2023-2028年互聯(lián)網(wǎng)家裝市場(chǎng)現(xiàn)狀與前景調(diào)研報(bào)告

盛世華研·2008-2010年鋼行業(yè)調(diào)研報(bào)告PAGE2服務(wù)熱線圳市盛世華研企業(yè)管理有限公司2028年互聯(lián)網(wǎng)家裝市場(chǎng)2023-2028年互聯(lián)網(wǎng)家裝市場(chǎng)現(xiàn)狀與前景調(diào)研報(bào)告報(bào)告目錄TOC\o"1-3"\u第1章互聯(lián)網(wǎng)家裝行業(yè)概況 31.1互聯(lián)網(wǎng)家裝市場(chǎng)規(guī)模 31.2傳統(tǒng)家居裝修行業(yè)痛點(diǎn)突出 41.3“互聯(lián)網(wǎng)+家居裝修”模式漸成趨勢(shì) 4第2章2022-2023年互聯(lián)網(wǎng)家裝市場(chǎng)深度調(diào)研 52.1垂直類互聯(lián)網(wǎng)裝企：回歸平臺(tái)本身 62.2綜合互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)：取長(zhǎng)補(bǔ)短 72.3仍需跨越的現(xiàn)實(shí)屏障 92.4數(shù)字化整裝成未來趨勢(shì) 10第3章家裝數(shù)字化，家裝的下一個(gè)藍(lán)海 123.1家裝數(shù)字化，一次「反互聯(lián)網(wǎng)化」之旅 133.2家裝數(shù)字化，一次「家裝蝶變」之旅 143.3家裝數(shù)字化，一次「紅利釋放」之旅 16第4章互聯(lián)網(wǎng)家裝行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)及預(yù)埋預(yù)測(cè) 17第5章互聯(lián)網(wǎng)家裝行業(yè)發(fā)展前景 205.1互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)水平與互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)意識(shí)不斷提升促進(jìn)行業(yè)發(fā)展 205.2住宅物業(yè)的二手銷售持續(xù)上升擴(kuò)大行業(yè)市場(chǎng)需求 205.3互聯(lián)網(wǎng)家裝滲透率將不斷提升 205.4整合化互聯(lián)網(wǎng)家裝平臺(tái)服務(wù)需求增長(zhǎng) 21第6章2023年下游住宅市場(chǎng)發(fā)展情況分析 216.1房地產(chǎn)行業(yè)有向好趨勢(shì) 216.2逾5萬老舊小區(qū)有望年內(nèi)開工 246.3地產(chǎn)銷售恢復(fù)情況如何？ 246.4長(zhǎng)周期視角下房地產(chǎn)行業(yè)仍處于下行拐點(diǎn) 296.5裝修裝飾行業(yè)年產(chǎn)值近超萬億元，長(zhǎng)期呈上升趨勢(shì) 326.6消費(fèi)向好疊加地產(chǎn)回暖，短期需求或表現(xiàn)較高彈性 336.72023年裝飾裝修工程需求復(fù)蘇彈性可期 356.8新房裝修需求逐步釋放 37第1章互聯(lián)網(wǎng)家裝行業(yè)概況互聯(lián)網(wǎng)家裝平臺(tái)集中大量有精準(zhǔn)裝修需求的業(yè)主，吸引各類型的服務(wù)供應(yīng)商使用平臺(tái)并提升對(duì)平臺(tái)的依賴度，將原本分散的供給和需求資源進(jìn)行匯集。互聯(lián)網(wǎng)家裝市場(chǎng)可進(jìn)一步被細(xì)分為建材市場(chǎng)與非建材市場(chǎng)1.1互聯(lián)網(wǎng)家裝市場(chǎng)規(guī)模得益于網(wǎng)絡(luò)環(huán)境的發(fā)展，可支配收入的提升，消費(fèi)者對(duì)多樣化、定制化、高效率家裝的需求持續(xù)增長(zhǎng)，互聯(lián)網(wǎng)家裝行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模不斷增長(zhǎng)。數(shù)據(jù)顯示，我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)家裝市場(chǎng)規(guī)模由2016年的137.9億元增長(zhǎng)至2020年的567.1億元，復(fù)合年均增長(zhǎng)率達(dá)42.4%。中商產(chǎn)業(yè)研究院預(yù)測(cè)，2022年我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)家裝市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)867.1億元。1.2傳統(tǒng)家居裝修行業(yè)痛點(diǎn)突出傳統(tǒng)家居裝修行業(yè)痛點(diǎn)突出，一是客戶渠道單一，僅依靠門店獲??；二是項(xiàng)目不透明，摻雜水分大，業(yè)主轉(zhuǎn)化率低；三是無專業(yè)的宣傳推廣團(tuán)隊(duì)，無渠道推廣宣傳。隨著互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟(jì)的深入發(fā)展，為傳統(tǒng)裝修公司帶來了轉(zhuǎn)型升級(jí)的新契機(jī)，行業(yè)逐漸成為不少商家和創(chuàng)業(yè)者嘗試改變的行業(yè)。傳統(tǒng)的線下裝修逐漸被拋棄，取而代之的互聯(lián)網(wǎng)裝修成為很多家庭企業(yè)的不二選擇。CBNDate聯(lián)合天貓發(fā)布《2021中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)家裝消費(fèi)趨勢(shì)白皮書》顯示，互聯(lián)網(wǎng)家裝滲透率持續(xù)上升，線上家裝消費(fèi)加速增長(zhǎng)，MAT2021天貓平臺(tái)家裝行業(yè)增速48%。1.3“互聯(lián)網(wǎng)+家居裝修”模式漸成趨勢(shì)互聯(lián)網(wǎng)裝修是在“互聯(lián)網(wǎng)”的背景下，借助互聯(lián)網(wǎng)思維和互聯(lián)網(wǎng)工具，改造傳統(tǒng)裝修存在的問題，通過去中介化、去渠道化及標(biāo)準(zhǔn)化，優(yōu)化并整合裝修產(chǎn)業(yè)鏈，顛覆傳統(tǒng)裝修的用戶體驗(yàn)。當(dāng)前已經(jīng)有眾多新品牌持續(xù)入局線上家裝行業(yè)，激發(fā)市場(chǎng)活力，例如：2021年3月，蘇寧宣布提供家裝家電一站式購物服務(wù)；4月，國(guó)美上線“打扮家”App；5月，百度發(fā)布了互聯(lián)網(wǎng)家裝新品牌“裝馨家”；巨頭們更是紛紛布局，京東已經(jīng)上線了“京東家”頻道，貝殼找房推出了家居服務(wù)平臺(tái)“被窩家裝”，阿里旗下則設(shè)有家裝平臺(tái)“每平每屋”。雖然行業(yè)參與者眾多，但目前家裝行業(yè)與互聯(lián)網(wǎng)的結(jié)合程度還很低。據(jù)Fastdate報(bào)告數(shù)據(jù)顯示，2020年，我國(guó)家裝市場(chǎng)規(guī)模2.61萬億，其中家裝企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型比例19.2%，家裝線上交易占比僅有9.7%。隨著互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)不斷成熟，未來引領(lǐng)行業(yè)發(fā)展的將是整個(gè)產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)化的加速，未來互聯(lián)網(wǎng)與實(shí)體家居裝修行業(yè)將構(gòu)建一個(gè)相互依存的新生態(tài)，行業(yè)潛力無限。第2章2022-2023年互聯(lián)網(wǎng)家裝市場(chǎng)深度調(diào)研伴隨著國(guó)內(nèi)O2O浪潮的興起，互聯(lián)網(wǎng)家裝行業(yè)迎來了快速發(fā)展的歷史機(jī)遇期。據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)家裝市場(chǎng)規(guī)模由2016年的137.9億元增長(zhǎng)至2020年的567.1億元，復(fù)合年均增長(zhǎng)率高達(dá)42.4%。另據(jù)中商產(chǎn)業(yè)研究院預(yù)測(cè)，2022年我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)家裝市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)到867.1億元，巨大的市場(chǎng)規(guī)模迅速吸引了許多玩家參與其中。目前來看，參與互聯(lián)網(wǎng)家裝行業(yè)的玩家主要有兩類：一類是垂直領(lǐng)域的互聯(lián)網(wǎng)家裝企業(yè)，例如土巴兔、齊家網(wǎng)等；另一類則是后續(xù)入場(chǎng)的綜合性互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，例如阿里、京東、國(guó)美等，二者共同推動(dòng)了互聯(lián)網(wǎng)家裝行業(yè)的發(fā)展與變革，但二者所走的路線顯然有著明顯的差異。2.1垂直類互聯(lián)網(wǎng)裝企：回歸平臺(tái)本身不同于其他純線上的互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，家裝平臺(tái)由于需要大量介入線下服務(wù)，所以天然融入了半垂直的性質(zhì)。事實(shí)上，隨著互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)的擴(kuò)大，以土巴兔、齊家網(wǎng)為代表的垂類家裝平臺(tái)，垂直化程度也會(huì)變得越來越深。一來，垂直類互聯(lián)網(wǎng)裝企回歸平臺(tái)本身，在供應(yīng)端對(duì)家裝產(chǎn)業(yè)鏈進(jìn)行重構(gòu)。眾所周知，用戶之所以找裝修公司，是為了找到能力強(qiáng)的設(shè)計(jì)師、靠譜的施工隊(duì)，以及高性價(jià)比的裝修材料，所以齊家網(wǎng)、土巴兔等平臺(tái)紛紛借助互聯(lián)網(wǎng)思維和互聯(lián)網(wǎng)工具，通過去中介化、去渠道化及標(biāo)準(zhǔn)化，優(yōu)化并整合整個(gè)家裝產(chǎn)業(yè)鏈的資源，讓裝修變得更簡(jiǎn)單、更透明、性價(jià)比更高。以齊家網(wǎng)為例，過去齊家網(wǎng)實(shí)際上只是扮演著“流量中介”的角色。為了改善用戶體驗(yàn)，齊家網(wǎng)開始借助數(shù)字化轉(zhuǎn)型的契機(jī)，對(duì)整個(gè)家裝鏈條進(jìn)行了優(yōu)化升級(jí)。比如在設(shè)計(jì)方面，其研發(fā)的VR軟件，不僅提高了設(shè)計(jì)效率，還為用戶帶來了全新的3D實(shí)景體驗(yàn)。在施工方面，齊家網(wǎng)統(tǒng)一對(duì)施工隊(duì)進(jìn)行標(biāo)準(zhǔn)化培訓(xùn)和篩選，并且為了讓施工過程可控，其將施工環(huán)節(jié)拆分成400多個(gè)節(jié)點(diǎn)，每個(gè)節(jié)點(diǎn)系統(tǒng)都會(huì)發(fā)出指令，完成后可在遠(yuǎn)程看到現(xiàn)場(chǎng)照片，由監(jiān)理進(jìn)行驗(yàn)收服務(wù)。在材料方面，齊家網(wǎng)采取F2C（從工廠到消費(fèi)者）模式，減少中間經(jīng)銷商環(huán)節(jié)，這樣不僅可以降低渠道成本，還能滿足用戶的個(gè)性化需求。二來，限于自營(yíng)業(yè)務(wù)的重重弊病，垂直類互聯(lián)網(wǎng)裝企開始收縮自營(yíng)業(yè)務(wù)、延展平臺(tái)業(yè)務(wù)。以齊家網(wǎng)、土巴兔為代表的垂直類互聯(lián)網(wǎng)裝企，其自營(yíng)業(yè)務(wù)涉及面太廣，重資產(chǎn)的特質(zhì)又使其裹足不前、面臨持續(xù)燒錢的窘境，嚴(yán)重影響了企業(yè)的盈利能力，所以土巴兔、齊家網(wǎng)等都將企業(yè)發(fā)展重心轉(zhuǎn)移到了平臺(tái)業(yè)務(wù)上。以齊家網(wǎng)為例，其集平臺(tái)和自營(yíng)于一身，其中平臺(tái)業(yè)務(wù)聚集產(chǎn)品和服務(wù)商，主要賺取廣告和租金收益；其自營(yíng)業(yè)務(wù)則包括室內(nèi)設(shè)計(jì)和建筑業(yè)務(wù)，直接服務(wù)于個(gè)人消費(fèi)者和房地產(chǎn)開發(fā)商。不過，鑒于自營(yíng)業(yè)務(wù)近年來處于持續(xù)低迷的狀態(tài)，而平臺(tái)業(yè)務(wù)發(fā)展向好，因此齊家網(wǎng)在招股書中明確表示平臺(tái)才是公司的核心業(yè)務(wù)。而土巴兔從2020年開始就不再提供自營(yíng)家裝業(yè)務(wù)，只提供線上平臺(tái)服務(wù)，服務(wù)內(nèi)容主要包括智能訂單匹配、信息增值、金融推介、材料供應(yīng)鏈整合，以及廣告營(yíng)銷等。由此可見，垂直類家裝平臺(tái)回歸平臺(tái)角色已是大勢(shì)所趨。2.2綜合互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)：取長(zhǎng)補(bǔ)短與前者略有不同，像阿里、京東這樣的互聯(lián)網(wǎng)大廠在進(jìn)軍家裝行業(yè)的過程中，一直在結(jié)合自身優(yōu)勢(shì)取長(zhǎng)補(bǔ)短，來推進(jìn)自身的業(yè)務(wù)發(fā)展。一方面，綜合互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)通過整合線上線下的家裝行業(yè)資源，彌補(bǔ)其在家裝產(chǎn)業(yè)鏈上的短板。以阿里巴巴為例，其通過頻繁的投資和收購，布局家裝行業(yè)。例如，阿里巴巴先后投資了居然之家、三維家，收購了匠多多和紅星美凱龍，以彌補(bǔ)自身在家裝行業(yè)的空白。另外，阿里還在線上推出了躺平APP，集合眾多家裝類圖文內(nèi)容，兼具產(chǎn)品種草的特性，為用戶提供豐富的家裝信息。同樣是家裝市場(chǎng)重要玩家的京東，也不甘落后，也在家裝行業(yè)進(jìn)行了線上線下的布局。一來，京東通過引進(jìn)席夢(mèng)思、絲漣、TOTO等優(yōu)質(zhì)品牌以及自營(yíng)的方式，使家居、家裝的品類變得越來越齊全；二來，通過上線家居建材業(yè)務(wù)，使得京東至少在產(chǎn)業(yè)鏈上涵蓋了裝修業(yè)務(wù)的全路徑，并且“京東家”幫助其打通了設(shè)計(jì)和服務(wù)環(huán)節(jié)。在線下布局方面，京東圍繞“無界零售”的概念為傳統(tǒng)家裝企業(yè)投資和賦能，持續(xù)加碼家居行業(yè)。另一方面，綜合互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)憑借其雄厚的資金實(shí)力和技術(shù)優(yōu)勢(shì)，驅(qū)動(dòng)家裝行業(yè)革新。在新零售時(shí)代，家裝平臺(tái)不再只是簡(jiǎn)單的線上與線下的結(jié)合，更要注重各種新技術(shù)的持續(xù)應(yīng)用、線下門店的不斷回流，以及用戶體驗(yàn)的不斷改善。以阿里為例，其憑借自身強(qiáng)大的數(shù)據(jù)鏈和軟件系統(tǒng)優(yōu)勢(shì)，針對(duì)中小型家裝企業(yè)獲客難、成交難、盈利難的痛點(diǎn)，專門為其量身定制頂層設(shè)計(jì)，完成了從獲客、設(shè)計(jì)、產(chǎn)品、下單、安裝、售后等家裝關(guān)鍵節(jié)點(diǎn)的解決方案，以一套直觀的門店P(guān)AD系統(tǒng)賦能中小型家裝企業(yè)，從而實(shí)現(xiàn)以小見大、以點(diǎn)帶面、快捷走量等功能。2.3仍需跨越的現(xiàn)實(shí)屏障盡管互聯(lián)網(wǎng)家裝賽道玩家眾多，但隨著互聯(lián)網(wǎng)紅利的消失、疫情的影響，以及房地產(chǎn)市場(chǎng)的持續(xù)低迷，依附于家居裝修需求量推動(dòng)的互聯(lián)網(wǎng)家裝行業(yè)，也遭遇了許多的困難。其一，互聯(lián)網(wǎng)家裝行業(yè)是重服務(wù)、重體驗(yàn)的行業(yè)，所以很多家裝平臺(tái)由于產(chǎn)品和服務(wù)不過關(guān)，導(dǎo)致用戶流失嚴(yán)重，也導(dǎo)致其平臺(tái)形象受損。家裝行業(yè)由于涉及設(shè)計(jì)、施工、交付等一系列復(fù)雜瑣碎的系統(tǒng)，所以行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)化和規(guī)范化一直難以落地，很多家裝平臺(tái)經(jīng)常因?yàn)楦鞣N裝修問題和售后問題，而被消費(fèi)者投訴。據(jù)貝殼研究院發(fā)布的《2022青年家居生活趨勢(shì)洞察報(bào)告》顯示，有69.2%的消費(fèi)者在房屋裝修過程中遇到過防水、乳膠漆、板材等輔材問題；有45.3%的消費(fèi)者遇到過木地板、墻紙、櫥柜等主材問題；有超過一半的消費(fèi)者在裝修完成以后遇到過售后問題。其二，對(duì)于垂直類互聯(lián)網(wǎng)裝企來說，由于獲客成本高，導(dǎo)致企業(yè)利潤(rùn)被吞噬、盈利空間被擠壓的問題依然存在。以土巴兔為例，據(jù)土巴兔招股書顯示，在2019-2021年間，土巴兔為精準(zhǔn)獲客而支付的費(fèi)用分別為2.06億元、2.15億元和2.4億元，占收入比重分別為30.31%、35.00%和36.66%，獲客成本呈逐年上升的趨勢(shì)。但土巴兔大量燒錢并未使得其營(yíng)收和凈利潤(rùn)保持高增長(zhǎng)。據(jù)招股書顯示，在2019-2021年間，土巴兔營(yíng)業(yè)收入分別為6.8億元、6.15億元和6.54億元；凈利潤(rùn)分別為7967.9萬元、8659.75萬元、7032.95萬元。不難看出，大量燒錢獲客之下，其營(yíng)收和凈利潤(rùn)并沒有實(shí)現(xiàn)快速增長(zhǎng)，反而使其盈利能力嚴(yán)重受限。其三，對(duì)于綜合互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)來說，太過依賴流量致使其家裝業(yè)務(wù)的發(fā)展遲遲不見起色。雖然阿里、京東這些互聯(lián)網(wǎng)巨頭擁有天然的流量?jī)?yōu)勢(shì)、話題度和熱度，但互聯(lián)網(wǎng)家裝行業(yè)不僅需要線上的引流，更需要將線下的交付和管理落到實(shí)處。但目前無論是阿里還是京東，對(duì)于整個(gè)家裝行業(yè)冗長(zhǎng)的產(chǎn)業(yè)鏈條觸達(dá)尚且不夠深入，在客戶實(shí)際的裝修過程中也無法做到質(zhì)量把控，更無法掌控執(zhí)行效率，所以也無從實(shí)現(xiàn)真正意義上的觸達(dá)消費(fèi)者。2.4數(shù)字化整裝成未來趨勢(shì)雖然目前整個(gè)互聯(lián)網(wǎng)家裝行業(yè)正在遭遇寒冬，但我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)家裝市場(chǎng)仍然需求量巨大。從行業(yè)來看，當(dāng)下互聯(lián)網(wǎng)家裝行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)已經(jīng)進(jìn)入白熱化的階段，各家裝平臺(tái)為擴(kuò)大市場(chǎng)、提升競(jìng)爭(zhēng)力，紛紛走上了轉(zhuǎn)型保增長(zhǎng)的道路。一來，家裝平臺(tái)積極推進(jìn)行業(yè)向標(biāo)準(zhǔn)化、數(shù)字化方向轉(zhuǎn)型升級(jí)，以此來實(shí)現(xiàn)降本增效。目前不管是垂直類互聯(lián)網(wǎng)裝企，還是綜合性互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，都在專注家裝數(shù)字化賽道。例如土巴兔，其研發(fā)的圖滿意3D云設(shè)計(jì)和SaaS系統(tǒng)有效地提升了運(yùn)營(yíng)效率。再比如齊家網(wǎng)，自2021年起就大力發(fā)展SaaS戰(zhàn)略，向家裝企業(yè)提供涵蓋營(yíng)銷、供應(yīng)鏈集采、創(chuàng)新增值服務(wù)等一站式整體經(jīng)營(yíng)解決方案。據(jù)齊家網(wǎng)2021年財(cái)報(bào)顯示，其SaaS及延伸服務(wù)收入高達(dá)6.3億元，同比增長(zhǎng)17.3%。另外，阿里旗下的每平每屋設(shè)計(jì)家也正在加速數(shù)字化轉(zhuǎn)型，其生命周期數(shù)字化產(chǎn)品矩陣，涵蓋了裝修設(shè)計(jì)、家居軟裝、硬裝建材、全屋定制等多個(gè)家裝家居細(xì)分行業(yè)。而京東與尚品宅配也將在品牌、流量、供應(yīng)鏈、技術(shù)研發(fā)等板塊建立起全面戰(zhàn)略合作關(guān)系，共建數(shù)字化整裝新生態(tài)。二來，家裝平臺(tái)試圖從整裝業(yè)務(wù)上尋找新的增長(zhǎng)點(diǎn)。據(jù)《2021年裝修消費(fèi)趨勢(shì)報(bào)告》顯示，一站式裝修需求激增160%。另據(jù)優(yōu)居研究院報(bào)告指出，預(yù)計(jì)2022年整裝行業(yè)的市場(chǎng)規(guī)模會(huì)突破萬億元，并將保持20%以上的年增速。面對(duì)如此龐大的市場(chǎng)規(guī)模，眾多家裝平臺(tái)欲將整裝作為業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)的突破口。以土巴兔為例，其從正品材料出發(fā)，通過優(yōu)化裝企運(yùn)營(yíng)，進(jìn)而提升整裝轉(zhuǎn)化，并打造平臺(tái)型整裝產(chǎn)品，實(shí)現(xiàn)共享展廳及整裝全產(chǎn)業(yè)鏈賦能。而齊家網(wǎng)的整裝業(yè)務(wù)則以室內(nèi)設(shè)計(jì)及裝飾板塊為主，主要服務(wù)于小型住宅客戶、地產(chǎn)商或服務(wù)式公寓，以及個(gè)人消費(fèi)者。另外，京東憑借其自營(yíng)物流的優(yōu)勢(shì)，在整裝業(yè)務(wù)上，可以更好地執(zhí)行送裝一體等消費(fèi)者相當(dāng)敏感的服務(wù)環(huán)節(jié)。雖然整裝業(yè)務(wù)的確能為平臺(tái)帶來業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)，但由于家裝行業(yè)鏈條太長(zhǎng)，且高度依賴消費(fèi)者口碑，所以家裝平臺(tái)想要做整裝并非易事。從行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)來看，以數(shù)字化為主導(dǎo)的整裝業(yè)務(wù)，則可以打通家裝不同流程和環(huán)節(jié)之間的壁壘，真正使家裝行業(yè)進(jìn)入一個(gè)全新的發(fā)展階段。在此背景下，各路玩家自然就加大了對(duì)數(shù)字化整裝的探索。第3章家裝數(shù)字化，家裝的下一個(gè)藍(lán)海當(dāng)數(shù)字化的浪潮開始席卷各行各業(yè)的時(shí)候，家裝行業(yè)同樣是未能幸免的?？梢灶A(yù)見的是，家裝數(shù)字化，必然會(huì)像家裝互聯(lián)網(wǎng)化一樣成為幾乎每一個(gè)家裝玩家的標(biāo)配。同樣地，透過家裝互聯(lián)網(wǎng)化所帶來的影響，我們同樣可以看到家裝數(shù)字化，同樣將會(huì)給我們帶來一場(chǎng)不亞于互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代的產(chǎn)業(yè)革命。對(duì)于每一個(gè)有志于在數(shù)字化時(shí)代有所作為的玩家們來講，把握好家裝數(shù)字化背后的紅利，并且真正用數(shù)字化的手段去改造家裝，讓家裝行業(yè)在數(shù)字化時(shí)代占據(jù)一席之地，或許才是它們必然需要著重思考的重要課題。無論是頭部的玩家們來講，還是中下游的玩家們來講，找到切入到家裝數(shù)字化的方式和手段，或許才是正道所在。那么，家裝數(shù)字化何以會(huì)成為家裝行業(yè)的下一個(gè)藍(lán)海？家裝數(shù)字化又將會(huì)給家裝行業(yè)的發(fā)展帶來怎樣的一種改變呢？理順家裝數(shù)字化與家裝行業(yè)進(jìn)化之間的關(guān)系，或許才是保證家裝行業(yè)的發(fā)展真正可以進(jìn)入到全新發(fā)展周期的關(guān)鍵所在。3.1家裝數(shù)字化，一次「反互聯(lián)網(wǎng)化」之旅盡管在互聯(lián)網(wǎng)家裝時(shí)代誕生了諸多的互聯(lián)網(wǎng)家裝平臺(tái)，創(chuàng)新出來了諸多的互聯(lián)網(wǎng)家裝模式，但是，家裝行業(yè)的痛點(diǎn)和弊病，似乎并未真正改變?cè)S多，以致于很多人開始反思互聯(lián)網(wǎng)家裝的問題究竟出在了哪里？復(fù)盤互聯(lián)網(wǎng)家裝的發(fā)展歷程，我們可以非常明顯地看出，幾乎所有的互聯(lián)網(wǎng)家裝玩家都是從外而內(nèi)來改造家裝，來尋找家裝行業(yè)的發(fā)展突破口。在那樣一個(gè)「互聯(lián)網(wǎng)+」模式風(fēng)靡的年代里，通過這樣一種由外而內(nèi)的方式來提升家裝行業(yè)的運(yùn)行效率，來優(yōu)化家裝行業(yè)的體驗(yàn)，的確是有一定的效果的。然而，我們同樣要看到的是，僅僅從表層和外部，并不能夠真正解決家裝行業(yè)根本的痛點(diǎn)和難題。只有真正從家裝行業(yè)的內(nèi)部著手，通過對(duì)家裝行業(yè)的內(nèi)部元素、流程和環(huán)節(jié)進(jìn)行改變，家裝行業(yè)的發(fā)展才能得到根本性的嬗變。如果對(duì)家裝數(shù)字化進(jìn)行一次總結(jié)的話，它其實(shí)表現(xiàn)出來的是，「反互聯(lián)網(wǎng)化」的過程。所謂的「反互聯(lián)網(wǎng)化」，其實(shí)就是改變以往由外而內(nèi)對(duì)家裝行業(yè)進(jìn)行改造的方式，轉(zhuǎn)而由內(nèi)而外地對(duì)家裝行業(yè)進(jìn)行一場(chǎng)深度而又徹底的改造。家裝數(shù)字化之所以能夠?qū)崿F(xiàn)這樣一種「反互聯(lián)網(wǎng)化」的方式，其中一個(gè)很重要的原因在于，經(jīng)歷了互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代的洗禮之后，家裝行業(yè)的內(nèi)在元素業(yè)已發(fā)生了深刻的改變，在這樣一場(chǎng)改變之下，實(shí)體元素與虛擬元素的深度融合，業(yè)已成為一種潮流和趨勢(shì)。有了這樣一個(gè)基礎(chǔ)之后，我們可以實(shí)現(xiàn)的并不僅僅只是家裝行業(yè)內(nèi)部流程和環(huán)節(jié)的重塑和再造，同樣可以達(dá)成不同家裝個(gè)體之間的打通和融合。對(duì)于家裝行業(yè)來講，這是一次「反互聯(lián)網(wǎng)化」之旅，它更多地代表的是一種家裝行業(yè)由內(nèi)而外所衍生而來的新嬗變。3.2家裝數(shù)字化，一次「家裝蝶變」之旅事實(shí)上，家裝互聯(lián)網(wǎng)化，并未真正解決家裝行業(yè)最本質(zhì)的痛點(diǎn)和難題，它僅僅只是借助互聯(lián)網(wǎng)化的手段提升了家裝行業(yè)上下游的對(duì)接效率而已，家裝行業(yè)本身并未發(fā)生太多根本性的改變。簡(jiǎn)單來講，家裝互聯(lián)網(wǎng)化，并未真正給家裝行業(yè)帶來根本性的變革。當(dāng)家裝數(shù)字化開始出現(xiàn)，我們看到的是，一種與家裝互聯(lián)網(wǎng)化完全不一樣的發(fā)展新模式。如果對(duì)家裝數(shù)字化進(jìn)行總結(jié)的話，它是一次真正能夠給家裝行業(yè)帶來蝶變升級(jí)的存在。正是因?yàn)槿绱?，我們才可以將家裝數(shù)字化定義成為家裝的下一個(gè)藍(lán)海。那么，家裝數(shù)字化緣何能夠給家裝行業(yè)帶來一次蝶變呢？家裝數(shù)字化又是從哪些方面可以給家裝行業(yè)的發(fā)展帶來這樣一種蝶變呢？筆者認(rèn)為，家裝數(shù)字化首先改變了家裝行業(yè)的內(nèi)在元素，在改變了家裝行業(yè)的內(nèi)在元素的基礎(chǔ)之下，家裝數(shù)字化同樣可以對(duì)家裝行業(yè)的運(yùn)行流程和環(huán)節(jié)進(jìn)行一次深度而又全面的改變。經(jīng)過這樣一場(chǎng)改變之后，以往，我們?cè)趥鹘y(tǒng)時(shí)代和互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代看到的家裝運(yùn)行模式將會(huì)發(fā)生一場(chǎng)深刻而又徹底的改變。在家裝行業(yè)的運(yùn)行模式開始發(fā)生一場(chǎng)深刻而又徹底的改變的基礎(chǔ)上，我們看到的是，家裝的功能和作用同樣開始發(fā)生一場(chǎng)深度而又徹底的嬗變。簡(jiǎn)單來講，未來的家裝，將不再僅僅只是裝修這么簡(jiǎn)單，它更像是一種數(shù)字化生活的一部分，它更多地承擔(dān)的是數(shù)字化生活的營(yíng)造者的角色。借助它，我們可以幫助用戶建構(gòu)一個(gè)打通家庭內(nèi)外數(shù)字化生活的場(chǎng)景，以幫助他們實(shí)現(xiàn)真正意義上的數(shù)字化的生活。從這個(gè)角度來看，家裝數(shù)字化，更像是一次「家裝蝶變」之旅。3.3家裝數(shù)字化，一次「紅利釋放」之旅除了可以修正互聯(lián)網(wǎng)家裝的問題和弊病，除了可以實(shí)現(xiàn)家裝行業(yè)的蝶變升級(jí)之外，它之所以會(huì)成為下一個(gè)家裝行業(yè)的發(fā)展新紅利，另外一個(gè)很重要的原因在于，它是一次「紅利釋放」之旅。正是由于家裝數(shù)字化釋放出來了巨大的發(fā)展紅利，所以，它才能真正成為家裝行業(yè)的下一個(gè)藍(lán)海。我們都知道，互聯(lián)網(wǎng)家裝之所以能夠獲得如此快速的發(fā)展，其中一個(gè)很重要的原因在于，它釋放出來了巨大的流量紅利。正是因?yàn)槿绱?，我們看到的是，那些掌握了巨大的流量的玩家，幾乎全部都成為了互?lián)網(wǎng)家裝時(shí)代的佼佼者。同樣地，當(dāng)家裝數(shù)字化時(shí)代來臨，它同樣會(huì)釋放一次巨大的流量紅利。同互聯(lián)網(wǎng)家裝時(shí)代的一大批用戶和家裝公司并未被互聯(lián)網(wǎng)化一樣，在家裝數(shù)字化時(shí)代，同樣有一大批的用戶和家裝公司并未被數(shù)字化。而這些用戶和家裝公司，對(duì)于家裝數(shù)字化的玩家們來講，同樣是流量的紅利。除了流量的紅利之外，家裝數(shù)字化還釋放出來了巨大的產(chǎn)業(yè)變革的紅利。正如上文所講，家裝數(shù)字化所帶來的是一場(chǎng)家裝行業(yè)深度而又徹底的改變。在這樣一場(chǎng)變革當(dāng)中，家裝行業(yè)改變的并不僅僅只有元素、流程和環(huán)節(jié)，而且還改變了家裝行業(yè)的功能和屬性。可以說，在家裝數(shù)字化時(shí)代，家裝行業(yè)所釋放出來的是一場(chǎng)全面且深入的產(chǎn)業(yè)變革的紅利。經(jīng)歷了這樣一場(chǎng)全面且深度的產(chǎn)業(yè)變革的紅利，家裝數(shù)字化的的玩家們所獲得的增長(zhǎng)和發(fā)展，或許要比家裝互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代所獲得的增長(zhǎng)和發(fā)展要多得多。正是由于家裝數(shù)字化觸發(fā)了諸多的數(shù)字化的變革紅利，因此，我們才有理由相信，家裝數(shù)字化將會(huì)成為家裝行業(yè)的下一個(gè)藍(lán)海。當(dāng)數(shù)字化的浪潮來襲，我們看到的是，一場(chǎng)家裝數(shù)字化的浪潮開始在家裝行業(yè)上演。對(duì)于家裝行業(yè)來講，這是一場(chǎng)全新的紅利釋放?？梢哉f，它所釋放出來的發(fā)展紅利，遠(yuǎn)比互聯(lián)網(wǎng)家裝時(shí)代所釋放出來的紅利要多得多。認(rèn)識(shí)到家裝數(shù)字化這樣一場(chǎng)嬗變背后邏輯，并且找到應(yīng)對(duì)家裝數(shù)字化的正確的方式和方法，家裝數(shù)字化才能真正成為新的發(fā)展風(fēng)口。第4章互聯(lián)網(wǎng)家裝行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)及預(yù)埋預(yù)測(cè)得益于網(wǎng)絡(luò)環(huán)境的發(fā)展，可支配收入的提升，消費(fèi)者對(duì)多樣化、定制化、高效率家裝的需求持續(xù)增長(zhǎng)。此外，在政策紅利的驅(qū)動(dòng)下，中國(guó)的互聯(lián)網(wǎng)家裝市場(chǎng)規(guī)模自2016年以來飛速發(fā)展，中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)裝修市場(chǎng)滲透率不斷提升，2020年，中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)家裝市場(chǎng)規(guī)模(線上交易口徑)達(dá)到567.1億元。隨著全球5G覆蓋率、城市化比例和移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的市場(chǎng)滲透率持續(xù)提高，未來，隨著年輕人的房屋裝修需求不斷釋放，選擇互聯(lián)網(wǎng)家裝的用戶規(guī)模仍將進(jìn)一步擴(kuò)大，預(yù)計(jì)在2025年互聯(lián)網(wǎng)家裝市場(chǎng)規(guī)模將超過1,400億元，2022-2025年的年均復(fù)合增長(zhǎng)率約20.2%。在高速增長(zhǎng)期之后，隨著居民網(wǎng)購習(xí)慣的成型，預(yù)計(jì)未來2022-2025年互聯(lián)網(wǎng)房屋裝修建材市場(chǎng)的增速將下降至20.1%?；ヂ?lián)網(wǎng)家裝非建材市場(chǎng)指通過互聯(lián)網(wǎng)提供家裝設(shè)計(jì)、施工、監(jiān)理等一系列家裝服務(wù)?；ヂ?lián)網(wǎng)裝修是在"互聯(lián)網(wǎng)+"的背景下，借助互聯(lián)網(wǎng)思維和互聯(lián)網(wǎng)工具，改造傳統(tǒng)裝修存在的問題，通過去中介化、去渠道化及標(biāo)準(zhǔn)化，優(yōu)化并整合裝修產(chǎn)業(yè)鏈，顛覆傳統(tǒng)裝修的用戶體驗(yàn)，讓裝修變得簡(jiǎn)單、透明、精致，性價(jià)比更高。目前我國(guó)家裝消費(fèi)群體逐漸年輕化，80后、90后成為互聯(lián)網(wǎng)家裝行業(yè)重要消費(fèi)群體。有數(shù)據(jù)顯示，26-35歲用戶群體占比最大，達(dá)到了36.7%；其次為36-45歲，占比為31.2%。而相比于老一輩的消費(fèi)觀念，新消費(fèi)群體更青睞于改善自身住房狀況。根據(jù)數(shù)據(jù)顯示，26歲-45歲群體選擇基于改善自身住房狀況的占比達(dá)到48.3%；其中，房屋過舊、疫情后想要改善居住環(huán)境和自身審美變化是前三個(gè)主要因素，分別占比22.8%、18.6%、17.5%。經(jīng)濟(jì)的飛速發(fā)展和智能化的飛速發(fā)展，以及人們生活水平的不斷提高，對(duì)生活質(zhì)量的要求也隨之提高，中國(guó)房屋裝修行業(yè)未來的發(fā)展方向?qū)?huì)是智能化房屋裝修，衍生而來的將會(huì)是各種智能家居，龐大的產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)切袠I(yè)發(fā)展的驅(qū)動(dòng)力。傳統(tǒng)的家裝利潤(rùn)點(diǎn)主要集中在材料返點(diǎn)施工抽成上，但是隨著互聯(lián)網(wǎng)模式的深入，現(xiàn)代的家裝門戶網(wǎng)站的主要盈利模式從傳統(tǒng)的利潤(rùn)點(diǎn)均在縮水，集采，金融合作已經(jīng)成為新的利潤(rùn)模式。未來，隨著年輕人的家裝需求不斷釋放，選擇互聯(lián)網(wǎng)家裝的用戶規(guī)模仍將進(jìn)一步擴(kuò)大，預(yù)計(jì)在2025年互聯(lián)網(wǎng)家裝市場(chǎng)規(guī)模將超過1,400億元，2020-2025年的年均復(fù)合增長(zhǎng)率約20.2%。第5章互聯(lián)網(wǎng)家裝行業(yè)發(fā)展前景5.1互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)水平與互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)意識(shí)不斷提升促進(jìn)行業(yè)發(fā)展隨著國(guó)家對(duì)于大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、5G等互聯(lián)網(wǎng)信息技術(shù)的重視程度進(jìn)一步提升，未來互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)水平及滲透率勢(shì)必持續(xù)保持增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。更多樣的信息化工具將持續(xù)涌現(xiàn)，助力傳統(tǒng)服務(wù)行業(yè)的服務(wù)升級(jí)，家裝行業(yè)也將受惠于互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的發(fā)展，持續(xù)向數(shù)字化、信息化的方向邁進(jìn)。5.2住宅物業(yè)的二手銷售持續(xù)上升擴(kuò)大行業(yè)市場(chǎng)需求近年來，中國(guó)住宅物業(yè)二手銷售增長(zhǎng)迅速，對(duì)家裝服務(wù)的需求大增。數(shù)據(jù)顯示，2020-2025年我國(guó)家裝市場(chǎng)規(guī)模按照房源類型分類，二手房家裝市場(chǎng)規(guī)模增速為18.1%，存量房家裝市場(chǎng)規(guī)模增速為20.4%。隨著中國(guó)居民生活水平的提高，現(xiàn)有住宅物業(yè)的裝修需求也持續(xù)增加，進(jìn)一步推動(dòng)家裝市場(chǎng)規(guī)模的提升。5.3互聯(lián)網(wǎng)家裝滲透率將不斷提升由于消費(fèi)者消費(fèi)習(xí)慣及家裝行業(yè)固有特點(diǎn)，中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)家裝服務(wù)的滲透率仍處在相對(duì)較低水平。隨著5G覆蓋率、城市化比例、智能手機(jī)滲透率及移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)滲透率不斷提高，預(yù)計(jì)互聯(lián)網(wǎng)家裝服務(wù)的滲透率在未來5至10年將呈現(xiàn)迅速提升趨勢(shì)。隨著家裝消費(fèi)主力人群的年輕化，消費(fèi)習(xí)慣更偏向線上化，未來預(yù)計(jì)互聯(lián)網(wǎng)家裝的滲透率有望進(jìn)一步提升。5.4整合化互聯(lián)網(wǎng)家裝平臺(tái)服務(wù)需求增長(zhǎng)家裝產(chǎn)業(yè)鏈涉及設(shè)計(jì)、報(bào)價(jià)、施工、家具材料采購、質(zhì)檢及驗(yàn)收等眾多環(huán)節(jié)，傳統(tǒng)家裝產(chǎn)業(yè)鏈條在層層分銷后價(jià)格虛高，效率低下，服務(wù)質(zhì)量缺乏監(jiān)督。隨著互聯(lián)網(wǎng)家裝的不斷發(fā)展完善，業(yè)主對(duì)家裝品質(zhì)的重視程度不斷提升，互聯(lián)網(wǎng)家裝企業(yè)正逐步走向包括產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)以及質(zhì)檢、資金托管等服務(wù)全面整合的一站式運(yùn)營(yíng)模式。第6章2023年下游住宅市場(chǎng)發(fā)展情況分析6.1房地產(chǎn)行業(yè)有向好趨勢(shì)截至2023年2月，房地產(chǎn)開發(fā)投資完成額累計(jì)同比降低5.70%，降幅較12月縮小4.3%。截至2023年2月，房地產(chǎn)施工、新開工累計(jì)同比仍在下滑，竣工面積累計(jì)同比出現(xiàn)回升（-4.40%、-9.40%、8.00%），施工、新開工降幅環(huán)比分別縮小2.80、30.00個(gè)百分比，竣工面積環(huán)比增加23.00個(gè)百分比。2023年年初以來國(guó)家政策放松，貸款門檻降低，或有助于房地產(chǎn)行業(yè)回暖。另據(jù)中指研究院報(bào)道：根據(jù)中國(guó)房地產(chǎn)指數(shù)系統(tǒng)百城價(jià)格指數(shù)對(duì)全國(guó)100個(gè)城市新建、二手住宅銷售市場(chǎng)及50個(gè)城市租賃市場(chǎng)的調(diào)查數(shù)據(jù)，2023年3月，全國(guó)100個(gè)城市新建住宅平均價(jià)格為16178元/平方米，環(huán)比上漲0.02%。從漲跌城市個(gè)數(shù)看，41個(gè)城市環(huán)比上漲，39個(gè)城市環(huán)比下跌，20個(gè)城市持平。同比來看，全國(guó)100個(gè)城市新建住宅平均價(jià)格較去年同期下跌0.07%。全國(guó)100個(gè)城市二手住宅平均價(jià)格為15848元/平方米，環(huán)比下跌0.05%，跌幅較上月擴(kuò)大0.04個(gè)百分點(diǎn)。從漲跌城市個(gè)數(shù)看，31個(gè)城市環(huán)比上漲，68個(gè)城市環(huán)比下跌，1個(gè)城市持平。同比來看，全國(guó)100個(gè)城市二手住宅平均價(jià)格較去年同期下跌1.12%。全國(guó)50個(gè)城市住宅平均租金為36.8元/平方米/月，環(huán)比上漲0.13%，漲幅較上月收窄0.14個(gè)百分點(diǎn)。從漲跌城市個(gè)數(shù)看，26個(gè)城市環(huán)比上漲，22個(gè)城市環(huán)比下跌，2個(gè)城市環(huán)比持平。同比來看，全國(guó)50個(gè)城市住宅平均租金較去年同期下跌1.61%。政策方面，全國(guó)兩會(huì)《政府工作報(bào)告》指出要“有效防范化解優(yōu)質(zhì)頭部房企風(fēng)險(xiǎn)，改善資產(chǎn)負(fù)債狀況，防止無序擴(kuò)張，促進(jìn)房地產(chǎn)業(yè)平穩(wěn)發(fā)展。…加強(qiáng)住房保障體系建設(shè)，支持剛性和改善性住房需求，解決好新市民、青年人等住房問題?！?日，住建部部長(zhǎng)在兩會(huì)“部長(zhǎng)通道”表示對(duì)房地產(chǎn)市場(chǎng)企穩(wěn)回升充滿信心，并表示2023年住房和城鄉(xiāng)建設(shè)工作將在穩(wěn)支柱、防風(fēng)險(xiǎn)、惠民生三方面下功夫。17日，央行決定于3月27日降低金融機(jī)構(gòu)存款準(zhǔn)備金率0.25個(gè)百分點(diǎn)。地方層面，3月多地樓市支持政策聚焦住房公積金優(yōu)化方向。具體來看，合肥、馬鞍山、徐州、南通、連云港等上調(diào)住房公積金貸款額度，其中合肥、馬鞍山等明確多子女家庭購房貸款額度可上??；蚌埠、亳州等下調(diào)貸款首付比例；鄭州、南通、駐馬店等支持公積金提取支付房租或首付款。此外，長(zhǎng)沙、無錫、廈門、常州、徐州對(duì)限購限售政策進(jìn)行調(diào)整，其中長(zhǎng)沙由“不動(dòng)產(chǎn)權(quán)證滿4年方可上市交易”調(diào)整為“網(wǎng)簽滿4年即可出售”；無錫調(diào)整限購區(qū)域、放松外地居民限購要求；廈門戶籍單身人士可購買第二套住房，島外限售時(shí)間調(diào)整為網(wǎng)簽日期之日起2年內(nèi)限售。從市場(chǎng)表現(xiàn)來看，新建住宅方面，3月房企推盤力度加大，需求端延續(xù)2月熱度，重點(diǎn)城市成交規(guī)模同環(huán)比繼續(xù)增長(zhǎng)。二手住宅方面，整體交易保持一定活躍度，市場(chǎng)掛牌量明顯增加，部分城市業(yè)主“以價(jià)換量”，但核心一二線城市價(jià)格仍持續(xù)修復(fù)。租賃住宅方面，3月市場(chǎng)延續(xù)傳統(tǒng)旺季行情，整體租金水平保持上漲趨勢(shì)。兩會(huì)定調(diào)房地產(chǎn)后，未來樓市政策環(huán)境的托底預(yù)期進(jìn)一步加強(qiáng)。展望二季度，核心一二線城市或?qū)⒁浴案哳l小步”方式繼續(xù)優(yōu)化樓市調(diào)控政策，“因區(qū)施策”“一區(qū)一策”或逐步實(shí)現(xiàn)；而前期市場(chǎng)表現(xiàn)持續(xù)低迷的城市，需求端優(yōu)化政策將加速出臺(tái)。此外，未來針對(duì)優(yōu)質(zhì)房企的支持力度有望繼續(xù)加大，以促進(jìn)企業(yè)資金面持續(xù)改善。隨著政策累積效應(yīng)的不斷顯現(xiàn)，全國(guó)房地產(chǎn)市場(chǎng)預(yù)計(jì)將逐步趨穩(wěn)。6.2逾5萬老舊小區(qū)有望年內(nèi)開工老舊小區(qū)改造是提升老百姓獲得感的重要工作，也是實(shí)施城市更新行動(dòng)的重要內(nèi)容。2020年7月國(guó)務(wù)院辦公廳發(fā)布《關(guān)于全面推進(jìn)城鎮(zhèn)老舊小區(qū)改造工作的指導(dǎo)意見》，城鎮(zhèn)老舊小區(qū)改造工作駛?cè)肟燔嚨?。其中提出，到“十四五”期末，結(jié)合各地實(shí)際，力爭(zhēng)基本完成2000年年底前建成的需改造城鎮(zhèn)老舊小區(qū)改造任務(wù)。數(shù)據(jù)顯示，近5年，全國(guó)改造16.7萬個(gè)老舊小區(qū)，惠及2900多萬戶、8000多萬居民。住房和城鄉(xiāng)建設(shè)部部長(zhǎng)倪虹近日介紹說，2023年，有望再開工改造5萬個(gè)以上老舊小區(qū)，力爭(zhēng)讓2000萬居民獲益。中建一局黨委副書記、總經(jīng)理左強(qiáng)介紹，近十年來，中建一局累計(jì)承接老舊小區(qū)改造、商業(yè)街區(qū)改造、古建筑改造、辦公樓宇改造等老舊小區(qū)改造工程超過200余項(xiàng)，累計(jì)改造建筑面積約3200萬平方米。倪虹表示，2023年將持續(xù)推進(jìn)老舊小區(qū)改造，建設(shè)完整社區(qū)。6.3地產(chǎn)銷售恢復(fù)情況如何？復(fù)盤歷次房地產(chǎn)行業(yè)的復(fù)蘇過程，銷售數(shù)據(jù)回暖通常領(lǐng)先于投資、開工及竣工數(shù)據(jù)。復(fù)盤08-09、11-13、14-16三次房地產(chǎn)行業(yè)的復(fù)蘇過程可以發(fā)現(xiàn)，銷售數(shù)據(jù)回暖具有一定的領(lǐng)先性。2008年地產(chǎn)銷售拐點(diǎn)（08M12）領(lǐng)先于房地產(chǎn)投資（09M2）、新開工（09M3）、竣工（08M12）拐點(diǎn)；2014年地產(chǎn)銷售拐點(diǎn)（15M2）領(lǐng)先于房地產(chǎn)投資（15M12）、新開工（15M8）、竣工（15M8）拐點(diǎn)。目前地產(chǎn)銷售拐點(diǎn)已經(jīng)初步顯現(xiàn)，2023年開工、竣工數(shù)據(jù)有望回暖。從歷史來看，銷售拐點(diǎn)大概領(lǐng)先新開工拐點(diǎn)3-6個(gè)月，領(lǐng)先于竣工拐點(diǎn)3個(gè)月左右。由于此次行業(yè)下行同時(shí)伴隨房企現(xiàn)金流壓力，保交下預(yù)計(jì)竣工數(shù)據(jù)更有韌性。由于當(dāng)前房企普遍存在現(xiàn)金流壓，預(yù)計(jì)新開工數(shù)據(jù)恢復(fù)仍需一定時(shí)間，保交付支撐下竣工端更具韌性，根據(jù)克爾瑞統(tǒng)計(jì)2022年年末復(fù)工面積為4000多萬平方米，目前六成左右的項(xiàng)目正常復(fù)工，但各城市復(fù)工進(jìn)度存在差異。據(jù)百年建筑統(tǒng)計(jì)，截至二月初二（2023年2月21日），全國(guó)12220個(gè)工程項(xiàng)目開復(fù)工率為86.1%，農(nóng)歷同比提升5.7個(gè)百分點(diǎn)，春節(jié)后第三周以后項(xiàng)目開復(fù)工明顯加快，第三周和第四周均高于去年同期。圖：開發(fā)投資拐點(diǎn)滯后于銷售面積拐點(diǎn)數(shù)據(jù)來源：wind，西南證券整理圖：新開工面積拐點(diǎn)同步或滯后于銷售面積拐點(diǎn)數(shù)據(jù)來源：wind，西南證券整理圖：房屋竣工面積滯后于銷售面積拐點(diǎn)數(shù)據(jù)來源：wind，西南證券整理保交付工作在穩(wěn)步開展，預(yù)計(jì)2022年延期交付項(xiàng)目帶動(dòng)2023年竣工數(shù)據(jù)回升。根據(jù)歷史房地產(chǎn)竣工面積在銷售中的占比，測(cè)算當(dāng)前延期交付住宅對(duì)2023年竣工的拉動(dòng)作用。通常銷售至竣工時(shí)間約為1-3年，我們假設(shè)每年已銷售住宅在1年/2年/3年后竣工的比例分別為30%/60%/10%，從歷史來看，2018-2021年住宅竣工面積在這一加權(quán)平均銷售面積中的比例穩(wěn)定在均值為47%。由于2022年部分樓盤停工，導(dǎo)致正常的施工周期延長(zhǎng)，這一比例降至40.4%。假定在正常情況下2022年的竣工占比為47%，則理論竣工面積應(yīng)為7.3億平，故約有1.0億平存在延期交付?？紤]到2023年行業(yè)流動(dòng)性壓力仍未完全緩解，但政策上對(duì)于保交付支持力度較大，中性假設(shè)下認(rèn)為竣工面積在加權(quán)平均銷售面積中的比例提升至45%，竣工面積約6.5億平，另外2022年延期面積中50%于2023竣工，則合計(jì)竣工面積為7.0億平，竣工面積增速提升至11.7%。表：住宅竣工與1-3年內(nèi)銷售面積比例測(cè)算數(shù)據(jù)來源：wind，西南證券整理表：2023年竣工增速測(cè)算數(shù)據(jù)來源：wind，西南證券整理6.4長(zhǎng)周期視角下房地產(chǎn)行業(yè)仍處于下行拐點(diǎn)地產(chǎn)長(zhǎng)周期主要由人口、城市化率等因素決定，近年來我國(guó)新增人口數(shù)量呈現(xiàn)下滑，2022年我國(guó)我國(guó)人口總量較2021年減少85萬人，首度出現(xiàn)負(fù)增長(zhǎng)，人口周期拐點(diǎn)可能已經(jīng)到來。同時(shí)，近20年我國(guó)城鎮(zhèn)化率快速提升，我國(guó)城鎮(zhèn)化率從2000年的36.3%提升至2020年的63.9%，農(nóng)村人口向城鎮(zhèn)人口的轉(zhuǎn)化，催生了住房需求的釋放，帶動(dòng)了房地產(chǎn)行業(yè)的高速發(fā)展。但隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展、勞動(dòng)力成本的上升，參考發(fā)達(dá)國(guó)家的歷史經(jīng)驗(yàn)，當(dāng)城市化率達(dá)到一定階段，城鎮(zhèn)化進(jìn)程將會(huì)放緩?？傮w而言，我國(guó)房地產(chǎn)行業(yè)已處于長(zhǎng)周期拐點(diǎn)，銷售規(guī)模將呈現(xiàn)穩(wěn)步下降。長(zhǎng)周期來看銷售不會(huì)快速下降，預(yù)計(jì)中長(zhǎng)期住宅銷售規(guī)模仍維持在13萬億以上。1）城鎮(zhèn)化率提升帶來的新增需求，根據(jù)社科院發(fā)布的《人口與勞動(dòng)綠皮書：中國(guó)人口與勞動(dòng)問題報(bào)告》，我國(guó)城鎮(zhèn)化將在“十四五”期間放緩，2035年后進(jìn)入相對(duì)穩(wěn)定階段，城鎮(zhèn)化率峰值大概率出現(xiàn)在75%至80%，報(bào)告預(yù)計(jì)“十四五”期間中國(guó)城鎮(zhèn)化率平均每年提高1.03pp，帶來住房剛性需求。2）人均居住面積提升帶來的改善型需求，據(jù)住建部統(tǒng)計(jì)，2019年底我國(guó)城鎮(zhèn)居民人均住房面積達(dá)39.8平方米，較上年增加0.8平方米，我國(guó)人均住房面積仍有一定提升空間，由此產(chǎn)生改善性需求。3）存量改造帶來的更新需求，根據(jù)第七次人口普查，我國(guó)存量住房中約有31%建于2000年之前，有55%建于2000-2015年，這部分房屋的置換將產(chǎn)生更新需求。整體來看2030年以前住宅銷售仍有望維持在13萬億以上。圖：新增人口數(shù)量數(shù)據(jù)來源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局圖：中日美城市化率對(duì)比數(shù)據(jù)來源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局圖：住宅銷售金額預(yù)測(cè)數(shù)據(jù)來源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局6.5裝修裝飾行業(yè)年產(chǎn)值近超萬億元，長(zhǎng)期呈上升趨勢(shì)裝修裝飾市場(chǎng)廣闊，行業(yè)產(chǎn)值達(dá)萬億級(jí)，長(zhǎng)期呈上升趨勢(shì)。裝修裝飾旨在改善建筑內(nèi)外環(huán)境，強(qiáng)化建筑的性能指標(biāo)和功能屬性，包含有設(shè)計(jì)、施工、建材、家居等板塊，是萬億級(jí)產(chǎn)值的大市場(chǎng)。據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)，我國(guó)裝修裝飾工程總產(chǎn)值自2018年以來略有回落，自2020年起重回上升趨勢(shì)，2022年裝修裝飾工程總產(chǎn)值達(dá)1.29萬億元，同比增長(zhǎng)3.9%。圖：裝修裝飾行業(yè)產(chǎn)值及增速數(shù)據(jù)來源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局6.6消費(fèi)向好疊加地產(chǎn)回暖，短期需求或表現(xiàn)較高彈性裝修工程需求與地產(chǎn)、消費(fèi)密切相關(guān)。