某銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展策略

1重慶銀行中間業(yè)務(wù)開展策略分析碩士學(xué)位論文〔專業(yè)學(xué)位〕摘要國際經(jīng)濟環(huán)境的轉(zhuǎn)變致使金融市場在政府監(jiān)管和機構(gòu)創(chuàng)新的博弈中迅速開展，銀行面臨著日益劇烈的競爭挑戰(zhàn)，中間業(yè)務(wù)已日漸成為西方商業(yè)銀行收入的主要來源和新形勢下的戰(zhàn)略重心。2006年以后，我國參加世界貿(mào)易組織時逐步對外全面放開金融市場的承諾業(yè)已兌現(xiàn)，外資金融機構(gòu)開始全面進入，致使我國金融市場格局發(fā)生了深刻的變化。雖然傳統(tǒng)業(yè)務(wù)并未受到嚴(yán)重影響，但以開展的眼光看，商業(yè)銀行在未來的成功轉(zhuǎn)型那么在很大程度上依賴于其在中間業(yè)務(wù)上的開展。重慶銀行作為我國商業(yè)銀行的成員之一，擁有國內(nèi)商業(yè)銀行所具有的共通特征，面臨著同樣的機遇和挑戰(zhàn)，同時又具有自身的優(yōu)勢和缺乏。從其開展戰(zhàn)略規(guī)劃看，中間業(yè)務(wù)的開展同樣是重慶銀行實現(xiàn)戰(zhàn)略目標(biāo)的重心所在。因此，研究中間業(yè)務(wù)的開展在我國面臨的一般問題、制約條件及其國際經(jīng)驗借鑒、對于重慶銀行有著重要的借鑒意義。本文首先對商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的國內(nèi)外研究現(xiàn)狀進行梳理；其次對商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的概念內(nèi)涵、根本特征、主要分類方法以及開展中間業(yè)務(wù)對商業(yè)銀行的影響進行了簡要討論；再次對我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)開展現(xiàn)狀及其開展的動態(tài)變化和存在的問題進行了分析，并探討了制約我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)開展的因素；隨后，基于比擬的視角，考察了西方興旺國家商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的開展現(xiàn)狀。同時，本文還分析了西方銀行中間業(yè)務(wù)健康開展的原因，并探討了西方中間業(yè)務(wù)開展經(jīng)驗對我國商業(yè)銀行的借鑒啟示；最后，在對重慶銀行及其中間業(yè)務(wù)開展現(xiàn)狀進行介紹的根底上，結(jié)合重慶銀行的開展規(guī)劃，利用SWOT分析方法，并結(jié)合相關(guān)理論，為重慶銀行開展中間業(yè)務(wù)提出了相應(yīng)的經(jīng)營策略。本文所涉及的研究方法重要有定性分析和定量比擬分析，同時應(yīng)用SWOT分析等方法。本文通過研究得出的結(jié)論是：重慶銀行在中間業(yè)務(wù)占營業(yè)收入比重低；產(chǎn)品品種范圍窄，創(chuàng)新能力缺乏；不太重視客戶關(guān)系管理，在營銷方面有待提升，在中間業(yè)務(wù)上的贏利能力差以及創(chuàng)新技術(shù)支持缺乏等。因此，重慶銀行應(yīng)該進行充分的戰(zhàn)略分析，定位清開展方向，并積極實施完善銀行治理機制，轉(zhuǎn)變經(jīng)營管理理念，大力提升銀行在中間業(yè)務(wù)方面的人才建設(shè)，健全中間業(yè)務(wù)的定價機制，建立科學(xué)的風(fēng)險防范機制和營銷系統(tǒng)等策略，以夯實開展根底，應(yīng)接新的挑戰(zhàn)。同時既要循序漸進，又要大力防范躲避金融創(chuàng)新可能帶來的風(fēng)險。中間業(yè)務(wù)，重慶銀行，金融創(chuàng)新與管制，競爭策略環(huán)As即w外or伍ld爪wi糠de尺f倚in才an伸ci飲al需c當(dāng)on猛tr望ol膀l思o(jì)o民se慚ni肯ng州,鴿th從e器fi胃na少nc舌ia漫l勺ma頂rk咐et姜g項ot址t輪o狀ra訊pi策dl迎y藍(lán)de必ve改lo在pi競ng魔b酬ec棉au特se宋o室f織th丟e錦ga粉me臘b案et熱we弄en薪g擔(dān)ov登er似nm酸en奪ta濱l島go棕ve膜rn臥an友ce削a摧nd近m貍ar嚼ke川t股in臭no閉va某ti腎on寸,頭th膊e柏co低mp遺et報it劣io勒n忍be荷tw欲ee恨n矩tr穴ad縱it姿io佛na產(chǎn)l玩ba成nk秧s夜be省ca腰me定m掩or睛e顏in腎te矮ns廈it救y.藍(lán)So喪t龜he克b浸us全in南es務(wù)se撲s瞞of孟l譜en喉di掩ng奉a零nd默b粒or敘ro額wi曲ng壞h賣av佩e伐be邊co駕me告t拉h(huán)e扶m旅ai湊n聞re首so坊ur黑ce嘴s沙of傭r插ev回en樹ue到s踢an揪d臟th與e強fo歉cu陣s莊of躁s笑tr縱at把eg甲ie光s曠of哀b歌an漂ks圓.結(jié)Si宜nc墻e孫Ch捉in鍋a前be聽ga打n年to族p考er冷fo委rm究t貼he俯p難ro互mi知se蓄t籌o爹op姨en貌c甩om枝pl情et火el仁y項th蠢e腿ma練rk尊et剖t趙o狗wo努rl午dw拒id喇e號fi黑na眉nc冠ia法l結(jié)or善ga陽ni弟za影ti榜on普s見in兔2孔00腎6速，置mo謙re蓋a兇nd因m蹤or沉e襪fo培re疑ig考n推fi殿na逢nc聰ia陽l塑or系ga接ni嫁za亭ti蹄on交s鉤en饑te忙re底d沒in柔t(yī)o糾C續(xù)hi綠ne場se譯m演ar霞ke瀉t,菠w昂hi怎ch柱e予xa所ce著rb拔at譯ed哄t腎he約s肥ur先ro肉un禽di蝦ng毀s傍fo道r帆na粘ti劍ve挪b滲an脖ks撲'談ru項nn燃in爬g鞠an丟d格de勻ve姐lo脈pi肢ng炊,敞al久th疾ou富gh營t屬ra見di弟ti并on組al買i禮nt桑er賺es至t瓣in渠co惠me三o屬f面na負(fù)ti慚ve踢b夾an全ks收d呈oe陶sn構(gòu)'t檔b支e核af耕fe清ct薪ed嚇s炭ev牢er挪el逐y.許A步s誕a廟mo動st神i問mp廟or何ta服nt及e濟ng薄in顏ee濟r激fo椒r垃Ch霜in良a胸ec胃on弦om緣y曬ke花ep扭in寫g渾co告nt有in喊ue洋d牌gr組ow累th湊,粘na厘ti年ve怎f睛in回an繩ci駝al般o等rg廚an緩iz胞at刻io值ns仗m擦us泳t躬su蕉cc剛es奪s框in聾t陷r坐a注ns回fo指rm傷in棉g謀of膚t矩he羊ir譜b東at況ta仁li包on偵i士nc庸om毯e蠅fr辜o(jì)m鑄t請he間b吳us救in蚊es汗s令of殼b蠅al沫an芳ce博-s摧he吹et奪t春o鳴in射te唯rm胳ed紐ia刊ry溪b英us捷in丸es短s.反B偵an隊k螺of魄C挺ho交ng寬qi汽ng錫i帝s淚a耐re弓gi賠on足al褲c油om稻me勾rc纏ia視l貨ba暑nk喊i魂n扭Ch繳in勢a,趕a圾nd均i個t濤ha永s廳al傘l困th準(zhǔn)e豬ch躺ar伐ac姨te稅rs遷t詢ha駱t塌co診mp股ri削se標(biāo)s溜op開po柿rt舌un鬧it克ie束s泰an旬d尖ch街al竄le萍ng桑es就n不at霧iv主e漿co玩mm榆er獻ci布al物b捆an散ks藝i切n定ch府in芒a,光b波ut傅i煎t溉al絹so磨h芝as鏈i駱ts俘o礎(chǔ)wn午a首dv亞an逗ta衣ge茫s膨an吹d屈in灑ad錦eq猶ua踐ci鵲es列t百o總ot貝he景r擊na琴ti衣ve轟b潛an棄ks蒜,冷an萬d動th美e行de孫ve灰lo寬pm豪en須t啦of附i以nt尊er罵me任di勁ar怎y彼bu處si謀ne矛ss掉i冬s消it薪s隆st準(zhǔn)ra吧te額gy瓦c溫or痰e.步T間he欄re波fo餡re天,你it佳i除s贈ve懲ry材i決mp巾or架ta輛nt己t帆o所Ba幅nk色o犯f統(tǒng)Ch耐on潔gq禿in宇g柳th盆at擾r嫁es攔ea滴rc貼he功s脹at闖te沖nt相iv鑒el問y卵th攝e堵co因ns胸tr纏ai任nt赤s,光p砌ro路bl固em擱s徑an雞d誼in競te哥rn興at廉io挑na羞l爐ex浪pe遵ri禁en代ce會s擱of屢t思he不d著ev換el怒op法me李nt禮o絲f拾in由te灘rm肉ed借ia統(tǒng)ry證b喝us換in更es延s區(qū)in潤Ch哪in造a.隆員Th掃is映t趟ex埋t晚fi依rs寄tl嚼y思de捎fi靜ne直s耽th戲e啊re帝la河te白d蛙no丙ti意on鳥r房an億ge紫,捆ty鵲pe府s,簽c界ha背ra圈ct欄er鞠s奶an親d獅ba店ck涼gr漂ou苗nd把s總of窮i石nt問er民me它di沉ar油y辜bu非si騰ne肉ss求,醫(yī)an壤d棟in糊ve轉(zhuǎn)st環(huán)ig央at護e山th概e懶in將fl勒ue勁nc解es膊o池f政in菌te扭rm過ed析ia性ry殘b嬸us裳in旬es咽s必on峽t范he夢c贈om娘me詢rc憐ia挎l真ba田nk脂s.嬌S果ec概on野dl恨y,譜i切t床ou揭tl將in徹es排t樣he亞r碧el漲at泥ed塑d既ev練el凳op效me壺nt睛o起f施na查ti銜ve校a宰nd墊a荒li圾en況r齒es長ea鐮rc脾he羅s納of虜i臺nt吉er掠me暢di灘ar折y駐bu郊si上ne業(yè)ss簽.中Th壽ir嫁dl障y,享w攤e爛’粱ll吼a貧na享ly腰ze媽t臭he格d賠yn繪am忍ic宰c鋼ha植ng橋es癥a瑞nd祝p薄ro猜bl饑em孟s唱of禮t糖he娃d益ev滅el累op電me誓nt妻o潤f紋ba蟲nk廉s燥in毅te祥rm悟ed另ia下ry競b劣us須in霞es膠s濁in永C模hi糟na儲.A斷nd怨t遍he倉n曲th僑e巖te怠xt幕w躍il配l擠re睜se筐ar燒ch式t青he械o姥pe富ra購ti甜on呈al翠h顯is搬t(yī)o哈ry賣o出f逃th椅e君fo總re債ig優(yōu)n附co線mm要er逗ci冠al鋒b切an侍ks撥w趟it對h蠢co穗mp抬ar獸at升iv解e走an度al奏ys滔is焦.角We胖a廊ls酸o爺pr唇ob桿e水in濟to駱t常he蜓f膨ac蒙to旺rs索t提ha典t喝pr秘om以ot貢es激t辱he單d貿(mào)ev虛el族op奧me渴nt仙o押f鎮(zhèn)we間st宏c答om壯me驢rc行ia濕l霜ba肥nk華s處no栗ta兔bl窗y拾in散t銅he勿p鈴as禍t蓄fo立ur艷d拘ec墻ad材es板,弦an折d弦th票e家en究li軍gh懲te妙nm再en尿ts集o顏f架th映e份we朝st妨b信a漿n緩ks耳d題ev里el洞op驚me敵nt豈t匯o桌na撕ti畏ve再c有om昏me咸rc屋ia翠l爐ba仗nk木s.菌F起in餡al踢ly真w忠e知in及tr紀(jì)od價uc鄰e腫th帖e覽ac篩tu繡al蹄it涼ie擊s命of赤B獄an跨k獻of秀C育ho拌ng蠟qi貼ng知a譜nd撿i鼠ts嚼i坦nt寨er留me搶di各ar傅y警bu垂si筆ne眨ss鍋,毫an潔d柿do紐a撐ls榨o愁in辨qu籃ir無e久in獨to嶺i多ts敢p色ro詠sp往ec循t槳of北d動ev醬el膜op芒me艙nt騰s送tr父at固eg來y.帝B腫y卻th組e傳an鬼al判ys賴is興o挽f酒SW巾OT腥.吵An扒d兵th司en盛w獻e腎pu錢t死fo幕rw瓦ar自d探so稼me桌o稅pe穴ra威t貍i繳on聚a何nd挨m倦an燦ag柄em牛en甜t霜pr蝴op秋os記al悶s獲fo腥r斜th玻e嚼ba蹈nk?！Vs朱de葵ve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wù)的時間結(jié)構(gòu)特征等因素。W.L.Silber(1987)的約束誘導(dǎo)假說認(rèn)為，商業(yè)銀行積極實施中間業(yè)務(wù)創(chuàng)新的根本動力在于妥善應(yīng)對來自銀行內(nèi)外部的壓力，以實現(xiàn)組織目標(biāo)最大化。其中內(nèi)部壓力來自于銀行為遵守和躲避金融監(jiān)管部門的約束，通過設(shè)立相應(yīng)的資產(chǎn)負(fù)債管理規(guī)那么來提升自身資產(chǎn)的流動性和合理轉(zhuǎn)移運營風(fēng)險。外部壓力那么來自于金融市場交易管理文化和風(fēng)俗等隱性契約。當(dāng)宏觀經(jīng)濟環(huán)境出現(xiàn)波動，來自內(nèi)外的壓力都在一定程度上提升了銀行的協(xié)調(diào)本錢，而開發(fā)中間業(yè)務(wù)是銀行降低交易費用的一種選擇。而作為制度創(chuàng)新的一局部，中間業(yè)務(wù)創(chuàng)新是一種與經(jīng)濟制度相互影響、互為因果的制度改革。通過改變交易形式或契約協(xié)調(diào)機制來減少交易費用是中間業(yè)務(wù)等金融創(chuàng)新的主要驅(qū)動力，創(chuàng)新可以視為是日漸進步的技術(shù)與相關(guān)交易知識對變動后的監(jiān)督管理規(guī)那么的理性反響。M.K.Hassan(1993，1994)基于公司股票估值理論系統(tǒng)地考察了美國主要商業(yè)銀行的股價與中間業(yè)務(wù)的關(guān)系，研究說明，中間業(yè)務(wù)并不能消除商業(yè)銀行的系統(tǒng)風(fēng)險，但增加中間業(yè)務(wù)的品種和規(guī)模，可以在很大程度上通過多樣化的分散非系統(tǒng)性風(fēng)險，從而在一定程度上降低商業(yè)銀行所面臨的整體運行風(fēng)險。因此，積極創(chuàng)新中間業(yè)務(wù)是與以銀行降低經(jīng)營風(fēng)險來提升經(jīng)營效率的管理目標(biāo)相一致的。JulapaJagtiani和GordonSick(1995)通過分析美國1980-1990年代的數(shù)據(jù)，認(rèn)為中間業(yè)務(wù)的增長小幅度提升本錢，而資產(chǎn)負(fù)債業(yè)務(wù)的增長對于商業(yè)銀行有著很高的本錢增加。Rogers(1998)、Stiroh(2000)和Tortosa-Ausina(2003)通過使用有無中間業(yè)務(wù)的兩種計量模型估算了美國和瑞士等地商業(yè)銀行的相關(guān)核心指標(biāo)，發(fā)現(xiàn)不考慮中間業(yè)務(wù)會在很大程度上低估銀行利潤和效率，使得銀行本錢和經(jīng)營效率的估計出現(xiàn)顯著偏差，而將中間業(yè)務(wù)納入考慮，商業(yè)銀行的平均效率將有所提升。同樣，在Barbara&Claudia(2005)以英、法、德等西歐國家在2000年前后的數(shù)據(jù)對中間業(yè)務(wù)與銀行經(jīng)營效率關(guān)系的研究中，發(fā)現(xiàn)相近的研究結(jié)果。中間業(yè)務(wù)國內(nèi)研究現(xiàn)狀國內(nèi)學(xué)者對于中間業(yè)務(wù)的研究相對落后，這種局面在參加世貿(mào)組織以后得到一定程度的改善?？傮w而言，這一領(lǐng)域的研究開展迅速，但研究質(zhì)量有待提升，尤其是基于市場現(xiàn)實的實證研究并沒有成為研究主流。在中間業(yè)務(wù)內(nèi)涵界定方面，魯國強(2003)、李愛英(2002)等認(rèn)為中間業(yè)務(wù)與?巴塞爾協(xié)議?中所界定的表外業(yè)務(wù)是同一事物，包括所有不反映在資產(chǎn)負(fù)債表中的銀行業(yè)務(wù)。而孔艷麗(2003)、王世豪(2002)等那么認(rèn)為中間業(yè)務(wù)僅是表外業(yè)務(wù)的一個構(gòu)成局部。甚至相關(guān)領(lǐng)域的法律法規(guī)也與對應(yīng)國際標(biāo)準(zhǔn)存在不同程度的差異，2002年4月23日公布的?商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)暫行規(guī)定?將表外業(yè)務(wù)納入到了中間業(yè)務(wù)之列。在中間業(yè)務(wù)開展意義方面，王艷霞(2002)、鄧升軍(2001)等認(rèn)為，入世以后，中間業(yè)務(wù)是我國商業(yè)銀行開展的新動力，是國內(nèi)外銀行競爭的焦點。譚遙(2021)等通過比擬中間業(yè)務(wù)開展的國內(nèi)外差距，界定了我國中間業(yè)務(wù)存在的主要問題，如銀行專業(yè)人才配備缺乏，管理水平得不到實質(zhì)提升等；同時分業(yè)經(jīng)營體制和信用環(huán)境使中間業(yè)務(wù)的開展遭遇交易費用偏高的障礙，同時，提出了開展中間業(yè)務(wù)要轉(zhuǎn)變觀念、加強業(yè)務(wù)創(chuàng)新、建立高效網(wǎng)絡(luò)信息系統(tǒng)、強化監(jiān)管等建議。駱志芳(2003)、薛建宏(2007)等認(rèn)為，在當(dāng)前條件的制約下，中間業(yè)務(wù)的健康開展有賴于對應(yīng)組織管理體系的完善，同時強化新產(chǎn)品的創(chuàng)新研發(fā)機制，大力培育相關(guān)專業(yè)技術(shù)人才，以及理順鼓勵機制以構(gòu)建能有效防范中間業(yè)務(wù)的風(fēng)險。任延(2021)提出更新理念、加快產(chǎn)品開發(fā)、強化市場定位、營造有力的政策法律環(huán)境、加大技術(shù)投入等中間業(yè)務(wù)開展建議。在中間業(yè)務(wù)的開展支持方面，楊秀萍(2003)、范艷霞(2004)等認(rèn)為，相對于興旺國家，我國分業(yè)經(jīng)營體制、利率管制、產(chǎn)權(quán)界定不夠清晰、管理理念滯后和專業(yè)人才儲藏缺乏等，使中間業(yè)務(wù)開展的推力缺乏。涂永紅等(2004)、程華(2021)等通過中外比擬，認(rèn)為顧客需求、市場競爭態(tài)勢、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級不暢以及收入分配格局等制約著中間業(yè)務(wù)的開展。姜曉黎(2006)經(jīng)分析認(rèn)為，我國商業(yè)銀行定價機制效率低下，在收費方面競爭同質(zhì)化問題較為嚴(yán)重，應(yīng)加強銀行與企業(yè)之間的合作，以構(gòu)建有利于行業(yè)開展的環(huán)境。鄒玲等(2007)通過比擬中外金融創(chuàng)新機制，認(rèn)為我國金融創(chuàng)新多屬于政府推動的和外部環(huán)境開展的強制型創(chuàng)新，而興旺國家那么多屬市場演化的誘導(dǎo)型創(chuàng)新，因此，應(yīng)重視創(chuàng)新機制的差異。賈振濤(2021)認(rèn)為應(yīng)從三個層面來改良中間業(yè)務(wù)收費：從客戶層面改善中間業(yè)務(wù)收費外部環(huán)境；從銀行內(nèi)部建立獨立運行的業(yè)務(wù)管理機制，標(biāo)準(zhǔn)中間業(yè)務(wù)收費標(biāo)準(zhǔn)；從監(jiān)管層面加強監(jiān)管，做好銀行中間業(yè)務(wù)收費協(xié)調(diào)工作。龍筱剛(2021)提出了完善我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)定價的對策：建立會計核算體系、推行全面本錢管理、實施市場細(xì)分、標(biāo)準(zhǔn)中間業(yè)務(wù)政策法規(guī)、建立中間業(yè)務(wù)監(jiān)督機制。在中間業(yè)務(wù)風(fēng)險控制和管理監(jiān)管方面，竺彩華(2006)指出，商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)風(fēng)險主要表現(xiàn)為操作風(fēng)險、政策風(fēng)險、資金風(fēng)險、信譽風(fēng)險，通過對風(fēng)險成因的分析，其提出了從政策制定、產(chǎn)品研發(fā)、人才培養(yǎng)、根底配套設(shè)施等方面的防范措施。蘇薇認(rèn)為，加強中間業(yè)務(wù)的風(fēng)險管理應(yīng)注意：一是加強中間業(yè)務(wù)的風(fēng)險監(jiān)管；二是完備中間業(yè)務(wù)監(jiān)管法規(guī)，改良監(jiān)管方式，維護中間業(yè)務(wù)的市場公平競爭；三是發(fā)揮金融監(jiān)管當(dāng)局對中間業(yè)務(wù)的監(jiān)管功能。歐陽世偉(2021)在對管理協(xié)調(diào)我國中間業(yè)務(wù)開展的相關(guān)金融法規(guī)進行研究后指出，我國在對應(yīng)法規(guī)建設(shè)上相對滯后，已無法滿足有效協(xié)調(diào)引導(dǎo)該領(lǐng)域業(yè)務(wù)創(chuàng)新和風(fēng)險防范等需要，應(yīng)加快推進法律和市場管理規(guī)那么的建設(shè)，以形成能充分促進中間業(yè)務(wù)創(chuàng)新的市場秩序。3研究內(nèi)容及方法3.1研究內(nèi)容本文分為6章，其根本的邏輯思路是，介紹研究背景，界定研究內(nèi)容，即商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù)，隨后分析中間業(yè)務(wù)在我國的開展現(xiàn)狀和存在的問題，通過分析國外中間業(yè)務(wù)的開展經(jīng)驗來為其在我國的開展提供借鑒，最后是運用SWOT分析方法對重慶銀行中間業(yè)務(wù)開展情況進行分析，并以此為依據(jù)提出有關(guān)經(jīng)營策略的建議。第一章是緒論局部。首先介紹了本文的研究背景、研究目的和意義，其次通過簡要梳理有關(guān)商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的國內(nèi)外研究文獻，追溯了相關(guān)研究進展，最后概略地介紹本文的研究邏輯思路以及文章內(nèi)容的結(jié)構(gòu)安排等。第二章是商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)概述。首先界定了商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的根本內(nèi)涵，同時對中間業(yè)務(wù)的根本特征進行了簡要介紹，其次從不同角度對商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)進行了劃分，并比擬了根本分類之間所包含的差異，再次是一般化地探討了開展中間業(yè)務(wù)對于現(xiàn)代商業(yè)銀行的重要意義，最后是討論開展中間業(yè)務(wù)對商業(yè)銀行的風(fēng)險影響，銀行需要有強力的風(fēng)險控制體系對其管理協(xié)調(diào)。第三章是我國商業(yè)銀行開展的現(xiàn)狀與問題。首先從中間業(yè)務(wù)的品種、規(guī)模、結(jié)構(gòu)和管理幾個方面論述了我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的開展現(xiàn)狀。其次從動態(tài)變化的角度出發(fā)考察了在我國商業(yè)銀行開展中存在的幾種根本問題。最后從經(jīng)濟運行的原理出發(fā)，分析了制約我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)開展的根本因素，包括經(jīng)濟增長、法律等根本制度、以及商業(yè)銀行自身在經(jīng)營管理機制等對中間業(yè)務(wù)開展的制約。第四章是國外商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)開展的經(jīng)驗借鑒。首先介紹了國外商業(yè)銀行開展現(xiàn)狀的根本特征，其次探討了國外商業(yè)銀行獲得良好開展的主要原因，最后從國外中間業(yè)務(wù)開展歸納了一些能夠為我國商業(yè)銀行開展轉(zhuǎn)型提供借鑒的經(jīng)驗，包括營造良好的市場環(huán)境，培育相應(yīng)的中間業(yè)務(wù)開展支持系統(tǒng)，同時，加快商業(yè)銀行自身經(jīng)營機制的轉(zhuǎn)變等根本根本方面。第五章是重慶銀行中間業(yè)務(wù)開展的現(xiàn)狀與對策。針對重慶銀行中間業(yè)務(wù)開展的現(xiàn)狀進行了簡要介紹，并就中間業(yè)務(wù)與國內(nèi)外同行業(yè)的開展情況進行了簡單比擬，在此根底上運用SWOT分析方法對重慶銀行中間業(yè)務(wù)開展的優(yōu)勢、劣勢、時機和威脅進行比擬分析，然后結(jié)合其戰(zhàn)略規(guī)劃就重慶銀行的開展策略提出建議。第六章是結(jié)論。對整篇論文進行了簡要的總結(jié)，并對未來重慶銀行中間業(yè)務(wù)的開展前景及其實施戰(zhàn)略做出了展望。研究方法本文以商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù)作為研究對象，通過定量分析與定性分析相結(jié)合、理論分析和實證研究相結(jié)合等方法進行研究。定量分析與定性分析是研究商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)創(chuàng)新問題“量與質(zhì)〞的兩種研究方法。商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)創(chuàng)新是一個復(fù)雜的系統(tǒng)，既有其質(zhì)的規(guī)定性，又有其量的表現(xiàn)。本文通過對國內(nèi)外商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)開展現(xiàn)狀進行評述，對國內(nèi)外商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù)存在的問題進行剖析，并基于中間業(yè)務(wù)運行的根本系統(tǒng)進行比擬分析。同時，運用SWOT分析方法分析了重慶銀行的外部環(huán)境約束和內(nèi)部資源條件，隨后結(jié)合開展目標(biāo)，提出了重慶銀行開展中間業(yè)務(wù)應(yīng)采取的策略和措施。2商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)概述2.1商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的內(nèi)涵與特征中間業(yè)務(wù)的含義中間業(yè)務(wù)〔IntermediaryBusiness〕通常被認(rèn)為是為商業(yè)銀行創(chuàng)造非利息收入，不占用或較少占用銀行資產(chǎn)且一般不直接反映在資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)的中介或代辦業(yè)務(wù)。近幾十年來，商業(yè)銀行經(jīng)營業(yè)務(wù)的中間化、國際化和證券化一起成為金融業(yè)開展的國際潮流。1988年?巴塞爾協(xié)議?對表外業(yè)務(wù)進行了廣義和狹義的界分，廣義的是不反映在商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)的全部金融業(yè)務(wù)，如結(jié)算、代理、信托、租賃、銀行卡和咨詢等；狹義的表外業(yè)務(wù)還需滿足不涉及資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)金額變動，但本身是或有資產(chǎn)或負(fù)債的標(biāo)準(zhǔn)，如擔(dān)保類、貸款承諾類和衍生工具交易類業(yè)務(wù)。在我國學(xué)界和實務(wù)中，中間業(yè)務(wù)大體等同于廣義上的表外業(yè)務(wù)。近些年來，傳統(tǒng)業(yè)務(wù)對于世界各地商業(yè)銀行的重要性已逐步下降，因此，如何積極創(chuàng)新金融業(yè)務(wù)類型，以中介或代理人的身份為顧客提供多種金融效勞，就成為現(xiàn)代商業(yè)銀行實現(xiàn)可持續(xù)開展的重要支撐。本文將中間業(yè)務(wù)定義為：為充分利用信息、資產(chǎn)和品牌聲譽等優(yōu)勢，商業(yè)銀行作為代理或中介，為客戶提供的效勞收費、代理理財、證券及其衍生資產(chǎn)工具交易、信托、代收代付等不涉及或少涉及資產(chǎn)負(fù)債表變動的業(yè)務(wù)。中間業(yè)務(wù)的特征當(dāng)前在中間業(yè)務(wù)的承辦中，通行的做法是商業(yè)銀行自身不作為信用往來的參與方直接出現(xiàn)在業(yè)務(wù)的主體契約中，與傳統(tǒng)資產(chǎn)負(fù)債表業(yè)務(wù)相比擬，中間業(yè)務(wù)存在一些顯著的特征。首先，中間業(yè)務(wù)很少長時間直接占用商業(yè)銀行的自有資金。現(xiàn)代商業(yè)銀行擁有數(shù)量龐大的營業(yè)網(wǎng)點和強大的人力資源陣容、廣泛分布的客戶群體和豐富的信息資源，往往容易出現(xiàn)相對于傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的資源冗余。因此，現(xiàn)代銀行運營的一個重點是，培育靈活的交易創(chuàng)新機制，創(chuàng)造更多的中間業(yè)務(wù)效勞來提升人力和固定設(shè)施等的邊際使用效率，以實現(xiàn)有效使用非資金資源的目的。一旦出現(xiàn)占用自有資金的情況，對應(yīng)業(yè)務(wù)就應(yīng)被重新歸類。顯然，劃分依據(jù)依然是銀行要通過業(yè)務(wù)調(diào)整來提升資源效率。其次，中間業(yè)務(wù)，尤其是信用類中間業(yè)務(wù)不是商業(yè)銀行的自營業(yè)務(wù)。通常，商業(yè)銀行必須接受到客戶的委托指令，才能以代理者的身份為客戶行使委托合同界定的權(quán)利，或代為履行相應(yīng)的義務(wù)，產(chǎn)生的主要影響由客戶承當(dāng)。尤其是承兌、承諾和證券買賣等信用類業(yè)務(wù)，銀行需要收到客戶的授權(quán)指令才能開展業(yè)務(wù)，否那么，即便出于善意，銀行也不能在可及范圍內(nèi)不經(jīng)顧客授權(quán)，自作主張地變更其資產(chǎn)和債務(wù)的結(jié)構(gòu)現(xiàn)狀。再次，中間業(yè)務(wù)的交易費用低且收入奉獻穩(wěn)定。不同類型的交易對協(xié)調(diào)機制的要求不同，而良好的市場競爭態(tài)勢提供著廣泛的選擇，交易類型和協(xié)調(diào)機制的匹配能是資源配置效率得以優(yōu)化。中間業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行依據(jù)經(jīng)濟環(huán)境的變化，重新組織資源來創(chuàng)造替代性的交易形式，降低客戶利用金融系統(tǒng)效勞的本錢。當(dāng)管制變得更為寬松時，銀行能在更大的范圍內(nèi)調(diào)整經(jīng)營活動，以防止傳統(tǒng)業(yè)務(wù)競爭加劇的影響，降低對利息收入的依賴，使銀行整體收入波動趨于平穩(wěn)。最后，中間業(yè)務(wù)形式多樣且交叉程度高。適者生存，資源條件各異的商業(yè)銀行必須對經(jīng)濟環(huán)境變化作出積極調(diào)整，定位于不同的細(xì)分市場而設(shè)計出各種效勞產(chǎn)品，以謀求市場優(yōu)勢。1970年代以來，由于國際經(jīng)濟社會和金融活動特征變化的影響，西方商業(yè)銀行紛紛突破傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的限制，在信用工具種類、效勞手段乃至整個金融市場上開展了廣泛深入的創(chuàng)新，形成了結(jié)構(gòu)復(fù)雜、極其多樣化的中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品。而且在創(chuàng)新中廣泛運用金融工程技術(shù)，將原來的幾種產(chǎn)品組合成新產(chǎn)品。通過交叉組合，相關(guān)產(chǎn)品原有的缺點得以彌補，而新產(chǎn)品的市場競爭力提升著銀行的創(chuàng)新力，為銀行活動提供反響式鼓勵。2.2商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的分類近年來，中間業(yè)務(wù)大開展導(dǎo)致多種分類標(biāo)準(zhǔn)共存，同一業(yè)務(wù)可劃入多個類別，形成了復(fù)雜的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)關(guān)系。因此，有必要對中間業(yè)務(wù)的分類進行討論。巴塞爾銀行監(jiān)管委員會的分類巴塞爾委員會認(rèn)為，為有效處理商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險，需將絕大多數(shù)的中間業(yè)務(wù)納入銀行自有資本充足率的管理。依此標(biāo)準(zhǔn)，將中間業(yè)務(wù)分類為：其一是對傳統(tǒng)貸款的替代，如提供票據(jù)承兌擔(dān)保、普通債務(wù)擔(dān)保、以及提供備用信用證為金融資產(chǎn)擔(dān)保等；其二是與某些金融交易相關(guān)的或有負(fù)債，如投標(biāo)保函和信用擔(dān)保等；其三是伴生于商品權(quán)利轉(zhuǎn)移的短期自我歸還性的或有負(fù)債，如跟單信用證等；其四是高風(fēng)險的初定期限超期的承諾業(yè)務(wù)，包括貸款限額、透支限額和NIFS〔票據(jù)發(fā)行融資安排〕等；其五是收益與利率和匯率相關(guān)的金融衍生品業(yè)務(wù)，如基于利率、匯率的期貨和期權(quán)等；最后是中介效勞，包括咨詢參謀、信托和代理業(yè)務(wù)等。按商業(yè)銀行在中間業(yè)務(wù)中的身份分類依銀行在承辦業(yè)務(wù)中的身份，可將中間業(yè)務(wù)分為自營性、委托性和代理性業(yè)務(wù)。當(dāng)銀行直接參與交易，以自身的名義行使權(quán)利并承當(dāng)責(zé)任時，即在從事自營性業(yè)務(wù)。委托性業(yè)務(wù)是當(dāng)銀行接到顧客的授權(quán)指令后，以銀行自身的名義實施的業(yè)務(wù)，如結(jié)算、信托和咨詢等業(yè)務(wù)。而代理性業(yè)務(wù)是銀行接受委托、以客戶的身份辦理指定的業(yè)務(wù)，包括代理證券、代理保險、代理商業(yè)銀行業(yè)務(wù)等。按商業(yè)銀行信用介入程度的分類可按銀行信用的介入不同，將中間業(yè)務(wù)分為信用類和非信用類。信用類中間業(yè)務(wù)是銀行以自身資信條件為支持開展的業(yè)務(wù)，如擔(dān)保、金融衍生品交易等，多是或有資產(chǎn)和或有負(fù)債，會在一定條件下對核算平衡產(chǎn)生沖擊。而開展非信用業(yè)務(wù)那么無需直接以銀行資信為支撐，如結(jié)算類業(yè)務(wù)、咨詢和評估業(yè)務(wù)等。銀行開展這些業(yè)務(wù)無需以自身權(quán)利結(jié)構(gòu)變更為前提，不會帶來過多的風(fēng)險沖擊。中國人民銀行的分類當(dāng)前我國金融業(yè)仍實施分業(yè)經(jīng)營體制，中間業(yè)務(wù)的劃分與西方國家的差異顯著。為了方便管理，在2001年公布的?商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)暫行規(guī)定?中，人民銀行將我國商業(yè)銀行經(jīng)營的中間業(yè)務(wù)分為九大類：支付結(jié)算、銀行卡、代理、擔(dān)保、承諾、交易、基金托管、咨詢參謀和其他等，各大類的細(xì)分內(nèi)容見表2.1。表2.1我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)具體分類Table2.1theclassificationofintermediarybusinessincommercialbanksofChina中間業(yè)務(wù)分類中間業(yè)務(wù)細(xì)類舉例1支付結(jié)算類銀行卡業(yè)務(wù)代理類擔(dān)保類承諾類交易類基金托管咨詢參謀類其它銀行匯票、商業(yè)匯票、銀行本票和支票、匯兌、托收、信用證卡轉(zhuǎn)帳、卡消費代理中央銀行、政策性銀行、商業(yè)銀行、代收付、代理證券、代理保險、代理財政、代理銀行卡收單銀行承兌匯票、備用信用證、各類保函業(yè)務(wù)等貸款承諾、透支額度等可撤銷承諾、備用信用額度、回購協(xié)議、票據(jù)發(fā)行便利等不可撤銷承諾遠(yuǎn)期合約、金融期貨、互換、期權(quán)基金資金清算款項劃撥、會計核算、基金估值、監(jiān)督管理人投資運作企業(yè)信息咨詢、資產(chǎn)管理參謀、財務(wù)參謀、現(xiàn)金管理保管箱等不能歸入以上8類的業(yè)務(wù)1同時，依據(jù)風(fēng)險和業(yè)務(wù)復(fù)雜程度的不同，央行對中間業(yè)務(wù)分別實施審批制和備案制監(jiān)管模式。前者適用于會形成或有資產(chǎn)、或有負(fù)債的中間業(yè)務(wù)、與證券或保險業(yè)務(wù)密切相關(guān)的中間業(yè)務(wù)，而備案制適用于不形成或有資產(chǎn)、或有負(fù)債的中間業(yè)務(wù)，兩種監(jiān)管模式所涵蓋的業(yè)務(wù)品種見表2.2。表2.2不同監(jiān)管模式所涵蓋的中間業(yè)務(wù)品種Table2.2intermediarybusinessproductsofdifferentregulatoryapproachs適用審批制的中間業(yè)務(wù)品種適用備案制的中間業(yè)務(wù)品種(1)票據(jù)承兌；(2)擔(dān)保類業(yè)務(wù)，包括備用信用證業(yè)務(wù)；(3)開出信用證；(4)貸款承諾；(5)各類基金的注冊登記、認(rèn)購、申購和贖回業(yè)務(wù)；(6)各類投資基金托管；(7)金融衍生業(yè)務(wù)；(8)代理保險業(yè)務(wù)；(9)代理證券業(yè)務(wù)；(10)人民銀行確定的適用審批制的其他業(yè)務(wù)品種(1)代理發(fā)行、承銷、兌付政府債券；(2)代收代付業(yè)務(wù)，包括代理各項公用事業(yè)收費、代發(fā)工資、代理社會保障基金發(fā)放；(3)各類代理銷售業(yè)務(wù)，包括代銷履行支票業(yè)務(wù)；(4)代理銀行卡收單業(yè)務(wù)；(5)委托貸款業(yè)務(wù)；(6)代理外國政府和國際金融機構(gòu)、政策性銀行貸款業(yè)務(wù)；(7)代理資金清算；(8)保管箱業(yè)務(wù)；(9)出口托收及進口代收；(10)信息咨詢業(yè)務(wù)，包括資產(chǎn)評估業(yè)務(wù)、資信調(diào)查、企業(yè)信用等級評估、金融信息咨詢；(11)見證業(yè)務(wù)，包括存款證明業(yè)務(wù)；(12)企業(yè)、個人財務(wù)參謀業(yè)務(wù)；(13)企業(yè)投融資參謀業(yè)務(wù)，包括國際銀團貸款安排、融資參謀業(yè)務(wù)；(14)匯兌業(yè)務(wù)；(15)人民銀行確定的其他適用備案制的業(yè)務(wù)品種。2.3商業(yè)銀行開展中間業(yè)務(wù)的意義商業(yè)銀行開展中間業(yè)務(wù)可以有效的促進資金運用效率，也可以為客戶帶來更多利潤，對于商業(yè)銀行銀行的經(jīng)營與開展有著不可替代的意義。2.3.1開展中間業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行生存開展的根本要求當(dāng)前世界各國金融領(lǐng)域內(nèi)管制日漸放松，而行業(yè)內(nèi)的國內(nèi)外競爭卻日趨劇烈。因此，積極創(chuàng)新中間業(yè)務(wù)以更好地滿足越來越多樣化的金融需求，已經(jīng)是商業(yè)銀行實現(xiàn)可持續(xù)開展的根本取向。西方國家商業(yè)銀行的開展經(jīng)驗同樣顯示，加速中間業(yè)務(wù)創(chuàng)新，實現(xiàn)非利息收入穩(wěn)定快速的增長，奉獻新的利益增長動力，是西方商業(yè)銀行獲得持續(xù)開展的重要原因。因此，及時創(chuàng)新出能被潛在客戶廣泛接受的金融交易形式，使求商業(yè)銀行保持高度的環(huán)境適應(yīng)性和自身經(jīng)營管理機制調(diào)整的彈性，將業(yè)務(wù)經(jīng)營范圍拓展到資產(chǎn)負(fù)債表以外，充分利用已積累的資信條件和資源優(yōu)勢，開拓商業(yè)銀行開展的新藍(lán)海，是商業(yè)銀行轉(zhuǎn)型的重點和本質(zhì)。開展中間業(yè)務(wù)有利于充分發(fā)揮商業(yè)銀行的優(yōu)勢中間業(yè)務(wù)能較好地改善商業(yè)銀行的經(jīng)營效率：首先是拓寬經(jīng)營范圍并獲取范圍經(jīng)濟收益；其次是提供更廣泛的效勞能有效地降低交易費用；再次是拓寬業(yè)務(wù)范圍能充分地利用商業(yè)銀行的營銷網(wǎng)絡(luò)；最后是開展中間業(yè)務(wù)能更好地利用商業(yè)銀行的人力資源，并充分開掘其專業(yè)優(yōu)勢。開拓不同于傳統(tǒng)資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)的新業(yè)務(wù)，可以對商業(yè)銀行的能力成長形成強大的壓力，銀行必須實現(xiàn)持續(xù)的自我革新，努力構(gòu)建有利于降低后續(xù)交易本錢的營銷關(guān)系，才能在劇烈的競爭中生存。而通過與環(huán)境和顧客的互動來創(chuàng)新交易機制，正是商業(yè)銀行的根本優(yōu)勢。開展中間業(yè)務(wù)有利于分散商業(yè)銀行的經(jīng)營風(fēng)險現(xiàn)代商業(yè)銀行面臨的根本風(fēng)險包括：利率風(fēng)險、運營風(fēng)險、外匯風(fēng)險、信用風(fēng)險、風(fēng)險、流動性風(fēng)險和清算風(fēng)險等。近些年來，世界經(jīng)濟的繁榮使得經(jīng)濟交易日趨多樣化，權(quán)利交易形式的創(chuàng)新層出不窮，金融領(lǐng)域的交易契約形式加速涌現(xiàn)是典型表現(xiàn)。同時，政府干預(yù)并未完全消退，例如，宏觀經(jīng)濟管理中的貨幣政策變量由銀根管理轉(zhuǎn)向利率管制管理，導(dǎo)致利率協(xié)調(diào)機制受到抑制而必須引入其他機制；固定匯率制轉(zhuǎn)向浮動匯率制轉(zhuǎn)變；金融領(lǐng)域內(nèi)管制和躲避之間的博弈曠日持久。這些變化導(dǎo)致商業(yè)銀行面臨日趨復(fù)雜多變的不確定性因素。而中間業(yè)務(wù)是一種變形的風(fēng)險應(yīng)對機制，例如，商業(yè)銀行通過合理運用衍生金融工具，可以有效地回避利率和匯率風(fēng)險，從而為顧客提供保值增值效勞。開展中間業(yè)務(wù)有利于提升商業(yè)銀行的公眾形象中間業(yè)務(wù)拓展的根本形式是創(chuàng)新交易契約，以有效協(xié)調(diào)新環(huán)境下不同主體權(quán)利變化，積極開展中間業(yè)務(wù)，是商業(yè)銀行從外界汲取維持健康開展所需養(yǎng)分的有效途徑。商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù)品種繁雜多變、與社會的聯(lián)系面廣，以及業(yè)務(wù)的效勞性決定了銀行與客戶之間的溝通具有迅捷深入等特征，十分有利于商業(yè)銀行品牌形象的塑造。2.4中間業(yè)務(wù)的風(fēng)險中間業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行實現(xiàn)可持續(xù)開展的根本著力點，但有時候，其權(quán)利責(zé)任可能會由表外轉(zhuǎn)至表內(nèi)，對商業(yè)銀行的經(jīng)營存在一定的風(fēng)險。概而言之，商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的風(fēng)險大致有著如下幾種表現(xiàn)。信用風(fēng)險當(dāng)契約責(zé)任人未能及時、足額地履行契約所規(guī)定的責(zé)任時，銀行就可能遭受信用風(fēng)險。當(dāng)經(jīng)濟波動加劇時，尤其是經(jīng)濟收縮時，人們?nèi)菀滓蛴麗夯颖茇?zé)任。因此，在過去的十幾年內(nèi)，通過以創(chuàng)新來管理信用風(fēng)險的衍生工具飛速開展，事實上，中間業(yè)務(wù)本身的開展也是這一變化的表達(dá)。而通過金融工程技術(shù)，適當(dāng)組合衍生工具，也可以很好地減少信用風(fēng)險的沖擊。當(dāng)前，我國金融創(chuàng)新因分業(yè)經(jīng)營的限制、金融工程技術(shù)尚不成熟，導(dǎo)致中間業(yè)務(wù)的信用風(fēng)險分布廣。利率、匯率風(fēng)險在金融自由化、國際化、證券化的趨勢下，利率、匯率風(fēng)險對銀行的威脅日益增大，成為銀行風(fēng)險的主要來源。當(dāng)前，我國尚未完全實現(xiàn)利率的市場化，在較大程度上由中央銀行管制決定。這外表上減少了商業(yè)銀行遭受利率損失，實際上卻使銀行失去了對環(huán)境變化作出有效反響的時機，反而是增大了風(fēng)險。此外，管制之下，躲避利率風(fēng)險的金融工具未能廣泛推行，致使我國商業(yè)銀行應(yīng)對利率風(fēng)險的選擇手段有限。匯率的波動對于商業(yè)銀行有著相近的影響，在互換交易、期權(quán)交易及遠(yuǎn)期利率協(xié)議等衍生金融工具中，利率、匯率發(fā)生于銀行不利的變動，都會使銀行的風(fēng)險敞口擴大。流動性風(fēng)險社會經(jīng)濟環(huán)境的波動，通常會導(dǎo)致銀行面臨更高的不確定性，從而產(chǎn)生流動性風(fēng)險，即資產(chǎn)的變現(xiàn)能力或籌資資本本錢遭受不確定性的影響。對于中間業(yè)務(wù)而言，流動性風(fēng)險主要是指中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品不能以接近市場價格很快出售而遭受損失，或有資產(chǎn)和或有負(fù)債轉(zhuǎn)化成現(xiàn)實資產(chǎn)和負(fù)債時，銀行面臨頭寸短缺的困難。因為中間業(yè)務(wù)大多使用創(chuàng)新型金融工具，其面臨的不確定性更加難以把握，銀行通常要承受更嚴(yán)峻的流動性考驗。清算風(fēng)險商業(yè)銀行在辦理中間業(yè)務(wù)時，假設(shè)在規(guī)定時間內(nèi)難于及時清收款項，現(xiàn)金頭寸將會短缺，甚至打亂既定經(jīng)營方案。一旦商業(yè)銀行因為市場環(huán)境變化、利率波動、匯率變化，以及政策變更等，出現(xiàn)自有資本難以抵償風(fēng)險損失，就遭遇了清算風(fēng)險。當(dāng)前，我國相關(guān)清算和信用措施，如抵押或第三方擔(dān)保等尚未廣泛的使用，而抵算協(xié)議安排、內(nèi)部評級和清算系統(tǒng)建設(shè)等控制方法更是處于起步階段，致使清算風(fēng)險管理水平大大落后于國際同行業(yè)。經(jīng)營風(fēng)險中間業(yè)務(wù)的經(jīng)營風(fēng)險主要表現(xiàn)為，商業(yè)銀行對環(huán)境條件和組織戰(zhàn)略規(guī)劃等缺乏準(zhǔn)確的把握，不能妥善協(xié)調(diào)環(huán)境變化與產(chǎn)品設(shè)計和營銷推廣之間的沖突。其表現(xiàn)是，在經(jīng)營過程中出現(xiàn)執(zhí)行與戰(zhàn)略方案的偏差，同時，銀行的組織架構(gòu)設(shè)計未能嵌入風(fēng)險管理機制來，從而對銀行經(jīng)營產(chǎn)生不良影響。作為一項新興的金融業(yè)務(wù)，中間業(yè)務(wù)經(jīng)營風(fēng)險在我國商業(yè)銀行因各種情況新舊交陳而表現(xiàn)更為突出。3我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)開展現(xiàn)狀及問題1986年以后，我國出現(xiàn)了現(xiàn)代意義的商業(yè)銀行，中間業(yè)務(wù)開始涌現(xiàn)，而入世使我國商業(yè)銀行開始調(diào)整經(jīng)營戰(zhàn)略和管理體制。此后，中間業(yè)務(wù)逐漸受到重視，逐步成為改善銀行收入來源結(jié)構(gòu)，有效躲避經(jīng)營風(fēng)險，面對世界性挑戰(zhàn)，提升競爭力的重要業(yè)務(wù)形式，在國內(nèi)金融市場以其為中心的競爭態(tài)勢日趨劇烈。3.1我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的開展現(xiàn)狀自實施銀行改革以來，我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的品種不斷豐富完善，中間業(yè)務(wù)收入的絕對規(guī)模和相比照率都有了極大的提升，中間業(yè)務(wù)的經(jīng)營管理觀念也因受到強烈沖擊而日漸轉(zhuǎn)變。中間業(yè)務(wù)的品種現(xiàn)狀改革開放初期，我國對中間業(yè)務(wù)的需求并不強烈，商業(yè)銀行的效勞還處于導(dǎo)入階段和賣方壟斷，只存在少量的如對外匯兌效勞等中間業(yè)務(wù)。隨著改革開放的深入，中間業(yè)務(wù)的數(shù)量和質(zhì)量都有了巨大的開展。表3.1顯示著中間業(yè)務(wù)已日漸成為一項在商業(yè)銀行經(jīng)營中占據(jù)重要地位的業(yè)務(wù)。表表3.11979年以來我國銀行中間業(yè)務(wù)開展情況Table3.1thesequenceofintermediarybusinessappearinginChinasince1979開辦時間開辦機構(gòu)業(yè)務(wù)名稱1979年中國銀行信托、租賃1980年建設(shè)銀行保函1981年人民銀行票據(jù)承兌、貼現(xiàn)1984年中國銀行代理外匯買賣1985年建設(shè)銀行代理債券發(fā)行1985年中國銀行信用卡1986年建設(shè)銀行投資咨詢1987年中信銀行利率和貨幣互換1988年中國銀行循環(huán)包銷便利1988年中國銀行票據(jù)發(fā)行便利1988年中國銀行遠(yuǎn)期利率協(xié)議1988年中國銀行自動取款機1989年中信銀行代客管理資金續(xù)表3.1：開辦時間開辦時間開辦機構(gòu)業(yè)務(wù)名稱1989年工商銀行代收費1992年工商銀行證券回購協(xié)議1992年中國銀行銀行1994年招商銀行商人銀行業(yè)務(wù)1995年工商銀行銀企聯(lián)名信用卡1995年交通銀行圖文終端自助效勞1995年建設(shè)銀行龍卡、轉(zhuǎn)賬卡1995年交通銀行IC卡1997年招商銀行一卡通1998年中國銀行等貸款出售2001年中國銀行福費廷業(yè)務(wù)2002年人民銀行柜臺買賣記賬式國債2003年中國銀行等代理黃金業(yè)務(wù)2003年建設(shè)銀行QFII資金托管2003年工商銀行銀期轉(zhuǎn)賬2003年招商銀行網(wǎng)上銀行2004年農(nóng)業(yè)銀行銀關(guān)通2005年工商銀行企業(yè)年金賬戶管理2005年建設(shè)銀行資產(chǎn)證券化2005年中國銀行銀行業(yè)務(wù)2007年中國銀行私人銀行資料來源：各年金融年鑒相關(guān)資料整理。研究顯示，興旺國家商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)品種眾多，范圍廣泛，所使用過的中間業(yè)務(wù)品種已超過2萬種。而近年來，我國商業(yè)銀行采用過的中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品總共只有400多種，且大局部是模仿國外的，在中間業(yè)務(wù)方面的創(chuàng)新能力仍然有待提升，中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品相似度很高，市場定位不清楚、專業(yè)化差異小，而高附加值業(yè)務(wù)開發(fā)缺乏，顯然，我國還有很大的差距，存在諸多亟需推行的改良，且表現(xiàn)出幾種明顯特征：首先，相對于傳統(tǒng)型業(yè)務(wù)，新型中間業(yè)務(wù)如承諾類和托管類業(yè)務(wù)的開展有待強化，而傳統(tǒng)型中間業(yè)務(wù)如結(jié)算類、銀行卡類等業(yè)務(wù)仍處于主要地位；其次，中間業(yè)務(wù)創(chuàng)新能力相對薄弱，中間業(yè)務(wù)仍然是以傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的延伸為主；再次，銀行間的中間業(yè)務(wù)分工和專業(yè)化差異度有待提升開展開始表現(xiàn)出相對明顯的分工和專業(yè)選擇差異；最后，中間業(yè)務(wù)在很多商業(yè)銀行經(jīng)營中所受的重視程度有待強化。中間業(yè)務(wù)的開展規(guī)模2006年之后，我國銀行業(yè)實現(xiàn)全面對外開放。外資銀行的加速涌入和可開展業(yè)務(wù)范圍的進一步拓寬，對我國商業(yè)銀行造成了一定程度的沖擊，但五年之前有言在先，國內(nèi)各商業(yè)銀行早就在預(yù)期之中權(quán)衡了應(yīng)對之策。外鄉(xiāng)商業(yè)銀行難于在一夜之間成為以中間業(yè)務(wù)為主體的現(xiàn)代效勞型銀行但從表3.2和表3.3可見，外鄉(xiāng)銀行的經(jīng)營行為發(fā)生了重要的變化，中間業(yè)務(wù)拓展投入加大，中間業(yè)務(wù)收入本身及其占銀行收入比重都有了顯著提升。表3.2局部中資商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)收入占總收入的比例〔單位：％〕Table3.2percentofrevenuefromintermediarybusinessofChinesebanks(unit:%)20062006年2007年2021年2021年2021年工商銀行9.0014.9014.1917.8219.13農(nóng)業(yè)銀行15.3712.8611.2716.0715.92中國銀行5.6417.7116.3619.6819.68建設(shè)銀行8.9514.1914.2517.8420.30交通銀行——10.3010.5313.1613.20招商銀行——15.7413.8615.5515.70光大銀行4.285.938.8013.01暫無數(shù)據(jù)中信銀行4.267.487.589.11暫無數(shù)據(jù)北京銀行————3.975.46暫無數(shù)據(jù)資料來源：根據(jù)各銀行2006-2021年年報數(shù)據(jù)計算整理表3.32021年我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)收入及比重單位：百萬元Table3.3revenuefromintermediarybusinessofChinesebanks(unit:millionRMB)銀行名稱營業(yè)收入非利息凈收入非利息凈收入比重工商銀行工商銀行3094545514717.82%農(nóng)業(yè)銀行2222743564016.03%建設(shè)銀行2671844805917.99%中國銀行2321987331731.58%交通銀行809371139914.08%五大國有銀行111204722356220.10%總體水平中信銀行40801481711.81%華夏銀行1713013047.61%民生銀行42060982023.34%深圳開展銀行1511411817.81%招商銀行51466799315.53%廣東開展銀行16118174611.55%興業(yè)銀行31679447714.13%浦東開展銀行3682427207.39%總體水平136323825762018.91%數(shù)據(jù)來源：根據(jù)上述各商業(yè)銀行2021年度報告計算而得。從所考察的2021年看，我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)占營業(yè)收入的比重還不高，多數(shù)處于10%左右。其中，非利息收入所占比重最高的是中國銀行，比例為31.58%，與興旺國家同行相比有著巨大的差距，例如花旗銀行在2006年這一比例已是61.58%。從分布結(jié)構(gòu)看，國有商業(yè)銀行擁有龐大而密集的營業(yè)網(wǎng)點，享受著多種政策優(yōu)勢，也開始重視中間業(yè)務(wù)的開展，其中間業(yè)務(wù)的相關(guān)指標(biāo)表現(xiàn)要強于總體平均水平。但從自身縱向比擬看，中間業(yè)務(wù)的開展實際上是較為迅猛的。中間業(yè)務(wù)的結(jié)構(gòu)現(xiàn)狀隨著金融市場的競爭日趨劇烈，各商業(yè)銀行開始加大開展中間業(yè)務(wù)的力度。不過，由于多種管制原因，如利率管制和壟斷吸收儲蓄等，銀行業(yè)的參與權(quán)也未充分開放，外鄉(xiāng)商業(yè)銀行難于對市場需求積極靈活反響，致使中間業(yè)務(wù)創(chuàng)新強度不夠。圖3.1是中國銀行的中間業(yè)務(wù)收入構(gòu)成情況。圖3.12021年中國銀行非利息收入構(gòu)成情況Fig3.1thenon-interestincomeconstitutionoftheBankofChinain2021圖3.1顯示，在2021年，中國銀行的中間業(yè)務(wù)收入中，有近65%的比例來自于代理、結(jié)算和投資收益類中間業(yè)務(wù)，而包含信托、承諾和衍生金融交易等眾多創(chuàng)新類的其他業(yè)務(wù)收入只占缺乏31%的比例，而中國銀行是我國商業(yè)銀行中中間業(yè)務(wù)開展的最優(yōu)秀代表。顯然，我國商業(yè)銀行在中間業(yè)務(wù)領(lǐng)域的開展水平缺乏，業(yè)務(wù)創(chuàng)新有待提升。中間業(yè)務(wù)的管理現(xiàn)狀受政策法規(guī)和市場特征等的制約，我國多數(shù)商業(yè)銀行長期側(cè)重于快速擴張規(guī)模的開展策略。商業(yè)銀行內(nèi)部在中間業(yè)務(wù)的管理創(chuàng)新方面知識積累動力缺乏，對于整合資源來滿足不斷變化的金融效勞市場需求的鼓勵缺乏。因此，我國金融監(jiān)管層加大了相關(guān)領(lǐng)域的法律制度建設(shè)，如2001年中國人民銀行出臺的?商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)暫行規(guī)定?等，以推動商業(yè)銀行改善中間業(yè)務(wù)的管理機制建設(shè)。表表3.4我國中間業(yè)務(wù)法規(guī)建設(shè)Table3.4somelawsandregulationsofintermediarybusinessinChina序號年份法律法規(guī)名稱11996?境內(nèi)機構(gòu)對外擔(dān)保管理方法?21997?中國人民銀行關(guān)于加強銀行卡品種管理的通知?31997?商業(yè)匯票承兌、貼現(xiàn)與再貼現(xiàn)管理暫行方法?41997?中華人民共和國國債托管管理暫行方法?52000?支付結(jié)算業(yè)務(wù)代理方法?62000?商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)管理指引?72001?商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)暫行規(guī)定?82003?商業(yè)銀行效勞價格管理暫行方法?92003?中華人民共和國商業(yè)銀行法?112021?商業(yè)銀行信用卡業(yè)務(wù)監(jiān)督管理方法?作為回應(yīng)，我國多家商業(yè)銀行結(jié)合自身的開展目標(biāo)和資源條件，也推出了一系列具體措施來標(biāo)準(zhǔn)和優(yōu)化中業(yè)務(wù)管理，并形成了幾種典型的中間業(yè)務(wù)管理形式。其一是委員會制管理模式，即商業(yè)銀行內(nèi)部設(shè)立專門中間業(yè)務(wù)機構(gòu)，定期召開會議來協(xié)調(diào)與其他部門業(yè)務(wù)的關(guān)系，從整體戰(zhàn)略的角度出發(fā)來規(guī)劃和推動中間業(yè)務(wù)的開展。其二是在總行專門設(shè)立并行于其他部門的中間業(yè)務(wù)管理部門，以規(guī)劃協(xié)調(diào)中間業(yè)務(wù)，并在下屬分行設(shè)立分支機構(gòu)來執(zhí)行貫徹上級部門的命令指示，并設(shè)有專門的營銷機構(gòu)來拓展中間業(yè)務(wù)。其三是在各分行甚至是各業(yè)務(wù)部門設(shè)立分散獨立的中間業(yè)務(wù)管理部門，并有各部門自主管理協(xié)調(diào)。3.2我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)開展的動態(tài)化特點與問題中間業(yè)務(wù)收入占比擬低2005-2021年，我國銀行業(yè)中間業(yè)務(wù)收入占總收入的比重多數(shù)徘徊在8%-25%左右，盈利模式普遍過分地依賴存貸利差，非利息收入也主要來自于手續(xù)費及傭金凈收入，在業(yè)務(wù)創(chuàng)新方面與國外商業(yè)銀行存在的顯著差距。作為外鄉(xiāng)商業(yè)銀行在中間業(yè)務(wù)上優(yōu)秀代表，中國銀行因其在國際業(yè)務(wù)上的優(yōu)勢，其手續(xù)費和傭金收入到達(dá)31.58%，而建行、工行、招行中間業(yè)務(wù)收入占比均只在15%-20%之間。中間業(yè)務(wù)開展穩(wěn)中有升2021年，五大行中間業(yè)務(wù)收入穩(wěn)步上升：工行凈手續(xù)費及傭金收入到達(dá)728億元人民幣，同比增長32.1%。2021年上半年16家上市銀行共實現(xiàn)手續(xù)費及傭金收入1498.29億元，其中國有四大銀行奉獻共計1212.96億元，同比增長301.58億元，增幅高達(dá)33.09%。在股份制商業(yè)銀行中，民生銀行實現(xiàn)手續(xù)費及傭金凈收入45.09億元，同比增加96.21％。中間業(yè)務(wù)正在日益成為銀行利潤重要增長極，有12家上市銀行中間業(yè)務(wù)收入增速超過傳統(tǒng)息差收入。高附加值的中間業(yè)務(wù)收入占比擬低我國商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù)收入主要來自于勞動密集型業(yè)務(wù)如結(jié)算及銀行卡類業(yè)務(wù)收入，而高附加值的業(yè)務(wù)諸如理財業(yè)務(wù)、擔(dān)保、衍生工具交易等產(chǎn)品缺乏，難以滿足客戶日益增強的需求。以工行為例，如下表3.5顯示，2021到2021年，工行手續(xù)費及傭金收入中，結(jié)算、清算及現(xiàn)金管理占比最高，均在20%以上，收入從2021年的130.02億元增加到2021年的191.6億元，而對公理財、擔(dān)保承諾、資產(chǎn)托管等高附加值業(yè)務(wù)開展緩慢且。表3.5工商銀行手續(xù)費及傭金收入占比〔單位：百萬元；%〕Table3.5theproportionoffeeandcommissionincomeofICBC(units:millionRMB;%)20212021年2021年2021年工程收入比例增長率收入比例增長率收入比例結(jié)算、清算及現(xiàn)金管理結(jié)算、清算及現(xiàn)金管理1916024.5631.31458724.7112.21300227.84銀行卡1368717.5545.5940815.9316.8719915.41代理收付及委托9791.2611.08821.4916.77561.63擔(dān)保及承諾30293.8826.423964.0629.618493.96投資銀行1550619.8823.71253921.2456.2802817.19個人理財及私人銀行1485819.0423.21205920.4216.81032722.11對公理財68868.8355.044427.5259.327885.98資產(chǎn)托管33854.3453.022123.757.120664.43其他5180.660.25170.8825.76961.45手續(xù)費及傭金收入78008—32.159042—26.446711—手續(xù)費及傭金凈收入72804—32.155147—25.344002—數(shù)據(jù)來源：根據(jù)工商銀行2021、2021年年報整理管理理念與管理本錢有待改善近年來，管理中間業(yè)務(wù)的國際流行理念有著眾多沖擊性表現(xiàn)，如重視客戶關(guān)系管理，提升業(yè)務(wù)效勞范圍和質(zhì)量，盡力實現(xiàn)范圍經(jīng)濟效應(yīng)〔economicsofscope〕，并以此為根底來拓展中間業(yè)務(wù)和構(gòu)建效勞系統(tǒng)等。中間業(yè)務(wù)的客戶關(guān)系管理包括多個層面：進行深度市場細(xì)分以篩選高利潤客戶；建立高效的顧客信息管理系統(tǒng)以降低信息本錢；強化組織文化以改善員工的效勞精神；完善業(yè)務(wù)管理和鼓勵機制；完善銀行的網(wǎng)點布局，提升資源運行的協(xié)同效果。我國商業(yè)銀行在中間業(yè)務(wù)方面的管理理念那么相對落后善，其條塊分割的管理特征直接導(dǎo)致管理效率低下，新產(chǎn)品開發(fā)、營銷和后期效勞明顯脫節(jié)，競爭力薄弱。相關(guān)比擬見下表3.6。表3.6中外商業(yè)銀行人民幣業(yè)務(wù)賬戶管理平均收費標(biāo)準(zhǔn)〔單位：元〕Table3.6theaverageaccountmanagementfeesofRMBbusinessbetweenChinesebusinessbanksandforeigncommercialbanks(units:RMB)我國商業(yè)銀行外資商業(yè)銀行小額賬戶管理費日均存款不滿300元收3元人平均1萬美元以下收50元人民幣/民幣/季月異地取款收費取款金額0.5%，最低1元，最30元人民幣/筆高50元本地轉(zhuǎn)賬最高5元人民幣80元人民幣或等值外幣/筆異地轉(zhuǎn)賬最高30元人民幣120元人民幣或等值外幣/筆詳細(xì)賬單查詢無50元人民幣/筆3.3影響我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)開展的因素分析中間業(yè)務(wù)的開展需要市諸多條件的支持，而我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)面臨著社會經(jīng)濟環(huán)境、政策法規(guī)制度、行業(yè)競爭態(tài)勢以及電子交易技術(shù)等制約。隨著經(jīng)濟、金融的自由化和全球化的推進，開展中間業(yè)務(wù)是我國商業(yè)銀行實行現(xiàn)代化轉(zhuǎn)型，謀求可持續(xù)開展的戰(zhàn)略著力點。經(jīng)濟運行根本狀況的制約1990年代以來，我國經(jīng)濟快速開展，金融需求市場日漸廣闊，商業(yè)銀行推出日漸豐富的中間業(yè)務(wù)品種來應(yīng)對傳統(tǒng)業(yè)務(wù)收入增速下降的挑戰(zhàn)。但與興旺國家相比擬，我國經(jīng)濟開展水平仍有待提升，因此，商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)開展的市場需求拉力仍然不夠強大。同時，人們對于中間業(yè)務(wù)的認(rèn)識仍有待提升，多數(shù)客戶依然將商業(yè)銀行定位于存貸效勞機構(gòu)，中間業(yè)務(wù)理應(yīng)是免費效勞，而多數(shù)銀行在中間業(yè)務(wù)開展之初的免費促銷手段，更是強化了普通客戶的這種定位思維。此外，我國現(xiàn)階段社會信用體系尚不興旺，公眾的信用觀念較差，銀行從事此類中間業(yè)務(wù)，風(fēng)險暴露程度較高，這也在很大程度上阻礙了銀行開展中間業(yè)務(wù)的積極性。政策法規(guī)和制度的制約當(dāng)前，我國經(jīng)濟的市場化改革仍在推進，約束金融業(yè)的根本經(jīng)濟制度和行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)都在快速轉(zhuǎn)變。一方面是制度標(biāo)準(zhǔn)的推進存在時間滯后性；另一方面是舊法律法規(guī)的撤銷及其影響的消除尚需時日，使得我國中間業(yè)務(wù)缺乏完善且成熟法律體系的管理和指導(dǎo)。尤其是分業(yè)經(jīng)營和利率管制等法律標(biāo)準(zhǔn)的轉(zhuǎn)變尤為迫切。1995年?中華人民共和國商業(yè)銀行法?的出臺，明確規(guī)定在我國商業(yè)銀行實施分業(yè)經(jīng)營和監(jiān)管的制度，銀行不得涉足保險、證券和信托等各大類金融業(yè)務(wù)，2004年新的商業(yè)銀行法再次確認(rèn)分業(yè)經(jīng)營制。分業(yè)經(jīng)營制度為金融行業(yè)建立了一道防范風(fēng)險的“防火墻〞，卻對中間業(yè)務(wù)的開展形成了嚴(yán)重的制約。開展中間業(yè)務(wù)既需要銀行內(nèi)多部門的協(xié)調(diào)，又需要其他傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的支持，但分業(yè)經(jīng)營制切斷了這種聯(lián)系，導(dǎo)致資本、貨幣和證券市場之間無法互補合作，創(chuàng)新更為困難。隨著我國經(jīng)濟的開展，多個領(lǐng)域的交易對金融效勞產(chǎn)生日漸增多的交叉性需求，而因分業(yè)經(jīng)營管制，作為綜合性最高的商業(yè)銀行難于對需求積極反響，中間業(yè)務(wù)創(chuàng)新面臨著嚴(yán)重的抑制。其次，我國利率市場化改革正在推進，金融交易仍以管制利率調(diào)節(jié)。利率管制對于中間業(yè)務(wù)的開展有著重要影響。利率等價格受到管制，相關(guān)行為主體要么會改變對應(yīng)資源的使用方式，要么會改變交易的協(xié)調(diào)形式，以降低管制所蘊含的權(quán)利損失，但躲避管制的行為本身也是有代價的。在實踐層面，雖然我國自1990年代以來對利率進行了一系列改革，但人民銀行仍然是利率的制定者。管制下過高的存貸利差及其他政策性租金收入，導(dǎo)致國有商業(yè)銀行的創(chuàng)新動力缺乏，直接制約著中間業(yè)務(wù)的健康開展。表3.72002年-2021年我國金融機構(gòu)年存貸基準(zhǔn)利差Table3.7interestmarginsbetweenloansandborrowinChinesebanksin2002-2021調(diào)整時間調(diào)整時間存款利率貸款利率存貸利差2002年2月2.00%5.13%3.06%2004年10月2.25%5.58%3.33%2006年4月2.25%5.85%3.60%2006年8月2.52%6.12%3.60%2021年10月2.50%5.56%3.06%2021年12月2.75%5.81%3.06%2021年2月3.00%6.06%3.06%2021年4月3.25%6.31%3.06%2021年7月3.25%6.56%3.31%2021年6月3.05%6.31%3.26%2021年7月3.00%6.00%3.00%資料來源：根據(jù)中國人民銀行有關(guān)數(shù)據(jù)整理而得表3.7顯示，無論基準(zhǔn)利率怎樣調(diào)整，存貸利差都維持在3%以上的水平，有時甚至更高，使商業(yè)銀行可以較低水平的效勞來獲取豐厚回報，利息成為商業(yè)銀行總收入的絕對主體，從而對創(chuàng)新形成強烈的抑制。此外，多種管制措施使商業(yè)銀行占據(jù)我國金融交易市場的統(tǒng)治地位，例如，到2021年我國融資中銀行貸款占據(jù)78.3%，而股票和債券等形式只占21.7%。這種融資結(jié)構(gòu)反過來制約商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù)創(chuàng)新。最后，中間業(yè)務(wù)定價機制不健全制約著其健康開展。我國中間業(yè)務(wù)定價是實施政府指導(dǎo)價和市場調(diào)節(jié)價相結(jié)合的方法，而相關(guān)管理部門對于中間業(yè)務(wù)收費機制的標(biāo)準(zhǔn)并不明確。雖然我國于2003年10月公布?商業(yè)銀行效勞價格管理暫行方法?，但其對實踐層面的指導(dǎo)范圍主要集中在傳統(tǒng)低附加值業(yè)務(wù)，如銀行匯票、匯兌托收等結(jié)算業(yè)務(wù)，而對創(chuàng)新型中間業(yè)務(wù)的調(diào)節(jié)和指導(dǎo)明顯缺乏。商業(yè)銀行自身因素的制約當(dāng)前，我國商業(yè)銀行的治理機制不夠完善，致使經(jīng)營管理和營銷等方面有著許多阻礙中間業(yè)務(wù)開展的因素。首先是經(jīng)營理念的制約。中間業(yè)務(wù)的重要性尚未進入我國商業(yè)銀行的核心戰(zhàn)略，大多被視為輔助產(chǎn)品。雖然目前存在外資商業(yè)銀行大量涌入的挑戰(zhàn)，但由于政策法規(guī)的庇護，各主要商業(yè)銀行的傳統(tǒng)主營收入并未遭受明顯沖擊。當(dāng)前，我國商業(yè)銀行在中間業(yè)務(wù)營銷上更多采用分行分散營銷模式、產(chǎn)品由總行統(tǒng)一設(shè)計開發(fā)，分行再依據(jù)總行下達(dá)的業(yè)務(wù)要求，在其市場控制范圍內(nèi)進行營銷推廣，缺乏精細(xì)化的市場定位分析，難于有效地依據(jù)不同區(qū)域內(nèi)市場客戶的需求設(shè)計產(chǎn)品，戰(zhàn)略缺乏主動性和連續(xù)性。其次是效勞技術(shù)的制約。當(dāng)前我國商業(yè)銀行的效勞技術(shù)手段相對缺乏，且平安性和系統(tǒng)兼容性不高，大局部中間業(yè)務(wù)效勞仍然依靠柜臺效勞的支持，而網(wǎng)上銀行、銀行效勞水平和規(guī)模占比都有待提高。中間業(yè)務(wù)的電子信息技術(shù)，尤其是客戶信息管理、結(jié)算和支付等數(shù)據(jù)支持系統(tǒng)明顯落后于國外先進水平。在這方面，很多興旺國家商業(yè)銀行都擁有先進的電子通訊系統(tǒng)，如英國的票據(jù)交換所自動收付系統(tǒng)〔CHAPS〕，美國的全球銀行間金融電訊系統(tǒng)〔SWIFT〕和銀行同業(yè)收付系統(tǒng)〔CHIPS〕等。再次是人力資源的制約。中間業(yè)務(wù)是金融領(lǐng)域的高技術(shù)含量業(yè)務(wù)，人員的素質(zhì)水平在很大程度上制約著中間業(yè)務(wù)的開展。我國商業(yè)銀行中能滿足中間業(yè)務(wù)開展需求的具備綜合素質(zhì)的復(fù)合型人才儲藏和更替缺乏，從事中間業(yè)務(wù)的人力資源多數(shù)是從銀行原有各部門抽調(diào)組合而成，銀行在中間業(yè)務(wù)人才培訓(xùn)方面的投入較少，鼓勵機制調(diào)整力度有待提升，中間業(yè)務(wù)也主要集中在低附加值勞動密集型產(chǎn)品上，而高端效勞產(chǎn)品的開拓和推廣增速緩慢。最后是銀行間缺乏有效協(xié)調(diào)機制所導(dǎo)致的競爭態(tài)勢的制約。當(dāng)前中間業(yè)務(wù)并未成為我國商業(yè)銀行的主要盈利手段，而且商業(yè)銀行開發(fā)中間業(yè)務(wù)往往是作為吸引傳統(tǒng)存貸業(yè)務(wù)的促銷手段。而隨著中間業(yè)務(wù)本身的開展，其競爭態(tài)勢也日漸加劇，但在缺乏有效創(chuàng)新手段的支持下，價格戰(zhàn)在很大程度上成為競爭的主要手段，中間業(yè)務(wù)的收費標(biāo)準(zhǔn)不斷壓低，甚至被迫免費。這在事實上導(dǎo)致銀行在中間業(yè)務(wù)方面的管理體系進步緩慢，并導(dǎo)致其未來中間業(yè)務(wù)開展面臨潛在風(fēng)險。4國外商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的開展現(xiàn)狀與啟示近幾十年來，在回應(yīng)經(jīng)濟增長對金融效勞新業(yè)務(wù)的需求和躲避來自政府的金融管制中，興旺國家的商業(yè)銀行實施了眾多重大的中間業(yè)務(wù)創(chuàng)新。考察國外的開展和創(chuàng)新經(jīng)驗，能為我國中間業(yè)務(wù)的開展和創(chuàng)新提供理論和經(jīng)驗的借鑒。4.1國外商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的開展現(xiàn)狀1970年代以來，世界各國中央銀行轉(zhuǎn)向以基準(zhǔn)利率管制來干預(yù)經(jīng)濟，使利率波動較以往更為劇烈。此外，在布雷頓森林體系瓦解加劇了匯率波動。因此，西方商業(yè)銀行大力轉(zhuǎn)變經(jīng)營機制，積極創(chuàng)新金融交易形式。因為能更好地應(yīng)對經(jīng)濟環(huán)境變化，中間業(yè)務(wù)在興旺國家得以大力推廣，并長期維持著強盛的創(chuàng)新。中間業(yè)務(wù)范圍廣而品種多在經(jīng)濟開展動力缺乏和金融機構(gòu)積極創(chuàng)新以躲避管制等因素的影響下，從1970年代開始西方國家逐步突破分業(yè)經(jīng)營的限制，開始引入混業(yè)經(jīng)營管理體制。商業(yè)銀行也以存貸業(yè)務(wù)為根底迅速向兩端延伸拓展，積極發(fā)揮經(jīng)營機制的靈活性和創(chuàng)新能力，提升中間業(yè)務(wù)在經(jīng)營中的戰(zhàn)略地位，大力開展經(jīng)營技術(shù)，形成了范圍廣泛、品種和層次豐富的中間業(yè)務(wù)系列。表4.1是西方商業(yè)銀行在創(chuàng)新頂峰期所開發(fā)的局部典型中間業(yè)務(wù)品種。表4.1西方商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)創(chuàng)