2023年基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎(chǔ)知識每日一練試卷B卷含答案

2023年基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎(chǔ)知識每日一練試卷B卷含答案單選題（共150題）1、關(guān)于存托憑證，以下表述中錯誤的是（）。A.存托憑證可以幫助投資者規(guī)避跨國投資的風(fēng)險B.存托憑證可以擴大市場容量，增強發(fā)行人的籌資能力C.目前中國投資者還不能投資于境外市場的存托憑證D.存托憑證是指在一國證券市場上流通的代表外國公司有價證券的可轉(zhuǎn)讓憑證【答案】C2、（）是評估證券或投資組合系統(tǒng)性風(fēng)險的指標(biāo)，反映的是投資對象對市場變化的敏感度。A.下行風(fēng)險標(biāo)準(zhǔn)差B.貝塔系數(shù)（β）C.風(fēng)險敞口D.風(fēng)險價值【答案】B3、關(guān)于方差與標(biāo)準(zhǔn)差，下面說法錯誤的是（）。A.標(biāo)準(zhǔn)差和方差都可以表示投資回報的風(fēng)險水平B.標(biāo)準(zhǔn)差和方差可以為零C.方差的平方是標(biāo)準(zhǔn)差D.標(biāo)準(zhǔn)差和方差都可以表示實際收益率偏離預(yù)期收益率的程度【答案】C4、不動產(chǎn)投資的特點不包括（）。A.異質(zhì)性B.不可分性C.低流動性D.高流動性【答案】D5、關(guān)于名義利率和實際利率，以下表述正確的是（）A.名義利率是扣除通貨膨脹補償以后的利率，實際利率是指包含對通貨膨脹補償?shù)睦蔅.當(dāng)物價下降時，名義利率比實際利率高C.當(dāng)物價下降時，名義利率比實際利率低D.名義利率是指包含對通貨膨脹補償?shù)睦?，實際利率是扣除通貨膨脹補償以后的利率【答案】D6、關(guān)于做市商和經(jīng)紀人的作用，以下表述正確的是（）。A.做市商和經(jīng)紀人都可以待客買賣證券，獲取傭金收入B.做市商和經(jīng)紀人在證券市場上發(fā)揮的作用不同，不可能共同完成證券交易C.做市商和經(jīng)紀人的利潤主要來自于證券買賣差價D.做市商是市場流動性的主要參與者，經(jīng)紀人是投資者買賣指令的執(zhí)行者【答案】D7、債券評級是反映債券違約風(fēng)險的重要指標(biāo)，以下兩項評級都屬于高收益?zhèn)u級的是（）。A.穆迪的BAA3和惠譽的BA1B.標(biāo)準(zhǔn)普爾的BBB和穆迪的AA2C.惠譽的BB+和穆迪的B1D.標(biāo)準(zhǔn)普爾的BBB-和惠譽的B+【答案】C8、（）是以指數(shù)成分股為投資對象的基金，通過構(gòu)建指數(shù)基金的投資組合，使組合與指數(shù)有著相同的變化趨勢，以達到分散風(fēng)險并取得收益的目的。A.股票基金B(yǎng).債券基金C.混合基金D.指數(shù)基金【答案】D9、影響期權(quán)價格的因素不包括()。A.合約標(biāo)的資產(chǎn)的市場價格與期權(quán)的執(zhí)行價格B.期權(quán)的有效期C.無風(fēng)險利率水平D.權(quán)利金的波動率【答案】D10、公募基金財務(wù)會計報告中，基金持倉結(jié)構(gòu)分析股票投資占比的計算方式正確的是()A.股票投資總成本/基金的投資總額B.股票投資總成本/基金資產(chǎn)凈值C.股票投資總市值/基金的投資總額D.股票投資總市值/基金資產(chǎn)凈值【答案】D11、市場風(fēng)險管理的主要措施不包括（）。A.密切關(guān)注宏觀經(jīng)濟指標(biāo)和趨勢B.關(guān)注投資組合的風(fēng)險調(diào)整后收益C.加強對重大投資的監(jiān)測D.進行流動性壓力測試，分析投資者申贖行為【答案】D12、托管人委托負責(zé)境外資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的境外資產(chǎn)托管人應(yīng)符合的條件有()。A.在中國大陸設(shè)立，受當(dāng)?shù)卣?、金融或證券監(jiān)管機構(gòu)的監(jiān)管B.最近兩個會計年度實收資本不少于10億美元或等值貨幣，或托管資產(chǎn)規(guī)模不少于1000億美元或等值貨幣C.有足夠熟悉境外托管業(yè)務(wù)的專職人員D.最近1年沒有受到監(jiān)管機構(gòu)的重大處罰，沒有重大事項正在接受司法部門、監(jiān)管機構(gòu)的立案調(diào)查【答案】C13、在成熟市場中幾乎所有利率衍生品的定價都依賴于（）。A.即期利率B.遠期利率C.貼現(xiàn)因子D.到期利率【答案】B14、關(guān)于投資者的投資目標(biāo)，以下表述錯誤的是（）A.承擔(dān)風(fēng)險的能力有投資者的各項客觀因素決定B.承擔(dān)風(fēng)險的意愿是投資者的主觀愿望，反映了投資者的風(fēng)險厭惡程度C.如果投資者的資產(chǎn)遠大于負債，或者收入遠遠大于日常支出，那么可以認為該投資者具有較高的風(fēng)險承受能力D.如果投資者持有的資產(chǎn)投資者期限較短，那么可以認為該投資者具有較高的風(fēng)險承受能力【答案】D15、下列關(guān)于QDII基金份額凈值的計算及披露的規(guī)定，說法正確的是（）。A.基金、集合計劃份額凈值應(yīng)當(dāng)至少每日計算并披露一次B.基金、集合計劃份額凈值應(yīng)當(dāng)在估值日后3個工作日內(nèi)披露C.基金、集合計劃份額凈值應(yīng)當(dāng)以人民幣或美元等主要外匯貨幣單獨或同時計算并披露D.開放式基金、集合計劃凈值及申購贖回價格的具體計算方法無須在基金、集合計劃合同和招募說明書中載明【答案】C16、20世紀60年代以前，大多數(shù)債券組合管理者采用的是（）。A.大量買入策略B.大量賣出策略C.買入并持有策略D.賣出到期策略【答案】C17、在第一個交易日，投資者已經(jīng)看到了投資機會，但由于設(shè)置了限價指令而沒有完成任何交易，這就產(chǎn)生了()A.已實現(xiàn)損失B.延遲成本C.傭金D.機會成本【答案】B18、很多情況下，我們不僅需要了解數(shù)據(jù)的期望值和平均水平，還要了解這組數(shù)據(jù)分布的離散程度。分布越散，，其波動性和不可預(yù)測性（）。A.越強B.越弱C.沒有影響D.視情況而定【答案】A19、利率風(fēng)險指的是因利率變化而產(chǎn)生的基金價值的不確定性。以下不會影響利率變動的是（）。A.通貨膨脹預(yù)期B.中央銀行的貨幣政策C.經(jīng)濟周期D.國際收支【答案】D20、基金利潤分配對投資者的影響是（）A.基金份額凈值上升，投資者獲益B.基金份額凈值上升，投資者的利益沒有實際影響C.基金份額凈值下降，投資者的利益沒有實際影響D.基金份額凈值下降，投資者受損失【答案】C21、將結(jié)算參與人所有達成交易的應(yīng)收、應(yīng)付證券或資金予以充抵軋差，計算出結(jié)算參與人相對于所有交收對手方累計的應(yīng)收、應(yīng)付證券或資金凈額的結(jié)算方式是（）。A.全額結(jié)算B.雙邊凈額結(jié)算C.分級結(jié)算D.多邊凈額結(jié)算【答案】D22、（）是從資產(chǎn)回報相關(guān)性的角度分析兩種不同的證券表現(xiàn)的聯(lián)動性。A.相關(guān)系數(shù)B.B系數(shù)C.方差D.跟蹤誤差【答案】A23、下列不屬于系統(tǒng)性風(fēng)險特點的是()。A.大多數(shù)資產(chǎn)價格變動方向往往是相同的B.無法通過分散化投資來回避C.可以通過分散化投資來回避D.由同一個因素導(dǎo)致大部分資產(chǎn)的價格變動【答案】C24、對于滬港通及深港通的重要意義，以下說法錯誤的是()。A.刺激人民幣資產(chǎn)需求，加大人民幣交投量B.完善國內(nèi)資本市場C.構(gòu)建良好的人民幣外流機制D.推動人民幣跨境資本流動【答案】C25、下列關(guān)于REITs產(chǎn)品的說法正確的是（）。A.都是投資于國內(nèi)REITsB.目前在國內(nèi)還有大量REITs產(chǎn)品C.絕大多數(shù)都是投資于美國房地產(chǎn)市場D.英國的REITs市場最為發(fā)達【答案】C26、UCITS基金投資于一個主體發(fā)行的證券超過5%時，該類投資的總和不得超過基金資產(chǎn)凈值的（）。A.30%B.40%C.50%D.60%【答案】B27、財務(wù)報表分析是()進行證券分析的重要內(nèi)容。A.公司董事B.總經(jīng)理C.基金投資商D.基金投資經(jīng)理或研究員【答案】D28、目前在銀行間債券市場，市場參與者可申請成為甲類結(jié)算成員、乙類結(jié)算成員、丙類結(jié)算成員，其中甲類結(jié)算成員可以代理丙類結(jié)算成員辦理債券結(jié)算業(yè)務(wù)，這里體現(xiàn)的交易制度是（）A.結(jié)算代理制度B.做市商制度C.公開市場一級交易商制度D.結(jié)算參與人制度【答案】A29、按計息方式分類，債券可以分為（）A.固定利率債券、浮動利率債券、零息債券B.固定利率債券、浮動利率債券、通脹聯(lián)結(jié)債券C.息票債券、貼現(xiàn)債券D.息票債券、零息債券【答案】A30、在資本市場中相信市場定價有效的投資者認為（）。A.交易成本的因素可以忽略B.系統(tǒng)性地跑贏市場是不可能的C.不應(yīng)選擇被動投資策略D.在市場有效的前提下有可能獲得超額收益【答案】B31、下列屬于可轉(zhuǎn)換債券基本要素的是（）。A.Ⅰ、ⅢB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】B32、速動比率的計算公式為（）。A.（流動資產(chǎn)+存貨）/流動負債B.（存貨-流動資產(chǎn)）/流動負債C.（流動資產(chǎn)-存貨）/流動負債D.（流動資產(chǎn)-流動負債）/凈利潤【答案】C33、根據(jù)《基金合同的格式和內(nèi)容要求》，以下不屬于基金合同應(yīng)當(dāng)載明的基金資產(chǎn)估值事項的是（）A.估值錯誤的處理B.暫停估值的情形C.基金管理人估值委員會的成員構(gòu)成D.基金凈值的確認和特殊事項的處理【答案】C34、關(guān)于預(yù)期損失，以下說法錯誤的是（）。A.預(yù)期損失也被稱為條件風(fēng)險價值度或條件尾部期望或尾部損失B.預(yù)期損失是指在給定的時間區(qū)間和置信區(qū)間內(nèi)，投資組合損失的期望值C.預(yù)期損失由于其在尾部風(fēng)險度量及次可加性等方面的優(yōu)勢，越來越受到金融行業(yè)及監(jiān)管機構(gòu)的重視D.預(yù)期損失是指在利率、匯率等市場因素發(fā)生變化時，投資組合損失的期望值【答案】D35、根據(jù)人民銀行的規(guī)定，目前我國銀行間質(zhì)押式回購的最長期限是（）。A.三個月B.一年C.六個月D.一個月【答案】B36、在以下金融工具中,屬于銀行發(fā)行的具有固定期限和利率且可以在二級市場轉(zhuǎn)讓的是()A.大額可轉(zhuǎn)讓定期存單B.短期融資券C.銀行承兌匯票D.中期票據(jù)【答案】A37、金融機構(gòu)買賣基金，需要繳納的稅收是（）。A.消費稅B.印花稅C.企業(yè)所得稅D.增值稅【答案】D38、假設(shè)某基金第一年的收益率為5%，第二的收益率也是5%，其年幾何平均收益率（）。A.小于5%B.等于5%C.大于5%D.無法判斷【答案】B39、（）近似于看漲期權(quán)，行權(quán)時其持有人可按照約定的價格購買約定數(shù)量的標(biāo)的資產(chǎn)。A.認購權(quán)證B.認沽權(quán)證C.認股權(quán)證D.備兌權(quán)證【答案】A40、下面哪一類投資者屬于QFII投資者（）。A.被我國相關(guān)部門制度安排所允許的符合條件的境內(nèi)機構(gòu)投資者B.被我國相關(guān)部門制度安排所允許的符合條件的境內(nèi)職業(yè)投資者C.被我國相關(guān)部門制度安排所允許的符合條件的境外機構(gòu)投資者D.被我國相關(guān)部門制度安排所允許的符合條件的境外職資者【答案】C41、信用利差是指除了()不同以外，其余條件全部相同的兩種債券收益率的差額。A.期限B.信用評級C.贖回條款D.嵌入條款【答案】B42、滬深300股指期貨合約交易單位為每點（）元。A.100B.200C.300D.500【答案】C43、權(quán)益乘數(shù)的計算方法是()。A.資產(chǎn)/所有者權(quán)益B.負債/所有者權(quán)益C.資產(chǎn)/負債D.負債/資產(chǎn)【答案】A44、下列不屬于常用來反映股票基金風(fēng)險的指標(biāo)是（）。A.貝塔系數(shù)B.久期C.行業(yè)投資集中度D.標(biāo)準(zhǔn)差【答案】B45、關(guān)于全球投資業(yè)績標(biāo)準(zhǔn)（GIPS），以下表述正確的是（）。A.投資管理機構(gòu)必須披露3年以上的業(yè)績B.GIPS業(yè)績評價的基礎(chǔ)是輸入數(shù)據(jù)的真實、準(zhǔn)確C.投資管理機構(gòu)使用GIPS標(biāo)準(zhǔn)進行披露時，必須同時遵守它提供的兩套標(biāo)準(zhǔn)D.它屬于強制執(zhí)行的業(yè)績標(biāo)準(zhǔn)【答案】B46、由于存在一系列同時影響多個資產(chǎn)收益的因素，大多數(shù)資產(chǎn)的收益之間都會存在（）。A.相關(guān)性B.一致性C.互斥性D.互補性【答案】A47、現(xiàn)金流量表的基本結(jié)構(gòu)不包括（）。A.經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量B.投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量C.籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量D.募集活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量【答案】D48、通常情況下，再融資發(fā)行的股票會使流通的股票增加()。A.5%～20%B.10%～25%C.15%～25%D.10%～20%【答案】A49、（）是指私募股權(quán)投資基金將其所持有的項目在私募股權(quán)二級市場出售的行為。A.首次公開發(fā)行B.管理層回購C.二次出售D.破產(chǎn)清算【答案】C50、關(guān)于戰(zhàn)略資產(chǎn)配置，以下表述正確的是（）。A.基金經(jīng)理進行戰(zhàn)略資產(chǎn)配置時，不能單純運用經(jīng)驗判斷對資產(chǎn)大類進行甄選B.量化模型適用于戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置，不適用于戰(zhàn)略資產(chǎn)配置C.戰(zhàn)略資產(chǎn)配置結(jié)構(gòu)一旦確定，通常3-5年內(nèi)再調(diào)整各類資產(chǎn)的配置比例D.戰(zhàn)略資產(chǎn)配置是為了滿足投資者風(fēng)險與收益目標(biāo)所做的長期資產(chǎn)的配比【答案】D51、美國納斯達克市場采用交易制度。（）A.多元做市商B.特定做疏C.指定做市商D.單一市商【答案】A52、假設(shè)投資者在2014年4月10日（周五）申購了貨幣市場基金份額，那么基金將從（）開始計算其權(quán)益。A.4月10日B.4月11日C.4月12日D.4月13日【答案】D53、基金的運營及銷售出現(xiàn)國際化的趨勢，開始于（）。A.20世紀60年代B.20世紀70年代C.20世紀80年代D.20世紀90年代【答案】C54、評價企業(yè)盈利能力的比率有很多，除了資產(chǎn)收益率和凈資產(chǎn)收益率之外,最常用的還有（）。A.存貨周轉(zhuǎn)率B.銷售利潤率（ROS）C.流動比率D.資產(chǎn)負債率【答案】B55、關(guān)于基金托管人在估值業(yè)務(wù)中的責(zé)任，以下表述正確的是（）A.當(dāng)基金托管人對基金管理人采用的估值原則及技術(shù)有異議時，以托管人意見為準(zhǔn)B.經(jīng)與基金管理人協(xié)商，基金托管人可不對基金估值進行復(fù)核C.基金托管人有權(quán)利對基金估值進行復(fù)核，但可以免除相關(guān)責(zé)任D.基金托管人進行基金估值復(fù)核工作時，可以參考中國證券投資基金業(yè)協(xié)會的估值指引【答案】D56、以下關(guān)于債券到期收益率的說法錯誤的是（）。A.水平收益曲線特征是長短期債券收益率基本相等B.下降收益曲線顯示的期限結(jié)構(gòu)特征是短期債券收益率較高，而長期債券收益率較低C.上升收益曲線顯示的期限結(jié)構(gòu)特征是短期債券收益率較高，而長期債券收益率較低D.描述債券到期收益率和到期期限之間關(guān)系的曲線稱為收益率曲線【答案】C57、關(guān)于場內(nèi)證券交易場所，以下表述錯誤的是（）。A.證券交易所的設(shè)立和解散由國務(wù)院決定B.證券交易所可以決定證券交易的價格C.我國的證券交易所目前都采用會員制D.上交所和深交所都沒有會員大會、理事會和專門委員會【答案】B58、遠期交易從成交日至結(jié)算日的期限（含成交日不含結(jié)算日）由交易雙方確定，但最長不得超過（）天。A.60B.90C.365D.730【答案】C59、銀行間債券市場交易以（）進行，自主談判，逐筆成交。A.競價方式B.報價方式C.按市值配售D.詢價方式【答案】D60、()指期權(quán)的買方只有在期權(quán)到期日才能執(zhí)行期權(quán)，既不能提前也不能推遲。A.美式期權(quán)B.歐式期權(quán)C.看漲期權(quán)D.看跌期權(quán)【答案】B61、下列不屬于影響公司發(fā)行在外股本的行為是（）。A.兼收并購B.權(quán)證的行權(quán)C.再融資D.權(quán)益投資【答案】D62、以下關(guān)于RQFII的說法，錯誤的是（）。A.境內(nèi)商業(yè)銀行、保險公司等香港子公司或注冊地以及主要經(jīng)營地在香港地區(qū)的金融機構(gòu)可參與RQFII試點B.RQFII是指人民幣合格境外機構(gòu)投資者C.在各類RQFII機構(gòu)中，基金系RQFII機構(gòu)成為主力D.目前RQFII試點局限于新加坡市場和倫敦市場【答案】D63、以下不屬于證券投資基金會計核算內(nèi)容的業(yè)務(wù)是（）。A.估值核算B.基金公司的費用核算C.權(quán)益核算D.基金申購與贖回核算【答案】B64、以技術(shù)分析為基礎(chǔ)的投資策略,是在否定（）前提下的。A.強有效市場B.半強有效市場C.弱有效市場D.市場有效性【答案】C65、貨幣市場基金投資組合的平均剩余期限不得超過（）天，平均剩余存續(xù)期不得超過（）天。A.100；180B.120；180C.120；240D.100；240【答案】C66、（）是財政部代表中央政府發(fā)行的債券。A.國債B.地方政府債C.商業(yè)銀行債券D.政策性金融債【答案】A67、下列不屬于行業(yè)因素對股價影響的表現(xiàn)的是（）。A.某些重要領(lǐng)域可能會因政府保護，即使在面臨外部沖擊的情況下，股價也不會大幅下降B.某產(chǎn)業(yè)的工會擁有傳統(tǒng)勢力，產(chǎn)品的勞動力成本持續(xù)上升，致使利潤水平下降，進而使股價下跌C.零售業(yè)非常依賴短期流動性，低成本流通技術(shù)的發(fā)明使股價上升D.由于金融危機，大多數(shù)投資者對股市前景過于悲觀，致使股價下跌【答案】D68、歐洲主要的證券交易所不包括（）。A.倫敦證券交易所B.法蘭克福證券交易所C.布魯塞爾證券交易所D.納斯達克證券交易所【答案】D69、下列關(guān)于投資者的說法錯誤的是（）。A.投資者主要有個人與機構(gòu)兩種類型B.基金銷售機構(gòu)常常根據(jù)財富水平把個人投資者劃分為零售投資者、富裕投資者、高凈值投資者和超高凈值投資者C.個人投資者的劃分沒有統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)，每個基金銷售機構(gòu)都會采用獨有的方法來設(shè)置投資者類別以及類別之間的界限D(zhuǎn).一般而言，擁有更多經(jīng)驗的個人投資者，在滿足正常生活所需之外，有更多的資金進行投資，而且風(fēng)險承受能力也更強【答案】D70、從（）起，對證券交易印花稅實行單向征收。A.2007年6月5日B.2008年6月5日C.2008年9月19日D.2009年9月19日【答案】C71、關(guān)于優(yōu)先股／普通股和債券的投票權(quán)和清順序，以下表述錯誤的是()A.公司合并／分離／解散等需要股東投票表決通過B.普通股股東有分配盈余及剩余財產(chǎn)的權(quán)利C.公司債券持有人對公司事務(wù)沒有表決權(quán)D.優(yōu)先股股東擁有公司資產(chǎn)的最高索取權(quán)【答案】D72、下列不屬于基金公司投資決策委員會職責(zé)的是（）。A.確定不同管理級別的操作權(quán)限B.對基金公司重大投資活動進行管理C.審訂公司投資管理制度和業(yè)務(wù)流程D.制定投資組合具體方案【答案】D73、（）指的是資金的遠期價格，它是指隱含在給定的即期利率中從未來的某一時點到另一時點的利率水平。A.即期利率B.實際利率C.遠期利率D.名義利率【答案】C74、私募股權(quán)投資基金的組織結(jié)構(gòu)不包括（）。A.會員制B.有限合伙制C.公司制D.信托制【答案】A75、如果a與b證券之間的相關(guān)系數(shù)絕對值比b與C之間的相關(guān)系數(shù)絕對值大，則證券之間的相關(guān)性的強弱關(guān)系為（）。A.無法確定B.A與B證券之間的相關(guān)性更強C.—致D.B與C證券之間的相關(guān)性更強【答案】B76、投資者的風(fēng)險承受能力取決于投資者的境況，不包括()。A.資產(chǎn)負債狀況B.現(xiàn)金流入情況C.投資期限D(zhuǎn).投資者風(fēng)險厭惡程度【答案】D77、從事()的人員或機構(gòu)被稱為“天使”投資者。A.風(fēng)險投資B.另類投資C.并購?fù)顿YD.危機投資【答案】A78、某永續(xù)債每年付息一次，每次5元，如市場利率為5%，則該債券的內(nèi)在價值為（）元。A.105B.100C.110D.95【答案】B79、下列不屬于行業(yè)因素對股價影響的表現(xiàn)的是（）。A.某些重要領(lǐng)域可能會因政府保護，即使在面臨外部沖擊的情況下，股價也不會大幅下降B.某產(chǎn)業(yè)的工會擁有傳統(tǒng)勢力，產(chǎn)品的勞動力成本持續(xù)上升，致使利潤水平下降，進而使股價下跌C.零售業(yè)非常依賴短期流動性，低成本流通技術(shù)的發(fā)明使股價上升D.由于金融危機，大多數(shù)投資者對股市前景過于悲觀，致使股價下跌【答案】D80、一旦保證金賬戶中的余額低于維持保證金水平，交易所應(yīng)通知客戶追加一筆資金，即追加保證金。追加后的保證金水平應(yīng)達到（）標(biāo)準(zhǔn)。A.最低保證金B(yǎng).初始保證金C.維持保證金D.結(jié)算保證金【答案】B81、關(guān)于基金資產(chǎn)估值的概念,以下說法不正確的是（）。A.基金資產(chǎn)估值是指通過對基金所擁有的全部資產(chǎn)及所有負債按一定的原則和方法進行估算,進而確定基金資產(chǎn)公允價值的過程B.基金資產(chǎn)總值是指基金全部資產(chǎn)的價值總和，從基金資產(chǎn)中扣除基金所有負債即是基金資產(chǎn)凈值C.基金資產(chǎn)凈值除以基金當(dāng)前的總份額,就是基金份額凈值D.基金資產(chǎn)凈值是計算投資者申購基金份額、贖回資金金額的基礎(chǔ),也是評價基金投資業(yè)績的基礎(chǔ)指標(biāo)之一【答案】D82、己知甲公司年負債總額為200萬元，資產(chǎn)總額為500萬元，無形資產(chǎn)凈值為50萬元，流動資產(chǎn)為240萬元，流動負債為160萬元，年利息費用為20萬元，凈利潤為100萬元，所得稅為30萬元，則下列選項正確的是（）。A.年末資產(chǎn)負債率為40%B.年末負債權(quán)益比為1/3C.年利息倍數(shù)為6.5D.年末長期資本負債率為10.76%【答案】A83、流通在市場上的中央銀行票據(jù)的期限不包括（）。A.1個月B.3年C.6個月D.1年【答案】A84、以下（）不屬于技術(shù)分析的三項假定。A.市場行為涵蓋一切信息B.股票價格具有預(yù)測性C.歷史會重演D.股價具有趨勢性運動規(guī)律【答案】B85、下列選項中，正確的基金股票換手率公式是()。A.基金股票換手率=期間基金股票交易量/期間基金平均資產(chǎn)凈值B.基金股票換手率=期間基金股票交易量/期間基金平均資產(chǎn)凈值/2C.基金股票換手率=期間基金股票交易量/2/期間基金平均資產(chǎn)凈值D.基金股票換手率=期間基金平均資產(chǎn)凈值/2/期間基金股票交易量【答案】C86、與流動性比率一樣，財務(wù)杠桿比率同樣是分析企業(yè)償債能力的風(fēng)險指標(biāo)。不同的是，財務(wù)杠桿比率衡量的是企業(yè)長期償債能力。由于企業(yè)的長期負債與企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)即使用的財務(wù)杠桿有關(guān)，所以稱為財務(wù)杠桿比率。常用的財務(wù)杠桿比率有（）等。A.資產(chǎn)負債率B.權(quán)益乘數(shù)和負債權(quán)益比C.利息倍數(shù)D.以上選項都對【答案】D87、若交割價格高于遠期價格，套利者就可以通過（）并等待交割來獲取無風(fēng)險利潤。A.買入標(biāo)的資產(chǎn)現(xiàn)貨、賣出遠期B.賣出標(biāo)的資產(chǎn)現(xiàn)貨、買入遠期C.同時買進標(biāo)的資產(chǎn)現(xiàn)貨和遠期D.同時賣出標(biāo)的資產(chǎn)現(xiàn)貨和遠期【答案】A88、衡量所持證券變現(xiàn)難易的是（）。A.經(jīng)營風(fēng)險B.再投資風(fēng)險C.流動性風(fēng)險D.利率【答案】C89、下列屬于流動資產(chǎn)的是（）。A.短期借款B.應(yīng)付票據(jù)C.應(yīng)收賬款D.應(yīng)付賬款【答案】C90、如果投資者希望以即時的市場價格進行證券交易，就會下達（）。A.限價指令B.止損指令C.市價指令D.觸價指令【答案】C91、有效前沿是由全部（）構(gòu)成的集合。A.有效投資組合B.無風(fēng)險投資組合C.平行投資組合D.風(fēng)險投資組合【答案】A92、可轉(zhuǎn)換債券的期限最短為（）年，最長為（）年，自發(fā)行結(jié)束之日起（）個月后才能轉(zhuǎn)換為公司股票。A.0.5、6、3B.1、6、6C.0.5、3、3D.1、3、3【答案】B93、凈額清算又分為雙邊凈額清算和（）。A.多邊凈額清算B.貨銀支付C.單邊凈額清算D.共同對手方凈額清算【答案】A94、一般而言，基金財務(wù)會計報告分析達到的目的不包括（）。A.評價基金過去的經(jīng)營業(yè)績及投資管理能力B.預(yù)測基金收益C.通過分析基金現(xiàn)時的資產(chǎn)配置及投資組合狀況來了解基金的投資狀況D.預(yù)測未來的發(fā)展趨勢，為基金投資者的投資決策提供依據(jù)【答案】B95、（）是上市公司向不特定對象公開募集股份的行為，是常用的增資方式。A.IPOB.增發(fā)C.回購D.分紅【答案】B96、關(guān)于買賣價差，以下表述錯誤的是（）A.一般而言，成熟市場的股票比新興市場的股票流動性好，買賣價差一般較低B.買賣價差主要由股票的流動性決定C.買賣價差是一項顯性的交易成本D.大盤藍籌股流動性好，買賣價差小【答案】C97、目前歷史最悠久、影響最大的股票價格指數(shù)是（）。A.日經(jīng)225指數(shù)B.滬深300指數(shù)C.標(biāo)準(zhǔn)普爾500指數(shù)D.道瓊斯工業(yè)平均指數(shù)【答案】D98、一般的投資者在他們的證券資產(chǎn)組合當(dāng)中納入黃金，主要是為了達到（）的目的。A.賺取利差B.規(guī)避風(fēng)險C.提高收益率D.投機【答案】B99、下列關(guān)于凈現(xiàn)金流量的描述，正確的是（）A.凈現(xiàn)金流量與一段時間內(nèi)的現(xiàn)金流入、現(xiàn)金流出沒有直接關(guān)系B.一段時間內(nèi)現(xiàn)金流入越大則凈現(xiàn)金流量越大C.凈現(xiàn)金流量指在一段時間內(nèi)現(xiàn)金流量的加權(quán)和D.凈現(xiàn)金流量指在一段時間內(nèi)現(xiàn)金流量的代數(shù)和【答案】D100、關(guān)于期貨市場的價格發(fā)現(xiàn)功能的存在條件，以下表述錯誤的是（）A.期貨和現(xiàn)貨市場之間不存在套利活動B.期貨市場存在大批專業(yè)化信息收集和分析的投資者C.通過期貨交易者對資產(chǎn)組合的調(diào)整，期貨價格能更好的反映未來市場的變化D.研究表明期貨市場的交易者具有更好的信息，并能將信息傳遞給現(xiàn)貨市場的交易者【答案】A101、已知通貨膨脹率為3%,實際利率4%,則名義利率為（）。A.0.04B.0.01C.0.03D.0.07【答案】D102、私募股權(quán)合伙制度的生命周期最典型的需要（）年左右。A.3B.5C.7D.10【答案】D103、下列關(guān)于證券登記結(jié)算機構(gòu)的說法不正確的是（）。A.為證券交易提供集中登記、存管與結(jié)算服務(wù)B.為證券集中交易提供場所和設(shè)施，組織和監(jiān)督證券交易C.設(shè)立證券登記結(jié)算機構(gòu)必須經(jīng)國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)批準(zhǔn)D.中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司是我國的證券登記結(jié)算機構(gòu)【答案】B104、下列關(guān)于回購協(xié)議的說法錯誤的是（）。A.回購協(xié)議是指資金需求方在出售證券的同時與證券的購買方約定在一定期限后按約定價格購回所賣證券的融資融券行為B.證券的購買方為資金貸出方C.逆回購方即為證券的出售方D.本質(zhì)上，回購協(xié)議是一種證券抵押貸款，抵押品以國債為主【答案】C105、在固定收益平臺進行的固定收益證券現(xiàn)券交易實行凈價申報，申報價格變動單位為()元。A.1B.0.1C.0.01D.0.001【答案】D106、交易員的職責(zé)不包括（）。A.執(zhí)行基金經(jīng)理制定的交易指令B.向基金經(jīng)理及時反饋市場信息C.及時在市場異動中作出決策D.以對投資有利的價格進行證券交易【答案】C107、下列關(guān)于回購協(xié)議市場說法，不正確的是()。A.我國存在兩個分離的國債回購市場B.我國金融市場上的回購協(xié)議以國債回購協(xié)議為主C.場外交易的參與者包括個人和企業(yè)D.場內(nèi)交易指上海證券交易所和深圳證券交易所【答案】C108、銀行間債券市場的債券結(jié)算指令處理方式不包括()。A.全額結(jié)算實時處理交收B.全額結(jié)算批量處理交收C.凈額結(jié)算批量處理交收D.凈額結(jié)算實時處理交收【答案】D109、久期是用來衡量債券的價格對（）變動的敏感性指標(biāo)。A.收益率B.匯率風(fēng)險C.到期時間D.票面利率【答案】A110、在M基金公司的晨會上，投資經(jīng)理A提到：“可以通過投資股票、債券、期貨等來分散基金的非系統(tǒng)性風(fēng)險，且也可一定程度上降低系統(tǒng)性風(fēng)險”；投資經(jīng)理B補充道：“系統(tǒng)性風(fēng)險主要受宏觀因素影響，應(yīng)該加強對經(jīng)濟、政治和法律等因素的關(guān)注”。關(guān)于兩人的說法，下列表述正確的是（）。A.兩者均正確B.A經(jīng)理的說法錯誤，B經(jīng)理的說法正確C.兩者均不正確D.A經(jīng)理的說法正確，B經(jīng)理的說法錯誤【答案】B111、如果股票基金的平均市盈率、平均市凈率小于市場指數(shù)的市盈率和市凈率，可以認為該股票基金屬于（）基金。A.價值型B.成長型C.投資型D.收入型【答案】A112、下列關(guān)于金融衍生工具的敘述，錯誤的是（）。A.衍生資產(chǎn)價格與標(biāo)的資產(chǎn)價格具有聯(lián)動性B.杠桿性在很大程度上決定了衍生工具所具有的高風(fēng)險性C.衍生工具可能面臨信用風(fēng)險D.結(jié)算風(fēng)險是指因操作人員人為錯誤或系統(tǒng)故障或控制失靈導(dǎo)致?lián)p失的風(fēng)險【答案】D113、以集合投資制度為主要特點的不動產(chǎn)投資工具是（）。A.房地產(chǎn)有限合伙B.房地產(chǎn)投資基金C.房地產(chǎn)投資信托D.房地產(chǎn)無限合伙【答案】B114、期貨市場風(fēng)險管理的功能是通過（）實現(xiàn)的。A.建倉B.賣空C.買空D.套期保值【答案】D115、關(guān)于我國證券投資基金場內(nèi)證券交易市場，以下說法正確的是()A.上海證券交易所采用公司制，深圳證券交易所采用會員制B.上海證券交易所和深圳證券交易所都采用公司制C.上海證券交易所采用會員制，深圳證券交易所采用公司制D.上海證券交易所和深圳證券交易所都采用會員制【答案】D116、下列關(guān)于久期的說法，不正確的是()。A.久期也稱持續(xù)期B.久期是對固定收益產(chǎn)品的利率敏感程度的衡量C.市場利率變化時，固定收益產(chǎn)品久期越長，價格變動幅度越小D.利率大幅變動時，用久期估計固定收益產(chǎn)品的價格變化并不準(zhǔn)確【答案】C117、風(fēng)險價值（VaR）采用概率論和數(shù)理統(tǒng)計的方法對風(fēng)險進行測量，最大的優(yōu)點是（），因此具備廣泛適用性。A.可測是投資組合的風(fēng)險并通過一個數(shù)值表示B.可用于測量不同市場的不同風(fēng)險并通過一個數(shù)值表示C.可準(zhǔn)確測量投資組合的風(fēng)險是否符合預(yù)期D.可測量投資市場變化的風(fēng)險并通過一個數(shù)值表示【答案】B118、下列關(guān)于封閉式基金的利潤分配的說法，錯誤的是()。A.封閉式基金的收益分配，每年不得少于一次B.封閉式基金年度收益分配比例不得高于基金年度可供分配利潤的90%C.基金收益分配后基金份額凈值不得低于面值D.封閉式基金只能采用現(xiàn)金分紅【答案】B119、買斷式回購以凈價交易，全價結(jié)算，任何一家市場參與者在進行買斷式回購交易時單只券種的待返售債券余額應(yīng)小于該只債券流通量的20％，任何一家市場參與者待返售債券總余額應(yīng)小于其在債券登記托管結(jié)算機構(gòu)托管的自營債券總量的（）％。A.200B.100C.50D.25【答案】A120、以下不屬于信用利差特點的是（）A.信用利差隨著經(jīng)濟周期的擴張而擴大B.信用利差可以作為預(yù)測經(jīng)濟周期活動的指標(biāo)C.對于給定的信用評級，信用利差隨著期限增加而擴大D.信用利差的變化本質(zhì)上是市場風(fēng)險偏好的變化【答案】A121、低風(fēng)險偏好的投資者不愿意將另類投資產(chǎn)品納入其投資證券組合中的原因是其（）。A.流動性較差B.采取高杠桿模式運作C.估值難度大D.成本高【答案】A122、一般的投資者在他們的證券資產(chǎn)組合當(dāng)中納入黃金，主要是為了達到（）的目的。A.賺取利差B.規(guī)避風(fēng)險C.提高收益率D.投機【答案】B123、申請QDII資格的證券公司，凈資本不低于（）億元人民幣。A.5B.6C.8D.4【答案】C124、以下關(guān)于貨銀對付原則說法錯的是（）。A.又稱錢貨兩清原則B.貨銀對付是指證券登記結(jié)算機構(gòu)與結(jié)算參與人在交收過程中，并且僅當(dāng)資金交付時給付證券，證券交付時給付資金C.可以理解為一手交錢，一手交貨D.使得交易雙方無須擔(dān)心交易對手的信用風(fēng)險【答案】D125、通過分析企業(yè)的資產(chǎn)負債表；能夠揭示（）。A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅴ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅤD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅴ.Ⅳ【答案】D126、基金資產(chǎn)中扣除基金所有負債是()。A.基金資產(chǎn)總值B.基金資產(chǎn)估值C.基金資產(chǎn)凈值D.基金份額凈值【答案】C127、下列關(guān)于債券持有者、優(yōu)先股股東、普通股股東的清償順序,表達正確的是()A.債券持有者先于優(yōu)先股股東B.普通股股東先于優(yōu)先股股東C.優(yōu)先股股東先于債券持有者D.普通股股東先于債券持有者【答案】A128、以下屬于中國證券業(yè)協(xié)會公布的第一批具有協(xié)會會員資格的基金評價機構(gòu)的是（）。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】C129、QFII持股比例受到限制，例如單個境外投資者通過合格投資者持有一家上市公司股票的，持股比例不得超過該公司股份總數(shù)的（）%。A.3B.5C.10D.15【答案】C130、對投資者來說，權(quán)益類證券本身隱含的風(fēng)險越高，就必須有越多的預(yù)期報酬作為投資者承擔(dān)風(fēng)險的補償，這一補償稱為()。A.風(fēng)險溢價B.風(fēng)險投資C.風(fēng)險補償D.風(fēng)險權(quán)益【答案】A131、下列關(guān)于風(fēng)險調(diào)整后收益指標(biāo)說法錯誤的是（）。A.夏普比率旨在計算投資組合每承受一單位總風(fēng)險，會產(chǎn)生多少的超額報酬B.特雷諾比率在總風(fēng)險的基礎(chǔ)上對投資的收益風(fēng)險進行調(diào)整C.詹森a指數(shù)假定由CAPM模型得到的收益是已經(jīng)經(jīng)過風(fēng)險調(diào)整后的理論預(yù)期收益D.信息比率是通過業(yè)績比較基準(zhǔn)對相對收益率進行風(fēng)險調(diào)整的分析指標(biāo)【答案】B132、關(guān)于QDII基金的投資范圍，以下表述錯誤的是（）。A.住房按揭支持證券B.所有的公募基金C.銀行存款D.經(jīng)中國證監(jiān)會認可的國際金融組織發(fā)行的證券【答案】B133、下列關(guān)于財務(wù)報表中的各個項目的關(guān)系，描述不正確的是（）。A.資產(chǎn)=負債+所有者權(quán)益B.凈現(xiàn)金流量=經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量+投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量+籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量C.流動資產(chǎn)=流動負債D.凈利潤=息稅前利潤-利息費用-稅費【答案】C134、某基金管理人統(tǒng)計了某個基金產(chǎn)品100個交易日的每天凈值變化的基點值△(單位：點），并將△從小到大依次排列，分別為△(1)-△(100),其中△(91)-△(100)為15.75,16.34,15.78,16.85,17.12,17.56,18.41,18.57,18.87,18.99,則△的上2.5%分位數(shù)為（）A.16.78B.16.56C.16.34D.18.72【答案】D135、下列說法中錯誤的是（）。A.遠期、期貨和大部分合約有事被稱作遠期承諾B.期權(quán)合約和遠期合約以及期貨合約的不同在于其損益的不對C.信用違約互換合約使買方可以對賣方行使某種權(quán)利D.期權(quán)合約和利率互換合約被稱為單邊合約【答案】D136、下列關(guān)于基金業(yè)績評價的意義的說法，不包括的是（）。A.對于基金公司而言，想要提高其投資管理能力，必須測算和理解基金經(jīng)理的業(yè)績B.基金經(jīng)理的業(yè)績來源是高超的投資技能，還是單純的運氣，或者是承擔(dān)了過多的風(fēng)險C.只有通過完備的投資業(yè)績評估，投資者才可以有足夠的信息來了解自己的投資狀況D.不同基金的投資目標(biāo)、范圍、比較基準(zhǔn)等均有差別