環(huán)境安全健康盡職調(diào)查教材

環(huán)境平安健康盡職調(diào)查

ERM環(huán)境資源管理公司北京2024年1月內(nèi)容提要企業(yè)并購中的ＥＨＳ風(fēng)險管理－－為什么要進(jìn)行ＥＨＳ盡職調(diào)查？ＥＨＳ盡職調(diào)查的流程以及要點(diǎn)ＥＨＳ盡職調(diào)查過程的管理ＥＨＳ盡職調(diào)查結(jié)果的使用ＥＨＳ盡職調(diào)查易出現(xiàn)的問題ＥＨＳ盡職調(diào)查新趨勢企業(yè)并購中的ＥＨＳ風(fēng)險管理－－為什么要進(jìn)行ＥＨＳ盡職調(diào)查企業(yè)并購活動中存在怎樣的風(fēng)險？法律方面：訴訟案件，民事糾紛，經(jīng)濟(jì)問題等–律師財(cái)務(wù)方面：如產(chǎn)值，利潤，現(xiàn)金流等－會計(jì)事務(wù)所技術(shù)和運(yùn)行：技術(shù)、設(shè)備狀況和生產(chǎn)管理－內(nèi)部資源普遍受關(guān)注的風(fēng)險……企業(yè)并購活動中存在的ＥＨＳ和社會風(fēng)險？環(huán)境風(fēng)險〔EnvironmentalRisk〕社會文化風(fēng)險〔SocialRisk〕職業(yè)衛(wèi)生風(fēng)險〔HealthRisk〕勞動平安風(fēng)險〔SafetyRisk〕EHSS風(fēng)險，不容無視！容易被無視或低估的風(fēng)險〔特別對于跨國界的購并工程〕并購工程中典型的環(huán)境風(fēng)險被并購企業(yè)周圍的規(guī)劃不適合企業(yè)的長期開展目標(biāo)被并購企業(yè)違反所在國家和地區(qū)的環(huán)境法規(guī)被并購場地的土壤和地下水污染問題，以及潛在的土壤修復(fù)的責(zé)任和費(fèi)用被并購企業(yè)的環(huán)境是否有能力預(yù)防和響應(yīng)緊急事故并購工程中典型的職業(yè)健康風(fēng)險被并購企業(yè)的主要職業(yè)健康危害因素被并購企業(yè)的職業(yè)健康管理相關(guān)許可被并購企業(yè)的職業(yè)健康防護(hù)措施被并購企業(yè)職業(yè)健康保險與賠償狀況被并購企業(yè)職業(yè)健康管理構(gòu)架與能力并購工程中典型的工作平安風(fēng)險被并購企業(yè)的平安生產(chǎn)許可被并購企業(yè)的周邊可能對平安生產(chǎn)的影響因素被并購企業(yè)的平安生產(chǎn)設(shè)施與管理現(xiàn)狀被并購企業(yè)的平安生產(chǎn)應(yīng)急方案被并購企業(yè)的事故歷史與處理結(jié)論并購工程中典型的社會風(fēng)險被并購企業(yè)所在地勞動合同的要求〔如福利、保險、工資、辭退、退休等〕被并購企業(yè)所在地特殊的社會風(fēng)俗習(xí)慣〔如許多穆斯林國家的定時禱告〕被并購企業(yè)工會組織的作用及權(quán)利被并購企業(yè)管理和勞動人員的構(gòu)成及特點(diǎn)被并購企業(yè)與當(dāng)?shù)厣鐓^(qū)的關(guān)系案例–環(huán)境風(fēng)險A公司:該工廠被兼并三年后周圍成為一新居住區(qū)-是關(guān)閉該工廠還是搬遷?B公司：運(yùn)營5年后新廢水排放標(biāo)準(zhǔn)啟用〔COD300/100mg/l)-建設(shè)新的廢水處理系統(tǒng)？C公司:SO2總量在并購工廠所在地區(qū)已沒有指標(biāo)-選擇新址？D公司：該廠址的土壤和地下水已受到污染-將來責(zé)任？

土壤地下水污染區(qū)域規(guī)劃環(huán)境敏感區(qū)社區(qū)問題治安與社區(qū)、政治風(fēng)險ＥＨＳ盡職調(diào)查的外部驅(qū)動公眾環(huán)境意識和關(guān)注程度提高非政府組織力量的崛起媒體監(jiān)督作用的擴(kuò)大融資渠道〔銀行、投資人〕市場因素〔客戶、競爭對手〕ＥＨＳ盡職調(diào)查的流程以及要點(diǎn)盡職調(diào)查的流程–綜述初步風(fēng)險評估一期評估二期評估了解工程背景和評估需求結(jié)合公開信息資料、或其它渠道獲得的工程信息，對于工程的風(fēng)險進(jìn)行初步評估，確定下一步評估重點(diǎn)通過現(xiàn)場勘查、資料審閱、業(yè)主與政府訪談等多種形式進(jìn)行資料與信息收集根據(jù)以上工作收集來的信息和資料，識別并評估投資的環(huán)境風(fēng)險如果通過一期調(diào)查，某些重大問題，無法根據(jù)現(xiàn)有資料量化其風(fēng)險，通常需要進(jìn)行進(jìn)一步的調(diào)查。二期評估的內(nèi)容取決于一期評估的結(jié)果，是對于一期評估結(jié)果有針對性的延續(xù)。問題追蹤與整改根據(jù)盡職調(diào)查結(jié)果，對于問題進(jìn)行追蹤整改，例如：完成環(huán)境許可手續(xù)；石棉材料的撤除與清理；土壤地下水污染的治理；建立環(huán)境管理體系等交易前交易后盡職調(diào)查的組織與管理–整體工作流程進(jìn)行購并盡職調(diào)查收購方出售方達(dá)成并購協(xié)議〔SPA〕發(fā)布轉(zhuǎn)讓意愿與信息概要給潛在受購方簽署保密協(xié)議，提交收購意向書〔LOI〕披露詳細(xì)工程信息，協(xié)助進(jìn)場調(diào)查并購后的整合并購談判雙方達(dá)成交易諒解備忘錄評估LOI，篩選交易對象履行和約中未盡事項(xiàng)環(huán)境參謀確定效勞意向工程重大環(huán)境與社會風(fēng)險初篩與評估現(xiàn)場實(shí)地評估提供談判策略與合同條款的咨詢協(xié)助起草環(huán)境信息披露要求詳細(xì)審閱披露文件追蹤盡職調(diào)查階段識別的問題；協(xié)助企業(yè)進(jìn)行EHS管理方面的整合典型時間周期完成交易〔Closing〕2-3周2-3周1-2月幾周到幾個月不等盡職調(diào)查的流程–一期盡職調(diào)查步驟一：信息收集步驟二：數(shù)據(jù)/信息評估步驟三：報告評估結(jié)果現(xiàn)場勘察與相應(yīng)管理人員訪談通過各渠道確認(rèn)信息準(zhǔn)確性報告綜合評估文件審閱盡職調(diào)查的流程–二期盡職調(diào)查步驟一：準(zhǔn)備階段步驟二：現(xiàn)場工作步驟三：評估步驟四：報告工作計(jì)劃與合同報告確定采樣位置解讀結(jié)果確定實(shí)驗(yàn)室分析范圍鉆孔和土壤采樣安裝采樣井和地下水采樣井實(shí)驗(yàn)室分析重疊區(qū)域：現(xiàn)場觀察可以幫助我們更好地確定采樣和分析方案質(zhì)量保障控制程序在這一階段的工作中貫穿始終盡職調(diào)查的內(nèi)涵與重點(diǎn)企業(yè)購并中的EHS風(fēng)險管理與日常的EHS運(yùn)行管理在內(nèi)涵上有什么異同？

并購過程日常管理控制投資風(fēng)險，保證商業(yè)利益的最大化確保運(yùn)營表現(xiàn)，實(shí)現(xiàn)企業(yè)的商業(yè)目標(biāo)商業(yè)決策工具，強(qiáng)調(diào)實(shí)效性、靈活性、重點(diǎn)突出、切中要害，側(cè)重EHSS問題的商務(wù)與法律內(nèi)涵運(yùn)營管理的工具，強(qiáng)調(diào)長期連續(xù)性、系統(tǒng)化、持續(xù)改進(jìn)，側(cè)重EHSS問題的技術(shù)內(nèi)涵VS效勞的對象：最高決策層、業(yè)務(wù)開展部門、法務(wù)部門效勞的對象：工廠的運(yùn)營管理人員VS盡職調(diào)查的流程–初步風(fēng)險評估篩選重大風(fēng)險確定下一步工作重點(diǎn)區(qū)域的開展限制〔規(guī)劃選址、環(huán)境容量〕現(xiàn)有的和潛在的社區(qū)矛盾過往的和現(xiàn)存的重大環(huán)境事故具體工作審閱目標(biāo)企業(yè)提供財(cái)政報告或其它資料以了解其根本的運(yùn)營狀況；識別目標(biāo)工廠和場地，了解其歷史狀況，包括理順運(yùn)行實(shí)體間的關(guān)系；研究評估目標(biāo)企業(yè)所處行政區(qū)劃內(nèi)的政策法律環(huán)境，識別可能相關(guān)的EHSS風(fēng)險。評估可能的并購手段〔例如資產(chǎn)收購、股權(quán)收購等〕；收集并查閱相關(guān)的公開信息，例如政府網(wǎng)站、搜索引擎、在線地圖、環(huán)境信息網(wǎng)站、地方社區(qū)論壇等；如有需要，還可以對場地周邊作實(shí)地勘察；或在目標(biāo)企業(yè)容許的前提下，對目標(biāo)企業(yè)進(jìn)行初步的訪問；對上述工作獲取的信息進(jìn)行整理和分析，總結(jié)出主要的問題點(diǎn)，在可能的范圍內(nèi)進(jìn)行定性或定量評估。評估的結(jié)果匯總后形成初步風(fēng)險評估的結(jié)論，即總結(jié)工程繼續(xù)進(jìn)行的可行性并對于下一步工作的重點(diǎn)進(jìn)行確定。重大環(huán)境風(fēng)險的篩選與評估關(guān)注對于被收購資產(chǎn)可能產(chǎn)生重大法律與財(cái)務(wù)影響的環(huán)境與社會問題，例如：環(huán)境許可與規(guī)劃問題，即工程是否獲得所有必需的環(huán)境、平安與職業(yè)健康和移民動遷的許可？工程開發(fā)是否受到任何重大環(huán)境規(guī)劃限制？廢棄物的處理與土地污染問題，即運(yùn)行者如何處理處置油氣開發(fā)作業(yè)產(chǎn)生的廢棄物？是否存在土壤地下水污染的風(fēng)險？相關(guān)的污染責(zé)任是如何規(guī)定的？移民安置與經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償問題，特別關(guān)注原著民與當(dāng)?shù)厣罱?jīng)濟(jì)模式與工程開發(fā)存在的潛在沖突，需要了解工程是否進(jìn)行了適宜的公眾參與并制定了妥善的社區(qū)參與方案，并確定工程是否得到了地方居民的認(rèn)可與支持。重要的環(huán)境配套設(shè)施落實(shí)情況，以油田為例，例如：伴生氣的收集、利用、燃燒；取水與水處理；采出水與其它廢水的處理、利用與排放退出的環(huán)境要求，當(dāng)?shù)卣畬τ陂_發(fā)結(jié)束后退出階段的環(huán)保要求與企業(yè)的合同義務(wù)是怎樣的？是否為相關(guān)的退場工作制定了切實(shí)的方案并預(yù)留了足夠的經(jīng)濟(jì)預(yù)算重大環(huán)境風(fēng)險的篩選與評估〔續(xù)〕交易中斷〔紅燈〕Showstoppers土壤或地下水污染擴(kuò)張限制：區(qū)劃和產(chǎn)業(yè)政策運(yùn)行類合規(guī)問題〔黃燈〕環(huán)境影響評價其他環(huán)境健康和平安法規(guī)或標(biāo)準(zhǔn)：廢水排放,廢氣排放標(biāo)準(zhǔn)，廢物管理要求總量/許可證整改/調(diào)查費(fèi)用：例如：石棉/含鉛油漆修復(fù)和維護(hù)和地下儲罐改造健康和平安盡職調(diào)查的關(guān)鍵內(nèi)容相關(guān)的政府許可證現(xiàn)有的防護(hù)設(shè)施設(shè)備現(xiàn)有的保險與賠償事務(wù)管理與應(yīng)急機(jī)制社會盡職調(diào)查的關(guān)鍵內(nèi)容所在地與勞工保護(hù)相關(guān)的法律框架被并購企業(yè)的勞工保護(hù)法規(guī)執(zhí)行情況被并購企業(yè)周邊的社區(qū)情況被并購企業(yè)周邊的社會治安狀況ＥＨＳ盡職調(diào)查過程的管理盡職調(diào)查的管理組織架構(gòu)投資決策委員會并購工程領(lǐng)導(dǎo)小組盡職調(diào)查財(cái)務(wù)法律技術(shù)市場ＥＨＳEHS盡職調(diào)查的管理組織架構(gòu)工程盡職調(diào)查領(lǐng)導(dǎo)小組公司ＥＨＳ部門并購工程ＥＨＳ部門內(nèi)部ＥＨＳ資源外部ＥＨＳ咨詢參謀ＥＨＳ盡職調(diào)查管理活動從戰(zhàn)略高度識別并購工程ＥＨＳ風(fēng)險－內(nèi)部〔＋外部〕收集并購對象的ＥＨＳ資料，并建立ＥＨＳ信息庫確定盡職調(diào)查的范圍選定外部ＥＨＳ咨詢機(jī)構(gòu)協(xié)調(diào)ＥＨＳ盡職調(diào)查的活動〔信息庫和現(xiàn)場調(diào)查〕審閱外部參謀的盡職調(diào)查報告基于盡職調(diào)查報告，向工程盡職調(diào)查小組〔或投資決策委員會〕提出ＥＨＳ盡職調(diào)查結(jié)論和建議ＥＨＳ盡職調(diào)查管理活動–EHS部門的職責(zé)協(xié)調(diào)財(cái)務(wù)與法務(wù)部門的同仁做好以下工作：背景資料的收集初步的風(fēng)險識別與篩分確定盡職調(diào)查的目的、范圍、時間和技術(shù)等方面的要求聯(lián)系第三方評估機(jī)構(gòu)進(jìn)行盡職調(diào)查簽署保密協(xié)議〔Non-DisclosureAgreement〕向評估機(jī)構(gòu)說明評估的目的與要求，確定工作方案協(xié)助評估機(jī)構(gòu)向目標(biāo)企業(yè)提出文件索取申請，并幫評估機(jī)構(gòu)獲得資料室〔Dataroom〕的審閱權(quán)限協(xié)助評估機(jī)構(gòu)進(jìn)行現(xiàn)場的實(shí)地踏勘。為確保交易的保密性，收購方與目標(biāo)企業(yè)需要協(xié)商一個現(xiàn)場踏勘的名義理由〔CoverStory〕根據(jù)第三方的評估報告，向決策層匯報評估的結(jié)論和建議；參與商務(wù)談判的準(zhǔn)備工作，協(xié)調(diào)評估機(jī)構(gòu)為商務(wù)談判提供技術(shù)支持。ＥＨＳ盡職調(diào)查管理活動－第三方咨詢機(jī)構(gòu)第三方獨(dú)立評估的要求最早來源于美國ASTM標(biāo)準(zhǔn)的要求保證評估的專業(yè)性、獨(dú)立性與公正性商業(yè)風(fēng)險的轉(zhuǎn)嫁降低被收購方的抵觸情緒，維系和諧的調(diào)查與談判氣氛擴(kuò)大信息收集的渠道ＥＨＳ盡職調(diào)查結(jié)果的使用ＥＨＳ盡職調(diào)查結(jié)果的使用〔１〕－－并購談判利用識別的環(huán)境問題進(jìn)行價格談判在價格預(yù)先敲定的前提下，建議設(shè)置退出條款，即如果后期盡職調(diào)查中發(fā)現(xiàn)重大環(huán)境或社會問題，可以選擇退出交易在初步價格根底上設(shè)立一個百分比，如果后續(xù)盡職調(diào)查中發(fā)現(xiàn)重大問題，可以預(yù)留易價空間利用合同機(jī)制控制交易風(fēng)險：根據(jù)盡職調(diào)查結(jié)果，將識別出的問題總結(jié)納入信息披露清單〔DisclosureSchedule〕建立保證條款〔Warranty〕–讓目標(biāo)企業(yè)保證除已經(jīng)披露的問題之外，不存在其它不合法或不合規(guī)問題或未履行的環(huán)保事宜，如果交易后發(fā)現(xiàn)此類未披露問題，目標(biāo)企業(yè)要對收購方進(jìn)行賠償建立環(huán)境與社會責(zé)任的賠償條款〔Indemnity〕，通過協(xié)議對潛在環(huán)境與社會責(zé)任以及連帶的經(jīng)濟(jì)損失建立一種風(fēng)險轉(zhuǎn)嫁或分擔(dān)機(jī)制ＥＨＳ盡職調(diào)查結(jié)果的使用〔１〕－－并購談判根據(jù)環(huán)境盡職調(diào)查結(jié)果，可以通過調(diào)整交易結(jié)構(gòu)來躲避風(fēng)險。例如：將某些環(huán)境問題突出的資產(chǎn)剝離出交易范疇對于識別出的重大問題，和被收購方協(xié)商一個整改方案，并將整改完成情況作為完成交易的必要條件ＥＨＳ盡職調(diào)查結(jié)果的使用〔２〕－－并購后的整合對并購后工程所在地ＥＨＳ管理要求的全面了解ＥＨＳ整合方案ＥＨＳ整合財(cái)務(wù)預(yù)算ＥＨＳ管理重點(diǎn)ＥＨＳ管理構(gòu)架。。。ＥＨＳ盡職調(diào)查易出現(xiàn)的問題ＥＨＳ盡職調(diào)查易出現(xiàn)的問題－－內(nèi)部管理和溝通對ＥＨＳ問題的重視缺乏－－財(cái)務(wù)和法律包辦ＥＨＳ盡職調(diào)查參與時機(jī)－－相對財(cái)務(wù)和法律，參與時間較晚ＥＨＳ盡職管理流程－－缺少內(nèi)部相應(yīng)的管理流程ＥＨＳ盡職調(diào)查的開展－－認(rèn)為內(nèi)部ＥＨＳ部門可以搞定對ＥＨＳ盡職調(diào)查報告的使用－－認(rèn)為是ＥＨＳ部門的事情ＥＨＳ盡職調(diào)查易出現(xiàn)的問題－－調(diào)查的組織和實(shí)施想當(dāng)然－－被并購方與地方ＥＨＳ部門關(guān)系良好，不會有問題〔特別是國內(nèi)的并購案〕財(cái)務(wù)上的考慮－－不使用外部資源時間倉促－－現(xiàn)場調(diào)查不全面被并購方的配合－－獲取相關(guān)文件和資料困難ＥＨＳ盡職調(diào)查新趨勢ＥＨＳ盡職調(diào)查新趨勢〔１〕