資產?？晒┏鍪劢鹑谫Y產是指：企業(yè)初始確認時即被指定為可供出售的非衍生金融資產，以及沒有劃分為以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產、持有至到期投資、貸款和應收款項的金融資產。本文認為，交易性金融資產與可供出售金融資產定義的區(qū)別，主要是看管理層的意圖，看管理層是打算短期套利，還是打算長期持有，如果管理層意欲隨時出售變現(xiàn)，就應劃分為交易性金融資產。2.4.2企業(yè)取得交易性金融資產和可供出售金融資產時主要的差異是對交易費用的處理。取得交易性金融資產時發(fā)生的交易費用計入當期損益。而取得可供出售金融資產時發(fā)生的交易費用計入其成本，具體分為兩種情況：一是取得的可供出售金融資產為股票時其交易費用直接進入成本（“可供出售金融資產——成本”）；二是取得的可供出售金融資產為債券時其交易費用計入“可供出售金融資產——利息調整”科目。2.4.3企業(yè)持有交易性金融資產和可供出售金融資產期間的主要差異有三個方面：一是對持有期間取得的股利或利息的處理。企業(yè)持有交易性金融資產期間被投資單位宣告分派的股利或利息，計入投資收益；而可供出售金融資產如果為債券的，在資產負債表日按票面利率計算的利息要調整后再計入投資收益。二是資產負債表日公允價值變動的處理。資產負債表日，交易性金融資產的公允價值變動計入當期損益，而可供出售金融資產公允價值變動計入所有者權益。三是可供出售金融資產需要確認減值損失，計提減值準備，而交易性金融資產不需要計提減值準備。2.4.4一般情況下，在資產負債表日企業(yè)應對其擁有的金融資產的賬面價值進行檢查，有客觀證據(jù)表明金融資產的公允價值下降對未來現(xiàn)金流量有影響且該影響能夠可靠計量，就認為該金融資產發(fā)生了減值，應當計提減值準備。然而企業(yè)卻不需要對其擁有的交易性金融資產計提減值準備，這主要是因為交易性金融資產的價值變動已經計入當期損益，其中公允價值變動造成的損失和減值的核算在實質上都是一樣的，都是為了更加客觀的反應企業(yè)擁有的金融資產的價值。在資產負債表日，可供出售金融資產公允價值發(fā)生了較大幅度的下降或下降趨勢，且為非暫時性時，就認為可供出售金融資產發(fā)生了減值，應確認減值損失和計提減值準備。2.4.5出售交易性金融資產與可供出售金融資產的會計核算都是將原有會計核算科目的金額轉出，與實際收到金額的差額，計入到“投資收益”，不同的是轉出科目不一樣。對于交易性金融資產的出售，將原金融資產的賬面余額與實際收到金額的差額，計入“投資收益”，并將原計入金融資產的公允價值變動轉出，計入“投資收益”，以使其余額為零。出售可供出售金融資產時，要將原可供出售金融資產的賬面余額全部轉出，并將因公允價值變動引起的“資本公積”的變動金額轉出，這些與實際收到金額的差額，計入到“投資收益”。3.交易性金融資產準則的特點針對交易性金融資產的自身特點，準則引入了公允價值的計價模式是很合理，因為在活躍的二級市場上，交易性金融資產的價格時刻在變化之中，若在資產負債表日企業(yè)尚未出售交易性金融資產，為了客觀反映公允價值變動造成的差價給企業(yè)損益造成的影響，新準則就設置了“公允價值變動損益”科目，用來核算尚未真正實現(xiàn)卻在公允價值變動情況下形成需要計入當期損益的利得和損失。公允價值的引入，是一個進步，一方面是我國市場經濟的發(fā)展結果；另一方面也為推動資本市場的進一步完善提供了方法和保障，也是國內會計準則和國際接軌的重要標志。4.交易性金融資產準則實施的難點及解決對策4.1公允價值確定的困難及對策交易性金融資產準則在實施中存在的問題如下：一是在某些情況下不能直接取得交易性金融資產的公允價值，這就需要會計人員的估算和驗證，這樣會增加企業(yè)會計成本。在這種情況下，會計人員的職業(yè)判斷力及水平就顯得尤為重要，但由于我國公司治理結構還存在許多缺陷，一些高層管理人員的道德觀和誠信意識缺失，導致會計人員的理論水平和業(yè)務能力參差不齊。二是公允價值很容易受市場變化的影響，公允價值時刻都在改變，由此可能會導致公允價值無法可靠計量，而新會計準則卻要求企業(yè)的交易性金融資產必須以公允價值計量，資產負債表日須按市價作為公允價值進行重新確認和計量且將公允價值變動的金額列為當期損益，交易性金融資產的不斷波動會導致企業(yè)當期損益或所有者權益大幅度波動，惡化企業(yè)的財務狀況，影響企業(yè)的投資決策。針對以上問題，應采取一系列的對策，首先企業(yè)應盡量避免使用公允價值不易獲取或衡量的交易性金融資產，以及避免選擇公允價值變動過于頻繁的交易性金融資產進行投資，以減輕由于公允價值的頻繁變動給企業(yè)帶來的資金成本增加、損益波動以及對財務報表中相關財務比率的影響。其次要加強對財會人員職業(yè)判斷能力的培養(yǎng)，及時掌握市場行情，避免出現(xiàn)計量的價值嚴重偏離公允價值的情況，還要增加使用客觀的證據(jù)，防止個人的操控。4.2對交易性金融資產新舊準則銜接的問題及對策新舊準則的差異對照如下圖所示：如果完全依照新準則的字面規(guī)定，公司在新舊準則這兩種會計處理方案中也很難做出決策，在實踐中，到底應該如何處理呢？現(xiàn)在有一種比較合適的方法。即在首次執(zhí)行新準則時的將公允價值與歷史成本的差額計入“交易性金融資產公允價值變動”科目。這時候，貸方公允價值變動損益就等于期末公允價值變動金額減去期初公允價值變動金額。這個算式計算出的公允價值變動損益額即為本期公允價值變動金額，這一金額是由兩部分組成的，一是因為價格變動而產生的公允價值變動額，二是因為出售而結轉的公允價值變動額。因此，在這種做法中這兩種方法下企業(yè)的損益情況相同，只是“投資收益”與“公允價值變動損益”明細科目下金額有所不同。不過，這點差別并不會導致企業(yè)會計信息對投資者決策的偏差，因此，交易性金融資產業(yè)務較多的企業(yè)，可以采取上述方法進行處理，既能夠確保信息有效的披露又能減少工作量，是一個一舉兩得的好方法。5.結論在解決交易性金融資產新準則在實施過程中存在的問題時，一定要加強會計人員的職業(yè)判斷力及水平，會計人員只有加強學習，積極實踐，不斷提高自身的素質，使自己成為精通會計業(yè)務，才能適應時代的發(fā)展要求，在經濟管理活動中發(fā)揮應有的作用。本文主要就交易性金融資產新準則來闡述了交易性金融資產的幾個重要的會計處理問題、與可供出售金融資產的區(qū)別、新準則的特點和存在的問題及解決對策，本文在寫作過程中存在著一些問題，如：大多是文字性的陳述，沒有做到簡單清晰。交易性金融資產很容易受到市場變化的影響，使其問題越來越多，但只要我們時刻關注著各個因素對交易性金融資產的影響，我們還是可以正確掌握交易性金融資產的發(fā)展方向的?？傊?，雖然交易性金融資產會計準則仍存在一些問題，但它大體與國際會計準則接軌，順應了國際會計準則的發(fā)展趨勢，同時符合我國的國情，具有中國特色。參考文獻[1]中華人民共和國財政部制定，企業(yè)會計準則2006，經濟科學出版社，2006[2]財政部會計司編寫組，