投資項(xiàng)目建議書的內(nèi)容及深度要求

投資項(xiàng)目建議書的內(nèi)容及深度要求第一章總則第一條重點(diǎn)從宏觀上論述立項(xiàng)的必要性和可行性，分析投資機(jī)會和投資價值，應(yīng)就項(xiàng)目所涉及的市場、技術(shù)、經(jīng)濟(jì)、合作對象等關(guān)鍵問題作出初步的估計(jì)并提出相應(yīng)的建議。第二條項(xiàng)目建議書內(nèi)容要完整，文字要簡練，要堅(jiān)持實(shí)事求是的原則，對擬建項(xiàng)目的各要素進(jìn)行認(rèn)真的調(diào)查研究，并據(jù)實(shí)進(jìn)行測算分析。第三條項(xiàng)目建議書中投資估算的誤差應(yīng)控制在±20%之內(nèi)。第四條對于新建、改擴(kuò)建等不同投資情況，應(yīng)根據(jù)本規(guī)范第二章及第三章相應(yīng)的要求編制項(xiàng)目建議書。第五條小型項(xiàng)目的建議書可在不影響主要問題表述的前提下適當(dāng)簡化。第二章新建項(xiàng)目建議書第六條項(xiàng)目概況。內(nèi)容應(yīng)包括：（一）項(xiàng)目提出的背景（改建、擴(kuò)建和技術(shù)改造項(xiàng)目要簡要說明企業(yè)現(xiàn)有概況）和依據(jù)，投資的必要性及經(jīng)濟(jì)意義；（二）項(xiàng)目名稱，擬建地址；（三）項(xiàng)目內(nèi)容，包括：擬投資總額、建設(shè)目標(biāo)、合作方式、合作期限、注冊資本、各方出資比例、出資方式等；（四）簡要結(jié)論及建議。第七條技術(shù)方案。應(yīng)從以下方面說明項(xiàng)目技術(shù)方案及依據(jù)：（一）市場分析及預(yù)測1．產(chǎn)品（或服務(wù)，以下同）的主要用途，國內(nèi)外市場供需現(xiàn)狀，近期和遠(yuǎn)期需要量及主要消費(fèi)去向的初步預(yù)測及依據(jù)；近幾年產(chǎn)品進(jìn)出口情況；2．國內(nèi)、國外相同或可替代產(chǎn)品近幾年已有和在建工廠的生產(chǎn)能力、產(chǎn)量情況及變化趨勢的初步預(yù)測及依據(jù)；3．國內(nèi)外產(chǎn)品價格的現(xiàn)狀、穩(wěn)定性及其走勢預(yù)測及依據(jù)；4．項(xiàng)目市場定位、主要競爭對手分析；競爭策略分析設(shè)計(jì)；市場占有目標(biāo)；5．實(shí)現(xiàn)市場定位與目標(biāo)的營銷計(jì)劃，包括產(chǎn)品銷售渠道、方式、區(qū)域、銷量等設(shè)想、銷售價格初步估計(jì)及相關(guān)依據(jù)。（二）產(chǎn)品方案和生產(chǎn)規(guī)模1．主要產(chǎn)品品種、規(guī)格、質(zhì)量指標(biāo)，擬建規(guī)模、建設(shè)周期、達(dá)產(chǎn)期；2．論述產(chǎn)品方案是否符合國家產(chǎn)業(yè)政策、行業(yè)發(fā)展規(guī)劃、技術(shù)政策、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)的要求；3．項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)規(guī)模的設(shè)計(jì)與依據(jù)，以及經(jīng)濟(jì)合理性評價；4．與國內(nèi)外主要競爭對手產(chǎn)品的對比分析，產(chǎn)品的生命周期或更新周期。（三）技術(shù)水平和工藝方案1．簡述原料線路和生產(chǎn)方法，技術(shù)與工藝的先進(jìn)性、適用性和5．初步預(yù)測擬建項(xiàng)目對環(huán)境的影響；6．提出環(huán)境保護(hù)治理“三廢”的原則和綜合利用初步意見；擬建項(xiàng)目應(yīng)執(zhí)行國家規(guī)定的環(huán)境質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)和污染物排放標(biāo)準(zhǔn)7．職業(yè)危害因素、危害程度分析及防護(hù)措施方案；8．消防措施和設(shè)施。（九）企業(yè)組織機(jī)構(gòu)和勞動定員估算1．工廠體制及管理機(jī)構(gòu)設(shè)置原則的簡要說明；2．工廠班制和勞動定員的估算；3．對改擴(kuò)建和技術(shù)改造項(xiàng)目，應(yīng)說明從老廠可能調(diào)劑的職工人數(shù)；第八條合作方案。應(yīng)從以下方面說明項(xiàng)目合作方案及依據(jù)：（一）合作各方的名稱、注冊地和情況介紹。（二）選擇合作方的理由：1．為保障項(xiàng)目成功需要整合的要素分析；2．具備上述要素的潛在合作方的比較選擇，包括理念、資信、行業(yè)地位、技術(shù)、經(jīng)濟(jì)實(shí)力、在項(xiàng)目中發(fā)揮的優(yōu)勢等的比較；3．?dāng)M定合作方的意向確認(rèn)。（三）各方擬占估比的理由。第九條投資價值分析。建議書應(yīng)以呈報(bào)單位及其所在經(jīng)營中心戰(zhàn)略規(guī)劃有關(guān)內(nèi)容為依據(jù)，通過對呈報(bào)單位主營業(yè)務(wù)、與本項(xiàng)目相關(guān)業(yè)務(wù)的經(jīng)營狀況的分析，說明本項(xiàng)目的投資價值：（一）項(xiàng)目在本公司戰(zhàn)略實(shí)施中所處環(huán)節(jié)和地位；（二）項(xiàng)目對本公司相關(guān)業(yè)務(wù)提升作用分析，包括但不限于：營業(yè)額、營業(yè)收入、凈利潤增量、對公司貢獻(xiàn)度的增量，對行業(yè)內(nèi)地位提升與競爭能力提高等方面作用，應(yīng)提供數(shù)據(jù)和分析依據(jù)；（三）通過項(xiàng)目可取得的某項(xiàng)資源優(yōu)勢，包括但不限于：優(yōu)秀經(jīng)營管理或?qū)I(yè)技術(shù)團(tuán)隊(duì)；技術(shù)專利或?qū)Ｓ屑夹g(shù)；商標(biāo)、品牌；產(chǎn)品供應(yīng)、倉儲設(shè)備；特種經(jīng)營權(quán)；銷售網(wǎng)絡(luò)、區(qū)域市場等；（四）項(xiàng)目本身的股權(quán)投資回報(bào)（項(xiàng)目財(cái)務(wù)經(jīng)濟(jì)評價摘要）；（五）項(xiàng)目對本公司及中化股份整體企業(yè)價值提升的作用；（六）不投資的負(fù)面影響分析；（七）與其它所有可能實(shí)現(xiàn)中化股份戰(zhàn)略意圖的方案進(jìn)行比較分析，說明投資新建是最優(yōu)方案；（八）其它必要的說明。第十條財(cái)務(wù)經(jīng)濟(jì)評價（一）投資估算項(xiàng)目總投資額由固定資產(chǎn)投資（建設(shè)投資、建設(shè)期利息）、流動資金、無形及遞延資產(chǎn)投資等項(xiàng)組成；如聯(lián)營、合資項(xiàng)目各方有以土地使用權(quán)、專利權(quán)、其它特許權(quán)、廠房和設(shè)備作價出資的，要說明作價的依據(jù)。（二）資金來源與運(yùn)用對固定資產(chǎn)投資及流動資金來源及使用安排進(jìn)行逐年說明。（三）財(cái)務(wù)估算1．按謹(jǐn)慎原則對項(xiàng)目進(jìn)行財(cái)務(wù)估算，并說明各項(xiàng)數(shù)據(jù)的來源和依據(jù)：（1）建設(shè)期、經(jīng)營期，基準(zhǔn)折現(xiàn)率；（2）經(jīng)營期產(chǎn)量和銷售收入變動模型，業(yè)務(wù)收入的測算；（3）各項(xiàng)成本、費(fèi)用估算，單獨(dú)說明市場開發(fā)費(fèi)用、銷售費(fèi)用；（4）折舊、攤銷方法，各項(xiàng)稅率，公積金、公益金提取率；（5）其它基礎(chǔ)數(shù)據(jù)說明。2．完成成本費(fèi)用表、損益表、現(xiàn)金流量表、貸款償還表等，對投資回報(bào)作出經(jīng)濟(jì)測評。（四）財(cái)務(wù)評價指標(biāo)1．靜態(tài)指標(biāo)：投資利潤率、投資回收期投資回收期應(yīng)分別從項(xiàng)目公司本身和中化股份投資方兩個角度進(jìn)行計(jì)算；投資回收期通常包括建設(shè)期，如從投產(chǎn)時算起應(yīng)予注明；2．動態(tài)指標(biāo)：財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率（FIRR）、財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值（FNPV）均應(yīng)從項(xiàng)目公司本身和中化股份投資方兩個角度進(jìn)行測算；3．項(xiàng)目的不確定性分析，包括：盈虧平衡分析、敏感性分析（市場銷售額、銷售價格、成本、項(xiàng)目進(jìn)度、初始投資對項(xiàng)目效益的影響）。第十一條項(xiàng)目風(fēng)險評價。分析說明項(xiàng)目主要和相應(yīng)損失，提出避免、轉(zhuǎn)移、分散、降低等風(fēng)險控制對策。第十二條對項(xiàng)目管理方案的初步考慮（一）我方項(xiàng)目控制人；（二）我方控制項(xiàng)目的模式、方法；（三）我方擬控制的項(xiàng)目公司核心職位；（四）對企業(yè)激勵約束機(jī)制的設(shè)想。第十三條項(xiàng)目進(jìn)度計(jì)劃第十四條結(jié)論與建議（一）綜述對項(xiàng)目各方面的初步研究，并作出結(jié)論；（二）建議股份公司批準(zhǔn)的內(nèi)容；（三）需要股份公司幫助解決的內(nèi)容。第十五條主要附件及附表（一）我方管理人員名單及簡介；（二）廠址選擇初步方案報(bào)告（含廠址區(qū)域位置和廠址初步方案示意圖），有關(guān)部門對建廠地址或征用土地的意見，有關(guān)部門對消防及安全環(huán)保的意見；（三）主要原材料、燃動供應(yīng)及運(yùn)輸?shù)纫庀蛐晕募唬ㄋ模┵Y金籌措方案及意向性文件；（五）聯(lián)營、合作、合資項(xiàng)目各方合作經(jīng)營的意向書；（六）全部財(cái)務(wù)投資現(xiàn)金流量表、財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量表、損益表。第三章改擴(kuò)建項(xiàng)目建議書第十六條參照新建項(xiàng)目建議書的要求，結(jié)合項(xiàng)目原有基礎(chǔ)條件，在對改擴(kuò)建部分進(jìn)行相應(yīng)的分析和初步設(shè)計(jì)基礎(chǔ)上編制。第十七條由于改擴(kuò)建項(xiàng)目不同程度上利用了原有資產(chǎn)和資源，以增量調(diào)動存量，以較小的新增投入取得較大的新增效益，應(yīng)認(rèn)真識別和界定新增項(xiàng)目的效益和費(fèi)用，有些問題的分析范圍從項(xiàng)目擴(kuò)展到企業(yè)。第十八條對改擴(kuò)建項(xiàng)目的特別要求如下：（一）改擴(kuò)建項(xiàng)目方案1．應(yīng)根據(jù)企業(yè)現(xiàn)有內(nèi)部和外部條件，就產(chǎn)品方案和生產(chǎn)規(guī)模擬定初步比較方案，進(jìn)行優(yōu)選；2．應(yīng)簡要說明承辦企業(yè)基本情況，建設(shè)的有利條件和廠址初步意見；3．公用工程和輔助設(shè)施初步方案中，應(yīng)簡要說明哪些可以利用原有的設(shè)施，哪些需要相應(yīng)的改造和改建、擴(kuò)建；4．環(huán)境保護(hù)應(yīng)簡要說明現(xiàn)有工廠或車間（裝置）的環(huán)境現(xiàn)狀；5．應(yīng)說明從老廠可能調(diào)劑的職工數(shù)；6．項(xiàng)目的實(shí)施初步規(guī)劃應(yīng)視與原有裝置（車間）、設(shè)施結(jié)合的密切程度而定。安排項(xiàng)目初步實(shí)施初步規(guī)劃的原則是把車間、設(shè)施停產(chǎn)或減產(chǎn)損失減少到最低限度；7．方案所設(shè)計(jì)內(nèi)容的用能標(biāo)準(zhǔn)及節(jié)能分析；能源消耗種類和數(shù)量分析及工廠或車間（裝置）進(jìn)行對比分析；項(xiàng)目所在地能源供應(yīng)狀況分析，能耗指標(biāo)；節(jié)能措施和節(jié)能效益分析。（二）經(jīng)濟(jì)測評1．要簡要說明利用原有固定資產(chǎn)原值、凈值情況或重估值情況及可以利用原有流動資金情況；2．需利用增量指標(biāo)進(jìn)行財(cái)務(wù)評價，得出凈現(xiàn)值、內(nèi)部收益率、投資回收期等主要項(xiàng)目評價指標(biāo)，作為判斷項(xiàng)目財(cái)務(wù)可行性的主要依據(jù)；項(xiàng)目盈利能力的分析應(yīng)采用有無對比法；3．進(jìn)行有無對比、增量計(jì)算時，主要有以下兩種方法：（1）先計(jì)算改擴(kuò)建后及不改擴(kuò)建兩種情況下的效益和費(fèi)用，然后通過這兩套數(shù)據(jù)的差額，計(jì)算增量指標(biāo)；（2）某些改擴(kuò)建項(xiàng)目，如新建生產(chǎn)車間或生產(chǎn)線，新增一種產(chǎn)品或數(shù)種產(chǎn)品，其效益和費(fèi)用能與原企業(yè)分開計(jì)算的，可視同新建項(xiàng)目，直接采用增量效益和增量費(fèi)用，計(jì)算增量指標(biāo)。4．根據(jù)項(xiàng)目的具體的具體情況，必要時應(yīng)計(jì)算改造方案總量效益作為參考。第四章并購項(xiàng)目第十九條對并購項(xiàng)目的特別要求如下：（一）并購動因概述（二）目標(biāo)公司概況包括：名稱、經(jīng)營范圍、經(jīng)營期限、注冊資本、股權(quán)結(jié)構(gòu)及股東情況簡介；歷史背景、沿革、現(xiàn)狀及行業(yè)地位等。（三）目標(biāo)公司分析包括：所在行業(yè)分析、組織機(jī)構(gòu)、產(chǎn)